Молоко

ПРЕЗЕНТАЦИЯ
Исследование рынка молока и
молокопродуктов
Артём Сергеевич Белов,
генеральный директор «Союзмолоко»
Выполнил: Шушарин Никита студент группы М-ВСЭ11
МОЛОКО и МОЛОКОПРОДУКТЫ: описание
24
МОЛОКО и МОЛОКОПРОДУКТЫ: описание
Молоко и молочные продукты — одни
из самых совершенных, высокоценных в
биологическом отношении продуктов
питания. В них содержатся около 250
полезных элементов: полноценные
белки, жиры, углеводы, витамины,
минеральные вещества.
Молочные продукты — это основные
источники поступления в организм
кальция, который является
минеральным компонентом костной
системы и зубов, необходим для
функционирования кроветворной,
нервной и мышечной системы.
24
СПРОС НА МОЛОЧНУЮ ПРОДУКЦИЮ В РОССИИ
2
Стагнация спроса определяется снижением доходов населения, повышенной инфляцией и
высокой закредитованностью
СПРОС
Факторы динамики доходов населения
Доходы населения
2022 год
Реальные располагаемые доходы населения вновь
снижались на фоне ускоренных темпов инфляции и
опустились ниже предпандемийного уровня.
Задолженность физ. лиц по кредитам, трлн руб.
жилищные кредиты
нежилищные кредиты
+16%
+5%
12%
9,9 11,3 10,6 10,8 12,1
14,9
17,6 19,9
Реальные располагаемые денежные
доходы, % г/г
+10%
+23%
24,5
19,3
23,5 25,9
+4,6%
+4,0%
+3,0%
+0,7%+1,2%
51%
2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021
(на конец периода)
-0,5%
-1,2%
1 октября
2020 2021 2022
-2,4%
-4,5%
2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022
(9мес.)
+8,5%
+1,2%
+0,8%
+2,9%
-1,7%
-2,0%
Изменение реальной начисленной заработной платы, %
+4,8%
Меры социальной помощи населению (прямые
выплаты), поддерживавшие платежеспособный
внутренний спрос в период первых двух лет пандемии, не
были реализованы.
+4,8% +3,8%
+2,9%
-1,5%
Реальные располагаемые денежные
доходы, 2013 г.=100%, %
-9,0%
100
Уровень инфляции, %
111,4
106,5
112,9
95
110,7
108,4
105,4
102,5
104,3
103,0
2023 год
98,8
96,4
92,1
91,6
92,3
94,3
93,4
91,5
92,7
90
85
(октябрь 2022 г.
к дек. 2021 г.)
Источник: Союзмолоко по данным ФСГС и собственным оценкам
2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020
Низкие доходы населения и повышенная инфляция будут
ограничивать платежеспособный спрос.
Реальный платежеспособный спрос будет иметь
тенденцию к понижению из-за роста себестоимости и
отсутствия поддержки спроса.
104,9
2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022
(декабрь, YoY)
100,0
Компенсирующая динамика розничных цен, дополненная
ростом операционных затрат при производстве молочной
продукции, снижала экономическую доступность
молочных продуктов.
Сокращение численности населения на 0,49 млн чел. за 8
месяцев из-за естественной убыли и миграционного оттока
стало причиной снижения объема потребления.
2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022
(янв.-сент.)
Высокая закредитованность наряду с общим удорожанием
жизни из-за высокой инфляции, не обеспеченным
соответствующим ростом доходов, снижали
экономическую доступность продовольственных
товаров в целом.
2021 2022
(9мес.)
Программа адресной продовольственной помощи
малообеспеченным слоям населения может стать
действенным инструментом поддержания спроса.
Новые территории - ?
3
ЦЕНЫ
Рост себестоимости производства и переработки молока стал причиной повышения
потребительских цен на молочную продукцию, что сдерживало платежеспособный спрос
2022 год
Динамика потребительских цен на продовольственные товары
(октябрь 2022 г. к октябрю 2021 г.)
Темпы роста потребительских цен на молочную
продукцию превышали средние значения среди
продовольственных категорий, что стало отложенным
следствием роста себестоимости производства и
переработки молока в первые годы пандемии.
+30,6%
+21,4%
+20,8%
+18,5%
+12,5%
+16,4%
+15,9%
+10,4%
+9,1%
+5,7%
Наиболее востребованные категории молочной
продукции дорожали медленнее остальных.
Ограничение доступа к ранее импортируемым
компонентам, увеличение транзакционных издержек,
сложности с упаковочными материалами, удорожание
логистики, ограничение физической доступности
зарубежных компонентов, оборудования, техники и
прочие факторы повлекли дополнительный рост
затрат производителей молочной продукции.
-1,6%
-8,5%
Продукты
питания
Поиск компромисса: доходы vs себестоимость vs цена.
Риск административного регулирования ценовых
уровней.
Риск дальнейшего падения спроса на фоне высоких
цен.
Источник: Союзмолоко по данным ФСГС и собственным оценкам
крупа и
бобовые
молочная
прод.
хлеб и
ХБИ
рыба и
масло
морепрод. подсолн.
алк.
напитки
мясо и
птица
яйца
курин.
плодоовощн.
прод.
(октябрь 2022 г., в среднем по РФ)
октябрь 2022 г.
к октябрю 2021 г.
Мол. продукция (всего)
2023 год
мака-роны
Индекс потребительских цен на молочную продукцию
Рост потребительских цен на фоне повышения
себестоимости поддержал экономику молочной
отрасли, но снизил доступность готовой продукции.
Стабилизация цен на сырое молоко в середине года,
постепенная нормализация шоковых состояний повлекли
сдерживание темпов роста потребительских цен во
втором полугодии.
