Управление капиталом банка

Министерство экономического развития и торговли Российской Федерации
Государственный университет Высшая школа экономики
Факультет экономики
Программа дисциплины
Управление капиталом банка
для направления 080100.68 – «Экономика»
Магистерская программа
по специализации «Банки и банковская деятельность»
Автор программы: к.в.н., доцент Бондарчук П.К.
Рекомендована
Секция «Конкретная экономика»
«___»______________200__г.
Председатель
Одобрена на заседании
кафедры банковского дела
«10»октября 2006г.
Зав. кафедрой
В.М.Солодков
Утверждена УС
Факультета Экономика
Ученый секретарь
«___»______________200__г.
Москва, 2006
I. Тематический план дисциплины
№
п/п
1
2
3
4
5
6
Перечень тем
(разделов)
Всего
часов
Тема 1. Анализ
общественно
экономических
условий
функционирования
банковского сектора
России.
Тема 2. Пути
повышения
эффективности
управления капиталом
банка.
Тема 3. Развитие
международных
подходов к оценке
достаточности
капитала. Оценка
достаточности
капитала под
кредитные риски.
Тема 4. Подходы к
определению
требований к капиталу
по рыночным и
операционным рискам
Тема 5. Анализ
Российской практики и
проблем оценки
достаточности
капитала в
коммерческих банках.
Тема 6. Управление
капиталом в
коммерческом банке
(практическое занятие)
Всего часов
7
Аудиторные часы
Самостоятельная
работа
лекции
практические
занятия
2
5
12
4
-
8
12
4
-
8
20
8
-
12
12
4
-
8
18
-
6
12
81
22
6
53
II. Формы контроля
Промежуточный контроль – одно эссе (30% итоговой оценки)
Итоговый контроль – письменный зачет, 2 ауд. часа (70% итоговой оценки)
III. Литература по курсу
Базовые учебники:
1.
П.К. Бондарчук Управление капиталом (собственными средствами) банка. Учебное
пособие., М.: ГУ-ВШЭ, 2007г.
2.
Международная конвергенция измерения капитала и стандартов капитала: Новые
подходы. М.: Банк международных расчетов, 2004
Основная и дополнительная литература – указана по каждой теме
IV.Содержание программы
Тема 1.Анализ общеэкономических условий функционирования банковского
сектора России.
Анализ общеэкономических условий функционирования банковского сектора.
Состояние макроэкономики. Соотношение показателей деятельности банковского сектора
с основными макроиндикаторами.
Институциональные аспекты развития банковской системы России. Развитие
банковских операций. Финансовое состояние кредитных организаций. Финансовые
результаты и структура доходов и расходов. Риски банковского сектора. Адекватность
собственных средств (капитала) принятым рискам. Перспективы развития системы
банковского регулирования и надзора в отношении достаточности капитала.
Литература:
Основная:
1. Ежегодный отчет о развитии банковского сектора и банковского надзора ЦБ РФ.
Вестник Банка Росии.
Дополнительная:
1.Стратегическое развитие банковского сектора на период 2004-2008 гг.
2. Периодическое издание: Банковское дело, Финансы и кредит, Бизнес и банки.
Тема 2. Пути повышения эффективности управления капиталом банка
Развитие подходов к управлению собственными средствами (капиталом) банка.
Содержание и цели управления капиталом банка. Принципы, задачи и организация
управления капиталом в коммерческом банке. Перспективное, текущее и оперативное
планирование структуры капитала в коммерческом банке. Оценка эффективности
разработанной стратегии формирования капитала. Методы и модель управления
капиталом в банке.
Литература:
Основная:
1. П.К. Бондарчук Управление капиталом банка. Учебное пособие (ридер). - М.: ГУ-ВШЭ,
2007 г.
Дополнительная:
1.
Управление деятельностью коммерческого банка. Под ред. О.И.Лаврушина,
М: Юристъ, 2003.
