Загрузил katyunya.t00

презентация фдхс

Реклама
Анализ финансовохозяйственной
деятельности
компании
АО «Массандра»
Выполнила:
Студентка эк/б-18-2о
Тымуш Екатерина
PEST анализ
Политические факторы
Снижение покупательской
способности населения
Изменение в компании
Экономические факторы
Увеличение продаж более дешевых вин
Действия
Исследовать запрос потребителя, не
забывая о его финансовой возможности
и подстраиться под меняющиеся вкусы.
Природные (экологические)
факторы
Колебания среднесуточной
температуры
Принятие закона № 468 «О
виноградарстве и виноделии в
Российской Федерации»
Виноград "Массандры" растет в благоприятных условиях, Использование капельного полива и
выведение сортов винограда,
температура крымской местности делает вина
устойчивых к засухе.
уникальными: они получаются более полные,
ароматичные, тяжелые; для северных же районов
характерны более легкие, слабоокрашенные и
слабоароматичные. Однако засушливое, жаркое лето
может негативно повлиять на урожай,а значит объем
продукции может сократиться.
Правовые факторы
Довнести поправки в Закон,ввести
понятие российской национальной
системы защиты вина по
Создаст для компании некоторые проблемы, поскольку географическому указанию и
технология "Массандры" по созданию крепленого вина наименованию места происхождения,
заключается в добавлении этилового спирта, а по Закону создать федеральный реестр
виноградопригодных земель и
это будет недопустимо, а значит компания не будет
установить формы финансовой
являться сельхозпроизводителем и не будет иметь
поддержки российских виноделов и
господдержки в развитии производства
виноградарей.
Анализ Портера
Внутриотраслевая
конкуренция
5
4,5
4
3,5
3
2,5
Угроза появления продуктов
субститутов (заменителей)
2
1,5
1
Угроза появления новых
игроков на рынке
0,5
0
Рыночная власть
поставщиков
Рыночная власть
покупателей
SWOT анализ
Сильные стороны («S» — STRENGTH)-преимущества
Известность бренда.
Опыт.
Большие объёмы продаж.
Наличие у компании собственной территории, плантаций с
хорошей сырьевой базой.
Команда высококвалифицированных специалистов со стажем.
Система профессионального обучения и повышения
квалификации.
Выгодное географическое и климатическое расположение.
Приемлемые цены на продукцию.
Энтотуризм (история, туристические маршруты по предприятию и
территории, дегустации, наличие экскурсоводов)
Возможности («O» — OPPORTUNITIES)
Возрождение заброшенных территорий.
Государственная поддержка.
Возможности развития.
Наличие новых привлекательных географических рынков.
Появление новых технологий.
Приток частного и иностранного капитала в туризме.
Возможность торговли с различными странами (наличие лицензии
на экспорт продукции).
Слабые стороны («W» — WEAKNESS)-недостатки
Недостаток финансовых средств (оборотных и для осуществления
стратегических инициатив).
Низкая рентабельность производственной деятельности из-за слабой
организации снабжения и технического сервиса механизмов.
Износ производительных мощностей.
Слабая маркетинговая политика.
Ограничение логистической инфраструктуры.
Сокращение земель, отведенных под виноградники.
Угрозы («T» — THREATS)
Политические санкции иностранных стран.
Высокая конкуренция.
Дальнейший рост популярности пива и слабоалкогольных коктейлей.
Налоговая политика.
Нелегальный импорт и подделка вина.
Дефицит узкопрофильных специалистов.
Резкое изменение погодных условий.
Нетто-баланс
31 декабря 2018 г.
Показатель
31 декабря 2019 г.
31 декабря 2020 г.
Уд.вес,
Уд.вес,
Уд.вес,
%
%
%
Тыс. руб.
Тыс. руб.
Тыс. руб.
Относительное изменение (%)
31 декабря 2018 31 декабря 2019
г.
г.
31 декабря 2020 г.