сахарпесок
"Сгущенка"
+18,5%
+36,5%
с начала года
за месяц
+14,5%
+0,1%
+0,3%
+32,8%
Слив. масло
+23,5%
+16,7%
+0,5%
Мороженое
+23,5%
+20,6%
+0,3%
цена
в октябре*
361
839
648
Сыры твердые и мягкие
+21,1%
+17,4%
Йогурт
+18,5%
+15,9%
0,0%
274
753
Кисломол. продукты
+18,5%
+14,3%
0,0%
100
Сметана
+17,0%
+12,7%
-0,2%
281
Творог
+17,0%
+13,2%
-0,1%
413
Детские сух. мол. смеси
+16,1%
+15,4%
+0,1%
Молоко питьевое УП
+15,5%
+11,6%
+0,8%
-0,5%
1 090
98
* Информация об уровне потребительских цен представлена в руб./кг с учетом НДС, за исключением: питьевое молоко – руб./л (в среднем пастер. и ультрапастер.), йогурт – руб./125 г,
«сгущенка» – руб./400 г.
4
Официальная статистика подтверждает тенденции снижения спроса в первую очередь
на наиболее дорогие категории молочной продукции, при этом HoReCa поддерживает спрос
на продукцию с ЗМЖ
СПРОС
(объем рынка:
Росстат)
Потребление цельномолочной продукции
питьевое молоко
+2%
млн т
сыры
CAGR
5,67
2018
5,82
5,59
2019
2020
5,83
2021п
4,24
4,33
-7%
4,42
+2%
тыс. т
2018
835
2019
815
2020
829
2021п
611
-4%
2018
1 015
2019
2020
981
2021п
768
746
534
2018
2019
-16%
2018
тыс. т
2020
589
2021п
201
8
571
201
9
591
714
834
2018
тыс. т
447
442
209
2019
196
184
2018
2020
2021п
134
791
789
2019
2020
86
144
2021п
592
589
2018
тыс. т
-2%
423
2021п
Источник: расчеты и анализ Союзмолоко по данным ФСГС и ФТС России
183
210
209
203
-4%
2018
2019
2020
2021п
162
150
2019
2020
2021п
108
-11%
январь – сентябрь
2020
2021
2022
+2%
тыс. т
CAGR
88
81
65
2019
2020
2021п
66
68
январь – сентябрь
2020
2021
2022
+2%
375
381
тыс. т
CAGR
397
287
2019
2020
2021п
297
297
январь – сентябрь
2020
2021
2022
маргарины и спреды
512
январь – сентябрь
2020
2021
2022
104
0%
2018
тыс. т
156
117
-7%
январь – сентябрь
2022
2020
2021
сухая сыворотка
115
сливочное масло
351
545
155
+2%
CAGR
788
155
+1%
январь – сентябрь
2022
2020
2021
-4%
178
СЦМ
тыс. т
143
тыс. т
-1%
CAGR
январь – сентябрь
2020
2021
2022
202
0
656
CAGR
-4%
-3%
584
661
-5%
CAGR
январь – сентябрь
2020
2021
2022
CAGR
574
СОМ
173
904
817
творог и твор.прод.
январь – сентябрь
2020
2021
2022
сметана
761
288
CAGR
1 001
тыс. т
+4%
январь – сентябрь
2020
2021
2022
кефир
1 048
632
670
«продукты сырные»
CAGR
816
+6%
CAGR
январь – сентябрь
2020
2021
2022
йогурт
Потребление сухого молока и сливочного масла
Потребление сыров и творога
+4%
тыс. т
CAGR
451
422
446
291
316
317
+4%
2018
2019
2020
2021п
0%
январь – сентябрь
2020
2021
2022
5
СПРОС
(ретейл: Nielsen)
Рост цен стал основным фактором увеличения стоимостного объема продаж
молочной продукции
Традиционная молочная продукция
Современная молочная продукция
(оф-лайн продажи; январь – август 2022 г.)
(оф-лайн продажи; январь – август 2022 г.)
Традиционная молочная продукция
Современная молочная продукция
в т.ч. по
категориям
Молоко
пастеризованное
в т.ч. по
категориям
≈
Питьевые йогурты
Масло и маргарин
Ложковые йогурты
Сметана
Глазированные сырки
Творог
Творожные десерты
Кефир
Жидкие молочные десерты
Молоко стерилизованное
Гранулированный творог
Сливки
Молочные десерты
Ряженка
Изменение ассортимента
Изменение размера упаковки
Изменение ассортимента
Изменение размера упаковки
Изменение спроса
Изменение цены за единицу объема
Изменение спроса
Изменение цены за единицу объема
Источник: Союзмолоко по данным Nielsen
6
СЫРЬЕВОЙ СЕКТОР МОЛОЧНОЙ ОТРАСЛИ РОССИИ
7
ПРОИЗВОДСТВО
Производство товарного молока восстанавливается после стагнации в 2021 году
Производство товарного молока
2022 год
Восстановление экономики производства молока на фоне
повышения цен реализации на молоко позволило
восстановить темпы развития сырьевого сектора
молочной отрасли.
Восстановление рационов способствовало повышению
продуктивности (+7% в СХО) после негативной динамики
в большинстве субъектов РФ в 2021 г.
В 71% субъектов РФ производство товарного молока
в СХО увеличилось. Снижение производства в других
регионах обусловлено существенным сокращением
поголовья в 2021 г.
Завершение реализации ряда инвестиционных проектов
(к субсидированию отобрано 84 проекта) и вывод на
проектные мощности ранее реализованных проектов
обеспечивает дополнительный прирост производства
товарного молока.
В организованном секторе (СХО, К(Ф)Х и ИП) поголовье
коров сохранено на уровне 2021 г., при этом в ряде
субъектов РФ поголовье продолжает сокращаться.
2023 год
Производство товарного молока
в 2021 г.*, тыс. т
млн т
19,8
Государственная поддержка: объемы и направления
(capex, льготные кредиты, поддержка переработки),
изменение условий поддержки операционной
деятельности производителей молока
Себестоимость vs цена.
21,0
20,3
21,5
2014
2015
2016
2017
2018
ТОП-10 субъектов РФ с наибольшим
приростом производства товарного
молока в СХО* в 2022 г.
