06 - 07.11.2012 Мониторинг СМИ Санкт-Петербург 2012

Мониторинг СМИ
06 - 07.11.2012
Санкт-Петербург
2012
1
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Оглавление
1. ФинПотребСоюз ................................................................................................................... 5
Бизнес-сообщество высказывается за регулирование финансового рынка - опрос
ИФРУ
Источник: ИТАР-ТАСС, Москва; Дата: 06.11.2012 .......................................................... 5
2. Банки...................................................................................................................................... 6
Банкиры пожаловались в Минфин на налоговиков
Источник: Известия.Ru - izvestia.ru; Дата: 06.11.2012 ...................................................... 6
3. Кредиты ................................................................................................................................. 8
Объем рублевых жилищных кредитов в РФ вырос в январе-сентябре на 46,4% ЦБ РФ
Источник: РИА Новости – Недвижимость - riarealty.ru; Дата: 06.11.2012...................... 8
Финансовая безграмотность: как не взять кредит под 300%
Источник: РИА РБК, Москва; Дата: 06.11.2012 ................................................................ 9
Темпы роста выдачи ипотеки в РФ замедляются из-за роста ставок - АИЖК
Источник: РИА Новости – Недвижимость - riarealty.ru; Дата: 06.11.2012.................... 12
Сбербанк повысил ставки по потребительским кредитам под залог недвижимости
Источник: РИА Новости – Недвижимость - riarealty.ru; Дата: 06.11.2012.................... 13
Не надо делать ипотеку более доступной для всех слоев населения
Источник: Ведомости; Дата: 06.11.2012 ........................................................................... 14
Объем ипотечных кредитов достиг невиданных в России высот
Источник: Ведомости; Дата: 07.11.2012 ........................................................................... 16
4. Страхование ........................................................................................................................ 18
SP подтвердило рейтинг "Ингосстраха" на фоне покупки банка "Союз"
Источник: ПРАЙМ, Москва; Дата: 06.11.2012 ................................................................ 18
"Первая страховая компания" переименована в "БИН Страхование"
Источник: ПРАЙМ, Москва; Дата: 06.11.2012 ................................................................ 20
5. Фондовый рынок ................................................................................................................ 22
Совет директоров Московской биржи планируется преобразовать в наблюдательный
совет
Источник: ПРАЙМ, Москва; Дата: 06.11.2012 ................................................................ 22
2
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Отток законсервировался // Паевые фонды теряют средства четырнадцатый месяц
подряд
Источник: Коммерсантъ; Дата: 07.11.2012....................................................................... 24
6. Платежные системы ........................................................................................................... 26
Рынок пластиковых карт в России не будет расти без запрета на наличные
Источник: Финмаркет - Finmarket.ru; Дата: 06.11.2012 .................................................. 26
ЦБ заблокировал законопроект Минфина об ограничении наличных расчетов
Источник: РБК Daily; Дата: 07.11.2012 ............................................................................ 30
7. Долевое строительство ...................................................................................................... 32
Минфин может стать единым госрегулятором в области долевого строительства
Источник: Quote РБК - quote.rbc.ru; Дата: 06.11.2012 ..................................................... 32
8. Пенсионное обеспечение ................................................................................................... 33
Инвестиции в себя: береги пенсию смолоду
Источник: РИА РБК, Москва; Дата: 06.11.2012 .............................................................. 33
Минфин уперся в накопительную систему // Даже поручение президента не
примирило министерства в вопросе пенсионных накоплений
Источник: Известия (Федеральный выпуск); Дата: 07.11.2012...................................... 37
Управляющие пенсионными накоплениями жалуются Путину на социальный блок
правительства
Источник: Ведомости; Дата: 07.11.2012 ........................................................................... 39
9. Финансовый рынок ............................................................................................................ 41
Национальный расчетный депозитарий получил статус центрального депозитария
Источник: Коммерсантъ-Online - kommersant.ru; Дата: 06.11.2012 ............................... 41
Шувалов: новая система финансового надзора может заработать с 2016 г
Источник: РИА Новости, Москва; Дата: 06.11.2012 ....................................................... 42
Налоговый подкомитет Госдумы подготовил ко 2-му чтению законопроект о
госпошлине за госрегистрацию прав на собственность ПИФа
Источник: ИТАР-ТАСС, Москва; Дата: 06.11.2012 ........................................................ 44
Слияние Центробанка и части правительства создаст гремучую смесь //
Мегарегулятор угрожает финансовым рынкам бюрократизацией и организационным
хаосом
Источник: Независимая газета; Дата: 07.11.2012 ............................................................ 46
Центральный депозитарий поможет стимулировать приток инвестиций в Россию
Источник: РБК daily online; Дата: 07.11.2012 .................................................................. 49
3
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
ЦБ РФ готов пожертвовать влиянием в Сбербанке на пути к мегарегулятору
Источник: Банкир.ру - Bankir.ru; Дата: 07.11.2012 .......................................................... 51
Мегарегулятор в три приема
Источник: Ведомости; Дата: 07.11.2012 ........................................................................... 53
10. Микрофинансирование .................................................................................................... 56
Микрофинансисты не боятся ссужать малый бизнес
Источник: ПРАЙМ, Москва; Дата: 06.11.2012 ................................................................ 56
Рост количества микрофинансовых организаций в РФ в 2012 г замедлился до 10% НАУМИР
Источник: ПРАЙМ, Москва; Дата: 06.11.2012 ................................................................ 59
11. Законодательные акты ..................................................................................................... 61
Постановление Правительства Российской Федерации от 15 октября 2012 г. N 1047 г.
Москва "Об утверждении Правил определения дохода (положительных результатов)
от инвестирования средств выплатного резерва и (или) пенсионных накоплений
застрахованных лиц, которым установлена срочная пенсионная выплата, за
соответствующий год в Пенсионном фонде Российской Федерации"
Источник: RG.RU; Дата: 06.11.2012 ................................................................................. 61
4
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
1. ФинПотребСоюз
Категория: Информ. агентства
Страна: Россия
Город: Москва
Телефон: (495)629-7925
Об источнике:
http://karta-smi.ru/94899
Бизнес-сообщество высказывается за регулирование
финансового рынка - опрос ИФРУ
Источник: ИТАР-ТАСС, Москва; Дата: 06.11.2012;
Более трети бизнесменов, принявших участие в опросе Института фондового рынка и
управления /ИФРУ/, "считают необходимым" создание "мегарегулятора" в России. Еще
27,5 проц респондентов "скорее поддерживают" идею, чем "отрицают".
Примечательно, что полностью "отрицают" необходимость такого механизма менее 8
проц участников опроса. Об этом сообщила аналитическая служба института.
Бизнесмены, ответившие на вопросы анкеты, считают, что "мегарегулятор" поможет
создать единообразные правила игры на финансовом рынке /25 проц/, устранить
ситуацию, когда участники используют спорную ситуацию на рынке в свою пользу /21
проц/, а также более гибко и оперативно внедрять новые регулирующие нормы /17
проц/. Вместе с тем, чуть более 25 проц респондентов полагают, что нововведение
может привести к "ослаблению отдельных участков рынка", а почти 12 проц опасаются
"паники и непонимания у участников рынка".
Оценку состояния финансового регулирования решился дать только 101 бизнесмен. И
половина из них оценила регулирование на "плохо" и "очень плохо".
ИФРУ приступил регулярному опросу бизнес-сообщества на основе анкетирования по
наиболее актуальным проблемам экономической жизни страны, рассылая опросные
листы в 26 тысяч адресов собственной базы в Москве и Московской области, а также
10 крупнейших городах России. Профессиональный статус респондентов:
руководители подразделений, менеджеры высшего и среднего звена, аналитики в
финансовой сфере. По проблеме "мегарегулятора" был получен 221 ответ /респонденты
могли ответить не на все вопросы анкеты/.
http://www.biztass.ru/news/one/45507
5
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
2. Банки
Категория: Интернет
Страна: Россия
Город: Москва
Телефон: (495)650-0581
Об источнике:
http://karta-smi.ru/94960
Банкиры пожаловались в Минфин на налоговиков
Источник: Известия.Ru - izvestia.ru; Дата: 06.11.2012;
Ассоциация российских банков (АРБ) обратилась в ведомство Антона Силуанова,
заявив о назревшей проблеме двойных списаний со счетов клиентов из-за
дублирования налоговыми органами инкассовых поручений. До 1 тыс. таких ошибок в
месяц дорого обходятся банкирам.
Банки обмениваются с налоговиками информацией в электронном виде. При этом часто
возникают ситуации, когда кредитные организации получают от фискалов инкассовые
поручения с разными именами файлов, но идентичным содержанием. Такие повторные
электронные документы приводят к неоднократным ошибочным списаниям средств со
счетов клиентов. Сейчас вопрос о том, каков порядок работы с претензиями,
возникающими из-за двойных списаний, и кто несет за них ответственность - банки или
инспекции ФНС, - никак не решен в нормативных документах. Поэтому президент АРБ
Гарегин Тосунян направил письмо министру финансов Антону Силуанову с просьбой
представить официальную позицию ведомства по вопросу.
Обмен информацией в электронном виде между банками и налоговиками регулируется
соответствующим положением Центробанка и приказом ФНС. Как говорится в письме
Силуанову, эти повторные электронные документы попадают в кредитные организации
от двух до шести раз - из-за невнимательности налоговых инспекторов или сбоев в
компьютерных программах.
Дублирующие инкассовые поручения создают риск неоднократного списания
денежных средств со счетов клиентов, подчеркивает Гарегин Тосунян. При этом не
решен вопрос о том, кто несет ответственность за двойные списания - банки или
инспекции ФНС - в случае предъявления клиентами претензий. Неясен и порядок
урегулирования споров, возникших из-за повторных списаний, обязан ли банк в
принципе контролировать повторные электронные документы, и что делать при их
выявлении.
По мнению президента Ассоциации региональных банков России Анатолия Аксакова,
ответственность за двойные списания полностью должны нести фискалы:
- Ни один банк не заинтересован в повторных списаниях, такие инциденты - полностью
вина налоговиков. Для них нужно вводить специальный унифицированный
программный продукт, который позволит избежать образования файлов с
6
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
дублирующимся содержанием, но разными названиями. Это вопрос не миллионов
долларов, а 5 млн рублей, и бюджет может себе это позволить. А по банковской
системе ежемесячно по вине налоговиков происходит от 100 до 1 тыс. ошибочных
списаний.
Сейчас налоговики за свою невнимательность не несут никакой ответственности.
Клиент с претензией о незаконном списании средств со счета обращается за
возмещением в банк, а тот уже разбирается с налоговой инспекцией. Как отмечает
Аксаков, такие баталии могут идти долго, несколько месяцев. В итоге банку
приходится возмещать клиентские потери из собственных средств, не дожидаясь
ответных выплат от налоговиков.
По словам начальника операционного управления банка "Интеркоммерц" Александра
Рвухина, целесообразно привлекать налоговиков к ответственности за двойные
списания. А Аксаков предлагает наказывать фискалов за подобные нарушения рублем.
- Можно установить систему штрафов для налоговиков, размноживших повторные
электронные документы. Это может быть, скажем, 1-2 тыс. рублей или 1-3% от
зарплаты провинившихся фискалов, - предлагает Аксаков.
Закрепить штрафы депутат хочет в положении ЦБ или приказе ФНС. Он также не
исключает, что соответствующая норма может появиться в Налоговом кодексе.
Ответственность
необходимо
закрепить
законодательно,
четко
прописав
ответственность сторон и возможные (даже теоретически) варианты ошибок в процессе
обмена информацией между банками и налоговиками, соглашается начальник
аналитического управления Национального рейтингового агентства Карина Артемьева.
В Минфине и ФНС на запрос "Известий" не ответили.
http://izvestia.ru/news/539032
7
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
3. Кредиты
Категория: Интернет
Страна: Россия
Город: Москва
Телефон: (495)647-2424
Об источнике:
http://karta-smi.ru/94922
Объем рублевых жилищных кредитов в РФ вырос в январесентябре на 46,4% ЦБ РФ
Источник: РИА Новости – Недвижимость - riarealty.ru; Дата: 06.11.2012;
Объем рублевых жилищных кредитов в России, выданных в январе-сентябре 2012 года,
вырос, по сравнению с аналогичным периодом 2011 года, на 46,4% - до 717,165
миллиарда рублей, следует из материалов на сайте Центробанка РФ.
При этом объем валютных жилищных кредитов, выданных в первые девять месяцев
текущего года, согласно данным ЦБ, наоборот, снизился на 35,6% и составил 12,049
миллиарда рублей.
В отчете сообщается, что объем ипотечных жилищных кредитов в рублях, выданных за
тот же период в РФ, достиг 689,096 миллиарда рублей, что на 52,2% превышает
аналогичный показатель первых девяти месяцев прошлого года.
Объем валютных ипотечных жилищных кредитов, по информации Центробанка, в
январе-сентябре 2012 года сократился на 38% - до 9,494 миллиарда рублей.
Как отмечается в сообщении, средневзвешенные ставки по жилищным кредитам в
рублях и валюте, выданным в РФ за январь-сентябрь 2012 года, выросли по сравнению
с аналогичными показателями 2011 года на 0,1 процентного пункта, составив 12,2% и
9,8% соответственно.
Средневзвешенная ставка по ипотечным жилищным кредитам в рублях, выданным в
январе-сентябре в России, также выросла по сравнению со значением аналогичного
периода 2011 года на 0,1 процентного пункта и составила 12,2%.
В то же время средневзвешенная ставка по ипотечным жилищным кредитам в валюте
выросла на 0,1 процентного пункта - до 9,7%, следует из материалов ЦБ.
http://riarealty.ru/mortgage_news/20121106/398807396.html
8
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Категория: Информ. агентства
Страна: Россия
Город: Москва
Телефон: (495)363-1111
Об источнике:
http://karta-smi.ru/94932
Финансовая безграмотность: как не взять кредит под 300%
Источник: РИА РБК, Москва; Дата: 06.11.2012;
Никакой другой финансовый продукт не пользуется такой популярностью у россиян,
как кредиты. К депозитам сограждане совершенно равнодушны. Из недавно
опубликованного Агентством по страхованию вкладов отчета следует, что в
следующем году россияне еще более неохотно будут нести деньги в банки, чем в
текущем. При этом, скорее всего, в новом году продолжится бешеный рост
потребкредитования, которым ознаменовался этот год. Напомним, объем розничного
кредитования вырос на 60 % и перевалил за 4 трлн руб., а это десятая часть ВВП всей
страны. Таким образом, россияне явно предпочитают американскую модель
потребления китайской традиции накопления, что может создать риски для экономики
государства, не говоря о рисках для самих домохозяйств.
