Совместные программы

Услуги, представляемые
совместно с банком-партнером
Наши цели
Обеспечение высочайшего
профессионализма, достижение и
обеспечение высокого качества
предоставляемых нашим клиентам
услуг, использование новейших
технологий и предложение
инновационных финансовых идей для
максимального увеличения доходов
наших клиентов-инвесторов
2
Предоставляемые услуги
1. Сделки по обмену валют
2. Обеспечение доходности фиксированных депозитов
во всех основных валютах
3. Хеджирование рисков обменных операций и потери
прибыли
4. Структурированные инвестиционные продукты
5. Инвестиционный онлайн проект eFx Trading
6. Банковская онлайн услуга eFx Commerce
7. Хеджирование рисков инвестирования в
энергетической отрасли и перевозок
8. Обеспечение безопасности денег 24 часа в сутки
9. Другие услуги:
Отслеживание рынка
Ежедневные информационные рассылки по проекту efx Trading
3
Сделки по обмену валют
Спот-сделки по обмену валют
Спот-сделки купли-продажи на форексе широкого
круга основных и экзотических валют
Конкурентные цены во всех спот-сделках на форексе
Мы можем торговать во всех комбинациях следующих
валют:
EUR, USD, GBP, JPY, CHF, RUB, CAD, DKK, NOK,SEK,
HKD, SGD, AUD, NZD, CZK, PLN, SKK, ILS, KWD, AED,
SAR, ZAR
5
Доходность фиксированных
депозитов в основных валютах
Котировка доходности:
Котировка доходности во всех основных валютах
Одни из самых доходных процентных ставок на
рынке.
Фиксированный срок депозитов от 1 недели до 2
лет
7
Хеджирование обменных
операций и рисков потери
прибыли
Хеджирование обменных операций и рисков потери
прибыли:
Хеджирование обменных операций
1. Форвардные валютные контракты (форвардный курс продажи рубля на
доллар 29,65. Спот-курс – 26,95)
2. Опционные форвардные валютные контракты
3. Подукт Форвард-экстра
4. Одновременная купля-продажа валютных опционов (фиксированный
минимум и максимум процентных ставок)
5. Простые опционы– Проценты на продажу рублей за доллары по споткурсу (USD/RUB курс 26,95) составляют13% от суммы контракта
Хеджирования рисков потери прибыли
1. Кривая процентных ставок идет вниз. Это позволяет заемщикам
зафиксировать доходность при помощи свопа процентных ставок с
нашим банком
9
1. Форвардные валютные контракты
Форвардный контракт – это соглашение двух сторон о купле-продаже одной
валюты за другую по заранее согласованному курсу и через определенное
время. Форвардный контракт используется для контроля и хеджирования
рисков при изменении валютных курсов
Цена Форвардного контракта рассчитывается с использованием спот-цены и
разницы между курсами двух используемых валют
Применение форвардных контрактов:
Форвардные контракты позволяют управлять любыми возможными
валютными рисками связанными с:
Экспортом или импортом товаров, цены которых указаны в иностранной валюте
Инвестирование и получение займов за границей
Возврат прибыли
Конвертация дивидендов, указанных в иностранной валюте
Оформление других контрактных соглашений в иностранной валюте
10
Форвардные контракты -Продолжение
Преимущества :
1. Полное хеджирование рисков при изменении курсов валют
2. Передача наличных только по истечении срока действия
контракта
Недостатки :
1. Возможность убытков при обмене, если по истечении срока
контракта спот-курс лучше, чем форвардный курс
2. Клиент должен иметь согласованный заранее лимит
форвардного контракта
3. Форвардные контракты являются соглашениями, имеющими
обязательную силу, в которых клиент может либо продатькупить валюту в полном объеме, либо отказаться от сделки
11
2. Опционный форвардный валютный контракт
Опционный форвардный контракт – это простой форвардный контракт, когда
клиент имеет возможность частично снимать любую сумму в любое время в
течение всего срока действия контракта
Опционные форвардные контракты применяются в случаях, когда клиент
знает, какая сумма ему необходима, но не уверен, когда
1.
2.
3.
4.
Преимущества:
Полное хеджирование рисков при изменении курса валюты
Передача наличных только по истечении срока действия контракта
Возможность частичного снятия денег
Возможность закрытия сделки в любое время
Недостатки:
1. Вероятность убытков, если по истечении срока контракта/выборки споткурсы лучше, чем форвардный курс
2. Клиент должен иметь согласованный заранее лимит форвардного контракта
12
Структурированные продукты
Структурированные продукты
Наш Отдел структурированных продуктов
предоставляет специально разработанные продукты
по различным классам активов(финансовые
документы, товары, валюты, процентные ставки),
применяя инновационные финансовые идеи в
банковских продуктах.
