СОВЕРШЕНСТВОВАНИЕ БАНКОВСКОГО КРЕДИТОВАНИЯ
реклама
На правах рукописи Завьялов Сергей Олегович СОВЕРШЕНСТВОВАНИЕ МЕХАНИЗМА БАНКОВСКОГО КРЕДИТОВАНИЯ МАЛОГО И СРЕДНЕГО БИЗНЕСА Специальность 08.00.10 – Финансы, денежное обращение и кредит АВТОРЕФЕРАТ диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук Москва 2012 Работа выполнена на кафедре финансов и кредита ГОУ ВПО «Российский государственный социальный университет». Научный руководитель: кандидат экономических наук, доцент Белотелова Жанна Сергеевна. Официальные оппоненты: доктор экономических наук, профессор Ларина Светлана Евгеньевна, профессор кафедры экономики и финансов общественного сектора РАНХиГС, кандидат экономических наук, профессор Наточеева Наталья Николаевна, профессор кафедры финансов и кредита ВГНА Минфина России. Ведущая организация: ФГБУ ВПО «Московский государственный индустриальный университет». Защита состоится 14 ноября 2012 года в 14.00 на заседании диссертационного совета Д 212.341.03 по экономическим наукам на базе ГОУ ВПО «Российский государственный социальный университет» по адресу г. Москва, ул. Вильгельма Пика, д. 4, корп. 2, диссертационный зал. С диссертацией можно ознакомиться в научной библиотеке ГОУ ВПО «Российский государственный социальный университет». Автореферат разослан ___ октября 2012 г. Ученый секретарь диссертационного совета, доктор экономических наук, профессор 2 П.В.Солодуха I. ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ Актуальность темы исследования. Переход России на рыночные механизмы взаимодействия, отстранение государства от финансирования производственных предприятий определили повышение значимости заёмных средств, используемых хозяйствующими субъектами для увеличения прибыли. Экономический кризис 1998 года и глобальный финансовый кризис 2008 года, негативно повлиявшие на стабильность банковской системы, и, прежде всего, той ее части, которая осуществляла активную деятельность на кредитном рынке, обоснованной обострили организации проблему надлежащей кредитного процесса. и нормативно Необходимость повсеместной реструктуризации российских компаний, новые требования к акционерному капиталу и структуре собственности, несомненно, предъявили новые вызовы к кредитным организациям, их качеству и количеству услуг, капитализации и распределённости на территории Российской Федерации. Последнее десятилетие банковская система Российской Федерации уверенно и продуктивно развивалась. Росли стабильность банковского сектора, доверие к банкам со стороны физических и юридических лиц, расширялся спектр оказываемых банками услуг, открывались новые банки и небанковские кредитные организации. Банковская система, являясь сегодня «кровеносной» системой отечественной экономики, представляет собой основной источник кредитных ресурсов. Вне зависимости от того, что в юридической и экономической литературе имеется достаточно разработок, посвященных вопросам кредитования, большинство из них не соответствуют современному состоянию и перспективному развитию современных денежно-кредитных отношений. В связи с этим рассматриваемый вопрос приобретает особую актуальность в краткосрочной и среднесрочной перспективе. 3 Степень разработанности проблемы. В современной экономической науке термин «банковское кредитование» встречается достаточно часто. Это связано с тем, что основная масса исследований в области банковского дела направлена на изучение частных проблем развития отдельных банков и операций, среди которых одно из основных мест занимает корпоративное кредитование. Существенный вклад в анализ проблем теории банковского дела внесли: Г.И. Белоглазова, Л.П. Белых, В.Н. Едронова, Г.И. Кравцова, А.П. Кроливецкая, М.Г. Лапуста, М.С. Марамыгин, Г.С. Панова, И.В. Пещанская, А.В. Суварович, Е.Б. Супронович, A.M. Тавасиев, В.М. Усоскин, А.Д. Шеремет и другие. Теоретические и практические аспекты банковского кредитования анализировались в исследованиях М.С. Атлас, В.И. Букато, Е.Ф. Жукова, В.И. Колесникова и Л.П. Кроливецкой, Г. Г. Коробовой, О.И. Лаврушина, Ю.И. Львова, И.И. Лютовой, Е.В. Тихомировой и других. С различных позиций классифицируются операции коммерческого банка, и описывается их содержание в трудах зарубежных авторов, среди которых можно выделить: К.Дж. Барлтропа, Б. Гринвальда, И. Джорджа, Э.Дж. Долана, Н. Когана, Д. МакНотона, Ж. Ривуара, Чинг Ф. Ли, К. Эрроу. Исследования данных авторов подтверждают значимость дальнейших разработок в вопросах функционирования кредитной системы, деятельности коммерческого банка на кредитном рынке и активизации эффективных продаж банковских корпоративных продуктов. 4 Целью диссертационной работы является разработка теоретического обоснования и практических механизма банковского рекомендаций кредитования по совершенствованию корпоративных клиентов, функционирующих в сфере малого и среднего бизнеса. Задачи исследования. Достижение поставленной цели предполагает решение следующих задач: 1. Дополнить сущность императивов «система кредитования», «механизм банковского кредитования» в соответствии с современными тенденциями инновации и модернизации кредитных технологий. 2. Определить степень влияния банковского кредитования на динамику развития предприятий малого и среднего бизнеса, функционирующих в различных отраслях экономики. 3. Выявить специфику банковского кредитования малого и среднего бизнеса. 4. Предложить организационную структуру реализации механизма банковского кредитования корпоративных клиентов. 5. Рекомендовать механизм частно-государственного партнерства для расширения инструментария банковского кредитования. 