Анализ финансовых потоков банка

1
МИНИСТЕРСТВО НАУКИ И ВЫСШЕГО ОБРАЗОВАНИЯ
РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ
ФГАОУ ВО «СЕВАСТОПОЛЬСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ
УНИВЕРСИТЕТ»
ИНСТИТУТ ФИНАНСОВ, ЭКОНОМИКИ И УПРАВЛЕНИЯ
КАФЕДРА «ФИНАНСЫ И КРЕДИТ»
КУРСОВАЯ РАБОТА
по дисциплине «Финансовая диагностика хозяйствующего
субъекта»
на тему:
«Анализ финансовых потоков банка»
Выполнил: студент группы ЭК/б-19-1-о
Вахрушев В.Д.
”______”____________________2022 г.
Научный руководитель:
к.э.н, доцент, доцент Чайкина Е.В.
”______”____________________2022 г.
Результат защиты
_______________________________________________________________
(дифференцированная оценка)
Председатель комиссии
_______________________________(__________)
Члены комиссии
_______________________________(__________)
_______________________________(__________)
“____”_______________2022 г.
Севастополь 2022
2
Содержание
ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ФИНАНСОВЫХ ПОТОКОВ БАНКА ..............5
1.1 Понятие и классификация финансовых потоков банка .......................................5
1.2 Процесс формирования финансовых потоков банка ............................................8
1.3 Методологическая база анализа финансовых потоков банка ............................10
1.4 Нормативно-правовое регулирование финансовых потоков банка в
Российской Федерации ...................................................................................................19
2
Анализ финансовых потоков АО «Райффайзенбанк» ........................................24
2.1 Информационная база и структурно-логистическая схема проведения
анализа ..............................................................................................................................24
2.1 Анализ активов и пассивов АО «Райффайзенбанк» как источников
формирования финансовых потоков .............................................................................25
2.3 Анализ движения денежных средств АО «Райффайзенбанк»..............................30
2.4 Анализ доходов, расходов и прибыли АО «Райффайзенбанк» как
результирующие показатели финансовых потоков банка ..........................................35
3 Рекомендации по повышению эффективности финансовых потоков АО
«Райффайзенбанк» .............................................................................................................39
1
ЗАКЛЮЧЕНИЕ ..................................................................................................................45
ПЕРЕЧЕНЬ ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ ......................................................47
Приложение А ....................................................................................................................55
Приложение Б .....................................................................................................................56
Приложение В.....................................................................................................................57
Приложение Г .....................................................................................................................59
Приложение Д ....................................................................................................................60
Приложение Е .....................................................................................................................62
Приложение Ж....................................................................................................................64
Приложение И ....................................................................................................................66
Приложение К.....................................................................................................................68
Приложение Л ....................................................................................................................70
3
ВВЕДЕНИЕ
Высокая роль коммерческих банков в развитии рыночных отношений в России
является причиной возрастающего числа исследований и публикаций на эту тему. Помимо проблем сугубо банковского характера, в последние годы всё чаще обсуждаются проблемы организации и развития банковской системы в целом, в том числе и
организации управления отдельным банком.
Надежная банковская система является стержнем в развитии и успешного функционирования рыночной экономики и необходимой предпосылкой роста и стабильности экономики в целом. Эта система является основной, мобилизующей и распределяющей сбережения общества и облегчающей его повседневные операции. Целью
деятельности любого банка является получение прибыли в результате привлечения и
размещения ресурсов с определенным риском. Вместе с тем для каждого банка важно
поддерживать ликвидность, под которой обычно понимается способность банка своевременно и полностью погашать свои обязательства перед клиентурой, другими кредиторами и банками. С этой целью банки должны уделять большую роль анализу и
управлению своими финансовыми потоками.
Несмотря на важность данной проблематики как для эффективного функционирования банковской системы в частности, так и экономики вообще, исследования
в области анализа и оценки эффективности финансовых потоков коммерческих банков не нашли широкое отражение в специальной и деловой литературе. Безусловно,
монографии, статьи, выступления в прессе многих авторов заложили и сформировали
научную основу анализа и управления финансовыми потоками, но предприятий. Особенно, следует отметить работы И.А. Бланка, В. Хорна. В.В. Ковалева и других, как
отечественных, так и зарубежных авторов. Другие авторы, такие как Роуз П.С., Лаврушин О.И, Батракова Л.Г., Панова Г.С. и другие авторы являются основоположниками
современной отечественной банковской науки.
Все вышеперечисленное обуславливает актуальность темы курсовой работы.
4
Целью работы является изучение анализа финансовых потоков банка и проведение анализа финансовых потоков АО «Райффайзенбанк» Для достижения данной
цели необходимо решить следующие задачи:
Рассмотреть теоретические аспекты анализа финансовых потоков банка;
Провести анализ финансовых потоков АО «Райффайзенбанк» по материалам
финансовой отчетности за 2019-2021 года;
Разработать рекомендации по повышению эффективности финансовых потоков
АО «Райффайзенбанк».
Объектом исследования являются финансовые потоки АО «Райффайзенбанк»
Предметом исследования является анализ финансовых потоков АО «Райффайзенбанк».
Работы выполнена на данных финансовой отчетности АО «Райффайзенбанк».
5
1
ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ФИНАНСОВЫХ ПОТОКОВ БАНКА
1.1 Понятие и классификация финансовых потоков банка
Термин "финансовые потоки" впервые рассматривался в макроэкономике. Тем
ни менее, исследование отечественной и зарубежной литературы по данной теме указывает на отсутствие единого подхода к определению сущности этого понятия.
Одни научные деятели рассматривают понятие финансовые потоки со стороны
процессного подхода, что финансовые потоки – это «направленное движение финансовых ресурсов» [36, с.77].
Со стороны другого подхода «финансовый поток – это ряд платежей, которые
имеют определенную сумму и дату, либо группа платежей отдельного вида» [37,
с.32].
К примеру, Ю. Плущевская и Л. Старикова ставят знак равенства между финансовыми и денежными потоками, говоря о том, что они включают в себя весь оборот
денежных средств. Скорее всего, такая обширная трактовка сформировалась на основе методов создания и использования системы национальных счетов [38, с.117].
Приверженцы иного похода, такие как Ю. Любимцев, В. Дудкин, М. Романовский, Г. Белоглазова, считают финансовые потоки характерными денежными потоками, которые представляют собой процесс обмена товарами и денежными средствами. Финансовый поток неравнозначный и безвозвратный, так как исходящие
суммы не покрываются (получатель полностью овладевает ими, а отправитель теряет)
[39, с.49].
Наиболее полно раскрыта сущность финансового потока в работах Самылина
А. И. По его мнению, «финансовый поток является категорией управления бизнеспроцессами предприятия, определяющей, возникновение, движение и перераспределение
материальных, трудовых и финансовых ресурсов и определяет весь спектр хозяйственных взаимоотношений предприятия с акционерами, другими предприятиями и
организациями, работниками и органами государственного управления. Финансовый
6
поток выражается в виде притока и оттока денежных средств, а значит и управление
им должно быть увязано с движением финансовых и информационных потоков, связанных с приобретением и расходования предприятием всех видов ресурсов, что и
определяет сущность и комплексный подход к управлению» [40, с. 10].
На основе данных понятий можно сформулировать, что такое финансовые потоки банка – это процесс движения финансовых ресурсов банка, выражающийся в
виде размещения ресурсов и ресурсном обеспечении.
Процесс «размещение ресурсов» можно представить в виде совокупности подпроцессов:
– Размещение средств в деньги и их эквиваленты;
– Инвестиции в ценные бумаги;
– Размещение ресурсов в кредиты;
– Вложения в основные средства, материальные и нематериальные активы;
– Прочие вложения.
Процесс «ресурсное обеспечение» можно представить в виде совокупности
подпроцессов:
– Формирование собственного капитала банка;
– Привлечение ресурсов (средств на расчетных и текущих счетах, депозитов юридических и физических лиц, межбанковских кредитов и средств
на счетах «Лоро» других банков, ценных бумаг, других средств в рачетах).
В литературе по экономическим наукам можно встретить около шестнадцати
признаков, по которым классифицируют финансовые потоки.
Из них можно выделить пять основных.
Критерий первый: по отражению в балансе. Различают две категории финансовых потоков, основываясь на том, в какой части баланса экономического субъекта они
отражаются – активной или пассивной. Следственно, один и тот же поток точки зрения разных взаимодействующих субъектов можно рассматривать как активный, так и
пассивный. Финансовый поток будет считаться активным для субъекта, отражающего
7
его в активной части своего баланса, пассивным – для субъекта, отражающего в пассивной части. Таким образом, данный критерий достаточно субъективен и может применяться для классификации финансовых потоков на микроуровне.
Критерий второй: по направлению движения. Разделяют финансовые потоки в
зависимости от того, где находятся субъекты и объекты их инициирования. Если они
находятся в рамках одной фирмы, то поток будет внутрифирменным, если в рамках
одного институционального сектора – внутрисекторальным, если в разных секторах
– межсекторальными.
Критерий третий: по составу. Выражает отношение финансовых средств финансового потока к определенной сущности экономического капитала. Будет справедливо заметить, что финансовый поток всегда будет выражен в денежной форме, однако это не отрицает того, что составляющий его капитал может иметь в своей основе
какую-либо другую экономическую сущность. Соответственно, если эти финансовые
средства представляют собой деньги, то поток характеризуется как денежный, если
кредитные ресурсы – как кредитный, если имущество или объект имущественных
прав – как материально-имущественные, если нематериальные средства – как нематериальный.
Критерий четвертый: по направленности. Подразумевает классификацию потоков в соответствии с направленностью по отношению к экономическому субъекту
трансакции. Следовательно, для любого экономического субъекта финансовый поток
может быть как входящим (входным), так и исходящим (выходным). Обычно, для
субъекта инициирования поток будет исходящим, а для объекта инициирования тот
же рассматриваемый поток будет – входящим. Таким образом, вид финансового потока будет зависеть от того, со стороны какого субъекта поток рассматривать.
Критерий пятый: по законности. Отражает правовую сторону экономических
отношений, в результате которых происходит возникновение тех или иных финансовых потоков. В соответствии с этим критерием, потоки делятся на легальные (официальные), «теневые» (полуофициальные) и нелегальные (неофициальные).
8
Подводя итог, следует отметить, что финансовый поток выражается в виде притока и оттока денежных средств, а значит, и управление им должно быть увязано с
движением финансовых потоков, в связи с приобретением, перераспределением и
расходованием организацией всех видов ресурсов, как внутри экономического субъекта, так и во взаимоотношениях со сторонними субъектами.
1.2 Процесс формирования финансовых потоков банка
В условиях рыночной экономики финансовые потоки банков формируются в
процессе проведения разнообразных банковских операций, разрешенных действующим законодательством. Структура процесса формирования финансовых ресурсов
банка представлена на рис. 1. Можно видеть, что формирование финансовых ресурсов
представляет собой сложный процесс, состоящий в основном из:
активных операций (операции по размещению средств). В результате активных
операций банки получают дебетовые проценты, которые должны быть выше кредитовых процентов, выплачиваемых банком по пассивным операциям. Разница между
дебетовыми и кредитовыми процентами (маржа) – одна из важнейших традиционных
статей дохода банка (банковская прибыль формируется и за счет комиссионных сборов за банковские услуги);
пассивных операций (операции по мобилизации средств: привлечение кредитов, вкладов (депозитных, сберегательных), получение кредитов от других банков,
эмиссия собственных ценных бумаг). Средства, получаемые в результате пассивных
операций, являются основой непосредственной банковской деятельности.
9
Рисунок 1 – Формирование финансовых ресурсов банка
Также финансовые потоки банка могут формироваться в процессе движения
собственного капитала. Движение финансовых ресурсов может осуществляться в
процессе:
– Формирования уставного капитала банка;
– Получения эмиссионного дохода;
– Формирования фондов кредитной организации;
– Получения прибыли текущего года и прошлых периодов.
Формирование финансовых потоков банка происходит в процессе привлечения
банков финансовых ресурсов физических и юридических лиц. Доля привлеченных
средств по разным банкам колеблется в пределах 75-90 % финансовых ресурсов.
Входящие финансовые средства можно разделить на две группы:
Депозиты – это денежные средства, внесенные в банк клиентами – физическими
и юридическими лицами на определенные счета и используемые ими в соответствии
с режимом счета и банковским законодательством.
Недепозитные привлеченные средства – это средства, которые банк получает в
виде кредитов или путем продажи собственных долговых обязательств на денежном
рынке.
10
Привлеченные средства и собственный капитал банк размещает для получения
экономической выгоды и поддержания ликвидности, такие операции называются активными. К активным операциям относят:
– Ссудные операции – операции по предоставлению (выдаче) средств заемщику на началах срочности, возвратности и платности;
– Расчетные операции – операции по зачислению и списанию средств со
счетов клиентов;
– Кассовые операции – операции, связанные с движением наличных денежных средств;
– Инвестиционные операции – операции по инвестированию банков своих
средств в ценные бумаги для совместной деятельности и в срочные
вклады в другие кредитные организации;
– Фондовые операции – операции с векселями и операции с ценными бумагами, котирующимися на фондовых биржах;
– Гарантийные операции – операции по выдаче банков гарантии уплаты
долга клиента третьему лицу при наступлении определенных условий.
Таким образом, финансовые потоки банка формируются в процессе осуществления банком активных и пассивных операций, то есть в процессе формирования и
размещения банковских ресурсов.
1.3
Методологическая база анализа финансовых потоков банка
Для анализа финансовых потоков банка используются различные виды анализов, например, динамический анализ, структурный анализ, коэффициентный анализ.
Динамический анализ означает метод сопоставления значений одинаковых показателей в течение определенного временного периода. Другим названием метода
является временной или динамичный, ведь проводится оценка изменения в определенном году по сравнению с показателя в предыдущем или базовом.