За коротким рублем
На бешено раздувающемся рынке российского кредитования наиболее стремительными
темпами растет сегмент микрокредитования, знакомый большинству по ярким
рекламным вывескам и огромным процентным ставкам. Микрофинансирование в
России зародилось всего 15 лет назад и на начало текущего года размер этого рынка
достиг 33 млрд руб., что, по оценкам экспертов, составляет лишь 10 % от его
потенциала.
Как и всякий молодой рынок, рынок микрокредитования пока еще довольно дикий,
вызывающий у неискушенного потребителя легкий шок ростовщическими 300процентными годовыми ставками и запутанной (а подчас и вовсе отсутствующей)
системой регулирования. Граждане, особенно наиболее уязвимые в финансовом плане,
часто попадаются на удочку и берут кредиты под невообразимые проценты, а потом не
могут с такими займами расплатиться. Сложно жить и самим микрофинансовым
организациям (МФО): нередки случаи, когда мошенники берут кредиты в нескольких
из них одновременно, пользуясь упрощенной системой выдачи займа, и исчезают.
Словом, взаимное недоверие клиента и рынка пока остается, хотя микрокредитование
изначально было одной из самых гуманных частей кредитного бизнеса,
ориентированной на человека и его нужды. Скажем, банк не дает 19-летнему
начинающему предпринимателю денег на экзотический проект. Тогда молодой человек
идет в МФО и там их легко получает, а в придачу - бесплатного бизнес-консультанта.
9
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Другой пример: работнику задержали зарплату, а в долг взять не у кого - и тогда МФО
вновь приходит на помощь.
Российские микрокредитные организации предлагают сегодня займы трех видов: для
микробизнеса (средняя ставка 24,7 %), потребительское микрокредитование (40-60 %)
и пресловутые "займы до зарплаты", ставки по которым не опускаются ниже 120 %
годовых.
Банк или кредитный кооператив
Заемщики МФО и кредитных организаций, как правило, разные люди. Во вторые
обращаются клиенты с хорошей кредитной историей и достаточными доходами,
которые рассчитывают на средние по рынку процентные ставки и условия
заимствования. Клиентами МФО чаще всего становятся те, кому по тем или иным
причинам не удается получить заем в банке. Важным различием схем кредитования в
двух этих типах организаций является и размер кредита: в банке можно занять до
нескольких десятков миллионов, в МФО - всего несколько десятков тысяч.
Особенно актуально микрокредитование бизнеса для начинающих предпринимателей
со стажем работы до 1 года, поскольку именно этим заемщикам тяжелее всего получить
кредит в банке. Другое важнейшее направление работы МФО - вытеснение "серого"
ростовщического рынка в маленьких населенных пунктах, где нет банков, а потому
процветает кабальное кредитование.
Плюсы получения кредита в банке очевидны: этот рынок жестко регулируется
государством, что практически исключает случаи кабального кредитования, кроме
того, на нем высокая конкуренция, что делает ставки вполне приемлемыми для
большинства потребителей. Ставки по кредитам в МФО на порядок выше, чем в
банках, и это - главный недостаток. Если средняя ставка по кредитам для бизнеса в
банках на сегодня составляет 20 %, то в МФО она на 6-8 процентных пунктов выше, а
по потребительским кредитам - на 15 процентных пунктов. Определенную жесткость
этой процентной политики легко объяснить тем, что МФО несут повышенные риски.
Процентная политика
Процентная политика МФО, которая больше всего волнует граждан, напрямую связана
с регулированием этого рынка. Здесь просится аналогия с банковским сектором: Банк
России, озабоченный стремительным ростом потребкредитования, принял ряд мер,
которые в итоге приведут к росту ставок по заимствованиям. Не исключено, что, если
регулятор возьмет под контроль и рынок микрокредитов, гражданам станет просто
невозможно получить недорогие ссуды вне банковской системы.
Президент Национального партнерства участников микрофинансового рынка
(НАУМИР) Михаил Мамута подобного пессимизма не разделяет. По его словам, рынок
микрофинансирования сейчас динамично заполняет нишу, представленную ранее
рынком "серого" неформального кредитования. "Пока он занимает от силы 15 % этой
ниши, что существенно ниже, чем проникновение банков в сегмент потребительского
кредитования. По этой причине искусственно сдерживать развитие рынка
10
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
микрофинансирования сегодня не имеет смысла", - сказал эксперт, отметив при этом,
что ставится обратная задача: отвоевать этот рынок у нелегального сектора.
По его словам, предельно зарегулировать официальные МФО опасно: иначе можно
добиться противоположного результата и "поддержать" теневой сегмент в ущерб
потребителям финансовых услуг. "Я не исключаю, что, когда рынок
микрофинансирования выполнит свою первоочередную задачу, тогда к нему могут
быть
применены
мягкие
меры,
направленные
на
регулирование
его
макроэкономической функции. Но это вряд ли произойдет ранее чем через 2-3 года", уверен М. Мамута.
Делая прогноз о процентной политике МФО, он выразил уверенность, что постоянно
возрастающая конкуренция на этом рынке постепенно приведет к снижению ставок.
Так, за первое полугодие 2012 года средневзвешенные ставки по микрозаймам бизнесу
и потребительским микрозаймам снизились на 3 % от своего начального уровня. По
"займам до зарплаты" снижение было еще более значительным и составило почти 25 %
от стартовой позиции.
Говоря о "займах до зарплаты", эксперт отметил, что с 2011 года ставки по ним в
России снизились на 25 %, по топ-10 - почти на 30 %. "В этом сегменте особенно важно
защитить потребителя от злоупотреблений и даже от принятия неосознанных решений,
чтобы снизить риск перекредитования и случайных дефолтов. Важно, чтобы
потребитель был полностью осведомлен о ценовых условиях, а договор займа не
содержал норм, ущемляющих его права. Выработка таких стандартов - совместная
задача регулятора и цивилизованного рынка", - заключил М. Мамута.
http://lf.rbc.ru/recommendation/finance/2012/11/06/217378.shtml
11
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Категория: Интернет
Страна: Россия
Город: Москва
Телефон: (495)647-2424
Об источнике:
http://karta-smi.ru/94913
Темпы роста выдачи ипотеки в РФ замедляются из-за роста
ставок - АИЖК
Источник: РИА Новости – Недвижимость - riarealty.ru; Дата: 06.11.2012;
Темпы роста выдачи ипотечных кредитов в РФ в сентябре 2012 года замедлились в
связи с продолжающимся ростом ставок по ипотеке, говорится в отчете Агентства по
ипотечному жилищному кредитованию (АИЖК).
"Анализ месячной динамики предоставления ипотечных кредитов показывает
замедление темпов роста рынка - в сентябре выдано 87 миллиардов рублей ипотечных
кредитов, что на 25% превышает уровень сентября 2011 года. Напомним, что ранее
темпы роста колебались около пятидесятипроцентной отметки", - уточняется в докладе.
По мнению экспертов АИЖК, замедление роста рынка во многом объясняется
продолжающимся ростом ставок.
В сентябре, как и в августе ставка выдачи по ипотечным кредитам составила 12,3%, что
на 0,4 процентного пункта выше уровня сентября 2011 года, указывает агентство,
ссылаясь на данные Банка России.
Средневзвешенная ставка по ипотечным кредитам, выданным с начала года, по
информации АИЖК, составила 12,2%.
АИЖК подтверждает свой прогноз относительно роста ипотечных ставок - согласно
ожиданиям экспертов, до конца года средневзвешенные ставки выдачи не увеличатся
выше 12,5%.
В докладе АИЖК указывается, что в октябре 2012 года продолжился рост ставок по
ипотеке, начавшийся в августе 2012 вследствие удорожания фондирования для банков.
"Так, за этот период, помимо Сбербанка, поднимавшего ставки уже второй раз за год,
ставки подняли еще 12 банков, включая и таких активных игроков рынка как Связьбанк, "Юникредит" и "Возрождение", - уточняется в сообщении.
Вместе с тем в нем указывается, что за первые три квартала 2012 года в РФ было
выдано 476 тысяч ипотечных кредитов на общую сумму 698,6 миллиарда рублей, что в
1,4 раза превышает уровень аналогичного периода 2011 года в количественном и в 1,5
раза - в денежном выражении.
http://riarealty.ru/mortgage_news/20121106/398807906.html
12
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Категория: Интернет
Страна: Россия
Город: Москва
Телефон: (495)647-2424
Об источнике:
http://karta-smi.ru/94909
Сбербанк повысил ставки по потребительским кредитам под
залог недвижимости
Источник: РИА Новости – Недвижимость - riarealty.ru; Дата: 06.11.2012;
Крупнейший российский банк - Сбербанк - повысил ставки по потребительским
кредитам под залог объектов недвижимости, теперь ставки в рублях составляют 14,515,5%, в валюте - 12,5-13,5%, свидетельствуют данные на сайте банка.
Ранее ставки составляли 12,85-14,25% в рублях и 12,05-13,4% в валюте.
"Первого ноября ставки по продукту "Потребительский кредит под залог объектов
недвижимости" были приведены в соответствие с произошедшим ранее повышением
ставок по жилищным и потребительским кредитам Сбербанка. Так, ставки в рублях по
продукту "Потребительский кредит под залог объектов недвижимости" составляют с 1
ноября 14,5-15,5%, в валюте - 12,5-13,5%", - сообщили агентству "Прайм" в прессслужбе кредитной организации.
Потребительский кредит под залог объектов недвижимости предоставляется на любые
потребительские цели под залог объекта недвижимости. Сумма кредита - до 10
миллионов рублей, 355 тысяч долларов или 250 тысяч евро. Срок кредитования - до
семи лет.
В середине сентября Сбербанк повысил ставки по потребительским кредитам в рублях
и в валюте в диапазоне до 2 процентных пунктов. С 1 октября Сбербанк повысил
ставки по автокредитам и ипотеке: эти кредиты стали дороже на 0,5-1,5 процентного
пункта. В середине октября были повышены ставки по ряду срочных рублевых вкладов
в пределах 0,55-0,75 процентного пункта. При этом ставки по вкладам в долларах и
евро не изменились.
Глава Сбербанка Герман Греф в середине сентября заявил, что повышение ставки
рефинансирования Центральным банком приведет к росту ставок по кредитам и в
конечном итоге окажет влияние на темпы экономического роста, в связи с чем ЦБ и
правительство должны рассмотреть меры по стабилизации ситуации.
Банк России 13 сентября повысил на 0,25 процентного пункта ставки по своим
операциям и ставку рефинансирования в ответ на превышение верхней границы
целевого диапазона по инфляции в 6%.
http://riarealty.ru/news/20121106/398804576.html
13
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Категория: Газеты
Страна: Россия
Город: Москва
Телефон: (495)232-3200
Об источнике:
http://karta-smi.ru/94895
Не надо делать ипотеку более доступной для всех слоев
населения
Источник: Ведомости; Дата: 06.11.2012;
Пятнадцатилетний юбилей российской ипотеки, состоявшийся в этом году,
практически не отмечался. Возможно, потому, что доступность ипотечных
заимствований у нас все еще крайне невысока. Так, недавний опрос населения показал,
что нынешние ипотечные ставки считают справедливыми лишь 5% опрошенных.
Похоже на правду, но так ли уж надо торопиться с увеличением этой доли?
Давно замечено: чрезмерно доступные жилищные займы неизбежно ведут к столь же
чрезмерному росту цен на жилье. Особенно это опасно в стране, которая по мировым
меркам жилье почти не строит (в Китае вон возводят почти 1,5 кв. м жилья в год на
человека, а мы, имея население вдесятеро меньше, всеми силами стремимся строить
хотя бы полметра). А лопнувший ценовой "пузырь" на рынке жилья слышен издалека.
В конце 1990-х гг. я побывал на стажировке в Германии, которая славится на весь мир
хорошо продуманной, сбалансированной государственной жилищной программой.
Сопровождавший меня профессор показал мне большущую таблицу, в которой были
перечислены все меры государственной поддержки граждан, улучшающих свои
жилищные условия. "Обратите внимание на то, - сказал он мне, - что среди множества
этих мер мы с вами не найдем ни одной, которая стимулировала бы жилищные
заимствования граждан. Инвестиции - пожалуйста, накопления - тем более, но не
кредиты. И это не случайно! Искусственное стимулирование любых заимствований
создает системные риски в национальной экономике, расшатывает ее устойчивость".
Нам бы такое понимание и осмотрительность! Глядишь, не привилось бы у нас
диковатое словосочетание "социальная ипотека", режущее слух любому экономистурыночнику. И не появились бы специальные ипотечные программы для избранных,
дотируемые из госбюджета.
"Молодые учителя, работающие в школах Н...ской области, - читаю я новость, получили право на субсидию при ипотечном жилищном кредитовании, включая
полную оплату за счет бюджета первоначального взноса в пределах 20% стоимости
жилья. Постановление, подписанное губернатором региона, также устанавливает право
молодых учителей на субсидию для компенсации части расходов по оплате процентов
по оформленному ипотечному жилищному кредиту до уровня 8,5% годовых в течение
срока действия кредитного договора, но не более трех лет".
Почему именно учителя? И отчего только молодые? А те, что постарше, значит, хуже?
Ведь 20% стоимости квартиры плюс дотация по процентной ставке - это, если
посчитать, очень серьезная прибавка к жалованью одних счастливчиков-учителей,
14
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
почему-то не доставшаяся другим. Где ж тут социальная справедливость,
спрашивается, в социальной по своей сути программе? Да и с этими счастливчиками не
все ясно. Что с ними будет через три года, когда государственное дотирование
процентной ставки прекратится? Весьма вероятно, что платить по рыночным ставкам
смогут не все. Иначе зачем им было помогать? (В США, кстати, одними из самых
проблемных во время ипотечного кризиса стали как раз кредиты, по которым в первые
годы кредиторы брали низкие проценты или не брали их вообще, а затем процентная
ставка резко вырастала.)