5 Объектом исследования являются коммерческие банки и их структурные подразделения (филиалы и дополнительные офисы - отделения) акционерной формы собственности, территориально расположенные в Вологодской области. Предметом исследования выступают финансово-экономические отношения, формирующиеся в процессе совершенствования банковского кредитования субъектов малого и среднего бизнеса. Соответствие исследование паспорту соответствует специальности. пункту 9.3. «Развитие Диссертационное инфраструктуры кредитных отношений современных кредитных инструментов, форм и методов кредитования» и п. 9.7. «Эволюция кредитных отношений; закономерности и современные тенденции их развития, взаимодействие кредита с денежным оборотом, финансами, финансовым рынком, усиление влияния кредита на производство и реализацию общественного продукта» паспорта специальности ВАК 08.00.10. «Финансы, денежное обращение и кредит». Научная гипотеза исследования заключается в том, что совершенствование и сбалансирование механизма банковского кредитования будет обеспечивать непрерывное воспроизводство финансовых ресурсов, стимулирование дифференциации предложений на кредитном рынке для улучшения экономического положения субъектов малого и среднего бизнеса в процессе производства и реализации отечественного продукта. Эмпирическая база исследования и методологические основы. Эмпирическую базу диссертационного исследования составляют: - законодательные акты Российской Федерации и Вологодской области; - подзаконные акты Президента и Правительства России; - нормативные акты министерств и ведомств Правительства России, Правительства Вологодской области, Банка России, определяющие порядок функционирования банковской системы; - данные из официальных публикаций международных организаций; 6 - статистические и аналитические материалы справочников, издаваемых Банком России, Федеральным агентством государственной статистики; - ежегодные данные Ассоциации российских банков и Ассоциации региональных банков России, иных общественных организаций, занимающихся изучением проблем в области банковского дела. В качестве методов исследования использованы методы экспертных оценок, сравнения, анализа, синтеза и различные статистические методы. Привлечение статистических данных и аналитических материалов призвано обеспечить репрезентативность эмпирической базы исследования. Их наглядность в сочетании с широким использованием методов научного познания анализируемых явлений и процессов способствуют получению предполагаемых результатов исследования, аргументированности теоретических выводов и обоснованию практических предложений. Научная новизна исследования заключается в разработке теоретических и методических основ, практических предложений по формированию и реализации механизма банковского кредитования корпоративных клиентов. Положения научной новизны, полученные лично автором и выносимые на защиту: 1. Дополнены структурные элементы системы банковского кредитования. Авторская трактовка системы банковского кредитования заключается в определении скоррелированности её базовых элементов, к которым относятся: субъект, объект, принципы, методики кредитования, механизм выдачи и возврата ссуд, а также банковский контроль и надзор над кредитным процессом, отражающие современные реалии развития в рыночной экономике. Через соотношение терминов кредитная система и кредитный механизм обоснованна дефиниция «механизм банковского кредитования» и его структурные элементы. 2. Определены пределы стимулирующей роли банковского кредитования для развития предпринимательства. Анализ взаимосвязи 7 позволил определить софинансированием отрасли процентной приоритетного ставки до кредитования предела «ниже с ставки рефинансирования ЦБ РФ»: ЖКХ, здравоохранение (в связи с высоким уровнем социальной значимости), деревообработка, фермерство, пищевая промышленность (как формирующие мультипликативный эффект экономического развития территорий). 3. Выявлено, что высокий уровень риска кредитования обусловлен низким уровнем транспарентности, несоразмерной платой за кредитные ресурсы, использованием кредитных ресурсов по нецелевому назначению. Рост финансовых возможностей банковского сектора, концентрации капитала при сохранении действующих условий кредитования могут привести к дисбалансу спроса и предложения на рынке финансовых услуг. 4. Предложен банковском механизм кредитовании дополнительной частно-государственного корпоративных (детализированной и клиентов, партнерства основанный усовершенствованной) в на модели вексельных расчетов. Использование модели позволяет в случае кассового разрыва в короткие сроки организовать транши, дисконты по векселям, оптимизировать налогооблажение вексельных операций, рефинансировать задолженность дополнительной эмиссией или выкупом векселей, снизить стоимость судебных издержек. Практическая значимость работы состоит в том, что в исследовании дополнена практическая методика расширения возможностей системы гарантийных фондов и предложена инновационная модель вексельного кредитования корпоративных клиентов, использование которой позволяет сбалансировать объемы капитализации банковского и производственного секторов экономической деятельности. Результаты исследования могут быть использованы в преподавании и методическом обеспечении учебных дисциплин: «Банковское «Банковское законодательство», «Деньги, кредит, банки». 