Основные типы и факторы кредитного поведения населения

Ä. ÑÒÐÅÁÊÎÂ,
êàíäèäàò ñîöèîëîãè÷åñêèõ íàóê,
ñòàðøèé ïðåïîäàâàòåëü êàôåäðû
ýêîíîìè÷åñêîé ñîöèîëîãèè ÃÓ-ÂØÝ
ÎÑÍÎÂÍÛÅ ÒÈÏÛ È ÔÀÊÒÎÐÛ
ÊÐÅÄÈÒÍÎÃÎ ÏÎÂÅÄÅÍÈß ÍÀÑÅËÅÍÈß
 ÑÎÂÐÅÌÅÍÍÎÉ ÐÎÑÑÈÈ*
Íà ïðîòÿæåíèè ïîñëåäíèõ òðåõ ëåò â Ðîññèè äîñòàòî÷íî àêòèâíî ðàçâèâàåòñÿ êðåäèòîâàíèå ôèçè÷åñêèõ ëèö. Òàê, íàïðèìåð, çà 2001 ã.
çàäîëæåííîñòü íàñåëåíèÿ ïî êðåäèòàì óâåëè÷èëàñü íà 112% —
ñ 44,7 ìëðä. äî 94,7 ìëðä. ðóá. Â 2002 ã. â àáñîëþòíîì âûðàæåíèè
íàáëþäàëñÿ òàêîé æå çíà÷èòåëüíûé ïðèðîñò: çàäîëæåííîñòü âîçðîñëà
ïî÷òè íà 50 ìëðä. ðóá. — äî 142,2 ìëðä. ðóá., ÷òî ñîñòàâèëî îêîëî
50% çà ãîä. À â 2003 ã. ýòà òåíäåíöèÿ óêðåïèëàñü: çà ïåðâûå äåñÿòü
ìåñÿöåâ ôèçè÷åñêèì ëèöàì áûëî âûäàíî êðåäèòîâ íà ñóììó 126,1 ìëðä.
ðóá., è, òàêèì îáðàçîì, ïî èòîãàì ãîäà ìîæíî îæèäàòü óäâîåíèÿ çàäîëæåííîñòè íàñåëåíèÿ ïåðåä êðåäèòíûìè îðãàíèçàöèÿìè1. Âñå áîëüøåå
÷èñëî áàíêîâ ðàçðàáàòûâàåò ñïåöèàëüíûå ïðîãðàììû êðåäèòîâàíèÿ,
ïðåäëàãàåò íàñåëåíèþ êðåäèòû íà íåîòëîæíûå íóæäû, îáðàçîâàíèå, ïðèîáðåòåíèå íåäâèæèìîñòè, òîâàðîâ äëèòåëüíîãî ïîëüçîâàíèÿ è ò.ï.
Îäíàêî íåñìîòðÿ íà ýòî â íàñòîÿùåå âðåìÿ ëèøü íåìíîãèå ðîññèÿíå èìåþò îïûò ïîëó÷åíèÿ ïîòðåáèòåëüñêîãî êðåäèòà â ñáåðåãàòåëüíîì èëè êîììåð÷åñêîì áàíêå. Îôîðìëåíèå êðåäèòíîãî äîãîâîðà
òðåáóåò çíà÷èòåëüíûõ âðåìåííûõ çàòðàò íà ñáîð íåîáõîäèìûõ áóìàã,
äîêóìåíòîâ, ïîðó÷èòåëüñòâ è ò.ï. Êðîìå òîãî, ê çàåìùèêó ñî ñòîðîíû
áàíêà ïðåäúÿâëÿþòñÿ ÷ðåçâû÷àéíî æåñòêèå òðåáîâàíèÿ, â ÷àñòíîñòè,
íàëè÷èå âûñîêîãî, ïîñòîÿííîãî è, ãëàâíîå, ëåãàëüíîãî äîõîäà. Ìíîãèå
áàíêè òðåáóþò çàëîã, ïåðåêðûâàþùèé ñóììó êðåäèòà. À âûñîêàÿ ïðîöåíòíàÿ ñòàâêà ñóùåñòâåííî ñíèæàåò ïðèâëåêàòåëüíîñòü òàêîé ñèñòåìû êðåäèòîâàíèÿ äëÿ øèðîêèõ ñëîåâ íàñåëåíèÿ ñî ñðåäíèìè äîõîäàìè, êîòîðûå è ìîãëè áû ñòàòü îñíîâíûìè ïîòðåáèòåëÿìè êðåäèòíûõ
óñëóã. Ïîýòîìó ãðàæäàíå ïî-ïðåæíåìó ïðåäïî÷èòàþò îáðàùàòüñÿ çà
ôèíàíñîâîé ïîìîùüþ íå â áàíê, à ê ðîäñòâåííèêàì, äðóçüÿì èëè çíàêîìûì. Â ïîäîáíûõ óñëîâèÿõ ìíîãîñòîðîííèé àíàëèç ôàêòîðîâ è òèïîâ
êðåäèòíîãî ïîâåäåíèÿ ðîññèÿí ïðåäñòàâëÿåòñÿ âåñüìà àêòóàëüíûì.
Çà ïîñëåäíèå íåñêîëüêî ëåò â Ðîññèè áûëî ïðîâåäåíî íåìàëî
èññëåäîâàíèé ôèíàíñîâîãî ïîâåäåíèÿ íàñåëåíèÿ, îäíàêî îñíîâíîé àêöåíò â íèõ äåëàëñÿ â ïåðâóþ î÷åðåäü íà èçó÷åíèè ñáåðåãàòåëüíîãî è
èíâåñòèöèîííîãî ïîòåíöèàëà ãðàæäàí. Öåëüþ áîëüøèíñòâà èç íèõ áûëî
îïðåäåëåíèå ïðåäïî÷èòàåìûõ ôîðì õðàíåíèÿ äåíåæíûõ ñðåäñòâ è
*
Ðàáîòà âûïîëíåíà ïðè ïîääåðæêå ïðîãðàììû “Ñîöèàëüíàÿ ïîëèòèêà: ðåàëèè
XXI âåêà” Íåçàâèñèìîãî èíñòèòóòà ñîöèàëüíîé ïîëèòèêè, ãðàíò ¹SP-02-2-10. Ïðîãðàììà ôèíàíñèðóåòñÿ çà ñ÷åò ñðåäñòâ Ôîíäà Ôîðäà. Àâòîð âûðàæàåò ïðèçíàòåëüíîñòü Â. Ðàäàåâó è Ò. Ôèëèïïîâîé (ÃÓ-ÂØÝ) çà öåííûå çàìå÷àíèÿ è ðåêîìåíäàöèè, âûñêàçàííûå â ïðîöåññå ïîäãîòîâêè äàííîé ðàáîòû.
1
Èñòî÷íèê äàííûõ: Öåíòðàëüíûé áàíê ÐÔ (http://www.cbr.ru/statistics/bank_system).
"Âîïðîñû ýêîíîìèêè", ¹ 2, 2004
109
Ä. Ñòðåáêîâ
ìîòèâîâ âëîæåíèÿ äåíåã â òå èëè èíûå àêòèâû, â òî âðåìÿ êàê äîëãîâîå è êðåäèòíîå ïîâåäåíèå äëèòåëüíîå âðåìÿ îñòàâàëèñü â òåíè.
Îñíîâíûå ïîäõîäû ê òèïîëîãèçàöèè íàñåëåíèÿ
è ôèíàíñîâîãî ïîâåäåíèÿ
 ôèíàíñîâî-êðåäèòíîì ýíöèêëîïåäè÷åñêîì ñëîâàðå ïîä ðåäàêöèåé À. Ãðÿçíîâîé ïîíÿòèå “êðåäèò” îïðåäåëÿåòñÿ êàê “ýêîíîìè÷åñêàÿ
ñäåëêà, ïðè êîòîðîé îäèí ïàðòíåð ïðåäîñòàâëÿåò äðóãîìó äåíåæíûå
ñðåäñòâà èëè èìóùåñòâî íà óñëîâèÿõ ñðî÷íîñòè, âîçâðàòíîñòè è ïëàòíîñòè”2. Äàííîå îïðåäåëåíèå — ñòàíäàðòíîå äëÿ ýêîíîìè÷åñêîé òåîðèè.
Ìû æå â íàñòîÿùåé ðàáîòå áóäåì ïîíèìàòü êðåäèò áîëåå øèðîêî: íå
òîëüêî êàê èíñòèòóöèîíàëüíûé, íî è êàê íåèíñòèòóöèîíàëüíûé, ìåæëè÷íîñòíûé äîëã. Âàæíåéøèì ïàðàìåòðîì äëÿ íàñ áóäåò ÿâëÿòüñÿ âîçâðàòíîñòü äåíåæíûõ ñðåäñòâ. Îäíàêî îïðåäåëåíèå êîíêðåòíîãî ñðîêà
âîçâðàòà äîëãà, íåîáõîäèìîñòü âûïëàòû ïðîöåíòîâ, ôîðìàëüíîå (ïèñüìåííîå) çàêðåïëåíèå äîãîâîðåííîñòè â ñèòóàöèè êðåäèòîâàíèÿ-çàèìñòâîâàíèÿ ìåæäó îòäåëüíûìè ãðàæäàíàìè ìîãóò è îòñóòñòâîâàòü.
Òàêèì îáðàçîì, ïîä êðåäèòíûì (çàåìíûì) ïîâåäåíèåì ìû áóäåì
ïîíèìàòü äåÿòåëüíîñòü èíäèâèäà èëè äîìîõîçÿéñòâà, â ïðîöåññå êîòîðîé ïðîèñõîäèò çàèìñòâîâàíèå äåíåæíûõ ñðåäñòâ, ïðåäïîëàãàþùåå
èõ îáÿçàòåëüíîå ïîñëåäóþùåå âîçâðàùåíèå. Äàííîå ïîâåäåíèå ìîæåò
áûòü ðàññìîòðåíî â ðàçðåçå ïÿòè îñíîâíûõ åãî ñîñòàâëÿþùèõ:
— îñóùåñòâëåíèå çàèìñòâîâàíèé è èõ ðåãóëÿðíîñòü;
— âûáîð êðåäèòîðà (èíäèâèäà èëè îðãàíèçàöèè); ïðè ýòîì âîçìîæíî îäíîâðåìåííîå îáðàùåíèå ê ðàçëè÷íûì èñòî÷íèêàì äåíåæíûõ ñðåäñòâ;
— ðàçìåð êðåäèòà;
— ñðîê ïîãàøåíèÿ êðåäèòà;
— íàëè÷èå è âåëè÷èíà ïðîöåíòíûõ ñòàâîê (öåíà êðåäèòà).
Ôèíàíñîâîå ïîâåäåíèå ðîññèéñêèõ äîìîõîçÿéñòâ êðàéíå íåîäíîðîäíî: åñòü ãðóïïû, êîòîðûå îõîòíî áåðóò äåíüãè â äîëã äëÿ ðåøåíèÿ
ñâîèõ òåêóùèõ ìàòåðèàëüíûõ ïðîáëåì. Äðóãèå, âåðîÿòíî, õîòåëè áû
âçÿòü êðåäèò, íî îïàñàþòñÿ, ÷òî íå ñìîãóò âåðíóòü åãî âîâðåìÿ èëè
ñ÷èòàþò äåéñòâóþùèå ïðîöåíòíûå ñòàâêè ñëèøêîì âûñîêèìè. Òðåòüè ïðèíöèïèàëüíî íèêîãäà íå áåðóò äåíüãè â äîëã, à âìåñòî ýòîãî
ïûòàþòñÿ ðåøàòü ñâîè ïðîáëåìû èíûìè ñïîñîáàìè. Ñëåäîâàòåëüíî,
ìîæíî ãîâîðèòü î ñóùåñòâîâàíèè íåñêîëüêèõ íàèáîëåå òèïè÷íûõ
ìîäåëåé êðåäèòíîãî ïîâåäåíèÿ íàñåëåíèÿ. Ïîñòðîåíèå è àíàëèç òàêîé
òèïîëîãèè è áóäåò ÿâëÿòüñÿ îñíîâíîé çàäà÷åé íàøåé ðàáîòû.
Ïðåäïîëàãàåòñÿ, ÷òî äëÿ êàæäîé ãðóïïû õàðàêòåðíû ñâîè ñïåöèôè÷åñêèå ìîòèâû çàåìíîé äåÿòåëüíîñòè ëèáî, íàïðîòèâ, ïðè÷èíû, ïî
êîòîðûì ëþäè íå æåëàþò èëè íå ïëàíèðóþò áðàòü äåíüãè â äîëã. Â
êàæäîé èç ãðóïï èìåþòñÿ ñâîè ïðåäïî÷òåíèÿ èëè îãðàíè÷åíèÿ îòíîñèòåëüíî ìàêñèìàëüíî âîçìîæíîãî ðàçìåðà êðåäèòà, âåëè÷èíû ïðî2
Ôèíàíñîâî-êðåäèòíûé ýíöèêëîïåäè÷åñêèé ñëîâàðü. Ïîä îáù. ðåä. À. Ãðÿçíîâîé. Ì.: Ôèíàíñû è ñòàòèñòèêà, 2002, ñ. 440.
110
"Âîïðîñû ýêîíîìèêè", ¹ 2, 2004
Îñíîâíûå òèïû è ôàêòîðû êðåäèòíîãî ïîâåäåíèÿ íàñåëåíèÿ â ñîâðåìåííîé Ðîññèè
öåíòíûõ ñòàâîê è ñðîêà ïîãàøåíèÿ. Äëÿ ïîñòðîåíèÿ òèïîëîãèè îáû÷íî èñïîëüçóþòñÿ òðè îñíîâàíèÿ.
1. Íàëè÷èå èëè îòñóòñòâèå çàäîëæåííîñòè è ñáåðåæåíèé (òåêóùåå ôèíàíñîâîå ïîâåäåíèå). Ïðèìåðîì ïîñòðîåíèÿ òèïîëîãèè òàêîãî
ðîäà ìîæåò ñëóæèòü ðàáîòà Ï. Ëóíòà è Ñ. Ëèâèíãñòîóí3. Èññëåäîâàòåëè âûäåëèëè øåñòü êàòåãîðèé íàñåëåíèÿ â çàâèñèìîñòè îò òîãî, (1) èìåþò èëè íå èìåþò îíè äîëãè; (2) äåëàþò èëè íå äåëàþò ñáåðåæåíèÿ
äîñòàòî÷íî ðåãóëÿðíî è (3) èìåþò ëè íàêîïëåíèÿ, ñäåëàííûå ðàíåå (â
ñëó÷àå îòñóòñòâèÿ òåêóùèõ ñáåðåæåíèé). Ïîäîáíàÿ òèïîëîãèÿ áûëà ïðîàíàëèçèðîâàíà íà ìàññèâå ñîáðàííûõ àâòîðàìè ýìïèðè÷åñêèõ äàííûõ
(îïðîñ 279 áðèòàíñêèõ äîìîõîçÿéñòâ â 1991 ã.).  ÷àñòíîñòè, áûëî îáíàðóæåíî, ÷òî ëèøü 8% îïðîøåííûõ èìåþò äîëãè, íî íå èìåþò ñáåðåæåíèé, â òî âðåìÿ êàê 36% èìåþò îäíîâðåìåííî è äîëãè, è ñáåðåæåíèÿ.