Высоколиквидные активы А1
13454
0%
113033
3%
128540
3%
740,14
13,72
855,40
Среднеликвидные активы А2
346614
8%
601181
15%
675677
17%
73,44
11,03
94,94
Малоликвидные активы А3
2455193
57% 2404059
60% 2428985
62%
-2,08
1,03
-1,07
Иммобилизированные активы А4
1498464
35%
22%
666083
17%
-41,82
-30,89
-55,55
100% 3 593 967
100%
769,69
-5,12
893,72
Всего Актив
Наиболее срочные пассивы П1
4 623 198
871807
100% 4 004 014
659235
13%
679752
16%
313999
9%
3,11
-53,81
-52,37
Краткосрочные пассивы П2
70451
1%
229401
6%
197677
6%
225,62
-13,83
180,59
Долгосрочные пассивы П3
357122
7%
148965
4%
165989
5%
-58,29
11,43
-53,52
Постоянные пассивы П4
Всего Пассив
3881626
78% 3083662
74% 2768743
80%
-20,56
-10,21
-28,67
4 623 198
100% 4 004 014
100% 3 593 967
100%
149,89
-66,42
46,03
Производственный потенциал
2018
Показатель
Сумма,
тыс. руб.
УдельСумма,
ный вес,
тыс. руб.
%
2019
Удель-ный Сумма,
вес, %
тыс. руб.
1.Амортизируемое
имущество
1.1 Нематериаль-ные
986
0,03% 1 658
активы
1.2 Основные средства 1 418 136
36,62% 866 447
1.3 Нематериальные
0
0,00%
0
поисковые активы
1.4 Материальные
0
0,00%
0
поисковые активы
2.Оборотные активы
в производстве
2.1 Сырье и материалы
202876
5,24%
198935
2.2 Незавершенное
2245354 57,98% 2205049
производство
2.3 РБП
5198
0,13%
0
Итого реальные
3872550
100% 3272089
активы
Доля в стоимости
имущества
84% 82% предприятия, %
БАЛАНС
4623198
100% 4004014
Абс. отклонение, тыс. руб.
2020
Удель-ный
вес, %
0,05% 2 822
0,09%
26,48% 627 404
(2019)-2018
672,00
(2020)(2019)
1164,00
Темп прироста, %
(2020)-2018
(2019/201 (2020)/(20 (2020/201
8
19)
8
1836,00
68%
70%
186%
20,51% -551689,00 -239043,00 -790732,00
-39%
-28%
-56%
0,00%
0
0,00%
0,00
0,00
0,00
0%
0%
0%
0,00%
0
0,00%
0,00
0,00
0,00
0%
0%
0%
6,08%
201220
6,58%
-3941,00
2285,00
-1656,00
-2%
1%
-1%
67,39%
2227715
72,82%
-40305,00
22666,00
-17639,00
-2%
1%
-1%
0,00%
0
0,00%
-5198,00
0,00
-5198,00
-100%
0%
-100%
100%
3059161
100,00% -600461,00 -212928,00 -813389,00
-16%
-7%
-21%
85% 100%
3593967 100%
-0,02
0,03
0,01
-2%
4%
2%
-619184
-410047
-1029231
-13%
-10%
-22%
Структурно-динамический анализ
собственного и заемного капитала
2018
2019
Показатель
Сумма, тыс. Удельный вес, Сумма, тыс.
руб.
%
руб.
3 841 734,00
83%
3 080 755,00 ₽
1. Собственный
₽
капитал
17%
923 259,00 ₽
2. Заемный капитал 781 464,00 ₽
Итого капитал
4 623 198,00
₽
100%
4 004 014,00 ₽
Темп прироста, %
2020
Удельный вес, Сумма, тыс.
%
руб.
77%
2 765 155,00 ₽
23%
100%
828 812,00 ₽
3 593 967,00 ₽
Удельный
вес, %
77%
23%
100%
2019/2018
2020/2019
-20%
-10%
18%
-10%
-13%
-10%
Отклонение
2019/2018
2020/2019
Показатель
Рентабельность собственного
капитала
-
11%
18%-
7%
Рентабельность заемного капитала
-
45%
61%-
17%
Рентабельность перманентного
капитала
-
10%
17%-
7%
Рентабельность инвестированного
капитала
-
35%
35%-
0,1%
2018
2019
2020
Абсолютные показатели финансовой
устойчивости
Показатель
Формула для расчета
ХХг.