2.
Шарп У., Алексанф Г., Бейли Дж. Инвестиции. Перевод с англ. – М.: М-Инфра,
1997 г.
3.
Мухин В.И. Исследование систем управления. Национальный институт бизнеса. –
М., 2000 г.
4.
Банковское дело. Управление и технологии. Под редакцией А.И. Товасиева, М.:
ЮНИТИ, 2001 г.
Тема 3. Развитие международных подходов к оценке достаточности
капитала. Оценка достаточности капитала под кредитные риски.
Развитие подходов по оценке достаточности капитала. Базельское соглашение по
капиталу (Базель I). Структура капитала банка, используемого для создания резервов по
кредитным и рыночным рискам. Требования к элементам капитала первого, второго и
третьего уровней. Взвешивание активов с учетом риска. Взвешивание по риску
производных инструментов. Минимальный уровень достаточности капитала. Новое
Базельское
соглашение
(Базель
II)
и
его
минимальнойдостаточности капитал, цели
основные
подходы
к
определению
и основные принципы. Подходы к
регулированию кредитного риска. Стандартный подход (проблемы, требования к
внешним рейтингам). Технологии и методы снижения кредитного риска. Подход на
основе внутренних рейтингов (ВБР-метод). Характеристика базового и передовых
подходов на основе внутренних рейтингов. Основные составляющие кредитного риска:
вероятность дефолта (РД), подверженность кредитному риску в момент дефолта (ЕАД),
уровень потерь при наступлении дефолта (LGД) и срок до окончания сделки (М). Типы
ссудных операций в зависимости от статуса заемщика. Расчет резервируемого капитала по
группам заемщиков.
Литература:
Основная:
1. Международная конвергенция измерения капитала и стандартов капитала: Новые
подходы. М.: Банк международных расчетов, 2004 г.
Дополнительна.
1. П.К. Бондарчук Управление капиталом банка. Учебное пособие (ридер). - М.: ГУ-ВШЭ,
2007 г.
2. Банковское дело. Журнал № 12. 2004. Базель II. Новые правила игры.
3. Управление деятельностью коммерческого банка. Под ред. Л.И. Лаврушина. М.:
Юристъ, 2003 г.
Тема 4. Подходы к определению требований к капиталу по рыночным и
операционным рискам
Стандартный подход для регулирования рыночных рисков. Состав рыночного
риска: процентный, фондовый и валютный. Расчет специфического рыночного риска.
Рсчет общего процентного риска: метод на основе срока до платежа и на основе дюрации.
Расчет процентного риска для производных инструментов (фьючерсы, форварды, свопы).
Подходы к расчету фондового и валютного риска. Расчет товарного риска: метод на
основе срока до исполнения контракта и упрощенный метод: дельта- плюс, сценарный
анализ. Оценка рыночного риска на основе внутренних моделей (принципы, качественные
критерии рыночного риска). Подходы к оценке операционного риска: на основе базисного
индикатора; стандартизированный подход (Standardized Approach), внутренняя оценка
(Advanced Measurement). Расчет минимальной достаточности капитала с учетом
кредитного, рыночного и операционного рисков. Проблемы применения новых подходов
Базельского комитета к оценке достаточности капитала в России.
Литература:
Основная:
1. П.К. Бондарчук Управление капиталом банка. Учебное пособие (ридер). - М.: ГУ-ВШЭ,
2007 г.
2. Международная конвергенция измерения капитала и стандартов капитала: Новые
подходы. М.: Банк международных расчетов, 2004 г.
Дополнительная:
1.
Управление деятельностью коммерческого банка. Под ред. Л.И. Лаврушина. М.:
Юристъ, 2003 г.
2.
Банковское дело. Управление и технологии. Под редакцией А.И. Товасиева, М.:
ЮНИТИ, 2001 г.
3.