8 дело», Апробация результатов исследования. Результаты диссертационного исследования межвузовских докладывались на конференциях: международных, международная всероссийских и научно-практическая конференция «Леденцовские чтения. Бизнес. Наука. Образование» (2009 г., 2011 г.); II междисциплинарная научно-практическая конференция «Экономика региона: реальность и перспективы» (2009 г.); межвузовская научно-практическая конференция «Молодежь и наука: инновационный ресурс малого и среднего бизнеса» (2010 г.); региональная научнопрактическая конференция «Исследования молодых – экономике региона» (2010 г.); IV всероссийская научно-практическая конференция «Институализация экономики: система партнерских отношений в решении проблем экономической динамики» (2010 г.); VI межвузовской научно- практической конференция «Новая экономика – новое общество» (2011 г.). Автором опубликовано 11 научных статей общим объемом 4,6 п.л. Структура работы. включающих девять Диссертация состоит из введения, трех глав, параграфов, заключения, списка литературы и приложений. Во введении обосновывается актуальность темы, излагаются цели и задачи, предмет и метод исследования, определяются его методологические и теоретические основы, формулируется научная новизна, теоретическая и практическая значимость результатов проделанной работы. В первой главе «Теоретические и методические основы банковского кредитования» проанализирован, уточнен и дополнен понятийный аппарат, характеризующий дефиниции в сфере кредитования, выявлены различия в определениях «система кредитования» «кредитная система» и «банковская система»; дано определение механизма банковского кредитования через выяснение теоретической и практической составляющей терминов «кредитная система» и «кредитный механизм». Определена оптимальная структура механизма банковского кредитования с целью установления стабильного положения субъектов малого и среднего предпринимательства 9 на кредитном рынке. Выявлены различия в методиках оценки кредитоспособности заёмщиков, используемых в коммерческих банках, проведен детальный анализ рейтинговой методики оценки кредитоспособности, внесено предложение по нормативной унификации существующих методик. Во второй главе «Оценка состояния и динамики кредитования малого и среднего бизнеса (на примере Вологодской области)» рассмотрены основные статистические показатели, характеризующие процессы развития сектора малого и среднего бизнеса (далее – «МСБ») на федеральном и региональном уровнях. Выявлено, что в результате исчерпания предпринимательского потенциала в отдельных регионах и видах деятельности необходимо скорейшее изменение критериев софинансирования региональных программ, в том числе с использованием инструментария Министерства экономического развития Российской Федерации и банковской системы. Определены условия изменения характера связей банков с сектором МСБ на региональном уровне с целью оздоровления и дальнейшего развития экономики. Установлено, что активная кредитная политика банков на уровне конкретного регина опосредует эффективное кредитование как ключевой процесс регулирования банковских и предпринимательских отношений. В третьей кредитования» главе «Совершенствование механизма банковского проанализированы факторы, определяющие кредитную политику банка на макро, мезо и микроуровнях. В целях эффективного развития системы кредитования внесены предложения по практическому совершенствованию в разрезе каждого элемента структуры механизма банковского кредитования. При определении источников финансирования хозяйственных отношений государства и бизнеса в рамках социальноэкономических программ обоснована необходимость вовлечения банков в реализацию проектов частно-государственного партнерства, которое предполагает более широкое использование банковского опыта, потенциала 10 банковских продуктов (услуг) посредством внедрения в существующую систему инновационных методик кредитования. В заключении изложены основные результаты и выводы исследования, даны практические рекомендации. 11 II. ОСНОВНЫЕ НАУЧНЫЕ ПОЛОЖЕНИЯ И РЕЗУЛЬТАТЫ, ВЫНОСИМЫЕ НА ЗАЩИТУ 1. Предложена авторская трактовка кредитования и её составляющих. системы банковского Через соотношение терминов кредитная система и кредитный механизм обоснованна дефиниция «механизм банковского кредитования» и его структурные элементы. Под «системой кредитования» принято понимать совокупность взаимозависимых элементов, опосредующих кредитный процесс, его регулирование и организацию в соответствии с принципами рыночной экономики и теорией кредитного риска. В более узком значении систему кредитования рассматривают как последовательность определенных действий, связанных с рациональным потреблением ссудных ресурсов субъектами рынка, которая охватывает, в том числе объекты, принципы, методики кредитования, механизм выдачи и возврата ссуд, а также банковский контроль и надзор над кредитным процессом. Высокая эффективность деятельности коммерческого банка в процессе кредитования возможна только в том случае, если все базовые элементы системы будут скоррелированы, усиливая тем самым экономический результат и юридическую чистоту кредитной сделки. С другой стороны, нарушение единства системы кредитования, нивелирование значения одного из её базовых элементов приводит, как правило, к невозвратности банковских кредитов и увеличению процента просроченной задолженности в кредитных портфелях коммерческих банков. В исследовании подтверждается необходимость выделения среди научнообоснованных элементов ещё одного эмпирически важного элемента системы кредитования – «доверие». Оно возникает из самого понятия кредит (“credo” с лат. - “верю”). Кредитование как форма экономических