Øâåäñêèå ïñèõîëîãè É. Ãóííàðññîí è Ð. Âàëóíä, èñïîëüçóÿ
äàííûå îïðîñà äîìîõîçÿéñòâ â ñâîåé ñòðàíå (N=503), ðàçäåëèëè ãðàæäàí íà ãðóïïû â çàâèñèìîñòè îò òîãî, êàêèå ôèíàíñîâûå ñòðàòåãèè
ëþäè èñïîëüçóþò, òî åñòü êàêîâî ñîîòíîøåíèå ìåæäó èõ äîëãàìè è
ñáåðåæåíèÿìè, è êàêèå èìåííî àêòèâû âêëþ÷àåò èõ èíâåñòèöèîííûé
ïîðòôåëü4. Âàæíåéøåé îöåíèâàåìîé âåëè÷èíîé áûëî îòíîøåíèå âåëè÷èíû äîëãîâ ê ñóììå àêòèâîâ (debt-to-asset ratio — DtA). Àâòîðû
âûäåëèëè øåñòü îñíîâíûõ ãðóïï, ñðåäè êîòîðûõ íàèáîëåå èíòåðåñåí
äëÿ íàñ êëàñòåð, íàçâàííûé “êîíòðàêòíîå ñáåðåæåíèå” (22,0% îò
îáùåãî ÷èñëà ðåñïîíäåíòîâ). Ýòè ëþäè ÷àñòî èñïîëüçóþò âñåâîçìîæíûå çàèìñòâîâàíèÿ, ó íèõ ìíîãî äîëãîâ, è âåëè÷èíà DtA ðàâíà 4,2. Â
òî æå âðåìÿ ñàìûé êðóïíûé êëàñòåð — “îñòàòî÷íîå ñáåðåæåíèå”
(45,5%) — îáúåäèíÿåò ëþäåé, ó êîòîðûõ äîñòàòî÷íî ìàëî êàê ñáåðåæåíèé (íàõîäÿùèõñÿ ïðåèìóùåñòâåííî â âûñîêîëèêâèäíûõ ìàëîðèñêîâûõ àêòèâàõ), òàê è äîëãîâ (DtA=1,0).
Ò. Áîãîìîëîâà è Â. Òàïèëèíà èñïîëüçîâàëè äëÿ àíàëèçà ôèíàíñîâîãî ïîâåäåíèÿ äîìîõîçÿéñòâ ìàòåðèàëû Ðîññèéñêîãî ìîíèòîðèíãà
ýêîíîìè÷åñêîãî ïîëîæåíèÿ è çäîðîâüÿ íàñåëåíèÿ (ÐÌÝÇ). Èññëåäîâàòåëÿìè áûëî âûäåëåíî ÷åòûðå îñíîâíûå ìîäåëè ïîâåäåíèÿ äîìîõîçÿéñòâ â çàâèñèìîñòè îò òîãî, ñáåðåãàþò îíè èëè çàèìñòâóþò äåíüãè. Ýòî “ñáåðåãàòåëè” (15—20% âñåãî íàñåëåíèÿ), “àíòèñáåðåãàòåëè” (ïðåèìóùåñòâåííî áåðóò äåíüãè â äîë㠗 15—20%), “ñìåøàííàÿ” ìîäåëü (8—10%) è “ïàññèâíàÿ” ìîäåëü (ôèíàíñîâîå ïîâåäåíèå
îòñóòñòâóåò — 50—55%). Îòìå÷àåòñÿ, ÷òî íà áîãàòûõ ëþäåé ïðèõîäÿòñÿ íàèáîëüøèå ñóììû êàê ñáåðåæåíèé, òàê è äîëãîâ, îäíàêî ñðåäè
“ñáåðåãàòåëåé” äîñòàòî÷íî ìíîãî è ìàëîîáåñïå÷åííûõ ñåìåé. “Áåðåæëèâîñòü, ðà÷èòåëüíîñòü, çàáîòà î çàâòðàøíåì äíå ïðîÿâëÿåòñÿ ó
ëþäåé íå â çàâèñèìîñòè îò òîãî, íàñêîëüêî âåëèêè ó íèõ äîõîäû, à â
ñèëó èõ íîðìî-öåííîñòíûõ óñòàíîâîê è îðèåíòàöèé”5.
3
Lunt P., Livingstone S. Saving and Borrowing. In: Lunt P., Livingstone S. Mass
Consumption and Personal Identity. Buckingham, Philadelphia, Open University Press,
1992, p. 26—58.
4
Gunnarsson J., Wahlund R. Household Financial Strategies in Sweden: An
Exploratory Study. — Journal of Economic Psychology, 1997, vol. 18, No 2—3, p. 210—211.
5
Òàïèëèíà B., Áîãîìîëîâà Ò. Êòî íà ÷òî òðàòèò... Ôèíàíñîâîå ïîâåäåíèå ðîññèéñêèõ äîìîõîçÿéñòâ. — ÝÊÎ, 1998, ¹ 10, ñ. 126.
"Âîïðîñû ýêîíîìèêè", ¹ 2, 2004
111
Ä. Ñòðåáêîâ
2. Ìîòèâàöèÿ äåÿòåëüíîñòè è ïðåäïî÷òåíèÿ â âûáîðå ôèíàíñîâûõ
èíñòðóìåíòîâ. Ìîòèâàöèÿ, áåçóñëîâíî, ÿâëÿåòñÿ âàæíåéøèì çâåíîì â
öåïî÷êå ôîðìèðîâàíèÿ äîìîõîçÿéñòâîì ñâîåé ôèíàíñîâîé ñòðàòåãèè. Ñ
îäíîé ñòîðîíû, ýòî èñõîäíûé ïóíêò, èç êîòîðîãî âûòåêàåò íåîáõîäèìîñòü
îñóùåñòâëåíèÿ ñáåðåæåíèé èëè ïîëó÷åíèÿ êðåäèòà. À ñ äðóãîé — ìîòèâàöèÿ âûñòóïàåò êîíå÷íûì ïóíêòîì, ïîñëå ðåàëèçàöèè êîòîðîãî, òî
åñòü ïîñëå äîñòèæåíèÿ òðåáóåìîé öåëè (ïîêóïêà íåäâèæèìîñòè, ðàñõîäû íà îáðàçîâàíèå, ëå÷åíèå è ò.ä.) è ïîãàøåíèÿ äîëãà, íà÷èíàåò ðàñêðó÷èâàòüñÿ óæå íîâûé âèòîê ñïèðàëè. Ïîýòîìó íåóäèâèòåëüíî, ÷òî
èìåííî ìîòèâàöèÿ èñïîëüçîâàëàñü ìíîãèìè èññëåäîâàòåëÿìè â êà÷åñòâå îñíîâû äëÿ ïîñòðîåíèÿ òèïîëîãèè ôèíàíñîâîãî ïîâåäåíèÿ.
 ðàáîòå Å. Àâðààìîâîé è Ë. Îâ÷àðîâîé âûäåëåíû øåñòü ãðóïï
íàñåëåíèÿ, êàæäàÿ èç êîòîðûõ èìååò ñâîé ñïåöèôè÷åñêèé ìîòèâ ïðè
îñóùåñòâëåíèè ñáåðåãàòåëüíîé äåÿòåëüíîñòè6. Îäíà êàòåãîðèÿ ãðàæäàí îðèåíòèðîâàíà òîëüêî íà òåêóùåå ïîòðåáëåíèå, äðóãàÿ ñîçäàåò
ðåçåðâ íà íåïðåäâèäåííûé ñëó÷àé, òðåòüÿ êîïèò äåíüãè äëÿ ïîêóïêè
äîðîãîñòîÿùèõ òîâàðîâ (ïðåäìåòîâ äëèòåëüíîãî ïîëüçîâàíèÿ èëè
íåäâèæèìîñòè) è ò.ä.  äàëüíåéøåì äàííûå ãðóïïû áûëè ðàññìîòðåíû ñ òî÷êè çðåíèÿ: îáúåìà äåíåæíûõ ðåñóðñîâ, ïðèõîäÿùèõñÿ íà
îäíî äîìîõîçÿéñòâî; ôîðì èõ ðàçìåùåíèÿ; ÷óâñòâèòåëüíîñòè ñáåðåæåíèé ïî îòíîøåíèþ ê èçìåíåíèþ ïðîöåíòíîé ñòàâêè.
Â. Ðàäàåâ, àíàëèçèðóÿ ìîòèâàöèþ ñáåðåãàòåëüíîãî ïîâåäåíèÿ ñðåäíèõ ñëîåâ íàñåëåíèÿ, âûäåëÿåò ÷åòûðå îñíîâíûõ êëàñòåðà: (1) íåçàèíòåðåñîâàííûå; (2) âûæèâàþùèå èëè ñòðàõóþùèåñÿ; (3) îðèåíòèðîâàííûå íà ïîòðåáëåíèå è äîñóã; (4) îáåñïå÷èâàþùèå äåòåé. Áûëè èññëåäîâàíû ðàçëè÷èÿ â ìàòåðèàëüíîì ïîëîæåíèè è îñíîâíûõ ñîöèàëüíî-äåìîãðàôè÷åñêèõ õàðàêòåðèñòèêàõ ýòèõ êàòåãîðèé ãðàæäàí (ïî äàííûì
îïðîñà 300 ÷åëîâåê — ðóêîâîäèòåëåé, ñïåöèàëèñòîâ è êâàëèôèöèðîâàííûõ ðàáî÷èõ — â Ìîñêâå, Íèæíåì Íîâãîðîäå, Èâàíîâå ëåòîì 1996 ã.)7.
Îáúåäèíèâ âîïðîñû, êàñàþùèåñÿ ìîòèâîâ ñáåðåæåíèé è ïðåäïî÷èòàåìûõ ôîðì âëîæåíèÿ äåíåæíûõ ñðåäñòâ, è èñïîëüçóÿ ìåòîä èåðàðõè÷åñêîãî êëàñòåðíîãî àíàëèçà, Ä. Èáðàãèìîâà ïîñòðîèëà òèïîëîãèþ íàñåëåíèÿ, âêëþ÷àþùóþ øåñòü êàòåãîðèé ãðàæäàí, ðàçëè÷àþùèõñÿ â çàâèñèìîñòè îò õàðàêòåðà ñâîèõ ôèíàíñîâûõ ïðåäïî÷òåíèé8. Áûë ïðîèçâåäåí ñðàâíèòåëüíûé àíàëèç ïîëó÷åííûõ êëàñòåðîâ â ïåðèîä íåïîñðåäñòâåííî ïåðåä ôèíàíñîâûì êðèçèñîì 1998 ã. (èþíü) è ñðàçó ïîñëå íåãî (ñåíòÿáðü).
3. Ïðèíöèïû óïðàâëåíèÿ áþäæåòîì â äîìîõîçÿéñòâå. Â ðàáîòàõ
Æ. Ïàë è Ê. Âîãëåð ðàññìàòðèâàþòñÿ ðàçëè÷íûå ñïîñîáû îñóùåñòâëåíèÿ êîíòðîëÿ íàä äåíåæíûìè ðåñóðñàìè â ñåìüå, àíàëèçèðóåòñÿ
âëèÿíèå äåíåã íà ðàñïðåäåëåíèå âëàñòè âíóòðè äîìîõîçÿéñòâà. Èññëåäîâàòåëè çàäàþòñÿ âîïðîñàìè: êòî èç ñóïðóãîâ ïðèíîñèò íàèáîëüøèé
6
Àâðààìîâà Å., Îâ÷àðîâà Ë. Ñáåðåæåíèÿ íàñåëåíèÿ: ïåðñïåêòèâû ÷àñòíîãî èíâåñòèðîâàíèÿ. — ÑÎÖÈÑ, 1998. ¹ 1, ñ. 66—67.
7
Ðàäàåâ Â. Î ñáåðåæåíèÿõ è ñáåðåãàòåëüíûõ ìîòèâàõ ðîññèéñêîãî íàñåëåíèÿ. —
Âîïðîñû ñîöèîëîãèè, 1998, ¹ 8, ñ. 39—54.
8
Èáðàãèìîâà Ä. Ïðåäïî÷òåíèÿ íàñåëåíèÿ Ðîññèè îòíîñèòåëüíî ìîòèâîâ è ôîðì
ñáåðåæåíèé: àíàëèç ñèòóàöèè íàêàíóíå è ïîñëå ôèíàíñîâîãî êðèçèñà. Â êí.: Àíàëèç
ñáåðåãàòåëüíîãî ïîâåäåíèÿ íàñåëåíèÿ Ðîññèè: Îò÷åò ïî ïðîåêòó. Ïîä. ðåä. À. Áèðìàí,
Ä. Èáðàãèìîâîé. Ì.: Ãðóïïà “ÈÏÍ-Ðîññèÿ”, 1999, ñ. 89—98.
112
"Âîïðîñû ýêîíîìèêè", ¹ 2, 2004
Îñíîâíûå òèïû è ôàêòîðû êðåäèòíîãî ïîâåäåíèÿ íàñåëåíèÿ â ñîâðåìåííîé Ðîññèè
äîõîä, êòî ïðèíèìàåò îñíîâíûå ôèíàíñîâûå ðåøåíèÿ, êòî íåïîñðåäñòâåííî çàíèìàåòñÿ ðàñõîäîâàíèåì ñðåäñòâ9? Âûäåëÿþòñÿ ïÿòü îñíîâíûõ ìîäåëåé êîíòðîëÿ íàä äåíåæíûìè ðåñóðñàìè, êîãäà: (1) èìè
ðàñïîðÿæàåòñÿ æåíà; (2) ðàñïîðÿæàåòñÿ ìóæ; (3) âñå äåíüãè íàõîäÿòñÿ â ñîâìåñòíîì ðàñïîðÿæåíèè îáîèõ ñóïðóãîâ; (4) ÷àñòü äåíåã
âíîñèòñÿ â ñåìåéíûé áþäæåò, à îñòàëüíûìè ñóïðóãè ðàñïîðÿæàþòñÿ
ñàìîñòîÿòåëüíî; (5) ñóïðóãè èìåþò ïîëíîñòüþ ðàçäåëüíûå áþäæåòû.
Òàêèì îáðàçîì, ïîñòðîåíèå òèïîëîãèè ïî ãðóïïàì íàñåëåíèÿ —
÷ðåçâû÷àéíî ïîëåçíûé èññëåäîâàòåëüñêèé èíñòðóìåíò, ïîçâîëÿþùèé
äåòàëüíî èçó÷èòü ñòðóêòóðó ðàññìàòðèâàåìîãî ôåíîìåíà, âîçìîæíûå
ôîðìû åãî ïðîÿâëåíèÿ. Îäíàêî ïðåäñòàâëåííûå âûøå ìåòîäû êëàñòåðèçàöèè íåñêîëüêî îãðàíè÷åíû â ïðèìåíåíèè. Èñïîëüçîâàíèå äàííûõ
î ôàêòè÷åñêîì ôèíàíñîâîì ïîâåäåíèè, ñ îäíîé ñòîðîíû, ïîçâîëÿåò ïðîàíàëèçèðîâàòü íåïîñðåäñòâåííûå ïðàêòèêè ãðàæäàí, à ñ äðóãîé — ñêðûâàåò âíóòðè ñåáÿ áîëüøîå ÷èñëî äîïîëíèòåëüíûõ íåó÷òåííûõ ôàêòîðîâ. Òàê, ÷åëîâåê ìîæåò õðàíèòü ñáåðåæåíèÿ â íàëè÷íîé ôîðìå íå ïîòîìó, ÷òî îí íå äîâåðÿåò áàíêàì è äðóãèì ôèíàíñîâûì îðãàíèçàöèÿì, à
ïîòîìó ÷òî ðÿäîì ñ åãî äîìîì íåò îòäåëåíèé áàíêîâ. Îòñóòñòâèå êðåäèòíîé àêòèâíîñòè ìîæåò îçíà÷àòü êàê íåæåëàíèå áðàòü äåíüãè â äîëã,
òàê è îòñóòñòâèå ïîòðåáíîñòè â êðåäèòå èëè íèçêèé óðîâåíü èíôîðìèðîâàííîñòè ïî ôèíàíñîâûì âîïðîñàì.