Поверьте, автор ничего не имеет против учителей, врачей и т. д. Но причем тут
ипотека? В классическом ее исполнении она являет собой исключительно рыночный
механизм. С его помощью свои жилищные потребности удовлетворяет вполне
конкретная прослойка населения, именуемая средним классом. Это тот самый класс,
который своей энергией и личным, хорошо оплачиваемым трудом составляет опору
любого рыночного государства. А ипотека - это исконная территория данного класса и,
если позволите, его привилегия. Богатые и без ипотеки обойдутся, бедным же и она не
поможет, если искусственно их не поддерживать.
А поддерживать как раз не следовало бы. Ведь с помощью ипотеки люди обзаводятся
собственным жильем, пусть даже с обременением в виде залога. Но собственное жилье
- это серьезная ответственность, рассуждают те же мудрые немцы. Ответственность
социальная, экономическая, психологическая. Нагружать ею малоимущие слои
населения неумно и недальновидно. Для этой категории граждан в развитых странах
предусмотрены различные формы жилищного найма, в том числе социального, с
солидной поддержкой государства. Найма дешевого, но без права выкупа квартиры.
Разбогател - переезжай: в более благоустроенное жилище, с коммерческими условиями
найма или в собственный дом, с ипотекой.
Вот и нам бы сосредоточиться на широком развитии различного рода найма, особенно
социального. А также жилищно-накопительных систем. Оставив ипотеку на той
позиции, для которой она предназначена, - на рыночной.
Увы, не получается. Программа по развитию социального жилищного найма находится
в стадии очень робкого пилотирования. А со стройсберкассами дела обстоят и того
хуже. Законопроект о распространении этой немецкой системы, весьма положительно
зарекомендовавшей себя на всех континентах, кроме, разве что, Африки, циркулирует
по властным кабинетам уже добрый десяток лет. Порождая тем самым множество
региональных суррогатов, сильно смахивающих на финансовые пирамиды.
Вот и выходит, что ипотеке у нас не повезло. Все внимание властей сфокусировано на
ней. И, стало быть, вся ответственность - тоже. Стоит ли после этого удивляться, что
нравится она далеко не всем, а точнее сказать, - немногим. Остальные все больше ее
ругают, как это всегда бывает, когда обещанного народу чуда не случается.
http://www.vedomosti.ru/finance/analytics/31081/ne_nado_delat_ipoteku_bolee_dostupnoj_d
lya_vseh_sloev
15
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Категория: Газеты
Страна: Россия
Город: Москва
Телефон: (495)232-3200
Об источнике:
http://karta-smi.ru/94869
Объем ипотечных кредитов достиг невиданных в России
высот
Источник: Ведомости; Дата: 07.11.2012;
По данным ЦБ, российские банки за девять месяцев выдали ипотеки на 698,6 млрд руб.
- в 1,5 раза больше, чем за аналогичный период прошлого года. Объем ипотечной
задолженности на балансах банков к 1 октября достиг 1,8 трлн руб. Растет и количество
выданных кредитов - 475823 с начала года. Это превышает прошлогодний результат на
40%.
Средневзвешенная ставка по ипотечным кредитам выросла с 11,8% годовых в январе
до 12,3% в сентябре.
Сбудутся самые оптимистичные ожидания Агентства по ипотечному жилищному
кредитованию (АИЖК). Оно прогнозировало, что в 2012 г. будет выдано 0,8-1 трлн
руб. ипотечных кредитов, и начальник управления анализа АИЖК Анна Любимцева
полагает, что "прогноз реализуется по верхней границе - 1 трлн руб., максимум - 1,1
трлн". Прогноз по ставке АИЖК не меняет: к концу года она вырастет до 12,5%.
Каждый пятый объект, зарегистрированный в сделках с жильем в первом полугодии, по
данным Росреестра, приобретался с использованием ипотечного кредитования. Этот
показатель впервые превысил 20%. Особенно быстро, по оценкам АИЖК, растет доля
ипотеки в продажах новостроек. Группа ПИК в III квартале продала с помощью
ипотечных сделок 29% квартир.
Несмотря на столь впечатляющие цифры, выдача ипотеки замедляется. Осенью спрос
на ипотеку всегда растет, но на этот раз статистика ЦБ показывает иное: в сентябре
выдано 87 млрд руб. кредитов против 95 млрд в августе.
Любимцева признает "замедление объемов выдачи" и указывает, что на это повлиял
рост ставок и цен на жилье до уровня, при котором платежеспособный спрос
насыщается.
Директор управления розничного кредитования Сбербанка Наталья Алымова связывает
замедление выдачи в сентябре с очень активным летом, когда ожидания осеннего
повышения ставок подстегнули спрос населения на кредиты. Эти страхи оказались
преувеличенными, подчеркивает она: в Сбербанке с начала года ставки по ипотеке
выросли на 1 процентный пункт.
А вот "ВТБ24" не замечает замедления. Выдача продолжает расти "от месяца к месяцу",
уверяет вице-президент банка Георгий Тер-Аристокесянц. "Мы не ощущаем снижения
16
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
спроса - ставки на рынке выросли, но не настолько чувствительно [чтобы люди
отказывались от кредитов]", - говорит он.
В октябре ставки по ипотеке продолжили расти, свидетельствует мониторинг АИЖК.
Вслед за Сбербанком, поднявшим ставки второй раз за год, в октябре ставки повысили
еще 12 игроков, включая таких крупных, как "Юникредит банк", Связь-банк и
"Возрождение", отмечает Любимцева.
В следующем году объем выдачи вырастет максимум на 20%, прогнозирует
Любимцева. "Мы ожидаем определенную стагнацию, и это хорошо - более высокие
темпы выдачи будут означать уход в сабпрайм-сегмент (выдачу более рискованных
ссуд. - "Ведомости") и, соответственно, надувание пузыря на ипотечном рынке", говорит она.
Регулятор даже будет стараться ограничить чрезмерный рост. АИЖК совместно с ЦБ
работают над требованиями по резервированию ипотечных кредитов, чтобы
стимулировать банки поддерживать качество портфелей, отмечает Любимцева.
http://www.vedomosti.ru/finance/news/5794481/ipotechnyj_rekord
17
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
4. Страхование
Категория: Информ. агентства
Страна: Россия
Город: Москва
Телефон: (495)974-7664
Об источнике:
http://karta-smi.ru/94880
SP подтвердило рейтинг "Ингосстраха" на фоне покупки
банка "Союз"
Источник: ПРАЙМ, Москва; Дата: 06.11.2012;
Международное рейтинговое агентство Standard & Poor`s подтвердило долгосрочный
кредитный рейтинг и рейтинг финансовой устойчивости страховой компании
"Ингосстрах", занимающей третье место среди страховщиков в РФ, на уровне "BBB-", а
также долгосрочный кредитный рейтинг банка "Союз", входящего в сотню крупнейших
в РФ, на уровне "B", говорится в сообщении агентства.
Прогноз по рейтингам стабильный.
Рейтинг "Ингосстраха" по национальной шкале подтвержден на уровне "ruAA+".
Краткосрочный кредитный рейтинг банка подтвержден на уровне "C", рейтинг по
национальной шкале - "ruA-".
Агентство отмечает, что подтверждение рейтингов произошло на фоне доведения доли
"Ингосстраха" в банке "Союз" до 99,99% с 49,99%.
"Ингосстрах", владеющий 50% акций банка, являлся основным претендентом на
покупку оставшегося 50-процентного пакета "Союза". Стартовая цена этого пакета
была установлена на уровне 2,8 миллиарда рублей, потенциальные участники аукциона
должны подавать заявки до 22 октября включительно и внести задаток в размере 140
миллионов рублей. О санации банка "Союз" было объявлено в декабре 2008 года. АСВ
предоставило банку в период оздоровления более 33 миллиардов рублей.
По данным источника, "Ингосстрах" предложил за пакет акций 2,815 миллиарда
рублей.
Федеральная антимонопольная служба (ФАС) РФ ранее разрешила "Ингосстраху"
довести свою долю в банке "Союз. Кроме того, разрешение на покупку пакета
получила также кипрская Altius Holding. Оба претендента на пакет аффилированы с
"Базэлом" Олега Дерипаски.
"Союз" основан в 1993 году как универсальный коммерческий банк. Согласно данным
"РИА Рейтинг", банк "Союз" на 1 октября занимает 66 место по размеру активов среди
банков РФ с показателем 82,78 миллиарда рублей.
18
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
ОСАО "Ингосстрах" работает на международном и внутреннем рынках с 1947 года.
Компания занимает лидирующие позиции в России по сумме страховых взносов по
добровольному страхованию (кроме страхования жизни). "Ингосстрах" имеет право
осуществлять все виды страхования (с учетом специализации страховщиков), а также
перестраховочную деятельность. Компания присутствует в 248 населенных пунктах
РФ. Представительства и дочерние компании страховщика работают в странах
дальнего и ближнего зарубежья.
http://ins.1prime.ru/news/0/%7BC806FC39-CC7A-4E17-A0F9-6EA1BFFFDB9D%7D.uif
19
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Категория: Информ. агентства
Страна: Россия
Город: Москва
Телефон: (495)974-7664
Об источнике:
http://karta-smi.ru/94878
"Первая страховая компания" переименована в "БИН
Страхование"
Источник: ПРАЙМ, Москва; Дата: 06.11.2012;
"Первая страховая компания" (1СК), входящая в топ-40 российских страховщиков по
объему премий, официально переименована в ООО "БИН Страхование", говорится в
сообщении страховщика.
В 2007 году владелец Бинбанка Микаил Шишханов заключил опционный договор с
правом выкупа контролирующей доли в ООО "Первая страховая компания".
Окончательный переход контроля над компанией планируется завершить в начале 2013
года.
Как отмечается, в рамках реализации новой стратегии Бинбанка страховая компания и
кредитная организация ожидают получить синергетический эффект в условиях
интенсивного развития двух компаний.
"Работа под единым брендом столь крупных финансовых активов, собственником
которых я являюсь, позволит увеличить уровень клиентской осведомленности о
компаниях, а также усилить продуктовую интеграцию среди них", - отметил
Шишханов, чьи слова приводятся в сообщении.
Переименование 1СК в "БИН Страхование" является первым шагом на пути к
поставленной акционером цели. На сегодняшний день уже сформирована новая
команда, имеющая опыт работы в ведущих страховых компаниях. Приоритетами топменеджмента являются проведение необходимых оперативных изменений, а также
разработка стратегии развития страховой компании до 2020 года и дальнейшая ее
реализация.
"Мы видим большой потенциал развития компании в условиях низкого проникновения
страхования на российском рынке и бурного развития банкострахования. Для
повышения эффективности бизнеса планируется разработать конкурентноспособные
страховые продукты, внедрять прогрессивные технологии и совершенствовать сервис
для клиентов и партнеров", - отметила генеральный директор страховщика Галина
Ионова.
ООО "БИН Страхование" (ранее - 1СК) работает на страховом рынке с 2000 года,
реализует более 55 видов услуг. Региональная сеть компании представлена 51
филиалом, 42 региональными агентствами и более чем 30 офисами продаж в
Московском регионе. Уставный капитал компании составляет 1,07 миллиарда рублей.
20
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Согласно ренкингу "Прайм Страхование", по итогам первого полугодия текущего года
компания находилась на 39-ом месте по сбору премий - 1,5 миллиарда рублей.
Выплаты за этот период составили 0,7 миллиарда рублей.
http://ins.1prime.ru/news/0/%7B2A2BFB03-F086-4AA9-8556-D3F67D729555%7D.uif
21
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
5. Фондовый рынок
Категория: Информ. агентства
Страна: Россия
Город: Москва
Телефон: (495)974-7664
Об источнике:
http://karta-smi.ru/94915
Совет директоров Московской биржи планируется
преобразовать в наблюдательный совет
Источник: ПРАЙМ, Москва; Дата: 06.11.2012;
Совет директоров Московской биржи планируется преобразовать в наблюдательный
совет, следует из материалов биржи.
Совет директоров, состоявшийся во вторник в заочной форме, рекомендовал собранию
акционеров преобразовать совет директоров в наблюдательный совет. Как пояснили
агентству "Прайм" на бирже, это делается в преддверии IPO, чтобы быть "ближе к
международной терминологии". Собрание акционеров биржи запланировано на
декабрь.
Кроме того, на совете директоров Московской биржи определена цена размещения
акции биржи в пользу дочерней компании ООО "ММВБ-Финанс". Цена размещения
будет объявлена в среду после подписания протокола совета директоров.
По цене размещения "ММВБ-Финанс" выкупит у биржи акции допэмиссии, чтобы
выпуск состоялся. "Цена размещения является расчетной ценой, не связана с IPO и не
имеет никакого особого значения для участников рынка", - уточнил журналистам
председатель правления Московской биржи Александр Афанасьев.
По его словам, цена размещения определена, ориентируясь на цену опциона и цену
первичной сделки.
Федеральная служба по финансовым рынкам (ФСФР) зарегистрировала в конце
октября 2012 года дополнительный выпуск и проспект обыкновенных акций ОАО
"Московская биржа ММВБ-РТС" номинальным объемом 200 миллионов рублей. В
рамках эмиссии выпускается 200 миллионов акций номиналом 1 рубль.
Дополнительному выпуску присвоен государственный регистрационный номер 1-0508443-Н-003D.
Акционеры Московской биржи на внеочередном собрании 21 сентября приняли
решение об увеличении уставного капитала биржи на 200 миллионов рублей - до 2,397
миллиарда рублей. Допэмиссия проводится в рамках технических мероприятий при
подготовке Московской биржи к IPO. Московская биржа будет готова к IPO в феврале
2013 года.
22
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Кроме того, на совете директоров биржи 8 ноября заместителем председателя
правления Московской биржи будет избран Андрей Шеметов, в настоящее время
занимающий пост генерального директора "Атона".
По словам Афанасьева, Шеметов будет отвечать на бирже за линейку продуктов, их
продажу и за выстраивание отношений с рыночным сообществом. В частности,
готовящиеся проекты Московской биржи по введению расчетов T+N и
централизованного клиринга, по мнению главы биржи, являются определенными
реформами, поэтому требуют теснейшего сотрудничества с рынком.