прирост производства**
Курск
+74,0
Краснодар
+71,5
Татарстан
Удмуртия
Алтайский край
Рязань
Ставрополь
Новосибирск
Лен. область
Всего
2019
2020
25,4
24,6
2021п 2022п 2023п
сокращение производства**
-24,3
Пенза
-10,9
Челябинск
-5,3
+62,2
-4,7
+49,4
-4,1
+44,7
998
Воронеж
899
+4%
Удмуртия
735
730
Екатеринбург
Новосибирск
620
615
+4%
+6%
Московская обл.
Лен. обл.
612
586
+3%
Вологда
Белгород
529
+3%
+8%
+6%
526
+5%
+2%
Алтайский край
509
506
Рязань
492
+8%
+8%
Н.Новгород
481
+4%
Пермь
442
+4%
Иркутск
415
+5%
Владимир
403
Мордовия
402
Красноярск
398
-1%
Тюмень
Омск
374
341
0%
Красноярск
Оренбург
+34,4
-2,9
Самара
+33,5
-2,8
Ульяновск
+32,1
-2,5
Дагестан
+30,4
-1,6
Орел
Всего
+9%
+2%
Калуга
-4,1
+841 тыс. т
+6%
Курган
+36,1
58 субъектов РФ
+5%
1 179
Татарстан
Краснодар
Башкортостан
тыс. т
прирост в 2022 г.**
17 433
РОССИЯ
Субъекты РФ с наибольшим
сокращением производства
товарного молока в СХО* в 2022 г.
*в сельхозорганизациях (крупных, средних, малых)
Источник: АЦ MilkNews по данным ФСГС и собственным оценкам
23,8
23,5
22,5
+3,3%
Киров
Владимир
Ограниченность доступа к зарубежным средствам
производства продукции растениеводства и
животноводства повышают риски роста себестоимости,
стагнации / снижения производства товарного молока.
+1,1%
+4,6%
+2,6%
19,4
ТОП-25 субъектов по объему производства
товарного молока в СХО
24 субъекта РФ
-70 тыс. т
Ярославль
299
Курск
232
Пенза
229
**за январь – октябрь в сравнении с тем же периодом 2021 г.
+15%
+9%
0%
+8%
+39%
-12%
8
ЦЕНЫ
Повышение цен на сырое молоко, ставшее отложенным следствием роста себестоимости,
поддержало финансовую устойчивость сельхозтоваропроизводителей
Цены на сырое молоко ежемесячно обновляли
исторические максимумы и в среднем на 20%
превышали уровень 2021 г.
(руб./кг без НДС; 3,7% жир, 3,2% белок)
РФ (октябрь 2022)
Татарстан
32 – 35 руб./кг
Башкортостан
Менее 32 руб./кг
Центральный ФО
Краснодар
Алтайский край
Приволжский ФО
Южный ФО
Ростов-на-Дону
Уральский ФО
Дальневосточный ФО
Воронеж
Удмуртия
Северо-Кавказский ФО
Дагестан
Сибирский ФО
25,1
Новосибирск
Высокая себестоимость, сокращение поголовья коров,
удорожание импорта, обеспечение загрузки
перерабатывающих мощностей – ключевые факторы
динамики цен на сырое молоко.
Екатеринбург
3,7% жир,
3,2% белок
Саратов
Киров
+6%
+20%
2023 год
Источник: АЦ MilkNews по данным ФСГС и собственным оценкам
Россия
35 – 37 руб./кг
Северо-Западный ФО
Во всех субъектах РФ из числа крупнейших производителей
молока уровень цен оставался выше прошлогоднего.
Риск роста затрат на корма из-за ограниченности
доступа к зарубежным средствам производства
продукции растениеводства, а также из-за возможного
снижения питательной ценности заготовленных кормов.
3,7% жир, 3,2% белок
37 – 39 руб./кг
Сезонное падение цен практически отсутствовало, что
обусловлено сохранением высоких операционных затрат
(в том числе на приобретение кормов).
Наращивание производства при государственной
поддержке инвестиционной активности и
операционной деятельности как инструмент
стабилизации экономики производства и переработки
молока.
крупнейшие регионы по объемам пр-ва сырого молока
в хоз-вах всех категорий за 9 месяцев 2022 года
Более 39 руб./кг
36,5 руб./кг
Прирост цен к концу года практически компенсировал
трехлетний рост операционных затрат участников
отрасли.
Ценовые ножницы: высокие операционные издержки vs
слабый внутренний платежеспособный спрос на готовую
продукцию и низкая конкурентоспособность на внешних
рынках.
Цены на сырое молоко
в октябре 2022 г.
в регионах-лидерах производства
Цены на сырое молоко
в субъектах Российской Федерации
2022 год
27,9
29,6
29,2
Белгород
Динамика закупочных цен на сырое молоко
в среднем по РФ (руб./кг без НДС)
35,2
Московская обл.
Н.Новгород
Лен. обл.
3,7% жир, 3,2% белок
2020 2021
янв. – окт.
2021 2022
38
36
34
3,4% жир,
3,0% белок
32
30
+6%
25,9
27,5
+20%
27,1
32,7
янв. – окт.