Ìåæäó òåì íå ìåíüøèé èíòåðåñ ïðåäñòàâëÿåò àíàëèç íå êîíêðåòíîãî
ïîâåäåíèÿ, à öåííîñòíî-íîðìàòèâíûõ óñòàíîâîê íàñåëåíèÿ ïî îòíîøåíèþ ê äåíüãàì, ñáåðåæåíèÿì, äîëãó è êðåäèòó. Ïîýòîìó îñíîâíûìè
çàäà÷àìè íàøåãî èññëåäîâàíèÿ ñòàíóò ïîñòðîåíèå òèïîëîãèè ãðàæäàí
â ñîîòâåòñòâèè ñ èõ îòíîøåíèåì ê äîëãîâûì îáÿçàòåëüñòâàì (è êàê
ñëåäñòâèå âûäåëåíèå ãðóïï, ïîòåíöèàëüíî ãîòîâûõ è çàèíòåðåñîâàííûõ â ïîëó÷åíèè êðåäèòà), à òàêæå îïðåäåëåíèå ôàêòîðîâ, îêàçûâàþùèõ íàèáîëüøåå âëèÿíèå íà âûáîð ìîäåëè êðåäèòíîãî ïîâåäåíèÿ.
Îáðàòèì âíèìàíèå íà òî, ÷òî äëÿ òèïîëîãèçàöèè íàñåëåíèÿ ÷àñòî
èñïîëüçóþòñÿ ëèøü îäèí-äâà âîïðîñà àíêåòû, è çäåñü âåðîÿòíîñòü
ñëó÷àéíîé îøèáêè (îøèáî÷íîãî îòíåñåíèÿ èíäèâèäà ê òîìó èëè èíîìó
êëàñòåðó) äîñòàòî÷íî âûñîêà. Áåçóñëîâíî, ãîðàçäî áîëåå íàäåæíóþ è
äîñòîâåðíóþ èíôîðìàöèþ ìîæíî ïîëó÷èòü, èñïîëüçóÿ ïåðåêðåñòíûé
àíàëèç è ñðàâíèâàÿ áîëüøîå ÷èñëî ïåðåìåííûõ, îòðàæàþùèõ ðàçëè÷íûå ñòîðîíû ðàññìàòðèâàåìîãî ÿâëåíèÿ.
 êà÷åñòâå èñòî÷íèêà ýìïèðè÷åñêèõ äàííûõ èñïîëüçóþòñÿ ðåçóëüòàòû êâàðòèðíîãî îïðîñà äîìîõîçÿéñòâ â ïÿòè ðîññèéñêèõ îáëàñòíûõ öåíòðàõ: Ìîñêâå, Ñàìàðå, Åêàòåðèíáóðãå, Êðàñíîäàðå è Ïñêîâå. Îïðîñ ïðîâîäèëñÿ â ïåðèîä ñ 15 ñåíòÿáðÿ
ïî 15 îêòÿáðÿ 2002 ã.  êàæäîì äîìîõîçÿéñòâå îïðàøèâàëñÿ îäèí ÷åëîâåê (ñòàðøå
18 ëåò), ïðèíèìàþùèé îñíîâíûå ôèíàíñîâûå ðåøåíèÿ. Ìåòîä ñáîðà äàííûõ — ëè÷íîå ôîðìàëèçîâàííîå èíòåðâüþ. Èñïîëüçîâàëàñü ìàðøðóòíàÿ âûáîðêà, îáùèé îáúåì
âûáîðî÷íîé ñîâîêóïíîñòè ñîñòàâèë 976 ÷åëîâåê10. Öåëüþ èññëåäîâàíèÿ áûëî èçó÷å9
Ñì.: Pahl J. His Money, Her Money: Recent Research on Financial Organization
in Marriage. — Journal of Economic Psychology, 1995, vol. 16, No 3, p. 361—376;
Vogler Ñ. Money in the Household: Some Underlying Issues of Power. — Sociological
Review, 1998, vol. 46, No 4, p. 687—713.
10
Ïðîâåäåíèå ïîëåâîãî ýòàïà ðàáîò îñóùåñòâëÿëîñü ñîâìåñòíî ñ ÎÎÎ “Èíñòèòóò ñèòóàöèîííîãî àíàëèçà è íîâûõ òåõíîëîãèé” (ÈÑÀÍÒ).
"Âîïðîñû ýêîíîìèêè", ¹ 2, 2004
113
Ä. Ñòðåáêîâ
íèå òåêóùåãî êðåäèòíîãî ïîâåäåíèÿ íàñåëåíèÿ, âûÿâëåíèå îñíîâíûõ óñòàíîâîê ïî
îòíîøåíèþ ê äîëãó è îöåíêà ïåðñïåêòèâ ðàçâèòèÿ êðåäèòíîé ñèñòåìû â Ðîññèè.
Òåêóùàÿ ñèòóàöèÿ íà ðîññèéñêîì
ðûíêå äîëãà è êðåäèòà
Ðåçóëüòàòû ïðîâåäåííîãî èññëåäîâàíèÿ ïîêàçàëè, ÷òî ïðàêòèêà
íåèíñòèòóöèîíàëüíûõ êðåäèòî⠗ âåñüìà ðàñïðîñòðàíåííîå â Ðîññèè ÿâëåíèå.  òå÷åíèå ïîñëåäíèõ òðåõ-÷åòûðåõ ëåò 41,5% îïðîøåííûõ ïðèõîäèëîñü õîòÿ áû ðàç áðàòü äåíüãè â äîëã ó ñâîèõ ðîäñòâåííèêîâ, äðóçåé èëè çíàêîìûõ11.  òî æå âðåìÿ îïûò ïîëó÷åíèÿ êðåäèòà
íà ïðåäïðèÿòèè, â áàíêå èëè äðóãîé ôèíàíñîâîé îðãàíèçàöèè èìåþò
î÷åíü íåìíîãèå ãðàæäàíå — âñåãî 17,3%. Èç íèõ áðàëè êðåäèò: â
Ñáåðáàíêå — 3,9%; â êîììåð÷åñêîì áàíêå — 1,3; â ëîìáàðäå — 5,7;
ïî ìåñòó ðàáîòû — 5,8; äåëàëè ïîêóïêè â êðåäèò — 5,4%.
Ìíîãèì ðîññèÿíàì ïðèõîäèëîñü âûñòóïàòü â êà÷åñòâå íå òîëüêî
çàåìùèêîâ, íî è êðåäèòîðîâ. Áîëåå ïîëîâèíû îïðîøåííûõ (56%) â
òå÷åíèå ïîñëåäíèõ 3—4 ëåò ñòàëêèâàëèñü ñ ñèòóàöèåé, êîãäà êòî-òî èç
ðîäñòâåííèêîâ, äðóçåé èëè çíàêîìûõ ïðîñèë ó íèõ äåíüãè â äîëã.
Ïðè ýòîì 57% èç íèõ âñåãäà èëè ïî÷òè âñåãäà âûðó÷àëè èõ â òàêèõ
ñëó÷àÿõ, 35% ðóêîâîäñòâîâàëèñü êîíêðåòíûìè îáñòîÿòåëüñòâàìè è
ëèøü 8% íèêîãäà èëè ïðàêòè÷åñêè íèêîãäà íå äàâàëè äåíüãè â äîëã.
Òåõ, êîìó ïðèõîäèëîñü îòêàçûâàòü â ïðåäîñòàâëåíèè ôèíàíñîâîé ïîìîùè ñâîèì ðîäíûì è çíàêîìûì (N=389), ïðîñèëè îáîñíîâàòü ïðè÷èíó ñâîåãî ðåøåíèÿ. Íàèáîëåå çíà÷èìûì çäåñü îêàçàëñÿ
ôàêòîð áåäíîñòè: ó 59% ðåñïîíäåíòîâ íå áûëî ôèíàíñîâîé âîçìîæíîñòè ïîìî÷ü, à 13% ñàìè íóæäàëèñü â ôèíàíñîâîé ïîìîùè. Òàêèì
îáðàçîì, â ýòîì ñëó÷àå è ñàì ðåñïîíäåíò, è ïðîñÿùèé ñ áîëüøîé âåðîÿòíîñòüþ ïðèíàäëåæàëè ê êàòåãîðèè ìàëîîáåñïå÷åííûõ ãðàæäàí. Íà
âòîðîì ìåñòå ïî çíà÷èìîñòè îêàçàëñÿ ôàêòîð äîâåðèÿ: 29% äàâàëè
â äîëã òîëüêî ñàìûì áëèçêèì ëþäÿì, à 17% íå âïîëíå äîâåðÿëè òåì,
êòî ê íèì îáðàùàëñÿ. Ìíîãèõ ëþäåé íå óñòðàèâàëè êîíêðåòíûå óñëîâèÿ, î êîòîðûõ øëà ðå÷ü: ïðîñèëè ñëèøêîì áîëüøóþ ñóììó äåíåã
(17%) èëè íà äîñòàòî÷íî äëèòåëüíûé ñðîê (7%). È ëèøü 3% ðåñïîíäåíòîâ çàÿâèëè, ÷òî ïðèíöèïèàëüíî íèêîìó íå îäàëæèâàþò äåíüãè.
Ñëåäîâàòåëüíî, ó ðîññèÿí â öåëîì íåò ÿâíîé ïðåäóáåæäåííîñòè ïðîòèâ ïðåäîñòàâëåíèÿ äåíåã â äîëã.
Ïðè ýòîì â ðîññèéñêèõ ñåìüÿõ äîâîëüíî øèðîêî ðàñïðîñòðàíåíû è êðóïíûå äåíåæíûå òðàíñôåðòû. Ìíîãèì èç òåõ, êòî âûñòóïàë â
êà÷åñòâå êðåäèòîðà (20%) è çàåìùèêà (21%), ïðèõîäèëîñü ñîîòâåòñòâåííî äàâàòü è áðàòü â äîëã êðóïíóþ äåíåæíóþ ñóììó, ïðåâûøàþùóþ ñðåäíåìåñÿ÷íûé äîõîä èõ ñåìüè. Âìåñòå ñ òåì ïðàêòèêà ïðåäîñòàâëåíèÿ äåíåã â äîëã ïîä ïðîöåíòû ÿâëÿåòñÿ â ñîâðåìåííîé Ðîñ11
Ðàññìàòðèâàëèñü òîëüêî òå ñèòóàöèè, êîãäà äîëã ÿâëÿëñÿ âûíóæäåííûì. Èíûìè ñëîâàìè, äëÿ åãî âîçðàùåíèÿ èíäèâèäó òðåáîâàëîñü ïîëó÷åíèå äîïîëíèòåëüíîãî
äîõîäà. Èñêëþ÷àëèñü ñèòóàöèè îäíîäíåâíîãî çàéìà (äëÿ ñîâåðøåíèÿ êàêîé-ëèáî ïîêóïêè íåïîñðåäñòâåííî â äàííûé ìîìåíò), êîãäà çàåìùèê îáëàäàë íåîáõîäèìîé ñóììîé è ìîã âåðíóòü åå ïðàêòè÷åñêè ñðàçó (â ýòîò æå èëè íà ñëåäóþùèé äåíü).
114
"Âîïðîñû ýêîíîìèêè", ¹ 2, 2004
Îñíîâíûå òèïû è ôàêòîðû êðåäèòíîãî ïîâåäåíèÿ íàñåëåíèÿ â ñîâðåìåííîé Ðîññèè
ñèè ÷ðåçâû÷àéíî ðåäêîé: ñðåäè êðåäèòîðîâ îá ýòîì ãîâîðÿò ëèøü
3,0%, à ñðåäè çàåìùèêî⠗ òîëüêî 3,5%.
Îòíîøåíèå ãðàæäàí ê äåíüãàì, ñáåðåæåíèÿì è äîëãó: ôàêòîðíûé àíàëèç. Ðåçóëüòàòû èññëåäîâàíèÿ ïîêàçûâàþò, ÷òî îòíîøåíèå ê çàéìó ó áîëüøèíñòâà ðîññèéñêèõ ãðàæäàí âåñüìà íåîäíîçíà÷íîå. Îíî ìîæåò èçìåíÿòüñÿ â çàâèñèìîñòè îò òîãî, â êà÷åñòâå êîãî îíè ñåáÿ ðàññìàòðèâàþò — äîëæíèêà èëè êðåäèòîðà, à òàêæå, êòî âûñòóïàåò êîíòðàãåíòîì òàêèõ îòíîøåíèé — äðóãîé èíäèâèä èëè æå îðãàíèçàöèÿ, ãîñóäàðñòâî.  àíêåòó áûëî âêëþ÷åíî 30 âûñêàçûâàíèé, îòðàæàþùèõ òå
èëè èíûå öåííîñòíî-íîðìàòèâíûå óñòàíîâêè íàñåëåíèÿ ïî îòíîøåíèþ
ê äåíüãàì, ñáåðåæåíèÿì, äîëãó è êðåäèòó. Íàïðèìåð: “Îäàëæèâàòü äåíüãè
äðóãèì ïðîùå è ïðèÿòíåå, íåæåëè ïðîñèòü èõ ñàìîìó”, “Äàæå åñëè ìíå
ïðèäåòñÿ òÿæåëî, ÿ áóäó ýêîíîìèòü, íî çàëåçàòü â äîëãè íå ñòàíó”
è ò.ï. Ðåñïîíäåíòàì ïðåäëàãàëîñü îöåíèòü ñòåïåíü ñâîåãî ñîãëàñèÿ (èëè
íåñîãëàñèÿ) ñ ýòèìè âûñêàçûâàíèÿìè ïî ïÿòèáàëëüíîé øêàëå.
Ïîëó÷åííûå äàííûå îáðàáîòàíû ñ ïîìîùüþ ôàêòîðíîãî àíàëèçà
(èñïîëüçîâàëñÿ ìåòîä ãëàâíûõ êîìïîíåíò). Áûëî âûäåëåíî øåñòü îñíîâíûõ ôàêòîðîâ, îïðåäåëÿþùèõ îòíîøåíèå ãðàæäàí ê ïðîáëåìàì ñáåðåæåíèÿ è äîëãà. ×òîáû ìàêñèìàëüíî óïðîñòèòü ñòðóêòóðó ïîëó÷åííûõ
êîìïîíåíò, áûëî ïðîâåäåíî îðòîãîíàëüíîå âðàùåíèå ôàêòîðíîãî ðåøåíèÿ ïî êðèòåðèþ “âàðèìàêñ”.  òàáëèöå 1 ïðåäñòàâëåíû íàãðóçêè íà
ôàêòîðû äëÿ 30 ïåðåìåííûõ íàøåé ìîäåëè. Ýòè íàãðóçêè ïîêàçûâàþò
ñòåïåíü êîððåëÿöèè êàæäîé ïåðåìåííîé ñ êàæäûì èç òåõ ñêðûòûõ
èçìåðåíèé, êîòîðûå áûëè âûäåëåíû â ðåçóëüòàòå àíàëèçà. Äëÿ òîãî
÷òîáû èõ áûëî ëåã÷å ïðîèíòåðïðåòèðîâàòü, îñòàâëåíû ëèøü ïåðåìåííûå
ñ “âûñîêèìè” íàãðóçêàìè, ïðåâûøàþùèìè ±0,25.