11
Динамический анализ подразумевает сопоставление данных одного периода с
предыдущим. В рамках финансового горизонтального анализа баланса происходит
сравнение значения, например, дебиторской задолженности за 2021 год с дебиторской
задолженностью за 2019 год. Расчет абсолютных и относительных отклонений является важным элементом этого метода. Абсолютное отклонение означает изменение
показателя, выраженное в рублях или другой валюте. Относительное отклонение
означает изменение показателя, выраженное в процентах. Иными словами, динамический анализ – это сравнение данных за определенных периоды.
Процесс предусматривает определение абсолютного отклонения, а также темпов прироста показателя.
Формула определения абсолютного отклонения:
∆𝑦 = 𝑦1 − 𝑦0
(1)
где: y1 – показатель в отчетном периоде; у0 – показатель в базовом периоде; Δу
– абсолютное отклонение.
Одним из вариантов относительного отклонения является темпе прироста. Темп
прироста является одним из показателей динамики, который в относительном выражении показывает, на сколько процентов увеличился или уменьшился исследуемый
признак. Например, прирост выручки на 2% в 2021 году по сравнению с 2020 годом.
Формула расчёта относительного отклонения:
∆уотн =
у1 −у0
у0
(2)
где: y1 – показатель в отчетном периоде; у0 – показатель в базовом периоде;
Δуотн – относительное отклонение.
В качестве базового показателя может использоваться показатель предыдущего
периода, тогда темп прироста будет цепным, а может и другого базового периода, по
12
отношению к которому будут рассчитываться все показатели, тогда темп прироста
будет базисным.
Также используется средний темп прироста, который показывает, на сколько
процентов в среднем увеличился (если он со знаком "плюс") или уменьшился (если
со знаком "минус") уровень исследуемого явления в течение всего рассматриваемого
периода. Формула расчета среднего темпа прироста:
̅̅̅̅ = 𝑛√у1−у0
ТП
у
0
(3)
где: y1 – показатель в отчетном периоде; у0 – показатель в базовом периоде; Δу
– абсолютное отклонение; n – номер периода.
Структурный анализ означает выражение финансовых данных по отношению к
определенному элементу финансовой отчетности. Это значит, что все элементы
формы отчетности за определенный период делятся на этот элемент. Более простое
определение: это деление всех чисел в столбце на одно из этих чисел. Элементами,
которые чаще всего используются в качестве базового значения, на которое делятся
прочие элементы, являются активы и выручка. По сути, вертикальный анализ создает
коэффициент между каждой позицией финансовой отчетности и базовым элементом.
Вертикальный анализ позволяет определить структуру основных элементов активов
и пассивов организации, влияние отдельных факторов на финансовый результат Расчет структуры активов происходит через деление определенного элемента актива
(пассива) на общую сумму активов (пассивов). Формула расчета:
𝑦𝑖
𝑑𝑖 = ∑
𝑖 𝑦𝑖
∗ 100%
(4)
где: yi – показатель строки баланса; ∑yi – совокупный актив или пассив; di –
доля показателя в балансе.
13
Как показано в рисунке 2, вертикальный анализ можно провести по отношению
к трем основным элементам финансовой отчетности: балансу, отчету о финансовых
результатах и отчету о движении денежных средств.
Рисунок 2 – Направления вертикального анализа финансовой отчетности
Коэффициентный анализ сводится к изучению динамики относительных показателей финансового состояния, рассчитываемых как отношение величин балансовых
статей или других абсолютных показателей, получаемых на основе бухгалтерской отчетности.
Финансовые коэффициенты – это относительные показатели финансовой деятельности предприятия, которые выражают связь между двумя или несколькими параметрами.
Для оценки текущего финансового состояния компании применяют набор коэффициентов, которые сравнивают с нормативами или со средними показателями деятельности других компаний отрасли. Коэффициенты, которые выходят за рамки нормативных значений, сигнализируют о «слабых местах» компании.
Кроме того, при анализе финансовых коэффициентов их значения могут сравниваться с базисными величинами, а также изучением их динамики за ряд смежных
отчетных периодов. В качестве базисных величин могут быть использованы теоретически обоснованные или полученные в результате экспертных оценок величины относительных показателей, характеризующие оптимальные или критические значения
устойчивости финансового состояния организации.
14
В настоящее время все чаще для анализа деятельности компании используются
относительные показатели в виде коэффициентов денежных потоков. Такие показатели позволяют получить более точные данные, поскольку они основаны на движения
денежных средств и их труднее искажать, чем любые традиционные относительные
показатели, рассчитанные по прибыли. Бизнес-аналитики, менеджеры, инвесторы,
кредиторы используют данные отчета о движении денежных потоков в целях оценки
финансового положения компании, эффективности бизнеса, прогнозирования деятельности, кредитования, инвестирования и пр.
Практически любые коэффициенты, используемые в финансовом анализе,
можно оценивать по показателям денежных потоков. Однако, выполнять такие расчеты необходимо в соответствии с потребностью и обоснованностью в них.
Рассмотрим некоторые финансовые коэффициенты для анализа денежных потоков банка.
Денежная рентабельность продаж, CFО/R (Operating Cash Flow Margin,
Operating Cash Flow/Sales Ratio, Cash Return on Sales, синонимы: денежное содержание выручки, коэффициент качества доходов, денежная операционная маржа, операционный денежный поток к продажам) характеризует способность компании генерировать денежные средства от продаж, то есть оценивает процент операционного денежного потока в выручке. Данный показатель является одним из наиболее часто используемых показателей доходности, оценивающих эффективность (или неэффективность) получения денежных средств от операционной деятельности за каждую денежную единицу в продажах. Коэффициент CFО/R используется также для оценки финансового состояния компании и для оценки потенциала ее роста. Формула оценки
коэффициента:
𝐶𝐹𝑂
𝑅
=
Операционный денежный поток
Выручка
∗ 100%
(5)
15
Чем выше показатель денежной рентабельности продаж, тем лучше, поскольку
всегда является желательным для компании большой объем операционного денежного потока. Следует отметить, что отрицательной для компании является ситуация,
в которой растет выручка, а операционный денежный поток не показывает соответствующий рост. Любые изменения в продажах компании должны отражаться в данном показателе, то есть должно происходить увеличение операционных денежных
потоков с увеличением объема продаж.
Коэффициент денежного содержания чистой прибыли, CFО/NI (Operating Cash
Flow to Net Income, Cash Cover Net Profit, Cash Cover Net Income) показывает соотношение операционного денежного потока (или чистого денежного потока от операционной деятельности) к чистой прибыли и позволяет оценить, на сколько процентов
чистая прибыль состоит из денежных поступлений от основной деятельности. Формула имеет вид:
𝐶𝐹𝑂
𝑁𝐼
=
Чистый денежный поток от операционной деятельности
Чистая прибыль
(6)
Когда показатель денежного содержания чистой прибыли компании поднимается к 1 или выше 1, то это показывает способность финансировать свою деятельность
за счет генерации операционного денежного потока. Более высокий коэффициент
означает, что прибыль компании имеет более высокое качество.
Коэффициент денежного покрытия процентов, CICR (или CIC Cash Interest
Coverage Ratio, в общем случае ICR - коэффициент покрытия процентов -Interest
Coverage Ratio, TIE Times-interest-earned ratio) оценивает, во сколько раз доходы компании превышают проценты, причитающиеся к уплате по долговым обязательствам,
то есть показывает сумму денежных средств, доступную для оплаты расходов по процентам. Формула расчета:
𝐶𝐼𝐶𝑅 =
Чистый денежный поток
Платежи по процентам
(7)
16
Чем ниже значение коэффициента покрытия процентов, тем больше компания
обременена долговыми расходами и более уязвимо к увеличению процентных ставок.
Если значение коэффициента ниже 1, то текущие доходы компании являются недостаточными для обслуживания задолженности.
Коэффициенты рентабельности денежных потоков позволяют оценить способность компании создавать денежные потоки. Наиболее часто из данной группы показателей на практике используются коэффициенты рентабельности активов и собственного капитала. Данные коэффициенты рассчитываются по операционному денежному потоку. Коэффициенты рентабельности определяются в процентах, чем
выше значение показателей, тем лучше для компании.
Коэффициент рентабельности активов по денежному потоку, CROA (Coefficient
of Return On Assets, Cash Flow Return on Assets, денежная рентабельность активов)
определяется как:
𝐶𝑅𝑂𝐴 =
Операционный денежный поток
̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅
Совокупные
активы
(8)
Коэффициент рентабельности собственного капитала по денежному потоку,
CROE (Coefficient of Return On Equity, Cash Return on Equity, денежная рентабельность собственного капитала) определяется как:
𝐶𝑅𝑂𝐸 =
Операционный денежный поток
̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅
Собственный капитал
(9)
Также коэффициентный анализ используется для оценки эффективности банковской деятельности, которая в свою очередь отражает результативность управления финансовыми потоками банка. Рассмотрим основные коэффициенты эффективности банковской деятельности.
Чистая процентная маржа дает возможность оценить способность банка образовывать чистый процентный доход, используя общие активы. До некоторой степени
можно считать, что этот показатель характеризует эффективность структуры активов
17
банка. Чистая процентная маржа вычисляется как отношение чистого процентного
дохода к средним активам банка.
Анализируя чистую процентную маржу, следует брать к сведению ее назначения: маржа служит для покрытия расходов банка и рисков, в том числе и инфляционного, создание прибыли, покрытия договорных соглашений. Оптимальным значением показателя является 4,5 %. Уменьшение процентной маржи сигнализирует об
угрозе банкротства. Основными причинами уменьшения процентной маржи являются: снижение процентных ставок по кредитам; подорожание ресурсов; сокращение
удельного веса доходных активов в общем их объеме; ошибочная процентная политика. Формула расчета:
ЧПМ =
Чистый процентный доход
̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅
Активы
(10)
Обобщающим показателем эффективности проводимых банком процентных
операций является спрэд. Формула расчета:
ПД
ПР
ПА
ПП
С = (̅̅̅̅ − ̅̅̅̅) ∗ 100%
(11)
где С — спрэд; ПД — процентные доходы; ПА — средние остатки процентных
активов; ПР — процентные расходы; ПП — средние остатки процентных пассивов.
Спрэд учитывает не только доходность проводимых активных операций, но и
стоимость привлеченных для проведения этих операций ресурсов. Он характеризует
рентабельность процентных операций банка.
Чистая непроцентная маржа определяет соотношение непроцентных доходов
(платы за обслуживание депозитов и другие виды комиссионного вознаграждения,
полученного банком) и произведенных непроцентных расходов (в том числе заработная плата, затраты на ремонт и техническое обслуживание банковского оборудования
и расходы на покрытие убытков по кредитам). У большинства банков непроцентная
18
маржа отрицательна, так как непроцентные расходы обычно превышают соответствующие доходы, несмотря на то, что в последние годы объемы получаемого банком комиссионного вознаграждения быстро увеличивались.
Формула расчета:
ЧНПМ =
Непроцентный доход
̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅
Активы
(12)
Рентабельность банка (Return; Profitability) — относительный показатель экономической эффективности. Рентабельность комплексно отражает уровень эффективности использования ресурсов и капитала банка. Коэффициент рентабельности
рассчитывается как отношение операционной прибыли к активам, ресурсов или потоков, которые ее формируют. Рентабельность банка может быть выражена показателями прибыли в расчете на единицу вложенных средств или показателями прибыли,
которая содержится в каждой полученной денежной единице. Основными показателями, характеризующими рентабельность банковской деятельности, является ROA,
ROE.
ROA (Return on Assets) — показатель рентабельности использования активов
банка. Рассчитывается как отношение прибыли банка после налогообложения на отчетную дату к средней стоимости используемых банком активов за соответствующий
период и выражается в процентах.
𝑅𝑂𝐴 =
Чистая прибыль
̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅
Активы
∗ 100%
(13)
ROE (Return on Equity) — показатель рентабельности использования уставного
капитала банка. Рассчитывается как отношение прибыли банка после налогообложения на отчетную дату к средней стоимости балансового капитала за соответствующий
период и выражается в процентах.
19
Чистая прибыль
𝑅𝑂𝐸 = ̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅̅
Собственный капитал
(14)
Таким образом, основными методами, применяемыми для анализа финансовых
потоков, являются динамический анализ, который направлен на отслеживание финансового показателя в динамике, структурный анализ, который показывает структуру
активов и пассивов банка, и коэффициентный анализ, который позволяет оценить финансовые потоки в относительных показателях и отследить их изменения в динамике.
1.4 Нормативно-правовое регулирование финансовых потоков банка в Российской
Федерации
Финансовые потоки, в частности действуют в рамках действующего в нашей
стране законодательства и регламентируются различными нормативно-правовыми
актами.
Основной закон – Конституция РФ, содержащая ряд положений, которые
можно применить к кредитным отношениям. В ст. 71 Конституции установлены правовые основы единого рынка; финансовое, валютное, кредитное, таможенное регулирование, денежная эмиссия, основы ценовой политики; федеральные экономические
службы, включая федеральные банки. В ст. 74 определяется, что на территории РФ не
допускается установление таможенных границ, пошлин, сборов и каких-либо иных
препятствий для свободного перемещения товаров, услуг и финансовых средств. Ст.
75 посвящена денежной единице РФ - рублю, и определяет, что денежная эмиссия
осуществляется исключительно Центральным банком РФ, основной функцией которого является защита и обеспечение устойчивости рубля.
Так же основным документом, регулирующим отношения в области кредитования, является «Гражданский кодекс Российской Федерации (часть вторая)» № 14-ФЗ.
В частности, данному вопросу посвящена глава 42 ГК РФ (ст. 819 – 821), которая
определяет содержание, принципы и форму оформления кредитных отношений. В
ней вводится принципиальное разграничение понятий «заем» и «кредит».
20
В главе 23 «Обеспечение исполнения обязательств» Гражданского кодекса Российской Федерации (часть первая) № 51-ФЗ подробно описываются такие наиболее
часто используемые формы обеспечения кредитов как залог, поручительство, банковская гарантия. В главе 25 «Ответственность за нарушение обязательств» отражены
такие понятия как ответственность за неисполнение денежного обязательства, вина
кредитора, просрочка должника, просрочка кредитора.
