Курс лекций макро-углубленная
реклама
1. Курс лекций ТЕМА ВВЕДЕНИЕ В МАКРОЭКОНОМИКУ ПЛАН: 1.1. 1.2. 1.3. Макроэкономика: цели и инструменты. Национальный объем производства и методы его измерения. Национальное богатство. Чистое экономическое благосостояние. 1.1. Макроэкономика: цели и инструменты Макроэкономика является одним из молодых и быстро развивающихся в настоящее время разделов экономической теории. Ее особый предмет и специфический метод исследования стали формироваться в 1930-х гг. Основоположником современной макроэкономической теории стал британский экономист Дж.М. Кейнс, который разработал научную концепцию, объясняющую возникновение конъюнктурных колебаний в экономике, а также предложил специальную программу действий правительства по преодолению депрессии и сглаживанию экономического цикла. Основные теоретические идеи Кейнса были изложены в работе «Общая теория занятости, процента и денег» (1936). Несмотря на то что ряд положений и выводов этой работы в настоящее время подвергнуты достаточно обоснованной критике, она, по мнению большинства современных ученых, является наиболее значительным экономическим трудом ХХ в. Кейнс доказал, что рыночная экономика не обладает способностью гарантировать полную занятость, стабильность цен и высокий уровень выпуска продукции, из чего следовал вывод, что на определенном этапе развития возникает необходимость активного государственного вмешательства. Постепенно сформировался предмет макроэкономики. Макроэкономика изучает функционирование экономики в целом, исследует результаты и последствия совместной экономической деятельности всех участников экономики одновременно. Макроэкономика дает ответы на вопросы: почему в экономике постоянно наблюдаются спады и подъемы; почему цены в одном периоде растут быстрее, чем в другом, т.е. почему темп роста инфляции иногда высокий, а иногда низкий; почему общее число безработных в экономике бывает высоким или низким; какое воздействие оказывает дефицит государственного бюджета на инфляцию и безработицу. Более конкретно содержание макроэкономики, ее структуру можно представить в виде таблицы (табл. 1.1). Таблица 1.1 Структура макроэкономики Разделы макроэкономики Вопросы макроэкономики Теория денег Что такое деньги и какова их роль? Теория инфляции Что такое уровень цен и чем определяется его динамика? Чем определяется уровень занятости? Чем определяется экономическая конъюнктура? Как осуществляется экономический рост? Какое воздействие на экономику оказывает государство? Какое воздействие на национальную экономику оказывает заграница? Теория занятости Теория циклов Теория роста Теория государственного регулирования Теория внешнеэкономических отношений Макроэкономика — это раздел экономической теории, в котором экономика изучается как единое целое с точки зрения обеспечения условий устойчивого экономического роста, полной занятости ресурсов, минимизации уровня инфляции и равновесия платежного баланса. Метод макроэкономики. Макроэкономика как отрасль науки оперирует всеми типичными экономическими методами. Вместе с тем макроэкономика использует свои специфические методы, к ним относится прежде всего агрегирование. Макроэкономический анализ предполагает абстрагирование от различий между отдельными рынками и выявление ключевых моментов функционирования целостной системы. Концентрируя внимание на более значимых экономических факторах, макроэкономика оставляет за кадром поведение отдельных экономических агентов — домашних хозяйств и фирм. С макроэкономической точки зрения народное хозяйство состоит из четырех экономических субъектов: 1. Сектор домашних хозяйств, который формирует предложение рабочей силы и спрос на блага, потребляет часть получаемого дохода, а другую его часть сберегает. Домашние хозяйства стремятся максимизировать полезность, т.е. добиться максимального потребления при минимуме затрат. 2. Предпринимательский сектор — совокупность всех фирм в стране, которые предъявляют спрос на факторы производства, создают предложение благ и осуществляют инвестирование. В своей деятельности предпринимательский сектор, как правило, стремится к максимизации прибыли. 3. Государственный сектор, создающий такие специфические блага, как безопасность, наука, услуги инфраструктуры. Госсектор обычно не преследует цели максимизации прибыли, а создает условия для оптимального функционирования экономики. При этом как макроэкономический субъект государство производит и закупает блага, взимает налоги, выплачивает трансферты, формирует предложение денег. 4. Иностранный сектор, представляющий собой совокупность национальных экономических субъектов за границей и иностранных государственных институтов. Данный сектор исследуется главным образом для определения состояния национального платежного баланса и валютного курса. Макроэкономика оперирует такими агрегированными понятиями, как национальный доход, общий уровень цен, темпы инфляции, уровень безработицы, темпы экономического роста, дефицит государственного бюджета и платежного баланса страны, валютный курс и т.п. Опираясь на эти показатели, она объясняет механизм формирования типичных для рыночной экономики явлений и процессов и обосновывает закономерности их изменения. Это позволяет не только давать теоретическое описание основополагающих принципов функционирования национальной экономики, прогнозировать ожидаемые тенденции в развитии производства и изменения конъюнктуры рынка, но и выявлять возможности влияния различных макроэкономических субъектов на ход событий. Основные макроэкономические цели и инструменты. Макроэкономика создает теоретическую основу для обоснования экономической политики государства и выбора наиболее эффективных мер ее осуществления. К целям макроэкономики можно отнести следующие: экономический рост; полная занятость; экономическая эффективность; стабильный уровень цен; экономическая свобода; справедливое распределение дохода; экономическая обеспеченность; торговый баланс. Стоит отметить, что некоторые из перечисленных целей противоположны друг другу, поэтому главная цель макроэкономической политики — баланс всех целей, нахождение оптимальной комбинации достижения одних и недостижения других целей исходя из конкретной практической ситуации в стране. Перечисленные цели обеспечиваются с помощью действия макроэкономических инструментов. К основным макроэкономическим инструментам относят следующие: – денежно-кредитная (монетарная) политика; – политика регулирования доходов; – бюджетно-налоговая (фискальная) политика; – внешнеэкономическая политика, включающая торговую политику и регулирование обменного курса. Фискальная и внешнеэкономическая политика осуществляются преимущественно правительством, а монетарная политика и политика регулирования доходов — преимущественно центральным банком страны (ЦБ). Координация краткосрочных и долгосрочных целей, выбор инструментов и разработка альтернативных стратегий фискальной и монетарной политики являются непосредственным объектом исследования макроэкономической теории. Для оценки эффективности действия макроэкономических инструментов экономистами используются некоторые обобщенные показатели, отражающие происходящие в экономике изменения. Главным показателем является валовой национальный продукт, который позволяет измерить совокупный доход всех фирм и домашних хозяйств. 1.2. Национальный объем производства и методы его измерения Понятие валового национального продукта. Анализ экономического состояния страны основывается на системе национальных счетов, которые отражают объем совокупного выпуска продукции, национальный доход, структуру доходов и расходов общества. Основным показателем, с помощью которого измеряют объем национального производства, служит валовой национальный продукт, или ВНП. ВНП – совокупная рыночная стоимость всего объема конечного производства товаров и услуг в экономике, произведенного в течение года. При его подсчете учитываются три обстоятельства: – ВНП измеряет рыночную стоимость годового производства и является денежным показателем; – при расчете ВНП учитывается рыночная стоимость только конечных продуктов, исключаются промежуточные продукты, предназначенные для дальнейшей переработки или перепродажи; – в ВНП не входят непроизводительные сделки, т.к. они не отражают реального производства, их включение приведет к завышению показателя. Непроизводительные сделки бывают двух типов: 1. Финансовые сделки, которые, в свою очередь, включают в себя: – трансфертные выплаты из государственного бюджета (пособия по безработице, пенсии, стипендии). Главная особенность данного типа финансовых сделок – то, что их получатели в ответ на эти выплаты не вносят никакого реального вклада в увеличение объема национального производства; – частные трансфертные выплаты (в них входят средства, переданные от одного частного лица другому); – сделки с ценными бумагами (акции, облигации и т.п.). 2. Продажа подержанных товаров. Кругооборот доходов и расходов в экономике. ВНП одновременно измеряет и общий доход всех субъектов хозяйствования, и суммарный объем потребления произведенных товаров и услуг. Смысл такого двойного подсчета состоит в том, что оба показателя должны совпадать. Для экономики в целом общий объем доходов должен быть равен общему объему расходов. В совершении любой сделки участвуют две стороны: покупатель и продавец, и каждый рубль расходов одного из них превращается в доход другого. Рассмотрим, например, ситуацию, когда одна фирма платит другой за консультационные услуги. В этом случае первая фирма выступает продавцом услуги, а вторая – ее покупателем. Сделка сторон добавляет одинаковую сумму к величине общих доходов и расходов, и в итоге ВВП возрастает на данную сумму. Наглядно продемонстрировать равенство доходов и расходов позволяет рис. 1.1, отражающий кругооборот материальных и денежных потоков в экономике. Рисунок представляет упрощенную экономическую модель процессов взаимодействия домашних хозяйств и фирм-производителей товаров и услуг в рыночных условиях. В этой модели домашние хозяйства направляют через рынок средства к фирмам, производящим товары и услуги. Фирмы, в свою очередь, направляя полученные средства на рынок факторов производства, оплачивают труд работников, осуществляют арендные платежи, а также выплачивают прибыль своим владельцам. Таким образом, в упрощенной экономической модели деньги непрерывно циркулируют от домашних хозяйств к фирмам и обратно, а ВНП исчисляется либо как сумма расходов домашних хозяйств, либо как сумма расходов фирм на оплату факторов производства. Поскольку при таком представлении экономики расходы одной из сторон целиком превращаются в доходы другой, величина ВНП не зависит от способа его исчисления. Рис. 1.1. Кругооборот потоков в экономике Функционирование реальной экономики происходит по гораздо более сложной схеме, чем показано на рис. 1.1. В частности, домашние хозяйства направляют доходы на удовлетворение своих нужд, на уплату налогов государству, а также аккумулируют их в различных формах сбережений. Товары и услуги, произведенные фирмами, покупают не только домашние хозяйства, но и государство, другие фирмы, планирующие использовать их в будущем для выпуска собственной продукции. Однако независимо от этих условий в любой сделке всегда фигурируют продавец и покупатель, а значит, для экономики в целом общая сумма доходов равна общей сумме расходов. Методы измерения ВНП. Выяснив значение ВНП, можно перейти к рассмотрению способов его измерения. ВНП можно измерить тремя способами: либо суммированием всех расходов общества на приобретение товаров и услуг, произведенных в данном году; либо посредством сложения денежных доходов, полученных в результате производства продукции в этом же году; либо суммированием добавленных стоимостей. 1. Метод расчета ВНП по расходам (метод конечного использования). ВНП = C + Ig + G + Xn , где С — личные потребительские расходы; Ig — валовые внутренние инвестиции; G — государственные закупки товаров и услуг; Хn — чистый экспорт. Кратко охарактеризуем каждый из компонентов ВНП: – личные потребительские расходы — расходы домашних хозяйств на товары текущего и длительного потребления, продукты питания и услуги, но не включающие расходы на покупку жилья; – валовые внутренние инвестиции, включающие производственные капиталовложения (затраты фирм на приобретение новых производственных предприятий и оборудования); вложения капитала в жилищное строительство; инвестиции в запасы. Валовые инвестиции можно представить как сумму чистых инвестиций In — добавочных инвестиций, имеющих место в течение года, и амортизационных отчислений АО; – государственные закупки товаров и услуг — все расходы правительства на содержание государственного аппарата, армии, школ и т.п., кроме трансфертных платежей; – чистый экспорт — разность между экспортом данной страны и импортом товаров и услуг из других стран. 2. Метод расчета ВНП по доходам (распределительный метод). ВНП = W + R + i + P + АО + КН, где W — заработная плата; R — рента; i — процент; P — прибыль; АО — амортизационные отчисления; КН — косвенные налоги на бизнес. Составляющие ВНП можно условно разделить на две группы: 1. Доходы на факторы производства; критерием их деления служит способ получения дохода. К ним относятся: – заработная плата (доход от фактора производства— труда) — вознаграждение за труд наемных рабочих; – рента (доход от фактора производства— земли) — доход лиц, обеспечивающих высокоэкономичное пользование земельными ресурсами, недвижимостью, включая условно начисленную арендную плату; – процент (доход от фактора производства— капитала) — выплаты денежного дохода частного бизнеса поставщиком денежного капитала; – прибыль (доход от фактора производства— предпринимательства) — доход от собственности некорпоративного предпринимательского сектора и прибыль корпорации. 2. Платежи, не связанные с выплатой доходов: – амортизационные отчисления— ежегодные выплаты в амортизационный фонд для замены в будущем изношенных машин и оборудования (АО = Ig – In); – косвенные налоги на бизнес— все виды налогов, которые включаются в цену товара (налог с продаж, акцизы, налог на имущество, лицензионные платежи и таможенные пошлины). 3. Метод расчета ВНП по добавленной стоимости (производственный метод). Рыночная стоимость совокупного выпуска продукции равна сумме добавленных стоимостей, созданных всеми фирмами в экономике. Добавленная стоимость — это стоимость, созданная в процессе производства на данном предприятии и охватывающая реальный вклад предприятия в формирование стоимости конкретного продукта, т.