Ò à á ë è ö à
1
Ïåðåìåííûå, èìåþùèå íàèáîëåå çíà÷èìûå ôàêòîðíûå íàãðóçêè
Ôàêòîð ¹1. Îòíîøåíèå ê ïîëó÷åíèþ äåíåã â äîëã
Äàæå åñëè ìíå ïðèäåòñÿ òÿæåëî, ÿ áóäó ýêîíîìèòü, íî çàëåçàòü â äîëãè íå ñòàíó
ß íèêîãäà íå ñòåñíÿþñü ïðîñèòü ó äðóçåé è çíàêîìûõ äåíüãè â äîëã
ß áû íå ñòàë áðàòü â äîëã êðóïíóþ ñóììó äåíåã
 äîëãè çàëåçàþò ÷àùå âñåãî áåçäåëüíèêè è òå ëþäè, êòî íå ìîæåò
ïîçàáîòèòüñÿ î ñåáå
Îäàëæèâàòü äåíüãè äðóãèì íàìíîãî ïðîùå è ïðèÿòíåå,
íåæåëè ïðîñèòü èõ ñàìîìó
Ñáåðåæåíèÿ íóæíî äåëàòü îáÿçàòåëüíî, ïóñòü äàæå è îòêàçûâàÿ ñåáå
â ñàìîì íåîáõîäèìîì
-0,62
0,53
-0,47
-0,42
-0,37
-0,31
Ôàêòîð ¹2. Îòíîøåíèå ê ïðåäîñòàâëåíèþ äåíåã â äîëã
Åñëè ó ìåíÿ åñòü ñâîáîäíûå äåíüãè — ÿ ëåãêî äàì â äîëã íàäåæíîìó ÷åëîâåêó:
ñåãîäíÿ òû ïîìîã, çàâòðà òåáå ïîìîãóò
Îäàëæèâàòü äåíüãè äðóãèì íàìíîãî ïðîùå è ïðèÿòíåå,
íåæåëè ïðîñèòü èõ ñàìîìó
Ìåíÿ ñèëüíî ðàçäðàæàåò, êîãäà êòî-ëèáî ïðîñèò ó ìåíÿ äåíüãè â äîëã
ß ñòàðàþñü ïî âîçìîæíîñòè íèêîìó íå äàâàòü äåíüãè â äîëã
Îæèäàÿ âîçâðàùåíèÿ äîëãà, âñåãäà áåñïîêîèøüñÿ, äàæå åñëè äîëæíèêîì
ÿâëÿåòñÿ õîðîøèé äðóã
Äåíüãè â äîëã áåðóò òå ëþäè, êòî õî÷åò æèòü ëó÷øå, ÷åì ìîæåò íà ñàìîì äåëå
"Âîïðîñû ýêîíîìèêè", ¹ 2, 2004
0,71
0,68
-0,65
-0,65
-0,36
-0,25
115
Ä. Ñòðåáêîâ
Î ê î í ÷ à í è å
ò à á ë è ö û
1
Ôàêòîð ¹ 3. Îòíîøåíèå ê êðåäèòó êàê ê ñîöèàëüíîìó ÿâëåíèþ
Âîçìîæíîñòü êóïèòü íåîáõîäèìóþ âåùü â êðåäèò ïîçâîëÿåò ÷åëîâåêó
ïëàíèðîâàòü ñâîþ æèçíü íà íåñêîëüêî ëåò âïåðåä
Áëàãîäàðÿ êðåäèòàì ëþäè ïîêóïàþò áîëüøå òîâàðîâ, à ýòî, â ñâîþ î÷åðåäü,
ñïîñîáñòâóåò ðîñòó ïðîèçâîäñòâà
Ëþäè, êîòîðûå æèâóò â êðåäèò, ÿâëÿþòñÿ áîëåå ðàñ÷åòëèâûìè,
îíè óìåþò ñ÷èòàòü äåíüãè, ó íèõ åñòü óâåðåííîñòü â çàâòðàøíåì äíå
Ñáåðåæåíèÿ íåîáõîäèìû ëþáîé ñåìüå, ÷òîáû èìåòü
óâåðåííîñòü â çàâòðàøíåì äíå
×åëîâåê, âçÿâøèé êðåäèò, áóäåò ñòàðàòüñÿ áîëåå àêòèâíî ðàáîòàòü,
÷òîáû ñêîðåå ïîãàñèòü åãî
Êàæäûé ñàì äîëæåí ïîçàáîòèòüñÿ î ñâîåé ñòàðîñòè,
à íå ðàññ÷èòûâàòü òîëüêî íà ãîñóäàðñòâî
0,69
0,58
0,46
0,41
0,36
-0,32
Ôàêòîð ¹ 4. Îòíîøåíèå ê ñáåðåæåíèÿì
Êàæäûé ñàì äîëæåí ïîçàáîòèòüñÿ î ñâîåé ñòàðîñòè,
à íå ðàññ÷èòûâàòü òîëüêî íà ãîñóäàðñòâî
Äåòåé óæå â øêîëå ñëåäóåò ïðèó÷àòü áûòü áåðåæëèâûìè, ñîçäàâàòü ñâîé êàïèòàë
Áîãàòûìè ìîãóò ñòàòü òîëüêî áåðåæëèâûå è ýêîíîìíûå ëþäè
 äîëãè çàëåçàþò ÷àùå âñåãî áåçäåëüíèêè è òå ëþäè,
êòî íå ìîæåò ïîçàáîòèòüñÿ î ñåáå
×åëîâåê, âçÿâøèé êðåäèò, áóäåò ñòàðàòüñÿ áîëåå àêòèâíî ðàáîòàòü,
÷òîáû ñêîðåå ïîãàñèòü åãî
Ñáåðåæåíèÿ íóæíî äåëàòü îáÿçàòåëüíî, ïóñòü äàæå è îòêàçûâàÿ ñåáå
â ñàìîì íåîáõîäèìîì
0,66
0,55
0,47
0,41
0,37
0,36
Ôàêòîð ¹ 5. Îòíîøåíèå ê äåíüãàì è áîãàòñòâó
Ñáåðåãàòü äåíüãè ñåé÷àñ íå èìååò ñìûñëà — âñå ðàâíî îíè îáåñöåíèâàþòñÿ
â ðåçóëüòàòå èíôëÿöèè è íåò íèêàêîé ãàðàíòèè èõ ñîõðàííîñòè
Äåíüãè ïîðòÿò ÷åëîâåêà, ïîýòîìó ñðåäè áåäíûõ áîëüøå ïîðÿäî÷íûõ ëþäåé,
÷åì ñðåäè áîãàòûõ
Âñå â íàøåé æèçíè ñåé÷àñ çàâèñèò îò äåíåã. Åñëè åñòü äåíüãè, òî âñå îñòàëüíîå
ïðèëîæèòñÿ
 íàñòîÿùåå âðåìÿ êðåäèò â áàíêå ìîãóò âçÿòü òîëüêî ñîñòîÿòåëüíûå ãðàæäàíå
Ñáåðåæåíèÿ íåîáõîäèìû ëþáîé ñåìüå, ÷òîáû èìåòü óâåðåííîñòü â çàâòðàøíåì äíå
Äåíüãè â äîëã áåðóò òå ëþäè, êòî õî÷åò æèòü ëó÷øå, ÷åì ìîæåò íà ñàìîì äåëå
Êîãäà ÿ áûë ðåáåíêîì, ìîè ðîäèòåëè ïðàêòè÷åñêè íè â ÷åì ìíå íå îòêàçûâàëè,
ó ìåíÿ âñåãäà áûëî äîñòàòî÷íî äåíåã íà êàðìàííûå ðàñõîäû
-0,73
-0,53
-0,47
-0,42
0,38
-0,28
0,25
Ôàêòîð ¹ 6. Ñêëîííîñòü ê ðèñêó, ñòðåìëåíèå ê ðîñòó áëàãîñîñòîÿíèÿ
ß ÷àñòî ñîâåðøàþ ñïîíòàííûå ïîêóïêè è ïðèîáðåòàþ âåùè,
êîòîðûå ìíå â ïðèíöèïå íå íóæíû
Ïðè íåîáõîäèìîñòè ÿ ìîãó ðèñêíóòü è ïîòðàòèòü “âñå, ÷òî ó ìåíÿ åñòü”
ß ãîòîâ ïîæåðòâîâàòü ñâîèì áëàãîñîñòîÿíèåì ñåãîäíÿ ðàäè òîãî,
÷òîáû äîáèòüñÿ çíà÷èòåëüíîãî óñïåõà â áóäóùåì
Êîãäà ÿ áûë ðåáåíêîì, ìîè ðîäèòåëè ïðàêòè÷åñêè íè â ÷åì ìíå íå îòêàçûâàëè,
ó ìåíÿ âñåãäà áûëî äîñòàòî÷íî äåíåã íà êàðìàííûå ðàñõîäû
Ìîè ðîäèòåëè áûëè áåðåæëèâûìè ëþäüìè, îíè ñòàðàëèñü ýêîíîìèòü
êàæäóþ êîïåéêó
Äåíüãè äîëæíû “ðàáîòàòü”, ïîýòîìó ñëåäóåò ñòàðàòüñÿ âêëàäûâàòü èõ
â ðàçëè÷íûå àêòèâû, ïðèíîñÿùèå ïðèáûëü
116
0,63
0,61
0,47
0,38
-0,32
0,31
"Âîïðîñû ýêîíîìèêè", ¹ 2, 2004
Îñíîâíûå òèïû è ôàêòîðû êðåäèòíîãî ïîâåäåíèÿ íàñåëåíèÿ â ñîâðåìåííîé Ðîññèè
Ýòè øåñòü ôàêòîðîâ îáúÿñíÿþò â ñîâîêóïíîñòè 38% âàðèàöèè
30 èñõîäíûõ ïåðåìåííûõ è ïîçâîëÿþò äîñòàòî÷íî ïîëíî îõàðàêòåðèçîâàòü îòíîøåíèå ãðàæäàí ê äåíüãàì, ñáåðåæåíèÿì è äîëãó. Äàëüíåéøèé ðîñò îáúÿñíèòåëüíîé ñïîñîáíîñòè ìîäåëè ïðè óâåëè÷åíèè ÷èñëà
ôàêòîðîâ ÿâëÿåòñÿ óæå íåñóùåñòâåííûì (+3,7%). Ïîìèìî ýòîãî, âîçíèêàþò ïðîáëåìû ñ ñîäåðæàòåëüíîé èíòåðïðåòàöèåé íîâûõ ôàêòîðîâ,
ñëåäîâàòåëüíî, íàèáîëåå ðàöèîíàëüíî îãðàíè÷èòü èõ ÷èñëî øåñòüþ.
 ðåçóëüòàòå ïðîâåäåíèÿ ôàêòîðíîãî àíàëèçà áûëî ñîçäàíî øåñòü
íîâûõ ïåðåìåííûõ, êàæäàÿ èç êîòîðûõ ñîîòâåòñòâóåò îïðåäåëåííîìó
ôàêòîðó. Îíè ÿâëÿþòñÿ ñòàíäàðòèçîâàííûìè, òî åñòü ïîä÷èíÿþòñÿ
íîðìàëüíîìó ðàñïðåäåëåíèþ ñî ñðåäíèì â íóëå è äèñïåðñèåé, ðàâíîé
åäèíèöå. Çíà÷åíèÿ ýòèõ ïåðåìåííûõ íàõîäÿòñÿ ïðåèìóùåñòâåííî â
èíòåðâàëå îò -3 äî +3. Ïðè ýòîì ïîëîæèòåëüíûì çíà÷åíèÿì êàæäîãî
ôàêòîðà ñîîòâåòñòâóåò ïîçèòèâíîå îòíîøåíèå òîãî èëè èíîãî èíäèâèäà ê îïðåäåëåííîìó ÿâëåíèþ (ê ïîëó÷åíèþ èëè ïðåäîñòàâëåíèþ äåíåã
â äîëã, ñáåðåæåíèÿì, áîãàòñòâó è ò.ä.), à îòðèöàòåëüíûì çíà÷åíèÿì —
íåãàòèâíîå îòíîøåíèå.
Íàèáîëüøèé èíòåðåñ äëÿ íàñ ïðåäñòàâëÿåò äåòàëüíîå ðàññìîòðåíèå ïåðâîãî ôàêòîðà a îòíîøåíèÿ ãðàæäàí ê ïîëó÷åíèþ äåíåã â
äîëã. Äëÿ îïðåäåëåíèÿ õàðàêòåðà âçàèìîñâÿçè äàííîãî ôàêòîðà ñ ñîöèàëüíî-äåìîãðàôè÷åñêèìè õàðàêòåðèñòèêàìè èíäèâèäà âîñïîëüçóåìñÿ ìåòîäîì àíàëèçà âàðèàöèé (ANOVA).
Ðåçóëüòàòû àíàëèçà ïîêàçûâàþò, ÷òî íà îòíîøåíèå ãðàæäàí ê
ïîëó÷åíèþ äåíåã â äîëã îêàçûâàþò çíà÷èìîå âëèÿíèå ñëåäóþùèå
ïàðàìåòðû.
Âîçðàñò. Íàèáîëüøóþ ñêëîííîñòü ê çàèìñòâîâàíèþ ïðîÿâëÿþò
ãðàæäàíå â âîçðàñòå îò 31 ãîäà äî 44 ëåò (ñðåäíåå çíà÷åíèå ôàêòîðà:
+0,32). Ó ìîëîäåæè (18—30 ëåò) ñòðåìëåíèå æèòü â äîëã âûðàæåíî íåñêîëüêî ñëàáåå (+0,22). Âîçìîæíî, ýòî ñâÿçàíî ñ òåì, ÷òî èõ
áóäóùåå âèäèòñÿ èì ïîêà åùå íåäîñòàòî÷íî îïðåäåëåííûì: ó ìíîãèõ èç íèõ íåò ñòàáèëüíîé ðàáîòû, íåò óâåðåííîñòè â çàâòðàøíåì
äíå. Ìåæäó 45 è 54 ãîäàìè îòíîøåíèå ê äîëãó ÿâëÿåòñÿ ñêîðåå
íåéòðàëüíûì (+0,12), à ïîñëå 55 ëåò ñòàíîâèòñÿ ðåçêî îòðèöàòåëüíûì: -0,27 äëÿ ëþäåé îò 55 äî 64 ëåò è -0,47 äëÿ ëþäåé ñòàðøå 64
ëåò. Äàííîå îáñòîÿòåëüñòâî ñâÿçàíî, âåðîÿòíî, ñ ÿðêî âûðàæåííûì
êîíñåðâàòèçìîì ñòàðøåãî ïîêîëåíèÿ, äëÿ êîòîðîãî ïîíÿòèå äîëãà
èìååò îñîáóþ ñèìâîëè÷åñêóþ íàãðóçêó. Äîëã ïðåäñòàâëÿåò ñîáîé äîñòàòî÷íî íåãàòèâíîå ÿâëåíèå, âûçûâàþùåå ñòûä è ñîïðîâîæäàþùååñÿ ïîòåðåé ÷óâñòâà ñîáñòâåííîãî äîñòîèíñòâà. Îí ñëóæèò ïðèçíàêîì äàæå íå áåäíîñòè, à êðàéíåé íèùåòû. È òå, êòî ìîæåò ñêàçàòü:
“Ìû æèâåì íåáîãàòî, íî â äîëãè íå çàëåçàåì”, — óæå â ýòîì îäíîì
âèäÿò ñâîå ïðåâîñõîäñòâî íàä îñòàëüíûìè. Îòñóòñòâèå äîëãîâ ñòàíîâèòñÿ ïîâîäîì äëÿ ãîðäîñòè. Îòíîñèòåëüíî íèçêèé óðîâåíü äîõîäîâ
ýòîé êàòåãîðèè ãðàæäàí èãðàåò â èõ îöåíêàõ òàêæå âåñüìà çíà÷èìóþ
ðîëü: èì ÷ðåçâû÷àéíî òðóäíî áóäåò ðàñïëàòèòüñÿ ñ êðåäèòîðàìè,
ïîýòîìó îíè ñòàðàþòñÿ æèòü “ïî ñðåäñòâàì”.