Методология оценки операционных рисков: международные стандарты и
российская реальность. Банковское дело №12 стр. 43-46, 2005 г.
4.
Стратегия развития банковского сектора на период 2004-2008 гг. М.: Банк России,
2004 г.
Тема 5. Анализ Российской практики и проблемы достаточности капитала в
коммерческих банках.
Методология определения структуры капитала (собственных средств) банка.
Активы, взвешенные по риску. Кредитный риск по условным обязательствам кредитного
характера и по срочным сделкам. Анализ нормативов кредитного риска и проблемы их
применения.
Рыночный риск по финансовым инструментам, чувствительным к изменению
процентной ставки и рыночных цен на фондовые ценности. Валютный риск и методы его
снижения. Определение резервов по кредитным, рыночным и операционным рискам.
Литература:
Основная:
1
Положение Банка России от 26.03.2004 г. №215 «О методике определения
собственных средств (капитала) кредитных организаций».
2
Положение Банка России от 26.03.2004 г. №254 –П «О порядке формирования
кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам».
Дополнительная:
1. П.К. Бондарчук Управление капиталом банка. Учебное пособие- М.: ГУ-ВШЭ, 2007 г.
2. Аналитический банковский журнал. М.: Банк России №10, 2006 г.
3. Новый подход ЦБ РФ к капитализации кредитных организаций России: риски и
перспективы внедрения. М.: Банковское дело №6 стр. 8-11, 2006 г.
Тема 6. Управление капиталом в коммерческом банке.
Поведение экспресс-анализа баланса коммерческого банка и достаточности
собственных средств. Определение соответствия имеющих показателей требованиям
МСФО, Базелю II, Центрального Бака (РФ). Выявление проблем формирования капитала
(собственных средств) банка и определение мероприятий по их решению. Обоснование и
выбор
источников
необходимых
формирования
расчетов
и
капитала
моделирование
и
его
планирование.
достаточности
Производство
капитала.
Выработка
предложений по поддержанию достаточности капитала в коммерческом банке.
Литература:
Основная:
1. Положение Банка России от 26.03.2004 г. №215 –П «О методике определения
собственных средств (капитала) кредитных организаций».
2. Положение Банка России от 26.03.2004 г. №254 –П «О порядке формирования
кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам».
3. Раздаточный материал к практическому занятию.
Дополнительная:
Международная конвергенция измерения капитала и стандартов капитала: Новые
1.
подходы. М.: Банк международных расчетов, 2004 г.
П.К. Бондарчук Управление капиталом банка. Учебное пособие- М.: ГУ-ВШЭ,
2.
2007 г.
Методология оценки операционных
3.
рисков: международные
стандарты
и
российская реальность. Банковское дело №12 стр. 43-46, 2005 г.
Базель II
4.
для управляющих банками: основные характеристики и последствия
внедрения в Центральной и Восточной Европы. М.: Банковское дело. №3,4, 2006 г.
V. План проведения практического занятия (разбор «Кейса»)
Тема: Управление капиталом в коммерческом банке
Цели занятия:
-
научить
студентов
определять
значимую
информацию
для
проведения
финансовых исследований и принятия обоснованных решений по управлению
капиталом банка;
-
выработать у студентов практические навыки проведения экспресс-анализа
баланса коммерческого банка, для определения достаточности капитала;
-
научить студентов практическому применению знаний для оценки финансового
состояния банка в целях управления капиталом.
Время: 6 учебных часов. Занятие проводится в форме свободной дискуссии. Студенты
ориентируются
на
критическое
обсуждение
различных
вариантов,
выработку
оптимальных решений и их обоснование.
Место проведения занятия: компьютерный класс (группа разбивается на 4-5 человек).
Этапы проведения занятия:
1 этап
студенты знакомятся с содержанием ситуации, уясняют поставленную задачу и
форму, в которой она должна быть выполнена, задают дополнительные вопросы.
Продолжительность этапа – 45 минут.
