Тема № 2 «Бухгалтерский баланс как информационная база

Тема № 2 «Бухгалтерский баланс как
информационная база оценки
экономического потенциала компании»
План занятия
1. Бухгалтерский баланс как информационная база
оценки и анализа имущественного потенциала
компании
2. Цели, задачи и способы формирования
аналитического баланса
3. Общая оценка структуры имущества организации
4. Общая оценка структуры источников формирования
имущества организации
Активы- ресурсы компании
1) выраженные в денежном измерителе;
2) сложившихся в результате событий
прошлых лет;
3) принадлежащие ей на правах
собственности;
4) обещающие получения дохода в
будущем.
Пассивы – это задолженность
компании субъектам экономики
1) задолженность возникла в результате
пролых событий;
2) задолженность оценивается в
денежном измерителе;
3) погашение задолженности ведет к
оттоку денежных средств
Капитал – совокупность ресурсов
1) вложенный в развитие компании
2) источник происхождениясобственность владельцев компании
Активы = Обязательства + Капитал
Активы компании
Активы внеоборотные
(долгосрочные)
Основные
средства
Долгосрочные
финансовые
вложения
Нематериальные активы
Активы оборотные
(краткосрочные)
Денежные
средства
Материальные
оборотные
средства
Краткосрочные
финансовые
вложения
Незавершенное строительство
(долгосрочные инвестиции)
Средства в расчетах
Рисунок 1 - Структура активов компании
Источники средств предприятия
Долгосрочные источники
финансирования
Собственный
капитал
Заемный
капитал
Поставщики –
-собственники
предприятия
Поставщики –
-лендеры
Краткосрочные источники
финансирования
Ссуды и
займы
Кредиторская
задолженность
Поставщики –
-кредиторы
Рисунок 2 – Структура источников финансирования
имущества организации
Анализ бухгалтерского баланса (форма № 1)
Общая оценка структуры активов и их источников
Анализ ликвидности баланса
Анализ платежеспособности предприятия
Анализ вероятности банкротства
Определения характера финансовой устойчивости
Классификация финансового состояния по сводным
Критериям оценки бухгалтерского баланса
Рисунок 3 – Этапы анализа бухгалтерского баланса
Основные требования, предъявляемые
к таблицам:
1) Не рекомендуется строить громоздкие таблицы не более 7-8 колонок и 1020 строк;
2) Наличие заголовка, коротко и четко отражающего основное содержание
таблицы, объект и срок исследования;
3) Таблицу следует размещать в тексте после первого упоминания о ней;
4) Любая таблица должна иметь по крайней мере одно упоминание о ней в
тексте (т.е. ссылку на нее типа «…данные приведены в таблице 2.11»);
5) Наличие единиц измерения в таблице обязательно;
6) Графы таблиц целесообразно нумеровать поскольку в заголовках
приводиться алгоритм расчета показателя той или иной графы;
7) Данные, приведенные в таблице должны иметь понятное происхождение
данных, поэтому аналитические таблицы должны иметь ссылку, обычно
она оформляется записью под таблицей: «источник данных…»;
8) Любая аналитическая таблица должна сопровождаться текстовыми
выводами, при оформлении которых необходимо руководствоваться
правилом «от общего к частному», т.е. сначала анализировать общий итог,
а затем переходить к промежуточным итогам и отдельным показателям.
Для построения аналитического
баланса необходимо ввести
следующие корректировки:
Показатель статьи «Расходы будущих периодов»
может быть отнесена к составу внеоборотных
активов в том случае, если срок их списания
превышает ближайшие 12 месяцев;
Из раздела краткосрочных обязательств должна
быть исключена статья «Доходы будущих
периодов» на сумму должен быть увеличен
собственный капитал компании.
На
величину
долгосрочной
дебиторской
задолженности уменьшить сумму оборотных
активов и увеличить стоимость внеоборотных
активов;
Анализируя аналитическую таблицу
необходимо обратить внимание на:
1) Изменение общей стоимости активов организации, равной сумме I и II
раздела баланса;
2) Изменение стоимости иммобилизованных (т.е. внеоборотных) активов
или недвижимого имущества (стр. 190);
3) Изменение стоимости мобильных (оборотных) активов (стр 290);
4) Оценить за счет чего в большей степени изменилась стоимость
имущества: за счет вложения в оборотные и внеоборотные активы;
5) Оценить изменение стиомости материальбных оборотных средств (стр.