Шеметов возглавил "Атон" в 2008 году, в настоящее время он входит в состав совета
директоров Московской биржи.
http://www.1prime.ru/news/0/%7B115CA048-8129-490E-AC28-36FA306BBA01%7D.uif
23
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Категория: Газеты
Страна: Россия
Город: Москва
Телефон: (495)943-9750
Об источнике:
http://karta-smi.ru/94882
Отток законсервировался // Паевые фонды теряют средства
четырнадцатый месяц подряд
Источник: Коммерсантъ; Дата: 07.11.2012;
Отток средств из российских паевых фондов замедляется. В октябре клиенты вывели из
открытых ПИФов всего чуть более 200 млн руб.- существенно меньше, чем в
предыдущие месяцы. Отток средств из фондов акций отчасти компенсировал приток в
фонды облигаций, а также в "золотые" фонды, которые пользуются популярностью у
российских инвесторов, несмотря на снижение котировок золота в последний месяц.
По оценке "Ъ", основанной на данных InvestFunds, чистый отток средств из открытых
паевых фондов в октябре составил 217 млн руб. Впрочем, это существенно меньше, чем
в предыдущие месяцы: втрое меньше потерь сентября (около 600 млн руб.) и в девять
раз меньше потерь августа (почти 2 млрд руб.). Результат нынешнего октября минимальный за последние два года. В сентябре 2010 года клиенты вывели из фондов
207 млн руб. Вместе с тем минувший месяц стал четырнадцатым месяцем подряд, когда
фонды фиксируют чистый отток средств пайщиков. За этот период частные инвесторы
вывели из фондов около 15 млрд руб. Продолжительнее клиенты забирали деньги
только в кризис 2008-2009 годов, когда за 17 месяцев открытые ПИФы лишились почти
20 млрд руб. средств пайщиков.
Вывод средств затронул в первую очередь фонды, инвестирующие большую часть
средств в рисковые инструменты - фонды акций и смешанных инвестиций. Их потери
превысили 730 млн руб. Участники рынка объясняют поведение пайщиков
ухудшившейся конъюнктурой рынка. После четырех месяцев непрерывного роста и
достижения в сентябре полугодового максимума в октябре индекс ММВБ снизился на
2,3%, до отметки 1425,7 пункта. По словам гендиректора "Райффайзен Капитала"
Владимира Соловьева, основной отток средств идет от клиентов, которые изначально
рассчитывали на короткий инвестиционный горизонт и которые были разочарованы
динамикой рынка акций. "Инвесторы устали ждать восстановления рынка, поэтому
предпочитают выйти из него и дождаться лучшего времени для инвестирования",отмечает и заместитель гендиректора "Альфа-Капитала" Олег Кессо.
Тем не менее уход с фондового рынка не был повсеместным. Консервативные ПИФы фонды денежного рынка и облигационные фонды - получили дополнительные 330 млн
руб. При этом все три фонда, привлекшие за отчетный месяц более 100 млн руб.,
оказались облигационного типа. "В условиях высокой неопределенности на рынках
клиенты все большее предпочтение отдают безопасности инвестиций, поэтому с целью
снижения уровня риска своих вложений осуществляли замену агрессивных стратегий
на консервативные, в частности, облигационные",- отмечает руководитель бизнеса
24
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
портфельных инвестиций "ВТБ Капитал Управление инвестициями" Владимир
Потапов.
Впрочем, модными остаются и вложения в фонды фондов, которые размещают
средства преимущественно в иностранных активах. Пайщики вложили в эти фонды
почти 200 млн руб. Как и прежде, высоким спросом пользовались "золотые" фонды (см.
"Ъ" от 5 сентября), даже несмотря на то, что после достижения годового максимума в
начале октября ($1794 за унцию), к началу ноября золото подешевело до $1680 за
унцию.
Между тем как отечественные инвесторы сокращают вывод средств, нерезиденты,
наоборот, все активнее фиксируют прибыли. По данным Emerging Portfolio Fund
Research, за октябрь фонды, инвестирующие в Россию, лишились около $180 млн, тогда
как в предыдущие три месяца они привлекали в среднем $100 млн в месяц. По словам
портфельного управляющего Allianz Investments Олега Попова, западных инвесторов
напугала проводимая в России экономическая политика по усилению влияния
государства в различных отраслях экономики с одновременным снижением
конкуренции в этих отраслях. В октябре было объявлено о сделке по приобретению
государственной "Роснефтью" частной ТНК-ВР. "В отличие от российских инвесторов,
которые привыкли к противоречиям между заявлениями и действиями власти,
иностранцев это отпугивает, поскольку говорит об отсутствии внутренней
устойчивости",- отмечает управляющий западного фонда.
http://kommersant.ru/doc/2061556
25
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
6. Платежные системы
Категория: Информ. агентства
Страна: Россия
Город: Москва
Телефон: (495)988-7677
Об источнике:
http://karta-smi.ru/94962
Рынок пластиковых карт в России не будет расти без запрета
на наличные
Источник: Финмаркет - Finmarket.ru; Дата: 06.11.2012;
Рынок пластиковых карт в России оказался в тупике: россияне не умеют пользоваться
картами и считают их блажью богатых, а платежные системы дерут с них три шкуры
через завышенные комиссии. Без вмешательства государства рынок не сможет
развиваться, считают в Высшей школе экономики Эксперты Лаборатории экономикосоциологических исследований ВШЭ изучили российский рынок пластиковых карт и
теперь готовы поддержать правительство и Минфин, которые хотят ограничить
наличные расчеты в экономике. Чтобы рынок развивался, нужно заставить платежные
системы Visa и MasterCard немного снизить тарифы и ограничить наличные платежи.
Россияне не очень активно используют финансовые инструменты, связанные с
безналичными платежами. По результатам опроса Национального агентства
финансовых исследований, к апрелю 2011 года пластиковые карты имели 51 %
россиян, а 40 % не имели и заводить их не планировали. Карты нужны более
обеспеченным людям, считают 27 % россиян, а также 23 % не умеют ей пользоваться,
8% считают, что возникает слишком много проблем с поиском банкоматов. Около 53 %
россиян пользуются картами только для снятия наличных.
Россия отстает от развитых и даже развивающихся стран по количеству карта на одного
жителя. Наибольшее количество карт на одного жителя в Корее (4,95), США (3,79) и
Сингапуре (3,42). Россия (0,96) находится на одном уровне с Мексикой (0,90) и
Италией (1,17). При том, что Италия - самая "некарточная" страна в Европе.
Есть куда расти - Россия и Индия отстают от соседей по БРИК по количеству
пластиковых карт на одного жителя
26
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Лидером по выпуску карт стал Сбербанк. Число его карт в 7-8 раз выше, чем других
банков. Второе место у ВТБ, третье - у Альфа-банка. Процесс концентрации
продолжается. Количество банков, которые выпускают карты, снизилось с 709 до 679 с
2008 года. Параллельно снижается прибыльность кредитных организаций. Количество
филиалов банков тоже снижается. С 2005 по 2012 годы оно сократилось на 13 %. Число
филиалов Сбербанка сократилось вдвое. Населению нужны не филиалы, а банкоматы.
Рынок одного игрока - 60% карт в стране эмитировал "Сбербанк"
Авторы исследования утверждают, что комиссия при использовании пластиковых карт
действительно выше, чем в Европе, но не так критична, как об этом кричит бизнес.
27
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
В Европе дешевле - комиссии платежных систем в России довольно высоки
Российский рынок платежных систем отличается совершенной несамостоятельностью
и дуополией двух международных игроков Visa и MasterCard.
Рынок, фактически, контролируют две платежные системы
28
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Владельцы карт тратят больше
Ольга Сергеева, начальник управления контроля финансовых рынков ФАС "Мы знаем
о проведенном исследовании Высшей школы экономики, но воздействовать на
компании Visa и MasterCard мы будем только в том случае, если будет установлено
нарушение законодательства с их стороны. Пока сложно говорить о нарушениях на
основании тех данных, которые представлены в докладе ВШЭ.
Действительно, положении платежной системы Visa может характеризоваться как
доминирующее, и к компании в таком случае применяются запреты на
злоупотребление таким положением. Для Visa и MasterCard может действовать также
запрет на антиконкурентные соглашения. Но есть ли они, пока не установлено.
Как говорят сами представители платежных систем, комиссии могут быть высокими
для стимулирования эмиссии платежных карт. Когда рынок уже насыщен картами,
платежная система производит меры по снижению торговой уступки либо сама, либо
по предписаниям антимонопольного органа. Но рассматривать проблему необходимо в
комплексе. Ситуации в ЕС, США и России разные хотя бы потому, что количество
выпущенных карт на душу населения серьезно отличается.
Мы проводим постоянный мониторинг ситуации на российском рынке и при
поступлении жалоб будет проводить расследование по каждому заявлению. Пока ни
одной жалобы ни от банков, ни от предприятий торговли по этому вопросу ФАС не
получала".
http://www.finmarket.ru/z/nws/hotnews.asp?id=3116074
29
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Категория: Газеты
Страна: Россия
Город: Москва
Телефон: (495)363-1111
Об источнике:
http://karta-smi.ru/94893
ЦБ заблокировал законопроект Минфина об ограничении
наличных расчетов
Источник: РБК Daily; Дата: 07.11.2012;
Законопроект об ограничении наличных расчетов застрял на первоначальном этапе Минфину никак не удается согласовать его с Центробанком. Регулятор считает, что изза роста числа мошеннических операций по картам безналичные платежи для граждан
опасны.
Министр финансов Антон Силуанов вчера сообщил, что его ведомство никак не может
согласовать с ЦБ поправки в законодательство о безналичных расчетах. Они
предусматривают запрет наличных платежей на сумму свыше 600 тыс. руб. По словам
г-на Силуанова, ЦБ выступает против самой концепции законопроекта. "Он говорит сейчас достаточно много мошеннических операций, которые с кредитных карт могут
уводить деньги, и клиенты будут терять свои суммы, не зная об этом", - цитирует
министра РИА Новости.
Предложение ограничить расчеты наличными, а также обязать компании выплачивать
зарплаты на карту было озвучено весной этого года. В Минфине рассчитывали, что эти
правила вступят в силу в начале 2014 года, однако окончательная версия законопроекта
все еще не готова, в том числе из-за разногласий с ЦБ.
"Опасения Центробанка по поводу мошенничества по картам не очень весомы,
поскольку большинство граждан не хранят на "пластике" огромные суммы", - говорит
вице-президент Пробизнесбанка Андрей Филь. Деньги обычно находятся на счетах, на
карту, в том числе для совершения операций, переводится лишь некоторая часть. "По
карте никто машины и квартиры обычно не оплачивает, поэтому вряд ли принятие
законопроекта увеличит ущерб от мошенников", - считает банкир.
"Для банков переход на безналичные расчеты выгоден, поскольку увеличится их
комиссионный доход", - отмечает зампред правления Абсолют Банка Иван Анисимов.
Однако, по его словам, есть некоторые сомнения в том, что Россия уже готова к
подобным переменам. "Вполне возможно, появятся схемы и по оплате в наличной
форме, что увеличит теневой оборот денег", - полагает г-н Анисимов.
Похожие опасения есть и у ЦБ. Еще в мае первый зампред ЦБ Алексей Улюкаев
заявлял, что попытка административно сократить наличные платежи может привести к
появлению серых схем, поэтому нужно ориентироваться на международный опыт,
когда безналичные расчеты внедрялись мощной мотивацией для участников процесса,
а не запретами.
30
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Для граждан безналичные расчеты могут обернуться дополнительными расходами. Так,
у лидера рынка Сбербанка перевод средств в другую кредитную организацию стоит 2%
от суммы, если клиент обращается в отделение банка, и 1% при использовании
интернет-банка.
http://www.rbcdaily.ru/2012/11/07/finance/562949985080128
31
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
7. Долевое строительство
Категория: Интернет
Страна: Россия
Город: Москва
Телефон: (495)363-1111
Об источнике:
http://karta-smi.ru/94919
Минфин может стать единым госрегулятором в области
долевого строительства
Источник: Quote РБК - quote.rbc.ru; Дата: 06.11.2012;
Министерство финансов (Минфин) РФ может стать единым федеральным органом
исполнительной
власти,
уполномоченным
осуществлять
государственное
регулирование в области долевого строительства многоквартирных домов и иных
объектов недвижимости. Соответствующий проект постановления РФ обнародовал
Минфин РФ.
Как указывается в пояснительной записке к документу, в настоящее время полномочия
по осуществлению функций по выработке государственной политики в сфере
государственного регулирования в области долевого строительства многоквартирных
домов осуществляет Минфин РФ, а функции по принятию нормативных правовых
актов - Федеральная служба по финансовым рынкам (ФСФР).
Кроме того, Минфин РФ обнародовал проект закона, предполагающий внесение
изменений в ст.23 закона "Об участии в долевом строительстве многоквартирных
домов и иных объектов недвижимости и о внесении изменений в некоторые
законодательные акты РФ". Данный законопроект направлен на защиту прав граждан,
участвующих в долевом строительстве, чьи права были нарушены застройщиками,
отмечается в пояснительной записке к нему.
В этих целях предлагается определить критерии отнесения граждан к числу
пострадавших от застройщика, а также установить правила ведения контролирующим
органом реестра таких граждан. Согласно законопроекту данные функции отнесены к
компетенции правительства РФ.
http://quote.rbc.ru/news/fond/2012/11/06/33810594.html
32
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
8. Пенсионное обеспечение
Категория: Информ. агентства
Страна: Россия
Город: Москва
Телефон: (495)363-1111
Об источнике:
http://karta-smi.ru/94925
Инвестиции в себя: береги пенсию смолоду
Источник: РИА РБК, Москва; Дата: 06.11.2012;
Современные жизненные реалии таковы, что очень многие отгоняют от себя мысль о
неизбежной старости как заведомо удручающую. К сожалению, в российских условиях
определения "старик" и "пенсионер", звучат скорее уничижительно, чем почетно. Когда
они произносятся, в воображении встает образ плохо одетого и замученного жизнью
человека.
В то же время пенсионеры зарубежного разлива выглядят совсем по-другому, для них
пенсия более похожа на заслуженный отдых, чем для основной массы российских
стариков. Однако не все так печально, как кажется на первый взгляд. И если
приглядеться, есть реальные предпосылки для того, чтобы ситуация с течением
времени улучшилась.
Эта статья расскажет о способах финансовой защиты на период старости - о том, что
принято называть обобщенным словом "пенсия". Мы поговорим о накопительной части
пенсии, о ее текущем состоянии, о перспективах, о рисках, а также об альтернативах, с
помощью которых можно обезопасить себя и сформировать дополнительный капитал к
пенсионному возрасту.
