Учет хеджирования МСФО (IFRS) 9 «Финансовые инструменты» MSFO-TRAINING.RU

MSFO-TRAINING.RU
МСФО (IFRS) 9
«Финансовые инструменты»
Учет хеджирования
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
1
Новый порядок учета хеджирования
24 июля 2014 года в МСФО (IFRS) 9 «Финансовые инструменты» введена
Глава 6 «Учет хеджирования»
заменит с годовых периодов, начинающихся с
01 января 2018 года
порядок Хеджирования
МСФО (IAS) 39 «Финансовые инструменты: Признание и оценка»
(разрешено досрочное применение, переход в соответствие с МСФО (IFRS) 9)
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
2
Основные изменения в учете
«Старый» IAS 39
«Новый» IFRS 9
Не содержал определения
Определена
«Цель учета хеджирования»
Инструменты хеджирования
1. Производный финансовый
инструмент
2. Непроизводный финансовый актив
(обязательство) для хеджирования
валютного риска.
1. Производный финансовый
инструмент
2. Непроизводный финансовый актив
(обязательство), учитываемый по
справедливой стоимости через ПиУ
(кроме финансовых инструментов,
классифицированных так самой
организацией)
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
3
Основные изменения в учете
«Старый» IAS 39
«Новый» IFRS 9
Хеджируемые статьи
Объекты хеджирования
1. Признанный актив (обязательство);
2. Непризнанное твердое соглашение;
3. Весьма возможная прогнозируемая
операция;
4. Чистая инвестиция в зарубежную
деятельность
MSFO-TRAINING.RU
1. Признанный актив (обязательство);
2. Непризнанное твердое договорное
обязательство;
3. Высоковероятная прогнозируемая
операция;
4. Чистая инвестиция в иностранное
подразделение
«Учет хеджирования»
4
Основные изменения в учете
«Старый» IAS 39
«Новый» IFRS 9
Критерии применения учета хеджирования (в начале хеджирования)
1. Документально оформлены цели,
1. Документально оформлены цели,
стратегии в управлении рисками и
стратегии в управлении рисками и
порядок хеджирования:
порядок хеджирования:
 Инструмент хеджирования;
 Инструмент хеджирования;
 Хеджируемая статья (операция)
 Объект хеджирования;
 Характер риска;
 Характер риска;
 Способ оценки эффективности.
 Способ оценки эффективности
(в т.ч. коэфф. хеджирования и
источники неэффективности).
подразумевается
MSFO-TRAINING.RU
2. Применяется только для
классифицируемых инструментов и
объектов хеджирования
«Учет хеджирования»
5
Основные изменения в учете
«Старый» IAS 39
«Новый» IFRS 9
Критерии применения учета хеджирования (в начале хеджирования)
2. …
3. Требования к эффективности
хеджирования
 Ожидается, что хеджирование будет
высокоэффективным;
 Эффективность хеджирования может
быть надежно оценена;
MSFO-TRAINING.RU
2. …
3. Требования к эффективности
хеджирования
 Наличие экономической взаимосвязи
между объектом и инструментом
хеджирования (обратной);
 Фактор кредитного риска не является
доминирующим;
 Коэффициент хеджирования
отражает соотношение между
количественным объемом объекта и
инструмента хеджирования.
«Учет хеджирования»
6
Основные изменения в учете
«Старый» IAS 39
«Новый» IFRS 9
Оценка эффективности хеджирования
1. Диапазон «80% - 125%» исключен.
2. Метод, ключевые параметры оценки
эффективности устанавливаются
организацией.
3. Для хеджирования «денежных
потоков» и «чистой инвестиции
в иностранное подразделение»:
Эффективная часть – наименьшая
величина между:
• Накопленной прибыли или убытка по
инструменту хеджирования;
• Накопленного изменения
справедливой стоимости объекта
хеджирования
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
7
Основные изменения в учете
«Старый» IAS 39
«Новый» IFRS 9
Виды (типы) хеджирования
1. Хеджирование справедливой
стоимости:
- признанного актива
(обязательства) или их части
- непризнанного твердого
соглашения или его части.
1. Хеджирование справедливой
стоимости:
- признанного актива (обязательства)
или его компонента
- непризнанного твердого договорного
обязательства или его компонента.