Îáðàçîâàíèå. Ãðàæäàíå ñ âûñøèì, ñðåäíèì è ñðåäíèì ñïåöèàëüíûì îáðàçîâàíèåì íå õàðàêòåðèçóþòñÿ êàêèì-ëèáî ñïåöèôè÷åñêèì îòíîøåíèåì ê äîëãó: ñðåäè íèõ ïðèìåðíî îäèíàêîâîå ÷èñëî è òåõ, êòî
"Âîïðîñû ýêîíîìèêè", ¹ 2, 2004
117
Ä. Ñòðåáêîâ
ïîääåðæèâàåò çàèìñòâîâàíèÿ, è òåõ, êòî èõ íå îäîáðÿåò. Çàòî ëþäè ñ
íåïîëíûì ñðåäíèì è íà÷àëüíûì îáðàçîâàíèåì îòíîñÿòñÿ ê âîçìîæíîñòè îäàëæèâàíèÿ äåíåã êðàéíå íåãàòèâíî: -0,26 è -0,48 ñîîòâåòñòâåííî.
Ðîä çàíÿòèé. Îõîòíî ãîòîâû áðàòü äåíüãè â äîëã âðåìåííî áåçðàáîòíûå (+0,50) è äîìîõîçÿéêè (+0,27), ïîëîæèòåëüíîå â öåëîì
îòíîøåíèå ïðîÿâëÿþò òàêæå íàåìíûå ðàáîòíèêè (+0,16) è ñòóäåíòû
(+0,17), íåãàòèâíî îòíîñÿòñÿ ê çàèìñòâîâàíèÿì ïåíñèîíåðû (-0,36) è
ïðåäïðèíèìàòåëè (-0,48). Íà ìíåíèå ïåíñèîíåðîâ çíà÷èìîå âëèÿíèå
îêàçûâàþò, ïî-âèäèìîìó, èõ âîçðàñò è íèçêèé óðîâåíü äîõîäà, â òî
âðåìÿ êàê ïðåäïðèíèìàòåëè, ÷åé äîõîä îòíîñèòåëüíî âûñîê, ìîãóò
ïðîñòî íå íóæäàòüñÿ â äîïîëíèòåëüíûõ çàåìíûõ ñðåäñòâàõ.
Ñôåðà çàíÿòîñòè. Ñðåäè ðàáîòàþùèõ ãðàæäàí ñâîèì ïîçèòèâíûì îòíîøåíèåì ê çàèìñòâîâàíèÿì âûäåëÿþòñÿ ïðåäñòàâèòåëè èíòåëëèãåíöèè è áþäæåòíèêè — çàíÿòûå â ñôåðàõ êóëüòóðû è èñêóññòâà (+0,56), îáðàçîâàíèÿ (+0,28) è çäðàâîîõðàíåíèÿ (+0,17); ðàáîòíèêè ôèíàíñîâîãî ñåêòîðà (+0,48) è ñîòðóäíèêè ìèëèöèè è îðãàíîâ âíóòðåííèõ äåë (+0,34). Íåãàòèâíîå îòíîøåíèå õàðàêòåðíî ëèøü
äëÿ ðàáîòíèêîâ ÆÊÕ è ñôåðû áûòîâîãî îáñëóæèâàíèÿ (-0,25).
Óðîâåíü äîõîäà ñåìüè. Ñ ðîñòîì âåëè÷èíû ñðåäíåìåñÿ÷íîãî äîõîäà ñåìüè óâåëè÷èâàåòñÿ è ãîòîâíîñòü ãðàæäàí çàíèìàòü äåíåæíûå
ñðåäñòâà. Îáåñïå÷åííûå ëþäè íàìíîãî îõîòíåå ãîòîâû áðàòü äåíüãè
â äîëã, íåæåëè òå, êòî æèâåò çà ÷åðòîé áåäíîñòè.  äîìîõîçÿéñòâàõ, ãäå
ìåñÿ÷íûé äîõîä ñîñòàâëÿåò îò 1 òûñ. äî 3 òûñ. ðóá., ñðåäíåå çíà÷åíèå
ïåðâîãî ôàêòîðà ðàâíî -0,36, â òî âðåìÿ êàê â ñåìüÿõ ñ äîõîäîì îò 20
òûñ. äî 30 òûñ. ðóá. îíî ñîñòàâëÿåò +0,39, à òàì, ãäå îí ïðåâûøàåò
30 òûñ. ðóá. — +0,73. Åñòåñòâåííî, èìåÿ âûñîêèé óðîâåíü äîõîäà, ïñèõîëîãè÷åñêè íàìíîãî ëåã÷å ïðèíèìàòü íà ñåáÿ äîëãîâûå îáÿçàòåëüñòâà. Ýòè ëþäè ïî ñðàâíåíèþ ñ îñòàëüíûìè îáëàäàþò áîëüøåé óâåðåííîñòüþ è â ñåáå, è â çàâòðàøíåì äíå, îíè íå ïåðåãðóæåíû ñòåðåîòèïàìè î òîì, ÷òî æèòü íóæíî “ïî ñðåäñòâàì”, îíè ïðèâûêëè ñòðåìèòüñÿ ê áîëüøåìó. Åñëè äëÿ áåäíûõ äîëã îçíà÷àåò ñòðàõ è íèùåòó,
òî äëÿ ìíîãèõ îáåñïå÷åííûõ ãðàæäàí æèòü â êðåäèò, ïî-âèäèìîìó,
ñòàíîâèòñÿ ìîäíî, ïðåñòèæíî è äàæå åñòåñòâåííî.
Íå âëèÿþò íà îòíîøåíèå ê çàèìñòâîâàíèÿì òàêèå ïàðàìåòðû,
êàê: ïîë, ó ìóæ÷èí ñðåäíåå çíà÷åíèå ïåðâîãî ôàêòîðà ðàâíî +0,01, ó
æåíùèí — 0,00, óðîâåíü çíà÷èìîñòè íóëü-ãèïîòåçû — 0,876; äîëæíîñòü, ñëóæåáíîå ïîëîæåíèå ðåñïîíäåíòà — ðàçëè÷èÿ ìåæäó îòäåëüíûìè êàòåãîðèÿìè òàêæå íå ÿâëÿþòñÿ ñòàòèñòè÷åñêè çíà÷èìûìè.
Ðàññìîòðèì, êàêèì îáðàçîì ïåðâûé ôàêòîð, õàðàêòåðèçóþùèé
îòíîøåíèå ê ïîëó÷åíèþ äåíåã â äîëã, ñâÿçàí ñ çàåìíûì ïîâåäåíèåì
èíäèâèäà â ïðîøëîì è åãî áóäóùèìè ïðåäïî÷òåíèÿìè. Âåñüìà ïðèìå÷àòåëüíî, ÷òî ó òåõ ãðàæäàí, êòî îäíîâðåìåííî èñïîëüçîâàë è èíñòèòóöèîíàëüíûé, è íåèíñòèòóöèîíàëüíûé êðåäèò, çíà÷åíèÿ ôàêòîðà
â ñðåäíåì íàìíîãî âûøå ïî ñðàâíåíèþ ñ îñòàëüíûìè: +0,57. Ó òåõ, êòî
ïîëüçîâàëñÿ ëèøü ïîìîùüþ ðîäñòâåííèêîâ, äðóçåé è çíàêîìûõ, ýòîò
ïîêàçàòåëü íåñêîëüêî íèæå: +0,23. À ó òåõ, êòî áðàë êðåäèò òîëüêî â
îðãàíèçàöèÿõ (âêëþ÷àÿ ëîìáàðä), åùå íèæå: +0,18. Ñîîòâåòñòâåííî
ãðàæäàíå, âîîáùå íå îñóùåñòâëÿâøèå çàéìû, äåìîíñòðèðóþò îòðèöàòåëüíîå îòíîøåíèå ê äàííîìó ÿâëåíèþ: -0,28 (ñì. ðèñ. 1).
118
"Âîïðîñû ýêîíîìèêè", ¹ 2, 2004
Îñíîâíûå òèïû è ôàêòîðû êðåäèòíîãî ïîâåäåíèÿ íàñåëåíèÿ â ñîâðåìåííîé Ðîññèè
Ñêëîííîñòü îòäåëüíûõ êàòåãîðèé íàñåëåíèÿ ê çàèìñòâîâàíèþ
0,60
Ñêëîííîñòü ê çàèìñòâîâàíèÿì
(ïåðâûé ôàêòîð)
ÏÐÎØËÎÅ
0,57
ÁÓÄÓÙÅÅ
0,48
0,40
0,18
0,20
0,00
Áðàëè
òîëüêî
êðåäèò
-0,20
0,23
Íå õîòÿò
áðàòü
êðåäèò
Áðàëè
òîëüêî
â äîëã
Äîëã
+
êðåäèò
Ïëàíèðóþò
âçÿòü
êðåäèò
Õîòåëè áû
âçÿòü êðåäèò,
íî íå ïëàíèðóþò
-0,28
-0,40
-0,15
0,01
Íå áðàëè
äåíüãè â äîëã
-0,60
Ðèñ. 1
Ó ëþäåé, ñ÷èòàþùèõ, ÷òî ñåé÷àñ äëÿ èõ ñåìüè õîðîøåå âðåìÿ, ÷òîáû áðàòü êðåäèò, çíà÷åíèÿ ïåðâîãî ôàêòîðà íàìíîãî âûøå, ÷åì ó òåõ,
êòî ñ÷èòàåò åãî ïëîõèì: +0,60 ïðîòèâ -0,20. Àíàëîãè÷íî òå, êòî ïëàíèðóåò áðàòü êðåäèò â áëèæàéøèå 2—3 ãîäà, îòíîñÿòñÿ ê äîëãó áîëåå
ïîçèòèâíî (+0,48), ÷åì òå, êòî õîòåë áû âçÿòü êðåäèò, íî íå ïëàíèðóåò
ýòîãî äåëàòü (+0,01), è òå, êòî íå ñîáèðàåòñÿ áðàòü êðåäèò (-0,15). Âî
âñåõ ýòèõ ñëó÷àÿõ àíàëèç âàðèàöèé ïîêàçûâàåò ñóùåñòâåííûå ðàçëè÷èÿ ìåæäó îòäåëüíûìè êàòåãîðèÿìè ðåñïîíäåíòîâ (çíà÷èìîñòü íóëüãèïîòåçû ìåíüøå 1·10-3). Ñëåäîâàòåëüíî, ïåðâûé ôàêòîð, õàðàêòåðèçóþùèé îòíîøåíèå ãðàæäàí ê âçÿòèþ äåíåã â äîëã èëè êðåäèòó, î÷åâèäíûì
îáðàçîì ñâÿçàí ñ èõ òåêóùèì è ïëàíèðóåìûì çàåìíûì ïîâåäåíèåì.
Îñíîâíûå òèïû ôèíàíñîâîãî ïîâåäåíèÿ
íàñåëåíèÿ Ðîññèè
Ïîëó÷åííûå ôàêòîðû, õàðàêòåðèçóþùèå îòíîøåíèå íàñåëåíèÿ
ê äåíüãàì, ñáåðåæåíèÿì è äîëãó, èñïîëüçîâàëèñü â äàëüíåéøåì äëÿ
êëàñòåðèçàöèè ðåñïîíäåíòî⠗ âûäåëåíèÿ äîñòàòî÷íî îäíîðîäíûõ
ãðóïï ãðàæäàí, èìåþùèõ ñõîäíûå óñòàíîâêè, ïðåäïî÷òåíèÿ, ñîöèîêóëüòóðíûå ñòåðåîòèïû12. Òàêèõ îñíîâíûõ ãðóïï, êàê è ôàêòîðîâ,
áûëî âûäåëåíî øåñòü, âçàèìîñâÿçü ìåæäó ôàêòîðàìè è êëàñòåðàìè
îòðàæåíà â òàáëèöå 2.
Áîëüøèå ïîëîæèòåëüíûå çíà÷åíèÿ ôàêòîðîâ (áîëüøå 0,50) îçíà÷àþò, ÷òî äàííàÿ êàòåãîðèÿ ãðàæäàí ïîçèòèâíî îòíîñèòñÿ ê òîìó
èëè èíîìó ÿâëåíèþ.  òî âðåìÿ êàê áîëüøèå îòðèöàòåëüíûå çíà÷åíèÿ ïîêàçûâàþò, â ñâîþ î÷åðåäü, íåãàòèâíîå îòíîøåíèå. Íàïðèìåð, î
ãðóïïå îñòîðîæíûõ çàåìùèêîâ (IV êëàñòåð) ìîæíî ñêàçàòü, ÷òî ýòè
ëþäè ïðîÿâëÿþò ïîâûøåííûé èíòåðåñ ê çàéìàì è êðåäèòàì, ñ÷èòàþò
áîãàòñòâî áëàãîì, èìåþò â ñðåäíåì íåéòðàëüíóþ ñêëîííîñòü ê ðèñêó
è ñêëîííîñòü ê ñáåðåæåíèÿì, îäíàêî, îòðèöàòåëüíî îòíîñÿòñÿ ê ïðå12
9% ðåñïîíäåíòîâ íå óäàëîñü îòíåñòè íè ê îäíîìó èç êëàñòåðîâ.
"Âîïðîñû ýêîíîìèêè", ¹ 2, 2004
119
Ä. Ñòðåáêîâ
Ò à á ë è ö à
2
Ñðåäíèå çíà÷åíèÿ ôàêòîðîâ â êàæäîì
èç øåñòè âûäåëåííûõ êëàñòåðîâ
Íîìåð ôàêòîðà
1
2
ïîëó÷åïðåäîñòàâíèå äåíåã ëåíèå äåíåã
â äîëã
â äîëã
I. Âûíóæäåííûå ïîòðåáèòåëè
II. Àêòèâíûå ñáåðåãàòåëè
III. Îñòîðîæíûå ñáåðåãàòåëè
IV. Îñòîðîæíûå çàåìùèêè
V. Àêòèâíûå çàåìùèêè
VI. Àêòèâíûå ïîòðåáèòåëè
-0,37
-0,90
-0,29
0,81
0,66
0,56
-0,67
-0,37
0,57
-1,14
0,61
0,79
3
4
êðåäèò
ñáåðåæåíèÿ
-0,57
0,54
-0,58
0,23
0,61
-0,67
-0,89
0,75
0,22
-0,13
0,56
-0,97
5
6
äåíüãè ñêëîíè áî- íîñòü ê
ãàòñòâî ðèñêó
-0,65
-0,75
0,83
0,62
0,13
0,56
-0,63
-0,06
-0,65
0,07
0,60
0,82
äîñòàâëåíèþ äåíåã â äîëã äðóãèì ãðàæäàíàì. Ðàññìîòðèì ïîäðîáíåå
êàæäóþ èç øåñòè âûäåëåííûõ íàìè ãðóïï.
Âûíóæäåííûå ïîòðåáèòåëè (15%) — ýòî î÷åíü áåäíûå è îò÷àÿâøèåñÿ ëþäè, ó íèõ íåò ñáåðåæåíèé. Îíè íèêîìó íå äàþò äåíüãè â
äîëã è ñàìè íèêîãäà íå çàíèìàþò, íå áåðóò êðåäèòû è íè ïðè êàêèõ
óñëîâèÿõ íå ãîòîâû ðèñêîâàòü. Ïðàêòè÷åñêè âñå äîõîäû óõîäÿò íà
ïîêóïêó ïðîäóêòîâ ïèòàíèÿ è òîâàðîâ ïåðâîé íåîáõîäèìîñòè. Èì
íè÷åãî óæå íå íóæíî, îíè íè âî ÷òî íå âåðÿò è íè íà ÷òî íå íàäåþòñÿ. Æèçíü ñäåëàëà èõ îçëîáëåííûìè è ðàçäðàæåííûìè. Ê îáåñïå÷åííûì ëþäÿì îòíîñÿòñÿ êðàéíå íåãàòèâíî. Ñîâåðøåííî íå ðàçáèðàþòñÿ
â ôèíàíñîâûõ âîïðîñàõ.