2021 2022
34,7
35,3
35,7
Оренбург
36,0
36,5
Омск
Волгоград
+21%
30,0
29,4
28
28,4
26
26,6
Красноярск
31,9
Вологда
29,2
28,2
Рязань
Пермь
Тюмень
24
0
2020 2021
33,0
34,1
35,5 35,6 35,5
КБР
Янв Февр Март Апр
Май Июнь Июль Авг
Сент Окт Нояб Дек
2017 год
2019 год
2021 год
2018 год
2020 год
2022 год
руб./кг
36,5
36,1
35,6
39,0
32,8
35,4
37,4
37,1
26,6
36,8
34,9
35,8
33,6
37,1
37,9
37,7
36,4
31,7
35,7
36,4
35,2
35,8
38,5
35,6
37,2
35,5
прирост цены в октябре’22 к октябрю’21
субъекты РФ, где цена 2022
года ниже уровня 2021 года
9
Рост базовых статей операционной себестоимости производства молока замедлился
в 2022 году, но уровни цен зафиксировались на высоких значениях
СЕБЕСТОИМОСТЬ
сырого молока (1)
Корма
Прочие потребляемые ресурсы
Растительные жмыхи
Электроэнергия
октябрь, 2022
тыс. руб./т
35
27,7
30
25
20
2018
2019
2020
2021
19,3
17,4
-10%
2019
2020
2021
2022
октябрь, 2022
13,6
8,1
+11%
3,9
2018
2019
2020
2021
2022
тыс. руб./т
45
40
35
30
25
34,4
25,8
38,7
+12%
2018
2019
2020
2021
2022
2019
Источник: Союзмолоко по данным ФСГС
2020
2021
2022
2018
34,7
2019
2020
2021
+21%
2022
октябрь, 2022
40
30
20
10
41,0
21,4
+19,6
0,0
п.п.
2018
2019
2020
2021
2022
Бивалютная корзина
14,5
9,8
6
2017
41,9
%
50
0
2017
октябрь, 2022
тыс. руб./т (аммиачная селитра)
16
12
10
8
сентябрь, 2022
Инфляция
октябрь, 2022
14
9,3
-31%
2018
5,3
Мин. удобрения
тыс. руб./т
18
9
6
3
2017
4,5
4,0
3,5
20
2017
Фуражное зерно
15
12
4,8
тыс. руб./мес.
45
40
35
30
25 21,1
20
15
2017
2018
Дизельное топливо
октябрь, 2022
2018
октябрь, 2022
руб./кВт-ч.
5,5
3,0
2017
2022
Комбикорма для КРС
тыс. руб./т
22
20
18
16
14 12,2
12
10
2017
Уровень оплаты труда
5,0
23,9
-14%
13,3
15
10
2017
Макроэкономические факторы
2019
2020
2021
2022
14,7
+1%
руб.
110
100
90
80
70 61,6
60
50
2017
ноябрь, 2022
77,3
-21%
61,3
2018
2019
2020
2021
2022
10
СЕБЕСТОИМОСТЬ
сырого молока (2)
Себестоимость в 2022 году растет сравнительно сдержанными темпами
после существенного повышения в первые годы пандемии
Динамика индекса RMCI* и цен на сырое молоко
(по отношению к январю 2017 года)
2022 год
Себестоимость производства молока стабилизируется
на высоком уровне после двухлетнего роста затрат.
Средняя цена реализации сырого молока
(руб./кг без НДС, 3,7% жир, 3,2% белок)
Рост себестоимости в первые годы пандемии стал основной
причиной повышения цен на сырое молоко в 2022 году.
+4%
Догоняющий рост цен реализации сырого молока поддержал
доходность в молочном скотоводстве и позволил частично
преломить негативные тенденции в производстве молока.
170%
150%
Ограниченность объемов оборотного льготного кредитования
(низкие предельные лимиты на одного заемщика, не
соотносящиеся с масштабами производства) способствуют
дополнительному росту себестоимости.
120%
Удорожание внешнеторговой логистики, ограниченная доступность
техники, оборудования и сопутствующих услуг существенно
повысили инвестиционную емкость новых проектов.
90%
Дальнейшее повышение себестоимости – фактор роста цен
реализации молока, оптимизации затрат и повышения
эффективности.
Трансформация условий гос. поддержки операционной
деятельности с 2023 г. формирует новые риски снижения объемов
возмещения затрат.
Субсидирование откорма КРС на убой может повысить
доходность при реализации побочной продукции, однако
ограниченные лимиты средств (600 млн руб.) будут сдерживать
эффект от меры поддержки.
Источник: Союзмолоко по данным ФСГС и собственным оценкам
26,8
27,9
29,6
2019
2020
2021
29,2
35,2
160%
Высокие затраты на корма в первом полугодии,
не компенсированные «субсидией на корма», а также сложности
с импортными поставками средств производства не позволяли
снижать себестоимость в течение года.
2023 год
октябрь,
2022 (предв.)
+20%
+6%
152%
январь – октябрь
2021 2022
140%
140%
130%
120%
118%
104% +15%
110%
≈0%
151%
+9%
+18%
125%
103%
112%
100%
105%
100%
97%
80%
2017 год
2018 год
2019 год
2020 год
2021 год
2022 год
Индекс себестоимости производства сырого молока RMCI
Индекс цен на сырое молоко базисный (01.01.2017 = 100%)
RMCI - Russian Milk Cost Index – индекс себестоимости производства сырого молока.
Подробнее: http://milknews.ru/img/index-RMCI.pdf
11
ПРОИЗВОДСТВО МОЛОЧНОЙ ПРОДУКЦИИ В РОССИИ,
ВНЕШНЯЯ ТОРГОВЛЯ
12
Конъюнктура рынка обуславливает рост производства commodities и адаптацию
производителей традиционных категорий продукции к спросу
ПЕРЕРАБОТКА
Питьевое молоко и кисломолочная продукция
Кисломолочная продукция
млн т
-0,6%
8,4
3,1
8,5
8,7
3,1
3,1
Питьевое молоко
8,3
2,8
2,9
8,2
2,8
8,4
2,7
тыс. т
Продукты сырные
8,4
8,4
2,7
2,5
5,3
5,4
5,6
5,4
5,5
5,4
5,6
5,7
2014
2015
2016
2017
2018
2019
2020
2021 2022п
5,8
+8,3%
+7,6%
+3%
499
115
589
136
605
157
652
673
188
206
2022 год
Рост производства товарного молока формирует
ресурсную базу для производства молокоемких категорий
продукции – сыров, сухого молока, сливочного масла.