Согласно ст. 56 Федерального закона №86-ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)», применительно к кредитным отношениям, Банк
России осуществляет «постоянный надзор за соблюдение кредитными организациями
и банковскими группами законодательства, актов Банка России и установленных им
обязательных нормативов». В ст. 64 установлен максимальный размер риска на одного заемщика или группу связанных заемщиков. Ст. 65 определяет максимальный
размер крупных кредитных рисков.
Федеральный закон № 395-1-ФЗ «О банках и банковской деятельности» – один
из основных законов, регулирующих именно кредитные отношения. В ст. 5 этот закон
определяет такую банковскую операцию, как «размещение денежных средств от своего имени и за свой счет», то есть предоставление кредитов физическим и юридическим лицам. В ст. 30 регулируются отношения между Банком России, кредитными
организациями, их клиентами и бюро кредитных историй.
Центральный банк регулирует деятельность банков через Инструкцию Банка
России № 139-И «Об обязательных нормативах банков» в которой устанавливаются
банковские нормативы. Нормативы представлены в таблице 1.
Таблица 1 – Банковские нормативы
Обозначение
Наименование
Значение, установленное ЦБ
РФ
H1
Норматив
собственных средств
достаточности
Min 10%
21
Норматив мгновенной ликвидности
Min 15%
H3
Норматив текущей ликвидности
Min 50%
H4
Норматив
Max 120%
H2
банка
долгосрочной
ликвидности
H6
Максимальный размер риска на одного заемщика или группу связанных заемщиков
Max 25%
H7
Максимальный размер
ных кредитных рисков
Max 800%
H9.1
круп-
Максимальный размер кредитов,
Max 50%
банковских гарантий и поручительств,
предоставленных
банком
своим
участникам (акционерам)
H10.1
Совокупная величина риска по инсайдерам банка
Max 3%
H12
Норматив использования собственных средств (капитала) банка для
приобретения акций (долей) других юридических лиц
Max 25%
Положение 254-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности». Основная цель создания положения – методологическая проработка процесса
оценки уровня рисков при банковском кредитовании (оценке качества ссуды) и создания резервов под возможные кредитные потери. Все кредитные организации обязаны
руководствоваться данным положением при формировании кредитного портфеля и
портфеля резервов на возможные потери. Также кредитные организации могут создавать собственные методики при оценке качества ссуд и формирования резервов по
22
ним. Важно, чтобы собственная методика банка не противоречила нормам положения. В данном положении устанавливаются:
– перечень ссуд, ссудной и приравненной задолженности, возможные потери по
которым являются объектом формирования резервов;
– пять классификационных категорий качества риска и критерии отнесения к
ним;
– требования об оценке кредитного риска по выданным ссудам на постоянной основе;
– «вилочные» нормы отчислений в резерв, которые позволяют банкам более
точно оценивать потери по ссудам;
– рамочные требования к внутренним документам банка по вопросам классификации ссуд и формирования резерва;
– перечень источников информации, которые банк в качестве рекомендации может использовать для анализа финансового положения заемщика в момент выдачи ссуды и в течение периода ее нахождения на балансе;
– перечень признаков обесценения ссуды;
– перечень ссуд, по которым в первую очередь осуществляется контроль за правильностью их оценки и определения размера резервов в рамках системы внутреннего контроля;
– виды обеспечения ссуд и т. д.
Положение Банка России № 385-П «О правилах ведения бухгалтерского учета
в кредитных организациях, расположенных на территории Российской Федерации».
Данное положение определяет единые правовые и методологические основы организации и ведения бухгалтерского учета, обязательные для исполнения всеми кредитными организациями на территории Российской Федерации.
Также банковскую деятельность регулируют следующие нормативно-правовые
акты: Положение Банка России № 283-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери», Федеральный закон "О национальной
платежной системе" № 161-ФЗ (НПС), Федеральный закон от 30 декабря 2004 года №
23
218-ФЗ «О кредитных историях», Федеральный закон от 16 июля 1998 года № 102ФЗ «Об ипотеке (залоге недвижимости)» и другие нормативно-правовые акты.
Таким образом, российское законодательство полностью регулирует деятельность коммерческих банков. Основными нормативно-правовыми актами являются
Конституция РФ, Гражданский кодекс РФ, Федеральный закон №86-ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)», Федеральный закон № 395-1-ФЗ
«О банках и банковской деятельности», Инструкция Банка России № 139-И «Об обязательных нормативах банков» и др.
24
2
Анализ финансовых потоков АО «Райффайзенбанк»
2.1 Информационная база и структурно-логистическая схема проведения анализа
Информационная база анализа – это совокупность сведений, используемых для
изучения финансово-хозяйственной деятельности организации, выраженная показателями, которые отражаются в различных документах и отчетности.
Основным источником информации и для анализа финансового состояния хозяйствующего субъекта является бухгалтерская отчетность, которая представляет собой систему показателей, отражающих имущественное и финансовое положение организации на определенную дату, а также финансовые результаты ее деятельности за
отчетный период. Бухгалтерская отчетность составляется по данным бухгалтерского
учета и содержит большой аналитический потенциал для принятия решений. Бухгалтерская отчетность АО «Райффайзенбанк» представлена в приложениях А, Б, В, Г.
Бухгалтерская отчетность включает:
- форму № 1 Бухгалтерский баланс;
- форму № 2 Отчет о прибылях и убытках;
- форму № 4 Отчет о движении денежных средств;
- форму № 5 Приложение к бухгалтерскому балансу;
- Пояснительную записку.
Бухгалтерская отчетность представляет собой комплект взаимосвязанных документов, все они имеет определенную познавательную ценность, поскольку характеризуют один и тот же объект, только с разных сторон. Вряд ли правомочно выделять
по значимости ту или иную отчетную форму.
Структурно-логической схемой называют граф, ребра которого представлены в
виде векторов, указывающих логическую связь между по-нятиями и последовательность проведения анализа. Структурно-логистическая схема анализа финансовых потоков АО «Райффайзенбанк» представлена на рисунке 3.
25
Сбор и обработка
информации
Динамический
анализ
финансовых
потоков
Структурный
анализ
финансовых
потоков
Коэффициентный
анализ
финансовых
потоков
Разработка
рекомендаций
Рисунок 3 – Структурно-логистическая схема анализа
2.1
Анализ активов и пассивов АО «Райффайзенбанк» как источников формирования финансовых потоков
Пассивы банка показывают источники формирования финансовых потоков
банка, поэтому в ходе исследования был проведен структурный и динамический анализ пассивов АО «Райффайзенбанк». Динамический анализ пассивов АО «Райффайзенбанк» представлен в приложении Д. Структурный анализ пассивов банка представлен в приложении Е.
В ходе проведенного анализа было выявлено, что основным источником финансирования деятельности банка, в ходе которой формируются финансовые потоки
банка, являются обязательства, которые составляют 88,13% от пассивов на 31.12.2019
года. За анализируемый период пассивы банка увеличились на 190 330 млн. руб. или
на 14,94% на 30.06.2021 года.
26
За анализируемый период были осуществлены входящие финансовые потоки,
связанные с привлечением средств клиентов, так они были увеличены на 205 615 млн.
руб. или на 21,53%, иными словами. они увеличивались каждые полгода примерно на
5%. Средства клиентов занимают наибольший удельный вес в пассивах банка, а
именно 79,29% от пассивов банка, это говорит о том, что банк активно привлекает
средства населения и некредитных организаций, такая деятельность является одной
из приоритетных.
Во втором полугодии 2020 года банком были выпущены долговые ценные бумаги на сумму 252 млн. руб., а в первом полугодии 2021 года банк выпустил еще долговых ценных бумаг на сумму 76 млн. руб., таким образом в банк за год были проведены входящие финансовые потоки на 328 млн руб.
Банк за 2020 год получил от материнского банка срочных заемных средств на
сумму 6 240 млн. руб., а в первом полугодии 2021 года погасил свои обязательства в
размере 800 млн. руб. Так на 30.06.2021 года срочные заемные средства от материнского банка составили 38 141 млн. руб. или 2,61 % от совокупных пассивов банка.
В первом полугодии 2020 года был осуществлен исходящий денежный поток в
размере 40 310 млн. руб., денежные средства изъяли банки корреспонденты. Во втором полугодии средства других банков увеличились на 31 021 млн. руб. В первом полугодии 2021 года средства других банков сократились на 20 795 млн. руб. Так, средства других банков составили 31 547 млн. руб. или 2,15% от пассивов.
Обязательства по аренде на 31.12.2019 года составляли 3 612 млн. руб., за анализируемый период они сократились на 272 млн. руб. или 7,53%. Так, обязательства
по аренде в среднем сокращались на 1,94%, на 30.06.2021 года обязательства по
аренде составили 3 340 млн. руб. или 0,23% от пассивов. Производные финансовые
инструменты и прочие финансовые обязательства за анализируемый период в среднем увеличились на 11,82% каждые полгода, так на 30.06.2021 они составили 54 914
млн. руб. или 3,75% от пассивов банка. В втором полугодии 2020 года у банка появи-
27
лись текущие обязательства по налогу на прибыль в размере 4 561 млн. руб., и в следующем периоде они сократились на 1 834 млн. руб. и составили 2 727 млн. руб. или
0,19% от совокупных пассивов. На 31.12.2019 года у банка были отложенные налоговые обязательства в размере 368 млн. руб., за анализируемый период они увеличились
на 282 млн. руб. или на 76,63%, так на 30.06.2021 год они составили 650 млн. руб. или
0,04% от пассивов. Прочие обязательства каждые полгода в среднем сокращались на
7,93%, в абсолютном выражении они сократились на 2 363 млн. руб. и составили 6 034
млн. руб. или 0,41% от совокупных пассивов банка.
Еще одним источником финансирования деятельности банка являются собственные средства. Собственные средства на 31.12.2019 год составили 176 671
млн. руб., за анализируемый период собственные средства банка сократились на
11 132 млн. руб. или в среднем каждые полгода сокращались на 1,61% и на 30.06.2021
года составили 165 539 млн. руб.
Акционерный капитал на 31.12.2019 составляет 36 711 млн. руб. или 2,88% от
совокупных пассивов, на 30.06.2021 год акционерный капитал составил 2,51% от пассивов. В абсолютном значении показатель не изменялся за анализируемый период.
Эмиссионный доход на протяжении всех период был равен 621 млн. руб., его
удельный вес на 31.12.2019 был равен 0,05%, а на 30.06.2021 – 0,04% от совокупных
пассивов банка.
Добавочный капитал в период с 31.12.2019 по 30.06.2021 был равен 1 520 млн.
руб., его удельный вес на конец период был равен 0,10% от пассивов.
Нераспределенная прибыль и прочие резервы на 31.12.2019 год были равны
137 819 млн. руб., в первом полугодии они были увеличены на 19 072 млн. руб. или
13,84%. В период с 30.06.2020 по 30.06.2021 нераспределенная прибыль и прочие резервы сократились на 30 204 млн. руб. или на 19,25%, на конец анализируемого периода они составили 126 687 млн. руб. или 8,65% от совокупных пассивов банка.
Совокупные пассивы банка на 31.12.2019 годы составляли 1 273 587 млн. руб.,
которые увеличились за анализируемый период 193 330 млн. руб. или на 14,94%, в
28
среднем каждые полгода пассивы в среднем увеличивались на 3,54%. На 30.06.2021
год пассивы банка составили 1 463 917 млн. руб. Основными источниками финансирования деятельности банка являются средства клиентов, средства других банков и
нераспределенная прибыль.
Банк данные привлеченные ресурсы размещает в активы для получения прибыли. Рассмотрим динамику и структура активов банка, поскольку они показывают
куда направляются данные финансовые ресурсы. Динамический анализ активов АО
«Райффайзенбанк» представлен в приложении Ж. Структурный анализ активов АО
«Райффайзенбанк» представлен в приложении И.
В ходе проведенного анализа было выявлено, что наибольший удельный вес в
структуре активов занимают кредиты и авансы клиентам, которые на 31.12.2019 год
занимают 61,78% от совокупных активов, в абсолютном выражении они составляют
786 853 млн. руб. За анализируемый период кредиты и авансы клиентам увеличились
на 82 915 млн. руб. или на 10,54% и составили 869 768 млн. руб., что свидетельствует
о расширении основной деятельности банка и об успешном его развитии.
Денежные средства и их эквиваленты за анализируемый период возросли на
41328 млн. руб. или на 16,10% и составили на 30.06.2021 год 297 951 млн. руб., они за
рассматриваемый период находились примерно на одном уровне около 20% от совокупных активов, банк держит их на данном уровне для поддержания ликвидности и
выполнения обязательных нормативов Банка России. Движение денежных средств
рассмотри более подробно в следующей пункте.
Инвестиционные ценные бумаги на 31.12.2019 год составляли 144 643 млн.
руб., на 30.06.2021 года они уже составляли 183 758 млн. руб., их удельный вес увеличился на 1,20 п.п., так за рассматриваемый период они возросли на 39 115 млн. руб.
или на 27,04%, это означает, что банк расширяет свою инвестиционную деятельность,
поэтом он направляет привлеченные ресурсы в инвестиционные ценные бумаги.
Инвестиции в ассоциированные организации за анализируемый период возросли на 45 млн. руб. или на 4,63%, и на конец рассматриваемого периода составили
29
1 017 млн. руб. это показывает то, что зависимые компании банка расширяют свою
деятельность.
Обязательные резервы на счетах в Центральном банке РФ на 31.12.2019 год составляли 9 886 млн. руб. или 0,78% от активов, за рассматриваемый период они возросли на 3 098 млн. руб. и стали составлять 12 984 млн. руб., данный рост обусловлен
увеличением привлеченных средств клиентов.
