Exchange Rate Overvaluation and Trade Protection

Издержки реструктуризации,
связанные с либерализацией
торговли
Дэвид
Тарр (Всемирный
банк) иLiberalization
Стив Матуш (Университет штата
The
Adjustment
Costs of Trade
Мичиган)
David Tarr, World Bank and Steve Matusz, Michigan State University
•Авторы выражают здесь свое личное мнение, которое может не совпадать с
позициями Всемирного банка или его Исполнительных директоров
•The views expressed are those of the authors and do not necessarily reflect those of the
World Bank or its Executive Directors.
Материал подготовлен для учебного курса Института Всемирного
банка
«Торговая политика и вступление в ВТО в целях развития
России и СНГ»
13-24 марта 2006 г.
Prepared for the World Bank Institute Course in Moscow, Russia
“Trade Policy and WTO Accession for Development in Russia and the CIS”
13-24 March, 2006
Выгоды, связанные с либерализацией
торговли, общеизвестны
Benefits of trade liberalization are well known
Лица, ответственные за разработку
экономической политики, боятся издержек
реструктуризации
Policy-makers fear adjustment costs
Издержки реструктуризации не столь хорошо
изучены
Less known about adjustment costs
Мы проводим анализ имеющейся литературы
We survey the literature
Мы определяем вопросы, требующие
дополнительного изучения
We identify areas for additional research
1. Общественные и частные издержки
реструктуризации
1. Social versus private costs of adjustment
Общественные издержки реструктуризации равны
сокращению объема производства, которое обусловлено
преобразованиями
Social adjustment costs equal the value of the lost output due to the transition
Для работников общественные издержки
реструктуризации исчезают после того, как они находят
новую работу
Social adjustment costs of labor terminate after workers find new employment
Действие выгод, связанных с либерализацией торговли,
может ощущаться бесконечно долго
Benefits of trade liberalization continue into the indefinite future
Частные издержки реструктуризации включают
изменение стоимости факторов производства в
условиях нового равновесия
Private adjustment costs would include revalued factors in the new equilibrium
2. Имеющиеся данные
2. Evidence
Занятость на предприятиях обрабатывающей
промышленности в развивающихся странах
Manufacturing employment in developing countries
A. В работе Папагеоргиу, Микаэли и Чокси проведен анализ
19 стран:
Через год после либерализации торговли занятость на
предприятиях обрабатывающей промышленности
выросла, за исключением одного-двух случаев
[см. таблицу 1]
А.
19 countries in Papageorgiou, Michaely and Choksi –
One year after trade liberalization, manufacturing employment increased with one or
two exceptions
[see table 1]
B. Паркер и соавторы провели анализ 5 африканских стран
На действующих предприятиях обрабатывающей
промышленности наблюдался значительный рост занятости.
В. Parker et al. for 5 African Countries
Employment growth in existing MSES was strong
C. Харрисон и Ревенга
В Коста-Рике, Перу и Уругвае рост занятости не был
связан с либерализацией торговли.
С.
Harrison And Revenga
In Costa Rica, Peru and Uruguay, employment growth was not trade liberalization.
Условие: никаких контролируемых
экспериментов
Caveats: Not Controlled Experiments
Занятость в сельском хозяйстве?
AG Employment?
Был бы рост занятости больше в отсутствие либерализации
торговли?
Would employment have increased more absent trade liberalization?
Однако имеющиеся данные не противоречат
представлению о том, что либерализация торговли
сопровождается ростом занятости на предприятиях
обрабатывающей промышленности.
But evidence does not contradict the notion that trade liberalization is consistent with
growth of manufacturing employment.
3.Официальные исследования издержек
реструктуризации
3. Formal Studies of Adjustment Costs
Анализ выгод и затрат
Benefit/Cost Studies
А. Маджи (1972) – первое эмпирическое исследование «Либерализация торговли в
США»
A.
Magee (1972) – the first empirical study – US trade liberalization
Издержки реструктуризации =
Adjustment costs =
Количество безработных
Number of unemployed
Продолжительность периода пребывания без работы
Duration of unemployment
Средняя заработная плата
Average wage rate
Выгоды / затраты
Benefits/costs
= 6 спустя 1 год
= 6 after 1 year
= 19 спустя 15 лет
= 19 after 15 years
см. таблицу 4
See table 4
B. Болдуин и др.
В.
Baldwin et al
Влияние токийского раунда переговоров (50%-ное снижение
тарифов) на 367 предприятий США.
Tokyo round impact (50% tariff cut) on 367 US industries.
