Расчетное кредитование ценными бумагами

Расчетное
кредитование
ценными бумагами
Внедрение услуги расчетного кредитования
позволит депонентам:
•
получать дополнительные доходы от владения ценными бумагами;
•
обеспечивать доступ к дополнительным финансовым ресурсам;
•
оперативно устранять проблемы с завершением расчетов;
•
увеличивать объем проводимых операций за счет гарантированного
исполнения сделок.
2
Услуги НРД по заключению и проведению
расчетов по внебиржевым сделкам РЕПО
НРД
Учет лимитов на
контрагента и требований
к структуре активов
обеспечения РЕПО
Исполнение в режиме DVP
первых и вторых частей РЕПО
Урегулирование дефолтов
заемщика
Заемщик
Услуги
Подбор контрагента по
сделке РЕПО
Маркированный учет
ресурсов РЕПО
Расчет параметров РЕПО
Оформление электронных
сделок РЕПО
Кредитор
3
Ресурсы расчетного РЕПО
Кредитор
Заемщик
Выделение (маркирование) ценных бумаг осуществляется в
рамках указанного депонентом счета депо
Бумаги расчетного актива могут быть
промаркированы на:
типах разделов счетов депо,
конкретных разделах счета депо,
либо конкретные ценные бумаги (все или
конкретные ценные бумаги)
Бумаги актива обеспечения могут быть
промаркированы на:
типах разделов счетов депо,
конкретных разделах счета депо,
либо конкретные ценные бумаги (все
или конкретные ценные бумаги)
4
Кредитор
Заключение и исполнение сделок РЕПО
Макеты сделки и
расчетных
инструкций
Подбор кредитора,
подготовка макетов
сделки и расчетных
инструкций
НРД
Заемщик
Автоматическое
подписание макета
сделки и расчетных
инструкций
Заявка
Макеты сделки и
расчетных
инструкций
Сделка и отчеты
об исполнении
первых частей
РЕПО
Квитовка сделок и
исполнение
расчетных
инструкций в
режиме DVP
Автоматическое
подписание макета
сделки и расчетных
инструкций
Сделка и отчеты
об исполнении
первых частей
РЕПО
5
Схема Договорных отношений
для заключения сделок расчетного РЕПО
Сделка расчетного РЕПО:
Сделка РЕПО с расчетным активом
Сделка РЕПО с активом обеспечения
Продавец расчетного
актива
Агентское
соглашение
Агентское
соглашение
Продавец расчетного
актива
НРД
Договор на оказание
информационных услуг
Клиент
Клиент
Клиент
6
Урегулирование обязательств сторон при нехватке
расчетного актива для исполнения обязательств по
второй части РЕПО
Пролонгация сделки РЕПО
Расторжение сделки РЕПО
Заключение новой сделки
расчетного РЕПО
Cоглашения
о расторжении
Заключение соглашения
о взаимозачете
7
Пролонгация сделки РЕПО
•
В том случае, если рыночная стоимость активов обеспечения (с учетом
дисконта) превышает рыночную стоимость недостающего для
завершения сделки расчетного РЕПО количества расчетного актива,
предпринимается попытка заключить новую сделку расчетного РЕПО
на недостающее количество расчетного актива.
•
Заявки на заключение дополнительных сделок расчетного РЕПО для
исполнения обязательств по вторым частям сделок РЕПО при
отсутствии (недостаточности) расчетного актива на счете
первоначального покупателя расчетного актива на момент
исполнения обязательств по второй части РЕПО исполняются в
приоритетном порядке перед остальными заявками на заключение
сделок расчетного РЕПО.
8
Расторжение сделки РЕПО
•
•
Договор РЕПО считаться расторгнутым в случае если до 20.00 по московскому времени
Первоначальным продавцом и (или) Первоначальным покупателем не исполнены обязательства
по второй части сделки расчетного РЕПО.
Соглашение о расторжении является частью Договора расчетного РЕПО и вступает в действие при
недостаточности актива обеспечения на счете покупателя расчетного актива для пролонгации
сделки расчетного РЕПО до 20.00.
Первоначальный продавец
формирование поручения на отмену
поручения депо на возврат активов
обеспечения и прием расчетного актива
по второй части расторгаемой сделки
расчетного РЕПО.
Первоначальный покупатель
формирование поручения на отмену
поручения депо на возврат расчетного
актива и прием актива обеспечения по
второй части расторгаемой сделки
расчетного РЕПО.
НРД регистрирует в учетной системе поручения на отмену поручений
депо
продавца и покупателя расчетного актива
по второй части расторгнутой сделки расчетного РЕПО,
исполняет их и направляет продавцу и покупателю расчетного актива
стандартные отчеты об исполнении операции.
9
Участие в сделках расчетного РЕПО
Для участия в сделках расчетного РЕПО потенциальный участник должен:
•
быть депонентом НРД либо заключить агентское соглашение с депонентом НРД для
участия в сделках расчетного РЕПО;
•
быть участником ЭДО НРД;
•
заключить Соглашение об использовании электронной подписи при обмене
документами в электронном виде через СЭД НРД;
•
заключить Договор на оказание информационных услуг;
•
установить, настроить и поддерживать в рабочем состоянии ПО ЛУЧ;
•
подать в НРД Информационный запрос №1 (анкету Клиента) в соответствии с
Договором на оказание информационных услуг;
•
подать в НРД Информационный запрос №2/или проставить соответствующую отметку в
поле «Расчетное РЕПО» поручения депо;
•
промаркировать ценные бумаги, которые участник готов предоставлять в качестве
расчетного актива и активы обеспечения, которые он предполагает использовать в
операциях расчетного РЕПО;
•
зарегистрировать банковские реквизиты для расчетов по сделкам расчетного РЕПО.