Средства на счетах в других банка за анализируемый период сократились на
2 672 млн. руб. или на 67,03% и составили 1 314 млн. руб. или 0,09% от совокупных
активов. Данное сокращение говорит о том, что банк перенаправляет свои финансовые ресурсу в другие более доходные активы.
Торговые ценные бумаги на 31.12.2019 год составляли 20 414 млн. руб. или
1,60% от активов, за анализируемый период данный показатель возрос на 3 516 млн.
руб. или на 17,22% и составил на конец периода 23 930 млн. руб., что свидетельствует
о расширении деятельности на бирже.
Производные финансовые инструменты и прочие финансовые активы на
31.12.2019 год составляли 22 031 млн. руб., за анализируемый период банк провел
разнообразные операции с ними, в результате которых они увеличились на 26 718
млн. руб или на 121,70% и их размер на 30.06.2021 год составили 48 749 млн. руб. или
3,30% от активов банка.
Основные средства и нематериальные активы банка на 31.12.2019 год составляли 13 504 млн. руб. или 1,06% от активов. За рассматриваемый период они сократились на 1 149 млн. руб. или на 8,51%, и их размер составил 12 355 млн. руб.
Активы в форме права собственности на начала анализируемого периода составляли 3 675 млн. руб. или 0,29% от активов. Были осуществлены входящие финансовые потоки 527 млн. руб. или на 14,34%, и размер активов в форме права собственности на 30.06.2021 год составил 3 148 млн. руб. или 0,84% от активов.
30
Активы, предназначенные для продажи, на 31.12.2019 год составляли 364 млн.
руб. или 0,02%. В ходе деятельности банка были осуществлены входящие финансовые потоки в размере 102 млн. руб., на конец анализируемого периода их размер составил 262 млн. руб.
Отложенный актив по налогу на прибыль на 31.12.2019 год составлял 4 317 млн.
руб. или 0,34% от активов, в ходе своей деятельности банк оплатил налоги на прибыль
в сумме на 387 млн. руб. и их размер составил 3 930 млн. руб.
Текущий налог на прибыль на начало анализируемого периода составлял 1 113
млн.руб, в первом полугодии 2020 года банк оплатил еще налогов на прибыль на 3
950 млн. руб., и на протяжении двух оставшихся полугодий текущий налог на прибыль банка отсутствовал.
Прочие активы банка на 31.12.2019 год составляли на 5206 млн. руб., за анализируемый период были осуществлены входящие финансовые потоки на 455 млн. руб.
и они на конец рассматриваемого периода составили 4 751 млн. руб.
Совокупные активы банка на начало анализируемого периода составляли 1 273
587 млн. руб., в первом полугодии 2020 года активы были осуществлены исходящие
финансовые потоки на 19 901 млн. руб, во втором полугодии 2020 года еще были проведены исходящие финансовые потоки банка на 155 479 млн. руб.,а в первом полугодии 2021 года были проведены исходящие финансовые потоки на 14 950 млн. руб, и
размер активов на 30.06.2021 год составил 1 463 917 млн. руб., таким образом за анализируемый период было осуществлено исходящих финансовых потоков на 190 330
млн. руб., это показывает, что банк расширяет свою деятельность дифференцируя
свои финансовые ресурсы для управления рисками и получения прибыли.
2.3 Анализ движения денежных средств АО «Райффайзенбанк»
Движение денежных средств банка является одной из составляющих финансовых потоков, поскольку оно отражает как направления движения денежных средств.
Рассмотрим динамический и коэффициентный анализ движения денежных средств
31
банка. Динамический анализ движения денежных средств представлен в приложении
Л.
В ходе проведенного анализа было выявлено, что у АО «Райффайзен» банка
наблюдает на протяжении трех первых периодов положительный чистый денежный
поток, однако его динамика не однозначна. Так во втором полугодии 2019 года чистый денежный приток составил 45 702 млн. руб., в следующем полугодии он сократился на 55 786 млн. руб. или на 96,16%, и его размер составил 1 756 млн. руб. Во
втором полугодии 2020 года чистый денежный приток увеличился на 5 330,31% по
отношению к предыдущему периоду и составил 95 358 млн. руб., однако в первом
полугодии 2021 года у банка был чистый денежный отток в размере 55 786 млн. руб.
Рассмотрим за счет каких движений денежных средств у банка наблюдалась
данная динамика чистого денежного потока, который состоит из чистых денежных
потоков по операционной деятельности, по инвестиционной деятельности и по финансовой деятельности.
Чистый денежный поток по операционной деятельности имеет соответствующую динамику чистому денежному потоку банка, поскольку он отражает основную
деятельность банка. Чистый денежный приток по операционной деятельности во втором полугодии 2019 года составил 54 974 млн. руб., за анализируемый период он сократился на 107,20%, и чистый денежный отток по операционной деятельности составил 3 957 млн. руб.
Основным статьями притока денежных средств банка по операционной деятельности являются проценты полученные, комиссии полученные, чистое увеличение
средств клиентов и других банков. Основными статьями оттока денежных средств
банка по операционной деятельности являются проценты уплаченные, комиссии
уплаченные, расходы на содержание персонала выплаченные, административные и
прочие расходы выплаченные, уменьшение средств клиентов и других банков.
Чистый денежный поток по инвестиционной деятельности имеет неоднозначную динамику, поток по данной деятельности в основном зависит от разницы сумм
поступлений от погашения и продажи инвестиционных ценных бумаг и приобретения
32
инвестиционных ценных бумаг. Поступления от погашения и продажи инвестиционных ценных бумаг во втором полугодии 2019 года составили 204 396 млн. руб., за два
следующих полугодии поток увеличился на 62,88% или на 128 525 млн. руб. и составил 332 921 млн. руб., в последнем полугодии анализируемого периода поток от погашения и продажи инвестиционных ценных бумаг сократился на 97 124 млн. руб. и
составил 235 797 млн. руб. Отток от приобретения инвестиционных ценных бумаг во
втором полугодии 2019 года составил 210 491 млн. руб., в перовом и во втором полугодиях отток увеличился на 162 712 млн. руб., в первом полугодии 2021 года отток
составил 261 827 млн. руб. Так, чистый денежный отток от инвестиционной деятельности во втором полугодии 2019 года составил 5 128 млн. руб., в первом полугодии
2020 года чистый денежный приток составил 46 384 млн. руб., в двух следующих полугодиях наблюдался чистый денежный отток в размере 51 684 млн. руб. и 22 998
млн. руб., соответственно. Так, за анализируемый период у банка увеличился чистый
денежный отток денежных средств по инвестиционной деятельности на 17 870 млн.
руб. Наличие и увеличение чистого денежного оттока денежных средств по инвестиционной деятельности показывает, что банка больше приобретает инвестиционных
ценных бумаг и основных средств или нематериальных активов, чем реализует их.
Чистый денежный поток по финансовой деятельности на протяжении всего анализируемого периода отрицательный, поскольку банк практически не выпускал долговых обязательств, кроме второго полугодия 2020 года и первого полугодия 2021
года, в которых банк выпустил долговых обязательств на 251 млн. руб. и на 64 млн.
руб., соответственно. Отток по финансовой деятельности сформировался за счет процентов, уплаченных по срочным заемных средствам, полученных от материнского
банка и других финансовых обязательств и выплаченных дивидендов.
Проценты, уплаченные по срочным заемным средствам, полученным от материнского банка и прочих финансовых организаций, во втором полугодии 2019 года
составляли 1 761 млн. руб., за рассматриваемый период они сократились на 406 млн.
руб. или на 25,89%. Банка во втором полугодии 2019 года и в первом полугодии 2020
года не выплачивал дивиденды акционерам, а во втором полугодии 2020 года банк
33
выплатил дивидендов в размере 39 800 млн. руб., в первом полугодии 2021 года они
сократились на 30,40% и составили 27 700 млн. руб.
Так, чистый денежный отток по финансовой деятельности во втором полугодии
2019 года составил 1 799 млн. руб., в первом полугодии 2020 года он сократился на
277 млн. руб., во втором полугодии 2020 года отток увеличился на 39 402 млн. руб.
или на 2 588,83%, в первом полугодии отток сократился на 29,28 % и составил 28 941
млн. руб. Наличие оттока свидетельствует о том, что банк больше выплачивает проценты и дивиденды, чем привлекает заемные средства.
Коэффициентный анализ денежных потоков банка АО «Райффайзенбанк» представлен в таблице 2.
Таблица 2 – Коэффициентный анализ денежных потоков банка АО «Райффайзенбанк»
Показатели
Денежная
продаж
рентабельность
Коэффициент денежного содержания чистой прибыли
Коэффициент денежного покрытия процентов
Коэффициент рентабельности
активов по денежному потоку
Коэффициент рентабельности
собственного капитала по денежному потоку
на
на
на
на
Абсолютное отклоне31.12 30.06 31.12 30.06 ние
.2019 .2020 .2020 .2021 31.1 30.0 30.0 30.0
2.20 6.20 6.20 6.20
19- 20- 21- 2130.0 31.1 31.1 31.1
6.20 2.20 2.20 2.20
20
20
20
19
61,52 38,46 65,47 42,27 27,0 %
%
%
%
23,0 1% 23,2 19,2
6%
0% 5%
2,93 -3,72 8,84 -0,22 12,5 6,65 6
9,06 3,15
1,43 0,06 4,19 -2,46 4,13 1,38
6,65 3,89
2,10 1,23 2,13 1,23 0,90 %
%
%
%
0,87 %
0,90 0,87
%
%
%
8,96 8,50 15,76 10,53 7,26 1,57
%
%
%
%
0,46 %
5,23 %
%
%
34
Денежная рентабельность продаж банка АО «Райффайзенбанк» во втором полугодии 2019 составляла 61,52 %, это говорит о том, что 61,52% выручки банка приходит в виде денежных средств в отчётном периоде, а оставшиеся в следующих. За
анализируемый период показатель сократился на 19,25 п.п. И в первом полугодии
2021 года составил 42,27%, иными словами, приток денежных средств по отношению
к выручке сократился, то есть выручка в меньшей степени подтверждается притоком
денежных средств, что сокращает ликвидность банка.
Коэффициент денежного содержания чистой прибыли имеет не однозначную
динамику, так во втором полугодии 2019 года коэффициент равнялся 2,93, то есть вся
чистая прибыль банка содержит денежные поступления по операционной деятельности. В первом полугодии 2020 года коэффициент равнялся -3,72, он получился отрицательным, поскольку в данном периоде у банка присутствует чистый денежный отток по операционной деятельности, то есть в чистой прибыли не содержится операционный денежный поток, а только денежный по инвестиционной и финансовой деятельности. Во втором полугодии 2020 года коэффициент денежного содержания чистой прибыли составлял 8,85, иными словами, чистая прибыль полностью содержит
в себе денежный поток по операционной деятельности. В первом полугодии 2021 года
коэффициент сократился на 9,06 и составил -0,22, иначе говоря, чистая прибыль не
содержит денежных поступлений по операционной деятельности. В среднем каждые
полгода показатель сокращался на 1,02, что негативно сказывается на деятельности
банка.
Коэффициент денежного покрытия процентов имеет не однозначную динамику,
так во втором полугодии 2019 года он составил 1,43, то есть банк мог полностью покрыть текущие проценты по долговым обязательствам. В следующем полугодии коэффициент сократился на 1,38 и составил 0,05, таким образом, текущие доходы банка
являются недостаточными для уплаты текущих платежей по процентам. Во втором
полугодии 2021 года коэффициент составил 4,19, иначе говоря, доходы банка достаточны для уплаты процентов по обязательствам. В первом полугодии 2021 года коэф-
35
фициент был отрицательным, то есть у банка отсутствуют доходы для уплаты процентов. Таким образом, ситуация по уплате процентов является быстроменяющейся
и дестабилизирующей деятельность банка.
Коэффициент рентабельности активов по денежному потоку на протяжении
всего анализируемого периода находится в пределах 1-2%, то есть активы банка каждые полгода генерируют денежные потоки в размере примерно 1-2% от их стоимости.
Коэффициент имеет неоднозначную динамику, что отражает нестабильную ситуацию
финансовых потоков.
Коэффициент рентабельности собственного капитала по денежному потоку
имеет неоднозначную динамику, так во втором полугодии 2019 года он составлял
8,96%, в первом полугодии 2020 года – 8,50%, во втором полугодии 2020 года –
15,76%, в первом полугодии 2021 года – 10,53%, то есть каждые 100 рублей собственного капитала генерируют 10,53 рубля денежного потока. Несмотря на нестабильную
динамику, наблюдается положительный тренд коэффициента рентабельности собственного капитала по денежному потоку, что является положительным фактором в
деятельности банка.
Таким образом, банк недостаточно эффективно управляет денежными потоками, поскольку наблюдает положительный чистый денежный поток, который со временем сокращается, что снижает денежные средства банка. Данный факт подтверждает нестабильная динамика коэффициентов денежных потоков
2.4 Анализ доходов, расходов и прибыли АО «Райффайзенбанк» как результирующие показатели финансовых потоков банка
Результирующими показателями финансовых потоков являются доходы, расходы и прибыль, поэтому был проведен динамический анализ данных показателей.
Динамический анализ доходов, расходов и прибыли представлен в приложении К.
В ходе проведённого анализа было выявлено, что во втором полугодии 2019
года в результате осуществления основной деятельности банк получил процентные
доходы, рассчитанные с использованием метода эффективной процентной ставки, в
36
размере в 45 087 млн. руб., в первом полугодии 2020 года процентные доходы сократились на 2 226 млн. руб. или на 4,94%, во втором полугодии 2020 года они еще сократились на 3 141 млн. руб., в первом полугодии 2021 года банк получи процентных
доходов в размере 39 189 млн. руб., так за весь анализируемый период процентные
доходы сократились на 5 898 млн. руб. или на 15,05%, данное снижение свидетельствует о снижении эффективности исходящих финансовых потоков направленных на
выдачу кредитов.