2. Хеджирование потоков денежных 2.
средств, связанных с:
- отдельным риском по признанному
активу (обязательству);
- вероятной будущей операцией.
3. Хеджирование чистой
инвестиции в иностранную
3.
компанию.
MSFO-TRAINING.RU
Хеджирование потоков денежных
средств, связанных с:
- отдельным риском по признанному
активу (обязательству);
- высоковероятной прогнозируемой
операцией.
Хеджирование чистой инвестиции в
иностранное подразделение
«Учет хеджирования»
8
Основные изменения в учете
«Старый» IAS 39
«Новый» IFRS 9
Учет хеджирования справедливой стоимости
1. Прибыль / Убыток от инструмента
хеджирования признается в
Аналогично
Прибылях и Убытках
2. Прибыль / Убыток хеджируемой
статьи, по этому же риску, признается Исключение: хеджирование долевого
в Прибылях и Убытках.
инструмента, учитываемого по
справедливой стоимости через ПрСД
(даже неэффективная часть – ч/з ПрСД)
Твердое договорное обязательство
может хеджироваться как справедливая
стоимость и как денежный поток.
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
9
Основные изменения в учете
«Старый» IAS 39
«Новый» IFRS 9
Учет хеджирования денежного потока
До проведения операции
1. Эффективная часть хеджирования
признается в Прочем совокупном
доходе.
2. Неэффективная часть – в прибылях
и убытках.
MSFO-TRAINING.RU
До проведения операции
Аналогично
«Учет хеджирования»
10
Основные изменения в учете
«Старый» IAS 39
«Новый» IFRS 9
Учет хеджирования денежного потока
После проведения операции
После проведения операции
I. Операция привела к
нефинансовому активу (обязательству)
I. Операция привела к
нефинансовому активу (обязательству)
1. Реклассифицировать в Прибыли и
Убытки в течение периода
воздействия актива (об-ва) на
Прибыли и Убытки.
2. Включить в балансовую стоимость
актива (обязательства).
Включить в балансовую стоимость
актива (обязательства)
(не является реклассификацией).
II. Операция не привела к
нефинансовому активу (обязательству)
II. Операция не привела к
нефинансовому активу (обязательству) Реклассифицировать в Прибыли и
Реклассифицировать в Прибыли и
Убытки по завершению операции (либо в
Убытки по завершению операции (либо в периоде воздействия на ПиУ возникшего
периоде воздействия на ПиУ возникшего финансового актива (обязательства)
финансового актива (обязательства)
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
11
Основные изменения в учете
«Старый» IAS 39
«Новый» IFRS 9
Учет хеджирования чистой инвестиции
До проведения операции
1. Эффективная часть хеджирования
признается в Прочем совокупном
доходе.
2. Неэффективная часть – в прибылях
и убытках.
Прекращение хеджирования –
при выбытии иностранной деятельности
MSFO-TRAINING.RU
До проведения операции
Аналогично
(с учетом нового требования
по оценке эффективности)
Прекращение хеджирования –
при выбытии иностранного
подразделения
«Учет хеджирования»
12
Основные изменения в учете
«Новый» IFRS 9
Прочие аспекты изменений
1. Компоненты номинальной стоимости:
- компонент пропорциональной доли целого объекта
(допустим хеджируется только 40% изменения справедливой стоимости актива)
- компонент-слой (допустим хеджируется не вся единица готовой продукции,
а только элемент себестоимости подверженный риску изменения; либо часть
физического объема операции: первые 10 млн. куб. закупленного газа).
2. Временная стоимость денег
При оценке неэффекитвности хеджирования, справедливой стоимости
инструментов хеджирования необходимо учитывать эффект стоимости денег с
течением времени.
3. Ребалансировка коэффициента хеджирования.
Корректировка коэффициента хеджирования для устранения дисбаланса между
количественным объемом объекта и инструмента хеджирования.
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
13
Основные изменения в учете
«Новый» IFRS 9
Прочие аспекты изменений - продолжение
4. Хеджирование справедливой стоимости портфеля финансовых активов
(обязательств) может осуществляться с требованиями МСФО (IAS) 39
5.Возможность хеджирования по валютному риску групп объектов по неттопозиции.