Текущая ситуация
Начиная с 2002г., когда состоялся важный этап пенсионной реформы и в России
заработало такое понятие, как "накопительная часть пенсии", на нее поступают 6% от
страховых взносов работодателя за каждого работающего гражданина. По
федеральному закону №111-ФЗ от 24 июля 2002г. "Об инвестировании средств для
финансирования накопительной части трудовой пенсии в Российской Федерации",
каждый гражданин РФ имеет право выбрать тот или иной механизм инвестирования
своей накопительной части пенсии.
Есть три варианта того, как можно распорядиться своей долей пенсионных отчислений.
Первый - самый простой - оставить пенсионные накопления в Пенсионном фонде РФ
под управлением государственной управляющей компании Внешэкономбанка.
Вариант второй - выбрать частную управляющую компанию (УК). При выборе данного
варианта накопительная часть пенсионных сбережений будет храниться в основном
33
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Пенсионном фонде РФ, однако управление средствами будет производиться выбранной
негосударственной управляющей компанией. Как правило, за счет большего
количества вариантов инвестирования такие управляющие компании предлагают более
высокую последующую доходность.
И, наконец, вариант третий - передать управление накопительной частью пенсии под
контроль негосударственного пенсионного фонда (НПФ). В данном случае хранение
накопительных сбережений происходит не в Пенсионном фонде РФ, а непосредственно
в НПФ. Инвестирование полученных на хранение средств НПФ может осуществляться
как самостоятельно, так и через управляющие компании, с которыми заключены
договоры на права осуществления этой деятельности.
Кроме того, каждый гражданин РФ может принять участие в государственной
программе софинансирования пенсии. В настоящий момент ей воспользовались более 6
млн человек. Суть программы заключается в том, что пенсионные накопления,
внесенные дополнительно к накопительной части пенсии, удваиваются. Правда, при
этом существуют ограничения по их размеру - от 2 до 12 тыс. рублей ежегодно на
протяжении 10 лет. Возможность для вступления в эту программу возможна до 1
октября 2013г.
Преимущества частного над государственным
Как многие помнят, переход от советской плановой экономики к рынку проходил под
лозунгом того, что конкуренция является главным двигателем экономики. Собственно,
мы не собираемся его оспаривать. Потому что если вернуться к теме нашей статьи, по
сравнению с государственным Пенсионным фондом, частные НПФ обладают
несомненными преимуществами.
В частности, по словам Дмитрия Юрцвайга, члена Правления ФГ БКС, доходность у
НПФ, как правило, выше инфляции, т.к. у "частников" есть возможность размещать
средства в более доходные инструменты (по сравнению с государственным
Пенсионным фондом). При этом риски негосударственных пенсионных фондовниже,
чем у управляющих компаний, так как, в отличие от последних, НПФ имеет право
самостоятельно размещать средства в государственные ценные бумаги и депозиты, но
для диверсификации рисков часто размещают средства среди нескольких УК.
И это уже не говоря о том, что любой НПФ, как правило, практикует индивидуальный
подход к своему клиенту, а также имеет возможность предлагать услугу по
негосударственному пенсионному обеспечению.
По мнению первого заместителя председателя правления АКБ "Ланта-Банк" Вячеслава
Волкова, основное преимущество НПФ перед государственным Пенсионным фондом "профессионализм управленцев, а следовательно, и полученная доходность от
управления как компанией, так и клиентами".
В этой связи интересно сопоставить некоторые статистические показатели. В
частности, среднегодовая инфляция с 2004г. по 2011г. составила 10,04%. В то же время
доходность государственной УК Внешэкономбанка, которая по умолчанию управляет
34
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
накоплениями граждан, по данным ряда экономических СМИ, за тот же период
составляла в среднем 6,61% в год. Именно поэтому многочисленные
экспертыфинансового рынка для сохранения накопительной части пенсии и защиты ее
от инфляции рекомендуют переводить свои средства в негосударственные пенсионные
фонды. И, как свидетельствует статистика, в течение 10 лет действия реформы более 11
млн граждан перевели свою накопительную часть пенсии в НПФ.
Однако НПФ надо уметь выбрать. По словам члена Правления ФГ БКС Дмитрия
Юрцвайга, в момент, когда вы делаете выбор, нужно обращать свое внимание на
рейтинг надежности НПФ, на показатель величины имущества для обеспечения
уставной деятельности НПФ (ИУОД), т.е. средства, которые предназначены для
погашения убытков фонда, а также на информацию об объеме пенсионных накоплений
в управлении НПФ и количество клиентов, доверивших НПФ свои накопления.
Что день грядущий нам готовит?
Тем не менее, несмотря на очевидные преимущества, которые дает гражданам
возможность самостоятельно распоряжаться накопительной частью пенсии,
существуют риски, с которыми может столкнуться каждый работающий гражданин РФ.
В частности, с осени 2012г. на государственном уровне рассматривается предложение о
снижении размера взносов на накопительную часть пенсии с 6% до 2%. Существуют
предложения и о полной отмене обязательной накопительной части пенсии. Все эти
меры направлены на то, чтобы с помощью высвободившихся средств покрыть дефицит
Пенсионного фонда России, который, по некоторым данным, составляет уже более 1
трлн руб. Также среди обсуждаемых мер, которые принято считать непопулярными, постепенное повышение пенсионного возраста до 63 лет.
Пока сложно говорить об этих предложениях со стопроцентной уверенностью, так как
они находятся в стадии проработки и не факт, что придут в исполнение. Но нет дыма
без огня. Как обезопасить себя гражданам, желающим самостоятельно управлять хотя
бы частью своих пенсионных сбережений, в случае если государство "откатит"
реформу назад?
Существует несколько вариантов. В частности эксперты "БКС Премьер" рекомендуют
перестраховаться и усилить свою финансовую защиту, используя альтернативные
инструменты для создания резервного капитала к пенсионному возрасту, так как есть
существенный риск, что размера пенсии, особенно с учетом значительно
уменьшившейся накопительной части, не хватит для того, чтобы покрыть все расходы,
к которым вы привыкли в течение активной рабочей жизни. Откладывать деньги может
каждый, поэтому можно понадеяться на себя и использовать способы самостоятельного
формирования пенсионного капитала.
Альтернативы пенсии
Во всем мире - и в России - существует несколько способов финансовой защиты в
старости. Например, как мы уже говорили выше, негосударственное пенсионное
обеспечение. Принцип работы негосударственного пенсионного обеспечения
35
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
заключается в том, что человек, выбрав негосударственный пенсионный фонд, сам
совершает отчисления в НПФ по выбранной им пенсионной программе. Такой способ
широко распространен в развитых странах, однако в РФ пока еще не набрал
популярность. Одна из извечных причин - низкая финансовая грамотность населения.
Еще одной популярной на Западе и только-только начавшей приживаться у нас в
России практикой является получение услуги по накопительному страхованию жизни.
Программы накопительного страхования жизни имеют определенного сходство с
программами негосударственного пенсионного обеспечения, при этом преимущества
НСЖ заключаются в том, что, помимо создания капитала, человек получает страховую
защиту своей жизни и здоровья на период действия программы. Эксперты "БКС
Премьер" рекомендуют обратить внимание на программы накопительного страхования
жизни компаний "Дженерали ППФ" и "Альянс РОСНО" как на одни из наиболее
выгодных и надежных.
Кроме того, при выборе инструментов, призванных защитить вас в старости от
возможных финансовых потрясений, считают эксперты "БКС Премьер", не надо
забывать про классические инструменты финансовых рынков. Например, про паевые
инвестиционные фонды, также подходящие для долгосрочного инвестирования, с
потенциально более высокой доходностью, чем доходность по программам НПФ и
НСЖ. Аналитики очень многих инвестиционных домов рекомендуют регулярно
инвестировать в ПИФы - от двух лет и выше.
Те, кто не боится рисковать, как считают эксперты "БКС Премьер", всегда имеют
возможность инвестировать в ценные бумаги. Правда, надо сказать, что для этого
нужно время и хотя бы минимальные знания. Но если они есть, можно создать
портфель из ценных бумаг самостоятельно, учитывая такие факторы, как срок
инвестирования, ожидаемая доходность, риск потерь, надежность эмитентов.
Ну и, наконец, всегда можно, ни о чем не задумываясь, положить деньги на депозит,
используя его как вариант для резервного инвестирования с невысокой доходностью и
минимальными рисками.
Как считает инвестиционный консультант УК "Солид Менеджмент" Сергей
Звенигородский, "в любом случае, средства на черный день и на заслуженном отдыхе
должны быть обязательно, а если этих средств достаточно для нормальной жизни, то
заняться вопросом накопления следует смолоду". Эксперт отмечает, что пенсионные
накопления по негосударственному пенсионному обеспечению наследуются
полностью, защита от "исчезновения" работает идеально и есть у каждого гражданина
(кроме некоторых категорий бюджетников) моложе 1967г.р.
Все вышеперечисленные способы, скорее всего, помогут вам сформировать
дополнительный капитал к основной части пенсии и увеличить собственную
финансовую защиту в условиях постоянных перемен в пенсионном законодательстве.
http://top.rbc.ru/society/06/11/2012/823459.shtml
36
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Категория: Газеты
Страна: Россия
Город: Москва
Телефон: (495)650-0581
Об источнике:
http://karta-smi.ru/94934
Минфин уперся в накопительную систему // Даже поручение
президента не примирило министерства в вопросе
пенсионных накоплений
Источник: Известия (Федеральный выпуск); Дата: 07.11.2012;
По информации "Известий", на совещании, прошедшем в конце октября у вицепремьера Ольги Голодец, урегулированы почти все разногласия, возникшие между
Минфином и Минтруда в связи с проводимой пенсионной реформой. Камнем
преткновения остается ключевой вопрос реформы - сокращение на две трети, с 6% до
2%, накопительной части пенсии. Министерства финансов настаивает на
необходимости оставить тариф на текущих 6%. Это следует из протокола совещания
(есть в распоряжении "Известий"), о ведомственном конфликте также рассказали
участники совещания.
На совещании помимо Минфина присутствовали представители Министерства труда и
социальной защиты (разработчик Стратегии развития пенсионной системы) и
Федеральной службы по финансовым рынкам (ФСФР). На повестке дня стояло
поручение президента, данное в начале октября - до 15 декабря внести в
Государственную думу законопроекты по пенсионной реформе. Ведомства должны
были снять основные противоречия.
Министерствам действительно удалось урегулировать практически все спорные
вопросы, рассказал "Известиям" участник совещания. В их числе - введение
повышенных страховых взносов для предприятий с вредными условиями труда. В
связи с тем, что их работники выходят на пенсию досрочно, компании должны делать
за них дополнительные взносы, считают авторы стратегии. Сегодня они уплачивают в
Пенсионный фонд те же суммы, что и все остальные работодатели. Предполагается,
что помимо общих 30% за "досрочников", ведущих подземные работы и трудящихся в
горячих цехах, уже со следующего года дополнительно придется вносить 4% от
37
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
зарплаты, в 2014 году - 6%, а с 2015-го тариф вырастет до 9%. Для остальных категорий
"досрочников" - соответственно 2%, 4% и 6%.
Другой вопрос - увеличение платежей в пенсионный фонд для самозанятого населения.
В эту категорию попадают, например, индивидуальные предприниматели, адвокаты,
нотариусы и прочие. Сегодня они платят 26% от 12 минимальных размеров оплаты
труда (МРОТ), то есть от годового МРОТ. Со следующего года рассчитывать
предлагается уже от двух годовых МРОТ, в 2014 году - от 2,5 годовых МРОТ, а с 2015
года - от трех годовых МРОТ.
Хотя по поводу необходимости повышения взносов для "досрочников" и самозанятых в
правительстве достигнут консенсус, разногласия между ведомствами возникли
относительно заложенных темпов их увеличения, говорит источник "Известий",
знакомый с ходом совещания.
- Встал вопрос, стоит ли так быстро увеличивать тарифы для "досрочников", когда в
стране не проработано законодательство о профессиональных пенсионных системах,
предусматривающих страхование рисков, связанных с профессиональной
деятельностью, - добавил собеседник.
В условиях, когда подобная законодательная база отсутствует, предлагался более
щадящий график ввода повышенных тарифов как для "досрочников", так и для
самозанятых, иначе последние могут уйти в теневую экономику. За более гибкий
порядок введения дополнительных тарифов также выступили представители бизнеса в
рамках Российской трехсторонней комиссии (РТК).
Вопрос, оставшийся неурегулированным на совещании у Ольги Голодец, - сокращение
накопительной части пенсии - один из основных пунктов стратегии. Как сообщили
"Известиям" в Минтруда, вопрос продолжает обсуждаться в связи с имеющимися
разными позициями и необходимостью комплексного подхода к корректировке
положений Стратегии. Источник, близкий к Голодец, подтвердил, что после совещания
в раскладе сил ничего не изменилось. В Минфине оперативно на вопросы ответить не
смогли.
Пока ведомства обсуждают, а Минфин присоединился к рядам недовольных, правящая
партия вносит правки в уже внесенные правительственные законопроекты. 26 октября,
на следующий день после совещания у Голодец, депутаты "Единой России" внесли
поправку в первый из четырех запланированных и уже принятый 19 октября в первом
чтении правительственный законопроект о пенсионной реформе ("О внесении
изменений в отдельные законодательные акты РФ по вопросам обязательного
пенсионного страхования"). Суть поправки - в уменьшении страховых взносов в
накопительную часть с 6% до 2%. Ключевым станет второе чтение, которое пройдет до
конца года и где будут обсуждаться все детали реформы. Не исключена также
возможность его отклонения, когда большинством голосов депутаты признают, что
проводимые изменения преждевременны или вовсе нецелесообразны.
http://izvestia.ru/news/539108
38
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Категория: Газеты
Страна: Россия
Город: Москва
Телефон: (495)232-3200
Об источнике:
http://karta-smi.ru/94907
Управляющие пенсионными накоплениями жалуются
Путину на социальный блок правительства
Источник: Ведомости; Дата: 07.11.2012;
Национальная ассоциация пенсионных фондов (НАПФ) и Национальная лига
управляющих (НЛУ) поделились с президентом своей обеспокоенностью ходом
обсуждения пенсионной реформы. Социальный блок правительства фактически
проигнорировал и точку зрения экспертного сообщества, и указание президента
провести общественную дискуссию о судьбе накопительной части, говорится в письме
Путину, которое подписали президент и председатель совета директоров НЛУ Дмитрий
Александров и Сергей Михайлов. Без дискуссий уже подготовлен законопроект о
сокращении накопительного взноса с 6 до 2%, напоминают они. Подобная поспешность
не имеет никаких убедительных объяснений, пишет Путину от имени НАПФ ее
председатель Константин Угрюмов (тексты обращений см. на www.vedomosti.ru).
