в России: конкурентные преимущества и стратегии развития
реклама
А.Ю. Юданов «Газели» в России: конкурентные преимущества и стратегии развития Голицино, 29 авг. 2009 ПРОЕКТ «РУССКИЕ ГАЗЕЛИ» «Эксперт» Татьяна Гурова, Юрий Полунин, Андрей Виньков, Анна Ворапаева, Вера Краснова и др. Финакадемия Андрей Юданов, Наталья Думная, Галина Колодняя, Влад Разумов Лиза Медина, Елена Говядкина Фирмы-газели в мире • Термин «газель» введен Дэвидом Берчем в 80-х г.г. для обозначения стайеров быстрого роста • Количественно газели – это фирмы, растущие не менее, чем 20% темпами не менее 5 лет подряд (без провалов) • На Западе газели очень редки, но обеспечивают львиную долю увеличения занятости и экономического роста страны * Birch (1979) - 3% газелей создают 82% новых рабочих мест (Массачусетс, США) Birch (1997) - 3% газелей создают 70% новых рабочих мест (США) * Storey (1994) - 4% новых фирм создают 50% новых рабочих мест (Великобритания) * Kirchhoff (1994) - 10% газелей обеспечивают 75% новых рабочих мест (США) * Autio, Arenius, & Wallenius (2000) - 1% газелей дают 40% новых рабочих мест и роста ВВП (Финляндия) * Gazelles Innovation Panel (2008) – 3-10% фирм создают 50-80% новых рабочих мест и роста ВВП (ЕС) Значимость феномена для России 1. В России газелей больше, чем на Западе. Разные методы подсчета показывают, что у нас газелями являются от 7% до 15% всех компаний 2. Вклад «русских газелей» в производство меньше, чем на Западе, но не мал. Важно: в корпоративном секторе только газели увеличивают занятость 3. Исключительно велика роль газелей в структурных изменениях Доля быстрорастущих фирм в среднем бизнесе (процент фирм с темпом роста свыше 20% в пост. ценах по 13009 перманентным фирмам) 61 70 60 50,4 47,1 50 49,3 50,8 40 49,8 48,9 43,9 30 20 10 20 07 20 06 20 05 20 04 20 03 20 02 20 01 20 00 0 Динамика выручки газелей и прочих фирм (2003-2007, постоянные цены) Выручка Выручка 2003 2007 трлн. руб трлн. руб Рост, раз Прирост Вклад в выручки прирост трлн. руб перманен тных фирм (%) Газели (832) 0,29 2,90 10,17 2,61 23,1 Перманентные фирмы (10174) 12,39 23,71 1,91 11,31 100% 2,41 4,56 1,89 2,15 19,0% Гиганты (топ-10)* *"ГАЗПРОМ«, "ЛУКОЙЛ«, "СУРГУТНЕФТЕГАЗ«, "НОРИЛЬСКИЙ НИКЕЛЬ«, "ТРАНСНЕФТЬ" "ТАТНЕФТЬ«, "СЕВЕРСТАЛЬ«, "МАГНИТОГОРСКИЙ МЕТКОМБИНАТ«, "НОВОЛИПЕЦКИЙ МЕТКОМБИНАТ«, "АВТОВАЗ" Газели и структурные сдвиги Газель Балтика Вымпелком Русский стандарт X-5 Retail (Пятерочка) НФК 1C Яндекс Урал-Пресс Что изменилось в России? Качественное русское пиво Народная мобильная связь Потребительское кредитование Розничные торговые сети Факторинг в России Автоматизация делопроизводства Русский интернет-поисковик Конец монополии Почты России Банк «Русский стандарт» (активы, млн. руб) 207952 200000 183801 182302 150000 104584 100000 50000 41780 2294 15631 08 . 