Структурированные продукты приобретаются сроком
от 1 месяца до 5 лет.
Типы некоторых валютных структурированных
продуктов :
1.
2.
3.
4.
Валютные пары
Двойное открытие
Закрытие
Открытие
14
1. Валютная пара
Описание продукта:
Предлагает возможность увеличения дохода при
условии, что обменный курс выше или ниже
установленного барьера цены по истечении срока
В противном случае капитал выплачивается во второй
валюте, и обменный курс в данном случае равен
заранее установленной цене
Продукт предлагается только на короткие сроки
(1 или 3 месяца) во избежание потенциальных рисков
Проценты всегда выплачивается валюте инвестирования
Возможность выбрать базисную пару валют и установить
барьер
15
Валютная пара - пример
Базовая валюта
Выплата
Гарантия возврата
капитала
Барьер
Спот-курс
Гарантированный доход
Срок
:
:
Евро
Евро или Английский фунт
:
:
:
:
:
нет
0,8200
0,8135
12,80% годовых в Евро
1 месяц
Доходность по истечении срока
По истечении срока инвестор получает:
Сценарий1
Курс в момент истечения срока < 0,8200
Доходность: 12,80% годовых выплачивается в Евро
Капитал возвращается в Евро
Сценарий 2
Курс в момент истечения срока > 0,82
Доходность: 12,80% годовых выплачивается в Евро
Капитал обменивается по курсу 0,8200 и выплачивается в Английских фунтах
16
2. Двойное открытие
Описание продукта:
Предлагает возможность увеличения дохода при
условии, что обменный курс не выходит за
согласованные рамки в течение всего периода действия
продукта
В противном случае капитал возвращается полностью
без дополнительного дохода.
Продукт предлагается только на короткие сроки
(1 или3 месяца) во избежание потенциальных рисков
Возможность выбрать базисную пару валют и установить
барьер
Продукт предназначен для клиентов, не имеющих
определенного намерения в отношении выбора
базисной валютной пары
17
2. Двойное открытие - пример
Базовая валюта
Выплата
Гарантия возврата
капитала
Барьер
Спот-курс
Гарантированный доход
Срок
:
:
Евро
Евро
:
:
:
:
:
100%
Евро доллар 1,2200-1,3300
Евро доллар 1,2735
8,50% годовых
3 месяца
Выплата по истечении срока
По истечении срока инвестор получает:
Случай 1
Курс Евро доллар находится в пределах 1,2200 - 1,3300 в течение всего времени
Доходность: 8,50% годовых в Евро
Возврат капитала в Евро
Случай 2
Курс в какой-то момент выходит за установленный барьер
Доходность: 0%
Капитал возвращается в полном объеме в Евро
18
3. Закрытие
Описание подукта :
Гарантия возврата капитала
Возможность торговли с учетом тенденций к повышению или
понижению с высокой неустойчивостью валютного курса
Предлагает возможность увеличения дохода при условии, что
обменный курс в любой момент торгуется выше(тенденция к
повышению) или ниже (к понижению) установленного барьера в
течение всего периода действия продукта
В противном случае доходность нулевая
Продукт предлагается только на короткие сроки (1-3 месяца) во
избежание потенциальных рисков
Проценты всегда выплачиваются в валюте инвестирования
Возможность выбрать базисную пару валют и установить
барьера
19
3. Закрытие - Пример
Пример 1 (Евро, тенденция к понижению):
Базовая валюта
:
Евро
Выплата
:
Евро
Гарантия возврата
капитала
:
100%
Барьер
:
Евро английский фунт 0,7650
Спот-курс
:
Евро английский фунт 0,8155
Гарантированная премия:
7,90% годовых в Евро
Срок
:
3 месяца
Выплата по истечении срока
По истечении срока инвестор получает:
Случай 1
Курс Евро английский фунт <0,7650 в течение всего времени
Доходность 7,90% годовых в Евро
Возврат капитала в Евро
Случай 2
Курс Евро английский фунт > 0,7650 в течение всего времени
Доходность: 0%
Капитал возвращается полностью в Евро
20
4. Открытие
Описание продукта:
Гарантия возврата капитала.