е. заработную плату, прибыль, амортизацию, процент за кредит, расходы на транспорт, рекламу данного предприятия. Стоимость потребленных сырья и материалов, приобретенных у поставщиков, в создании которых конкретное предприятие не принимало участия, в добавленную стоимость не включается. Иначе говоря, добавленная стоимость — это валовая продукция предприятия, или рыночная цена выпущенной продукции за минусом текущих материальных издержек, но с включением в нее отчислений на амортизацию, ибо основные фонды предприятия принимают участие в создании новой стоимости производимой продукции. В советской практике этот показатель носил название условно чистой продукции. Анализ показателя ВНП по методу расчета добавленной стоимости (или по отраслям) позволяет выявить соотношение и роль отдельных отраслей в создании ВНП. Если рассмотреть структуру ВНП по отраслям за ряд лет, то можно охарактеризовать осуществляемую в стране структурную политику и динамику развития отдельных отраслей. Показатели ВНП и валового внутреннего продукта (ВВП). Кроме показателя ВНП рассчитывается также показатель ВВП. ВВП является обобщающим экономическим показателем, который выражает в рыночных ценах совокупную стоимость товаров и услуг, созданных внутри страны и только с использованием факторов производства данной страны. Разница между ВНП и ВВП состоит в следующем: – ВВП подсчитывается по так называемому территориальному признаку. Это совокупная стоимость продукции и услуг предприятий, расположенных на территории данной страны независимо от национальной принадлежности; – ВНП – это совокупная стоимость всего объема продукции и услуг независимо от местонахождения национальных предприятий (в своей стране или за рубежом). Эта разность весьма невелика – для ведущих стран Запада не более ±1% ВВП (поэтому эти два показателя часто на практике используются взаимозаменяемо). Статистическая служба ООН рекомендует в качестве основного использовать показатель ВВП. В США и Японии используется показатель ВНП. Показатели системы национальных счетов. На основе показателя ВНП (ВВП) рассчитывается целый ряд взаимосвязанных макроэкономических показателей: 1. Чистый национальный продукт (ЧНП). Хотя ВНП отражает стоимость только конечных товаров и услуг, он все-таки содержит повторный счет, т.к. включает валовые инвестиции, и, следовательно, амортизационные отчисления. Поэтому для более точного измерения национального производства используется показатель ЧНП. Он отличается от ВНП на величину амортизации, т.е. включает только чистые инвестиции. 2. Национальный доход (НД). Он рассчитывается на основе добавленной стоимости, созданной в течение года, характеризует чистый доход общества, который измеряется суммой цен всех факторов производства. Поэтому величина национального дохода равна ЧНП за вычетом косвенных налогов. 3. Личный доход (ЛД). С точки зрения собственников факторов производства национальный доход – это заработанный доход. Но они, вопервых, должны вносить взносы на социальное страхование, выплачивать налоги на прибыль и направлять определенную часть дохода в производство (нераспределенная прибыль); во-вторых, они могут получать доходы, не имеющие отношения к использованию принадлежащих им факторов производства (например, трансфертные платежи). По этим причинам личный, или полученный, доход не совпадает с национальным доходом. Его объем равен национальному доходу минус выплаты на социальное страхование, налоги на прибыль корпораций, нераспределенная прибыль и плюс трансферты. 4. Личный располагаемый доход (ЛРД). Личный доход, в свою очередь, превышает доход, которым домашние хозяйства располагают в окончательном виде. Владельцы личного дохода должны уплатить государству индивидуальные налоги. После этого у них остается доход, который они направляют на потребление и сбережение, – располагаемый доход. Понятие реального и номинального ВНП. Приведенные макроэкономические показатели национального производства выражаются в рыночных ценах. Когда они измеряются в текущих ценах (ценах текущего года), их величины имеют номинальное выражение. Если же используются постоянные цены, то они приобретают реальное значение. Между номинальными и реальными величинами ВНП, ЧНП и других показателей национальных счетов могут быть существенные расхождения в связи с изменением уровня цен. Для того чтобы выявить реальное изменение объема национального производства, необходимо использовать методы инфлирования (если цены растут) и дефлирования (если цены падают). Наиболее простой способ инфлирования или дефлирования ВНП – это деление номинального ВНП на индекс цен (дефлятор ВНП): Реальный ВНП Номинальный ВНП х100% ДефляторВНП Индекс цен – соотношение между совокупной ценой определенного набора товаров и услуг, названного рыночной корзиной, для текущего периода и совокупной ценой идентичной рыночной корзины в базовом периоде. Существует несколько разновидностей индекса цен: – индекс потребительских цен, который измеряет изменение цен благ, покупаемых типичным городским жителем; – дефлятор ВНП – индекс цен ВНП, который учитывает изменение цен не только на потребительские товары, но и на инвестиционные товары, на блага, покупаемые правительством, а также цены товаров, проданных на мировом рынке. Деятельность общества в текущем году можно оценить путем сравнения с показателями прошлого года. По отношению к оценке ВНП это выглядит следующим образом: Темп прироста ВНП Реальный ВНП текущего ггод - Реальный ВНП прошлого ггод Реальный ВНП прошлогоггод х100% Как правило, ежегодный рост экономики, под которым понимается рост реального ВНП, становится целью экономической политики государства. 1.3. Национальное богатство. Чистое экономическое благосостояние Понятие чистого экономического благосостояния. ВНП не учитывает влияния как положительных, так и отрицательных внешних эффектов. Поэтому наряду с ним используется показатель чистого экономического благосостояния (ЧЭБ), введенный в оборот американскими экономистами В. Нордхаусом и Дж. Тобином. Особенности показателя ЧЭБ обычно сводятся к следующим: во-первых, он меньше подвержен колебаниям по сравнению с ВНП; во-вторых, он меньше ВНП на погрешность учета эффекта загрязнения окружающей среды. Показатель ЧЭБ в мировой практике применяется в дополнение к показателю ВНП. Дело в том, что ВНП не дает удовлетворительной картины экономического благосостояния. Это происходит по следующим причинам: 1. ВНП включает лишь те товары и услуги, которые прошли через официальный и регистрируемый рынок, в него не входит теневая экономика, но при этом следует иметь в виду, что не вся теневая экономика оказывает положительное воздействие на уровень экономического благосостояния. Определение теневой экономики в этом плане может быть следующим: это есть неконтролируемое обществом движение товарно-материальных ценностей и услуг, т.е. скрываемые от органов государственного управления социально-экономические отношения между отдельными гражданами и социальными группами. Эти отношения включают в себя все неучтенные, нерегламентированные виды экономической деятельности. 2. ВНП включает в себя ряд элементов (например, амортизацию), которые непосредственно не отражаются на индивидуальном благосостоянии. 3. ВНП представляет собой совокупную рыночную стоимость конечных товаров и услуг, однако некоторые экономические блага не продаются, а предоставляются бесплатно. В данных случаях решено, что добавленная стоимость в этих секторах равна затратам на их производство, что не всегда отражает реальные затраты факторов производства. 4. ВНП не отражает изменение качества продукции, изменение фонда свободного времени и т.п., поэтому ВНП – количественный показатель мощности рыночной экономики. ЧЭБ определяется путем дополнения ВНП товарами и услугами, произведенными в секторе теневой экономики, работой на дому, выполненной домохозяйками, и исключением товаров и услуг, произведенных технологиями, загрязняющими окружающую среду. При ЧЭБ надо учитывать также уровень жизни населения, определяемый как соотношение реальных потребностей граждан и возможностей их удовлетворения. Здесь происходит оценка не только текущих денежных доходов населения и их фактического потребления, но и денежных сбережений, количества и качества накопленного домашнего имущества, жилья, услуг, здравоохранения и просвещения. Национальное богатство, его структура. Благосостояние общества во многом определяется его возможностями или потенциалом, называемым национальным богатством. Национальное богатство в широком смысле слова представляет собой все то, чем, так или иначе, обладает общество. В данном случае к национальному богатству относятся не только материальные блага, но и все природные ресурсы, климат, произведения искусства и многое другое. Однако все это очень трудно посчитать в силу целого ряда объективных причин. Поэтому в практике экономического анализа применяется показатель национального богатства в узком смысле слова. К национальному богатству в узком смысле слова относится все то, что так или иначе опосредовано человеческим трудом и может быть воспроизведено. Другими словами, национальное богатство страны представляет собой совокупность материальных и культурных благ, накопленных определенной страной на протяжении ее истории к данному моменту времени, это результат труда многих поколений людей. Структура национального богатства складывается из следующих основных элементов: 1. Основной капитал производственной и непроизводственной сфер. Данный элемент имеет наибольший удельный вес в составе национального богатства. Имеются в виду прежде всего основные производственные фонды, поскольку их технический уровень главным образом определяет возможности роста общественного продукта, а также непроизводственные фонды, к которым относятся государственный жилищный фонд и учреждения социально-культурного назначения. 2. Материальные запасы и резервы. В этот элемент входят готовая продукция в сфере обращения, материальные запасы на предприятиях и в торговой сети, государственные материальные резервы и страховые фонды. С функциональной точки зрения материальные резервы и запасы выполняют роль стабилизатора экономики при непредвиденных обстоятельствах. Они определяют устойчивость и непрерывность производства при конъюнктурных и природных катаклизмах. 3. Потребительские товары длительного пользования и оборотный капитал. Данный элемент включает домашнее имущество, или предметы длительного пользования потребительского назначения (телевизоры, холодильники, мебель и т.д.). Кроме этого, в состав национального богатства входят оборотные производственные фонды (предметы труда). 4. Природные ресурсы. В данном случае речь идет не о всех природных ресурсах, а только о тех, которые вовлечены в хозяйственный оборот или разведаны и в ближайшее время могут быть вовлечены в него. Переход к оценке социального богатства. С 1980-х гг. в связи с переходом к постиндустриальному этапу развития общества этот перечень пополняется также учетом нематериальных, духовных ценностей, которыми располагает общество: накопленный производственный опыт людей, их образовательный потенциал, достижения научно-технической мысли, информационные ресурсы, культурные ценности. Поэтому понятие «национальное богатство» пополнилось следующими социальными элементами: 1. Накопленные знания. Достижения научно-технического прогресса обусловили необходимость выделения особого национального счета, отражающего накопление знаний. Накопление знаний выдвигается на первое место в структуре современного общественного производства. По имеющимся оценкам, сейчас уже половина рабочей силы в США занята сбором, распределением, хранением и интерпретацией информации. Затраты на научные исследования и разработки вполне сопоставимы с капиталовложениями в производство, а в ряде случаев существенно превосходят их. Страна, использующая накопленные ресурсы для вложений в развитие системы подготовки кадров, исследования и разработки, не «проедает» национальное богатство, а создает более высокие элементы своего национального богатства. 2. Воспроизводимые природные ресурсы. Возобновляемые ресурсы окружающей среды не создаются трудом, но они могут уменьшиться в силу нерациональных форм трудовой деятельности. Современное производство уже включает в себя многие затраты, которые еще недавно или отсутствовали, или занимали незначительное место. Это расходы государства и предприятий на очистку воды; опреснение морской воды; очистку газообразных выбросов; уборку и ликвидацию твердых отходов; восстановление оборудования и имущества, поврежденного загрязнением воды и атмосферы; преодоление процессов эрозии и мелиорацию земель; восстановление лесов, природных ландшафтов, чистоты рек, озер и прибрежных зон моря; создание малоотходной и безотходной технологии; преодоление болезней, вызванных загрязнением окружающей среды. Отмеченные моменты показывают, что в современных условиях экономический процесс решает не только задачу создания хозяйственных благ, но все в большей степени подключается к решению новой задачи — сохранению и восстановлению ресурсов окружающей среды. 3. Здоровье населения страны. Здоровье населения страны— важнейшая характеристика уровня жизни, вместе с тем это одна из составляющих экономического потенциала страны. Ясно, что измерение национального богатства должно включать в себя учет здоровья населения. Принимая во внимание перечисленные социальные факторы, Всемирный банк предложил новую методику измерения стоимости национального богатства. Она включает в себя стоимость трех типов капитала: – рукотворную, созданную человеческим трудом (произведенного продукта и объектов инфраструктуры); – природную (стоимость земли, воды, природных богатств и т.д.); – человеческую (стоимость оборудования, профилактики здоровья, обеспечения культурными ценностями). Таким образом, на современном этапе общественного развития произошла смена концепций национального богатства. Национальное богатство можно представить как совокупность благ, созданных человечеством за долговременный период и служащих ему для совершенствования, развития и сохранения гармонии с природой. Краткие выводы: 1. Микроэкономика имеет дело с экономическим поведением отдельных экономических элементов — в основном домашних хозяйств и фирм, а также конкретных рынков и отраслей. Макроэкономика, наоборот, изучает функционирование экономики в целом, исследует результаты и последствия совместной экономической деятельности всех участников экономики одновременно. 2. Основными вопросами, изучаемыми макроэкономикой, являются: уровень инфляции; уровень безработицы; объем производства и экономический рост (который выражается в приросте реального ВНП); макроэкономическая политика, формируемая правительством на основании анализа предыдущих трех факторов. 3. ВНП – совокупная рыночная стоимость всего объема конечного производства товаров и услуг в экономике, произведенного в течение года. При расчете ВНП не учитываются промежуточные продукты, предназначенные для дальнейшей переработки или перепродажи. 