отношений, базируясь на предпринимательском риске формализовано опосредуются договором, вместе с тем его содержательную основу 12 составляет доверительный аспект. Так или иначе, доверие, возникает как необходимый элемент кредитного отношения, выражающегося в осознанной позиции двух сторон сделки, имеющей вполне определенное экономическое основание. В теории банковского дела отсутствует унифицированный подход в вопросе идентичности или разнородности понятий кредитный механизм и кредитная система. Причем, из приведенных в диссертационном исследовании мнений следует, что кредитный механизм, как более общее понятие, включает в себя кредитную систему. Между тем с указанным подходом нельзя согласиться. Кредитная система, являясь единым целым, призвана обеспечивать взаимодействие её элементов, находящихся в отношениях соподчинения. Поэтому логичным будет определить кредитный механизм как практическую форму последовательно-определенных действий, складывающихся в сфере кредитно-денежных отношений. Для удобства восприятия отразим соотношение терминов кредитная система и кредитный механизм на кругах Эйлера (рис. 1). Рисунок 1. Соотношение дефиниций «кредитная система» и «кредитный механизм» 13 Элементы кредитного механизма являются лишь частью кредитной системы, наряду с иными составляющими кредитных отношений. При этом автор отмечает, что область применения кредитных отношений (кредитная система) шире области их практического использования (кредитный механизм). Именно приращение практических действий за счет теоретического инструментария кредитных отношений является основой для модернизации кредитного механизма. В связи с этим, под механизмом банковского кредитования в контексте проводимого исследования предлагается понимать практическую реализацию кредитных отношений и одновременно формализованный фактический способ организации кредитного процесса предоставления денежных средств банком заемщику во временное пользование на основе принципов возвратности, срочности и платности. В соответствии с сущностью механизма банковского кредитования как процесса и как системы, а также, основываясь на разделении условий кредитного договора на основные и факультативные, представляется целесообразным выделить следующие элементы механизма банковского кредитования (рис. 2) Элементы Заемщик Объект кредитования Факторы кредитного риска и их оценка Метод кредитования и вид кредитной операции Основные условия кредитования Размер кредита Процентная ставка Срок кредитования Факультативные условия кредитования Структура обеспечения Иные виды платежей по кредиту Неценовые условия сделки Контроль, внутренний аудит и надзор в процессе кредитования Рисунок 2. Элементы механизма банковского кредитования 14 Представленная структура механизма банковского кредитования отражает, по-нашему мнению, современные тенденции и особенности кредитных отношений, позволяет всесторонне и полноценно формировать кредитную политику и выявлять роль соответствующего коммерческого банка на кредитном рынке с точки зрения определения приоритетов в отношении того или иного элемента. Выделение соответствующих элементов наглядно отражает взаимосвязанность и последовательность конкретных действий сторон, а их совокупность охватывает абсолютно все стороны проявления и организации механизма банковского кредитования на практике. Следует также обратить внимание на отсутствие в числе элементов механизма банковского кредитования кредитного договора. В связи с тем, что нами исследуется содержательная сторона вопроса, документарная форма кредитных отношений, несмотря на мнение ряда авторов, не может являться элементом исследуемого института. Вместе с тем, подтверждая особую роль кредитного договора в общественных отношениях, складывающихся на кредитном рынке, отметим, что данный договор является по своей правовой природе двусторонне обязывающей сделкой, которая фиксирует волеизъявление сторон по всем существенным условиям, которые в свою очередь поименованы выше, как элементы механизма банковского кредитования. 2. Определены пределы стимулирующей роли кредитования сектора малого и среднего бизнеса, обуславливающего банковский мультипликативный эффект развития региональной экономики. Официальная статистика сектора МСБ свидетельствует о положительной динамике основных показателей этого сегмента экономики в 2000-х годах. За указанный период сектор МСБ явился одним из самых динамичных в российской экономике. Институциональное развитие МСБ в России характеризуется значительной межрегиональной дифференциацией. Наличие серьезных диспропорций является следствием ряда факторов, ключевыми среди 15 которых являются предпринимательский предпринимательская климат, активность обеспеченность населения, производственными ресурсами и человеческим капиталом, а также наличие рынков сбыта товаров и услуг. Анализ динамики развития МСБ проводился по трём основным показателям, связанным с деятельностью субъектов малого и среднего предпринимательства в региональном аспекте: число предприятий на 100 тыс. населения; среднесписочная численность занятых на предприятиях; динамика объема оборота предприятий. Кризис 2009 года привел к уменьшению анализируемых параметров. Так, по итогам 2009 года (по сравнению с 2008 годом) численность занятых на предприятиях МСБ снизилась на 1,1%, объем оборота предприятий МСБ за год сократился на 17%. Единственное исключение составил показатель числа зарегистрированных малых и микропредприятий МСБ: на 1 января 2010 года в России число малых и микропредприятий увеличилось по сравнению с 2009 годом на 20%. Автором доказано, что данная ситуация сложилась в результате прекращения, сворачивания деятельности средних и крупных предприятий под влиянием кризиса, а также в связи со снижением Объём темпов банковского кредитования сектора МСБ в 2009 году (рис. 3). 