Тема 9.Основы построения торговых систем, основанных на

Кафедра Финансы и налоги
Преподаватель: к.э.н., старший преподаватель
Корень Андрей Владимирович
Анализ рынка Форекс
Тема 9. Основы построения торговых систем, основанных
на фундаментальном анализе валютного рынка
Трендовые торговые системы
В результате мирового финансового кризиса многие
валюты начинают дешеветь из-за постоянного
ухудшения большинства макроэкономических
показателей.
Процесс падения стоимости валюты может носить
достаточно долгосрочный характер, поэтому в таких
ситуациях наиболее эффективными торговыми
системами фундаментального анализа являются
системы типа «продать - ждать»
2
Пример торговой системы, работающей
на падении стоимости евро к доллару
3
Пример торговой системы, работающей
на росте стоимости йены к евро
4
Пример торговой системы, работающей на росте
стоимости доллара США к швейцарскому франку
5
Пример торговой системы, работающей кросс-курсах и
основанной на показателях занятости
6
Тестирование торговых систем
Чтобы узнать насколько разработанная торговая система
надёжна и стоит ли её развивать, необходимо ответить
на важнейший вопрос:
Работает ли данная система на исторических данных?
Для этого разработанные правила торговли проверяют на
движении котировок в прошлом. В данном случае
исследуется реакция именно на выход конкретных
фундаментальных показателей.
7
Пример торговой системы, основанной на
показателях занятости в октябре 2008 года
8
Пример торговой системы, основанной на
показателях занятости в ноябре 2008 года
9
Пример торговой системы, основанной на
показателях занятости в декабре 2008 года
10
Проверка исторических данных
На данных примерах показано как после выхода
фундаментальных данных по безработице курс фунта
вначале двигается в одну сторону, а затем в
противоположную.
Это связано с фиксацией прибыли крупнейшими
участниками рынка!
Можно делать выводы о рентабельности сделок,
основанных на входе в рынок в момент фиксации
прибыли крупнейшими участниками рынка. Как правило,
это возможно лишь в моменты выхода сильных
фундаментальных данных.
11
Сделки на вторичных показателях
По
описанному
принципу
возможны
сделки
и
на
вторичных
показателях
фундаментального анализа.
Однако, следует понимать, что колебания
валютных котировок в данном случае будут
ниже, а риск по осуществляемым сделкам
значительно возрастёт.
Это высокорисковые сделки!
12
Пример сделки, основанной на вторичных
показателях фундаментального анализа
13
Пример сделки, основанной на вторичных
показателях фундаментального анализа
14
Вопросы для самопроверки
к теме 9:
1. Основные принципы построения торговых систем.
2. Для чего производится тестирование торговых систем на
исторических данных?
3. Каковы положительные и отрицательные последствия
сделок по усреднению позиции?
4. На каких принципах основаны кросс-курсовые торговые
системы?
15
Рекомендуемая литература
1. Найман Э.Л. Малая энциклопедия трейдера. - Киев: «Альфа
Капитал: Логос», 2006.
2. Мелкумов Я.С. Теоретическое и практическое пособие по
финансовым вычислениям. - Москва: Инфра-М, 2004.
3. Лиховидов В.Н. Фундаментальный анализ мировых валютных рынков: методы прогнозирования и принятия решений – Владивосток,
2003 г.
4. Пискулов Д. Ю. Теория и практика валютного дилинга. - Москва:
Инфра-М, 2002.
5. Сорос Дж. Алхимия финансов. - Москва: Инфра-М, 2004.
16
Использование материалов презентации
Использование данной презентации, может осуществляться только при условии соблюдения требований законов РФ
об авторском праве и интеллектуальной собственности, а также с учетом требований настоящего Заявления.
Презентация является собственностью авторов. Разрешается распечатывать копию любой части презентации для
личного некоммерческого использования, однако не допускается распечатывать какую-либо часть презентации с
любой иной целью или по каким-либо причинам вносить изменения в любую часть презентации. Использование
любой части презентации в другом произведении, как в печатной, электронной, так и иной форме, а также
использование любой части презентации в другой презентации посредством ссылки или иным образом допускается
только после получения письменного согласия авторов.
17