4. ВНП можно измерить тремя способами: по расходам, по доходам, по добавленной стоимости. К основным компонентам расходов общества, учитываемых при подсчете ВНП, относятся личные потребительские расходы, валовые внутренние инвестиции, государственные закупки товаров и услуг и чистый экспорт. В доходы общества включаются отчисления на потребление капитала (амортизация), косвенные налоги, вознаграждение за труд наемным работникам, рентные платежи, процент, доходы от собственности и прибыль корпораций. 5. Добавленная стоимость – это стоимость, созданная в процессе производства на данном предприятии и охватывающая реальный вклад предприятия в создание стоимости конкретного продукта, т.е. заработную плату, прибыль, амортизацию, процент за кредит, расходы на транспорт, рекламу данного предприятия. 6. ВВП является обобщающим экономическим показателем, который выражает в рыночных ценах совокупную стоимость товаров и услуг, созданных внутри страны и только с использованием факторов производства данной страны. 7. На основе показателя ВНП (ВВП) рассчитывается целый ряд взаимосвязанных макроэкономических показателей: чистый национальный продукт, национальный доход, личный доход, личный располагаемый доход. 8. Номинальный ВНП рассчитывается в текущих ценах на произведенные товары и услуги. Реальный ВНП рассчитывается как стоимость товаров и услуг в ценах так называемого базисного года. Дефлятор ВНП, отражающий изменение цен в экономике, вычисляется как отношение номинального ВНП к реальному. 9. ВНП не учитывает факторы, которые оказывают на благосостояние весомое влияние. Для учета такого рода факторов вводится понятие чистого экономического благосостояния. ЧЭБ определяется путем дополнения ВНП товарами и услугами, произведенными в секторе теневой экономики, работой на дому, выполненной домохозяйками, и исключением товаров и услуг, произведенных технологиями, загрязняющими окружающую среду. 10. До последнего времени к национальному богатству относили все то, что так или иначе опосредовано человеческим трудом и может быть воспроизведено. Структура национального богатства складывалась из следующих основных элементов: производственные фонды, материальные запасы и резервы, непроизводственные фонды, природные ресурсы. 11. В настоящее время национальное богатство можно представить как совокупность благ, созданных человечеством за долговременный период и служащих ему для совершенствования, развития и сохранения гармонии с природой. Вопросы для самоконтроля 1. Что является предметом изучения макроэкономики, чем оно отличается от предмета микроэкономики? 2. В чем заключается суть агрегирования, каковы основные агрегаты макроэкономики, что относят к макроэкономическим субъектам? 3. Каковы основные цели и инструменты макроэкономики? 4. С помощью какого показателя измеряется объем национального производства, что учитывается при его подсчете? 5. Почему для экономики в целом общий объем доходов должен быть равен общему объему расходов, в чем суть кругооборота доходов и расходов в экономике? 6. Перечислите основные методы измерения ВНП и охарактеризуйте их, обозначив каждый из элементов ВНП. 7. Что такое ВВП и чем он отличается от ВНП? 8. Какие показатели системы национальных счетов определяются на основе ВНП? 9. В чем различие между реальным и номинальным ВНП, что такое дефлятор? 10. Охарактеризуйте категорию ЧЭБ. Почему показатель ВНП не характеризует экономическое благосостояние общества? 11. Что такое национальное богатство и что относят к его основным составляющим? ТЕМА 2. МАКРОЭКОНОМИЧЕСКОЕ РАВНОВЕСИЕ ПЛАН 2.1. Теория общего экономического равновесия. 2.2. Базовая модель совокупного спроса – совокупного предложения. 2.3. Равновесие в модели «AS-AD». 2.1. Теория общего экономического равновесия В курсе микроэкономики мы детально знакомились с механизмом установления так называемого частичного рыночного равновесия. При этом объектом исследования выступали рынок отдельного продукта и его параметры: спрос на отдельный продукт, предложение отдельного продукта, равновесная рыночная цена единицы отдельного продукта и равновесный объем его продаж. Но экономика представляет собой не просто несметное число изолированных и разобщенных рынков. Напротив, она является туго сплетенной сетью цен, где изменения на одном рынке ведут за собой многочисленные и значительные изменения на других. Поэтому наше обсуждение теперь перемещается в область анализа общего равновесия, т.е. в область рассмотрения взаимосвязей между всеми различными рынками и ценами, которые и составляют рыночную систему в целом. Макроэкономика, исследуя функционирование этой системы, оперирует совокупными (агрегированными) категориями: совокупным спросом, совокупным предложением, равновесным уровнем цен и равновесным объемом национального производства. В данной главе будут раскрыты содержание этих понятий, определяющие их факторы, а также представлены некоторые подходы к формулировке условий общего экономического равновесия и дана характеристика так называемой простой (базовой) модели общего экономического равновесия. Общее экономическое равновесие представляет собой такое состояние экономики, при котором достигается согласованное развитие всех сфер экономической системы. Сложнейшая структура национальной экономики, состоящей из огромного числа рынков отдельных продуктов и ресурсов, делает процесс абсолютного согласования между ними практически недостижимым. В этом смысле равновесное состояние макроэкономической системы рассматривается как некий экономический идеал, к которому следует стремиться, стимулируя движение системы к равновесным параметрам. Это движение должно быть направлено в сторону установления оптимальных пропорций между всеми без исключения частями экономической системы. Отклонение от такого пути неизбежно влечет за собой включение механизма торможения экономического роста, делает экономику неустойчивой и, в конечном счете, нежизнеспособной. Понимая макроэкономическое равновесие лишь как желаемую тенденцию в развитии экономики, экономисты, тем не менее, большое внимание уделяли формулировке условий общего экономического равновесия. Исследования в этой области восходят к началу XVIII в., когда известный французский экономист Ф. Кенэ разработал свои «Экономические таблицы». Они представляют собой механизм реализации общественного продукта, или схему необходимых пропорций, поддержание которых обеспечит общественное воспроизводство, т.е. систематическое повторение процесса производства в постоянных масштабах. В дальнейшем подходы Ф. Кенэ были значительно расширены, конкретизированы применительно к классической рыночной системе, некоторые из них приобрели форму экономико-математических моделей. Среди более поздних разработок в этой области особо выделим две наиболее популярные: модель общего конкурентного равновесия Л. Вальраса и модель «затраты–выпуск» В. Леонтьева. Модель общего экономического равновесия Л. Вальраса. В основе теоретической модели Л. Вальраса лежит известный закон Ж.Б. Сэя, согласно которому предложение в рыночной экономике всегда будет равно спросу, поскольку последний представляет собой сумму доходов, приносимых факторами производства их владельцам. То есть готовый продукт, будучи реализованным, является источником дохода для собственников тех факторов производства, которые были использованы при создании данного продукта. Доход, в свою очередь, будет израсходован на приобретение этих готовых продуктов, т.е. служить воплощением спроса на них. Таким образом, в конкурентной экономике, построенной на принципе свободного обмена, изначально обусловлено равенство общего спроса и предложения. Подход Вальраса к определению условий достижения макроэкономического равновесия основывался, по существу, на микроэкономических посылках. Так, национальная экономика в его модели представляет собой совокупность огромного количества рынков отдельных продуктов и ресурсов, обращающихся в ней и взаимосвязанных друг с другом. Механизм свободного ценообразования, равенство всех покупателей на рынке, замкнутость экономической системы и неизменность экономической ситуации обеспечивают автоматическую тенденцию к общему экономическому равновесию в такой системе. Математически национальная экономика в модели Вальраса была представлена в виде системы уравнений, отражающих взаимосвязи отдельных рынков. Число этих уравнений соответствует количеству рынков всех производимых продуктов с конкретными показателями затрат на их производство (расходов факторов производства разных отраслей, обслуживающих формирование конечного продукта), т.е. фактически составляет десятки миллионов. Это обстоятельство делает невозможным практическое применение данной модели, не снижая между тем ее чисто теоретическое значение. Общий вид модели Вальраса: n m jI iI u j Y j Pi X i где u — полезность купленных товаров; Y — доходы от факторов производства; Р — цены произведенных товаров; Х — количество произведенных благ. То есть левая часть равенства — это спрос, правая — предложение. Таким образом, Вальрас математически реализовал идею равенства общего предложения конечных продуктов, которое в данной модели представляет собой сумму цен всех готовых к реализации товаров, и общего спроса, величина которого зависит от суммы доходов, приносимых факторами производства их владельцам, и полезности готовых продуктов. Значение модели Вальраса, несмотря на сложность ее практического воплощения (в том числе и из-за введения в модель величины полезности, которая, как известно, измерима лишь в гипотетических единицах), чрезвычайно велико для дальнейшего развития теории общего экономического равновесия. Подавляющее большинство последующих разработок в этой области развивали вальрасовскую концепцию о конечном продукте, его идеи о функциональных взаимосвязях в экономике, о механизме формирования равновесных цен и тенденции к общему равновесию. Модель «затраты – выпуск». Понимание сложных взаимосвязей между различными секторами или отраслями экономики может быть получено также через анализ затрат и результатов (выпусков). Модель «затраты – выпуск», или модель «межотраслевого баланса», обязана своим происхождением известному экономисту, нобелевскому лауреату В. Леонтьеву. Значение данной модели состоит в том, что представленный в ней баланс межотраслевых потоков дает возможность выявить количественную зависимость между величинами валового продукта и конечного продукта (у В. Леонтьева – конечного спроса) через затраты и их структуру. Если задана величина конечного спроса, то с помощью этой системы уравнений может быть определен объем валовой продукции всех отраслей, необходимых для удовлетворения конечного спроса. Модель описывается системой уравнений1: Xi m aik x k y i ; i 1, 2, ..., m k I где xi – валовая продукция отрасли i; aik – коэффициенты прямых затрат продукции отрасли i на единицу продукции отрасли k; x k – валовая продукция отрасли k; yi – конечный спрос на продукцию отрасли i. Проиллюстрируем идею модели межотраслевого баланса упрощенной таблицей затрат и результатов2. Таблица 2.1 Упрощенная таблица затрат и результатов (гипотетические данные) Производящие сектора Металл Машины Топливо Потребляющие сектора Мета- Маш Топ Сельско Труд лл ины ливо е домохозяйств хозяйст о в 10 65 10 5 10 40 25 35 75 25 15 5 5 5 20 1 Общий объем произво дства 100 200 50 Загорулько М., Иншаков О., Овчинников В. Основы экономической теории и практики. Волгоград, 1994. С. 139. 2 Кэмпбелл Р., Макконнелл К., Брю С. Экономикс: В 2 т. М., 1993. Т. 2. С. 195. Сельское хозяйство Труд домохозяйства 15 10 50 50 525 650 100 200 100 550 50 1000 В табл. 2.1 четко показывается взаимозависимый характер различных секторов и отраслей. Любая данная отрасль или сектор используют продукцию других секторов и некоторую часть собственной продукции как свои вводимые ресурсы. Но вместе с тем продукция этого сектора является вводимым ресурсом других секторов. Данные каждой строки показывают, как общий объем производства определенного сектора потребляется пятью секторами. Так, например, из 200 ед. продукции сектора машин 40 ед. идут в сектор металла, 25 – в сам сектор машин, поскольку для производства машин также нужны и сами машины, а 35, 75 и 25 ед. направляются в сектор топлива, сельского хозяйства и домашних хозяйств соответственно. Каждая графа, в свою очередь, показывает единицы продукции каждого производящего сектора, которые используются как вводимые ресурсы пятью потребляющими секторами. Например, из данных графы «Машины» видно, что для производства 200 ед. машин требуется в качестве вводимых ресурсов 65 ед. металла, 25 ед. машин, 5 ед. топлива, 10 ед. сельскохозяйственной продукции и 200 ед. труда. Взаимозависимость секторов и отраслей дальше может быть проиллюстрирована путем рассмотрения предполагаемых последствий изменений в выпуске какого-либо продукта. Так, например, в экономике страны предполагается достигнуть увеличения производства машин на 20 ед. (10%). При условии постоянной отдачи от масштабов производства это означает, что требуется 10%-ное увеличение всей продукции, которая используется в качестве вводимых ресурсов в производство машин. Эти вводимые ресурсы вписаны в графу «Машины». Находим, что 10%-ное увеличение производства машин требует увеличения производства металла на 6,5 ед., машин на 2,5 ед., топлива на 0,5 ед., сельского хозяйства на 1 ед. и, наконец, труда на 20 ед. Очевидно, что это только начало, т.к. каждая из этих отраслей (секторов), расширяясь из-за необходимости роста сектора машин, в свою очередь, тоже задает потребность увеличения производства вводимой продукции в каждом секторе. То есть фактически возникает второй, третий и т.д. круг увеличений. Так, из-за высокой степени взаимодействия отраслей между собой изменения в любой из них вызовут обязательную цепную реакцию во всех других отраслях. В нашем примере расширение производства в секторе машин имеет почти бесчисленные последствия, которые дойдут до каждого без исключения сектора экономики. Вот почему экономисты иногда замечают, что в «экономической теории все зависит от всего». Рассмотренные модели общего экономического равновесия Вальраса и Леонтьева имеют существенные ограничения: они построены на предположении о линейной зависимости выпуска и затрат, статичны (не принимается во внимание фактор времени), в них не учитывается влияние HTП, который делает технологические зависимости между затратами факторов и выпуском конечного продукта очень подвижными, не учитывается наличие таких дисбалансирующих явлений в экономике, как циклические спады, наличие предприятий-банкротов и т.п. Однако в ходе последующего развития теории общего экономического равновесия некоторые из указанных ограничений были преодолены. 