Процентные расходы во втором полугодии 2019 года составили 33 525 млн руб.,
в первом полугодии 2020 года они сократились на 5 162 млн. руб., во втором полугодии 2020 года расходы сократились еще на 4 664 млн. руб. или на 16,44%, а в перовом
полугодии 2021 года они увеличились на 468 млн. руб., что говорит о повышении
эффективности привлечения средств клиентов и других банков, так как также наблюдается увеличение средств клиентов и других банков.
Наблюдается отрицательная динамика чистых процентных доходов, так во втором полугодии 2019 года банк получил 30 365 млн. чистых процентных доходов, а в
первом полугодии 2021 года – 30 029 млн. руб., так они сократились на 336 млн. руб.
или на 1,12%, что свидетельствует о снижении эффективности процентной деятельности банка.
Комиссионные доходы банка во втором полугодии 2019 года составили 17 680
млн. руб., за анализируемый период они сократились на 1 240 млн. руб. или на 7,54%
и составили 16 440 млн. руб. Комиссионные расходы банка во втором полугодии 2019
года составили 5 255 млн. руб., за рассматриваемый период увеличились на 88 млн.
руб. или на 1,70% и составили 5 167 млн. руб. Это свидетельствует о снижении эффективности или масштабов комиссионной деятельности банка.
В ходе осуществления своей деятельности банк получил операционные доходы
во втором полугодии 2019 года в размере 17 680 млн. руб., в первом полугодии 2020
года они увеличились на 23 488 млн. руб., во втором полугодии 2020 года у банка
увеличился операционный доход на 3 478 млн. руб., в первом полугодии 2021 года
37
операционный доход сократился на 4,94% и составил 42 440 млн. руб. Это показывает, что банк растет и развивается – то есть он эффективен на рынке.
Совокупный доход банка во втором полугодии 2019 года составил 18 739 млн.
руб., за анализируемый период доход сократился на 583 млн. руб., так доход в среднем сокращался на 0,79%, то есть примерно совокупный доход оставался на одном
уровне. Эффективность финансовых потоков банка за анализируемый период остается примерно на одном уровне, банк получает прибыль и растет, и развивается, увеличивает свои масштабы.
Таблица 3 – Коэффициентный анализ результирующих показателей банка
Показатели
Чистая
процентная маржа
Чистая непроцентная маржа
Чистый спрэд
ROA
ROE
на
на
на
на
Абсолютное отклонение
31.12.2 30.06.2 31.12.2 30.06.2 31.12. 30.06. 30.06. 30.06.
019
020
020
021
2019- 2020- 2021- 202130.06. 31.12. 31.12. 31.12.
2020 2020 2020 2019
2,38% 2,38% 4,90% 2,06% 2,52% 0,01%
2,84% 0,32%
1,26% 1,27% 1,28% 1,00% 0,02% 0,00% 0,28% 0,26%
-1,54% -4,82% -2,64% -4,34% 2,18% 3,28%
1,71% 2,80%
1,47% 1,49% 1,40% 1,25% 0,01% 0,09% 0,15% 0,22%
10,61% 10,24% 10,32% 10,66% 0,08% 0,34% 0,05%
0,36%
В ходе проведенного анализа было установлено, что чистая процентная маржа
во втором полугодии 2019 года и в первом полугодии 2020 года находилась на уровне
2,38%. Во втором полугодии 2020 года чистая процентная маржа увеличилась на 2,52
п.п. И составила 4,90%, это показывает, что активы банка стали генерировать больший процентный доход, что было вызвано увеличением объёмов активов, приносящих доход, то есть банк направил свои финансовые потоки на увеличение данных
активов. Однако в первом полугодии 2021 года чистая процентная маржа сократилась
на 2,84% и составила 2,06%, то есть каждые 100 рублей активов банка приносят 2,06
38
рублей чистого процентного дохода, данное снижение могло быть вызвано изменением процентных ставок по кредитам, удорожанием ресурсов или ошибочной процентной политикой.
Чистая непроцентная маржа имеет отрицательную динамику, так во втором полугодии 2019 года она составляла 1,26%, а в первом полугодии – 1%, данное снижение
было вызвано увеличением непроцентных расходов.
Чистый спрэд банка на протяжении всего анализируемого периода был отрицательным, так в первом полугодии 2021 года он составлял -4,34%, иными словами,
можно утверждать, что банк выбрал неэффективную процентную политику и руководству банка следует пересмотреть её.
Коэффициент рентабельности активов банка имеет тенденцию к снижению, так
во втором полугодии 2019 года каждые 100 рублей активов банка генерировали 1,47
рублей чистой прибыли, а в первом полугодии 2021 – 1,25 рублей, другими словами,
активы продолжают генерировать чистую прибыль, однако с течением времени эффективность управления активами снижается.
Коэффициент рентабельности собственного капитала на протяжении всего анализируемого периода находится в пределах от 10,24% до 10,66%, то есть вложенные
средства акционеров приносят им доход, что свидетельствует о эффективности деятельности. Однако наблюдается стагнация рассматриваемого коэффициент, что является негативным фактором.
Таким образом, банк, осуществляя свои как входящие, так и исходящие финансовые потоки, генерирует прибыль. Однако она сокращается, что показывает снижения эффективности финансовых потоков банка, что подтверждают относительные показатели.
39
3 Рекомендации по повышению эффективности финансовых потоков АО «Райффайзенбанк»
В ходе проведенного анализа было установлено, что финансовые потоки банка
АО “Райффайзенбанк” используются недостаточно эффективности. Для повышения
их эффективности рекомендуется оптимизировать процентную политику, оптимизировать депозитную политику, провести мероприятия по повышению доверия клиентов и по снижению затрат.
Непосредственно для кредитных организаций актуальной задачей является повышение доверия к себе со стороны населения, которое по традиции остаётся главной
категорией клиентов, приносящих коммерческому банку в результате совершения
множества относительно мелких по объёму банковских операций значительную долю
прибыли. Эта задача может быть решена за счёт увеличения уровня «прозрачности»
банковского сектора. В частности, речь идёт о регулярной публикации в открытом
доступе отчётов результатов деятельности коммерческого банка, что может быть закреплено в обязательном порядке нормативно-правовыми актами государства.
Первыми предлагаемыми мероприятиями по снижению издержек и повышения
эффективности банковской деятельности — это затраты на персонал, они имеет потенциал 5–10 процентов без организационной реструктуризации банка, то есть без
глобальных изменений, предлагается персонал, выполняющий монотонную работу,
такую как замена пластиковых карт, выдача наличных, открытие счета, заявления на
кредит и так далее заменить на автоматизированные компьютерные системы переведя
рядовых банковских служащих на более нужные рабочие места, такие как консультирование по предоставлению банковских услуг, презентации продуктов банка и обзор
преимуществ, обзвон потенциальных клиентов на выдачу кредита или оформления
зарплатных карт, осуществляемые банковские услуги сделать автоматизированными
и назначить консультантов и так же сотрудников в обязанности которых будет входить проверка состояния и обслуживание технических средств. Вторая предлагаемые
мероприятия по снижению затрат, это расходы на аренду они имеют потенциал снижения затрат на 5–20 процентов, уменьшить затраты можно пересмотрев договоры
40
аренды, но при пересмотре могут возникнуть сложности с уже действующими договорами аренды, так же можно уменьшить количество издержек сократив арендованную площадь, при сокращении арендованной площади, рекомендуется смотреть на
эффективность деятельности офиса банка, так же есть актуальное понятие такое как
«выручка на квадратный метр» руководствуясь анализом прибыльности можно сократить убыточные филиалы или офиса банка.
С целью расширения ресурсного потенциала банку необходимо активизировать
свою депозитную политику. В связи с этим одним из приоритетных направлений работы банка должно стать постепенное наращивание депозитного портфеля путем проведения грамотной депозитной политики, направленной, в частности, на расширение
перечня вкладов, доступных клиентам, введение новых видов услуг для их удобства.
Депозитная политика банка должна учитывать потребности всех социальных и
возрастных групп граждан а также рассчитана как на малообеспеченные слои населения, так и на людей со средним и высоким уровнями дохода.
Комплекс мер, направленных на расширение депозитной базы банка, включает
ряд финансовых и маркетинговых инструментов, с этой целью банк должен прогнозировать развитие потребностей клиентов, появление новых направлений банковского бизнеса, проводить маркетинговые исследования, разрабатывать и предлагать
полный спектр банковских продуктов и услуг.
Для привлечения в число своих клиентов старшее поколение, как наиболее стабильное в финансовом отношении банк мог бы пополнить перечень вкладов новыми
видами депозитов, ориентированных на эту группу населения.
Для того чтобы обеспечить приток вкладчиков, целесообразно вести стимулы,
привлекательные для потенциальных клиентов: различные бонусы, розыгрыши призов поездок и экскурсий выходного дня, посещение культурных заведений, в том
числе театра.
Можно также предположить, что для клиентов банка будут выгодны целевые
вклады, выплата которых будет приурочена к памятным датам, дням рождений или
41
другим праздникам. Их сроки короче традиционных, а процент выше. Банк также может предложить соединение вкладных продуктов с кредитными и страховыми, разработать продукты, направленные на удовлетворение потребностей вкладчиков в покупках, оплате туризма и отдыха.
В целях укрепления ресурсной базы возникает необходимость защиты от досрочного изъятия депозитов, для чего использовать депозиты населения для расширения среднесрочного и долгосрочного кредитования, и чтобы компенсировать населению невозможность изъять досрочно свой вклад, необходимо предложить для вкладов с ограниченным сроком изъятия более высокий процент.
Наряду с этим для проведения эффективного управления депозитами банку
необходимо определить оптимальный объем периода хранения срочных вкладов как
физических, так и юридических лиц. При этом банку особое внимание следует уделить тому, что сроки депозитов должны быть увязаны со сроками оборачиваемости
кредитов, на выдачу которых они могут быть направлены.
Банку следует разрабатывать системные подходы к рекламной политике, что
сделает ее эффективным инструментом формирования клиентской базы. Каждое конкурентное преимущество банка, каждый новый продукт, предлагаемый к продаже,
должны быть известны и понятны клиентам, легко сравнимы, а также выгодно отличаться от предложений конкурентов.
При разработке депозитной политики банку следует руководствоваться определенными критериями ее оптимизации, среди которых можно выделить следующие:
– взаимосвязь депозитных, кредитных и прочих операций банка для поддержания его стабильности, надежности и финансовой устойчивости;
– диверсификация ресурсов банка с целью минимизации риска;
– сегментирование депозитного портфеля по клиентам;
– дифференцированный подход к различным группам клиентов;
– конкурентоспособность банковских продуктов и услуг.
Таковы некоторые возможные пути совершенствования депозитной политики
банка и повышения ее роли в обеспечении его устойчивости.
42
В настоящее время в программах инноваций российских банков приоритетными являются внедрение новых банковских продуктов, освоение новых сегментов
рынка, повышение рентабельности деятельности банка в целом и каждого филиала в
отдельности, оптимальное использование имеющихся материальных и человеческих
ресурсов.
Постоянные нововведения – главный фактор преуспевания на рынке любого
банка. В настоящее время быстро сокращается жизненный цикл услуги, резко обостряется конкуренция, повышаются требования потребителя к банковской продукции.
Чтобы выжить в такой обстановке банк вынужден непрерывно улучшать и преобразовывать свои продукты, совершенствовать производственные и управленческие процессы.
Сфера инноваций для российских банков чрезвычайно обширна. В ее рамках на
сегодня наиболее актуальны следующие сферы: программное и компьютерное обеспечение, телекоммуникации, решение проблемы удаленного доступа, информационная безопасность, универсализация услуг, выполнение банками новых функций.
Банку необходимо не только четко и быстро реагировать на новые тенденции, но
также воздействовать на клиентуру для быстрой реакции на его нововведения.
В общей сумме банковских ресурсов привлеченные ресурсы занимают преобладающее значение. С развитием рыночных отношений структура привлеченных ресурсов претерпела существенные изменения, что обусловлено появлением новых, нетрадиционных для старой банковской системы способов аккумуляции временно свободных денежных средств физических и юридических лиц.
Значительный прирост ресурсной базы можно произвести за счет привлечения
свободных денежных средств населения в долговые обязательства и банковские сертификаты.
Весьма ощутимый доход филиалу сможет принести развитие карточного бизнеса. Также необходимо активизировать работу по увеличению комиссионных доходов, тем более что существуют резервы по их наращиванию.
43
В банке должно быть уделено особое внимание работе со значимыми клиентами. В этой области необходимо: увеличить остатки на клиентских счетах; использовать начисление платы на расчетных, текущих счетах юридических лиц-клиентов
как средство аккумулирования ресурсов; проводить совещания, анкетирование, опрос
клиентов с целью выявления потребностей и запросов по совершенствованию банковских услуг и продуктов; расширить внедрение электронной системы «Клиент-Банк»;
для привлечения ресурсов клиентов использовать и размещать рекламу банковских
продуктов.
Ещё одним методом повышения эффективности финансовых потоков банка
служит корректировка процентной политики банка, поскольку у банка чистый спрэд
отрицательный, следовательно, наблюдается превышение процентных расходов над
процентными доходами в относительном выражении, поэтому предлагается снижение процентных ставок по привлечённым ресурсам. Средняя размер пассивов, приносящих процентные расходы в первом полугодии 2021 года составлял 264 032 млн.
руб., а процентные расходы 24 167 млн. руб. Следовательно, средняя процентная
ставка по платным ресурсам составляла: 24 167 / 264 032 * 100% = 9,15%
Для оценки эффекта предложенного мероприятия был проведен факторный анализ чистого спрэда и средней процентной ставкой пассивов, приносящих процентный
расход. Эффект от изменения средней процентной ставки представлен в таблице 3.