12 000 10 000 8 000 6 000 4 000 2 000 0 2009 Период Объем кредитования СМБ в млрд. руб. 2010 Объем оборота СМБ в млрд. руб. Рисунок 3. Зависимость объёма оборота продукции МСБ и объема кредитования банками субъектов МСБ 16 Динамика свидетельствует, что субъекты малого предпринимательства в Вологодской области с меньшими потерями преодолели кризисные явления в региональной экономике, в том числе и благодаря значительной государственной поддержке этого сектора экономики в 2010 году (рис. 4). млнр . уб. 400 300 200 100 0 2009 2010 Пе риод 2011 Объе мфе д е ра л ь ног ос офина нс иров а нияпод д е ржк иСМБ Бюд же т ныере с урс ыВол ог од с к ойобл а с т инапод д е ржк уСМБ Рисунок 4. Динамика объема государственной поддержки субъектов МСБ в Вологодской области В обострившейся конкурентной борьбе за качественные кредитные проекты активное кредитование субъектов малого и среднего бизнеса становится одним из ключевых направлений в деятельности коммерческого банка. В условиях снижающейся доходности и роста просроченной задолженности кредитование предприятий МСБ является оптимальной сферой приложения ресурсов. Условия кредитования МСБ в коммерческих банках в 2011 году в Вологодской области представлены в таблице 1. Банк Сбербанк России Пробизнесбанк Россельхозбанк Группа ВТБ Райффайзенбанк УралСиб Банк Москвы Размер кредита 1 — 3 млн руб. 1 — 10 млн руб. 3—10 млн руб. 10 — 30 млн руб. До 15 млн руб. 0,03 — 30 млн. руб. До 5 млн. долл. До 80 млн. руб. До 15 млн. руб. Срок До 1 года До 1 года До 3 лет До 5 лет До 7 лет До 7 лет До 5 лет До 5 лет До 5 лет Процентная ставка 16-17 % 9-18 % 15-16 % 14-15 % 14-22 % 11-16 % 9,9-19 % 12,5- 18 % 14,5-20 % До 25 млн. руб. До 5 лет 12,5-18 % Таблица 1. Основные условия кредитования малого и среднего бизнеса российскими банками, представительства которых территориально расположены в границах Вологодской области 17 Приведенные в таблице 1 данные свидетельствуют о том, что российские банки, представительства которых расположены в Вологодской области, активно участвуют в кредитовании субъектов МСБ и предоставляют различные условия сдерживающих для факторов, своих клиентов, препятствующих несмотря этому на множество процессу: низкую прозрачность (транспарентность) малого бизнеса, отсутствие ликвидных залогов и гарантий, обоснованных бизнес-планов. Для субъектов МСБ банковские кредиты остаются главным источником увеличения оборотного капитала. В последние годы банковский сектор Вологодской области наравне с федеральной банковской системой демонстрирует определенную устойчивость и рост основных показателей деятельности в номинальном и реальном исчислении (табл. 3). По итогам 2010 года объем ресурсной базы банковского сектора региона увеличился на 5,4% по сравнению с началом года и составил 124,1 млрд. рублей (табл. 2). Собственные ресурсы, млн. руб. Привлеченные ресурсы, млн. руб. Ресурсы, полученные из других регионов, млн. руб. Заемные ресурсы, млн. руб. Прочие ресурсы, млн. руб. Всего ресурсов, млн. руб. Таблица 01.01.10 23399 01.07.10 26007 01.08.10 26481 01.09.10 26668 01.10.10 27087 01.11.10 27544 01.12.10 27972 01.01.11 27968 82986 81748 79790 88713 88844 86958 80458 85071 8742 10371 12293 1228 3058 3152 9592 7935 933 974 682 877 1034 1238 1246 1012 1659 1783 1553 1632 1678 2520 2552 2140 117719 120883 120798 119118 121701 121411 121820 124126 2. Динамика ресурсной базы банковской системы Вологодской области за 2010 год. Размер собственных ресурсов на 01.01.2011 составил 28,0 млрд. рублей, что на 19,8% выше уровня начала 2010 года. Основным 18 направлением размещения ресурсов для банковского сектора региона на протяжении всего 2010 года являлось предоставление кредитов сектору нефинансовых корпораций и населению. Показатели 01.01.11 к 01.01.00, раз 01.01.01 01.01.05 01.01.11 Собственные ресурсы, млн. руб. 1410,2 3430,2 27968 19,8 Привлеченные ресурсы, млн. руб. 10264,8 35952,2 85071 8,3 Заемные ресурсы, млн. руб. 106,8 384,2 1012 9,5 Прочие ресурсы, млн. руб Всего ресурсов, млн. руб. Кредитные вложения (за вычетом межбанковских, потребительских, просроченных), млн. руб. 182,0 11 963,8 573,3 40339,9 2140 124126 11,8 10,4 3737,9 17289,6 64149,2 17,2 Доля в активах. % 44,7 77,5 63,4 - Межбанковские кредиты и депозиты, млн. руб. 3045,1 209,7 1296,7 0,4 Доля в активах. % Просроченные кредиты, млн. руб. Доля в активах, % 36.3 36,7 0,4 0.9 113.6 0,5 1,3 12588,5 12,4 343,1 - Таблица 3. Формирование и использование ресурсов банковским сектором Вологодской области за период 2001-2011 года. Из данных приведенных в диссертационном исследовании, в том числе указанных в таблице 3 следует, что прирост кредитных вложений за десятилетний период происходил главным образом за счет расширения масштабов кредитования реального сектора экономики и сельского хозяйства (деревообработка, фермерство, пищевая промышленность), что в свою очередь свидетельствует о серьезном изменении приоритетов проводимой кредитными организациями Вологодской области кредитной политики. Переход к преимущественному обслуживанию финансовых потребностей реального сектора и сельского хозяйства характерен не только для банковского сектора Вологодской области, но и для банковской системы России в целом. Эта тенденция возникла в период восстановления позиций банковской системы, утраченных