Сыры
-0,7%
+1,6%
8,3
Сыры и продукты сырные
845
877
198
213
572
648
664
2020
2021 2022п
721
767
181
196
384
453
449
464
467
540
2014
2015
2016
2017
2018
2019
+3,8%
+3%
Структура производства молочной продукции
обуславливается конъюнктурными факторами:
производство commodities растет, традиционные категории
адаптируются под спрос.
Сокращение импортных поставок из стран дальнего
зарубежья (Нова Зеландия, Латинская Америка)
способствует наращиванию производства сливочного масла
и сухого молока в России.
Возникновение сложностей с доступностью и качеством
упаковочных материалов, а также внедрение новых этапов
маркировки повлекли дополнительные издержки
производителей молочной продукции.
Сухое молоко и сливки
тыс. т
Прочее
СЦМ
тыс. т
СОМ
+6,7%
+13,5%
+9,1%
155
153
116
20
20
38
21
62
61
85
28
25
66
64
72
2014
2015
2016
2017
149
35
29
124
176
21
172
66
22
55
72
89
95
2018
2019
2020
Реализация мер государственной поддержки
операционной деятельности перерабатывающих
предприятий поддержала доходность в отрасли.
Сливочное масло
200
40
64
96
227
45
+2,4%
+1,5%
250
256
251
270
267
269
277
+11,2%
282
314
2023 год
Государственная поддержка: capex на переработку
(сухие молочные продукты), поддержка операционной
деятельности, capex «на маркировку».
70
111
2021 2022п
Укрепление рубля и высокая себестоимость ограничивали
рост производства экспортно ориентированных категорий
продукции и способствовали росту запасов commodities.
2014
2015
2016
2017
2018
2019
2020
2021 2022п
Цены реализации готовой молочной продукции на
внутреннем рынке vs себестоимость производства.
Конкуренция с белорусской продукцией и экспорт.
Источник: АЦ MilkNews по данным ФСГС и собственным оценкам
13
ЗАПАСЫ
Рост запасов стал прямым следствием увеличения производства молокоёмких категорий
продукции при слабом внутреннем спросе и ограниченных экспортных возможностях
Изменение
запасов,
% YoY
Объем
запасов,
тыс. т
Изменение запасов
% к среднему за 5 лет
конец октября 2022 г.
Питьевое молоко
+27%
46,4
Йогурт -25%
6,7
Изменение
производства,
% YoY
Изменение
потребления,
% YoY
янв.-окт. 2022
янв.-сент. 2022
0%
+3%
-60%
-16%
+2%
-16%
Кефир
+6%
4,4
+11%
-6%
-6%
Сметана
+5%
3,3
+4%
0%
-4%
Мороженое
-11%
Сыры
+19%
"Сырные продукты"
+32%
Творог
Сливки
+41%
Сухая сыворотрка
Источник: АЦ MilkNews по данным ФСГС
4,8
+175%
СОМ
-20%
+16%
2023 год
-7%
+12%
+1%
+70%
+5%
+2%
+31%
20,3
+60%
19,2
+1%
+32%
15,5
7,4
+190%
-8%
-11%
+156%
-1%
0%
+17%
Сливочное масло, сухое обезжиренное молоко (СОМ)
и сухая сыворотка стали лидерами по годовому приросту
товарных запасов.
Запасы «сырных продуктов» растут быстрее, чем
запасы сыров, что обусловлено увеличением
производства более доступного по цене продукта с ЗМЖ в
ожидании более интенсивного спроса.
0%
+8%
Рост производства товарного молока и молокоемких
категорий продукции при слабом внутреннем и экспортном
спросе стал причиной увеличения товарных запасов.
Остатки сыров и «сырных продуктов с ЗМЖ», молочных
жиров и СОМ превышают среднегодовые значения
последних 5 лет более чем на 30%.
-4%
+3%
+101%
27,0
+4%
-9%
+31%
22,1
5,6
+49%
СЦМ
51,0
-9%
Сливочное масло
Маргарины и спреды
+29%
33,5
2022 год
-10%
+10%
+3%
+4%
+5%
Высокие товарные запасы формируют риск
разбалансированного развития внутреннего рынка
(замедление роста / стагнация производства молока)
и будут оказывать давление на цены.
Развитие экспорта (vs курс рубля) и поддержка
внутреннего спроса позволят сбалансировать внутренний
рынок и нормализовать запасы.
Соблюдение баланса поставок с Белоруссией как фактор
стабилизации запасов.
Формирование единого рынка сырого молока
с Республикой Беларусь - ?
14
Импорт молочной продукции в Россию – минимален за последние годы
ИМПОРТ
Импорт молочной продукции в РФ
млн т, МЭ
2022 год
Осложнение внешнеполитической ситуации существенно
сократило внешние поставки молочной продукции из
стран дальнего зарубежья.
Уровень самообеспечения, %
Республика Беларусь
Третьи страны
7,0
5,6
2017
6,5
5,3
2018
-2%
+5%
-2%
6,7
7,0
5,1
5,3
2019
2020
-10%
6,9
6,2
5,3
2021
Сухое обезжиренное молоко (СОМ)
тыс. т
-4%
-25%
95
89
104
85
73
54
2017
2018
2019
2020 2021п 2022п
61
59
42
84,0
84,3
85,9
74,9
76,7
76,9
77,0
77,5
79,7
2017
2018
2019
2020
2021
2022
п
313
тыс. т
-8%
326
301
249
279
189
207
234
264
2017
2018
2019
2020 2021п 2022п
279
271
42
-18%
39
103
17
27
9
25
2
19
24
9
15
21
18
23
2017
2018
2019
2020 2021п 2022п
21
3
18
133
126
47
55
50
111
31
69
73
78
76
80
2018
2019
2020 2021п 2022п
71
2017
79
58
58
45
56
53
55
2018
2019
2020 2021п 2022п
93
Источник: АЦ MilkNews по данным ФТС России, ФСГС и собственным оценкам
-18%
+37%
66
53
2017
120
90
21
тыс. т
+1%
-12%
Питьевые молоко, сливки и
кисломолочная продукция
тыс. т
-8%
-3%
-6%
100
29
Молочная сыворотка
тыс. т
Риск роста импорта из-за укрепления рубля не
реализовался из-за удорожания логистики, роста
транзакционных издержек, сложностей с валютными
расчетами, а также санкционного давления на
поставщиков.