10
Финансовые условия предоставления услуг
расчетного РЕПО
Ставка расчетного РЕПО = доход «кредитора»
Базовая ставка за пользование кредитом равна средней арифметической
ставки ближайшего дня закрытия РЕПО ОАО Московская Биржа
по акциям и облигациям
+ 11,8% от средней арифметической ставки ближайшего дня закрытия РЕПО
Размер платы за информационные услуги НРД по Договору
равен 0,00025% от суммы, рассчитываемой в соответствии с информационным
запросом Клиента при формировании НРД информационного отчета
для последующего заключения Клиентом сделки РЕПО с расчетным активом,
на основании информации, содержащейся в поле 1.25 Информационного
отчета №1.1, без учета НДС, но не менее 5 (Пяти) копеек,
за каждый отправленный Клиенту Информационный отчет №1.1.
11
Контакты
•
•
•
•
•
Многоканальный телефон НРД:
+7 (495) 234-48-27
Отдел по работе с клиентами:
Тел.: +7 (495) 956-27-90/91/92/93; (495) 956-09-40;
(495) 745-81-45; (495) 234-48-65
E-mail: dc@nsd.ru, marketing@nsd.ru
Отдел продвижения услуг и привлечения клиентов:
Тел.: +7 (495) 234-99-60
E-mail: sales@nsd.ru
Адрес:
105066, г. Москва, ул. Спартаковская, 12
Веб-сайты:
www.nsd.ru, www.isin.ru
12
Правовая оговорка
•
•
•
•
Настоящая презентация была подготовлена и выпущена НКО ЗАО НРД (далее – «Компания»). Если нет какой-либо оговорки об ином, то
Компания считается источником всей информации, изложенной в настоящем документе. Данная информация предоставляется по состоянию на
дату настоящего документа и может быть изменена без какого-либо уведомления.
Данный документ не является, не формирует и не должен рассматриваться в качестве предложения или же приглашения для продажи или
участия в подписке, или же, как побуждение к приобретению или же к подписке на какие-либо ценные бумаги, а также этот документ или его
часть или же факт его распространения не являются основанием и на них нельзя полагаться в связи с каким-либо предложением, договором,
обязательством или же инвестиционным решением, связанными с ним, равно как и он не является рекомендацией относительно ценных бумаг
компании.
Изложенная в данном документе информация не являлась предметом независимой проверки. В нем также не содержится каких-либо заверений
или гарантий, сформулированных или подразумеваемых и никто не должен полагаться на достоверность, точность и полноту информации или
мнения, изложенного здесь. Никто из Компании или каких-либо ее дочерних обществ или аффилированных лиц или их директоров, сотрудников
или работников, консультантов или их представителей не принимает какой-либо ответственности (независимо от того, возникла ли она в
результате халатности или чего-то другого), прямо или косвенно связанной с использованием этого документа или иным образом возникшей из
него.
Данная презентация содержит прогнозные заявления. Все включенные в настоящую презентацию заявления, за исключением заявлений об
исторических фактах, включая, но, не ограничиваясь, заявлениями, относящимися к нашему финансовому положению, бизнес-стратегии, планам
менеджмента и целям по будущим операциям являются прогнозными заявлениями. Эти прогнозные заявления включают в себя известные и
неизвестные риски, факторы неопределенности и иные факторы, которые могут стать причиной того, что наши нынешние показатели,
достижения, свершения или же производственные показатели, будут существенно отличаться от тех, которые сформулированы или
подразумеваются под этими прогнозными заявлениями. Данные прогнозные заявления основаны на многочисленных презумпциях
относительно нашей нынешней и будущей бизнес-стратегии и среды, в которой мы ожидаем осуществлять свою деятельность в будущем.
Важнейшими факторами, которые могут повлиять на наши нынешние показатели, достижения, свершения или же производственные показатели,
которые могут существенно отличаться от тех, которые сформулированы или подразумеваются этими прогнозными заявлениями являются,
помимо иных факторов, следующие:
–
–
–
–
–
–
–
–
•
восприятие рыночных услуг, предоставляемых Компанией и ее дочерними обществами;
волатильность (а) Российской экономики и рынка ценных бумаг и (b) секторов с высоким уровнем конкуренции, в которых Компания и ее дочерние общества осуществляют
свою деятельность;
изменения в (a) отечественном и международном законодательстве и налоговом регулировании и (b) государственных программах, относящихся к финансовым рынкам и
рынкам ценных бумаг;
ростом уровня конкуренции со стороны новых игроков на рынке России;
способность успевать за быстрыми изменениями в научно-технической среде, включая способность использовать расширенные функциональные возможности, которые
популярны среди клиентов Компании и ее дочерних обществ;
способность сохранять преемственность процесса внедрения новых конкурентных продуктов и услуг, равно как и поддержка конкурентоспособности;
способность привлекать новых клиентов на отечественный рынок и в зарубежных юрисдикциях;
способность увеличивать предложение продукции в зарубежных юрисдикциях.
Прогнозные заявления делаются только на дату настоящей презентации, и мы точно отрицаем наличие любых обязательств по обновлению или
пересмотру прогнозных заявлений в настоящей презентации в связи с изменениями наших ожиданий, или перемен в условиях или
обстоятельствах, на которых основаны эти прогнозные заявления.
13