20 07 20 06 20 05 20 04 20 03 20 02 20 01 5667 20 20 00 1167 0 300000 290000 280000 270000 260000 250000 240000 230000 220000 210000 200000 190000 180000 170000 160000 150000 140000 130000 120000 110000 100000 90000 80000 70000 60000 50000 40000 30000 20000 2294 10000 0 2001 y = 844,86e0,9721x R2 = 0,9995 41780 15631 5667 2002 2003 2004 Экспоненциальный рост вместо «рваной» динамики y= bx ae «Вымпелком» (оборот, млн. долл.) 7171 10000 4868 7171 7000 1329,6 6000 4868 5000 1000 285,7 3211,1 2113,0 779,6 427,9 4000 100 3000 3211 2000 2113 1000 239 10 1330 286 428 780 19 98 19 99 20 00 20 01 20 02 20 03 20 04 20 05 20 06 20 07 376 0 y = 185,07e0,4694x R2 = 0,9957 1 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 «Стройфарфор», г. Шахты, оборот млн. руб. 4500 4241,39 10000 4241,39 4000 1 707,67 3500 588,52 3000 937,62 180,89 2500 2 278,48 2000 2 278,48 331,39 100 92,61 1 707,67 70,14 1500 1000 92,61 180,89 588,52 20 07 20 06 20 05 20 04 20 03 20 02 20 01 20 00 19 99 20 07 20 06 1 20 05 20 04 20 03 20 02 331,39 20 01 19 99 70,14 0 937,62 20 00 500 y = 38,549e0,5258x R2 = 0,9952 Лаборатория Касперского, млн. руб 10000 1 048,52 1000 y = 10,069e0,5884x R2 = 0,9845 800 1 048,5 325,33 602,75 602,75 600 80,37 188,65 100 112,37 400 36,59 325,33 13,05 200 80,37 36,59 188,65 112,37 13,05 0 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 1 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 Мордовцемент, млн. руб. 12000 12000 11000 10000 9000 1 603,48 8000 7000 1000 6 130,35 4 568,18 750,67 2 119,70 1 227,06 6000 456,34 5000 y = 340,23e0,3772x R2 = 0,9895 4 568,18 4000 3000 1 603,48 2000 2 988,96 2 119,70 * 00 7 20 06 20 05 20 04 20 03 20 02 20 01 20 00 19 99 * 00 7 20 06 20 05 1 20 04 20 03 20 02 20 01 1 227,06 750,67 20 00 1000 456,34 0 19 99 120 6 130,35 2 988,96 1С млн. руб. 10760 100000 11000 10000 9000 10000 8000 7000 5575 6000 1000 1864 3776 y = 318,61e0,3681x R2 = 0,9899 100 4000 3000 3776 1864 2000 1021 1000 453 10 2723 1361 20 07 20 06 20 05 20 04 20 03 20 02 20 01 20 00 20 06 20 07 * 20 05 20 04 20 03 20 02 20 01 19 99 1 729 20 00 19 99 1021 453 5000 0 729 1361 2723 1076 5575 Ralf Ringer (обувь), тыс. пар. 2500 10000 2150 2150 1000 2000 1450 1000 540 1450 220 714 1500 110 1000 1000 330 60 100 30 180 0,4164x y = 16,746e 2 R = 0,9871 20 714 540 500 30 60 110 180 220 0 20 5 06 * 04 20 03 20 20 02 20 01 20 00 20 99 19 98 19 97 19 96 19 95 19 * 06 05 20 20 04 20 03 02 20 20 01 20 00 99 20 19 98 19 97 19 96 1 19 95 20 0 19 10 330 Экспоненциальный рост закономерен для газелей 40 Качество аппроксимации реального развития экспоненциальным трендом для группы из 74 долгоживущих газелей и для равновеликой случайной выборки фирм среднего бизнеса 35 30 25 20 15 10 5 0 > 0,99 0,980,99 0,970,98 0,950,97 Gazelles 0,9- 0,8-0,9 < 0,8 0,95 Rest (Распределение коэффициентов детерминации R2) Наличие экспоненциальных участков представляется эмпирическим подтверждением знаменитой еретической теории Э. Пенроуз (E. Penrose, 1955) о том, что темп роста фирмы в решающей мере обусловлен не рынком сбыта, а ВНУТРЕННИМИ факторами • Рост предпринимательской фирмы лимитируется не нехваткой спроса (был бы хороший предприниматель, а спрос он найдет!), а нехваткой внутрифирменных специфических ресурсов. • Нехватка специфических ресурсов – абсолютный ограничитель темпов роста: их нельзя купить на рынке, а надо выращивать внутри фирмы. •Внутреннее выращивание ресурсов при неограниченном спросе тяготеет к одинаковой (в %) скорости во времени, т.