210) и других видов оборотных активов;
6) Проанализировать изменилась ли структура имущества организации;
7) Оценить динамику капитала организации и ответить на вопрос: за счет
каких источников в большей степени формировалось имущество
организации?
8) Оценить изменение отдельных элементов заемного капитала и их
соотношения: долгосрочных и краткосрочных обязательств; кредитов,
займов и кредиторской задолженности;
9) Проанализировать, изменилась ли структура капитала организации.
Анализ актива аналитического баланса компании «АртДиск» на 31
декабря 2006 года
Активы
2005 год
2006 год
Изменения
Тыс.
руб.
Удельны
й вес
Тыс.
руб.
Уд.
вес
Тыс.
руб.
%
Стоимость основных
средств
670
36,4
750
36,9
+80
+11,9
Дебиторская задолженность
долгосрочная
200
10,9
250
12,3
+50
+ 25,0
Итого стоимость внеоборот
ных активов
870
47,3
1000
49,2
+ 130
+ 14,9
Материальнопроизводственные запасы
415
22,9
615
30,3
+200
+48,2
Дебиторская задолженность
375
20,3
315
15,5
-60
- 16,0
Денежные средства
115
6,2
41
2,01
-74
- 64,4
Краткосрочные финансовые
вложения
65
3,5
60
2,9
-5
- 0,07
Стоимость оборотных
активов
970
52,7
1031
50,8
+ 61
+ 6,28
Итого стоимость активов
1840
100
2031
100
+315
+ 20,9
Анализ пассива аналитического баланса ООО «АртДиск» за 2006 год
Активы
2005 год
2006 год
Изменения
Тыс.
руб.
Уд.
вес
Тыс.
руб.
Уд.
вес
Тыс.
руб.
%
Уставный капитал
170
9,2
170
8,3
-
-
Нераспределенная прибыль
710
38,6
797
39,2
+87
+12,3
-
-
-
-
-
-
Итого собственного капитала
880
47,8
967
47,6
+87
+9,9
Краткосрочные кредиты и
займы
260
14,1
170
8,3
-
-
Кредиторская задолженность, в
том числе
700
38,1
894
44,0
+19,4
+27,7
задолженность поставщикам
210
11,4
300
14,8
+90
+42,9
задолженность бюджету
250
13,6
310
15,3
+60
+24
задолженность перед
персоналом
240
13,1
284
14,0
+44
+18,4
Итого краткосрочных
обязательства
960
52,2
1064
52,4
+194
+22,3
Итого капитала и обязательств
1840
100
2031
100
+315
+ 20,9
Доходы будущих периодов
Анализ материально-производственных запасов ООО «АртДиск» за
2006 год
№
Наименовани
е показателя
Формула для
расчета
Строки
баланса
2005
год
2006
год
Изме
нени
я
1
Доля МПЗ в
:
стоимости
активов, %
МПЗ / А х 100
211 / 300 х
100
22,5
30,3
+6,6
2
Доля МПЗ в
стоимости
оборотных
активов, %
МПЗ / ОА х 100
211 / 290 х
100
42,8
59,7
+16,9
3
Период оборота
МПЗ (дни)
МПЗ х Д /
себестоимость
продаж
211 х 360 /
020 (ф. № 2)
57,6
81,5
+23,9
4
Период оборота
МПЗ (дни)
МПЗ х Д /
расход
материалов в
анализируемом
периоде
211 х 360 / кт
сч. 10
83
110,7
+27,7
Анализ незавершенного производства в ООО «АртДиск» за 2006 год
№
Наименование
показателя
Формула для
расчета
Строки
баланса
1
Доля НЗ в
стоимости
активов, %
НЗ / А х 100
213 / 300 х
100
2
Доля НЗ в
стоимости
оборотных
активов, %
НЗ/ ОА х 100
213 / 290 х
100
3
Период оборота
НЗ (дни)
НЗ х Д /
себестоимость
продаж
213 х 360 /
020 (ф. № 2)