Возврат к распределительной системе в условиях ухудшающейся демографии приведет
к тому, что придется либо сокращать пенсии, либо повышать налоги. Но гораздо
раньше такое решение посеет социальную рознь, предупреждает НАПФ: порядка 20
млн человек - почти треть экономически активного населения - уже сделали
осознанный выбор в пользу накоплений, выбрав для их инвестирования НПФ и
частные УК. Получается, их выбор будет проигнорирован, накопления заморожены:
отказ государства от обязательных накоплений подорвет к нему доверие и разрушит
систему накоплений вообще. А проблему дефицита Пенсионного фонда переводом
накопительного тарифа в распределительную часть все равно не решить. "Меры,
предлагаемые социальным блоком, просто-напросто подставляют президента: его
поручение превращается в фарс, ведется какая-то аппаратная игра, у которой нет
ничего общего с интересами развития экономики и социальной сферы", - возмущен
Угрюмов. Решение вызывает чувство, что общество опять обманули, согласен
Александров. Российская пенсионная система через 20 лет могла бы стать самой
прогрессивной, убежден Угрюмов. Об итогах нельзя судить по 10 годам, это слишком
мало для накоплений, рассчитанных на 25-30 лет; преждевременность выводов о
неэффективности накоплений подтверждается результатами добровольных пенсионных
программ (см.врез). Позиция экспертов - не ломать, а развивать: например, о
необходимости расширить портфель бумаг, в которые можно вкладывать пенсионные
деньги, управляющие говорят уже много лет, напоминает Александров.
Пресс-секретарь президента Дмитрий Песков не знает, получены ли письма, но
правильным адресатом было бы правительство, считает он. Предложения управляющих
39
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
понятны и их слышат, заверяет представитель социального блока правительства: "Но
эти предложения не решают проблемы".
В стратегии развития пенсионной системы Минтруда, отправленной президенту
премьером Дмитрием Медведевым, предложено сократить накопительную часть
пенсии с 6 до 2%, но без указания срока. Путин поручил правительству обсудить
проект с экспертами до января. Но в октябре депутаты Госдумы предложили поправки
в законопроект о пенсионном страховании, предусматривающие сокращение
накопительного взноса до 2% уже с 2013 г.
Против уничтожения накопительной части кроме управляющих высказались в том
числе эксперты Института Гайдара, Высшей школы экономики, ЦСР, Экономической
экспертной группы, РСПП, Всемирного банка, ОЭСР, экономисты инвестбанков,
руководители Сбербанка и ВЭБа. Минтруд поддержал Институт гуманитарного
развития мегаполиса, директор которого Юрий Горлин помогал писать стратегию.
Внутри самого правительства консенсуса тоже нет: предложение Минтруда
поддерживает социальный вице-премьер Ольга Голодец, против - Минфин,
Минэкономразвития и их куратор - первый вице-премьер Игорь Шувалов.
http://www.vedomosti.ru/politics/news/5794341/zhaloba_na_golodec
40
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
9. Финансовый рынок
Категория: Интернет
Страна: Россия
Город: Москва
Телефон: (499)943-9771
Об источнике:
http://karta-smi.ru/94917
Национальный расчетный депозитарий получил статус
центрального депозитария
Источник: Коммерсантъ-Online - kommersant.ru; Дата: 06.11.2012;
Федеральная служба по финансовым рынкам (ФСФР) 6 ноября присвоила статус
центрального депозитария ЗАО "Национальный расчетный депозитарий" (НРД, на 99%
принадлежащий группе "Московская биржа"), сообщили агентству "Прайм" в ФСФР. В
конце октября 2011 года министерство юстиции РФ зарегистрировало все документы
ФСФР, необходимые для аккредитации центрального депозитария. Как говорится в
сообщении ФСФР, присвоение статуса ЗАО "НРД" стало последним звеном в создании
центрального депозитария на российском финансовом рынке. "Наличие института
центрального депозитария позволит осуществлять учет прав на ценные бумаги в
соответствии с международными стандартами, значительно снизив при этом риски для
участников рынка. Система учета прав на ценные бумаги станет более прозрачной и
понятной для граждан и инвесторов", - отмечается сообщении.
http://www.kommersant.ru/news/2061357
41
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Категория: Информ. агентства
Страна: Россия
Город: Москва
Телефон: (495)637-2424
Об источнике:
http://karta-smi.ru/94914
Шувалов: новая система финансового надзора может
заработать с 2016 г
Источник: РИА Новости, Москва; Дата: 06.11.2012;
Работы по реформированию системы финансового регулирования и надзора могут быть
завершены к середине 2015 года, а новая система может начать действовать с 1 января
2016 года, заявил журналистам первый вице-премьер Игорь Шувалов.
"К середине 2015 года мы могли бы уже, что называется, быть готовыми во всеоружии.
Если даже небольшой запас взять по времени, то с 1 января 2016 года мы готовы", сказал он.
По мнению Шувалова, законодательство, связанное с реформированием финансового
надзора и регулирования можно принять в первой половине 2013 года, а со второй
половины 2013 года начать необходимые административные процедуры.
Шувалов добавил, что необходимость реформирования назрела и откладывать ее
больше нельзя. "Хуже чем сейчас уже не будет", - сказал он.
При этом, по словам Шувалова, у правительства нет задачи создать именно
финансовый мегарегулятор. "Вопрос стоит так, как из имеющегося ресурса, в
кратчайшие сроки, я имею в виду до конца этого политического цикла - до начала 2018
года, создать надлежащий институт в виде надзора за состоянием людей и
корпораций", - сказал Шувалов.
По его словам, в рамках обсуждения различных вариантов реформирования нужно
оценить не только их риски, но и что произойдет, если ничего не менять.
При этом, отметил Шувалов, в процессе реформирования нужно избежать
непродуманных скоропалительных действий. "Я не считаю, что мы можем в данном
случае себе позволить какие-то очень быстрые действия для того, чтобы что-то
схватить, быстро передать Банку России, какую-то кашу сварить, а потом как-то из нее
выходить. Вот этого не надо",- сказал Шувалов.
Он пояснил, что правительство вновь занялось обсуждением реформирования системы
регулирования и надзора на финансовых рынках в связи с рассмотрением проекта
новой пенсионной стратегии. По его словам, сторонники ликвидации накопительной
части пенсии в качестве одного из основных аргументов приводили отсутствие в
России финансового рынка для длинных денег и эффективной системы регулирования
и надзора, которое гарантировало бы их сохранность.
42
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
В результате создаются риски роста в будущем неконтролируемых обязательств
государства, которое вынуждено будет в итоге принять на себя ответственность за
суммы в триллионы рублей. В результате этой дискуссии правительство вновь
вернулось к вопросу создания современной финансовой инфраструктуры, поняв, что с
нынешней ситуацией мириться больше нельзя, пояснил Шувалов. По его словам, ранее
при обсуждении слияния ФСФР и службы страхового надзора был принят
вынужденный компромисс, который оставил много проблем в системе регулирования,
нерешенных до сих пор.
http://ria.ru/economy/20121106/909792833.html
43
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Категория: Информ. агентства
Страна: Россия
Город: Москва
Телефон: (495)629-7925
Об источнике:
http://karta-smi.ru/94903
Налоговый подкомитет Госдумы подготовил ко 2-му чтению
законопроект о госпошлине за госрегистрацию прав на
собственность ПИФа
Источник: ИТАР-ТАСС, Москва; Дата: 06.11.2012;
Подкомитет по налоговому законодательству сегодня предложил комитету Госдумы по
бюджету и налогам рекомендовать нижней палате парламента принять во втором
чтении законопроект об установлении единого размера госпошлины за госрегистрацию
прав на собственность паевого инвестиционного фонда.
Проектом закона предлагается в Налоговом кодексе установить госпошлину в размере
15 тыс рублей за госрегистрацию права общей долевой собственности владельцев
инвестиционных паев на недвижимое имущество, составляющее ПИФ /приобретаемое
для включения в состав ПИФа/, ограничения /обременения/ этого права или сделок с
данным имуществом, в том числе и на земельные участки из земель
сельскохозяйственного назначения.
Одновременно устанавливается единый размер госпошлины в размере 200 рублей за
госрегистрацию прав, ограничений /обременений/ прав на земельные участки из земель
сельхозназначения независимо от вида их разрешенного использования, за
исключением земель, составляющих имущество ПИФа.
Законопроект призван разрешить правовую коллизию, которая возникла из-за того, что
в Налоговом кодексе сейчас содержатся разные нормы, касающиеся одного и того же
вопроса. Эта коллизия связана с теми земельными участками и регистрацией прав на
земельные участки, которые сегодня госпошлиной облагаются по-разному в
зависимости от того, когда, при каких обстоятельствах происходят такие сделки.
На данный момент Налоговый кодекс предусматривает три размера госпошлины за
госрегистрацию прав на земельные участки из земель сельхозназначения. Так, за
госрегистрацию прав на недвижимое имущество, находящееся в составе ПИФа,
установлена госпошлина в размере 15 тыс рублей. А за госрегистрацию прав,
ограничений /обременений/ прав на земельные участки из земель сельхозназначения,
сделок, на основании которых ограничиваются /обременяются/ права на них, - 100
рублей. Госпошлина за госрегистрацию права собственности гражданина на земельный
участок, предназначенный для ведения личного подсобного, дачного хозяйства,
огородничества, садоводства, индивидуального гаражного или жилищного
строительства, либо на создаваемый или созданный на таком участке объект
44
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
недвижимости уплачивается в размере 200 рублей. Поскольку в состав ПИФа могут
входить земли сельхозназначения, и возникает правовая коллизия.
http://www.biztass.ru/news/one/45535
45
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Категория: Газеты
Страна: Россия
Город: Москва
Телефон: (495)645-6154
Об источнике:
http://karta-smi.ru/94979
Слияние Центробанка и части правительства создаст
гремучую смесь // Мегарегулятор угрожает финансовым
рынкам бюрократизацией и организационным хаосом
Источник: Независимая газета; Дата: 07.11.2012;
Вчера открытое правительство по поручению премьера Дмитрия Медведева обсудило
проект объединения регулятивных и надзорных полномочий на финансовом рынке - то
есть проект создания так называемого мегарегулятора. Особой ясности этому
непростому начинанию открытое правительство не добавило. Тем более что
экономисты, финансисты и банкиры выдвигали взаимоисключающие предложения.
Тем не менее уже 24 ноября проект создания мегарегулятора будет представлен главе
правительства.
Министр по связям с открытым правительством (ОП) Михаил Абызов определил
формат вчерашнего мероприятия как обмен мнениями. По его словам, экспертный
доклад с анализом различных вариантов создания мегарегулятора на финансовом
рынке РФ будет представлен в правительство 24 ноября. Абызов напомнил, что в
настоящее время рассматриваются три основных варианта создания финансового
мегарегулятора: укрепление кадрового потенциала и улучшение материальнотехнического обеспечения Федеральной службы по финансовым рынкам (ФСФР),
передача всех полномочий ФСФР Центробанку с возможной автономией
подразделения, осуществляющего регулирование и надзор за участниками финансового
рынка и создание специального органа при Центробанке с передачей этому органу
полномочий ФСФР.
Для обсуждения конструкции мегарегулятора на заседание ОП явились почти семь
десятков специалистов и представителей заинтересованных ведомств. Чтобы
разместить их в Президентском зале РИА Новостей, из помещения даже удалили всех
аккредитованных журналистов. Представителям СМИ пришлось стать зрителями и
довольствоваться прямой трансляцией. Впрочем, выступающие жестким регламентом
не были связаны, и каждый говорил ровно столько, сколько считал нужным.
Первым изложил свою точку зрения вице-президент Ассоциации региональных банков
Александр Хандруев. Он освежил память участников мероприятия кратким экскурсом
в историю. Напомнил о том, что в настоящий момент мегарегуляторы созданы
примерно в 50 странах. В России предпринимается уже третья по счету попытка
создать такую структуру. А первая была датирована еще 1999 годом. С тех пор
актуальность создания мегарегулятора в РФ только возросла - в том числе из-за
увеличения системных финансовых рисков - уверен Хандруев.
46
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Мировой опыт говорит о двух моделях мегарегулятора - это единый контрольный
орган в лице ЦБ и разделение контрольных функций между ЦБ и ФСФР. Второй
вариант, в чем Хандруев твердо убежден, неприменим в России. Разделение функций это путь к бюрократизации, бесконечным согласованиям и размыванию
ответственности. Более перспективен первый путь, который предполагает передачу
всей полноты полномочий Центробанку, которому будет подчинено Агентство по
защите прав потребителей финансовых услуг. Этой новой структуре может быть
передана часть функций от Роспотребнадзора.
Директор департамента ЦБ Сергей Швецов также убежден, что регулятор должен быть
один - и обязательно в лице Центробанка. Обязательным требованием здесь выступает
создание единой базы данных по рынку. Пассивный регулятор, который существовал
20 лет, перестал выполнять свои функции, с жаром доказывал выступающий. А у
ФСФР нет того запаса прочности, каким обладает ЦБ. И в случае возникновения
проблем на рынке ведомству физически негде будет взять деньги. Вынеся фактически
приговор ФСФР, Швецов нарисовал перспективы проекта: на первом этапе на базе
ФСФР создается переходная структура. Часть сотрудников ведомства придется
уволить, часть перейдет в ЦБ, где появится пятый дивизион, занимающийся
конкурентным сегментом финансового рынка страны. Любое другое решение - как
уверены в ЦБ - создает излишнюю неопределенность. За Минфином Швецов
предлагает оставить выпуск законов, определения стратегии и т.п.
От главы ФСФР Дмитрия Панкина ждали гневной отповеди в защиту своего ведомства.
