Новые возможности реализации инвестиционных проектов в условиях нестабильной экономической ситуации Механизмы финансирования инвестиционных проектов. Банковский продукт «Специальные условия финансирования инвестиционных проектов с господдержкой/госучастием». Схема взаимодействия при реализации проектов. Технологическая схема рассмотрения инвестиционных проектов. Управление по работе с субъектами РФ ПАО Сбербанк Григорьева Ольга Оргкомитет Конкурса «Ежегодная общественная премия «Регионы – устойчивое развитие» 1 апреля 2016 г. г.Улан-Удэ 1 Конкурс как банковский инструмент отбора инвестиционных проектов ПАО Сбербанк (УРС) Поручение Правительства Российской Федерации от 10 августа 2011 года № ДК-П9-5670 методическое и техническое КОНКУРС «Регионы-устойчивое развитие» – устойчивое развитие» ЦЕЛЬ ПРОВЕДЕНИЯ КОНКУРСА: Повышение инвестиционной привлекательности регионов РФ и создания новых механизмов финансирования инвестиционных проектов Методическое и техническое обеспечение проведения мероприятий Конкурса Программа комплексного сопровождения и подготовки проектов к финансированию : функции Организационный комитет функции Единый стандарт по сбору заявок инвестиционных проектов Универсальный алгоритм отбора, рассмотрения, структурирования и реализации инвестиционных проектов Специальный финансовый продукт «Особые условия финансирования инвестиционных проектов с государственной поддержкой» Осуществление методического и технического обеспечения мероприятий Конкурса. 2 Схема взаимодействия реализации инвестиционных проектов с государственной поддержкой Орган Исполнительной власти субъекта РФ Банки с гос. участием в УК / частные Банки (члены Попечительского совета / Организаторы Конкурса) Федеральный орган Исполнительной власти Оргкомитет Конкурса / Управление по работе с субъектами Инвестор (с гос. участием в УК) / частный инвестор (члены Попечительского совета ОК) Инициатор Проекта 3 Схема финансирования инвестиционного проекта По договору УК обеспечивает: • Составление и ведение дорожной инвестиционной карты по проекту; • Проработка рынка сбыта, наполнение контрактной базы; 1 – учреждение компании-Заемщика Инициатором проекта и Инвестором и внесение своих долей участия Инициатор [вложение от 10% от общей суммы проекта] 2 –заключение договора управление Управляющая компания Залог имущественных прав на объекты (впоследствии готовые объекты), создаваемые в рамках инвестиционного проекта 5 – получение кредита Страховая компания Заемщик (SPV) 4 – предоставления обеспечения по кредиту Технический Заказчик Инвестор [вложение до 30% от общей суммы проекта] Кредитор [вложение до 70% от общей суммы проекта] ДАЛЬНЕЙШИЕ действия 6 – перечисление средств за выполненные работы Техзакзчику 7 – сдача объектов в аренду Инициатору и получение арендной платы (Источником арендной платы будет являться выручка от эксплуатации построенных в рамках проекта объектов, эффективность использования которых отражается в финансовом плане проекта) 7а – эксплуатация объектов Инициатором 8 – погашение кредита 9 – выплаты для Инвестора (происходят только после полного погашения кредита) 4 Специальные условия ПФ с государственной поддержкой Специальные условия ПФ с господдержкой Общие условия ПФ Действующие подходы (в сравнении) Коэффициент покрытия долга 1,4 1,5 10% первоначально 15% первоначально Срок кредитования до 15 лет до 10 лет Обязательный залог акций / долей в УК только в части акций / принадлежащих государству Поэтапное вложение собственных средств (при аналогичном сроке господдержки) долей, не 100% Предлагаемые дополнения Бизнес-план Проекта Состав собственных средств Заемщика в части: • взносов в УК • субординированных заимствований, привлеченных от компаний Группы или третьих лиц Составитель готового маркетингового исследования Учет в модели денежных потоков субсидирования %-ставок Требование отсутствует • планируемые взносы в УК • сформированный УК (с последующим подтверждением внесения средств на дату выдачи кредита) • договоры займа • выпуск и залог простых векселей в пользу Банка Органы гос. власти и некоммерческие организации, образованные Правительством РФ Маркетинговый консультант, согласованный с КП 5 Специальные условия ПФ с государственной поддержкой Оформление в залог Варианты Залоговый дисконт Все имущество, создаваемое в рамках проекта Предприятие зарегистрировано как единый имущественный комплекс 20% (в соответствии с ВНД) (движимое и недвижимое имущество, земельные участки, объекты инфраструктуры, обеспечивающие проект) + 100% акций / долей в УК Заемщика Предприятие не зарегистрировано как единый имущественный комплекс (свидетельства о государственной регистрации права выданы на каждый объект недвижимости отдельно либо на группу объектов) Предлагаемый подход: 20% (в залог оформляется фактически весь комплекс имущества) 6 Виды государственной поддержки Предоставление бюджетных средств/субсидий на возмещение инвестиционных затрат Субсидирование % ставок Участие государства в УК Заемщика в объеме не менее 15% от инвестиционного бюджета проекта (по совокупности) Предоставление государственной/муниципальной гарантии Платежные и иные обязательства государства: гарантия минимальной выручки/минимальной загрузки/ долгосрочное регулирование тарифов Концессионное соглашение, в рамках которого Заемщик получает доходы от эксплуатации объекта с целью возмещения своих инвестиций в размере не менее 100% обязательств перед Банком Возможно использование гос. поддержки только тех регионов, в отношении которых принята стратегия «Выдавать» / «Держать» (Решение КПКИ «О риск-профилях Субъектов РФ и муниципальных образований, стратегии и порядке работы с ними») 7 Григорьева Ольга Романовна Спасибо за внимание с органами власти Григорьева Ольга Романовна Руководитель подразделения по работе с органами власти Бурятское отделение ПАО Сбербанк Тел. раб. (3012) 28-50-30 Тел. моб. (983)420-09-05 [email protected] 8