Таблица 3 – Эффект от изменения средней процентной ставки
Изменение процент- Новая средняя
ной ставки
центная ставка
1%
8,15%
2%
7,15%
3%
6,15%
4%
5,15%
5%
4,15%
про- Новые процентные
расходы
19386,16
17007,49
14628,82
12250,15
9871,48
Новый
чистый спрэд
-2,33%
-1,33%
-0,33%
0,67%
1,67%
44
Таким образом, при снижении средней процентной ставки на 4 п.п., процентные
расходы сократятся на 11 916,8 млн. руб. и чистый спрэд составит 0,67%, то есть процентные доходы превысят процентные расходы в относительном выражении и банк
увеличит прибыль.
Таким образом, основными путями повышения эффективности финансовых потоков банка являются оптимизирование процентной политики, оптимизирование депозитной политики, проведение мероприятий по повышению доверия клиентов и по
снижению затрат. Данные мероприятия помогут снизить издержки банка, привлечь
новые финансовые ресурсы и укрепить свои позиции на рынке банковских услуг.
45
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
В ходе данной работы была изучен анализ финансовых потоков банка и проанализированы финансовые потоки АО «Райффайзенбанк».
Исходя из проделанной работы, можно сделать вывод о том, что мнения авторов расходятся по поводу сущности финансовые потоков. Одни выделяют как движение денежных средств, другие как процесс движения финансовых ресурсов. Таким
образом, финансовые потоки банка – это процесс движения финансовых ресурсов
банка, выражающийся в виде размещения ресурсов и ресурсном обеспечении.
Формирование финансовые потоков банка происходит в процессе осуществления деятельности банка, которая выражается в проведении активных операций, связанных с размещением финансовых ресурсов, и пассивных операций, связанных с
привлечение финансовых ресурсов.
Данная деятельность банка осуществляется под банковским надзором Центрального банка Российской Федерации. Деятельность банка регулируется в соответствии с Конституцией РФ, Гражданским кодексом РФ, Федеральным законом №86ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)», Федеральным законом № 395-1-ФЗ «О банках и банковской деятельности», Инструкция Банка России
№ 139-И «Об обязательных нормативах банков» и др.
Основными методами, применяемыми для анализа финансовых потоков, являются динамический анализ, который направлен на отслеживание финансового показателя в динамике, структурный анализ, который показывает структуру активов и пассивов банка, и коэффициентный анализ, который позволяет оценить финансовые потоки в относительных показателях и отследить их изменения в динамике.
По результатам проведенного анализа было выявлено, что увеличиваются активы и обязательства банка, сокращается собственный капитал. Наблюдается тенденция снижения процентных и непроцентных доходов и тенденция увеличения процентных и непроцентных расходов, а также сокращение чистой прибыли. Также было
46
установлено, что у банка недостаточно денежных потоков для уплаты процентов по
обязательствам, однако было выявлено достаточное денежное содержание доходов и
прибыли банка. Снижение чистой процентной и чистой непроцентной маржи, отрицательный чистый спрэд на протяжении всего анализируемого периода, тенденция
снижения коэффициента рентабельности активов банка, стагнация коэффициента
рентабельности собственного капитала банка.
По результатам проведенного анализа были разработаны рекомендации по повышению эффективности управления финансовыми потоками АО «Райффайзенбанк». Основными рекомендациями являются оптимизирование процентной политики, оптимизирование депозитной политики, проведение мероприятий по повышению доверия клиентов и по снижению затрат. Данные мероприятия помогут снизить
издержки банка, привлечь новые финансовые ресурсы и укрепить свои позиции на
рынке банковских услуг.
47
ПЕРЕЧЕНЬ ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ
1.
Конституция Российской Федерации (принята всенародным голосова-
нием 12.12.1993) (с учетом поправок, внесенных Законами РФ о поправках к Конституции РФ от 30.12.2008 N 6-ФКЗ, от 30.12.2008 N 7-ФКЗ, от 05.02.2014 N 2-ФКЗ, от
01.07.2020 N 11-ФКЗ) // КонсультантПлюс: справочно-правовая система [Офиц.
сайт]. URL: http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_28399/ (дата обращения: 08.11.2021).
2.
"Гражданский кодекс Российской Федерации (часть вторая)" от
26.01.1996 N 14-ФЗ (ред. от 01.07.2021, с изм. от 08.07.2021) // КонсультантПлюс:
справочно-правовая
система
[Офиц.
сайт].
URL:
http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_9027/ (дата обращения:
08.11.2021).
3.
Федеральный закон от 10.07.2002 N 86-ФЗ (ред. от 02.07.2021) "О Цен-
тральном банке Российской Федерации (Банке России)" (с изм. и доп., вступ. в силу с
01.12.2021) // КонсультантПлюс: справочно-правовая система [Офиц. сайт].
URL: http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_37570/ (дата обращения:
08.11.2021).
4.
Федеральный закон от 02.12.1990 N 395-1 (ред. от 02.07.2021) "О банках
и банковской деятельности" (с изм. и доп., вступ. в силу с 01.12.2021) // КонсультантПлюс:
справочно-правовая
система
[Офиц.
сайт].
URL:
http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_5842/ (дата обращения:
08.11.2021).
5.
Письмо Банка России от 17.02.2005 N 31-Т "О применении пункта 2.3 По-
ложения Банка России от 26 марта 2004 года N 254-П "О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности" // КонсультантПлюс: справочно-правовая система
48
[Офиц. сайт]. URL: http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_51928/ (дата
обращения: 08.11.2021).
6.
Инструкция Банка России от 03.12.2012 N 139-И (ред. от 13.02.2017) "Об
обязательных нормативах банков" (Зарегистрировано в Минюсте России 13.12.2012
N 26104) // КонсультантПлюс: справочно-правовая система [Офиц. сайт]. URL:
http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_139494/
(дата
обращения:
08.11.2021).
7.
"Положение о правилах ведения бухгалтерского учета в кредитных орга-
низациях, расположенных на территории Российской Федерации" (утв. Банком России 16.07.2012 N 385-П) (ред. от 08.07.2016) (Зарегистрировано в Минюсте России
03.09.2012 N 25350) (с изм. и доп., вступ. в силу с 01.01.2017) // КонсультантПлюс:
справочно-правовая
система
[Офиц.
http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_132831/
сайт].
(дата
URL:
обращения:
08.11.2021).
8.
"Положение о порядке формирования кредитными организациями резер-
вов на возможные потери" (утв. Банком России 20.03.2006 N 283-П) (ред. от
04.08.2016) (Зарегистрировано в Минюсте России 25.04.2006 N 7741) (с изм. и доп.,
вступ. в силу с 01.02.2017) // КонсультантПлюс: справочно-правовая система [Офиц.
сайт]. URL: http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_59828/ (дата обращения:
08.11.2021).
9.
Федеральный закон от 27.06.2011 N 161-ФЗ (ред. от 02.07.2021) "О наци-
ональной платежной системе" (с изм. и доп., вступ. в силу с 01.12.2021) //
КонсультантПлюс:
справочно-правовая
система
http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_115625/
08.11.2021).
[Офиц.
(дата
сайт].
URL:
обращения:
49
10.
Федеральный закон от 30.12.2004 N 218-ФЗ (ред. от 31.07.2020) "О кре-
дитных историях" // КонсультантПлюс: справочно-правовая система [Офиц. сайт].
URL: http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_51043/ (дата обращения:
08.11.2021).
11.
Федеральный закон от 16.07.1998 N 102-ФЗ (ред. от 30.04.2021) "Об ипо-
теке (залоге недвижимости)" (с изм. и доп., вступ. в силу с 28.10.2021) //
КонсультантПлюс:
справочно-правовая
система
[Офиц.
сайт].
URL: http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_19396/ (дата обращения:
08.11.2021).
12.
Фалько, С. Г. Контроллинг в банке : учебное пособие / А.М. Карминский,
С.Г. Фалько, А.А. Жевага, С.А. Зубов, А.В. Моргунов ; под ред. А.М. Карминского,
С.Г.Фалько. — М. : ИД «ФОРУМ» : ИНФРА-М, 2018. — 288 с. — (Высшее образование).
-
ISBN
978-5-8199-0556-2.
-
Текст
:
электронный.
-
URL:
https://znanium.com/catalog/product/935458 (дата обращения: 13.12.2021). – Режим доступа: по подписке.
13.
Банковский менеджмент : учебник / Я.Ю. Радюкова, О.Н. Чернышова,
А.Ю.
Федорова [и др.]. — Москва : ИНФРА-М, 2021. — 379 с. — (Высшее образование:
Бакалавриат). — DOI 10.12737/1014639. - ISBN 978-5-16-015011-6. - Текст : электронный. - URL: https://znanium.com/catalog/product/1668636 (дата обращения: 13.12.2021).
– Режим доступа: по подписке.
14.
Хасянова, С. Ю. Совершенствование банковского регулирования и
надзора в России на основе международных принципов : монография / С.Ю. Хасянова.
-
М.
:
ИНФРА-М,
2018.
-
234
с.
—
(Научная
мысль).
-
www.dx.doi.org/10/12737/11152. ISBN
978-5-16-011216-9.
-
Текст
:
электронный.
-
URL:
https://znanium.com/catalog/product/941251 (дата обращения: 13.12.2021). – Режим доступа: по подписке.
50
15.
Трошин, А. Н. Финансовый менеджмент : учебник / А.Н. Трошин. — М. :
ИНФРА-М, 2018. — 331 с. — (Высшее образование: Бакалавриат). - ISBN 978-516005734-7. - Текст : электронный. - URL: https://znanium.com/catalog/product/920546
(дата обращения: 13.12.2021). – Режим доступа: по подписке.
16.
Банковское дело : учебник / под ред. д-ра экон. наук, проф. Г. Г. Коробо-
вой.
— 2-е изд., перераб. и доп. — М. : Магистр : ИНФРА-М, 2019. - 592 с. - ISBN 97859776-0109-2.
-
Текст
:
электронный.
-
URL:
https://znanium.com/catalog/product/927373
(дата обращения: 13.12.2021). – Режим доступа: по подписке.
17.
Наточеева, Н. Н. Банковское дело : учебное пособие для бакалавров / Н.
Н. Наточеева, Э. И. Абдюкова. - 2-е изд., перераб. и доп. — Москва : Издательскоторговая корпорация «Дашков и К"», 2019. - 158 с. - ISBN 978-5-394-02715-4. - Текст :
электронный. - URL: https://znanium.com/catalog/product/1091126 (дата обращения:
13.12.2021). – Режим доступа: по подписке.
18.
Коробов, Ю. И. Основы банковского дела: Учебное пособие для сред.
проф.
образования / Под ред. Г.Г. Коробовой, Ю.И. Коробова. - М.: Магистр, 2019. - 446 с.
-
ISBN
978-5-9776-0053-8.
-
Текст
:
электронный.
-
URL:
https://znanium.com/catalog/product/1001327 (дата обращения: 13.12.2021). – Режим
доступа: по подписке.
19.
Управление капиталом банка : учебное пособие / И. А. Янкина, Ю. И.
Черкасова, Н. Б. Шульгин, И. В Тонкошкуров. - Красноярск : Сиб. федер. ун-т, 2020.
- 156 с. - ISBN 978-5-7638-4236-4. - Текст : электронный. - URL:
https://znanium.com/catalog/product/1818892 (дата обращения: 13.12.2021). – Режим
доступа: по подписке.
51
20.
Корпоративные финансы: Учебное пособие / Кокин А.С., Яшин Н.И.,
Яшин С.Н. и др. - М.: ИЦ РИОР, НИЦ ИНФРА-М, 2018. - 369 с.: - (Высшее образование: Бакалавриат). - ISBN 978-5-369-01524-7. - Текст : электронный. - URL:
https://znanium.com/catalog/product/959906 (дата обращения: 13.12.2021). – Режим доступа: по подписке.
21.
Готфрид А.С. Технология анализа входящих финансовых потоков ком-
мерческого банка // МНИЖ. 2017. №11-4 (65). URL:
https://cyberleninka.ru/article/n/tehnologiya-analiza-vhodyaschih-finansovyhpotokovkommercheskogo-banka (дата обращения: 14.12.2021).
Амиров Р. Ф. Классификация видов финансовых потоков в финансовом
22.
менеджменте // Пространство экономики. 2007. №2-3. URL:
https://cyberleninka.ru/article/n/klassifikatsiya-vidov-finansovyh-potokov-vfinansovommenedzhmente (дата обращения: 14.12.2021).
23.
Кихаева Екатерина Николаевна, Чанышева Венера Ахсановна Управле-
ние финансовыми потоками в коммерческом банке на основе логистического подхода
// Экономика и современный менеджмент: теория и практика. 2013. №31. URL:
https://cyberleninka.ru/article/n/upravlenie-finansovymi-potokami-vkommercheskombanke-na-osnove-logisticheskogo-podhoda
(дата
обращения:
14.12.2021).
24.
Тютюкина Е. Б., Афашагов К. М. Финансовые потоки: сущность и при-
знаки классификации // Финансы: теория и практика. 2007. №4. URL:
https://cyberleninka.ru/article/n/finansovye-potoki-suschnost-i-priznaki-klassifikatsii (дата
обращения: 14.12.2021).
25.
Матвеева, Д. М. Анализ финансовых потоков / Д. М. Матвеева, А. Г. Печ-
никова // Молодые ученые - развитию Национальной технологической инициативы
(ПОИСК). – 2020. – № 1. – С. 428-431.
52
Смирнов, Ю. Н. Оптимизация финансовых потоков банка / Ю. Н. Смир-
26.
нов, Р. И. Сибиш // Социально-экономические и технические системы: исследование,
проектирование, оптимизация. – 2006. – № 15. – С. 25.
Селезнева А. Н., Малолетко А. Н. Сравнительный анализ финансовых и
27.
денежных потоков // Современные тенденции в экономике и управлении: новый
взгляд.
2011.
№12-2.
URL:
https://cyberleninka.ru/article/n/sravnitelnyy-
analizfinansovyh-i-denezhnyh-potokov (дата обращения: 14.12.2021).
Ананченко, Д. С. Финансовые ресурсы банка, источники формирования /
28.