Сливочное масло
+4%
Сухое цельное молоко (СЦМ)
23
83,9
226
44
54
83,9
Сыры и творог
тыс. т
126
82,3
5,3
2022
п
Сокращение импорта сливочного масла из Новой
Зеландии способствовало росту внутреннего
производства масла и СОМ и оказало поддержку спросу
на сырое молоко.
+1,6 п.п.
+0,8 п.п.
79
402
382
388
412
-22%
337
261
369
345
324
351
2017
2018
2019
2020 2021п 2022п
297
245
Поставки молочной продукции из Белоруссии
соответствуют уровню предыдущих лет. При этом
импорт СЦМ, сыворотки, сливочного масла и сыров
превышает плановые показатели Прогнозного баланса
спроса и предложения.
Импортные поставки питьевого молока и сливок, СОМ и
СЦМ минимальны за всю современную историю.
Сыворотка – единственная молочная категория с
растущим импортом из-за увеличения поставок в Россию
из Республики Беларусь на фоне сокращения экспорта в
страны дальнего зарубежья.
2023 год
Сокращение импортных поставок по мере усиления
санкционного давления и развития внутреннего
производства биржевых категорий продукции.
Сохранение ценовой конкуренции с импортом из
Белоруссии.
15
Прирост производства в Белоруссии ограничивается ресурсной базой,
рост запасов обусловлен осложнением отгрузок в третьи страны
БЕЛОРУССИЯ
Ценовые индикативы экспорта молочной продукции из РБ (с 18 ноября 2022 г.)
Производство сырого молока в Республике Беларусь
млн т
руб./кг (FCA)
+0,8%
+2,0%
7,04
2015
2016
7,33
7,31
7,13
2017
2018
7,75
7,38
2019
2020
+0,7%
7,81
6,38
Запасы молочной продукции в Республике Беларусь
(по состоянию на конец ноября)
Сливочное
масло
СОМ
СЦМ
+41%
Сыры
+53%
СЦМ
Сыры
6,43
январь – октябрь
2021 2022
2021
СОМ
Сливочное
масло
Сыворотка
-69%
Россия
425
210
310
385
ЕАЭС (кроме РФ)
391
203
272
370
СНГ (кроме ЕАЭС,
Азербайджана) и Грузия
391
199
254
370
Дальнее зарубежье
368
Внутренняя цена
пром. производителей РФ*
187
505
251
218
328
456
* цена в РФ в октябре 2022 г.
0
2021
2022
2021
-16%
0
2022
2021
2022
Источник: Союзмолоко по данным ФСГС, Белстата, БУТБ и собственным оценкам
2021
2022
2021
-4%
-5%
-15%
2022
16
Укрепление рубля снижало конкурентоспособность российской продукции
на рынках стран дальнего зарубежья и сдерживало экспорт
ЭКСПОРТ
Экспорт молочной продукции из России – динамика
тыс. т, МЭ
2022 год
Двухлетний тренд растущих экспортных поставок
прервался под влиянием резкого снижения
конкурентоспособности российской продукции из-за
девальвации рубля, а также осложнения
внешнеполитической ситуации.
млн $
-15%
+19%
+12%
1 002
872
641
652
2017
2018
+6%
960
+20%
857
705
309
2019
2020
470
2021
2022п
325
294
2023п
2017
Экспорт молочной продукции из РФ – продукты
2018
363
Доля стран дальнего зарубежья в географической
структуре экспорта сократилась с 14% до 12%.
2020
Сокращение экспорта отмечено по всем категориям
молочной продукции, кроме сухого и сгущенного молока
и «сырных продуктов с ЗМЖ».
2021
23,4
Молоко и сливки (питьевые)
Молоко и сливки (сгущ. и сухие)
+13%
55,5
Сливочное масло
Сыры и творог
Мороженое
Сырные продукты
9,5
-15%
-40%
2,5
-23%
22,3
14,6
-14%
28,7
прирост экспорта,
млн USD
+25%
Казахстан
+7%
Узбекистан
+31,7
+11,5
Узбекистан
8%
5%
16,6
+21%
14,4
+57%
Армения
+4,0
+40%
Таджикистан
+3,6
Грузия
+3,3
+57%
Азербайджан
+2,9
Абхазия
4%
Киргизия
4% 14,1
+67%
Абхазия
+5,3
Киргизия
+4,0
Украина
3% 11,8
Армения
3% 11,1
Таджикистан
3% 11,0
+48%
Беларусь
+2,8
Грузия
3% 10,9
+43%
Туркмения
+1,9
Донецкая НР
+0,7
-71%
Неизвестная страна
+0,3
-37%
Луганская НР
Вьетнам
+0,3
Мексика
+0,2
Монголия
+11%
45,4
13%
(январь – сентябрь, 2022)
Азербайджан
-48%
39,3
158,7
45%
Беларусь
2023
п
ТОП-15 направлений роста экспорта
изменение
к 2020 г.
млн $
Казахстан
-30%
13,4
Кисломолочная продукция
Молочная сыворотка и пр.
изменение**, %
2022
п
2019
ТОП-15 импортеров
(январь – сентябрь, 2022)
2022 г.*, тыс. т
530
473
-77%
2% 9,4
США
6,1
Китай
5,2
Туркмения
3,9
Молдавия
2,0
+2%
349,3
млн $
+97%
98%
-12%
+0,3
Украина, США и Китай возглавили антирейтинг по
сокращению объема экспорта российской молочной
продукции.