6. Учет временной стоимость опциона при использовании в качестве инструмента
хеджирования только внутренне стоимости опциона.
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
14
Определения
Хеджирование – это деятельность по управлению рисками,
с целью сокращения влияния рисков и неопределенностей, связанных с
изменением цен, процентных ставок, обменных курсов и т.д.
Цель учета хеджирования – это отражение в финансовой отчетности
результатов деятельности по управлению рисками с использованием
финансовых инструментов, которые могли бы повлиять на прибыль или
убыток (или прочий совокупный доход).
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
15
Идея стандарта
Принцип первый.
Цель хеджирования – это сокращение подверженности предприятия
рискам и неопределенностям, связанным с изменением внешних
экономических условий.
Сокращение этих рисков производится путем заключения специальных
договоров, фиксирующих изменяющийся параметр на приемлемом для
предприятии уровне.
Принцип второй.
Прибыли и убытки (а также прочий совокупный доход) возникают только
при сравнении этих договоров с внешней экономической ситуацией.
Принцип третий.
Цель учета хеджирования – это соотнесение прибылей и убытков от
этих специальных договоров с прибылями и убытками от объекта
хеджирования, т.к. они (чаще всего) отличаются времени возникновения.
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
16
Определения (продолжение)
Инструмент хеджирования – это финансовый инструмент, изменение
справедливой стоимости или потоки денежных средств которого, как
ожидается будут компенсировать изменение справедливой стоимости
объекта хеджирования или его потоков денежных средств.
 Производный финансовый инструмент;
 Финансовый инструмент,
учитываемый по справедливой стоимости через Прибыли и Убытки.
- чаще всего – финансовые инструменты предназначенные для
торговли;
- кроме финансовых инструментов классифицированных по решению
организации.
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
17
Определения (продолжение)
Производный финансовый инструмент (дериватив) финансовый инструмент у которого:
 стоимость меняется в результате изменения установленной %
ставки, индекса цен, обменного курса или иной переменной т.д.;
 не требуется первоначальной чистой инвестиции (или сравнительно
небольшая инвестиция);
 расчеты по нему осуществляются в будущем.
Примечание: расчеты производятся без поставки базисного физического
актива, но могут завершаться поставкой финансового
инструмента или денежных средств.
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
18
Определения (продолжение)
Производный финансовый инструмент (дериватив) финансовый инструмент у которого:
 стоимость меняется в результате изменения установленной %
ставки, индекса цен, обменного курса или иной переменной т.д.;
 не требуется первоначальной чистой инвестиции (или сравнительно
небольшая инвестиция);
 расчеты по нему осуществляются в будущем.
Примечание: расчеты производятся без поставки базисного физического
актива, но могут завершаться поставкой финансового
инструмента или денежных средств.
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
19
Пример 1. производный финансовый инструмент
01 января 2015 года Компания заключила с Банком договор на
приобретение 28 февраля 2015 года 1,000 долларов по курсу 60 рублей
за 1 доллар.
Договор подразумевает расчет денежными средствами (в рублях) 28
февраля 2015 года по текущему курсу.
Рыночные курсы валют: текущий
с датой расчетов
курс
28 февраля 2015 года:
01 января 2015 года:
56.2 руб./доллар 60.0 руб./доллар
31 января 2015 года
68.8 руб./доллар 70.0 руб./доллар
28 февраля 2015 года
61.3 руб./доллар 61.3 руб./доллар
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
20
Пример 1. производный финансовый инструмент
Учет с точки зрения Компании.
(сравниваем курс зафиксированный в договоре и курс с датой расчетов
28.02.2015 года)
31 января 2015 года.
ОФП: Финансовый актив = (70 – 60) х 1,000 = 10,000 рублей
Проводка: Д-т Актив К-т Прибыли и Убытки Сумма 10,000 рублей
28 февраля 2015 года.
ОФП: Финансовый актив = (61.3 – 60) х 1,000 = 1,300 рублей
Проводка: Д-т Прибыли и Убытки К-т Актив Сумма 8,700 рублей
(10,000 – 1,300)
Банк погашает задолженность перед компанией в сумме 1,300 рублей.