Но чиновник заверил, что вовсе не собирается представлять кардинально отличную
точку зрения. "Во многом мы сходимся. Сейчас для нас основная проблема - это 1,5
тысячи сотрудников. Из них сокращается 200 человек. При этом добавляется большой
объем работы. А в ведомстве есть всего пять-шесть человек, пригодных для написания
нормативных актов", - констатировал Панкин. В его понимании, вопросы численности
персонала, заключения индивидуальных контрактов с ценными специалистами - это
серьезный аргумент в пользу создания мегарегулятора под управлением ЦБ.
Однако бывший первый зампред ЦБ Олег Вьюгин высказался весьма критически о
перспективах объединения ЦБ и ФСФР. "Сейчас я считаю, что вряд ли стоит затевать
эту кашу, - заявил Вьюгин. - Объединение двух растворов в одном стакане - это
гремучая смесь". При этом Вьюгин признался, что не может представить, как новый ЦБ
будет заниматься борьбой с инсайдерской информацией и разрешать внутренние
конфликты интересов. В свою очередь, другой бывший зампред ЦБ Сергей
Алексашенко предрек, что новой структуре на базе ЦБ придется контролировать чуть
ли не всю финансовую активность в стране - например, процесс выпуска акций какойнибудь макаронной фабрики. В связи с этим Алексашенко считает, что пока нет смысла
форсировать создание мегарегулятора.
Участники финансового рынка имеют лишь самые общие представления о пользе
создания мегарегулятора. "Создание мегарегулятора должно происходить при
соблюдении баланса интересов большого числа участников рынка", - рассуждает вицепрезидент банка "Интеркоммерц" Виктор Подлесных.
47
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
"Выведение качества надзора в страховой и пенсионной сферах на уровень банковского
позволит снизить риски в финансовом секторе", - надеется замначальника управления
финансовой и аналитической отчетности ВТБ24 Дмитрий Лисиченко.
http://www.ng.ru/economics/2012-11-07/4_cb.html
48
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Категория: Интернет
Страна: Россия
Город: Москва
Телефон: (495)363-1111
Об источнике:
http://karta-smi.ru/94889
Центральный депозитарий поможет стимулировать приток
инвестиций в Россию
Источник: РБК daily online; Дата: 07.11.2012;
ФСФР присвоила статус центрального депозитария НКО "Национальный расчетный
депозитарий" (НРД). Этого события профучастники ждали больше года. Эксперты
ожидают, что появление центрального депозитария (ЦД) повысит привлекательность
финансового рынка и стимулирует приток средств в российские активы.
"Создание ЦД - это ответ на замечания иностранных инвесторов, которые много лет
критиковали наш рынок за отсутствие системы централизованного учета прав
держателей ценных бумаг и высокие комиссии", - заявил РБК daily предправления НРД
Эдди Астанин. По его словам, теперь эти претензии будут сняты, поскольку ожидается,
что стоимость транзакций для инвесторов снизится. "Она будет ниже, чем в Европе, говорит глава НРД. - За счет этого повысится доходность вложений в российские
активы".
В результате, как считает Эдди Астанин, уже через год можно ожидать притока
ликвидности на российский рынок. "Это произойдет хотя бы из-за того, что крупные
институциональные инвесторы пересмотрят лимиты на Россию", - уверен он. В то же
время, комментируя вопрос о возможном оттоке российских средств на зарубежные
площадки через ЦД,г-н Астанин сказал, что этого не случится. "В ближайшее время
этого не произойдет, потому что пока мы работаем с иностранными депозитариями
(аналогами ЦД. - РБК daily) только по облигациям", - уверен он.
Его мнение поддерживают и представители Московской биржи. "Ожидается, что в
перспективе появление ЦД приведет к росту ликвидности, снижению затрат на
расчетные услуги благодаря проведению операций всеми участниками рынка на единой
посттрейдинговой платформе", - говорится во вчерашнем сообщении фондовой
площадки. По словам главы Московской биржи Александра Афанасьева, наличие ЦД
обеспечит защиту прав российских и иностранных участников и создаст комфортные
условия для всех категорий инвесторов.
"ЦД не является решающим фактором для принятия решений инвесторами, но его
наличие очень важно для некоторых фондов, которые иначе вообще не могут
приобретать акции в той или иной стране", - говорит директор Prosperity Capital
Алексей Кривошапко. По его словам, для иностранных профучастников важна сама
тенденция, свидетельствующая о либерализации рынка.
49
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Впрочем, сейчас российские активы не пользуются особой популярностью у западных
игроков. По данным EPFR, отток средств из фондов, вкладывающих в Россию, в
последнюю неделю октября продолжил расти и составил 69 млн долл.
http://www.rbcdaily.ru/2012/11/07/finance/562949985080175
50
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Категория: Интернет
Страна: Россия
Город: Москва
Телефон: (861)253-4361
Об источнике:
http://karta-smi.ru/94891
ЦБ РФ готов пожертвовать влиянием в Сбербанке на пути к
мегарегулятору
Источник: Банкир.ру - Bankir.ru; Дата: 07.11.2012;
Центральный банк РФ, которому принадлежит контрольный пакет акций Сбербанка,
готов сократить участие в органах управления крупнейшим госбанком, чтобы сгладить
конфликт интересов на пути создания мегарегулятора, сказал зампред ЦБР Сергей
Швецов.
ЦБ поддерживает вариант присоединения к нему Федеральной службы финансовых
рынков (ФСФР) для консолидированного надзора за рынками, что создает
определенные риски, сказал он.
"Это конфликт интересов... Мы владеем инфраструктурой российского рынка... ЦБ
становится одновременно владельцем, пользователем и регулятором", - сказал Швецов
на заседании открытого правительства.
У ЦБ также есть план выхода из участия в бирже ММВБ.
"Мы надеемся, что на этом этапе выйти из органов управления... это же в отношении
Сбербанка... поэтому снижение участия в органах управления, наверное, правильно, и
это ответ на этот конфликт интересов".
Еще один риск для ЦБ от интеграции с ФСФР, по словам Швецова, заключается в
подрыве доверия к Банку России, если "будет какой-нибудь сбой или неудача, что
может скомпрометировать нынешнего регулятора банковского сектора и денежнокредитной политики".
"У нас сложный 2013-14 год, мы завершаем процесс перехода к инфляционному
таргетированию. Стержнем этой системы является доверие населения", - сказал он.
По словам Швецова, создание единого регулятора продиктовано реальностью и кризис
2008 года показал, что рынки потеряли границы не "только между сегментам, но
географию".
"Требуется наличие единой базы данных, какие позиции открыты, и что участники
рынка делают", - сказал он.
Кроме того, по словам Швецова, рынку, который потерял интерес к инновациям после
кризиса 2008 года, необходимы реформы.
51
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
В поддерживаемом ЦБ варианте превращения ФСФР в структуру Банка России
регулирование и лицензирование банков попадает в комитет банковского надзора,
небанковских организаций - в комитет финансового надзора, а инспектированием
финансовых организаций займется новое подразделение.
В сферу полномочий комитета по денежно-кредитной политике войдут финансовая
стабильность и регулирование финансовой инфраструктуры.
Законотворческую функцию ЦБ предлагает сохранить за Минфином, а должности
первых зампредов - упразднить, трансформируя их в руководителей комитетов.
Первый этап - присоединение ФСФР к ЦБ как обособленной структуры - Банк России
предполагает завершить к 1 августа 2013 года, к 2014 году - интегрировать
подразделения службы в структуру ЦБ.
ФСФР поддерживает иной вариант создания мегарегулятора - консолидацию надзора,
но с сохранением автономности ФСФР.
По мнению Швецова, такой сценарий рождает неопределенность.
"ЦБ отвечает своим именем, но не
синергетического эффекта", - сказал он.
достигается
единство
управления
и
http://www.banki.ru/news/bankpress/?id=4239136
52
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Категория: Газеты
Страна: Россия
Город: Москва
Телефон: (495)232-3200
Об источнике:
http://karta-smi.ru/94883
Мегарегулятор в три приема
Источник: Ведомости; Дата: 07.11.2012;
ЦБ готов серьезно перестроиться за три года, чтобы выполнять функции
мегарегулятора на финансовом рынке. От этого зависит выбор нового руководителя
ЦБ, который сменит Сергея Игнатьева не позже лета следующего года. Вариант
внутренних преобразований ЦБ представил на заседании открытого правительства.
Вокруг этого плана и велась дискуссия о создании мегарегулятора на финансовых
рынках и судьбе ФСФР
Ради доверия
ЦБ предложил присоединять ФСФР поэтапно. К августу 2013 г. служба станет
обособленным подразделением ЦБ - например, агентством. Эта структура, по словам
зампреда ЦБ Сергея Швецова, будет "один в один повторять структуру ФСФР" - все
сотрудники федеральной службы в какой-то момент просто перейдут на работу в ЦБ. К
этому моменту функции службы будут переданы Центробанку на законодательном и
административном уровне, а также решится вопрос с сопоставлением должностей,
чтобы исключить дублирование.
К 2014 г. она будет интегрирована - на всей территории страны начнут работать новые
подразделения. В ЦБ вместо профильных первых зампредов появятся руководители
трех комитетов - по банковскому надзору, по финансовому надзору и по денежнокредитной политике. Кроме того, у председателя ЦБ будут заместители - по IT, по
финансовому мониторингу и валютному контролю. Регулирование и надзор за
небанковскими участниками финансового рынка будут отданы новому подразделению,
руководитель которого будет находиться в прямом подчинении у председателя ЦБ.
Позднее у мегарегулятора появится объединенный комитет финансового надзора.
После этого (до 1 января 2016 г.) вся эта структура будет оптимизирована, причем из
презентации ЦБ следует, что этот этап будет корректироваться практически на ходу.
Желание объединить усилия двух ведомств помимо очевидной экономии бюджета и
выгод консолидированного надзора ЦБ объясняет тем, что у объединенного регулятора
будет больше возможностей по выявлению и предотвращению системных рисков за
счет наличия полной информации обо всех участниках рынка. Если не удастся создать
эффективный регулятор, риски для ЦБ будут значимыми, поскольку он потеряет
доверие сообщества, считает зампред ЦБ Сергей Швецов. Но все же отмечает, что
плюсов в инкорпорировании ФСФР гораздо больше, чем потенциальных рисков: это
дает возможность более оперативной разработки нормативно-правовой базы,
53
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
необходимой для развития международного финансового центра, а также позволяет
решить проблему регулятивного арбитража.
Степень близости
Вопрос с персоналом и автоматизацией лучше решать на базе ЦБ, согласился со
Швецовым руководитель ФСФР Дмитрий Панкин. Но он настаивает на том, что ФСФР
должна остаться, пусть и в структуре ЦБ. "Что произойдет, если мы весь этот конвейер
погрузим в структуру ЦБ - как я все эти нормативные акты буду проводить через
юридический департамент ЦБ, - у меня представления нет; какие еще требования будет
выдвигать департамент отчетности ЦБ - также сложно представить", - сказал Панкин.
Он напомнил, что банков - менее 1000, тогда как различных финансовых компаний 9000, а всего акционерных обществ - более 200000. ЦБ выдал за год 20 лицензий,
ФСФР - 609. "Это я не к тому, что у нас такая мощная структура, просто разная
специфика: та лицензия, которую выдают микрофинансовой организации, и, допустим,
вопросы отзыва лицензии Банка Москвы - это совершенно разные вопросы, разная цена
вопроса", - спровоцировал Панкин бурную реакцию в зале.
Панкина поддержали лоббисты его подопечных. Руководитель НАУФОР Алексей
Тимофеев считает, что наличие такого большого конфликта интересов внутри ЦБ,
который есть сейчас, должно было бы стать поводом для вето при обсуждении
мегарегулятора на базе ЦБ. Также переход на новое регулирование он назвал шоком,
потребующим множество изменений в законодательстве. Президент НАУМИР Михаил
Мамута недоумевал, как при переходном периоде в шесть месяцев ЦБ сможет освоить
и учесть всю специфику различных небанковских организаций. Президент
Всероссийского союза страховщиков Андрей Кигим напомнил, что год назад
объединение ФСФР и Росстрахнадзора не обеспечило синергии. Много нерешенных
вопросов, поэтому не стоит затевать "всю эту кашу", считает председатель совета
директоров "МДМ банка" Олег Вьюгин.
Пора на точку
Против варианта Панкина выступил замминистра финансов Алексей Моисеев: юристы
Минфина не совсем понимают, что это будет за орган, какая у него юридическая
форма, если это будет структура при ЦБ. Шувалов хвалил председателя ЦБ Сергея
Игнатьева, говорил, что за время его руководства тот действительно работал, а не
пытался влезть в политику, как некоторые другие. "Поэтому крайне важно, чтобы
новые полномочия регулятора были определены к новому человеку, который его
возглавит. Поскольку это уже будет "сквозной надзор" за всеми рынками", - говорил
первый вице-премьер Игорь Шувалов. Контракт Игнатьева истекает следующим летом.
Риски - это вливать в ФСФР деньги, поскольку другие ведомства тут же увеличат свои
запросы, сказал Шувалов. Он убежден, что в вопросе мегарегулятора надо поставить
точку, чего не было сделано полтора года назад.
Уход от конфликта
54
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Правительство согласовало порядок и сроки выхода ЦБ РФ из капитала Московской
биржи, сообщил зампред ЦБ Сергей Швецов. Обнародованы они будут после
одобрения президентом, уточнил он.
http://www.vedomosti.ru/newspaper/article/339871/megaregulyator_v_tri_priema
55
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
10. Микрофинансирование
Категория: Информ. агентства
Страна: Россия
Город: Москва
Телефон: (495)974-7664
Об источнике:
http://karta-smi.ru/94938
Микрофинансисты не боятся ссужать малый бизнес
Источник: ПРАЙМ, Москва; Дата: 06.11.2012;
Пользу от микрозаймов больше всего ощущают малые предприятия и бизнес
российской "глубинки", показало исследование. Несмотря на высокие проценты по
микрокредитам, начинающим бизнесменам порой просто некуда больше пойти,
поясняют эксперты, опрошенные агентством "Прайм".
УСТОЙЧИВЫ В КРИЗИС
Сильнее всего польза от микрофинансовых организаций (МФО) ощущается в малых
городах, сообщил в понедельник президент Российского Микрофинансового Центра
(РМЦ) Михаил Мамута. При этом наиболее высокие оценки возможностям
микрозаймов дают компании, численность персонала которых не превышает трех
человек.
В рамках исследования, проведенного РМЦ совместно с фондом Citi, были опрошены
владельцы малых и средних предприятий в трех регионах России, при этом часть
бизнесменов является клиентами МФО.