Экспорт СЦМ в Китай увеличился в 2,7 раза, до 0,39 тыс.
т, сухой сыворотки – на 61%, до 1,8 тыс. т за 9 месяцев.
Китай стал лидером по поставкам СЦМ из России.
Упрощение требований к инвестиционным проектам,
реализуемым с государственной поддержкой:
возможность одновременного привлечения льготных
кредитов и получения возмещения 25% capex при
реализации проектов по производству сухих молочных
продуктов; сокращение требований об объеме экспорта
продукции; возможность пролонгации принятых
обязательств.
2023 год
+72,6
млн $
Развитие внутреннего экспортно ориентированного
производства биржевых категорий продукции.
Сильный рубль как фактор сдерживания экспорта.
*январь – сентябрь ** январь – сентябрь 2022 г. к уровню соответствующего периода 2021 г.
Источник: АЦ MilkNews по данным ФТС России и собственным оценкам
17
РЕНТАБЕЛЬНОСТЬ ПРОИЗВОДСТВА И ПЕРЕРАБОТКИ МОЛОКА
18
Снижение рентабельности в период активной фазы пандемии сменяется
восстановлением доходности в отрасли, но риски сохраняются
РЕНТАБЕЛЬНОСТЬ
Уровень рентабельности в ПЕРЕРАБОТКЕ молока
Уровень рентабельности в ПРОИЗВОДСТВЕ молока
%
ВСЕГО - разведение молочного КРС, производство сырого молока
крупные СХО
12,9
6,5
2019
10,4 12,5 9,6
2020
2021
13,9
январь – июнь
2020
2021
5,8 3,4
2019
11,1 8,5
2020
2021
13,7
8,8
6,1
6,1
2019
2020
7,8
5,3
5,1 4,3
январь – июнь 2022 г.
13,3
январь – июнь
2020
2021
январь – июнь
2020
2021
2021
2022
2022
22,9
9,8
7,1
14,2
в т.ч. разведение молочного КРС, кроме племенного
13,1
все категории организаций
9,4
все СХО
23,0
8,9
крупные организации
%
всего
питьевое молоко и сливки
сливочное масло
2021 г.
5,1
7,8
4,5
5,9
2,6
3,0
2022
сыры и продукты с ЗМЖ
в т.ч. производство сырого коровьего молока
сухое молоко и сливки
7,9
9,3
1,3
2,5
24,2
8,1 8,6
14,2 13,6 14,0 12,7
15,7
15,7
мороженое
прочая молочная продукция
2019
2020
2021
январь – июнь
2020
2021
2022
продукция для детского питания
10,3
15,9
3,8
7,7
15,1
7,0
* Уровень рентабельности определяется по основному виду деятельности СХО и включает в себя фин. результат от прочих видов
деятельности, в т.ч. растениеводство
Источник: Союзмолоко по данным ФСГС, Белстата, БУТБ и собственным оценкам
19
ГОСУДАРСТВЕННАЯ ПОДДЕРЖКА МОЛОЧНОЙ ОТРАСЛИ
20
ГОСПОДДЕРЖКА
Государственная поддержка остается важнейшим инструментом поддержания
операционной доходности и инвестиционной активности в молочной отрасли
2022 год
Государственная поддержка молочной отрасли
(за счет средств федерального бюджета)
Для молочной отрасли в 2022 – 2023 годах сохранены все
системные направления государственной поддержки.
млрд руб.
Объем средств господдержки в 2022 г. вырос на 7% и
установил новый рекорд.
Для молочной отрасли в 2022 году
сохранены ВСЕ системные направления господдержки
Увеличение объемов поддержки во многом связано с
сохранением условий льготного кредитования отрасли.
Поддержка инвестиционной активности
Развитие племенной базы
Поддержка операционной деятельности
+7%
+27%
"Субсидия на корма"
51,0
47,5
+9%
+4%
+9%
+14%
30,1
32,9
15,8
26,5
10,3
17,3
2,3
3,0
13,9
2016
34,3
37,3
17,0
17,2
5,8
6,0
10,6
27,9
17,2
4,9
4,9
5,8
9,8
9,9
11,2
2017
2018
2019
15,6
2020
14,9
2021
18,2
Реализованы дополнительные меры поддержки:
субсидия на операционную деятельность переработчикам
молока, capex 25% производителям сухих молочных
продуктов (+смягчение условий, расширение продуктов),
расширены направления льготного краткосрочного
кредитования (приобретение упаковки), индексация capex
на фермы, пролонгация инвест. кредитов на проекты в
области производства детского питания на срок до 12 лет;
сохранение ставки компенсации банкам по новым инвест.
кредитам в молочном скотоводстве на уровне 100%.
Дефицит средств федерального бюджета ограничил
доступ к льготным кредитным ресурсам и не позволил
увеличить лимиты кредитования на одного заемщика.
2023 год
Повышение конкуренции за государственную поддержку.
Трансформация механизма поддержки операционной
деятельности производителей молока («субсидия на 1 кг»).
Субсидия на откорм бычков и производство КРС на убой:
эффективные лимиты.
2022п
Меры поддержки внедрения маркировки (capex).
Эффективные лимиты краткосрочного кредитования на
одного заемщика.
Источник: АЦ MilkNews по данным Минсельхоза России и собственным оценкам
21
Государственная поддержка производства сырого молока
Меры государственной поддержки производителей сырого молока
Льготное кредитование (ПП от 29.12.2016 № 1528):
1
•краткосрочные кредиты (приобретение молодняка, кормов, ветеринарных
препаратов, запасных частей и материалов для техники и оборудования,
страхование КРС, сопровождение и поддержка ПО);
•инвестиционные кредиты (новые с.-х. техника и оборудование строительство,
реконструкция, модернизация, техническое перевооружение ферм,
строительство объектов для переработки, утилизации и хранения навоза и
приобретение оборудования для них; приобретение производственного
оборудования и техники, цифровизация и информатизация и др.);
3
«Компенсирующая» и «стимулирующая субсидия»
на реализованное молоко (ПП от 14.07.2012 № 717)
4
Субсидия «на корма» для молочного КРС МЕРА РАЕЛИЗУЕТСЯ
В ЗАВИСИМОСТИ ОТ
(ПП от 30.11.2021 № 2142)
СИТУАЦИИ НА РЫНКЕ
5
Поддержка племенного животноводства (субсидия на племенное
маточное поголовье, субсидия на приобретение племенного
молодняка КРС в племенных организациях РФ)
(ПП от 14.07.2012 № 717)
6
0% НДС при импорте племенного скота и племенного материала,
а также их реализации на территории РФ
• кредитование системообразующих предприятий.