Общее воздействие на Прибыли и Убытки: прибыль = 1,300 рублей
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
21
Определения (продолжение)
Объект хеджирования:
(может рассматриваться как: один объект, группа объектов; компонент)
 признанный актив (или обязательство);
 твердое договорное обязательство;
 высоковероятную прогнозируемую операцию;
 чистою инвестицию в иностранное подразделение.
Твердое договорное обязательство – это имеющее обязательную силу
соглашение об обмене определенного количества ресурсов по определенной
цене на определенную дату (даты) в будущем.
Прогнозируемая операция – это ожидаемая, но еще не оформленная
договором будущая операция.
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
22
Пример 2. Виды рисков
01 декабря 2015 года Компания заключила с Иностранным Клиентом
договор на поставку 15 февраля 2016 года 100 тонн алюминия
собственного производства по биржевой цене (номинированной в
долларах).
Иностранный клиент обязан оплатить поставку 31 марта 2016 года.
Невыполнение договора грозить Компании высокими штрафами.
Функциональная валюта компании – российский рубль.
Определите:
1. Виды рисков для Компании;
2. Возможные объекты хеджирования;
3. Возможные инструменты хеджирования.
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
23
Пример 2. Виды рисков
1. Виды рисков для Компании;
o ценовой риск уменьшения биржевой цены алюминия;
o кредитный риск неисполнения покупателем своих обязательств;
o валютный риск повышения курса рубля.
2. Возможные объекты хеджирования.
o справедливая стоимость запасов алюминия (при их наличии)
или;
o твердое договорное обязательство поставить 100 т.алюминия;
o высоковероятную операцию получения денежных средств в
долларах.
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
24
Пример 2. Виды рисков
3. Возможные инструменты хеджирования.
o Фьючерсный (форвардный) договор от 1 декабря 2015 года на
поставку 100 т. алюминия 15 февраля 2016 года по
фиксированной цене в долларах (допустим $1,800 за тонну);
o Фьючерсный (форвардный) договор от 1 декабря 2015 года на
продажу на продажу $180 тыс. долларов 31 марта 2016 года по
фиксированному курсу 65 руб. за доллар.
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
25
Критерии (условия) применения хеджирования
(если на дату начала хеджирования у предприятия имеется):
1. Официальная документация в области управления рисками,
где определены:





цели предприятия по управлению рисками
стратегия хеджирования;
объекты хеджирования и характер хеджируемого риска;
инструменты хеджирования;
порядок оценки эффективности хеджирования (включая источники
неэффективности и подходы к определению коэффициента хеджирования).
2. Квалифицируемые инструменты и объекты хеджирования;
3. Эффективность хеджирования отвечает следующим требованиям:
 существует экономическая взаимосвязь между
инструментами хеджирования и объектами хеджирования;
 фактор кредитного риска не оказывает существенного влияния на эту
взаимосвязь;
 коэффициент хеджирования отражает соотношение между количественным
объемом инструмента и объекта хеджирования.
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
26
Определения
Эффективность хеджирования – это степень, в которой изменение
хеджируемой статьи компенсируется изменением инструмента
хеджирования
(порядок оценки устанавливается Учетной политикой)
Эффективное хеджирование
(для денежного потока и чистой инвестиции в зарубежную деятельность)
– это наименьшая из следующих величин:
 Накопленной величины прибыли и убытка по инструменту
хеджирования;
 Накопленной величины изменения справедливой стоимости объекта
хеджирования.
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
27
Типы хеджирования
Хеджирование
чистой инвестиции в
иностранное подразделение
Хеджирование
справедливой стоимости
Хеджирование
денежных потоков
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
28
Типы хеджирования
Хеджирование
чистой инвестиции в
иностранное подразделение
Хеджирование
справедливой стоимости
Хеджирование
денежных потоков
Порядок учета:
1. Инструмент хеджирования – по справедливой стоимости через Прибыли и
Убытки.
2. Объект хеджирования – Прибыль/убыток по объекту корректирует
балансовую стоимость через прибыли и Убытки
Исключение: хеджирование долевого инструмента, учитываемого по
справедливой стоимости через ПрСД (даже неэффективная часть – ч/з ПрСД)
Твердое договорное обязательство может хеджироваться как справедливая стоимость и как
денежный поток.