2.2. Базовая модель совокупного спроса – совокупного предложения «AD – AS» Так же как мы анализировали процессы, происходящие на рынке отдельного продукта, рассматривая положение кривых спроса и предложения, мы будем исследовать колебания экономики в целом с помощью модели совокупного спроса и совокупного предложения «AD – AS». Эта модель является базовой для изучения динамики объема выпуска и уровня цен в экономике, объяснения причин и последствий их изменений. Совокупный спрос (AD – aggregate demand) представляет собой сумму всех желаемых или планируемых расходов на конечные товары и услуги, произведенные в экономике. Функция совокупного спроса отражает связь между объемом товаров и услуг, которые готовы выкупить домашние хозяйства, фирмы, правительства при каждом данном уровне цен. Таким образом, в структуре совокупного спроса можно выделить четыре компонента расходов: спрос на потребительские товары и услуги со стороны домашних хозяйств; спрос на инвестиционные товары со стороны сектора бизнеса; спрос на товары и услуги со стороны государства; спрос на наш экспорт со стороны иностранцев (или спрос на чистый экспорт). Одни из этих компонентов относительно стабильны и изменяются медленно, например потребительские расходы, другие более динамичны, например инвестиционные, государственные расходы. В любом случае изменение величины этих компонентов вызывает колебания экономической активности – снижение или увеличение объемов национальной экономики. Государство, оказывая целенаправленные воздействия на величину данных компонентов, может корректировать направление и интенсивность этих колебаний. Кривая совокупного спроса (рис. 2.1) показывает комбинации объема выпуска товаров и услуг Y, который потребители готовы приобрести при каждом данном уровне цен Р. Движение вдоль кривой AD отражает изменение совокупного спроса в зависимости от динамики общего уровня цен. Эта динамика считается обусловленной действием так называемых ценовых факторов совокупного спроса. Движение линии совокупного спроса вправо или влево обусловлено действием неценовых факторов совокупного спроса. Рис. 2.1. Графическая модель линии AD Итак, линия совокупного спроса имеет отрицательный наклон, означающий, что рост уровня цен приводит к сокращению в потреблении, инвестициях, правительственных расходах и в чистом экспорте, образующих реальный совокупный спрос. Как видно на рисунке, кривая совокупного спроса похожа на кривую спроса на отдельный продукт, но, тем не менее, между ними есть существенные отличия, которые проявляются в том, что причины, обусловившие отрицательный наклон линии спроса на отдельный продукт в микроэкономике (эффекты цены и дохода), не способны объяснить отрицательную зависимость совокупного спроса и общего уровня цен в макроэкономике. Это представляется невозможным в силу следующих причин: 1. Рыночная кривая спроса на отдельный продукт отражает изменения в цене на один продукт, предполагая, что цены на другие продукты неизменны. Кривая совокупного спроса, наоборот, построена на предположении об изменении цены всех продуктов, что проявляется в изменении общего уровня цен. 2. Рыночная кривая спроса на отдельный продукт отражает тот факт, что номинальный потребительский доход остается неизменным на протяжении всей кривой спроса. Кривая совокупного спроса, наоборот, отражает тот факт, что в ответ на изменение общего среднего уровня цен номинальный национальный доход изменяется. В связи с этим нельзя утверждать, что отрицательный наклон линии совокупного спроса есть результат простого суммирования кривых рыночного спроса. Отрицательный наклон линии совокупного предложения обусловлен иными причинами, нежели в случае спроса на отдельный продукт. Эти причины называются ценовыми факторами совокупного спроса. Действие названных факторов проявляется в следующих эффектах: 1. Эффект процентной ставки (эффект Кейнса). Действие данного эффекта проявляется таким образом: рост общего уровня цен приводит к увеличению спроса на деньги (потребителям теперь требуется больше денег для осуществления запланированных расходов). При неизменном размере денежной массы это приведет к росту цены денег (процентной ставки), которая, в свою очередь, окажет непосредственное воздействие на размер таких составляющих совокупного спроса, как потребительские расходы С и инвестиционные расходы I. Так, потребители, реагируя на возрастающую процентную ставку, скорректируют распределение текущего дохода: увеличат размер сбережений и сократят размер текущего потребления (спроса); в то же время сектор бизнеса снизит инвестиционную активность, отказываясь от тех инвестиционных проектов, которые не выдерживают конкуренции с возросшей процентной ставкой. В результате совокупный спрос снизится. 2. Эффект богатства (эффект Пигу). Рассмотрим деньги, которые вы храните в бумажнике или на банковском счете. Их номинальная стоимость фиксирована, но реальная стоимость данных активов – величина переменная. Когда цены на товары и услуги возрастают, потребители ощущают, что их реальное богатство обесценивается, поэтому они сокращают текущее потребление С и увеличивают сбережения S. Эти действия позволяют им сохранить потребление на относительно стабильном уровне. Особое значение эффекту богатства придавал Артур Пигу (1877 – 1959), поэтому данную закономерность называют эффектом Пигу. 3. Эффект импортных закупок. Рост цен внутри страны при стабильных ценах на импорт перекладывает часть спроса с внутренних товаров на импортные и сокращает экспорт, что также снижает совокупный спрос в экономике. 4. Эффект обменного курса (эффект Манделла – Флеминга). Данный эффект проявляется в следующем: увеличение общего уровня цен в стране, приводящее к росту процентных ставок, обусловливает приток иностранной валюты, перемещаемой в данную страну в поисках более высокой доходности. Увеличение предложения иностранной валюты приводит к падению ее обменного курса и повышению реального обменного курса национальной валюты (т.е. количество денежных единиц данной страны, которое можно приобрести на иностранную денежную единицу, уменьшается). Таким образом, товары национального производства становятся относительно более дорогими в денежных единицах других стран. Это приводит к сокращению экспорта, что, в свою очередь, снижает совокупный спрос. Данный эффект впервые был отмечен экономистами Робертом Манделлом и Маркусом Флемингом. Государственные закупки, которые планируются в бюджете страны в номинальном выражении, в результате повышения общего уровня цен реально также сократятся, вызывая снижение совокупного спроса. Таким образом, существуют несколько различных, но связанных между собой причин, по которым увеличение уровня цен ведет к снижению предъявляемого в экономике объема спроса на товары и услуги: – фирмы ощущают увеличение процентных ставок, что снижает спрос на инвестиционные товары; потребители, реагируя на рост процентных ставок, уменьшают текущее потребление, увеличивая сбережения; – потребители ощущают снижение реального богатства, что уменьшает текущий спрос на потребительские товары; – рост цен на продукцию национального производства снижает чистый экспорт. Взаимодействие этих стимулов предопределяет отрицательный наклон кривой совокупного спроса. К неценовым факторам, влияющим на совокупный спрос, относится все, что при неизменном общем уровне цен оказывает воздействие на потребительские расходы домашних хозяйств, инвестиционные расходы фирм, государственные расходы, чистый экспорт. В частности, сдвиг линии совокупного спроса вправо или влево может быть обусловлен действием следующих факторов: 1. Изменение величины потребительских расходов С, не обусловленное изменением размера процентной ставки. Причины, вызвавшие действие этого фактора, могут быть следующими: – изменение в благосостоянии потребителей; – изменение в ожиданиях потребителей (инфляционных, стагнационных); – изменение величины задолженности потребителей; – изменение налоговой нагрузки на потребителей. 2. Изменения в инвестиционных расходах I (но не обусловленные изменением процентной ставки). Среди причин, вызвавших эти изменения, могут быть: – изменения в ожиданиях прибыли от инвестиций; – изменения налоговой нагрузки на предприятия; – изменения в технологии; – изменения размеров избыточных мощностей. 3. Изменения величины государственных расходов Q. Так, при неизменной ставке процента и постоянной величине налогов рост государственных закупок приведет к росту совокупного спроса. 4. Изменения величины чистого экспорта Х, вызванные: – динамикой национального дохода других стран; – движением валютных курсов. Особую группу неценовых факторов совокупного спроса составляют денежные факторы: – размер денежной массы М (денежное предложение, или количество денег, находящихся в обращении); – скорость их обращения V. Так, при прочих равных условиях увеличение денежной массы или ускорение обращения денег в экономике ведет к росту совокупного спроса. Итак, графически воздействие неценовых факторов отражается сдвигом кривой AD вправо или влево (рис. 2.2). Это означает, что при неизменном уровне цен Р размер совокупного спроса увеличивается (AD1) или понижается (AD2). Рис. 2.2. Воздействие неценовых факторов совокупного спроса Часто непосредственное воздействие какого-либо неценового фактора на совокупный спрос оказывается не единственным, и для оценки итогового эффекта требуется дополнительный анализ. Так, например, увеличение государственных расходов непосредственно ведет к росту совокупного спроса. Однако если это увеличение финансируется, например, через продажу государственных ценных бумаг, то государство забирает часть денежной массы с денежного рынка. При общем неизменном размере предложения денег в экономике и спросе на них со стороны частного сектора возрастает цена денег (процентной ставки), что, в свою очередь, затрудняет инвестиционную деятельность, покупку дорогостоящих товаров в кредит и т.д., т.е. сокращает компоненты совокупного спроса. Направление результирующего вектора таких изменений будет зависеть от интенсивности реакции экономических агентов. Совокупное предложение – AS (aggregate supp1у) – это общее количество конечных товаров и услуг, произведенных в экономике. Данное понятие часто используется как синоним валового национального (или внутреннего) продукта. Кривая совокупного предложения показывает реальный объем производства товаров и услуг, который фирмы желают или планируют продать при каждом заданном уровне цен в экономике. Таким образом, в результате изменения уровня цен при прочих равных условиях происходит движение по кривой AS. В экономической теории существуют большие разногласия по поводу природы и формы кривой AS. Так, форма линии совокупного предложения интерпретируется по-разному в классической и кейнсианской школах. Классическая модель описывает поведение экономики в долгосрочном периоде, кейнсианская – в краткосрочном. Сравнение краткосрочного и долгосрочного периодов в макроэкономике построено на анализе поведения номинальных и реальных переменных. Так, в краткосрочном периоде (обычно до двух–трех лет) номинальные величины (цены, номинальная заработная плата, номинальная ставка процента) под воздействием рыночных колебаний изменяются очень медленно, т.е. являются относительно жесткими. Реальные же величины (объем национального производства, уровень занятости, реальная ставка процента) – более подвижные, гибкие. В долгосрочном периоде, наоборот, номинальные величины демонстрируют подвижность, считаются гибкими, в то время как реальные параметры экономики сохраняют стабильность, находясь на так называемом естественном уровне. Классическая школа рассматривает экономику, функционирующую в долгосрочном периоде. Главным условием анализа национальной экономической системы в классической теории является ее функционирование на уровне полной занятости факторов производства или на границе ее потенциальных возможностей Yf. Поэтому линия совокупного предложения AS в классической интерпретации вертикальна на уровне полной занятости факторов (или на естественном (потенциальном) уровне производства Yf) (рис. 2.3). Рис. 2.3. Классическая кривая AS Это означает, что объем национального производства в долгосрочном периоде оказывается нечувствительным к любым изменениям общего уровня цен. Объяснение вертикальной формы классической версии линии AS связано с анализом рынка факторов производства (и, в частности, рынка труда как главного фактора, напрямую связанного с уровнем национального производства). Так, рост общего уровня цен снижает реальную заработную плату, следовательно, спрос на труд превысит его предложение (рабочие и предприниматели реагируют на изменение реальной, а не номинальной заработной платы). Дефицит на рынке труда вызовет рост номинальной заработной платы, что повлечет за собой рост и ее реального уровня. В результате спрос на труд снизится до первоначального (естественного) уровня, а следовательно, и объем выпуска практически не изменится. Возможны лишь кратко-срочные незначительные колебания. Изменения номинальной заработной платы происходят достаточно быстро, поэтому в долгосрочном периоде при любом общем уровне цен совокупное предложение Yf останется неизменным. Сдвиги классической линии совокупного предложения AS связаны с изменением уровня потенциальных возможностей национальной экономики Yf и обусловлены действием неценовых факторов, описанных далее. Кейнсианская школа рассматривает функционирование экономики в коротком периоде. Главной предпосылкой кейнсианского анализа совокупного предложения является рассмотрение экономической системы, находящейся в условиях неполной занятости факторов (т.е. системы, в которой, в частности, имеется безработица). Кривая AS в кейнсианской модели горизонтальна (в крайнем случае — при жестких ценах и номинальной заработной плате) или имеет положительный наклон (при жесткой номинальной заработной плате, но относительно подвижных ценах) (рис. 2.4). Это означает, что увеличение реального производства в экономике, находящейся в условиях наличия недоиспользованного производственного потенциала, может не сопровождаться ростом общего уровня цен вообще или сопровождаться незначительным его увеличением. Разумность и реальность предположений об относительной жесткости цен на коротких временных интервалах подтверждаются типичным поведением бизнеса. Так, в обычных условиях большинство фирм имеют часть незагруженных производственных мощностей, запасы готовой продукции на складах, а также возможность нанять дополнительных работников (особенно в условиях безработицы). В этих условиях сектор бизнеса может очень быстро увеличить объем продаж (нарастить совокупное предложение) без каких-либо значительных увеличений издержек производства на единицу продукции. А это, в свою очередь, и обеспечит относительную стабильность цен. Обобщая классическую и кейнсианскую точки зрения на природу и форму кривой AS, можно выделить три характерных участка на линии совокупного предложения: – горизонтальный (кейнсианский); – восходящий (промежуточный); – вертикальный (классический). Рис. 2.4. Кейнсианская кривая АS Горизонтальный отрезок кривой AS соответствует реальному объему национального производства Y, который значительно меньше его потенциального уровня (уровня полной занятости Yf). Такое положение означает, что экономика страны находится в состоянии либо глубокого спада, либо депрессии, при которых недоиспользуется большое количество факторов производства. Эти неиспользованные ресурсы можно привести в действие без дополнительных затрат на единицу произведенной продукции, а следовательно, не оказывая существенного давления на уровень цен. Данный отрезок кривой AS носит имя Дж.