Àêòèâíûå ñáåðåãàòåëè (21%) òàêæå õàðàêòåðèçóþòñÿ äîñòàòî÷íî íèçêèì óðîâíåì ìàòåðèàëüíîãî ïîëîæåíèÿ, íî åñëè ó íèõ ïîÿâëÿþòñÿ ñâîáîäíûå äåíåæíûå ñðåäñòâà, ñòàðàþòñÿ èõ îòêëàäûâàòü, äåëàòü
ñáåðåæåíèÿ. Íàëè÷èå ñáåðåæåíèé ðàññìàòðèâàåòñÿ êàê âàæíûé ïîêàçàòåëü ñòàáèëüíîñòè, áåçîïàñíîñòè. Äåíüãè â äîëã íå äàþò ïðàêòè÷åñêè íèêîãäà è ñàìè ñòàðàþòñÿ íå áðàòü, òàê êàê íå÷åì îòäàâàòü. Ðàçäåëÿþò ïîíÿòèÿ êðåäèòà è äîëãà. Ê êðåäèòó îòíîñÿòñÿ ïîëîæèòåëüíî, ê
äîëãó — îòðèöàòåëüíî. Ñ÷èòàþò, ÷òî íóæíî æèòü ïî ñðåäñòâàì, ýêîíîìíî, à â äîëãè çàëåçàþò òîëüêî áåçäåëüíèêè è òóíåÿäöû.
Îñòîðîæíûå ñáåðåãàòåëè (13%), íàîáîðîò, îõîòíî ãîòîâû äàòü
äåíüãè â äîëã äðóãèì, íî ñàìè íå ñêëîííû çàíèìàòü è áðàòü êðåäèòû.
Îíè, ñêîðåå, áóäóò ðàáîòàòü ñòîëüêî, ñêîëüêî íóæíî, ÷òîáû íàêîïèòü
íåîáõîäèìóþ ñóììó. Â ôèíàíñîâûõ âîïðîñàõ ïðîÿâëÿþò îñòîðîæíîñòü
è îñìîòðèòåëüíîñòü: ñ÷èòàþò, ÷òî “ëó÷øå ñèíèöà â ðóêå, ÷åì æóðàâëü
â íåáå”. Íå ãîòîâû ðèñêîâàòü, âíèìàòåëüíî è áåðåæíî îòíîñÿòñÿ ê
äåíüãàì. Ïî èõ ìíåíèþ, äåíüãè â äîëã áåðóò íå áåçäåëüíèêè èëè
òóíåÿäöû è íå ðàñ÷åòëèâûå, óâåðåííûå â ñåáå ãðàæäàíå, à íåñ÷àñòíûå
ëþäè, êîòîðûõ ê ýòîìó âûíóæäàþò îáñòîÿòåëüñòâà, ïîýòîìó îòíîñÿòñÿ
ê íèì ñ ïîíèìàíèåì è ñî÷óâñòâèåì.
Îñòîðîæíûå çàåìùèêè (11%) äðóãèì ëþäÿì äåíüãè â äîëã ïðàêòè÷åñêè íèêîãäà íå äàþò, íî ñàìè âåñüìà ïîëîæèòåëüíî îòíîñÿòñÿ ê
120
"Âîïðîñû ýêîíîìèêè", ¹ 2, 2004
Îñíîâíûå òèïû è ôàêòîðû êðåäèòíîãî ïîâåäåíèÿ íàñåëåíèÿ â ñîâðåìåííîé Ðîññèè
çàéìàì è êðåäèòàì. Ñáåðåæåíèÿ äåëàþò, íî ïîëàãàþò, ÷òî ñ èõ ïîìîùüþ ðåøèòü òå ïðîáëåìû, êîòîðûå ó íèõ åñòü, íåâîçìîæíî. Îñòîðîæíî
îòíîñÿòñÿ ê êðóïíûì òðàòàì. Ýòî ëþäè ñ óìåðåííûìè äîõîäàìè —
íå áîãàòûå, íî è íå áåäíûå. Ñòðåìÿòñÿ ïîâûñèòü óðîâåíü ñâîåãî ìàòåðèàëüíîãî ïîëîæåíèÿ, êîòîðûì îíè íå óäîâëåòâîðåíû. Èìåþò ïîòðåáíîñòü â êðåäèòå è æåëàíèå åãî âçÿòü, íî áîÿòñÿ, ÷òî íå ñìîãóò âåðíóòü
êðåäèò âîâðåìÿ. Ñêëîííîñòü ê ðèñêó — ñðåäíÿÿ.
Àêòèâíûå çàåìùèêè (18%) ñïîêîéíî îòíîñÿòñÿ ê äåíüãàì: ìîãóò ñàìè äàòü â äîëã äðóãèì, à â ñëó÷àå íåîáõîäèìîñòè çàíÿòü èëè
âçÿòü êðåäèò, äåëàþò ñáåðåæåíèÿ, ñïîñîáíû èäòè íà ðèñê. Õîðîøî
èíôîðìèðîâàíû ïî ôèíàíñîâûì âîïðîñàì. Ñàìàÿ ïåðñïåêòèâíàÿ ñ
òî÷êè çðåíèÿ ïîëó÷åíèÿ êðåäèòà ãðóïïà — è õîòÿò åãî âçÿòü, è
ïëàíèðóþò ýòî ñäåëàòü.
Àêòèâíûå ïîòðåáèòåëè (13%) èìåþò îòíîñèòåëüíî âûñîêèé
óðîâåíü äîõîäà è äåìîíñòðèðóþò ëåãêîå îòíîøåíèå ê æèçíè. Íå çíàþò, ÷òî òàêîå áåðåæëèâîñòü — ñ÷èòàþò, ÷òî äåíüãè íàäî òðàòèòü, èñïîëüçîâàòü, à íèêàê íå êîïèòü, ñîîòâåòñòâåííî íå ñ÷èòàþò íóæíûì
äåëàòü ñáåðåæåíèÿ. Ñêåïòè÷åñêè îòíîñÿòñÿ ê êðåäèòàì, íå ñòðåìÿòñÿ
èõ áðàòü, ïîñêîëüêó ñàìè ñïîñîáíû îáåñïå÷èòü ñåáå äîñòîéíûé óðîâåíü æèçíè. Ïðåäïî÷èòàþò íå ñâÿçûâàòüñÿ ñ áàíêàìè è ôèíàíñîâûìè îðãàíèçàöèÿìè, ñâîè ïðîáëåìû ðåøàþò ÷åðåç ðîäñòâåííèêîâ è
äðóçåé.  ñëó÷àå íåîáõîäèìîñòè ëåãêî âîçüìóò äåíüãè â äîëã, òàê êàê
çíàþò, ÷òî âñåãäà ñìîãóò ðàññ÷èòàòüñÿ. Òî÷íî òàê æå ñàìè ìîãóò ïðåäîñòàâèòü ñâîèì çíàêîìûì ôèíàíñîâóþ ïîìîùü. Ãîòîâû ðèñêîâàòü —
äåìîíñòðèðóþò î÷åíü âûñîêóþ ñêëîííîñòü ê ðèñêó.
Ìåæäó âûäåëåííûìè ãðóïïàìè íàáëþäàþòñÿ ñóùåñòâåííûå
ðàçëè÷èÿ â îòâåòàõ íà âîïðîñû î ìàòåðèàëüíîì ïîëîæåíèè ñåìüè è
îæèäàíèè èçìåíåíèÿ óðîâíÿ áëàãîñîñòîÿíèÿ â áóäóùåì. Ïðåäñòàâèòåëè V è VI êëàñòåðîâ äåìîíñòðèðóþò ÿðêî âûðàæåííûé îïòèìèçì:
îêîëî 40% èç íèõ ïîëàãàþò, ÷òî â áëèæàéøåì ãîäó âîçìîæíîñòè èõ
ñåìüè äåëàòü ñáåðåæåíèÿ âîçðàñòóò, â òî âðåìÿ êàê â öåëîì ïî âûáîðêå íà ýòî íàäåþòñÿ ëèøü 22% (ñì. òàáë. 3).
Ò à á ë è ö à
3
Êàê èçìåíÿòñÿ â áëèæàéøèé ãîä âîçìîæíîñòè
Âàøåé ñåìüè äåëàòü ñáåðåæåíèÿ? (â %)
II
III
IV
V
VI
Âñåãî
àêòèâíûå
ñáåðåãàòåëè
îñòîðîæíûå
ñáåðåãàòåëè
îñòîðîæíûå
çàåìùèêè
àêòèâíûå
çàåìùèêè
àêòèâíûå
ïîòðåáèòåëè
Âîçðàñòóò
Íå èçìåíÿòñÿ
Óìåíüøàòñÿ
Çàòðóäíÿþñü îòâåòèòü
I
âûíóæäåííûå
ïîòðåáèòåëè
Êëàñòåðû
22
46
19
13
6
57
27
10
12
49
26
13
18
43
23
16
23
50
10
16
41
34
13
12
38
41
11
10
Ðàçëè÷èÿ ñòàòèñòè÷åñêè çíà÷èìû íà óðîâíå ð (χ2) < 0,001.
"Âîïðîñû ýêîíîìèêè", ¹ 2, 2004
121
Ä. Ñòðåáêîâ
 òî æå âðåìÿ â I è II êëàñòåðàõ ñèòóàöèÿ ïðîòèâîïîëîæíàÿ:
ýòè ëþäè ãîðàçäî íèæå, íåæåëè îñòàëüíûå, îöåíèâàþò óðîâåíü ñâîåãî ìàòåðèàëüíîãî ïîëîæåíèÿ è ïðè ýòîì îäíîâðåìåííî ñ÷èòàþò, ÷òî
â áëèæàéøåì áóäóùåì äëÿ íèõ ëèáî íè÷åãî íå èçìåíèòñÿ (49—57%),
ëèáî æèòü èì ñòàíåò åùå òÿæåëåå (26—27%). Èõ âçãëÿä íà æèçíü
ÿâëÿåòñÿ àáñîëþòíî ïåññèìèñòè÷íûì. Îñòàâøèåñÿ III è IV êëàñòåðû
çàíèìàþò ïðîìåæóòî÷íîå ïîëîæåíèå ìåæäó îïèñàííûìè âûøå äâóìÿ êðàéíèìè ñëó÷àÿìè — ýòè ãðàæäàíå ïðèäåðæèâàþòñÿ óìåðåííûõ îöåíîê, â áîëüøèíñòâå ñâîåì íå îæèäàÿ íèêàêèõ ñêîðûõ èçìåíåíèé ñîáñòâåííîãî ìàòåðèàëüíîãî ïîëîæåíèÿ — íè ïîçèòèâíûõ, íè
íåãàòèâíûõ, èõ ìîæíî íàçâàòü ðåàëèñòàìè.
Àíàëèç îòäåëüíûõ ñîñòàâëÿþùèõ
êðåäèòíîãî ïîâåäåíèÿ
Îïûò çàåìíîé äåÿòåëüíîñòè. Àêòèâíûì çàåìùèêàì è àêòèâíûì ïîòðåáèòåëÿì (V è VI êëàñòåðû) óæå ñåé÷àñ íàìíîãî ÷àùå, ÷åì
îñòàëüíûì ãðàæäàíàì, ïðèõîäèëîñü áðàòü äåíüãè â äîëã. Â ïåðâîì
ñëó÷àå îïûò çàåìíîé äåÿòåëüíîñòè èìåþò 67%, à âî âòîðîì — 72%
îïðîøåííûõ (47% ïî âûáîðêå â öåëîì). Êðîìå òîãî, ó ìíîãèõ ïðåäñòàâèòåëåé ýòèõ æå äâóõ ãðóïï åñòü äðóçüÿ èëè çíàêîìûå, áðàâøèå êðåäèò: 40 è 39% ñîîòâåòñòâåííî (23% ïî âûáîðêå â öåëîì) (ñì. ðèñ. 2).
Àíàëîãè÷íûå òåíäåíöèè, õîòÿ è íå òàê ÿðêî âûðàæåííûå, íàáëþäàþòñÿ è â IV êëàñòåðå — îñòîðîæíûõ çàåìùèêîâ.
Îïûò çàåìíîé äåÿòåëüíîñòè íàñåëåíèÿ
ïî îòäåëüíûì êëàñòåðàì
100
1
2
3
4
5
6
90
80
67
70
72
58
60
(Âûíóæäåííûå ïîòðåáèòåëè)
(Àêòèâíûå ñáåðåãàòåëè)
(Îñòîðîæíûå ñáåðåãàòåëè)
(Îñòîðîæíûå çàåìùèêè)
(Àêòèâíûå çàåìùèêè)
(Àêòèâíûå ïîòðåáèòåëè)
50
30
39
39
40
26
29
27
20
10
10
0
Ïðèõîäèëîñü áðàòü äåíüãè
â äîëã (êðåäèò)
Ðèñ. 2
13
32
18
Çíàþò ëþäåé, êîòîðûå áðàëè
êðåäèò â áàíêå
Ïåðñïåêòèâû çàåìíîé äåÿòåëüíîñòè. IV, V è VI êëàñòåðû ÿâëÿþòñÿ íàèáîëåå ïåðñïåêòèâíûìè ñ òî÷êè çðåíèÿ ïîëó÷åíèÿ êðåäèòà.
Ýòè ãðàæäàíå ïîçèòèâíî îòíîñÿòñÿ ê ïðèíÿòèþ íà ñåáÿ äîëãîâûõ îáÿçàòåëüñòâ, èìåþò äîâîëüíî âûñîêóþ ñêëîííîñòü ê ðèñêó, ñòðåìÿòñÿ ê
äîñòàòî÷íî áûñòðîìó ðîñòó ñâîåãî áëàãîñîñòîÿíèÿ. Ïðè ýòîì äëÿ êàæ122
"Âîïðîñû ýêîíîìèêè", ¹ 2, 2004
Îñíîâíûå òèïû è ôàêòîðû êðåäèòíîãî ïîâåäåíèÿ íàñåëåíèÿ â ñîâðåìåííîé Ðîññèè
äîé èç ýòèõ ãðóïï êðåäèò èãðàåò ñâîþ îñîáóþ ðîëü: IV êëàñòåð —
âîçìîæíîñòü ðåøèòü ñóùåñòâóþùèå ïðîáëåìû — ïîòðåáíîñòü â êðåäèòå âûñîêàÿ; V êëàñòåð — âîçìîæíîñòü æèòü ëó÷øå óæå ñåé÷àñ, à íå
çàâòðà — ïîòðåáíîñòü ñðåäíÿÿ; VI êëàñòåð — ñïîñîá ðåøèòü ïðîáëåìû, åñëè òàêîâûå âîçíèêíóò — ïîòðåáíîñòü íåâûñîêàÿ.
È äåéñòâèòåëüíî, â ýòèõ òðåõ ãðóïïàõ îò 17 äî 22% îïðîøåííûõ
ïëàíèðóþò âçÿòü êðåäèò â áëèæàéøèå 2—3 ãîäà, â òî âðåìÿ êàê â
îñòàëüíûõ òðåõ ãðóïïàõ — ëèøü 3—8% (ñì. òàáë. 4). Íå ñîáèðàþòñÿ
áðàòü êðåäèò íè ïðè êàêèõ îáñòîÿòåëüñòâàõ 21—34% è 45—54% ñîîòâåòñòâåííî.
Ò à á ë è ö à
4
Ïåðñïåêòèâû çàåìíîé äåÿòåëüíîñòè ïî êëàñòåðàì (â %)
II
III
IV
V
VI
Âñåãî
àêòèâíûå
ñáåðåãàòåëè
îñòîðîæíûå
ñáåðåãàòåëè
îñòîðîæíûå
çàåìùèêè
àêòèâíûå
çàåìùèêè
àêòèâíûå
ïîòðåáèòåëè
Àêòèâíûå ïîòðåáèòåëè
Ïëàíèðóþò âçÿòü êðåäèò
Õîòåëè áû âçÿòü êðåäèò,
íî ïîêà íå ïëàíèðóþò
Íå ñîáèðàþòñÿ áðàòü
êðåäèò
I
âûíóæäåííûå
ïîòðåáèòåëè
Êëàñòåðû
12
3
6
8
17
22
19
48
43
45
47
49
57
46
40
54
49
45
34
21
34
Ðàçëè÷èÿ ñòàòèñòè÷åñêè çíà÷èìû íà óðîâíå ð (χ2) < 0,001.