2 этап
коллективное обсуждение имеющейся ситуации. Теоретическая проработка
методики экспресс-анализа. Организация управления капиталом банка. Выбор
модели и методов работы.
Продолжительность этапа – 45 минут.
3 этап
Непосредственное решение ситуации, индивидуальное и по группам и
проведение
расчетов.
Обсуждение
проблемных
вопросов.
Подготовка
презентационных материалов.
Продолжительность этапа – 1 час 30 минут.
4 этап
Презентация результатов работы и их коллективное обсуждение. Каждой группе
предоставляется до 20 минут (для объявления решения и его обоснования). Во
время презентации решения может проходить обсуждение правильности
избранных подходов и сделанных расчетов.
Продолжительность этапа – 60 минут.
5 этап
Подведение
итогов.
Отмечаются
достоинства
и
недостатки
принятых
студентами решений и организации работ по производству расчетов. Заполнение
анкеты качества проведения занятия. Ответы на вопросы студентов.
Продолжительность этапа – 35 минут.
VI . Темы эссе по курсу: Управление капиталом банка
1.Структура банковского капитала и относительная значимость его элементов
2.Анализ собственных средств (капитала) банка (на примере любого банка)
3.Проблемы достаточности капитала в коммерческих банках
4.Определение темпа внутреннего капиталообразования
5.Выбор способа привлечения капитала: модель WACC
6.Новые подходы Базельского комитета по оценке достаточности капитала
7.Российская модификация Базельского соглашения
8.Методика расчета собственных средств (капитала) банка
9. Возможные схемы недобросовестного формирования собственных средств (капитала)
банка
10.
Проблемы капитализации в российской банковской системе
11.
Развитие системы нормативов достаточности собственных средств (капитала)
банка
Рекомендации Базельского комитета о достаточности капитала банка (Базель I) и
12.
их недостатки
13.
Основные подходы к определению достаточности капитала (Базель II) и их
характеристика
14.
Методы (технологии) снижения кредитных рисков (Базель II)
15.
Деление капитала банка на уровни, их характеристика (Базель I) и сравнение с
российской практикой
16.
Взвешивание активов по риску:
ВБР-метод и возможность его применения в
России
17.
Подходы к регулированию рыночных рисков в банке (Базель I и II) возможности их
применения в России
18.
Подходы к регулированию операционного риска в банке (Базель II)? возможности
их применения в России
19.Стандартный подход (проблемы, требование к внешним рейтингам)
20.Институциальные аспекты развития банковской системы России.
21.Перспективы развития системы банковского регулирования и надзора в отношении
достаточности капитала.
22.Характеристика базового и передовых методов (внутрибанковских рейтингов) для
определения достаточности капитала.
23.Оценка рыночного риска на основе внутренних моделей (принципы, качественных
критерий рыночного риска).
24.Методология определения структуры капитала (собственных средств) банка.
25.Развитие подходов к управлению капиталом банка.
VII. Вопросы для оценки качества освоения дисциплины.
1. Управление капиталом банка (задачи, система управления, организация управления
капиталом)
2.Внутренние источники привлечения капитала и их характеристика
3.Внешние источники привлечения капитала и их характеристика
4. Активная политика управления капиталом
5.Источники основного капитала банка и их характеристика
6.Источники дополнительного капитала банка и их характеристика
7.Планирование величины и структуры капитала в КБ
8.Дивидендная политика банка и ее оптимизация
9.Взвешивание активов по риску (Базель II): стандартный метод и возможность его
применения в России
10.Методы взвешивания по риску залога (Базель II) и их характеристика
11.Кредитный риск и методы его снижения
12.Рыночный риск и методы его снижения.
13.Валютный риск и методы его снижения.
14.Методы управление капиталом банка.
15.Расчет достаточности капитала с учетом кредитного, рыночного и операционного
рисков.
Автор программы
П.К.Бондарчук