М. Кейнса, который проанализировал функционирование экономики на фоне Великой депрессии 1930-х гг., когда количество безработных достигало почти четверти трудоспособного населения. В такой ситуации расширения производства можно было добиться, не опасаясь повышения производственных издержек, а следовательно, и инфляции (т.к., например, такой фактор производства, как труд, можно было получить практически даром). Восходящий участок линии AS (между объемами производства Y2 и Y3) показывает, что увеличение реального объема национальной экономики сопровождается ростом уровня цен. Расширение производства, происходящее на фоне уменьшения количества недоиспользованных факторов, приводит к тому, что некоторым фирмам приходится привлекать более старое и менее эффективное оборудование, неквалифицированных рабочих (а, следовательно, тратить средства на их обучение и т.п.). В результате на фоне действия закона возрастающих затрат издержки на единицу продукции увеличиваются. Это приводит к росту уровня цен. Классический (вертикальный) участок линии AS соответствует уровню полной занятости и свидетельствует об отсутствии в экономике недоиспользованного производственного потенциала. В этих условиях экономика не может в короткий срок достичь дальнейшего увеличения объема производства. Этот отрезок называется классическим, т.к. он построен на основании положения классической политэкономии об автоматическом стремлении свободного рынка к равновесному состоянию на уровне полной занятости в результате действия принципа «невидимой руки» (рыночной саморегуляции) (рис. 2.5). Рис. 2.5. Кривая совокупного предложения Смещение линии совокупного предложения вправо или влево обусловлено действием неценовых факторов. К числу неценовых факторов совокупного предложения относятся следующие: 1. Изменение цен на ресурсы. При прочих равных условиях повышение цен на ресурсы приводит к увеличению издержек на единицу продукции и снижению AS при каждом данном уровне цен в экономике. В свою очередь, изменение цен на ресурсы может быть вызвано действием таких факторов, как: – наличие и использование собственных внутренних ресурсов фирм (земли (природных условий), трудовых ресурсов, капитала, предпринимательских способностей). Так, например, высокий урожай, вызванный исключительно благоприятными природными условиями, увеличит объем совокупного предложения и отразится на графике сдвигом кривой AS вправо; – колебание цен на импортные ресурсы (в т.ч. обусловленное и колебаниями валютных курсов); – усиление или ослабление господства на рынке (господство на рынке – возможность устанавливать цены выше тех, которые сложились бы в конкурентной экономике. Такую возможность имеют, в частности, национальные профсоюзы, страны ОПЕК и т.п.). Например, резкое повышение минимальной заработной платы по требованию профсоюзов увеличит издержки на единицу производимой продукции и приведет к снижению совокупного предложения при каждом данном уровне цен. Линия AS при этом сдвинется влево. 2. Изменение в производительности. Увеличение производительности проявляется в том, что при имеющемся объеме ресурсов (или затрат) можно получить больший реальный объем национального продукта. Таким образом, увеличение производительности приводит к уменьшению издержек на единицу продукции и, следовательно, смещает линию AS вправо, и наоборот. 3. Правовая регламентация деятельности сектора бизнеса: – изменение налоговой нагрузки на предприятия. Так, рост налогов, взимаемых с предприятий, может увеличить издержки производства и сократить совокупное предложение; – изменение размеров государственной поддержки сектора бизнеса (субсидии, дотации). Очевидно, что дотация снижает издержки на единицу продукции, что приводит к росту совокупного предложения; – государственное регулирование совокупного предложения (например, практика государственных компенсаций фермерам потерь от сокращения посевов некоторых сельскохозяйственных культур во избежание их перепроизводства). 2.3. Равновесие в модели «AS-AD» Пересечение кривых совокупного спроса и совокупного предложения (точка E) определяет равновесный уровень цен P и равновесный объем национального производства Y (рис. 2.6). Рис. 2.6. Равновесие в модели «AS – AD» Современная экономическая теория придерживается вывода о том, что, как и в случае частичного рыночного равновесия, рыночная система в масштабах национальной экономики имеет внутренние возможности к уравновешиванию совокупного спроса и совокупного предложения. При этом интенсивность действия механизма саморегуляции экономики зависит от степени загрузки ее производственного потенциала. Так, нарушение равновесия в экономической системе, близкой к уровню полной занятости, будет достаточно быстро восстановлено посредством корректировки цен. Восстановление равновесия пройдет по схеме: от краткосрочного равновесия (при неизменном уровне цен) к долгосрочному (через изменение уровня цен). Например, в результате роста денежной массы произошло увеличение совокупного спроса (AD1 AD2) и краткосрочное равновесие установилось в т. Е2 , где Y2 больше Y1 а уровень цен остался неизменным ( P1 ), Однако постепенно начинают расти издержки: при отсутствии достаточного количества свободных ресурсов и роста спроса на них увеличивается их цена, например, заработная плата. Это стимулирует рост общего уровня цен. В результате величина спроса начинает снижаться (движение вдоль кривой AD2 от т. Е 2 к т. Е 3 ). Как видим, экономика возвращается к прежнему уровню производства Y1, но на более высоком уровне цен ( P2 ). Долгосрочное равновесие устанавливается в т. Е 3 . В условиях неполной занятости (на горизонтальном участке АS) (рис. 2.7) саморегуляция экономики будет происходить без участия ценовой динамики. То есть рост совокупного спроса может длительное время стимулировать прирост совокупного предложения (уровня национального производства Y) вплоть до достижения уровня полной занятости Yf, при этом уровень цен будет оставаться относительно стабильным. Дальнейшее стимулирование совокупного последствиям, уже описанным ранее (см. рис. 2.6). спроса приведет к Рис. 2.7. Равновесие в модели «AS – AD» в условиях неполной занятости факторов производства Отметим особо, что изложенные положения о механизме саморегуляции макроэкономической системы подтверждаются и эмпирическими данными. Так, практика показывает, что независимо от причин, вызывающих отклонения от исходного равновесия, экономика в долгосрочном периоде путем колебаний возвращается к уровню потенциала, заданного имеющимся количеством факторов производства и технологией3. Сдвиги равновесия в модели «AS – АD»: причины и последствия. Сдвиги равновесия могут быть обусловлены двумя группами факторов, действующих: на стороне совокупного спроса; на стороне совокупного предложения. Изменения, происходящие на стороне совокупного спроса, вызывают смещение линии AD (рис. 2.8). Факторы, действующие на стороне совокупного предложения, сдвигают линию AS. Причины сдвигов линий AS и AD были подробно рассмотрены нами в 2.2 и 2.3 (неценовые факторы совокупного спроса и совокупного предложения). В этом разделе остановимся более подробно на последствиях сдвигов равновесия. 3 Агапова Т., Серегина С. Макроэкономика. М., 1997. С. 64–75. Рис. 2.8. Сдвиги равновесия (импульс на стороне совокупного спроса) Последствия смещения кривой AD: 1. Стимулирование спроса при условии неполной занятости в экономике приводит к росту уровня национального производства с Y1 до Y2 на фоне относительной стабильности цен Р . Сокращение совокупного спроса на этом участке кривой AS приведет к обратным последствиям (уровень национального производства сократится), при этом снижения цен также не обнаружится. 2. Стимулирование совокупного спроса, осуществляемое в экономике, имеющей незначительный недоиспользованный потенциал, приведет к незначительному росту национального производства (вплоть до уровня пол ной занятости Yf), который будет сопровождаться интенсивным ростом цен с Р1 до Р 2 . При обратном движении спроса (в сторону понижения) экономика отреагирует сокращением объемов производства, однако уровень цен, как правило, к прежним размерам не возвращается, т.к. цены на товары и ресурсы становятся негибкими и не проявляют тенденцию к снижению. Экономисты называют эту закономерность эффектом «храповика». 3. Абсолютно неэффективным с точки зрения реальных показателей экономики окажется стимулирование совокупного спроса, осуществляемое в условиях полной загрузки производственного потенциала (движение линии AD из положения AD3 до АD4). В таких условиях экономика, ограниченная естественным уровнем производственных возможностей Yf, сможет реагировать на давление совокупного спроса только ростом общего уровня цен. Последствия смещения кривой AS. Смещение кривой AS влево (рис. 2.9), иллюстрирующее снижение совокупного предложения, приводит к увеличению уровня цен с Р1 до Р 2 . Реальный объем национального производства при этом сокращается с Y1 до Y2 . Такая ситуация в экономике называется стагфляцией (от стагнация – падение производства и инфляция – рост уровня цен). Увеличение совокупного предложения (сдвиг линии AS в положение АS3) имеет обратные последствия: снижение уровня цен с Р1 до Р 3 и увеличение объемов национального производства с Y1 до Y3 . Отметим особо, что рост совокупного предложения в отличие от совокупного спроса, возможности которого в стимулировании национального производства ограничены производственным потенциалом экономики, сам приводит к росту этого потенциала. Рис. 2.9. Сдвиги равновесия (импульс на стороне совокупного предложения) С помощью модели «AS – AD» можно интерпретировать процессы, происходящие в национальной экономике, оценить последствия стабилизационной государственной экономической политики, направленной на смягчение циклических колебаний. Рассмотрим, например, последствия либерализации хозяйственной деятельности в России (рис. 2.10). Рис. 2.10. Последствия российских либеральных реформ на примере модели «AS – AD» Так, очевидно, что экономика доперестроечной России функционировала на уровне, близком в потенциальному Е1 . Об этом, в частности, свидетельствовали высокая степень загрузки производственных мощностей на отечественных предприятиях, не участвующих в реальной конкурентной борьбе, а также фактическое отсутствие безработицы. Форсированное реформирование экономики нашей страны очень быстро отразилось на состоянии и совокупного спроса, и совокупного предложения. Совокупный спрос реально вырос (сдвиг вправо-вверх кривой AD из положения AD1 в положение AD2). Это движение было обусловлено следующими причинами: 1. Снятие дефицита потребительских товаров (в т.ч. и за счет импорта) привело к перераспределению текущих доходов домашних хозяйств в пользу потребления. Так возросла потребительская составляющая совокупного спроса С. 2. Безналичные средства предприятий, бывшие ранее простыми средствами учета плановых потоков ресурсов и продуктов, превратились в инвестиционные ресурсы, сформировав и увеличив инвестиционную составляющую совокупного спроса I. 3. В этот период отмечалась активизация и государственных расходов, финансирующихся за счет внешних и внутренних заимствований, поощрялся дефицит государственного бюджета. Данная практика способствовала росту совокупного спроса со стороны G. В то же время эти процессы происходили параллельно со снижением совокупного предложения и производственного потенциала страны в целом (перемещение линии AS из положения AS1 в положение AS2). Это было обусловлено следующими обстоятельствами: 1. Россия уже не могла использовать весь производственный потенциал бывшего СССР, внутрисоюзная кооперация была разрушена, производственные связи распались, новые устанавливались уже на рыночных принципах конкуренции. (Так, промышленные гиганты, созданные в России с расчетом на комплектующие, поступающие из союзных республик по принципу кооперации, остались без ресурсов.) 2. Низкая мобильность ресурсов, свойственная нашей стране, сделала невозможным их полное перераспределение из угасающих отраслей в эффективные (шахтеры, например, не желают работать в животноводстве, хотя продукция этой отрасли востребована). 3. Часть производственного потенциала оказалась утерянной безвозвратно. В переходный период в России проявился так называемый «гистерезис» экономики (заводы переоборудовались в торговые комплексы и т.п.). В результате этих изменений размер национального производства сократился ( Y2 ), экономика столкнулась с гипертрофированным ростом цен. В ответ на это были предприняты меры антиинфляционного регулирования, прежде всего сокращение размеров денежной массы как материального носителя совокупного спроса. Это несколько ослабило давление совокупного спроса AD3, но создало другую проблему – нехватку денег в обращении – и вытекающий из этого кризис неплатежей. Длительное депрессивное состояние экономики привело к снижению реальных доходов основной массы населения, что послужило причиной дальнейшего падения совокупного спроса. Антиинфляционная политика российского правительства, создавшая дефицит денежной массы, привела к росту цены денег – процентной ставки. Это, в свою очередь, повлекло за собой снижение инвестиционной активности. Падение совокупного спроса AD3 вследствие этих причин еще более усилило спад национального производства Y3 (по крайней мере, в коротком периоде), хотя и несколько замедлило темпы инфляции (см. рис. 2.10). Таким образом, базовую модель «AD – AS» можно использовать как для иллюстрации, так и для анализа текущего состояния и перспектив событий в национальной экономике, построенной по рыночным принципам и находящейся на любом этапе своего развития. Вопросы для самоконтроля 1. Объясните, чем отличаются понятия частичного рыночного равновесия и общего экономического равновесия. 2. В чем состоит экономический смысл линии совокупного спроса? 