В этом исследовании в расчеты издержек реструктуризации
включена стоимость неиспользуемого капитала.
The study includes the costs of idle capital in its adjustment costs estimate.
Выгоды / затраты - 24
Benefits/Costs – 24
Результаты зависят от эластичности, однако Болдуин
и соавторы утверждают, что никакое правдоподобное
отклонение не сможет изменить качественные
результаты.
Results are elasticity dependent, but Baldwin et al argue no reasonable variation would
reverse the qualitative results.
C.
Морке и Тарр (1980, 1984)
С.
Morkre and Tarr (1980, 1984)
9 исследований промышленных предприятий США с проведением
анализа частичного равновесия.
9 partial equilibrium studies of US industries.
Большинство важных случаев протекционизма в США.
Most of the important cases of US protection.
Выгоды / затраты (в случае протекционизма) – от 7 до 68
Benefits/Costs protected – between 7 and 68
Мера – затраты из расчета на одно рабочее место (применяется в условиях
высокой политизированности): она менее обоснована с научной точки зрения,
но политикам ее легче понять
Costs per job measure (done in politically charged atmosphere): Less scientific but easy for a politician to
understand
Уровень социально-культурных расходов из расчета на одно рабочее место в
случае протекционизма: примерно с 65 000 практически до 200 000 долларов
США в год (это больше индивидуальных издержек одного работника)
Welfare costs per job protected – from about $65,000 to almost $200,000 per year (above private costs of the
job)
D. Такач и Уинтерс
D.
Takacs and Winters
В среднем, 17% работников британской обувной промышленности
ежегодно увольняются по собственному желанию.
On average, 17% of British footwear workers voluntarily leave their jobs every year.
Согласно оценкам, работники, потерявшие работу в связи с реформой
торговли, находят новую работу в течение 7 недель.
Estimate that trade related displaced workers would become re-employed within 7 weeks.
Соотношение выгод и затрат = 153 (спустя один год) и увеличивается с
течением времени.
Benefit/cost ratio = 153 (after one year) and it increases over time.
Даже в том случае, если текучесть кадров составит всего лишь 8%,
период пребывания без работы будет около 14 недель, а соотношение
выгод и затрат около 80.
Even if turnover is only 8%, then the unemployment time is about 14 weeks, and benefits/costs
are about 80.
E.
Диксон и др. (для Австралии)
Е.
Dixon et al for Australia
Они подсчитали, что при снижении тарифов на 25% количество
австралийских работников, которым придется сменить работу,
составит от 2 до 14%.
They estimate that between 2 and 14% of the Australian workforce would have to change jobs
due to a 25% tariff cut.
Однако, если взять типичный двухлетний период с 1961 по 1976 гг., то
окажется, что за это время работу меняли от 32 до 142%. Они
оставались безработными около 14 недель.
But between 32% and 142% changed jobs in a typical two year period between 1961 and 1976.
Time is about 14 weeks.
Соотношение выгод и затрат – около 80.
Benefits/costs are about 80.
F.
Другие исследования
F.
Other studies
Де Милоу и Тарр (1992): Модель общего равновесия для 3
автомобильных, сталелитейных и текстильных предприятий США.
De Melo and Tarr (1992) us general equilibrium model for 3 autos, steel and textiles.
Только два исследования посвящены развивающимся странам.
Only two in developing countries.
Де Милоу и Роланд Холст (для Уругвая)
De Melo and Roland Holst (for Uruguay)
Рузерфорд, Рутстрем и Тарр (для Туниса – в настоящем
материале не рассматривается)
Rutherford, Rutstrom and Tarr (for Tunisia—not in the paper)
Мутти для США.
Mutti for the US.
В какой степени эти исследования применимы к
развивающимся странам?
Are these studies relevant for developing countries?
Теоретические соображения –
Theoretical considerations—
В развивающихся странах рынки труда в официальном
секторе экономики отличаются меньшей гибкостью.
In developing countries, labor markets are less flexible in the formal sector.
Однако значительная часть населения работает в
сельском хозяйстве и неформальном секторе, которые
характеризуются большой гибкостью.
But much employment is in agriculture and informal sectors, where flexibility is great.
Эмпирические данные
Empirical
Лидхом и Миде – 7 развивающихся стран
Темпы роста микро- и малых предприятий были чуть выше
20% в год, т.е. превышали темпы роста в индустриальных
странах [см. таблицу 6].
Liedhom and Meade –7 developing countries
Micro and small enterprises were created at just over 20% per year, faster than in
industrialized countries
[see table 6].