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
29
Типы хеджирования
Хеджирование
чистой инвестиции в
иностранное подразделение
Хеджирование
справедливой стоимости
Хеджирование
денежных потоков
Порядок учета:
Инструмент хеджирования – по справедливой стоимости через:
- эффективная часть: Прочий совокупный доход;
- неэффективная часть: через Прибыли и Убытки.
После проведения операции накопленная в капитале сумма:
возник Нефинансовый актив
(обязательство)
Включить в балансовую стоимость
не реклассификация!
MSFO-TRAINING.RU
нет Нефинансового актива
(обязательства)
Реклассифицировать в ПиУ сразу
(или по мере отнесения в ПиУ
фин.актива (обязательтва))
«Учет хеджирования»
30
Типы хеджирования
Хеджирование
чистой инвестиции в
иностранное подразделение
Хеджирование
справедливой стоимости
Хеджирование
денежных потоков
Порядок учета – аналогично хеджированию Денежного потока
(на экзамене ДипИФР-рус не тестируется)
прекращение хеджирования – при выбытии подразделения
Чистые инвестиции в иностранное подразделение - доля участия отчитывающегося
предприятия в чистых активах данного иностранного подразделения.
Иностранное подразделение - предприятие, являющееся дочерним, ассоциированным,
совместным предприятием, либо подразделение отчитывающегося предприятия, деятельность
которого базируется или осуществляется в стране или в валюте, отличающейся от страны или
валюты отчитывающегося предприятия.
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
31
Пример 3 . Хеджирование справедливой стоимости
01 декабря 2015 года на складах Компании находится 4,000 тонн хлопка
балансовой стоимостью 2,000 тыс. долларов. Компания планирует продать
этот объем в конце марта 2016 года по биржевым ценам.
Для снижения риска падения цены Компания заключила с биржевым
трейдером фьючерсный контракт на продажу 4,000 тонн хлопка по цене
1,400 долларов за тонну по сроку 31 марта 2016г.
Функциональная валюта Компании – доллар. Компания правомерно
применяет учет хеджирования.
Рыночные цены ($) за 1 тонну:
текущую
дату (спот)
31 марта 2015 года:
01 декабря 2015 года:
1,420
1,400.0
31 декабря 2015 года
1,410
1,380.0
31 марта 2016 года
1,350
1,350.0
MSFO-TRAINING.RU
с датой расчетов
«Учет хеджирования»
32
Пример 3. Ответ. Хеджирование справедливой стоимости
31 декабря 2015 года.
Инструмент хеджирования - по справедливой стоимости через ПиУ.
Актив (1,400 – 1,380) х 4 тыс.тонн = $80 тыс.
Проводка: Д-т Актив К-т ПиУ ∑ $80 тыс.
Объект хеджирования (запасы) – изменение справедливой стоимости
через ПиУ.
Актив (запасы) = 2,000 + (1,410 – 1,420) х 4 тыс.тонн = $1,960 тыс.
Проводка: Д-т ПиУ К-т Запасы ∑ $40 тыс.
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
33
Пример 3. Ответ. Хеджирование справедливой стоимости
31 марта 2016 года.
Инструмент хеджирования - по справедливой стоимости через ПиУ.
Актив (1,400 – 1,350) х 4 тыс.тонн = $200 тыс.
Проводка: Д-т Актив К-т ПиУ ∑ (200 -80) =$120 тыс.
Трейдерская компания погасила свою задолженность денежными
средствами в сумме 200 тыс. долларов.
Объект хеджирования (запасы) – изменение справедливой стоимости
через ПиУ.
Актив (запасы) = 1,960 + (1,350 – 1,410) х 4 тыс.тонн = $1,720 тыс.
Проводка: Д-т ПиУ К-т Запасы ∑ $240 тыс.
Продажа:
$’000
Выручка 1,350 x 4 тыс.т.
Себестоимость (1,720)
Валовая прибыль
MSFO-TRAINING.RU
5,400
3,680
«Учет хеджирования»
34
Пример 3. Ответ. Хеджирование справедливой стоимости
Отчет о Совокупном доходе
Прибыли и Убытки
Выручка
Себестоимость
Валовая прибыль
Операция хеджирования, в т.ч.:
- инструмент хеджирования
- объект хеджирования
Итого воздействие на ПиУ
Отчет о Финансовом положении
Краткосрочные активы
Запасы
Инструмент хеджирования
MSFO-TRAINING.RU
2015г.