3. Почему отрицательный наклон линии AD нельзя объяснить теми же причинами, что и отрицательный наклон линии спроса на отдельный товар в микроэкономике? 4. Объясните, какую роль играет процентная ставка в отрицательной зависимости уровня цен и совокупного спроса. 5. Перечислите неценовые факторы совокупного спроса и поясните механизм их действия. 6. В чем состоит экономический смысл линии совокупного предложения? 7. Объясните, чем отличаются короткий и длительный периоды функционирования экономики. Как эти различия воплощаются в модели AS? 8. Какие факторы совокупного предложения относятся к неценовым? Объясните механизм их действия. 9. Какие факторы обусловливают сдвиги равновесия в модели «AD – АS»? 10. Проиллюстрируйте последствия сдвигов равновесия, вызванных (при прочих равных условиях): – решением Правительства РФ об увеличении заработной платы работникам бюджетной сферы; – усилением инфляционных ожиданий потребителей; – ухудшением инвестиционного климата на фоне падения доверия населения к правительству; – ростом мировых цен на нефть; – снижением ставок подоходного налога. ТЕМА 3. КЛАССИЧЕСКАЯ МОДЕЛЬ ОБЩЕГО ЭКОНОМИЧЕСКОГО РАВНОВЕСИЯ ПЛАН: 3.1. Основные постулаты классической модели общего экономического равновесия. 3.2. Полная классическая модель общего экономического равновесия. 3.1. Основные постулаты классической модели общего экономического равновесия Классический подход к макроэкономическому равновесию Классическое направление связано с исследованием объективного механизма, формирующего равновесное состояние экономической системы. Классики полагали, что действующие на рынке силы поддерживают разумный и мудрый порядок, и эти силы решают все проблемы. По их мнению, царицей и судьей на рынке является цена (встроенный стабилизатор). Система гибких цен регулирует не только распределение ресурсов, объемы производства, конкретных товаров и поток услуг, но и справляется с возникающими осложнениями в экономике. В результате установления равновесия на каждом из рынков есть результат действия саморегулирующего механизма, а любое отклонение от равновесного состояния рассматривается как явление временное. Поскольку экономика сама справляется со своими проблемами, то государственное вмешательство в хозяйственные процессы в классической теории сведено к минимуму. Система встроенных стабилизаторов позволяет экономике самостоятельно, без вмешательства государства, восстановить нарушенное равновесие. Вывод о саморегулирующемся характере экономики в силу действия автоматических стабилизаторов рассматривается как один из основных постулатов классического подхода к макроэкономическому равновесию. В основу классической модели положен закон Сэя. Этот закон сводится к положению о том, что «предложение товаров создает собственный спрос». Согласно закону Сэя, в целом, не может быть разрыва между спросом на товары и их предложением, хотя, очевидно, могут существовать расхождения между ними в пределах того или иного сектора. Но в этом последнем случае для сектора, в котором спрос превышает предложение, всегда найдется соответствующий другой сектор, где предложение превышает спрос, и, таким образом, равновесие в отдельных секторах достигается в результате движения относительных цен. Из этого следует, что каждый участник процесса производства действует не просто ради удовольствия проявлять активность. Но с целью приобрести те блага, которые могут способствовать удовлетворению его нужд; таким образом, каждый производитель в определенном смысле является покупателем собственного продукта. Это гарантирует, что расходы на потребление будут достаточны для полной реализации всей произведенной продукции на рынке. С целью конкретизации понятия равновесия выделяются три рынка: рынок труда, рынок товаров и денежный рынок. Общее равновесие означает равенство спроса и предложения на каждом из трех рынков. Именно такое понимание экономического равновесия сложилось в классической теории, т. е. когда не равновесие хотя бы на одном из рынков невозможно. Определяющим в классической модели является рынок труда, поскольку установление равновесия на данном рынке автоматически приводит к равновесию и на всех других рынках. Для анализа функционирования рынка в модель вводится агрегированная производственная функция. Упрощенная форма этой функции учитывает три группы факторов: земля, труд, капитал. Земля включает все естественные ресурсы данной территории (обрабатываемые площади, метеорологические факторы и т. д.); труд – всех лиц, занятых в производстве и связанных с ними; капитал – любой материальный ресурс, являющийся результатом процесса производства и вновь используемый для производственных целей. В формализованном виде агрегированная производственная функция имеет следующий вид: Y S T , L , K , где Y – национальный продукт; L – труд; T – земля; К – капитал. В краткосрочных макроэкономических моделях в производственной функции единственным переменным фактором считается труд, поскольку, согласно определению Маршалла, короткий период – это такой промежуток времени, в течение которого изменение объема капитала настолько незначительно, что им можно пренебречь. С учетом вышеизложенного, производственная функция примет следующий вид: Y = Y(L), т. е. является функцией одного лишь переменного фактора – труда. Поскольку в функции данного вида существует однозначная связь между объемом применяемого труда и уровнем производства, то определение равновесного уровня занятости дает информацию и о национальном объеме производства. В классической теории занятости анализируются агрегированные функции спроса и предложения труда. Предприниматели в условиях совершенной конкуренции предъявляют спрос на труд исходя из теории равенства предельного продукта труда реальной заработной плате. Отсюда, условие равновесия для предпринимателя выражено следующей формулой: d Y W , d L P где W – номинальная заработная плата; Р – общий уровень цен. Если реальная заработная плата растет, предприниматель сокращает спрос на рабочую силу, если же реальная заработная плата снижается, спрос на рабочую силу возрастает, поскольку в силу принципа убывающей доходности предприниматель только таким образом может сохранить равновесие. В сущности, спрос на рабочую силу есть убывающая функция реальной заработной платы: L d X W p при X ` W p 0 . Кривая спроса на труд имеет отрицательный наклон, что отражает обратную зависимость между количеством работников и уровнем реальной заработной платы. W p Ld L Что касается функции предложения труда, то она выражает прямую зависимость между уровнем реальной заработной платы и предложением труда. Предложение труда рассматривается как возрастающая функция реальной заработной платы. LS f W p при f ` W p 0 . На графике наклон функции предложения труда положителен. На графике, показанном на рис. 3.1, наклон функции предложения труда положителен. W/P LS L Рис. 3.1. График функции предложения труда Объединение этих двух графиков характеризует состояние рынка труда (рис. 3.2). W/P (W/P)1 LD LS (W/P) (W/P)2 L Рис. 3.2. Рынок труда При заработной плате (W/P)F на рынке труда создается равновесие в том смысле, что все, кто ищет работу при данной величине заработной платы, ее находят и что, с другой стороны, все предприниматели оказываются в состоянии найти именно то количество рабочей силы, которое они намерены использовать (опять-таки при данной ставке заработной платы). Следует отметить, что положение, определяемое точкой Е, называется также положением полной занятости, потому что в этом случае не оказывается таких рабочих, которые хотели бы работать, но не находили себе рабочего места. Отклонение заработной платы от равновесного уровня вверх или вниз выводит рынок труда из состояния равновесия. Предположим, что реальная заработная плата возросла до уровня (W/P)1. В том случае предложение труда превышает спрос на труд. Появление безработных воздействуют на уровень заработной платы в сторону ее снижения, что увеличивает занятость, и сокращает разрыв между спросом и предложением труда. Этот процесс продолжается до тех пор, пока не будет достигнуто состояние равновесия при полной занятости. Если же реальная заработная плата находится на уровне (W/P)2, то под воздействием рыночного механизма развитие процесса идет в противоположном направлении. При реальной заработной плате (W/P)2, как мы видели, создается избыток спроса над предложением труда. Многие из предпринимателей, которые не смогли удовлетворить свой спрос на рабочую силу, готовы предложить трудящимся более высокую, чем существующая на рынке, реальную заработную плату. Естественно, рабочие предпочитают получать более высокую заработную плату, так что предприниматели, не желающие потерять рабочих, вынуждены повышать ее. При повышении реальной заработной платы уменьшается разрыв между спросом и предложением труда, и процесс сближения продолжается до тех пор, пока не остается ни одного предпринимателя, который был бы согласен платить рабочим реальную заработную плату более высокую, чем существующая на рынке. Таким образом, и в этом случае происходит движение рынка к состоянию полной занятости. Наличие безработицы и избыточных рабочих мест в условиях современной конкуренции не может быть устойчивым, поскольку под влиянием ценного механизма происходит движение к положению равновесия при полной занятости. В этих условиях вынужденная безработица обусловлена действием внеконкурентных элементов. К этим внеконкурентным элементам относятся, в частности, государственное вмешательство, устанавливающее минимальный уровень заработной платы, и деятельность профсоюзов трудящихся, выступающих против снижения уровня заработной платы. Равновесие на рынке труда означает, что производители реализовали свои планы относительно объемов выпуска, а домохозяйства – относительно уровня дохода. Поскольку экономика постоянно функционирует в режиме полной занятости, то кривая совокупного предложения труда (LS) вертикальна на уровне LF – величины рабочей силы (рис. 3.3). W LS W1 W2 LD1 LD2 L1 LF L Рис. 3.3. Рынок труда Из графика следует, что падение спроса на труд сместит кривую Ld1 в положение Ld2. Если совокупное предложение туда (LS) неизменно, то это приведет к сокращению занятости до уровня L1 и появлению безработицы в размере (LF – L1) . Безработные, очевидно, согласятся работать по более низким ставкам зарплаты, чем вообще ничего не получать. Да и предпринимателям выгоднее нанимать рабочих, когда их зарплата окажется ниже уровня W1. В результате произойдет снижение номинальной ставки зарплаты до уровня W2, определяемого пересечением кривых Ld2 и Ls . Падение цены труда вызовет уменьшение издержек производства и, далее, снижение цен на товарном рынке. В итоге реальная заработная плата рабочих не изменится (хотя номинальная и понизится), и, главное, экономика снова функционирует в режиме полной занятости. При полной занятости национальный объем производства фиксируется на уровне естественного выпуска и кривая совокупного предложения принимает вертикальный вид (рис. 3.4). P AS P1 P2 AD1 AD2 QF Q Рис. 3.4. Рынок благ Из данного графика следует, что равновесие на товарном рынке достигается при равенстве АД = АS. Из системы национальных счетов вытекает взаимосвязь между национальным объемом производства, национальным доходом и национальными расходами. Совокупное предложение выражается в национальном доходе, который распределяется на потребление и сбережение (NI = C + S). Совокупный спрос представляет собой сумму потребительских и инвестиционных расходов (NI = C + I). Равенство между национальным доходом и объемом национальных расходов характеризует условие равновесие на товарном рынке: C + S = C + I. Исключив общую для обеих частей равенства величину, получим: S =I. Таким образом, для того чтобы осуществить равновесие между совокупным спросом и предложением товаров, достаточно, чтобы объем инвестиции был равен объему сбережений. Если плановые инвестиции не будут соответствовать запланированным сбережениям (I S), на рынке благ может возникнуть дисбаланс, но он будет устранен посредством рынка капитала. Так лица, делающие сбережения, не станут держать их в ликвидной форме, если можно использовать их таким образом, чтобы они приносили ему процент (путем покупки акций или облигаций, банковских вкладов и т. д.), то при росте нормы процента люди получают стимул сберегать больше, и, напротив, если норма процента понижается, они, как правило, сберегают меньше. Отсюда следует, что объем сбережений является возрастающей функцией нормы процента. S = S(i) ; S`(i) 0. Со своей стороны предприниматели, предъявляя спрос на заемные средства, исходят из сопоставления ожидаемой нормы прибыли с издержками заимствования, в качестве которых выступает процентная ставка. Если процентная ставка меньше нормы прибыли, получаемой от инвестиций, то предприниматель сочтет выгодным для себя взять эти деньги взаймы и осуществить вложения. Напротив, если «цена» денег превышает норму прибыли, которую предполагается получить от вложения капитала, то предприниматель не возьмет эти деньги взаймы и не станет вкладывать свои средства. Наконец, в случае, если норма процента равна норме прибыли, то предпринимателю будет безразлично, брать ли в долг или нет и соответственно делать вложения или отказаться от них. Отсюда следует, что инвестиции есть убывающая функция нормы процента: I = I(i) и I(i) 0. Рынок капитала можно представить графиком, показанном на рис. 3.5. i I S i* 0 S, I Рис. 3.5. Рынок капитала При норме процента выше i*, объем сбережений превышает объем инвестиций, и в том случае те, кто намерен сберегать, не всегда могут найти себе «партнера», готового платить им принятую в данный момент норму процента. Но поскольку значительная часть лиц, которые не находят себе «партнера», склонны предлагать свои сбережения даже при более низком проценте, а предприниматели, очевидно, предпочитают брать взаймы больше при таком проценте, то норма процента на рынке снижается, сокращая разрыв между объемом сбережений и инвестиций. Этот процесс продолжается вплоть до тех пор, пока объем сбережений и объем капиталовложений полностью не совпадут. С другой стороны, если норма процента ниже нормы, соответствующей равновесию, то инвестиции превышают объем сбережений, и в этом случае не все предприниматели, способные платить такой процент, смогли бы подыскать себе владельцев сбережений, которые были бы готовы предложить им деньги взаймы. Однако значительная часть предпринимателей, оказавшихся не в состоянии изыскать необходимые им средства, готова платить более высокий процент за взятые в заем средства, а с другой стороны, владельцы сбережений предпочитают получить более высокий процент. В результате норма процента повышается, вызывая сокращение разрыва между объемами