Д. С. Ананченко // Вопросы устойчивого развития общества. – 2020. – № 3-2. – С.
637640. – DOI 10.34755/IROK.2020.42.13.118.
Филонов Николай Григорьевич, Бобоев Нозимжон Мансурович Анализ
29.
структуры совокупных издержек при формировании финансовых потоков коммерческого
банка
//
Вестник
ТГПУ.
2014.
№8
(149).
URL:
https://cyberleninka.ru/article/n/analiz-struktury-sovokupnyh-izderzhek-priformirovaniifinansovyh-potokov-kommercheskogo-banka (дата обращения: 14.12.2021).
Исаева П.Г., Омарова Х.М. Пассивные операции коммерческих банков //
30.
УЭкС.
2015.
№9
(81).
URL:
https://cyberleninka.ru/article/n/passivnye-
operatsiikommercheskih-bankov (дата обращения: 14.12.2021).
С. В. Землячев Механизм формирования банковских ресурсов // Эконо-
31.
мика
и
бизнес:
теория
и
практика.
2019.
№8.
URL:
https://cyberleninka.ru/article/n/mehanizmformirovaniya-bankovskih-resursov (дата обращения: 14.12.2021).
32.
Баторова А.М. Банковские ресурсы: привлеченные средства клиентов -
юридических и физических лиц // Финансы и кредит. 2008. №24 (312). URL:
https://cyberleninka.ru/article/n/bankovskie-resursy-privlechennye-sredstvaklientovyuridicheskih-i-fizicheskih-lits (дата обращения: 14.12.2021).
53
33.
Кокин Александр Семёнович, Мудрак Ксения Анатольевна Построение
модели управления ликвидностью в рамках общего управления финансовыми потоками
коммерческого
банка
//
Вестник
ННГУ.
2010.
№3-1.
URL:
https://cyberleninka.ru/article/n/postroenie-modeli-upravleniya-likvidnostyu-vramkahobschego-upravleniya-finansovymi-potokami-kommercheskogo-banka (дата обращения: 14.12.2021).
34.
Готфрид, А. С. Управление финансовыми потоками коммерческого банка
как система и как процесс / А. С. Готфрид // Альманах мировой науки. – 2017. – №
12(16). – С. 111-114.
35.
И. Н. Загитова, А. А. Юнаковский Управление финансовыми потоками //
Экономика
и
бизнес:
теория
и
практика.
2019.
№1.
URL:
https://cyberleninka.ru/article/n/upravlenie-finansovymi-potokami (дата обращения:
14.12.2021).
36. Бородин, А. И. Финансы: взаимосвязь категорий денег и финансов / А. И.
Бородин, Н. Н. Шаш // Деньги и кредит. – 2012. – № 6. – С. 74-77.
37.Бланк И.А. Управление финансовой безопасностью предприятия. Киев:
Эльга, Ника-Центр, 2008. С. 199.
38. Плущевская Ю., Старикова Л. Исследование финансовых потоков в российской экономике // Вопросы экономики. 2008. № 12. С. 117-131.
39. Тютюкина Е. Б., Афашагов К. М. Финансовые потоки: сущность и признаки
классификации
//
Финансы:
теория
и
практика.
2007.
№4.
URL:
https://cyberleninka.ru/article/n/finansovye-potoki-suschnost-i-priznaki-klassifikatsii (дата
обращения: 14.12.2021).
40. Видова, А. Управление финансовыми потоками предприятия / А. Видова, Б.
Г. Хаиров // Актуальные вопросы развития экономики: Материалы международной
научно-практической конференции, Омск, 17 ноября 2015 года / Под редакцией В.В.
54
Карпова и А.И. Ковалева; Омский филиал Финансового университета при Правительстве РФ. – Омск: Омский филиал Финансового университета при Правительстве РФ,
2015. – С. 9-11.
41.
АО
«Райффайзенбанк»:
[Электронный
ресурс].
URL:
https://www.raiffeisen.ru (Дата обращения: 13.12.2021).
42. Банк России »: [Электронный ресурс]. URL: https://cbr.ru (Дата обращения:
13.12.2021).
55
Приложение А
Консолидированный сокращенный промежуточный отчет о финансовом положении за 1 полугодие 2020 года
56
Приложение Б
Консолидированный сокращенный промежуточный отчет о финансовом положении за 1 полугодие 2021 года
57
Приложение В
Консолидированный сокращенный промежуточный отчет о прибылях и убытках и прочем совокупном доходе за 1 полугодие 2021 год
58
59
Приложение Г
Консолидированный сокращенный промежуточный отчет о прибылях и убытках и прочем совокупном доходе за 2 полугодие 2020 год
60
Приложение Д
Динамический анализ активов АО «Райффайзенбанк»
Показатели
на
31.12.201
9
на
30.06.
2020
на
31.12.
2020
на
30.06.
2021
Абсолютное отклонение, млн. руб.
Темп прироста, %
Сумма,
млн. руб.
Сумм
а,
млн.
руб.
Сумм
а,
млн.
руб.
Сумм
а,
млн.
руб.
31.12.2
01930.06.2
020
30.06.2
02031.12.2
020
30.06.2
02131.12.2
020
30.06.2
02131.12.2
019
31.12.2
01930.06.2
020
30.06.2
02031.12.2
020
30.06.2
02131.12.2
020
30.06.2
02131.12.2
019
Средний
Денежные
256623
средства и их
эквиваленты
25837
9
35373
7
29795
1
1756
95358
-55786
41328
0,68%
36,91%
15,77%
16,10%
3,80%
Обязательные
9886
резервы на счетах в Центральном банке РФ
11165
11982
12984
1279
817
1002
3098
12,94%
7,32%
8,36%
31,34%
7,05%
Торговые цен- 20414
ные бумаги
32550
32467
23930
12136
-83
-8537
3516
59,45%
-0,25%
26,29%
17,22%
4,05%
Средства
на 3986
счетах в других
банка
1590
5428
1314
-2396
3838
-4114
-2672
60,11%
241,38
%
75,79%
67,03%
24,23
%
Кредиты
и 786853
авансы клиентам
83131
5
82832
2
86976
8
44462
-2993
41446
82915
5,65%
-0,36%
5,00%
10,54%
2,54%
Инвестицион144643
ные ценные бумаги
10315
7
16058
6
18375
8
-41486
57429
23172
39115
28,68%
55,67%
14,43%
27,04%
6,17%
61
Инвестиции в 972
ассоциированные организации
1284
1289
1017
312
5
-272
45
32,10%
0,39%
21,10%
4,63%
1,14%
Основные сред- 13504
ства и нематериальные активы
13101
12527
12355
-403
-574
-172
-1149
-2,98%
-4,38%
-1,37%
-8,51%
2,20%
Активы
в 3675
форме
права
собственности
3715
3435
3148
40
-280
-287
-527
1,09%
-7,54%
-8,36%
14,34%
3,80%
Производные
22031
инструменты и
прочие финансовые активы
29076
30739
48749
7045
1663
18010
26718
31,98%
5,72%
58,59%
121,27
%
21,96
%
Активы, пред- 364
назначенные
для продажи
265
229
262
-99
-36
33
-102
27,20%
13,58%
14,41%
28,02%
7,89%
Отложенный
4317
актив по налогу
на прибыль
466
3171
3930
-3851
2705
759
-387
89,21%
580,47
%
23,94%
-8,96%
2,32%
Текущий актив 1113
по налогу на
прибыль
3950
0
0
2837
-3950
0
-1113
254,90
%
100,00
%
-
100,00
%
100,0
0%
Прочие активы
5206
3475
5055
4751
-1731
1580
-304
-455
33,25%
45,47%
-6,01%
-8,74%
2,26%
Итого Активы
1273587
12934
88
14489
67
14639
17
19901
155479
14950
190330
1,56%
12,02%
1,03%
14,94%
3,54%
62
Приложение Е
Структурный анализ активов АО «Райффайзенбанк»
Показатели
Денежные
средства и их
эквиваленты
Обязательные
резервы на счетах в Центральном банке РФ
Торговые ценные бумаги
Средства
на
счетах в других
банка
Кредиты
и
авансы клиентам
Инвестиционные ценные бумаги
Инвестиции в
ассоциированные организации
на 31.12.2019
на 30.06.2020
на 31.12.2020
на 30.06.2021
Сдвиг структуры, п.п.
Удельный
вес, %
Удельный
вес, %
Удельный
вес, %
Удельный
вес, %
31.12.201930.06.2020
30.06.202031.12.2020
30.06.202131.12.2020
30.06.202131.12.2019
20,15%
19,98%
24,41%
20,35%
-0,17%
4,44%
-4,06%
0,20%
0,78%
0,86%
0,83%
0,89%
0,09%
-0,04%
0,06%
0,11%
1,60%
2,52%
2,24%
1,63%
0,91%
-0,28%
-0,61%
0,03%
0,31%
0,12%
0,37%
0,09%
-0,19%
0,25%
-0,28%
-0,22%
61,78%
64,27%
57,17%
59,41%
2,49%
-7,10%
2,25%
-2,37%
11,36%
7,98%
11,08%
12,55%
-3,38%
3,11%
1,47%
1,20%
0,08%
0,10%
0,09%
0,07%
0,02%
-0,01%
-0,02%
-0,01%
63
Основные
средства и нематериальные
активы
Активы
в
форме права
собственности
Производные
инструменты и
прочие финансовые активы
Активы, предназначенные
для продажи
Отложенный
актив
по
налогу на прибыль
Текущий актив
по налогу на
прибыль
Прочие активы
Итого Активы
1,06%
1,01%
0,86%
0,84%
-0,05%
-0,15%
-0,02%
-0,22%
0,29%
0,29%
0,24%
0,22%
0,00%
-0,05%
-0,02%
-0,07%
1,73%
2,25%
2,12%
3,33%
0,52%
-0,13%
1,21%
1,60%
0,03%
0,02%
0,02%
0,02%
-0,01%
0,00%
0,00%
-0,01%
0,34%
0,04%
0,22%
0,27%
-0,30%
0,18%
0,05%
-0,07%
0,09%
0,31%
0,00%
0,00%
0,22%
-0,31%
0,00%
-0,09%
0,41%
0,27%
0,35%
0,32%
-0,14%
0,08%
-0,02%
-0,08%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
Х
Х
Х
Х
64
Приложение Ж
Динамический анализ пассивов АО «Райффайзенбанк»
на
31.12.20
19
на
30.06.2
020
на
31.12.2
020
на
30.06.2
021
Абсолютное отклонение,млн.
Темп прироста, %
руб.
Сумма,
млн. руб
Сумма,
млн.
руб
Сумма,
млн.
руб
Сумма,
млн.
руб
31.12.
201930.06.
2020
30.06.
202031.12.
2020
30.06.
202131.12.
2020
30.06.
202131.12.
2019
Средства других банков
61631
21321
52342
31547
40310
31021
20795
30084
Средства клиентов
955082
997052
113009
1
116069
7
41970
13303
9
30606
20561
5
4,39%
13,34
%
36907
38941
38141
4206
2034
-800
5440
12,86
%
5,51%
Показатели
Срочные заемные средства от материнского 32701
банка
31.12.
201930.06.
2020
65,41
%
30.06.
202031.12.
2020
145,5
0%
30.06.
202131.12.
2020
39,73
%
30.06.2
02131.12.2
019
48,81
%
21,53
2,71%
%
16,64
2,05% %
Сред
ний
15,42
%
5,00
%
3,92
%
1,94
%
3786
3548
3340
174
-238
-208
-272
4,82%
-7,53%
6,29% 5,86%
Выпущенные долговые
0
ценные бумаги
0
252
328
0
252
76
328
-
-
30,16
%
-
-
Производные
инструменты и прочие финансо- 35125
вые обязательства
30645
36407
54914
-4480
5762
18507
19789
12,75
%
18,80
%
50,83
%
56,34
%
11,82
%
Текущие обязательства
0
по налогу на прибыль
0
4561
2727
0
4561
-1834
2727
-
-
40,21
%
-
-
Обязательства по аренде
3612
65
Отложенные обязательства по налогу на при- 368
быль
442
550
650
74
108
100
282
Прочие обязательства
8397
7592
8192
6034
-805
600
-2158
-2363
Итого обязательств
1096916
109774
5
127488
4
129837
8
829
17713
9
23494
20146
2
7,90% 26,34
9,59%
%
16,14
0,08%
1,84%
%
Акционерный капитал
36711
36711
36711
36711
0
0
0
0
0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
Эмиссионный доход
621
621
621
621
0
0
0
0
0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
1520
1520
1520
0
0
0
0
0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
-9544
11132
13,84
%
Добавочный оплаченный
1520
капитал
20,11
%
Нераспределенная при137819
быль и прочие резервы
156891
136231
126687
19072
20660
Итого собственный капи176671
тал
195743
175083
165539
19072
20660
-9544
11132
10,80
%
Итого Обязательств
собственный капитал
129348
8
144996
7
146391
7
19901
15647
9
13950
19033
0
1,56%
и
1273587
24,43
%
13,17
%
10,55
%
12,10
%
18,18
%
76,63
%
15,28
%
28,14
%
18,37
%
7,93
%
4,31
%
0,00
%
0,00
%
-8,08%
7,01%
-6,30%
5,45%
0,96%
14,94
%
0,00
%
2,08
%
1,61
%
3,54
%
66
Приложение И
Структурный анализ пассивов АО «Райффайзенбанк»
на 31.12.2019
на 30.06.2020
на 31.12.2020
на 30.06.2021
Сдвиг структуры, п.п.