ХХ+1г.
ХХ+2г.
Отклонение
ХХ+1/ХХ ХХ+2/ХХ+1 ХХ+2/ХХ
1. Наличие СОС, тыс. руб. СОC = СК+ДО - ВНА
2 705 590,00 ₽ 2 357 913,00 ₽
2 265 061,00 ₽
-347677,00
-92852,00- 440 529,00 ₽
3. Нормальные источники
покрытия запасов и затрат, НИПЗ = СОС + КБК
тыс. руб.
+КЗтов
4. Общая величина запасов
и затрат, тыс. руб.
ЗЗ=стр.1210
3 019 589,00 ₽ 2 899 899,00 ₽
2 479
2 530 687,00 ₽ 856,00 ₽
2 726 619,00 ₽
-119690,00
-173280,00- 292 970,00 ₽
2 566 912,00 ₽
-50831,00
87056,00
174 903,00 ₽ - 121 943,00 ₽
- 301 851,00 ₽
-296846,00
-179908,00
-476754,00
159 707,00 ₽
СОС<ЗЗ<НИП
СОС<ЗЗ<НИПЗ З
Нормальная
Нормальная
-68859,00
-260336,00
-329195,00
5. Излишек/дефицит
собственных оборотных
средств для покрытия
запасов и затрат
И/Д СОС = СОС-ЗЗ
6. Излишек/дефицит
нормальных источников
покрытия запасов и затрат
для покрытия запасов и
затрат
И/Д НИПЗ = НИПЗ-ЗЗ
Тип финансовой
устойчивости
488 902,00 ₽ 420 043,00 ₽
СОС>ЗЗ
абсоютная
36 225,00 ₽
Коэффициентный анализ финансовой
устойчивости
Показатель
Коэффициент концентрации
собственного капитала
(коэффициент автономии)
Коэффициент концентрации
заемного капитала
Коэффициент финансовой
зависимости
Коэффициент финансирования
Плечо финансового рычага
Коэффициент структуры
долгосрочных вложений
Формула для расчета
ХХг.
ХХ+1г.
ХХ+2г.
Отклонение
ХХ+1/ХХ ХХ+2/ХХ+1 ХХ+2/ХХ
Кавт = СК/ВБ
0,83
0,77
0,77
-0,06
0,00
-0,06
Кзк = ЗК/ВБ
0,17
0,23
0,23
0,06
0,00
0,06
Кфз = ВБ/СК
Коэффициент финансирования = Собственный
капитал / Заемный капитал * 100%
Коэффициент соотношения заемного и
собственного капитала = Заемный капитал /
Собственный капитал
1,20
1,30
1,30
0,10
0,00
0,10
492%
334%
334%
-1,58
0,00
-1,58
0,20
0,30
0,30
0,10
0,00
0,10
0,24
0,17
0,25
-0,07
0,08
0,01
0,91
0,81
0,82
-0,10
0,01
-0,09
0,75
0,71
0,72
-0,05
0,01
-0,03
9%
5%
6%
-0,04
0,01
-0,03
Ксдв= ДО/ВНА
Кфу = Собственный капитал + Долгосрочные
Коэффициент финансовой
обязательства /
устойчивости
Валюта баланса
Коэффициент обеспеченности оборотного
Коэффициент обеспеченности
капитала собственными источниками
оборотного капитала собственными финансирования = (Собственный капитал –
источниками финансирования
Внеоборотные активы) / Оборотные активы
Коэффициент зависимости от долгосрочного
заемного капитала = Долгосрочные пассивы
Коэффициент зависимости от
/(Собственный капитал + Долгосрочные
долгосрочного заемного капитала обязательства) * 100%
Оценка ликвидности баланса
Абсолютно
ликвидный баланс
2018
2019
2020
А1>=П1
3 454,00 ₽
<
659 235,00 ₽ 113 033,00 ₽
<
679 752,00 ₽ 128 540,00 ₽
<
313 999,00 ₽
A2>=П2
346 614,00 ₽
>
70 451,00 ₽
>
229 401,00 ₽ 675 677,00 ₽
>
197 677,00 ₽
A3>=П3
2 455 193,00 ₽
>
357 122,00 ₽ 2 404 059,00 ₽
>
148 965,00 ₽ 2 428 985,00 ₽ >
165 989,00 ₽
A4=<П4
1 498 464,00 ₽
<
601 181,00 ₽
3 881 626,00 ₽ 871 807,00 ₽
<
3 083 662,00 ₽ 666 083,00 ₽
<
2 768 743,00 ₽
Расчетно-платежный баланс
Платежные
обязательства
Платежные средства
2018
2019
2020
2018
2019
2020
13454,00
113033,00
128540,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
2. Кредиторская
задолженность
659235,00
679752,00
313999,00
3. Дебиторская
задолженность сроком до
12 мес.