сбережений и инвестиций. Рост нормы процента продолжается до тех пор, пока не будет достигнута такая ее величина, которая обеспечивает равенство объема сбережений и инвестиций. Таким образом, движение нормы процента в условиях рынка свободной конкуренции может обеспечить равенство между сбережениями и инвестициями и, следовательно, равенство между совокупным спросом и предложением. Таким образом, если на рынке благ возникает дисбаланс, то он находит свое отражение на рынке капитала, а так как последний имеет встроенный стабилизатор, автоматически восстанавливающий равновесие, то установление равновесия на рынке капитала приводит к восстановлению равновесия на рынке благ. Классическая модель макроэкономического равновесия характеризует принцип классической дихотомии реальной и денежной сфер экономики. Суть данного принципа состоит в том, что деньги существуют лишь для того, чтобы облегчить развитие реальных процессов, но не воздействуют на их результат. Рассмотрим денежный рынок. Классичесая трактовка денег основана на так называемой количественной теории денег, основное положение которой может быть сформулировано следующим образом: «Общий уровень цен изменяется пропорционально количеству находящихся в обращении денег». Выделяют два варианта количественной теории денег. Первому из них положил начало И. Фишер. Сформулированное им уравнение обмена имеет вид: M V P Y , где М – количество денег в обращении; V – скорость обращения денег; P – общий уровень цен; Y – объем национального производства в натуральном выражении. Смысл этого уравнения заключается в том, что стоимостная величина всех продаж за определенный период времени равна произведению количества денег в обращении на скорость их обращения (или количество уплаченных во всех сделках денег равно сумме цен всех проданных благ). В уравнении обмена скорость обращения денег и уровень производства не зависят от количества находящихся в обращении денег и являются величинами постоянными. Следовательно, общий уровень цен должен измениться в том же направлении, что и количество денег. P M где V Y V Y , – const, Кембриджский вариант количественной теории денег отличается от уравнения Фишера тем, что в нем вместо скорости обращения денег вводится понятие предпочтения ликвидности. Если обозначить через К ту долю дохода, которую общество в целом считает целесообразным хранить в денежной форме, то получим следующее условие равновесия на денежном рынке: M где KPУ , М – предложение денег; КPУ – спрос на деньги. Таким образом, и для Кембриджской школы также оставалось в силе основное положение количественной теории денег, а именно что общий уровень цен изменяется в том же направлении, что и количество находящихся в обращении денег. Они считали, что ни К ни Y не зависят ни от количества обращающихся денег, ни от общего уровня цен. Соотношение между количеством денег в обращении и доходом можно выразить графически (рис. 3.6). РУ КРУ ук LD2 0 М Рис. 3.6. Рынок денег 3.2. Полная классическая модель общего экономического равновесия Условия макроэкономического равновесия в классической модели могут быть формализованы в виде системы из пяти уравнений, решая которую можно определить равновесные значения занятости L*, ставки реальной заработной платы w*, национального дохода NI*, процентную ставку i* и текущий уровень цен Р* : 1. P(∂NI/∂L) = W 2. LD(w,-) = LS(w,+) L* w* 3. NI = NI(L) NI* 4. S(i,+) = I(i,-) i* 5. M = k · NI P. Первые два уравнения выражают условия равновесия на рынке труда, на котором определяются два важнейших параметра: равновесная занятость L* и равновесная ставка реальной заработной платы w*. Именно этот рынок является определяющим в классической теории: если равновесие устанавливается на рынке труда, то оно автоматически устанавливается и на всех остальных рынках. Равновесие на рынке труда означает, что производители реализовали свои планы относительно объемов выпуска, а домохозяйства – относительно уровня дохода, определяемого в соответствии с концепцией эндогенного дохода. Производственная функция в краткосрочном периоде является функцией от одной переменной – количества труда, следовательно, равновесный уровень занятости обусловливает уровень реального производства (национального дохода), что отражено в третьем уравнении. А поскольку занятость полная, то объем производства фиксируется на уровне естественного выпуска и кривая совокупного предложения имеет вертикальный вид. Сложившийся объем совокупного предложения представляет собой сумму факторных доходов домохозяйств, которые распределяют их на потребление и сбережение: NI = С + S. Чтобы равновесие установилось на рынке благ, необходимо равенство AD = AS. Так как совокупный спрос в простой модели представляет сумму потребительских и инвестиционных расходов (NI = С + I), то при соблюдении условия I = S на рынке благ установится равновесие. Если плановые инвестиции не будут соответствовать запланированным сбережениям (I S), на рынке благ может возникнуть дисбаланс, но он будет устранен посредством рынка капитала. Условия равновесия на рынке капитала отражаются в четвертом уравнении. Параметром, обеспечивающим равновесие, является гибкая процентная ставка i. Если по каким-либо причинам запланированные объемы сбережений и инвестиций не совпадают при данной ставке процента, то в экономике начинается процесс ее изменения до значения, которое обеспечит равновесие сбережений и инвестиций. Например, случилось так, что S < I. Тогда на рынке капитала усилится конкуренция инвесторов за свободные кредитные ресурсы, что вызовет повышение ставки процента. Это приведет к пересмотру объемов планируемых сбережений в сторону повышения, а инвестиций – в сторону понижения до тех пор, пока не установится такая процентная ставка, при которой они совпадут. При S > I образуются свободные кредитные ресурсы, что вызовет понижение i до равновесного значения. Таким образом, если на рынке благ возникает дисбаланс, то он находит свое отражение на рынке капитала, а т.к. последний имеет встроенный стабилизатор, автоматически восстанавливающий равновесие, то установление равновесия на рынке капитала приводит к восстановлению равновесия на рынке благ. Тем самым подтверждается закон Вальраса: если равновесие установилось на двух (труда и капитала) из трех взаимосвязанных рынках, то оно устанавливается и на третьем – рынке благ. Пятое уравнение стоит особняком и необходимо только для определения текущего уровня цен Р. При заданных параметрах денежной массы М и скорости обращения денег V общий уровень цен зависит только от уровня реального национального дохода: Р = М · V / NI. С другой стороны, при установленном равновесном значении NI изменение параметров денежного рынка в силу нейтральности денег отражается только в изменении уровня цен. Гибкость цен распространяется не только на товары и услуги, но и на факторы производства, поэтому изменение уровня цен на блага вызывает соответствующее изменение уровня цен на них. Так, изменяется номинальная заработная плата, реальная же не меняется. Следовательно, цены на блага, факторы производства и общий уровень цен изменяются в одинаковой пропорции. Рассмотрим графическую интерпретацию макроэкономического равновесия (рис. 3.7). Поскольку экономика постоянно функционирует в режиме полной занятости, то кривая совокупного предложения труда LS вертикальна на уровне LF – величины рабочей силы (рис. 3.7 (а)). Совокупный спрос на труд описывается кривой LD1. Пересечение кривых LS и LD1 определяет равновесную ставку заработной платы w1. Падение спроса на труд по какой-либо причине (например, из-за сокращения совокупного спроса) сместит кривую LD1 в положение LD2. Рис. 3.7. Рынки труда (а), благ (б), капитала (в) Если совокупное предложение труда LS неизменно, то это приведет к сокращению занятости до уровня L1 и появлению безработицы в размере LF – L1. Безработные, очевидно, согласятся работать по более низким ставкам зарплаты, чем вообще ничего не получать. Да и предпринимателям выгоднее нанимать рабочих, когда их зарплата окажется ниже уровня w1. В результате произойдет снижение номинальной ставки зарплаты до уровня w2, определяемого пересечением кривых LD2 и LS. Падение цены труда вызовет уменьшение издержек производства и, далее, снижение цен на товарном рынке. В итоге реальная заработная плата рабочих не изменится (хотя номинальная и понизится) и, главное, экономика снова функционирует в режиме полной занятости. С учетом постоянной полной занятости кривая совокупного предложения AS на товарном рынке также представлена вертикальной линией (рис. 3.7 (б)). При любом уровне цен Р выпуск товаров происходит на уровне естественного выпуска FE. Падение совокупного спроса (например, под действием какого-либо неценового фактора) графически отражается сдвигом кривой AD1 в положение AD2. Это приведет к превышению совокупного предложения над совокупным спросом при уровне цен P 1 и вызовет падение цен. Дефляция будет способствовать росту количества товаров, на которые предъявляется спрос, до тех пор, пока новый уровень цен Р2 не установится в соответствии с пересечением кривых AD2 и AS. При этом в экономике достигается полная занятость. Классические построения господствовали в экономической теории до 1930-х гг. Однако ряд фактов – периоды длительной безработицы и инфляции, и особенно Великая депрессия 1929 – 1933 гг., – не могли быть объяснены с позиций этой теории. В связи с этим основные постулаты классической теории подверглись критике, и она почти на 40 лет утратила свои лидирующие позиции. Однако впоследствии ряд экономистов переосмыслили и обновили основные теоретические положения, сформулировав так называемую неоклассическую теорию. Последнюю в настоящее время развивают современные концепции монетаризма (М. Фридмен), рациональных ожиданий (Р. Лукас) и некоторые другие. В итоге неоклассические построения вновь занимают доминирующее положение в современной экономической теории. Вопросы для самоконтроля 1. На каких постулатах базируется классическая теория? 2. Как можно описать условия макроэкономического равновесия в классической модели? 3. Почему в классической теории рынок труда считается ведущим? 4. Как можно представить классическую модель макроэкономического равновесия графически? ТЕМА 4. КЕЙНСИАНСКАЯ МОДЕЛЬ ОБЩЕГО ЭКОНОМИЧЕСКОГО РАВНОВЕСИЯ ПЛАН: 4.1. Теория эффективного спроса. 4.2. Денежный рынок в Кейнсианской модели ОЭР. 4.3. Совместное равновесие на рынке благ и денег. Модель «IS-LM». 4.1. Теория эффективного спроса Классическая теория оставалась господствующей вплоть до первых десятилетий ХХ в.. После Первой мировой войны экономика ряда западных стран столкнулась с такими серьезными пробелами как кризисы и безработица. Экономисты–классики не смогли дать ответы на эти проблемы. Серьезный удар по центральному тезису классической теории, согласно которому конкурентная экономическая система способна к саморегулированию, к полному использованию факторов производства, был английский экономист Джон Мейнард Кейнс. В опубликованной в 1936 г. работе «Общая теория занятости, процента и денег» он подверг критике главные постулаты классической теории и выдвинул новое объяснение уровня занятости в рыночной экономике. Кейнс считал, что экономика развивается не так гладко, как это описывали классики. Достижение экономического равновесия возможно лишь при активном вмешательстве государства. В отличие от неоклассиков, Кейнс пришел к выводу, что решение жизненно важных проблем в экономике следует искать не на стороне предложения ресурсов, а на стороне спроса, обеспечивающего реализацию этих ресурсов. Выступив с критикой закона Сэя, согласно которому предложение автоматически рождает спрос, Кейнс на первый план поставил проблему формирования «эффективного спроса» и его компонентов – потребительского и инвестиционного, а также проблему факторов, определяющих их динамику. Исходной темой анализа Кейнс сделал проблему занятости, поскольку безработица в тот период приобрела катастрофический для экономики многих стран характер. «Именно в определении объема занятости, а не в распределении труда тех, кто уже работает, существующая система оказалась непригодной»4. В неоклассической теории занятость зависит от двух факторов: предельной производительности труда (определяющей спрос на труд) и «предельной тягости труда, оцениваемой рабочими по их реальной заработной плате» (определяющей предложение труда). Пересечение двух графиков, определяющих динамику этих величин, и устанавливает уровень занятости. Чем ниже реальная заработная плата, на которую согласны рабочие, тем выше уровень занятости и наоборот. Отвергнув этот неоклассический постулат, Кейнс определяет занятость уровнем и динамикой эффективного спроса, который складывается из ожидаемого уровня потребления и предполагаемых инвестиций. Только тогда, когда эти два компонента находятся в определенном соответствии и достигают необходимого уровня, наступает состояние полной занятости. Исходя из гипотезы фиксированной заработной платы W = W0, равновесие на рынке труда в кейнсианской модели имеет следующую кейнсианскую интерпретацию, показанную на рис. 4.1. 4 Кейнс Д.М. Общая теория занятости, производства и денег / Д.