В развивающихся странах были проведены
исследования совокупной занятости, которые показали,
что после либерализации торговли увеличилась
занятость на предприятиях обрабатывающей
промышленности.
Aggregate employment studies are for developing countries and manufacturing
employment increased after trade liberalization.
4. Индивидуальные издержки реструктуризации
4. Private Costs of Adjustment
Якобсен (1978); Якобсен и др. (1993), Американский экономический обзор.
Jacobsen (1978); Jacobsen et al (1993), American Economic Review
Американские работники: у тех, кто работал в отраслях
с низким уровнем заработной платы, трудовые доходы
увеличиваются через два года после потери работы
(работники текстильной и обувной промышленности
США).
US Workers – Workers in low wage industries increase earnings two years after
displacement (us textile and footwear workers).
Если в конкретной компании или отрасли был большой
человеческий капитал или повышенная заработная плата
(вследствие использования оплаты труда для стимулирования
эффективности, сильных позиций профсоюза или высокой
государственной шкалы заработной платы), то потеря работы
будет связана с большими индивидуальными издержками
реструктуризации.
If large specific human capital, or wage premia (due to efficiency wages, union power or
high government wage scale) then displacement will lead to high private costs of
adjustment.
Если в конкретной компании или отрасли был небольшой человеческий
капитал или повышенная заработная плата (вследствие использования
оплаты труда для стимулирования эффективности, сильных позиций
профсоюза или высокой государственной шкалы заработной платы), то
спустя шесть лет появятся неиндивидуальные издержки
реструктуризации.
If low specific human capital, or wage premia (due to efficiency wages, union power or high
government wage scale) then there are non-private adjustment costs after six years.
Сравните работников американских предприятий швейной
промышленности (очень низкие издержки реструктуризации) с
работниками американских предприятий сталелитейной и автомобильной
промышленности, у которых высокие издержки реструктуризации
вследствие того, что профсоюзы добились для них повышенной
заработной платы.
Compare apparel workers in the US (very low adjustment costs) with steel and autos in the US with
high adjustment costs due to union wage premia.
Исследования других случаев низких
индивидуальных издержек
Other studies of low private costs
Работники государственного сектора в Словении и
Гане – их заработная плата повышается после потери
предыдущей работы.
Public sector workers in Slovenia and Ghana—higher wages after displacement.
Высокие индивидуальные издержки у работников
Центрального банка Эквадора (Рама) и
приватизированной цементной компании в Турции
(Танзел).
High private costs in Ecuadorian Central Bank (Rama); privatized Turkish cement firm (Tanzel).
Проблема политической экономии
Political Economy Problem
Итак, для чего нужен протекционизм?
So why protection?
Концентрированные потери и рассредоточенные выгоды.
Concentrated losses but dispersed gains.
Фернандес и Родрик: у тех, кто выигрывает, зачастую
отсутствует самоидентификация, поэтому они могут
сопротивляться реформе торговли.
Fernandez and Rodrik: gainers often can’t self-identify, so they may oppose trade reform.
Решение: единый тариф
Solution: Uniform tariff
•
Ликвидирует выгоды лоббирования и создает для
лоббистов протекционистских мер проблему
«иждивенцев». Пример: Чили, 1998 г. Национальная
ассоциация производителей пролоббировала снижение
ставки единого тарифа с 11 до 6 процентов.
•
Eliminates the benefits of lobbying and creates a free rider problem for lobbying for protection.
E.g., Chile - in 1998, the National Association of Manufacturers lobbied for a reduction of the
uniform tariff from 11 to 6 percent.
Как лица, ответственные за разработку экономической
политики, могут повлиять на издержки реструктуризации,
связанные с реформой торговли?
What can policy-makers do about trade adjustment costs?
Планирование содействия, необходимого в процессе
реструктуризации, связанной с реформой торговли
Designing Trade Adjustment Assistance
Следует отметить, что нулевые издержки реструктуризации – это не
оптимальный вариант, поскольку он означает плохой подбор рабочих мест
(плохие модели поиска работы).
Note that zero adjustment costs are not optimal since it implies poor job matching (search models).
Почему нужно оказывать содействие только тем работникам,
которые потеряли работу в связи реформой торговли? Почему его нельзя
оказывать всем работникам, которые потеряли работу в силу различных
причин?
reason?