Удельный
вес, %
Удельный
вес, %
Удельный
вес, %
Удельный
вес, %
31.12.201930.06.2020
30.06.202031.12.2020
30.06.202131.12.2020
30.06.202131.12.2019
4,84%
1,65%
3,61%
2,15%
-3,19%
1,96%
-1,45%
-2,68%
74,99%
77,08%
77,94%
79,29%
2,09%
0,86%
1,35%
4,30%
2,57%
2,85%
2,69%
2,61%
0,29%
-0,17%
-0,08%
0,04%
0,28%
0,29%
0,24%
0,23%
0,01%
-0,05%
-0,02%
-0,06%
0,00%
0,00%
0,02%
0,02%
0,00%
0,02%
0,01%
0,02%
2,76%
2,37%
2,51%
3,75%
-0,39%
0,14%
1,24%
0,99%
0,00%
0,00%
0,31%
0,19%
0,00%
0,31%
-0,13%
0,19%
Отложенные обя0,03%
зательства
по
0,03%
0,04%
0,04%
0,01%
0,00%
0,01%
0,02%
Показатели
Средства других
банков
Средства клиентов
Срочные заемные
средства от материнского банка
Обязательства по
аренде
Выпущенные
долговые ценные
бумаги
Производные инструменты и прочие финансовые
обязательства
Текущие обязательсва по налогу
на прибыль
67
налогу на прибыль
Прочие
обязательства
Итого
обязательств
Акционерный капитал
Эмиссионный доход
Добавочный
оплаченный капитал
Нераспределенная прибыль и
прочие резервы
Итого собственный капитал
Итого
Обязательств и собственный капитал
0,66%
0,59%
0,56%
0,41%
-0,07%
-0,02%
-0,15%
-0,25%
86,13%
84,87%
87,93%
88,69%
-1,26%
3,06%
0,77%
2,56%
2,88%
2,84%
2,53%
2,51%
-0,04%
-0,31%
-0,02%
-0,37%
0,05%
0,05%
0,04%
0,04%
0,00%
-0,01%
0,00%
-0,01%
0,12%
0,12%
0,10%
0,10%
0,00%
-0,01%
0,00%
-0,02%
10,82%
12,13%
9,40%
8,65%
1,31%
-2,73%
-0,74%
-2,17%
13,87%
15,13%
12,07%
11,31%
1,26%
-3,06%
-0,77%
-2,56%
100,00%
100,00%
100,00%
100,00%
Х
Х
Х
Х
68
Приложение К
Динамический анализ доходов, расходов и прибыли АО «Райффайзенбанк»
Показатели
на
31.12.2
019
на
30.06.2
020
на
31.12.2
020
на
30.06.2
021
Абсолютное отклонение, млн.
Темп прироста, %
руб.
Сумма,
млн.
руб.
Сумма,
млн.
руб.
Сумма,
млн.
руб.
Сумма,
млн.
руб.
31.12.
201930.06.
2020
30.06.
202031.12.
2020
30.06.
202131.12.
2020
30.06.
202131.12.
2019
31.12.
201930.06.
2020
30.06.
202131.12.
2019
Средний
42861
39720
39189
-2226
-3141
-531
-5898
15,05
4,94% 7,33% 1,34%
%
3,44%
Процентные доходы, рассчитанные с использова45087
нием метода эффективной
процентной ставки
Прочие процентные до18703
ходы
16032
14973
15007
-2671
-1059
34
-3696
Процентные расходы
-28363
-23699
-24167
5162
4664
-468
9358
30530
67238
30029
165
36708
37209
-336
-33525
Чистые процентные до30365
ходы
14,28
%
15,40
%
30.06.
202031.12.
2020
30.06.
202131.12.
2020
0,23% 24,63
6,61%
%
16,44 1,97% 38,72
%
%
120,2
0,54%
55,34
4%
1,12%
%
5,36%
7,86%
0,28%
69
Резерв под обесценение
кредитов клиентам, средства в других банках и де- -2805
нежные средства и их эквиваленты
-5714
-3859
-2167
-2909
1855
1692
638
103,7
1%
Чистые процентные доходы после создания ре27560
зеррва под обесценение
кредитов
24816
27135
27862
-2744
2319
727
302
9,34% 2,68% 1,08%
9,96%
Комиссионные доходы
17680
13980
18422
16440
-3700
4442
-1982
-1240
Комиссионные расходы
-5255
-4449
-5339
-5167
806
-890
172
88
Прочие непроцентные до5236
ходы
14521
4428
9623
9285
10093
5195
4387
177,3
3%
Прочие непроцентные рас-1659
ходы
-7700
0
-6318
-6041
7700
-6318
-4659
364,1
4%
Операционный доход
41168
44646
42440
-2394
3478
-2206
-1122
8,45%
5,50%
4,94% 2,64%
0,65%
43562
20,93
%
15,34
%
32,46
%
43,85
%
29,44
%
6,25%
0,27%
31,77
%
10,76
%
7,54%
1,80%
20,00
%
3,22% 1,70%
0,42%
117,3
2%
45,59
%
16,43
%
-
73,74
%
39,70
%
69,51
%
100,0
0%
Административные расходы и прочие операцион- -19535
ные расходы
-17273
-20282
-18368
2262
-3009
1914
1167
11,58
%
9,44% 6,35%
1,53%
Прибыль до налогообло24025
жения
23895
24364
24072
-130
469
-292
47
1,96%
0,20%
0,54%
1,20%
0,05%
Расходы по налогу на прибыль
-5459
-5046
-5172
413
-89
-37
287
1,76% 0,72%
7,57%
5,55%
1,34%
Прибыль за период
18849
18900
283
380
-329
334
1,52% 2,02%
1,77%
1,71%
0,45%
18566
-5135
19229
17,42
%
70
60,09
%
Прочий совокупный до173
ход, за выходом налога
223
89
-744
50
-134
-833
-917
28,90
%
Итого совокупный доход
за период, за вычетом 18739
налога
19072
19140
18156
333
68
-984
-583
1,78% 0,36%
935,9
6%
123,25
244,0
%
0%
5,14% 3,21%
0,79%
Приложение Л
Динамический анализ денежных потоков АО «Райффайзенбанк»
Показатели
на
31.12.2
019
на
30.06.2
020
на
31.12.2
020
на
30.06.2
021
Абсолютное отклонение, млн.
Темп прироста, %
руб.
Сумма,
млн.
руб
Сумма,
млн.
руб
Сумма,
млн.
руб
Сумма,
млн.
руб
31.12.
201930.06.
2020
30.06.
202031.12.
2020
30.06.
202131.12.
2020
30.06.
202131.12.
2019
31.12.
201930.06.
2020
15,15
%
30.06.
202031.12.
2020
30.06.
202131.12.
2020
3,25%
26,49
%
0,73%
30.06.
202131.12.
2019
Денежные потоки от операционной деятельности
Проценты полученные
61500
52180
50485
50114
-9320
-1695
-371
11386
Проценты выплаченные
-30099
-29081
-21376
-21383
1018
7705
-7
8716
Комиссии полученные
16931
14107
17969
15503
-2824
3862
-2466
-1428
Комиссии выплаченные
-5419
-4473
-5206
-5066
946
-733
140
353
3,38%
16,68
%
17,46
%
27,38
%
0,03%
13,72
%
16,39
%
2,69%
18,51
%
28,96
%
8,43%
6,51%
71
Реализованные расходы за вычетом доходов по операциям с
торговыми ценными бумагами 259
Реализованные (расходы за вычетом доходов)/ доходы за вычетом расходов с производственными финансовыми инструментам
1598
Реализованные доходы за вычетом расходов по операциям с
иностранной валютой
3249
-756
462
-501
-1015
1218
-963
-760
391,89 161,11 208,44 293,44
%
%
%
%
136,55
%
49,34
%
77,92
%
59,93
%
400,51 66,55
%
%
108,20 41,49
%
%
1510,5 79,77
9%
%
83,49 343,40
%
%
404,60 136,26
%
%
53,44 10,93
%
%
79,41 817,15
%
%
-584
1755
587
-2182
2339
-1168
-1011
1646
3427
2005
-1603
1781
-1422
-1244
Денежные поступления от продажи кредитов
385
85
1369
277
-300
1284
-1092
-108
Прочие операционные доходы
полученные
801
321
53
235
-480
-268
182
-566
-8854
26969
-9779
271
35823
36748
-654
-4766
-7313
-6514
2762
-2547
799
1014
-3993
-822
-7539
1760
3171
-6717
-1786
2,97%
36,69
%
30,59
%
-8859
40,92
%
-704
362,42 32,80
%
%
Расходы на содержание персонала выплаченные
-9125
Административные и прочие
операционные расходы выплаченные
-7528
Уплаченный налог на прибыль -5753
Денежные потоки от операционной деятельности до изменений в операционных ак26798
тивах и обязательствах
Чистое (увеличение) обязательных
резервов
денежных
средств на счетах в Центральном банке РФ
-298
15832
-1378
29230
-926
17939
-1002
10966
-1080
13398
452
11291
-76
84,63
%
63,27
%
38,29
%
28,05
%
70,66
%
7,17%
13,47
%
31,04
%
38,63
%
33,06
%
8,21%
236,24
%
72
Чистое (увеличение) торговых
ценных бумаг
3122
-11805
372
7410
14927
12177
7038
4288
Чистое (уменьшение/(увеличение) средств в других банках
-1901
2405
-3579
4145
4306
-5984
7724
6046
-27460
12717
-53475
20466
40177
66192
-5549
22712
Чистое (увеличение) кредитов
и авансов клиентам
-47926
Чистое уменьшение производных финансовых инструментов
и прочих финансовых активов -1562
Чистое уменьшение /(увеличение) прочих активов
-934
Чистое (уменьшение)/увеличение средств других банков
3754
Чистое (уменьшение)/увеличение средств клиентов
75636
Чистое (уменьшение)/увеличение производных финансовых
инструментов и прочих финансовых обязательств
-1830
Чистое (уменьшение) прочих
обязательств
115
Чистое
(расходование)/поступление денежных средств
по операционной деятельно54974
сти
Денежные потоки от инвестиционной деятельности
1564
-6143
-24274
3126
-7707
18131
1211
-557
822
2145
-1768
1379
1756
71571
50935
24525
10994
3
57679
30792
-41407
30164
-20771
45161
-7420
102523
44844
83056
478,12
%
226,51
%
42,70
%
200,13
%
229,66
%
1203,0
1%
109,81
%
103,15
%
248,81
%
146,31
%
492,77
%
146,00
%
172,85
%
1481,7
1%
1643,9
8%
116,22
%
1891,9
4%
215,81
%
520,50
%
137,35
%
318,04
%
295,15
%
247,58
%
168,86
%
56,26
%
1454,0
3%
188,01
%
653,30
%
40,71
%
341,92
%
769,05
%
1337,8
7%
2054,7
8%
11,58
%
-332
5126
22653
1498
5458
17527
24483
-2071
336
-2248
-2186
2407
-2584
-2363
81,86
%
1900,8
7%
-3957
12583
8
24013
0
17322
3
58931
228,90 338,86 102,34 107,20
%
%
%
%
0
0
0
0
-
-70864
169266
-
-
-
73
Приобретение
основных
средств и нематериальных активов
-2259
-1590
-1811
-420
669
-221
1391
1839
Поступление от реализации основых средств
9
1
18
5
-8
17
16271
2
-13
-4
29,61
%
88,89
%
12443
1
51336
6,20%
31401
29,85
%
89
Приобретение
инвестиционных ценных бумаг
-210491 -223546 -386258 -261827
Поступление от погашения и
продажи инвестиционных ценных бумаг
204396 265410 332921 235797
Проценты, полученные по инвестиционным ценным бумагам
3135
5979
3244
3224
Дивиденды полученные
Поступления от реализации активов, предназначенных для
продажи
Чистое поступление денежных средств по инвестиционной деятельности
Денежные потоки от финансовой деятельности
Проценты, уплаченные по
срочным заемным средствам,
полученным от материнского
банка и прочих финансовых организаций
13055
61014
67511
97124
2844
-2735
-20
13,90 76,81
%
%
1700,0 72,22
0%
%
72,79 32,21
%
%
25,44 29,17
%
%
45,74 %
0,62%
1
-
152
196
-1
152
44
195
80
130
50
33
50
-80
-17
-47
-5128
46384
-51684
-22998
51512
98068
28686
17870
90,72
%
100,00 100,00 28,95
%
%
%
62,50 61,54 34,00
%
%
%
1004,5 211,43 55,50
2%
%
%
0
0
0
0
-
-
9,66%
-1761
Поступления от выпущенных
долговых ценных бумаг
-
-1522
-1375
-1305
239
147
70
456
13,57
%
-
251
64
0
251
-187
64
-
-
5,09%
100,00 74,50
%
%
81,41
%
44,44
%
24,39
%
15,36
%
2,84%
19500,
00%
58,75
%
348,48
%
-
25,89
%
100,00
%
74
-
-
-39800
-27700
0
39800
-1799
-1522
-40924
-28941
277
39402
11983
27142
1458
51
982
776
-1407
931
-206
-682
-3802
27246
18179
-672
31048
-9067
18851
3130
100,00
%
100,00
%
15,40 2588,8
%
3%
96,50 1825,4
%
9%
816,62 33,28
%
%
-
-
-
-
-
-
45702
1756
95358
-55786
43946
93602
15114
4
210921
256623
258379
353737
45702
1756
95358
10148
8
14281
6
96,16
%
21,67
%
Денежные средства и их экви256623
валенты на конец периода
258379
353737
297951
1756
95358
55786
41328
0,68%
Погашение выпушенных долговых ценных бумаг
-38
Дивиденды выплаченные
Чистое (расходование) денежных средства по финансовой
деятельности
Изменение в начисленных процентах по денежным средствам
и их эквивалентам
Влияние изменений обменных
курсов на денежные средства и
их эквиваленты
Изменение резерва по денежным средствам и их эквивалентам
Чистое увеличение/(уменьшение) денежных средств и
их эквивалентов
Денежные средства и их эквиваленты на начало периода
-
-
-
38
-
-
38
12100
-
-
30,40
%
29,28
%
20,98
%
103,70
%
5330,4 158,50
1%
%
36,91
0,68% %
36,91 15,77
%
%
100,00
%
100,00
%
1508,7
3%
46,78
%
82,33
%
222,06
%
67,71
%
16,10
%