2
CAPEX при строительстве молочных ферм и площадок для выращивания и
откорма молодняка КРС (ПП от 24.11.2018 N 1413):
7
• возмещение 25% от объема инвестиций;
• предельная стоимость скотоместа для содержания КРС – 627 тыс. руб.,
коз – 140 тыс. руб., для выращивания и откорма КРС – 168 тыс. руб.;
•срок принятия к субсидированию – в течение 3 лет с даты начала
строительства/модернизации.
Источник: Союзмолоко
ИЗМЕНЕНИЯ
С 2023 Г.
Льготный лизинг оборудования и техники, скидки на приобретение
новой с.-х. техники (ПП от 07.08.2021 № 1313,
ПП от 31.08.2019 № 1135, ПП от 27.12.2012 № 1432)
8
Специальные инвестиционные контракты (СПИК 2.0)
(ФЗ от 31 декабря 2014 г. № 488-ФЗ)
9
Грантовая поддержка субъектов малого предпринимательства
(ПП от 14.07.2012 № 717)
22
Государственная поддержка молочной переработки
Меры государственной поддержки молокоперерабатывающих предприятий
Льготное кредитование (ПП от 29.12.2016 № 1528, ПП от 26.04.2019 №512):
1
3
•краткосрочные кредиты (приобретение молока, коды маркировки, упаковка,
сопровождение и поддержка ПО);
•инвестиционные кредиты (строительство, реконструкция, модернизация,
техническое перевооружение заводов, цехов и участков, приобретение
производственного оборудования и техники, внедрение маркировки,
цифровизация и информатизация);
«Стимулирующая субсидия» молокоперерабатывающим
предприятиям с 2022 года на прирост переработанного молока
(ПП от 14.07.2012 № 717)
4
Субсидия на сертификацию экспортируемой продукции
(ПП от 25.12.2019 № 1816)
5
Льготный лизинг оборудования и техники
(ПП от 07.08.2021 № 1313)
6
Специальные инвестиционные контракты (СПИК 2.0)
(ФЗ от 31 декабря 2014 г. № 488-ФЗ)
7
Компенсация части затрат на транспортировку продукции (на экспорт)
(ПП от 15.09.2017 № 1104)
8
Грантовая поддержка субъектов малого предпринимательства
(ПП от 14.07.2012 № 717)
• кредитование системообразующих предприятий.
2
CAPEX предприятиям по производству сухих молочных продуктов
(ПП от 24.11.2018 N 1413; ПП от 12.02.2020 № 137 – проекты на экспорт).
Экспортные проекты:
• исключено ограничение на привлечение льготных инвестиционных кредитов;
•снижены требования по объему экспорта до 10% от стоимости проекта к
3 году эксплуатации объекта;
• необходимо обеспечить экспорт 2% в год предоставления субсидии;
• расширен перечень сухих молочных продуктов;
•срок принятия к субсидированию – в течение 3 лет с даты начала
строительства/модернизации.
Источник: Союзмолоко
НОВОЕ
9
Возмещение части прямых понесенных затрат
в связи с внедрением обязательной маркировки (с 2023 г.)
23
БАЛАНС РАЗВИТИЯ МОЛОЧНОГО РЫНКА
24
БАЛАНС МОЛОЧНОГО РЫНКА 2022 – 2023
Ожидаемые тенденции на молочном рынке
Показатели неопределенности баланса рынка
Факторы обеспечения сбалансированного
развития молочного рынка
Потребление молочной продукции
(без учета фальсификата)
+1%
27,6
27,0
28,5
-1%
29,7
29,5
Импорт
0%
Расширение объемов экспорта
"недружественные" страны
нейтральные страны
29,5
29,5
≈0,0
Сокращение поставок из Белоруссии
(торговый баланс – ?)
млн т
2017
2018
2019
2020
Производство
товарного молока
21,5
21,0
2021
23,5
23,8
-2%
2023п
+3%
+3%
+1%
22,5
2022п
-10%
7,0
0,7
6,5
0,4
6,7
0,6
7,0
0,8
6,9
0,6
6,2
0,2
6,3
6,1
6,1
6,2
6,3
6,0
201
7
201
8
201
9
202
0
202
1
2022п
???
25,4
24,6
2023п
+0,8
млн т
2017
2018
2019
2020
2021
2022п
∆ ≈0,8
2023п
млн т
Запасы на предприятиях
на конец года
нейтральные страны
+24%
0,5
0,5
0,7
0,1
0,6
2017
2018
2019
0,6
0,1
Реализация системы внутренней
продовольственной помощи
социально незащищенным слоям
населения
"недружественные" страны
Экспорт
0,7
0,1
+15%
0,9
0,1
+5%
-15%
1,0
0,2
+40%
0,9
0,1
0,9
0,0
0,9
0,7
0,8
0,8
2020
2021
2022п 2023п
Формирование дополнительного
внутреннего спроса через
государственные закупки:
- государственный заказ,
- новые территории.
???
-7%
+0,05
1,2
млн т
Источник: Союзмолоко по данным ФСГС, ФТС России и собственным оценкам
1,0
0,9
1,1
1,0
1,4
0,4
∆ +0,4
млн т
1,0
2017
2018
2019
2020
2021
2022п
Прочие меры
2023п
25