228186,00
525384,00
573975,00
3. Прочие
краткосрочные
обязательства
0
137 766
197 677
ИТОГО
241640,00
638417,00
702515,00
ИТОГО
659235,00
817518,00
511676,00
1. Денежные средства
2.Краткосрочные
финансовые вложения
Пассивное платежное
сальдо
1. Краткосрочные
заемные средства
Активное платежное
сальдо
417595,00
179101,00
190839,00
Взаимосвязь производственного и
финансового циклов
53 дн
358 дн
71 дн
340 дн
411 дн
Показатели рентабельности
Отклонение
Показатель
ХХ
ХХ+1
ХХ+2
Валовая рентабельность
реализации, %
нд
0,28
Фондорентабельность,%
#ЗНАЧ!
Рентабельность оборотного
капитала, %
ХХ+1/ХХ
ХХ+2/ХХ+1
ХХ+2/ХХ
0,27
#ЗНАЧ!
-0,01
#ЗНАЧ!
0,32
0,70
#ЗНАЧ!
0,38
#ЗНАЧ!
#ЗНАЧ!
0,18
0,10
#ЗНАЧ!
-0,08
#ЗНАЧ!
Рентабельность активов (ROA), %
#ЗНАЧ!
0,09
0,14
#ЗНАЧ!
0,05
#ЗНАЧ!
Рентабельность перманентного
капитала, %
#ЗНАЧ!
0,10
0,17
#ЗНАЧ!
0,07
#ЗНАЧ!
Рентабельность заемного капитала,
%
#ЗНАЧ!
0,45
0,61
#ЗНАЧ!
0,17
#ЗНАЧ!
Рентабельность собственного
капитала (ROE), %
#ЗНАЧ!
0,11
0,18
#ЗНАЧ!
0,07
#ЗНАЧ!
ВЫВОД
• Основные средства и прочие внеоборотные активы формируются за счет собственного капитала,
собственный капитал превышает внеоборотные активы; оборотные активы выше краткосрочных
обязательств, что характеризует компанию финансово устойчивой.
• Капитал АО «Массандра» распределен рационально, компания финансово устойчива, поскольку
большую часть своей деятельности финансирует за счет собственных и долгосрочных заемных
средств. Предприятие финансово не зависимо от заемных источников.
• АО «Массандра» является финансово устойчива, поскольку большую часть своей деятельности
финансирует за счет собственных и долгосрочных заемных средств. Предприятие финансово не
зависимо от заемных источников и является платежеспособным.
• АО «Массандра» имеет относительно ликвидный баланс.
• АО «Массандра» необходимо сократить период оборота кредиторской задолженности и увеличить
период оборота дебиторской, чтобы предприятие сумело сменить расчетно-кредитную политику
поощрения партнеров на политику самокредитования.
• АО «Массандра» является эффективно работающим предприятием, с допустимыми значениями
рентабельности по всем показателям. Однако необходимо повысить уровень рентабельности активов.
Скачать