4
Период оборота
НЗ (дни)
НЗ х Д /
себестоимость
выпущенной
продукции
211 х 360 / кт
сч. 20
2005
год
2006
год
Изменен
ия
Анализ готовой
продукции ООО «АртДиск» за 2006 год
№
Наименование
показателя
Формула для
расчета
Строки
баланса
1
Доля ГП в
стоимости
активов, %
ГП / А х 100
214 / 300 х
100
2
Доля ГП в
стоимости
оборотных
активов, %
ГП / ОА х 100
214 / 290 х
100
3
Период оборота
ГП (дни)
ГП х Д /
себестоимость
продаж
214 х 360 /
020 (ф. № 2)
4
Период оборота
товаров (дни)
ГП х Д /
покупная
стоимость
товаров
214 х 360 / кт
сч. 41
2005
год
2006
год
Изменен
ия
Анализ дебиторской задолженности ООо «АртДиск» за 2006 год
№
Наименование
показателя
Формула для
расчета
Строки
баланса
2005
год
2006
год
Изменен
ия
1
Доля ДЗ в
стоимости
оборотных
активов, %
ДЗ / ОА х 100
%
240/ 290 х
100%
38,6
30,6
-8,0
2
Доля
просроченной ДЗ
в стоимости , %
СДЗ / ДЗ х
100%
аналитически
й счет к счету
62 / 240 х
100%
20,0
23,8
+3,8
3
Период
погашения ДЗ
(дни)
ДЗ х Д / объем
продаж
240 х 360 дни
/ 010 (ф. № 2)
47,4
109,9
+62,6
4
Соотношение
ДЗ к выручке, %
ДЗ / Выручка
х100%
240 / 010
х100%
13,2
10,5
-2,7
4
Доля
сомнительной
задолженности в
продажах, %
СДЗ /
Выручка х
100%
аналитически
й счет к счету
62 / 010 х
100%
2,6
10,5
+7,9
Показатели
Показатели оценки
оценки имущественного
имущественного
потенциала
потенциалакомпании
компании
Абсолютные показатели
Величина контролируемой
компанией средств
Относительные показатели
Доля внеоборотных активов
в их стоимости
Доля основных средств в
стоимости оборотных активов
Величина чистых активов
Коэффициент износа и годности
Коэффициент обновления
и выбытия
Относительные показатели имущественного потенциала
№
Показатель
Формула для
расчета
2005
год
2006
год
Изме
нения
1
Доля внеоборотных
активов в валюте
баланса, %
Стр. 190 / стр. 300 х
100
36,4
36,9
-1,4
2
Доля основных
средств в валюте
баланса , %
Стр. 120 / стр. 300 х
100
36,4
38,3
-1.4
3
Доля активной
части основных
средств, %
Аналитика сч. 01 /
стр. 120 х 100
50,0
50,0
-
4
Коэффициент
износа
Амортизация /
первоноч. стоимость
ОС
0,094
0,091
-0,003
5
Коэффициент
годности
1 – К изн
0,906
0, 909
+
0,013
6
Коэффициент
обновления
Первон. Стоимость поступ. /
Первон. Стоимость на нач.
0,3
0,5
0,3
Коэффициент
выбытия
Первон. Стоимость выбывш..
/ Первон. Стоимость на
0,1
0,1
-
7
года
конец года
Анализ
эффективности
использования
основных средств ООО «АртДиск» за 2006 год
Фактически
Изменения
Показатели
2005 год
2006 год
Тыс.
руб.
%
1. Среднегодовая стоимость основных
средств, тыс. руб. (ф. 1 стр. 210)
870
1000
+ 130
+
14,9
2. Выручка, тыс. руб. (ф. 2 стр. 101)
2850
3000
+ 150
+ 5,2
3. Чистая прибыль, тыс. руб. (ф. 2 стр.
190)
150,3
144,8
- 5,5
-3,65
4. Фондоотдача, коп. ( п.2 :. п.1)
3,27
3
-0,27
-8,25
5. Рентабельность основных средств по
чистой прибыли , % (п.3 6 п.1)
17,3
14,48
- 2,82
- 16,3