Ïðåäñòàâèòåëè IV, V è VI êëàñòåðîâ íåñêîëüêî èíà÷å ðàññòàâëÿþò ïðèîðèòåòû â ñâîåì êðåäèòíîì ïîâåäåíèè, íåæåëè îñòàëüíûå ãðàæäàíå: äëÿ 40% èç íèõ ãëàâíîé öåëüþ ÿâëÿåòñÿ ïðèîáðåòåíèå íåäâèæèìîñòè èëè óëó÷øåíèå æèëèùíûõ óñëîâèé ïðîòèâ 31% ó ïðåäñòàâèòåëåé I, II è III êëàñòåðîâ. Ìåíåå çíà÷èìîé îêàçûâàåòñÿ ïîòðåáíîñòü â
êðåäèòå íà ëå÷åíèå êîãî-òî èç ÷ëåíîâ ñåìüè: 9 ïðîòèâ 17%. Îñòàëüíûå
ïðîáëåìû (ïîëó÷åíèå îáðàçîâàíèÿ, ïðèîáðåòåíèå âåùåé äëÿ äîìà, ðåìîíò êâàðòèðû è ò.ï.) âîëíóþò âñå êàòåãîðèè ðîññèéñêèõ ãðàæäàí
ïðèìåðíî îäèíàêîâî. Òîëüêî êòî-òî èç íèõ ãîòîâ ðåøàòü èõ ñ ïîìîùüþ êðåäèòà, êòî-òî ïðåäïî÷èòàåò æäàòü, ïîñòåïåííî îòêëàäûâàÿ äåíüãè, à êòî-òî âîîáùå äàæå è íå íàäååòñÿ íà èõ ðåøåíèå.
Âûáîð êðåäèòîðà. Íà âûáîð êðåäèòîðà (÷àñòíîãî ëèöà èëè
îðãàíèçàöèè) òèï öåííîñòíî-íîðìàòèâíûõ óñòàíîâîê çàåìùèêà òàêæå îêàçûâàåò ñóùåñòâåííîå âëèÿíèå (ñì. òàáë. 5). Àêòèâíûå ïîòðåáèòåëè (VI êëàñòåð) çíà÷èòåëüíî ÷àùå îñòàëüíûõ ïðèáåãàëè ê
ïîìîùè ðîäñòâåííèêîâ, äðóçåé è çíàêîìûõ äëÿ ðåøåíèÿ ñâîèõ
ôèíàíñîâûõ ïðîáëåì. À îïûò ïîëó÷åíèÿ êðåäèòà â áàíêå èëè äðóãîé ôèíàíñîâîé îðãàíèçàöèè, â ñâîþ î÷åðåäü, âûøå ó àêòèâíûõ çàåìùèêîâ (V êëàñòåð). Ýòè æå äâå êàòåãîðèè ãðàæäàí äîñòàòî÷íî
÷àñòî èñïîëüçîâàëè îäíîâðåìåííî êàê èíñòèòóöèîíàëüíûé, òàê è
íåèíñòèòóöèîíàëüíûé êðåäèò.
"Âîïðîñû ýêîíîìèêè", ¹ 2, 2004
123
Ä. Ñòðåáêîâ
Ò à á ë è ö à
5
Îïûò çàåìíîé äåÿòåëüíîñòè ïî êëàñòåðàì (â %)
II
III
IV
V
VI
Âñåãî
àêòèâíûå
ñáåðåãàòåëè
îñòîðîæíûå
ñáåðåãàòåëè
îñòîðîæíûå
çàåìùèêè
àêòèâíûå
çàåìùèêè
àêòèâíûå
ïîòðåáèòåëè
Íå áðàëè äåíüãè â äîëã
èëè êðåäèò
Áðàëè â äîëã òîëüêî ó
ðîäíûõ è çíàêîìûõ
Áðàëè òîëüêî êðåäèò
â îðãàíèçàöèè
Äîëã + êðåäèò
I
âûíóæäåííûå
ïîòðåáèòåëè
Êëàñòåðû
53
74
71
61
42
33
28
30
20
19
25
35
33
46
6
5
3
4
9
8
7
12
2
6
10
13
25
18
Ðàçëè÷èÿ ñòàòèñòè÷åñêè çíà÷èìû íà óðîâíå ð (χ2) < 0,001.
Áîëüøèíñòâî ãðàæäàí, ïëàíèðóÿ âçÿòü êðåäèò â áàíêå èëè äðóãîé
îðãàíèçàöèè, îáðàùàþò âíèìàíèå ïðåæäå âñåãî íà ïðåäëàãàåìûå ôèíàíñîâûå óñëîâèÿ. Ïðè ýòîì âàæíåéøèì èç íèõ áåññïîðíî ÿâëÿåòñÿ ðàçìåð
ïðîöåíòíûõ ñòàâîê — åãî çíà÷èìîñòü ïîä÷åðêèâàþò ïðàêòè÷åñêè âñå
áåç èñêëþ÷åíèÿ ðåñïîíäåíòû. Ñëåäîì èäåò âîçìîæíîñòü èçìåíåíèÿ ñðîêîâ êðåäèòíîãî äîãîâîðà, ïðè÷åì êàê â áîëüøóþ (ïðîäëåíèå), òàê è â
ìåíüøóþ (äîñðî÷íîå ïîãàøåíèå) ñòîðîíó. Îêîëî äâóõ òðåòåé îïðîøåííûõ îáðàùàþò âíèìàíèå íà òðåáîâàíèÿ, ïðåäúÿâëÿåìûå ê äîõîäó, íåîáõîäèìîñòü ïðåäîñòàâëåíèÿ çàëîãà è ñðîê îôîðìëåíèÿ êðåäèòà.
Îäíàêî íåìàëîâàæíóþ ðîëü ïðè âûáîðå ôèíàíñîâîé îðãàíèçàöèè èãðàþò è äðóãèå ôàêòîðû, íå ñâÿçàííûå íåïîñðåäñòâåííî ñ óñëîâèÿìè ïîëó÷åíèÿ êðåäèòà. Îñòîðîæíûå çàåìùèêè (IV êëàñòåð) ÷àùå
îñòàëüíûõ îáðàùàþò âíèìàíèå íà óðîâåíü ïîääåðæêè îðãàíèçàöèè
ñî ñòîðîíû ãîñóäàðñòâà è åå èçâåñòíîñòü. Ìàòåðèàëüíîå ïîëîæåíèå
ýòèõ ãðàæäàí íå ñëèøêîì âûñîêî, ïîýòîìó îíè ñòàðàþòñÿ âûáðàòü
îäíîâðåìåííî ìàêñèìàëüíî áåçîïàñíûé è âûãîäíûé äëÿ ñåáÿ âàðèàíò, îòäàâàÿ ïðåäïî÷òåíèå îðãàíèçàöèÿì, â êîòîðûõ ñóùåñòâóåò ñèñòåìà ñêèäîê è ëüãîò, à êëèåíòû èìåþò âîçìîæíîñòü ïîëó÷àòü áåñïëàòíûå êîíñóëüòàöèè ó ñïåöèàëèñòîâ (ñì. òàáë. 6).
Äëÿ àêòèâíûõ ïîòðåáèòåëåé (VI êëàñòåð) áîëåå çíà÷èìûìè ÿâëÿþòñÿ íåôîðìàëüíûå (ëè÷íûå ñâÿçè, çíàêîìñòâî ñ êåì-òî èç ñîòðóäíèêîâ) è èíôîðìàöèîííûå ôàêòîðû (ïðîçðà÷íîñòü óñëîâèé ïîëó÷åíèÿ êðåäèòà è èíôîðìàöèîííàÿ îòêðûòîñòü äåÿòåëüíîñòè). Êàê
îòìå÷àëîñü âûøå, ýòè ëþäè îðèåíòèðîâàíû ïðåæäå âñåãî íà íåèíñòèòóöèîííàëüíûé êðåäèò — â ñëó÷àå íåîáõîäèìîñòè îíè ïðåäïî÷èòàþò áðàòü äåíüãè â äîëã ó ðîäñòâåííèêîâ èëè çíàêîìûõ. È äàæå
âûáèðàÿ êðåäèòíóþ îðãàíèçàöèþ, îíè îòäàþò ïðåäïî÷òåíèå òîé, ñ
ñîòðóäíèêàìè êîòîðîé ó íèõ íàëàæåíû íåôîðìàëüíûå îòíîøåíèÿ.
Àêòèâíûå çàåìùèêè (V êëàñòåð) íàðÿäó ñ èíôîðìàöèîííûìè ôàê124
"Âîïðîñû ýêîíîìèêè", ¹ 2, 2004
Îñíîâíûå òèïû è ôàêòîðû êðåäèòíîãî ïîâåäåíèÿ íàñåëåíèÿ â ñîâðåìåííîé Ðîññèè
Ò à á ë è ö à
6
Êðèòåðèè âûáîðà ôèíàíñîâîé îðãàíèçàöèè ïî êëàñòåðàì (â %)
II
III
IV
V
VI
Âñåãî
àêòèâíûå
ñáåðåãàòåëè
îñòîðîæíûå
ñáåðåãàòåëè
îñòîðîæíûå
çàåìùèêè
àêòèâíûå
çàåìùèêè
àêòèâíûå
ïîòðåáèòåëè
Íàäåæíîñòü ôèíàíñîâîé
îðãàíèçàöèè
Íàëè÷èå ñêèäîê è
ñèñòåìû ëüãîò
Ïîääåðæêà îðãàíèçàöèè
ñî ñòîðîíû ãîñóäàðñòâà**
Ïîíÿòíîñòü óñëîâèé ïîëó÷åíèÿ êðåäèòà*
Èçâåñòíîñòü îðãàíèçàöèè*
Âðåìÿ ñóùåñòâîâàíèÿ
îðãàíèçàöèè íà ðûíêå**
Ëè÷íûå ñâÿçè, çíàêîìñòâî
ñ êåì-òî èç ñîòðóäíèêîâ**
Ïðîôåññèîíàëèçì ðàáîòíèêîâ îðãàíèçàöèè
Èíôîðìàöèîííàÿ îòêðûòîñòü äåÿòåëüíîñòè**
Âîçìîæíîñòü áåñïëàòíîé
êîíñóëüòàöèè ó
ñïåöèàëèñòîâ**
Äëèòåëüíûé îïûò âçàèìîäåéñòâèÿ ñ îðãàíèçàöèåé*
Áëèçîñòü îôèñà îðãàíèçàöèè îò äîìà èëè ðàáîòû
Ëè÷íîñòü óïðàâëÿþùåãî
ôèíàíñîâîé îðãàíèçàöèè
I
âûíóæäåííûå
ïîòðåáèòåëè
Êëàñòåðû
66
67
60
70
67
67
68
57
60
57
55
63
53
56
48
50
59
46
49
43
36
37
37
28
34
38
46
41
24
20
22
16
34
29
22
22
14
16
31
20
29
25
18
11
14
16
15
21
30
17
11
16
19
16
21
14
15
6
10
19
11
20
22
15
17
16
8
26
12
11
12
8
6
16
15
15
11
7
8
5
6
14
7
8
3
2
4
6
2
2
3
* Ðàçëè÷èÿ ñòàòèñòè÷åñêè çíà÷èìû íà óðîâíå ð (χ2) < 0,05.
** Ðàçëè÷èÿ ñòàòèñòè÷åñêè çíà÷èìû íà óðîâíå ð (χ2) < 0,01.
òîðàìè îáðàùàþò âíèìàíèå íà ðåçóëüòàòû äåÿòåëüíîñòè îðãàíèçàöèè: âðåìÿ ñóùåñòâîâàíèÿ îðãàíèçàöèè íà ðûíêå; åå èçâåñòíîñòü;
ïðîôåññèîíàëèçì ðàáîòíèêîâ.
Ðàçìåð è ñðîê ïîãàøåíèÿ êðåäèòà. Ðàçìåð êðåäèòà è ïëàíèðóåìûé ñðîê åãî ïîãàøåíèÿ â çíà÷èòåëüíîé ñòåïåíè îïðåäåëÿþòñÿ íå
òèïîì ôèíàíñîâîãî ïîâåäåíèÿ, à öåëüþ ïîëó÷åíèÿ êðåäèòà. Íàèáîëüøèé
ðàçìåð êðåäèòà â ñðåäíåì íàçûâàþò òå, êòî õîòåë áû âëîæèòü äåíüãè
â ñîáñòâåííûé áèçíåñ, â ñâîå ïðåäïðèÿòèå: 15—20 òûñ. äîëë. Ñðåäíèé
ñðîê ïîãàøåíèÿ êðåäèòà ñîñòàâëÿåò çäåñü 3—4 ãîäà. Òàêèì îáðàçîì,
âîçâðàùàÿ äîëã, ýòè ãðàæäàíå ïðåäïîëàãàþò âûïëà÷èâàòü åæåìåñÿ÷íî ïî 400—500 äîëë. (áåç ó÷åòà ïðîöåíòîâ). È äàííûé ïîêàçàòåëü
ÿâëÿåòñÿ ñàìûì âûñîêèì ñðåäè âñåõ ïîòåíöèàëüíûõ çàåìùèêîâ.
"Âîïðîñû ýêîíîìèêè", ¹ 2, 2004
125
Ä. Ñòðåáêîâ
Íàèáîëåå ìíîãî÷èñëåííàÿ ãðóïïà — òå, êòî õîòåë áû ïðèîáðåñòè
íåäâèæèìîñòü, — ðàññ÷èòûâàþò â ñðåäíåì íà ñóììó 12—15 òûñ. äîëë.
íà ñðîê 7—8 ëåò (ðàçìåð åæåìåñÿ÷íûõ âûïëàò — îêîëî 200 äîëë.).
Ãðàæäàíå, íóæäàþùèåñÿ â îáðàçîâàòåëüíîì êðåäèòå, îðèåíòèðóþòñÿ
íà 2,5—3,5 òûñ. äîëë. è íà ñðîê îò 4 äî 5 ëåò (100—120 äîëë. åæåìåñÿ÷íî). Êðåäèò íà ëå÷åíèå è ïîòðåáèòåëüñêèé êðåäèò (ïðèîáðåòåíèå
âåùåé äëÿ äîìà): â ñðåäíåì òðåáóþò 1,0—1,5 òûñ. äîëë. íà 3 ãîäà
(îêîëî 50 äîëë. åæåìåñÿ÷íî).
Äàííûå ðåçóëüòàòû íå ñòàëè íåîæèäàííûìè. Ïîñêîëüêó óëó÷øåíèå æèëèùíûõ óñëîâèé, ðåìîíò êâàðòèðû, ïðèîáðåòåíèå àâòîìîáèëÿ òðåáóþò áîëüøèõ äåíåæíûõ çàòðàò, âçÿòü òàêîé êðåäèò ìîãóò ïîçâîëèòü ñåáå ëèøü ãðàæäàíå ñ äîñòàòî÷íî âûñîêèì óðîâíåì äîõîäà. È
äåéñòâèòåëüíî, ñîâîêóïíûé ìåñÿ÷íûé äîõîä ñåìüè â ýòèõ ïîäãðóïïàõ
ñîñòàâëÿåò 8,5—9,0 òûñ. ðóá. Âûøå îí òîëüêî ó òåõ, êòî ïëàíèðóåò
âêëàäûâàòü äåíüãè â ñîáñòâåííûé áèçíåñ, — 10 òûñ. ðóá.  òî æå
âðåìÿ ó äîìîõîçÿéñòâ, ðàññìàòðèâàþùèõ â êà÷åñòâå ãëàâíîé öåëè
âçÿòèÿ êðåäèòà ïîëó÷åíèå îáðàçîâàíèÿ èëè ïðèîáðåòåíèå âåùåé äëÿ
äîìà, ìåñÿ÷íûé äîõîä ñåìüè çíà÷èòåëüíî íèæå — 6,5 òûñ. ðóá. È
ñîâñåì ìàë äîõîä ó òåõ, êîìó äîïîëíèòåëüíûå äåíåæíûå ñðåäñòâà
ìîãóò ïîíàäîáèòüñÿ íà ëå÷åíèå, — âñåãî 4,5 òûñ. ðóá.