Возможность торговли с учетом тенденций к повышению или
понижению с низкой неустойчивостью валютного курса
Предлагает возможность увеличения дохода при условии, что
обменный курс никогда не торгуется выше(тенденция к
повышению) или ниже (к понижению) установленного уровня в
течение всего периода действия продукта
В противном случае доходность нулевая
Продукт предлагается только на короткие сроки (1-3 месяца) во
избежание потенциальных рисков
Проценты всегда выплачиваются в валюте инвестирования
Возможность выбрать базисную пару валют и установить барьер
21
4 .Открытие - Пример
Пример 1 (Евро , тенденция к повышению)
Базовая валюта
:
Евро
Выплата
:
Евро
Гарантия возврата
капитала
:
100%
Барьер
:
Евро доллар 1,3500
Спот-курс
:
Евро доллар 1,2800
Гарантированный доход
:
7,10% годовых в Евро
Срок
:
3 месяца
Выплата по истечении срока
По истечении срока инвестор получает:
Случай 1
Курс Евро доллар < 1,3500 в течение всего времени
Доходность: 7,10% годовых в Евро
Возврат капитала в Евро
Случай 2
Курс Евро доллар > 1,3500 в течение всего времени
Доходность: 0%
Возврат капитала полностью в Евро
5. Структурированный продукт накоплений с правом
отзыва(банкнота CRAN)
Описание продукта:
CRAN является структурированным продуктом с фиксированным доходом, где
сумма получаемых дивидендов зависит от показателей индекса исходной
процентной ставки, такого как LIBOR. Если индекс фиксируется в
предопределенных пределах, проценты начисляются каждый день, а когда
индекс выходит за установленные пределы, проценты не начисляются.
Доходность от такой банкноты может быть выше, чем от традиционного
депозита с фиксированной ставкой, при условии что индекс не выходит за
установленные пределы в течение всего периода действия продукта. Проценты
выплачиваются ежемесячно, ежеквартально, раз в полгода или по истечении
срока в зависимости от структуры. Эмитент банкнот CRAN вправе отозвать их
(прекратить их действие досрочно).
Преимущества CRAN:
Возможность получить доход выше рыночного уровня принимая во внимание уровень
процентных ставок в будущем
100% гарантия возврата капитала ТОЛЬКО по истечении срока действия продукта
Возможность досрочного отзыва эмитентом с возвратом капитала в полном объеме
Диверсификация существующего портфеля ценных юумаг в будущем
23
Доллары –CRAN на 5 лет - Пример
100% гарантия возврата капитала по истечении срока действия
продукта или в случае его досрочного закрытия эмитентом( право
поквартального закрытия)
Премиальные
Года 1 – 5: 5,00% годовых x (дни в установленном пределе/всего
календарных дней)
Ставка индекса 3m USD LIBOR на сегодня: 2,2900%
LIBOR накопительная линия
Первое полугодие : 0% - 4,00% включительно
Второе полугодие: 0% - 4,25% включительно
Третье полугодие:
0% - 4,50% включительно
Чет-ое полугодие:
0% - 5,00% включительно
Пятое полугодие:
0% - 5,25% включительно
Шестое полугодие:
0% - 5,50% включительно
Полугодия 7-10:
0% - 6,00% включительно
Единица времени для начисления процентов: 6 месяцев. Ежедневный
обзор ставки индекса LIBOR в долларах США
Выгода для инвестора: очень высокая внутренняя ставка дохода на
короткий срок, особенно при раннем отзыве
Возможные риски: вероятность низкого дохода при значительном
увеличении процентных ставок в будущем
24
График 5-летнего долларового CRAN
25
5. «Золотая акула» (депозит в Евро)
Дата открытия
Срок
Сумма депозита на день открытия
День/11/2008
3 года
Остаток по депозиту на дату открытия
Сумма депозита на день закрытия
Остаток по депозиту на дату закрытия
Доходность депозита
Барьер выплаты дивидендов
Возврат процентов (досрочное
закрытие депозита)
(Закрытие–Открытие)\Открытие
155,00% *Открытие
17,00%
Дата открытия
Срок
Сумма депозита на день открытия
День/11/2008
2 года
Остаток по депозиту на дату открытия
Сумма депозита на день закрытия
Остаток по депозиту на дату закрытия
Доходность депозита
Барьер выплаты дивидендов
Возврат процентов (досрочное
закрытие депозита)
(Закрытие-Открытие)\Открытие
135,00% * Открытие
11,00%
26
Депозит в Евро – «Золотая акула» на 3 года
100% гарантия возврата капитала
При превышении максимальной процентной ставки устанавливается
новая: 17% (минимальная ставка)
Границы начисляемых дивидендов: 0% - 54.99%
Индикативная цена депозита на сегодня: $739,08 / за унцию
Пример 1
Дата открытия – Сумма депозита: $770
Дата закрытия – Сумма депозита: $1100
Клиент получает проценты = 42,85% [(1100-770)/770] (среднегодовая 14,28%)
Пример 2
Дата открытия – Сумма депозита: $770
Дата закрытия – Сумма депозита: $1280
Клиент получает премию = 17%, так как [(1280-770)/770]=66,23%, что
больше максимальной процентной ставки в 55%
Пример 3
Дата открытия – Сумма депозита: $770
Дата закрытия – Сумма депозита: $650
Клиент получает проценты = 0%
27