во время кризиса, и продолжает набирать 19 силу в сегодняшних экономических реалиях, усиливая тем самым эффект банковского мультипликатора. Вместе с тем представленная оценка состояния и взаимосвязи предпринимательства и банковских структур, аналитические материалы свидетельствуют о необходимости внесения изменений и дополнений в нормативно-правовое регулирование предпринимательской деятельности на основе принципов, определенных в том числе в заявлении Правительства РФ и ЦБРФ от 5 апреля 2011 г. “О стратегии развития банковского сектора Российской Федерации на период до 2015 года”, которое автор видит в том числе в следующем: - дифференцировать бюджетные ресурсы для поддержки малого и среднего бизнеса в зависимости от сферы деятельности; - перспективным для развития отрасли предприятиям ставка по кредиту должна устанавливаться ниже ставки рефинансирования (например, в сфере ЖКХ, здравоохранении и т.д.); - гарантами по банковским кредитам, предоставляемым перспективным предприятиям малого и среднего бизнеса, могут быть территориальные органы государственной власти и местного самоуправления. 3. Выявлено, что высокий уровень риска кредитования обусловлен низким уровнем транспарентности, несоразмерной платой за кредитные ресурсы, использованием кредитных ресурсов по нецелевому назначению. Рост финансовых возможностей банковского сектора, концентрации капитала при сохранении действующих условий кредитования могут привести к дисбалансу спроса и предложения на рынке финансовых услуг. Реформирование российской экономики происходит сегодня в сложных условиях, опосредованных внешними и внутренними факторами. Низкие темпы роста кредитования, иррациональный менеджмент, неэффективная структура частной собственности, низкая транспарентность российских бизнес структур усиливают высокие риски дестабилизации банковского сектора в среднесрочной перспективе. 20 Жесткая конкуренция на рынке кредитных ресурсов и кризис неплатежей по кредитам в 2008-2009 годах определили одну из приоритетных задач коммерческого банка - формирование качественного кредитного портфеля с «прозрачной» клиентской базой. Привлечение и отбор среди потенциальных заёмщиков тех, кто характеризуется наибольшими потребностями в заимствовании финансовых средств и наименьшим риском неплатежеспособности представляется системообразующей задачей развития эффективного банковского сектора. Превентивный контроль позволит избежать убытков и оптимизировать уровень рентабельности, а также при задержке платежей по погашению кредита изучить причины и своевременно определить меры по решению соответствующей проблемы. Крупные российские банки считают инвестиционные кредиты с меньшим размером первоначального взноса более рискованными и предлагают по ним повышенные ставки, в которые закладываются соответствующие риски. Это делается для поддержания допустимого уровня доходности в случае развития негативного сценария реализации принятых рисков. Вместе с тем, в области кредитной политики стратегия современного банка должна заключаться в концепции долгосрочного паритетного сотрудничества. При реализации данной стратегии в качестве первоочередной меры необходимо рефинансировать среднесрочные качественно кредиты обслуживаемые заемщика, в краткосрочные кредитные соглашения и на долгосрочную перспективу. В рамках кредитных соглашений заёмщик будет пользоваться постоянным, возобновляемым кредитом (кредитной линией). В этом случае предполагается постоянный сбор и анализ информации о динамике финансового (регулярность состояния клиента, получившего кредит погашения, сбои, платежные перерывы, досрочное погашение), их деловой репутации, клиентеле. При сохранении высокой ставки рефинансирования банковский кредит становится невостребованным в региональном секторе малого и среднего 21 бизнеса, ограничивая тем самым доступ потребителей к необходимым для осуществления текущей деятельности и расширения бизнеса кредитным ресурсам. Поэтому при разработке методик частно-государственного партнерства в целях формирования приоритетных направлений развития региональной экономики должны быть созданы условия для взаимовыгодных кредитных отношений банков с предприятиями. Ввиду дисбаланса спроса и предложения на рынке финансовых услуг с целью недопущения разрыва между рыночными факторами, следует прогнозировать увеличение кредитования потребностей региональной экономики, которое в свою очередь будет способствовать социальноэкономическому развитию региона, развивать новые производства, поддерживать малый и средний бизнес. Автор считает, что кредитные организации, являясь по своей организационно-правовой форме частными компаниями, вышеизложенным образом будут включены в систему государственного софинансирования, принимая к выполнению часть функций государственного регулирования экономики. В связи с этим, можно констатировать, что активная кредитная политика банков кредитование как Вологодской ключевой области процесс опосредует регулирования эффективное банковских и предпринимательских отношений в Вологодской области. 