е. к росту по экспоненциальному закону Что сдерживало темпы вашего роста до кризиса? (ответы 20+22=42 газелей) Рост рисков 70 65 60 55 50 Финансы Раб. сила Управленцы 45 40 35 Снижение прибыли 30 25 20 15 10 5 0 Спрос Михаил Керштейн, «Рамфуд» (мясные продукты): «Сколько можем делать продукта устраивающего нас качества и в нужном рынку ассортименте, столько и делаем. Есть ощущение, что если бы мы имели возможность в течение двух-трех месяцев удвоить объемы, то рынок это проглотил бы». Структура портфеля банка «Русский стандарт» 100000 100000 1,0717x y = 482,39e R2 = 0,9946 93100 80000 90000 80000 70000 60000 Р, кар 60000 50000 40000 35149 20000 40000 30000 Р, кред 20000 1211 0 2001 4603 2002 13730 2003 2004 10000 2005 0 2001 М, кар М, кред 2002 2003 2004 2005 «Естественным» способом формализации экспоненциального роста фирмы представляется идеология модели Лотки-Вольтерры. 1. Экспонента, выход на плато (логистическая кривая) Темп «внутреннего» роста dN K–N --- = r * N --------dt K 2. Взаимовлияние с другими фирмами dN1 K1 – N1 – a12*N2 --- = r1 * N1 --------------------dt K1 dN2 K2 – N2 – a21*N1 --- = r2 * N2 --------------------dt K2 3. Пенрозианский рост фирмы. Почему границы емкости рынка (К) не есть границы роста фирмы? Полный потенциал спроса Исходный объем спроса Новые ниши, повторные инновации, воспитание рынка M= K+А+В Синергия в кластере Влияние конкурентов dN M – N- С (K + А + В) – N - С --- = r * N ------------------ = r * N ------------------------------------dt M (K + А + В) dN (K + А + В) – N - С --- = r * N -------------------------------dt (K + А + В) ВОЗМОЖНОСТЬ ЕДИНООБРАЗНОГО МОДЕЛИРОВАНИЯ РЯДА ПРАКТИЧЕСКИ ЗНАЧИМЫХ СИТУАЦИЙ 1) Не-газели на зрелом рынке: K + А + В ≈ N + С 2) Незащищенная ниша: А = 0; В = 0; С↑ 3) Одиночная газель : А ↑ 4) Сетевые эффекты: В = f(N, С) 5) Кластерные синергетические эффекты В = f(Ncl) 2) Незащищенная ниша: А = 0; В = 0; С↑ dN K – N– С --- = r * N --------------- ≈ 0 dt K Хорошие фирмы, которые никогда не станут газелями, поскольку открытый ими потенциал рынка мгновенно поглощается конкурентами. Реальный пример: феномен «первого русского дженерика» («Акрихин») dN (K + А + В) – N - С --- = r * N -------------------------------dt (K + А + В) ВОЗМОЖНОСТЬ ЕДИНООБРАЗНОГО МОДЕЛИРОВАНИЯ РЯДА ПРАКТИЧЕСКИ ЗНАЧИМЫХ СИТУАЦИЙ 1) Не-газели на зрелом рынке: K + А + В ≈ N + С 2) Незащищенная ниша: А = 0; В = 0 3) Одиночная газель: А ↑ 4) Сетевые эффекты: В = f(N, С) 5) Кластерные синергетические эффекты В = f(Ncl) 3) Одиночная газель: А ↑; dA >> dN + dC K + А >> N + С dN (K + А ) – N – С --- = r * N -------------------------- ≈ r * N dt (K + А ) Классика пенрозианского роста. Каждая новая инициатива сдвигает горизонт рынка на новый уровень. Экспонента роста длится «бесконечно», но лишь пока генерируются инновации. «Мы – не стайеры, мы многократные спринтеры». Три широко распространенных подхода: 1. Масштабирование, 2. Тиражирование, 3. Гранулирование Hewlett-Packard (невероятная экспонента, длиной 50 лет) 1000000 2 R = 0,9893 100000 10000 1000 100 10 1 1 5 9 13172125293337414549535761 Hewlett-Packard 122,1393967 California Palo Alto Computers, Office Equipment Экспоненциальный (Hewlett-Packard 122,1393967 California Palo Alto Computers, Office Equipment) Источник: расчеты группы Артемия Малкова по данным «Fortune» 1966 – персональный компьютер, 1968 – программируемый калькулятор, 1972 – карманный научный калькулятор, 