$’000
2016г.
$’000
------40
80
(40)
40
5,400
(1,720)
3,680
(120)
120
(240)
3,560
31.12.2015г.
31.12.2016г.
1,960
80
-----
«Учет хеджирования»
35
Пример 4 . Хеджирование денежных потоков 1
Функциональная валюта компании – российский рубль.
01 декабря 2015 года Компания подписала договор на изготовление станка
стоимостью $50 тыс. (себестоимостью 1,800 тыс.руб.) Дата поставки
клиенту определена 31 марта 2016 года. В этот же день клиент исполнит
свои обязательства по оплате.
Для снижения риска падения курса доллара Компания заключила с банком
форвардный контракт на продажу $50 тыс. по курсу 60 руб/$ по сроку 31
марта 2016г.
Компания правомерно применяет учет хеджирования.
Обменные курсы(за 1$): текущую
с датой расчетов
дату (спот)
31 марта 2015 года:
01 декабря 2015 года:
61.5
60.0
31 декабря 2015 года
58.0
57.0
31 марта 2016 года
55.0
55.0
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
36
Пример 4. Ответ. Хеджирование денежных потоков 1
31 декабря 2015 года.
Инструмент хеджирования - по справедливой стоимости
Актив (60 – 57) х 50 тыс. = 150 тыс.руб.
Эффективная часть хеджирования – ПрСД, по наименьшей:
● изменение справедливой стоимости объекта хеджирования = 175 т.руб.
(61.5 – 58) х 50 тыс. = 175 тыс.руб.
● изменение справедливой ст-ти инструмента хеджирования =150 т.руб.
Вывод: все изменение инструмента хеджирования – эффективная часть.
Проводка: Д-т Актив К-т Собственный капитал - резерв ∑ 150 тыс.р.
Прочий совокупный доход: + 150 тыс. руб.
Резерв в собственном капитале = 150 тыс. руб.
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
37
Пример 4. Ответ. Хеджирование денежных потоков 1
31 марта 2016 года.
Инструмент хеджирования - по справедливой стоимости
Актив (60 – 55) х 50 тыс. = 250 тыс.руб.
Эффективная часть хеджирования – ПрСД, по наименьшей:
● изменение справедливой стоимости объекта хеджирования = 325 т.руб.
(61.5 – 55) х 50 тыс. = 325 тыс.руб.
● изменение справедливой ст-ти инструмента хеджирования =250 т.руб.
Вывод: все изменение инструмента хеджирования – эффективная часть.
Проводка: Д-т Актив К-т Собственный капитал - резерв ∑ 100 тыс.р.
Прочий совокупный доход: + 100 тыс. руб.
Резерв в собственном капитале = 150 + 100 = 250 тыс.руб.
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
38
Пример 4. Ответ. Хеджирование денежных потоков 1
31 марта 2016 года – после проведения операции.
Инструмент хеджирования - погашен банком в сумме 250 тыс.руб.
Накопленный в капитале Резерв хеджирования реклассифицируется в
Прибыли и Убытки в полном объеме, т.к. в результате операции не возник
нефинансовый актив (обязательство).
Проводка: Д-т Резерв К-т Прибыли и убытки ∑ 250 тыс.руб.
Прочий совокупный доход: (250) тыс.руб.
Продажа:
тыс.руб.
Выручка 55 x $50 тыс.
2,750
Себестоимость (1,800)
Валовая прибыль
950
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
39
Пример 4. Ответ. Хеджирование денежных потоков 1
Отчет о Совокупном доходе
Прибыли и Убытки
Выручка
Себестоимость
Валовая прибыль
Реклассификация хеджирования
Прочий совокупный доход
- Инструмент хеджирования
- Реклассификация
Итого воздействие на ОСД
Отчет о Финансовом положении
Краткосрочные активы
Инструмент хеджирования
Собственный капитал: резерв
MSFO-TRAINING.RU
2015г.
тыс.руб.
2016г.