Íàëè÷èå è âåëè÷èíà ïðîöåíòíûõ ñòàâîê (öåíà êðåäèòà). Îäíèì
èç âàæíåéøèõ ôàêòîðîâ, îïðåäåëÿþùèõ ãîòîâíîñòü ëþäåé âîñïîëüçîâàòüñÿ óñëóãàìè êðåäèòíûõ îðãàíèçàöèé, ÿâëÿåòñÿ öåíà êðåäèòà, òî åñòü
âåëè÷èíà ïðîöåíòíûõ ñòàâîê. Áîëüøèíñòâî ëþäåé, äàæå íå èìåÿ ñïåöèàëüíîãî ýêîíîìè÷åñêîãî îáðàçîâàíèÿ, ïîíèìàþò, ÷òî äåíåæíûå ññóäû
íå ìîãóò âûäàâàòüñÿ áåñïëàòíî, ïîñêîëüêó â ñòðàíå ïîêà ñóùåñòâåò
èíôëÿöèÿ, à çíà÷èò, äåíüãè ïîñòåïåííî îáåñöåíèâàþòñÿ. Êðîìå òîãî, êîììåð÷åñêèå îðãàíèçàöèè âïðàâå ðàññ÷èòûâàòü íà ïîëó÷åíèå ïðèáûëè
îò ñâîåé äåÿòåëüíîñòè. Îäíàêî ðàçíûå êàòåãîðèè ãðàæäàí äåìîíñòðèðóþò ðàçëè÷íóþ ãîòîâíîñòü ïëàòèòü òîò èëè èíîé ïðîöåíò ïî êðåäèòó.
Íà ðèñóíêå 3 èçîáðàæåíû êðèâûå, ïîêàçûâàþùèå çàâèñèìîñòü
âåëè÷èíû ñïðîñà íà óñëóãè êðåäèòíûõ îðãàíèçàöèé (êðåäèò â ðóáÄîïóñòèìûé ïðîöåíò ïî êðåäèòó â ðóáëÿõ
äëÿ îòäåëüíûõ êëàñòåðîâ
100
1
2
3
4
5
6
Ïðîöåíòíàÿ ñòàâêà, %
90
80
70
60
50
(Âûíóæäåííûå ïîòðåáèòåëè)
(Àêòèâíûå ñáåðåãàòåëè)
(Îñòîðîæíûå ñáåðåãàòåëè)
(Îñòîðîæíûå çàåìùèêè)
(Àêòèâíûå çàåìùèêè)
(Àêòèâíûå ïîòðåáèòåëè)
40
30
20
10
0
0
5
10
15
20
25
Äîëÿ ãðàæäàí, ãîòîâûõ âçÿòü êðåäèò, %
Ðèñ. 3
126
"Âîïðîñû ýêîíîìèêè", ¹ 2, 2004
Îñíîâíûå òèïû è ôàêòîðû êðåäèòíîãî ïîâåäåíèÿ íàñåëåíèÿ â ñîâðåìåííîé Ðîññèè
ëÿõ) îò âåëè÷èíû ïðîöåíòíîé ñòàâêè äëÿ ãðàæäàí, êîòîðûì ñâîéñòâåíåí òîò èëè èíîé òèï ôèíàíñîâîãî ïîâåäåíèÿ. Ïðåæäå âñåãî îáðàùàåò íà ñåáÿ âíèìàíèå íàëè÷èå íåñêîëüêèõ “òî÷åê ïåðåêëþ÷åíèÿ”,
ïðè äîñòèæåíèè êîòîðûõ íàáëþäàåòñÿ ðåçêîå óâåëè÷åíèå ÷èñëà ëþäåé, ãîòîâûõ âçÿòü êðåäèò. Ýòî 18%, 14, 10, 9 è 6% ãîäîâûõ.
 ìàðòå 2003 ã. Ñáåðåãàòåëüíûé áàíê Ðîññèè ñóùåñòâåííî ñíèçèë ïðîöåíòíóþ ñòàâêó ïî ðóáëåâûì êðåäèòàì — ñ 23 äî 18%, à ÷óòü
ðàíåå, â ÿíâàðå 2003 ã., ïî âàëþòíûì — ñ 12 äî 11% ãîäîâûõ (íà
ïðèîáðåòåíèå, ñòðîèòåëüñòâî è ðåêîíñòðóêöèþ îáúåêòîâ íåäâèæèìîñòè — ñàìûé âîñòðåáîâàííûé âèä êðåäèòà). Òàêèì îáðàçîì, áûëà ïðåîäîëåíà ïåðâàÿ “òî÷êà ïåðåêëþ÷åíèÿ”, à â ðåçóëüòàòå, êàê ïîêàçûâàþò
ñòàòèñòè÷åñêèå äàííûå, ñïðîñ ñî ñòîðîíû íàñåëåíèÿ íà êðåäèòíûå óñëóãè áàíêîâ â 2003 ã. ñóùåñòâåííî âîçðîñ.
Ñðåäè øåñòè êëàñòåðîâ íàñåëåíèÿ, âûäåëåííûõ íàìè, íàèâûñøèé ïðîöåíò â ñëó÷àå ïîëó÷åíèÿ êðåäèòà ãîòîâà ïëàòèòü ñàìàÿ áëàãîïîëó÷íàÿ â ìàòåðèàëüíîì ïëàíå êàòåãîðèÿ — àêòèâíûå ïîòðåáèòåëè
(VI êëàñòåð). Âûíóæäåííûå ïîòðåáèòåëè è àêòèâíûå ñáåðåãàòåëè
(I è II êëàñòåðû), â ñâîþ î÷åðåäü, íàçûâàþò ñàìûå íèçêèå ïðîöåíòíûå
ñòàâêè (ìåäèàííîå çíà÷åíèå — 4% ãîäîâûõ). Îñòàëüíûå òðè ãðóïïû
çàíèìàþò ïðîìåæóòî÷íîå ïîëîæåíèå.
Òàê, íàïðèìåð, ïîä 18% ãîäîâûõ ìîãëè áû âçÿòü êðåäèò: 21%
àêòèâíûõ ïîòðåáèòåëåé, 13% àêòèâíûõ çàåìùèêîâ, 6—7% îñòîðîæíûõ
çàåìùèêîâ è îñòîðîæíûõ ñáåðåãàòåëåé è 3—4% àêòèâíûõ ñáåðåãàòåëåé è âûíóæäåííûõ ïîòðåáèòåëåé. Ïðè äîñòèæåíèè ñëåäóþùåé òî÷êè ïåðåêëþ÷åíèÿ — 14% ãîäîâûõ, ÷èñëî ëþäåé, ñîãëàñíûõ íà äàííûå
ôèíàíñîâûå óñëîâèÿ, ñðåäè àêòèâíûõ ïîòðåáèòåëåé âîçðàñòàåò äî 33%,
ñðåäè àêòèâíûõ çàåìùèêî⠗ äî 23%, ñðåäè îñòîðîæíûõ çàåìùèêîâ
è îñòîðîæíûõ ñáåðåãàòåëåé — äî 17%, ñðåäè àêòèâíûõ ñáåðåãàòåëåé —
äî 10%, à ñðåäè âûíóæäåííûõ ïîòðåáèòåëåé — äî 7%.
*
*
*
Èòàê, èññëåäîâàíèå ïîêàçàëî, ÷òî ñðåäè ðîññèéñêèõ ãðàæäàí åñòü
ãðóïïà öåëåóñòðåìëåííûõ, ýíåðãè÷íûõ ëþäåé, ãîòîâûõ èäòè íà ðàçóìíûé ðèñê è çàèíòåðåñîâàííûõ â ïîëó÷åíèè êðåäèòà. Îíè ìîëîæå è
îáðàçîâàííåå îñòàëüíûõ, èõ óðîâåíü äîõîäîâ íåñêîëüêî âûøå. Îíè
èìåþò áîëüøóþ óâåðåííîñòü â ñåáå è ñâîèõ ñèëàõ è ñ îïòèìèçìîì
ñìîòðÿò â áóäóùåå.
Ëþäè, ñêëîííûå ê çàåìíîé äåÿòåëüíîñòè è âûñòóïàþùèå ïîòåíöèàëüíûìè (èëè óæå ðåàëüíûìè) ïîëó÷àòåëÿìè êðåäèòà, àêòèâíî ïðîÿâëÿþò ñåáÿ âî âñåõ íàïðàâëåíèÿõ ôèíàíñîâîé äåÿòåëüíîñòè. Îíè èìåþò
áîëüøèé îïûò êàê çàåìíîé (÷òî áûëî áû åñòåñòâåííî), òàê è ñáåðåãàòåëüíîé äåÿòåëüíîñòè. Îíè íå òîëüêî ÷àùå îñòàëüíûõ áåðóò äåíüãè â
äîëã, íî è ñàìè ÷àùå îäàëæèâàþò äåíüãè äðóãèì. Ïðè ýòîì êðåäèò
äëÿ íèõ îòíþäü íå ñëóæèò ïðÿìîé àëüòåðíàòèâîé ñáåðåæåíèÿì. Ïëàíèðóþò âçÿòü êðåäèò èìåííî òå ëþäè, êòî ïëàíîìåðíî è ðåãóëÿðíî äåëàåò ñáåðåæåíèÿ, ïîýòîìó â áîëüøèíñòâå ñëó÷àåâ êðåäèò íå çàìåíÿåò, à
ëèøü êîìïåíñèðóåò íåäîñòàòîê ÷àñòè ñáåðåæåíèé.
"Âîïðîñû ýêîíîìèêè", ¹ 2, 2004
127
Ä. Ñòðåáêîâ
Îñîáîãî âíèìàíèÿ çàñëóæèâàåò ãðóïïà âûñîêîîáðàçîâàííûõ ðàáîòíèêîâ áþäæåòíîé ñôåðû — âðà÷åé, ó÷èòåëåé, êîòîðûå ïðîÿâëÿþò
ïîâûøåííûé èíòåðåñ ê ïîëó÷åíèþ êðåäèòà, îäíàêî â íûíåøíèõ óñëîâèÿõ, ñòèñíóòûå æåñòêèìè ðàìêàìè è îãðàíè÷åíèÿìè ñî ñòîðîíû áàíêîâ è äðóãèõ ôèíàíñîâûõ îðãàíèçàöèé, íå ìîãóò ðåàëèçîâàòü
òàêîé èíòåðåñ. Îñíîâíîé öåëüþ ïîëó÷åíèÿ êðåäèòà äëÿ íèõ, ïîìèìî
ïðèîáðåòåíèÿ íåäâèæèìîñòè, ÿâëÿåòñÿ ïðåäîñòàâëåíèå ñâîèì äåòÿì
âîçìîæíîñòè ïîëó÷åíèÿ îáðàçîâàíèÿ. Çäåñü ðå÷ü èäåò î ñîöèàëüíîì
âîñïðîèçâîäñòâå äàííîé êàòåãîðèè íàñåëåíèÿ. Òîëüêî ïîëó÷åíèå êà÷åñòâåííîãî âûñøåãî îáðàçîâàíèÿ ìîæåò ãàðàíòèðîâàòü óñïåõ è áëàãîïîëó÷èå â áóäóùåì, îäíàêî âñå áîëüøå âóçîâ ïåðåõîäÿò íà ïëàòíóþ ñèñòåìó îáó÷åíèÿ, ñîêðàùàÿ íàáîð ñòóäåíòîâ, îáó÷àþùèõñÿ íà
áþäæåòíîé îñíîâå. Ñëåäîâàòåëüíî, âîçíèêàåò ïîòðåáíîñòü â äîïîëíèòåëüíûõ äåíåæíûõ ñðåäñòâàõ.
Íàëè÷èå íåñîâåðøåííîëåòíèõ äåòåé — ñåðüåçíûé ñòèìóë, ïîâûøàþùèé óðîâåíü çàèíòåðåñîâàííîñòè â ïîëó÷åíèè êðåäèòà. Ðîäèòåëè — ëþäè â âîçðàñòå 25—40 ëåò — ÿâëÿþòñÿ “ÿäðîì” ãðóïïû ïîòåíöèàëüíûõ çàåìùèêîâ.  ñâÿçè ñ ýòèì ðàçóìíûì ïðåäñòàâëÿåòñÿ
ïîñòåïåííûé ïåðåõîä îò ïðàêòèêè âûïëàò ñîöèàëüíûõ ïîñîáèé íà
ðåáåíêà ê ïðàêòèêå âûäà÷è ãîñóäàðñòâåííûìè îðãàíèçàöèÿìè äåíåæíûõ êðåäèòîâ.
Ñëåäóåò èçó÷èòü âîçìîæíîñòü âûäà÷è êðåäèòîâ óêàçàííûì êàòåãîðèÿì ãðàæäàí íà ñïåöèàëüíûõ, ëüãîòíûõ óñëîâèÿõ — ïîä íèçêèé
ïðîöåíò (íèæå áàíêîâñêîãî). Îòäåëüíûå âèäû êðåäèòà (íà íåîòëîæíûå íóæäû, íà ñðîê äî 1 ãîäà) öåëåñîîáðàçíî ñäåëàòü áåñïðîöåíòíûìè. Åñòåñòâåííî, ê ëþäÿì, êîòîðûå áóäóò ïðåòåíäîâàòü íà òàêîé êðåäèò, äîëæíû ïðåäúÿâëÿòüñÿ ñïåöèàëüíûå òðåáîâàíèÿ, íàïðèìåð, íàëè÷èå äîñòàòî÷íî äëèòåëüíîãî ðàáî÷åãî ñòàæà ïî ïîñëåäíåìó ìåñòó ðàáîòû (5 è áîëåå ëåò), áîëüøåå ÷èñëî ïîðó÷èòåëåé è ò.ï.
Ìåæäó òåì ñåé÷àñ ìíîãèå ãðàæäàíå ïîêà åùå îðèåíòèðóþòñÿ â
ïåðâóþ î÷åðåäü íà ìåæëè÷íîñòíûå îòíîøåíèÿ. Îíè ïðåäïî÷èòàþò â
ñëó÷àå íåîáõîäèìîñòè íå áðàòü êðåäèò, à çàíÿòü äåíüãè ó êîãî-òî èç
ðîäíûõ èëè çíàêîìûõ. ×àùå âñåãî ýòî áûâàåò è áûñòðåå, è äåøåâëå,
è íàäåæíåå. È ëèøü òîãäà îíè ïðîÿâëÿþò èíòåðåñ ê èíñòèòóöèîíàëüíîìó êðåäèòó, êîãäà èì òðåáóåòñÿ äîñòàòî÷íî êðóïíàÿ ñóììà íà äëèòåëüíûé ñðîê.  êàêîé-òî ñòåïåíè ïîâëèÿòü íà ñèòóàöèþ ìîæíî ÷åðåç
ïîâûøåíèå îáùåãî óðîâíÿ èíôîðìèðîâàííîñòè ëþäåé ïî âîïðîñàì,
ñâÿçàííûì ñ âûäà÷åé è ïîëó÷åíèåì êðåäèòîâ.
128
"Âîïðîñû ýêîíîìèêè", ¹ 2, 2004