Why provide to only trade displaced workers? Why not also to displaced workers for any
Как показывает опыт США, трудно оказывать
адресную помощь тем, кто потерял работу в связи с
реформой торговли: во многих случаях работники
получали помощь в связи с реструктуризацией и вновь
поступали на работу к своему прежнему работодателю
(сейчас скорректированная программа обеспечивает
более точную адресность). Кроме того, все уволенные
работники будут доказывать, что они потеряли работу
в связи с реформой торговли.
US experience shows that it is difficult to target trade-displaced workers (workers
frequently received adjustment assistance and become reemployed with the original
employer—redesigned program is now better targeted); and all displaced workers will
try to claim they are trade displaced.
Больше других проигрывают состоятельные работники,
т.е. эта проблема не связана с бедностью.
Biggest losers are relatively wealthy workers — not a poverty problem.
Нужна система социальной защиты для наиболее уязвимых
категорий населения, а не только для тех, кто потерял работу
в связи с либерализацией торговли.
Social safety net for the most vulnerable, not just trade displaced.
Ассар Линдбек – нельзя давать стимулы к тому, чтобы люди
не работали. Пример: проблема безработицы в Испании.
Assar Lindbeck – don’t want to provide disincentives to work –e.g., Spanish
unemployment problem.
Обучение и подготовка кадров?
Training?
В США требование обязательного участия в
программах обучения и подготовки кадров также
оказалось неэффективным, т.к. те, кто проходил
обучение, и те, кто его не проходил, получали
одинаковую компенсацию за потерю работы и
впоследствии имели одинаковые доходы.
Requiring participation in training programs also has been ineffective in the US, i.e.,
unemployment compensation and earnings of trainees not different from those who do
not receive training.
Наиболее эффективны программы переподготовки,
организованные частным сектором с учетом существующего
спроса (например, программы стажировки).
Most effective programs are demand driven retraining led by the private sector, e.g.,
apprenticeship programs.
Сопутствующие реформы
Complementary Reforms
Макроэкономическая стабильность, чтобы частный
сектор отреагировал на изменение стимулов.
Macro stability so that the private sector responds to the changed incentives.
Гибкость рынка труда, конкуренция и реформирование
государственных предприятий.
Labor market flexibility, competition and SOE reform.
Макроэкономическая стабилизация, изменение рынка
труда, развитие конкуренции и реформа
государственных предприятий – каждая из этих
реформ важна сама по себе, однако, вместе взятые,
они усиливают друг друга.
Macro, labor market, competition and SOE reform are valuable in their own right but
taken together the reforms can reinforce each other.
Вывод на основании имеющихся
данных
Conclusion From the Evidence
Каждое из этих исследований необходимо
рассматривать с учетом определенных
оговорок. Однако, когда самые разные
исследования ведут в одном направлении,
нельзя не прийти к выводу о том, что
издержки реструктуризации малы по
сравнению с выгодами.
There are caveats that must be applied to any of the studies. But with so
many studies pointing in the same direction, it is difficult to avoid the
conclusion that adjustment costs are small in relation to the benefits.
Чем объясняются такие результаты:
Why these results:
Через год после либерализации торговли занятость на
предприятиях обрабатывающей промышленности в наименее
развитых странах выросла вследствие того, что:
Manufacturing employment in LDCs went up one year after trade liberalization because:
Экономика наименее развитых стран отличается высокой
трудоемкостью, т.ч. либерализация торговли влечет за собой
благоприятные последствия для рабочей силы.
LDCs are labor intensive, so trade liberalization favors labor there.
Происходят внутриотраслевые сдвиги, которые сводят к
минимуму издержки исчезновения некоторых видов работ.
Intra-industry shifts, which minimizes dislocation costs.
Обычная текучесть кадров нередко превышает темпы
исчезновения некоторых видов работ, т.ч. высвобождение
работников в связи с либерализацией торговли быстро
компенсируется без потери работы.
Normal turnover exceeds dislocation often, so trade displacement is easily accommodated
without employment loss.
Чем объясняются низкие издержки
реструктуризации:
Why are Adjustment Costs Low:
Общественные издержки реструктуризации носят
краткосрочный характер и исчезают с поступлением на
новую работу.
Social adjustment costs are short term and terminate with new employment.
Согласно имеющимся оценкам, люди не остаются без
работы в течение длительного периода времени, особенно
там, где работники не получают дополнительных доходов.
Estimates are that the duration of unemployment is short, especially where workers
were not earning rents.
Текучесть кадров нередко превышает темпы исчезновения
некоторых видов работ в связи с либерализацией торговли.
Labor turnover often exceeds dislocation from trade liberalization.