тыс.руб.
---------
2,750
(1,800)
950
250
150
150
--150
(150)
100
(250)
1,050
31.12.2015г.
31.12.2016г.
150
150
-----
«Учет хеджирования»
40
Пример 5 . Хеджирование денежных потоков 2
Функциональная валюта компании – российский рубль.
01 декабря 2015 года Компания подписала договор на приобретение сырья
стоимостью $70 тыс. с датой поставки 31 марта 2016 года (для
использования в 2016 году). В этот же день Компания исполнит свои
обязательства по оплате.
Для снижения риска роста курса доллара Компания заключила с банком
форвардный контракт на приобретение $70 тыс. по курсу 60 руб/$ по сроку
31 марта 2016г.
Компания правомерно применяет учет хеджирования.
Обменные курсы(за 1$):
дату (спот)
текущую
с датой расчетов
31 марта 2015 года:
01 декабря 2015 года:
61.5
60.0
31 декабря 2015 года
58.0
58.7
31 марта 2016 года
63.0
63.0
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
41
Пример 5. Ответ. Хеджирование денежных потоков 2
31 декабря 2015 года.
Инструмент хеджирования - по справедливой стоимости
Обязательство (60 – 58.7) х 70 тыс. = 91 тыс.руб.
Эффективная часть хеджирования – ПрСД = 35 тыс.руб., по наименьшей:
● изменение справедливой стоимости объекта хеджирования = 35 т.руб.
(62.0 – 61.5) х 70 тыс. = 35 тыс.руб.
● изменение справедливой ст-ти инструмента хеджирования =91 т.руб.
Проводка: Д-т Резерв (Капитал)
К-т Обязательство ∑ 35 тыс.р.
Проводка: Д-т Прибыли и Убытки К-т Обязательство ∑ 56 тыс.р.
Прочий совокупный доход: (35) тыс. руб.
91 -35
Резерв в собственном капитале = (35) тыс. руб.
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
42
Пример 5. Ответ. Хеджирование денежных потоков 2
31 марта 2016 года.
Инструмент хеджирования - по справедливой стоимости
Актив (63 – 60) х 70 тыс. = 210 тыс.руб.
Эффективная часть хеджирования – ПрСД = 105 тыс.руб., по наименьшей:
● изменение справедливой стоимости объекта хеджирования = 105 т.руб.
(63 - 61.5) х 70 тыс. = 105 тыс.руб.
● изменение справедливой ст-ти инструмента хеджирования =210 т.руб.
Проводка:
Проводка:
Д-т Актив
Д-т Актив
105 + 35
К-т Резерв (капитал)
∑ 140 тыс.р.
К-т Прибыли и Убытки ∑ 161 тыс.р.
210 – (140 – 91)
Прочий совокупный доход: + 140 тыс. руб.
Резерв в собственном капитале = (35) + 140 = 105 тыс.руб.
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
43
Пример 5. Ответ. Хеджирование денежных потоков 2
31 марта 2016 года – после проведения операции.
Инструмент хеджирования - погашен банком в сумме 210 тыс.руб.
Накопленный в капитале Резерв хеджирования включается в первоначальную
стоимость запасов. Проводка не является реклассификацией.
Проводка:
Д-т Резерв
К-т Запасы ∑ 105 тыс.руб.
Первоначальная стоимость запасов:
Приобретение сырья 63 x $70 тыс. 4,410
Накопленный в капитале резерв
(105)
Итого Первоначальная стоимость
тыс.руб.
4,305
Эта сумма будет списана на себестоимость в течение 2016 года
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
44
Пример 5. Ответ. Хеджирование денежных потоков 2
Отчет о Совокупном доходе
Прибыли и Убытки
2015г.
тыс.руб.
2016г.
тыс.руб.
Себестоимость
Неэффективное хеджирование
Итого воздействие на ПиУ
--(56)
(56)
(4,305)
161
(4,144)
Прочий совокупный доход
- Инструмент хеджирования
(35)
140
31.12.2015г.
31.12.2016г.
91
(91)
-----
Отчет о Финансовом положении
Краткосрочные обязательства
Инструмент хеджирования
Собственный капитал: резерв
MSFO-TRAINING.RU
«Учет хеджирования»
45