4. Предложен механизм частно-государственного партнерства в банковском кредитовании корпоративных клиентов, основанный на дополнительной (детализированной и усовершенствованной) модели вексельных расчетов. В настоящее время много внимания уделяется проблемам в сфере сотрудничества частного банковского капитала и государственного менеджмента. При этом проблемы выражаются не столько в отсутствии взаимодействия, сколько в неэффективном сращивании и недружественном поглощении частного сектора публичным за счет правовых и внеправовых механизмов воздействия. Это связано прежде всего с тем, что у бизнеса и 22 власти разная мотивация участия в партнерстве и соответственно разные процессы принятия решений. Если бизнес заинтересован, главным образом, в эффективных инвестициях, извлечении прибыли, то государство, а также конкретные лица, принимающие от его имени решения, пытаются одновременно решить целый комплекс задач, некоторые из которых абсолютно не связаны с государственной политикой и все больше направлены на лоббирование краткосрочных конъюнктурных интересов. При реализации проектов частно-государственного партнерства необходимо исходить из минимизации указанных негативных тенденций. Наиболее перспективным вариантом развития интегрированных структур с государственным участием представляется, по мнению автора, новая модель частно-государственного партнерства. Основанием для создания такого партнерства является внедрение в хозяйственный оборот банков, клиентов и публичных образований механизма расчетов с использованием векселей и вексельных кредитов. Автором предлагается следующая структурная модель денежных (вексельных) потоков при реализации проекта частно-государственного партнерства (рис. 5). 1 этап Банк Правительство региона 6 этап 3 этап 4 этап 5 этап Заёмщик 2 этап Рисунок 5 - Модель кредитования корпоративных клиентов с использованием механизма вексельных расчетов 23 Схема предоставления кредитных ресурсов заключается в следующем. 1 этап: Правительство региона получает в Банке вексельный кредит под льготную процентную ставку, величина которой существенно (на 1-2%) менее ставки рефинансирования ЦБ РФ. 2 этап: полученными векселями Правительство региона проводит предоплату по хозяйственным сделкам организациям, работающим в социально-значимых для региона направлениях и выполняющих государственный заказ (ЖКХ, здравоохранение, строительство доступного жилья и другие). 3 этап: указанные компании обращаются за получением кредита в тот же банк, закладывая банку в качестве обеспечения его собственные векселя. 4 этап: банк предоставляет кредит указанным заёмщикам (из числа отобранных на конкурсной основе для проекта предприятий) под льготную процентную ставку, величина которой менее ставки рефинансирования ЦБ РФ (на 1-2%). 5 основной этап: происходит реализация государственного социального заказа. Возводятся социально-значимые объекты, создается инфраструктура, устраняются проблемы социально-значимых в сфере отраслей государственного (ЖКХ, финансирования здравоохранение, строительство доступного жилья и другие). 6 этап: сумма вексельного кредита с учетом начисленных процентов возвращается обратно в банк. Кредиты погашаются заёмщиком (организациями) за счет предъявления векселя к оплате, Правительством - за счет бюджетных средств. Среди преимуществ указанной схемы частно-государственного партнерства автор считает необходимым отметить следующие: 1. Вексельные кредиты можно привлекать по мере необходимости для текущего финансирования бизнеса. Например, можно быстро организовать транш, если возникают кассовые разрывы; 24 2. Процедура выпуска векселей достаточно проста и унифицирована в банковской практике. Не требуется регистрации векселей в государственных органах. Кроме того, дисконты по векселям относятся хозяйствующими субъектами на затраты предприятия, что позволяет уменьшить его налогооблагаемую базу; 3. Привлекательность вексельного займа объясняется еще и тем, что он может быть структурирован в зависимости от параметров конкретного инвестиционного проекта или от так называемых денежных приходов. Правительство региона может управлять своим долгом и рефинансировать его путем дополнительных эмиссий или досрочного выкупа векселей; 4. Выпуск векселей – хорошая самореклама для кредитной организации на территории региона; 5. В случае отказа векселедателя платить по векселям векселедержателю проще будет вернуть деньги, чем при невозврате кредита. Если вексель не будет погашен в срок, то векселедержателю достаточно опротестовать его у нотариуса (то есть сделать отметку о том, что вексель не оплачен) и после этого обратиться в суд за судебным приказом. Судебный приказ выдается автоматически – без рассмотрения дела по существу в суде и является исполнительным документом, на основании которого может быть Реализация данной модели частно-государственного партнерства представляется наиболее эффективным способом управления денежными (вексельными) потоками за счет его узкой направленности и возможности контролировать прозрачную и понятную всем субъектам реализацию проекта от начальной до завершающей стадии. 25 III. ОСНОВНЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫ И ВЫВОДЫ 1. Изучение теоретической основы кредитования как процесса и как системы позволило раскрыть сущность, экономическую природу и содержательную сторону системы банковского кредитования, уточнить и дополнить список её элементов. Через сопоставление терминов «кредитная система» и «кредитный механизм» обоснована практическая форма реализации кредитных отношений - механизм банковского кредитования. 2. Специфика предприятий МСБ сегодня проявляется в дифференциации свободного доступа к кредитным ресурсам. Проведенный в исследовании анализ в отраслевом разрезе региональной экономики позволил определить эффективность банковского кредитования, минимизацию риска по предприятиям различных сфер экономики. Всё это является системообразующими элементами кредитной политики. Создание полноформатного дееспособного кредитного механизма с учетом разнородной отраслевой специфики должно сбалансировать неравномерное развитие экономических систем регионов. 