У клиентов МФО темпы роста ключевых показателей бизнеса оказались выше по
сравнению с предпринимателями, к МФО не обращавшимися. В посткризисном 2010
году 61% опрошенных, пользующихся микрозаймами, отмечали рост прибыли, тогда
как среди неклиентов МФО о росте этого показателя сообщили лишь 22%.
По результатам опроса, 90% респондентов отметили повышение прибыли бизнеса в
результате обращения к МФО, 55% - увеличение активов, 36% - создание рабочих мест,
30% - расширение "географии" бизнеса. 68% клиентов МФО говорят о повышении
доходов домашнего хозяйства в результате обращения к МФО за микрозаймом на
развитие бизнеса.
НЕКУДА ПОЙТИ
Более половины респондентов отметили, что средства, полученные от МФО, открыли
для них доступ к услугам более крупных финансовых институтов. По словам Мамуты,
10% опрошенных указали на плохую кредитную историю, или ее отсутствие, 52%
заявили об отсутствии хорошей отчетности, которая требуется другими кредиторами.
Частой причиной обращения к МФО является отказ остальных потенциальных
кредиторов предоставить финансирование - об этом заявили 38% опрошенных.
56
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Респонденты также указывают на гибкость требований МФО к потенциальному
заемщику, а также возможность срочного получения необходимых средств.
"Для малого и среднего бизнеса выгодно сотрудничество с МФО, потому что у ряда
предприятий нет кредитной истории и большого опыта работы на рынке", - пояснил
агентству "Прайм" аналитик БКС Экспресс Богдан Зыков.
В то время как банк мог отказать в кредите начинающим компаниям, с помощью МФО
можно получить несколько миллионов рублей, причем зачастую с минимальным
обеспечением, указал Зыков.
Вместе с тем, проблема заключается в том, что многие компании из-за простоты
оформления кредита не уделяют нужного внимания своей бизнес-истории, и могут
просто не справиться с поставленными задачами, считает он.
Многим предпринимателям больше не к кому обращаться за оборотными средствами,
поскольку у них нет ни кредитной истории, ни внятного бизнес-плана, согласился
директор департамента розничного кредитования ЗАО "РУССТРОЙБАНК" Михаил
Лазаренко. По его словам, зачастую это "владелец нескольких палаток на рынке,
который получает кредит под десятки процентов годовых, однако реальная сумма
переплаты составляет вполне реальные для него 20-30 тысяч рублей в месяц".
"Микрофинансовые компании получают большую маржу, но на этом рынке у них
больше нет конкурентов, потому что банки не будут связываться с этой группой
заемщиков", - указал Лазаренко.
Рабочие места создаются "ценой огромных процентов", но иначе их могло бы вообще
не быть, заключил он.
МИКРОЗАЙМЫ ДЛЯ ГЛУБИНКИ
Особенно заметное влияние МФО оказывают на клиентов, имеющих ограниченный
доступ к банковскому кредитованию - микробизнес, граждан с невысоким уровнем
дохода, жителей "глубинки", а также женщин, которые традиционно составляют
"костяк" малого бизнеса в России, отметил Мамута.
Клиентов, которым микрофинансирование помогло увеличить семейный доход, в
областных городах и сельской местности на 16% больше, чем в столице региона (73%
против 57%). Семьям предпринимателей с низкими доходами на 19% чаще удалось
повысить социальный статус, чем более финансово-благополучным (47% против 28%).
Микробизнесу с числом работников от 1 до 3 микрофинансирование на 14% чаще
помогало почувствовать себя более уверенным в финансах, чем более крупным малым
предприятиям. Среди первых такой эффект ощутили 75% опрошенных клиентов.93%
малых предприятий удалось повысить прибыль действующего бизнеса, 71%
респондентов из категории "микробизнес" заявили о том, что им удалось повысить
доходную часть семейного бюджета.
57
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
При отсутствии других источников финансирования, именно услуги МФО помогают
развиваться малому бизнесу, указал Мамута. По его словам, это говорит о том, что
развитие российского микрофинансового рынка идет в том же направлении, что и во
всем мире, заключил он.
"В некоторых регионах микрофинансовые компании являются партнерами
госпрограммы поддержки малого и среднего бизнеса, и там небольшим компаниями
просто не к кому больше обратиться за финансовой помощью",- согласился Зыков. В
таких условиях многие компании обращаются к МФО для того, чтобы пополнить
оборотные средства, поскольку участие государства позволяет держать ставки на
приемлемом уровне, отметил он.
НЕОДНОЗНАЧНЫЕ ПЕРСПЕКТИВЫ
Темпы роста количества МФО в России в 2012 году приостановились и составляют
около 10% в год, отметил Мамута из РМЦ. В 2010 и 2011 годах рост количества МФО
составлял около 50% в год.
"За шесть месяцев текущего года на рынке зарегистрировались около 200 новых
микрофинансовых организаций. По всей видимости, рынок уже близок к наполнению,
такого взрывного роста МФО, как в предыдущие годы не наблюдаем", - сказал он.
По словам Мамуты, около 20% участников рынка не предоставили отчетность за
второй квартал 2012 года, что может означать, что эти участники уходят с рынка.
В свою очередь генеральный директор Национального бюро кредитных историй
(НБКИ) Александр Викулин уверен, что российский рынок микрофинансирования
демонстрирует все признаки уверенного цивилизованного роста.
"В настоящее время с НБКИ сотрудничают более 700 организаций сектора, выдающие
все виды ссуд - от массовых "займов до зарплаты" и потребкредитов до кредитов на
развитие
бизнеса
и
пополнения
оборотных
средств
индивидуальным
предпринимателям и малому бизнесу", - отметил он.
По его словам, это позволяет микрофинансовым институтам уверенно формировать и
занимать нишу небанковского кредитования, на которую в других странах приходится
существенная часть рынка заемных средств.
http://www.1prime.ru/news/0/%7BAB230399-315A-4AE1-A2FB-F233D13D1906%7D.uif
58
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
Категория: Информ. агентства
Страна: Россия
Город: Москва
Телефон: (495)974-7664
Об источнике:
http://karta-smi.ru/94910
Рост количества микрофинансовых организаций в РФ в 2012
г замедлился до 10% - НАУМИР
Источник: ПРАЙМ, Москва; Дата: 06.11.2012;
Темпы роста количества микрофинансовых организаций (МФО) в России в 2012 году
приостановились и составляют около 10% в год, сообщил агентству "Прайм" президент
Российского микрофинансового центра и президент Национального партнерства
участников микрофинансового рынка (НАУМИР) Михаил Мамута.
В 2010 и 2011 годах рост количества МФО составлял около 50% в год.
"За шесть месяцев текущего года на рынке зарегистрировались около 200 новых
микрофинансовых организаций. По всей видимости, рынок уже близок к наполнению,
такого взрывного роста МФО, как в предыдущие годы не наблюдаем", - отметил он.
По его словам, около 20% участников рынка не предоставили отчетность за второй
квартал 2012 года, что может означать, что эти участники уходят с рынка.
Мамута сообщил также, что существенно возросла конкуренция среди МФО на рынке
так называемых "займов до зарплаты".
"Многие компании, выдающие такие займы, разоряются. Это говорит о том, что нужна
качественная оценка риска, качественный риск-менеджмент, повышение качества
работы", - отметил глава НАУМИР.
В настоящее время в госреестре МФО, который ведет Федеральная служба по
финансовым рынкам (ФСФР) зарегистрировано 2,321 тысячи микрофинансовых
организаций.
"По нашему мнению, количество участников чуть более за две тысячи является
оптимальным на данный момент для российского рынка", - отметил Мамута.
Как ранее сообщал "Прайм" со ссылкой на данные НАУМИР, около 40% МФО
предоставили отчетность о деятельности за второй квартал 2012 года с ошибками и с
нарушением сроков предоставления. В период с 1 октября по 15 ноября МФО обязаны
представить в ФСФР отчетность за третий квартал 2012 года.
Микрофинансовые организации в 2011 году были переданы под надзор ФСФР. В мае
2012 года регулятор начал сбор отчетности МФО, однако в связи с тем, что приказ
Минфина по порядку сбора отчетности вышел только в марте, ФСФР приняла решение
не вводить санкции за нарушение сроков сдачи отчетности за 2011 год и первый
квартал 2012 года.
59
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
По данным ФСФР, в 2011 году объемы микрозаймов выросли до 36 с 27 миллиардов
рублей. При этом в 2011 году процентное соотношение по выданным займам было
таковым: более 50% - кредиты малому бизнесу, 40% - потребительское кредитование,
остальное - займы до зарплаты.
http://www.1prime.ru/news/0/%7BDF256B8E-CC73-44F6-B916-815E76FE80B7%7D.uif
60
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
11. Законодательные акты
Категория: Интернет
Страна: Россия
Город: Москва
Телефон: (499)257-5252
Об источнике:
http://karta-smi.ru/94953
Постановление Правительства Российской Федерации от 15
октября 2012 г. N 1047 г. Москва "Об утверждении Правил
определения дохода (положительных результатов) от
инвестирования средств выплатного резерва и (или)
пенсионных накоплений застрахованных лиц, которым
установлена срочная пенсионная выплата, за
соответствующий год в Пенсионном фонде Российской
Федерации"
Источник: RG.RU; Дата: 06.11.2012;
В соответствии с частью 3 статьи 12 Федерального закона "О порядке финансирования
выплат за счет средств пенсионных накоплений" Правительство Российской Федерации
постановляет:
Утвердить прилагаемые Правила определения дохода (положительных результатов) от
инвестирования средств выплатного резерва и (или) пенсионных накоплений
застрахованных лиц, которым установлена срочная пенсионная выплата, за
соответствующий год в Пенсионном фонде Российской Федерации.
Председатель Правительства Российской Федерации
Д. Медведев
Правила определения дохода (положительных результатов) от инвестирования средств
выплатного резерва и (или) пенсионных накоплений застрахованных лиц, которым
установлена срочная пенсионная выплата, за соответствующий год в Пенсионном
фонде Российской Федерации
1. Настоящие Правила устанавливают порядок
определения дохода (положительных результатов) от инвестирования средств
выплатного резерва и (или) пенсионных накоплений застрахованных лиц, которым
установлена срочная пенсионная выплата (далее - доход от инвестирования), за
соответствующий год в Пенсионном фонде Российской Федерации.
2. Определение дохода от инвестирования осуществляется государственной
управляющей компанией средствами выплатного резерва, с которой Пенсионным
61
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
фондом Российской Федерации заключены договор доверительного управления
средствами выплатного резерва и договор доверительного управления средствами
пенсионных накоплений застрахованных лиц, которым установлена срочная
пенсионная выплата.
3. Доход от инвестирования за соответствующий год рассчитывается
точностью до копеек отдельно по каждому инвестиционному
сформированному по договору доверительного управления средствами
резерва и договору доверительного управления средствами пенсионных
застрахованных лиц, которым установлена срочная пенсионная выплата.
в рублях с
портфелю,
выплатного
накоплений
4. Для целей настоящих Правил под соответствующим годом понимается расчетный
период с 1 января (начало расчетного периода) по 31 декабря (конец расчетного
периода) включительно.
5. В случае если договор доверительного управления средствами выплатного резерва и
(или) договор доверительного управления средствами пенсионных накоплений
застрахованных лиц, которым установлена срочная пенсионная выплата, вступили в
силу в период, указанный в пункте 4 настоящих Правил, то началом расчетного
периода являются дата первого поступления средств выплатного резерва и (или)
пенсионных накоплений застрахованных лиц, которым установлена срочная
пенсионная выплата, в доверительное управление государственной управляющей
компании средствами выплатного резерва по соответствующему договору
доверительного управления или дата первого поступления активов в соответствии с
пунктом 18 [2] статьи 18 Федерального закона "Об инвестировании средств для
финансирования накопительной части трудовой пенсии в Российской Федерации"
(далее - Закон).
6. В случае если договор доверительного управления средствами выплатного резерва и
(или) договор доверительного управления средствами пенсионных накоплений
застрахованных лиц, которым установлена срочная пенсионная выплата, были
прекращены (расторгнуты) в период, указанный в пункте 4 настоящих Правил, то
концом расчетного периода является дата последней передачи активов в соответствии с
пунктом 18 [2] статьи 18 Закона вновь назначаемой государственной управляющей
компании средствами выплатного резерва по соответствующему договору
доверительного управления.
7. Величина дохода от инвестирования, определенного в соответствии с настоящими
Правилами, превышающая ноль рублей и ноль копеек, признается положительным
результатом.
8. Доход от инвестирования за соответствующий год определяется по формуле:
Д = (CЧA1 + K1) - (СЧА0 + К0) - (П - В),
где:
Д - доход от инвестирования;
62
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40
СЧА1 - стоимость чистых активов инвестиционного портфеля на конец расчетного
периода, рассчитываемая в соответствии с подпунктом 7 пункта 1 статьи 12 Закона;
K1 - величина кредиторской задолженности по суммам средств, планируемых к
передаче в соответствии с Федеральным законом "О порядке финансирования выплат
за счет средств пенсионных накоплений" (далее - Федеральный закон) в Пенсионный
фонд Российской Федерации в случае, если такие суммы средств включаются в состав
кредиторской задолженности при расчете стоимости чистых активов в соответствии с
подпунктом 7 пункта 1 статьи 12 Закона на конец расчетного периода;
СЧА0 - стоимость чистых активов инвестиционного портфеля на начало расчетного
периода, рассчитываемая в соответствии с подпунктом 7 пункта 1 статьи 12 Закона;
К0 - величина кредиторской задолженности по суммам средств, планируемых к
передаче в соответствии с Федеральным законом в Пенсионный фонд Российской
Федерации в случае, если такие суммы включаются в состав кредиторской
задолженности при расчете стоимости чистых активов в соответствии с подпунктом 7
пункта 1 статьи 12 Закона на начало расчетного периода;
П - денежный поток, равный сумме всех поступивших в соответствии с Федеральным
законом от Пенсионного фонда Российской Федерации средств за соответствующий
год;
В - денежный поток, равный сумме всех переданных в соответствии с Федеральным
законом Пенсионному фонду Российской Федерации средств за соответствующий год.
http://www.rg.ru/2012/11/06/sredstva-dok.html
63
Николаев и: Консалтинг | www.n-ec.ru | 7 812 321 60 40