1977 – часы-калькулятор, 1984 – струйный принтер, 1986 - RISC-архитектура, 1994 – суперяркий фотодиод Рост на два порядка быстрее ВВП Источник: расчеты группы Артемия Малкова по данным «Fortune» dN (K + А + В) – N - С --- = r * N -------------------------------dt (K + А + В) ВОЗМОЖНОСТЬ ЕДИНООБРАЗНОГО МОДЕЛИРОВАНИЯ РЯДА ПРАКТИЧЕСКИ ЗНАЧИМЫХ СИТУАЦИЙ 1) Не-газели на зрелом рынке: K + А + В ≈ N + С 2) Незащищенная ниша: А = 0; В = 0 3) Одиночная газель: А ↑ 4) Сетевые эффекты: В = f(N, С) 5) Кластерные синергетические эффекты В = f(Ncl) 4) Сетевые эффекты: В = f(N, С) dB >> dN + dC dN K + f(N, С) – N – С f(N, С) --- = r * N --------------------------- ≈ r * N ----------- = r * N dt K + f(N, С) f(N, С) Парадоксальная, но РЕАЛЬНО наблюдаемая ситуация, когда удовлетворение спроса (рост N+C) не насыщает рынок, а генерирует огромный объем нового спроса. Процесс стремительного превращения нишевого рынка в масс-маркет. Для отдельной фирмы рынок надолго становится «безграничным». dN (K + А + В) – N - С --- = r * N -------------------------------dt (K + А + В) ВОЗМОЖНОСТЬ ЕДИНООБРАЗНОГО МОДЕЛИРОВАНИЯ РЯДА ПРАКТИЧЕСКИ ЗНАЧИМЫХ СИТУАЦИЙ 1) Не-газели на зрелом рынке: K + А + В ≈ N + С 2) Незащищенная ниша: А = 0; В = 0 3) Одиночная газель: А ↑ 4) Сетевые эффекты: В = f(N, С) 5) Кластерные синергетические эффекты В = f(Ncl) 5) Кластерные синергетические эффекты В = f(Ncl) dN1 K1 – N1 + f(Ncl1) – a12*N2 --- = r1 * N1 ------------------------------dt K1 dN2 K2 – N2 + f(Ncl2) – a21*N1 --- = r2 * N2 ------------------------------dt K2 Полномасштабный возврат к идеологии биологической модели Лотки-Вольтерра – учет разного взаимовлияния видов=фирм – с тем отличием, что учитывается не только конкуренция, но и симбиоз (мутуализм). Разные фирмы в разной степени выигрывают и страдают от участия в кластере. Ядро кластера. (6) Реакция на кризис (экзогенное резкое падение К↓) Равномерно по статьям; 10% Концентраци я ресурсов на стратегических проектах; 65% Запрет новых затратных проектов; 15% Сокращение рекламы, маркетинга, ИТ; 10% Как снижать издержки? (ответы 22 уральских газелей) Внедрение новых продуктов 75 70 65 60 55 Новые проекты 50 развития 45 40 35 Увеличение 30 Увеличение персонала* 25 Сокрапроизводства 20 щение 15 ассор10 тимента 5 0 -5 -10 -15 -20 -25 Сокращение -30 производства Сокращение -35 персонала* -40 Сокращение -45 капвложений -50 Как реагировать на кризис? (ответы 42 газелей) Внедрение новых методов управления А.Ю. Юданов «Газели» в России: конкурентные преимущества и стратегии развития 90 85 Откуда черпаются новые идеи? (ответы 42 газелей) 80 Зарубежный опыт 75 70 65 60 55 50 45 Опыт фирм других регионов 40 35 30 25 20 15 10 5 Опыт фирм региона Опыт других отраслей Собственные разработки •Феноменальный рост Шансы продолжения быстрого роста для разных типов фирм (в %, по базе данных 13009 фирм) 57,3 54,3 48,2 "Быстрые" фирмы 35,7 20 03 36,9 30 20 01 37,5 78,1 20 02 51,2 78,4 78,5 53,3 33,4 "Медленные" фирмы 56,9 37,7 20 05 74,9 20 04 82,5 20 00 90 80 70 60 50 40 30 20 10 0 "Новички" Новички 2000 ВСЕ ФИРМЫ го д 6 го д 5 го д 4 го д 3 2 1 го д 90 80 70 60 50 40 30 20 10 0 го д Шансы продолжения быстрого роста для «новичков» разного возраста (в %, по базе данных 1005 фирм)