3. Варьирование процентной ставки для субъектов МСБ в зависимости от параметров кредитной сделки является недостаточным фактором, опосредующим эффективность банковского кредитования, так как уровень риска зависит не только и не столько от параметров сделки, сколько от субъективного состава обязательства. Сегментирование заемщиков на группы и дифференциация ставки в зависимости от принадлежности потенциального клиента к одной из этих групп представляется более взвешенным подходом. Изменение и корректирование кредитной политики должно происходить по итогам анализа системы показателей качества кредитного портфеля в направлении переориентации приоритетов на диверсификацию кредитных рисков. При этом указанный процесс должен регулироваться на макро, мега и микроуровнях в зависимости от макроэкономических, отраслевых, региональных, внутрибанковских, сезонных кредитуемых структур. 26 и других особенностей 4. Ретроспективный анализ кредитных отношений банков с хозяйствующими субъектами позволил автору придти к выводу, что развитие и совершенствование механизма банковского кредитования корпоративных клиентов должно осуществляться в направлении укрупнения объектов кредитования, активного применения метода кредитования по обороту, использования контокоррентного счета, обеспечивающего органическое сочетание расчетных и кредитных операций, постепенного увязывания сроков погашения кредитов с завершением полного кругооборота средств предприятий, усиления банковского контроля за клиентами и надзора Центрального Банка за кредитными операциями коммерческих банков. Этим предполагается достичь более стабильного положения субъектов среднего и малого предпринимательства на кредитном рынке и одновременно обеспечить бесперебойность расчетов в региональной экономике. 5. Вологодская область, будучи регионом, обладающим развитой кредитной инфраструктурой, имеет все основания для выстраивания эффективных взаимосвязей частного банковского капитала и публичного государственного менеджмента в направлениях роста масштабов регионального кредитного портфеля за счет схем софинансирования (в том числе с использованием механизма вексельных расчетов) и дальнейшего расширения системы предоставления государственных гарантий/поручительств с использованием средств гарантийных фондов. Продолжение реализации крупных инвестиционных проектов, а также финансирование развития инфраструктуры и промышленного производства будет эффективно только при условии четко структурированной, разработанной нормативной программы по взаимодействию банковского сектора и публично-правовых образований. 27 IV. СПИСОК ОПУБЛИКОВАННЫХ РАБОТ ПО ТЕМЕ ДИССЕРТАЦИИ Публикации в изданиях, входящих в перечень ВАК Министерства образования и науки России: 1. Завьялов С.О. Оценочные подходы к методам анализа кредитоспособности заемщика / С.О. Завьялов // Бизнес в законе: Экономико-юридический журнал. – 2011. – №2. - 0,3 п.л. 2. Завьялов С.О. Частно-государственное партнерство в сфере кредитования / С.О. Завьялов // Бизнес в законе: Экономикоюридический журнал . – 2011. - №6. - 0,3 п.л. 3. Завьялов С.О. Кредитование по контокоррентному счету как форма краткосрочного финансирования предпринимательской деятельности / С.О. Завьялов // Научно-аналитический журнал "Актуальные проблемы социально-экономического развития России" – 2012. - №1. - 0,5 п.л. Публикации в других изданиях: 4. Завьялов С.О. Малое предпринимательство и банковский сектор: проблемы предпринимательства / С.О. Завьялов //Леденцовские чтения. Бизнес. Наука. Образование: материалы международной научно-практической конференции / под общ. ред. д.э.н., проф., акад. РАЕН И.И. Лютовой, д.п.н., проф. Т.В. Лодкиной. – М.: изд-во Моск. гуманит. ун-та, 2009. - 0,5 п.л. 5. Завьялов С.О. Малое предпринимательство и банковский сектор: проблемы взаимодействия / С.О. Завьялов // Вестник национального института бизнеса. – М.: Национальный институт бизнеса, 2009. - Вып. 9. - 0,5 п.л. 6. Завьялов С.О. Вопросы влияния банковского сектора на социально- экономическое развитие Вологодской области / С.О. Завьялов // Институализация экономики: система партнерских отношений в 28 решении проблем экономической динамики. Коллективная монография / под общ. ред. д.э.н., проф. В.А. Сидорова. – Краснодар.: Краснодарский ЦНТИ, 2010. - 0,4 п.л. 7. Завьялов С.О Повышение эффективности функционирования Гарантийного фонда обеспечения обязательств субъектов малого предпринимательства в Вологодской области / С.О. Завьялов // Экономика региона: Реальность и перспективы: материалы научнопрактической конференции. - Вологда, 2010. - 0,6 п.л. 8. Завьялов С.О Банковское обслуживание экономики региона / С.О. Завьялов // Вестник национального института бизнеса. – М.: Национальный институт бизнеса, 2010. - Вып. 12. - 0,4 п.л. 9. Завьялов С.О Гарантийный фонд Вологодской области - инновационный институт в развитии малого предпринимательства региона / С.О. Завьялов // Молодёжь и наука: инновационный ресурс малого и среднего бизнеса: материалы научно-практической конференции. - Вологда, 2010. - 0,3 п.л. 10. Завьялов С.О. Проблема «плохих» долгов в региональном банковском секторе / С.О. Завьялов // Исследования молодых – экономике региона: материалы научно-практической конференции. - Вологда, 2010. - 0,3 п.л. 11. Завьялов С.О. Кредитный риск банкротства корпоративного заемщика / С.О. Завьялов // Новая экономика – новое общество: матер. шестой межвуз. науч.- практ. конф. г. Вологда. – Вологда, 2011. - 0,3 п.л. 29