М. Кейнс. – М, 1978. – С. 454. W Ls W0 LD1 LD2 L1 LF L Рис. 4.1. Рынок труда Из графика следует, что ставка заработной платы не может опуститься ниже некоторого уровня W0, который является равновесным при совокупном спросе на труд, описываемый кривой Ld1 (в этом случае кривая Ld2 пересекает кривую предложения труда Ls на уровне полной занятости LF). Предположим, что совокупный спрос под влиянием действия ряда фактов начал снижаться. Это вызовет сокращение спроса на труд и кривая Ld1 сдвинется в положение Ld2. Уровень занятости сократиться до L1 , что соответствует количеству труда, на который предъявляется спрос при ставке зарплаты W0. Занятость окажется ниже полной (L1 < Lf). Это приведет к появлению армии безработных в размере (Lf – L1). Поскольку занятость оказывается ниже полной, то и объем производства продукции будет также меньше уровня национального производства при полной занятости. Кейнс делает вывод, что совокупный спрос не обязательно таков, чтобы гарантировать снижение уровня дохода при полной занятости, и что состояние равновесия в условиях полного использования факторов производства является лишь крайним случаем целого ряда возможных равновесий при неполной занятости. По теории Кейнса, безработицу, вызванную неравенством равновесного национального дохода и национального дохода при полной занятости, можно устранить путем изменения уровня совокупных расходов. В упрощенном варианте макроэкономическая модель рыночного равновесия представлена уравнением, выражающим принцип Кейнса, согласно которому эффективный спрос определяет уровень дохода. Y C I , где Y – национальный доход; С – потребление; I – валовые инвестиции. Личное потребление является главным компонентом совокупных расходов, занимая в них до трех четвертей. Между располагаемым доходом и потреблением существует функциональная зависимость, называемая «функцией потребления». C C Y . В графическом выражении эта функция потребления представляет луч к оси ординат (рис. 4.2). С С С Рис. 4.2. Кейнсианская функция потребления В аналитическом виде взаимная связь между располагаемым доходом и потреблением может быть выражена линейно: C a cY , где а – автономное потребление (уровень потребления не зависит от дохода); С – предельная склонность к потреблению. Функция потребления характеризует уровень расходов на потребление, связанный с соответствующим уровнем располагающего дохода. При этом учитываются ожидания потребителей, богатство и уровень цен. Изменение хотя бы одного из этих факторов автоматически сдвигает функцию потребления, т. е. изменяет величину автономного потребления. Определяя для себя необходимые затраты на потребительские товары и услуги, домохозяйства учитывают не только текущие доходы, но и соответствующие ожидания относительно их будущего уровня. Уверенность в своем прочном положении в будущем сдвигает функцию потребления вверх. Пессимизм, беспокойство, вызванное угрозой потери работы, вынуждает затрачивать на потребление меньшие суммы. Подобным образом действуют и другие факторы. Прирост личного потребления Кейнс считал устойчивой функцией прироста дохода, причем эта функциональная зависимость такова, что потребление растет, но не в той пропорции, в какой увеличивается доход. В результате доля потребления в доходе снижается. Эта закономерность выведена Кейнсом из психологии человека, склонного потреблять меньше по мере увеличения его дохода. Такая динамика потребления определяется «основным психологическим законом», согласно которому «люди склонны, как правило, увеличивать свое потребление с ростом дохода, но в меньшей степени, чем растут доходы». Иначе говоря, при изменении располагаемого дохода на величину ∆Y, изменения в потреблении ∆С всегда меньше ∆Y. Соотношение между изменением потребления и вызываемым им изменением дохода называется предельной склонностью к потреблению: MPC C Y . Таким образом, согласно основному психологическому закону, величина предельной склонности к потреблению находится между нулем и единицей. 0 C 1 Y . Наряду с понятием склонности к потреблению Кейнс вводит понятие склонности к сбережению. Предельная склонность к сбережению дается отношением изменения величины сбережений к вызвавшему его изменению дохода. MPS S . Y При росте дохода, одна его часть направляется на потребление, а другая часть на сбережение. Поскольку не существует третьего возможного предназначения этого дополнительного дохода, то сумма изменения потребления и дохода должна быть обязательно равна изменению дохода. C S 1 Y Y . Итак, C S Y , но тогда Предельная склонность к сбережению является дополняющей до единицы величиной по отношению к предельной склонности к потреблению. Инвестиционному компоненту «эффективного спроса» Кейнс придавал основное значение в определении уровня национального дохода и занятости. При данной величине показателя предельная склонность к потреблению равновесный уровень занятости, т. е. «тот уровень, при котором у предпринимателей в целом нет стремления ни расширять, ни сокращать занятость, будет зависеть от величины текущих инвестиций»5. Величина инвестиций зависит от соотношения двух факторов – предельной эффективности капитала и от нормы процента. Предельная эффективность капитала определяется не текущей прибылью, а прежде всего, оценкой будущих прибылей, что делает ее крайне чувствительной ко всякого рода спекуляциям, панике, перспективам развития рынка и т. п. Нижней границей предельной эффективности инвестиций – границей, определяемой реально существующими условиями, выступает норма процента. Чем ниже норма процента, тем дальше отодвигается эта граница, и наоборот, жесткость процентной ставки или ее рост должна тормозить склонность к инвестированию. Предприниматель увеличивает объем инвестиций до тех пор, пока предельная эффективность капитала не сравнится с нормой процента. Это означает, что инвестиции являются убывающей функцией нормы процента. I = I(i), I´(i) < 0 Характер этой функции можно представить графически (рис. 4.3). 5 Кейнс Д. Общая теория занятости, процента и денег / Д. Кейнс. – М., 1978. – С. 60-61. i I I Рис. 4.3. График функции инвестиций Так как объем инвестиций и вид функции потребления являются факторами, определяющими уровень дохода и занятости, то, очевидно, что с изменением объема инвестиций национальный доход будет меняться в том же направлении. Проиллюстрируем это на числовом примере. Предположим, функция потребления имеет следующий вид: С = 60 + 0,5 Y, а уровень инвестиций равен 200. Тогда уравнение, определяющее величину дохода в состоянии равновесия Y = 60 + 0,5Y + 200. Отсюда, Y = 520. Увеличим инвестиции на 100 единиц и определим уровень дохода. Y = 60 + 0,5Y + 300. Y = 720. Первоначальное увеличение инвестиций на 100 единиц вызвало рост национального дохода на 200 единиц. Этот эффект многократного прироста дохода под влиянием изменения в совокупных расходах получил название мультипликатора. Мультипликатор – это числовой коэффициент, выражающий соотношение между приростом дохода и порождающим этот прирост увеличением объема инвестиций. В нашем примере мультипликатор равен 2. Y 200 K 2 I 100 Данный эффект можно объяснить следующим образом: когда экономика находится в равновесии, то не только совокупные расходы равны национальному доходу, но и S = I. При увеличении объема инвестиций на 100 единиц данное равенство нарушается, и совокупные расходы на такую же величину превысят доход. Поскольку MPS = 0,5, то национальный доход должен возрасти на 200, чтобы сбережение увеличилось на 100 и были равны объему инвестиций. Таким образом, величина, на которую возрастает национальный доход, зависит от значения предельной склонности к сбережению. В рамках упрощенной модели определения уровня дохода мультипликатор равен величине обратной предельной стоимости к сбережению, или же величине, обратной разности между единицей и предельной склонностью к потреблению. Y 1 1 . I 1 MPC MPS Чтобы объяснить, почему размер мультипликационного эффекта связан с предельной склонностью к потреблению, необходимо вспомнить, что в хозяйственном кругообороте расходы одних экономических агентов – всегда становятся доходами других. Если инвестиции возросли на 100 единиц, то доход, который получают фирмы, продавшие инвестиционные товары, становятся доходами домохозяйств – собственников экономических ресурсов. При МРС = 0,5 увеличение располагаемого дохода на 100 приведет к росту потребления на 50 единиц, а 50 будет направлено на сбережение. В свою очередь, рост потребления на 50 единиц означает увеличение на такую же сумму дохода фирм, производящих потребительские товары. Этот доход вновь возвращается к домохозяйствам, которые половину его направляют на потребление. Данный цикл повторяется с тенденцией полного исчерпания мультипликационного эффекта. Таким образом, Процесс нарастания доходов, а также расходов и сбережений подчинен по определенному правилу, а именно, общий прирост доходов всех экономических агентов задается таким выражением: 2 n 1 Y I cI c I ... c I I 1 c или Y I 1 1 1C S . Эффект мультипликатора состоит в том, что конечный результат превышает первоначальный импульс. На основе механизма мультипликатора, при принятии идеи Кейнса о том, что рыночный механизм недостаточен для поддержания уровня инвестиций и дохода при полной занятости, делается вывод, что недостающую часть инвестиций берет на себя государство. Если для полной занятости необходим размер инвестиций Х, а частный сектор осуществляет их лишь в объеме I (I < Х), то государство должно профинансировать свои инвестиции в размере С = Х – I, обеспечив тем самым полную занятость в экономике. Действие мультипликативного эффекта наглядно иллюстрирует важнейшее положение о ведущей роли совокупного спроса в макроэкономической модели равновесия, являясь ключевым элементом Кейнсианской теории. Изменения, внесенные Кейнсом в классическую теорию, привели к тому, что рассматриваемые три рынка оказались более тесно связанными между собой. Центр рыночного равновесия перемещается с рынка труда на рынок товаров и при этом состояние равновесия оказывается совместимым с безработицей. Формально кейнсианскую модель можно представить как систему из пяти уравнений, в результате решения которой определяются пять равновесных параметров: национальный доход (Y*), процентная ставка (i*), уровень цен (Р*), занятость (L*) и ставка номинальной зарплаты (W*). 1. S Y I i . – Y*, i* 2. M KPY L( y, i) . 3. Y Y (L) – AD ( P ) AS ( P ) 4. – L* P* dY P W 5. dL – W* Приведенная система уравнений, представляющая упрощенную кейнсианскую модель, едина. В ней нет разрыва, который имел место в классической макроэкономической модели. Все неизвестные в этой системе можно найти только при решении системы в целом. Для того чтобы оценить текущее состояние экономики и предсказать изменения в будущем, необходима модель, которая могла бы отразить влияние всех основных переменных на равновесный уровень национального производства (Y*). Наиболее простой является разработанная Дж. Кейнсом модель «доходы – расходы». Согласно данной модели, равновесие на товарном рынке наступает тогда, когда совокупные расходы (АЕ) равны национальному доходу (Y). Рынок благ описывается с помощью трех уровней (рис. 4.4): 1. Y Y (L) . 2. AE CY I i . 3. AE Y . AE C1 C2 AD=AE AD1 = AE1 C3 0 Y2 Y1 Y Рис. 4.4. Модель «доходы – расходы» Предположим, что в исходный период товарный рынок находится в состоянии равновесия в точке С1. Сокращение объема национального дохода до уровня Y2 сдвигает равновесие в точку С2. Равновесие нарушается, поскольку объем совокупных расходов превышает величину совокупного дохода. Равновесие на рынке благ восстановится только в том случае, если кривая совокупных расходов сдвинется вниз и пройдет через точку С 3. Это становится возможным при росте процентной ставки, что вызовет сокращение инвестиционного спроса. Следовательно, чтобы сохранить равновесие на рынке благ, уменьшение уровня национального дохода надо компенсировать ростом процентной ставки. Существующую взаимосвязь между уровнем национального дохода, процентной ставкой и объемом инвестиций можно воспроизвести с помощью элемента аналитического аппарата, введенного Хиксом в его знаменитой работе «Кейнс и классики: предполагаемая интерпретация». Взаимное приспособление уровней совокупного дохода и высоты процентной ставки отражено на графике, представленном на рис. 4.5. i i0 I(i) I IS I0 Y0 Y S(y) S Рис. 4.5. Равновесие на рынке благ По вертикальной оси графика вверх отложена высота процентной ставки, вниз – объем сбережений населения. По горизонтальной оси вправо отложен объем совокупного дохода, а влево – размер инвестиционного спроса. Кривая I(i) в IV квадранте является графиком инвестиционной функции, показывающей, что более высокому проценту соответствует меньший объем инвестиций и наоборот. Линия во II квадранте иллюстрирует «функцию сбережений» – объем сбережений возрастает с увеличением дохода на величину, равную разнице между приростом этого дохода и вызванным им приростом потребительских расходов. В III квадрате проводится вспомогательная линия под углом 45 о, характеризующая совокупность точек равенства между сбережениями и инвестициями в экономике. Определенная высота ставки процента (например, I0) вызывает определенный объем инвестиций (I0) через посредство инвестиционной функции. Для того чтобы размер сбережений установился на высоте, равной объему инвестиций (I0 = S0), необходимо, чтобы доход, от размеров которого зависят сбережения, был на вполне определенном уровне (Y0). Поскольку равновесие на рынке товаров имеет место при равенстве объемов сбережений и инвестиций, т. е. при S(y) = I(i), то каждому из значений нормы процента соответствуют ряд значений дохода. Совокупность пар этих значений (i0, y0)… (i1, y1) образуют в I квадранте графика кривую IS, характеризующую состояние равновесия на рынке благ. Равновесие на товарных рынках не может наступить в любой точке вне построенной кривой IS. Так, например, экономическая система не могла бы находиться в равновесии при национальном доходе Y1, и норме процента выше, чем i1, поскольку при более высокой процентной ставке сокращается уровень инвестиции. Уменьшение инвестиций привело хотя бы к накоплению товарно-материальных заносов и, соответственно, национальный доход начал бы снижаться относительно своего уровня Y1. Из этого анализа следует, что при заданной процентной ставки известен уровень дохода. Но чем определяется высота процентной ставки? Неоклассики полагали, что она зависит от сбережения, что ее уровень устанавливается в результате взаимодействия и уравнения сбережений и инвестиций. Кейнс выдвинул совершенно иное объяснение. Процент в его теории – автономный фактор, его величина определяется взаимодействием спроса и предложения на денежные «остатки» (т. е. не на все сбережения, а лишь на их денежную часть). Процент у Кейнса — чисто денежный феномен, отражающий игру рыночных сил на денежном рынке. Согласно его теории — увеличение денежного спроса по сравнению с предложением денег — главная причина, способная вызывать нежелательное повышение или жесткость процентной ставки. 4.2. Денежный рынок в Кейнсианской модели ОЭР Денежная масса в простейшей кейнсианской модели задается извне соответствующей политикой центрального банка. На эти деньги в экономике существует спрос. Чем же определяется денежный спрос или предпочтение ликвидности? Три мотива определяют уровень денежной наличности, накапливаемой индивидами: трансакционный мотив, вытекающий из потребности товарно-денежного обращения; мотив предосторожности, тесно связанный с первым; и спекулятивный мотив, непосредственно определяющий непредвиденные изменения в склонности к ликвидности и влияющий на динамику процентной ставки. Трансакционный мотив (деньги для сделок и текущих платежей) – это деньги способные обслуживать обмен товаров с минимальными издержками. Одним из оснований трансакционного спроса на деньги Кейнс считал «необходимость заполнения интервалов между получением дохода и его расходованием. Напряженность этого мотива зависит, главным образом, от величины дохода и нормальной продолжительности временного периода между его получением и расходованием». Когда продолжительность интервала между получением дохода и его расходованием остается постоянным, трансакционный денежный остаток индивида представляет собой постоянную долю его денежного дохода: M d KPY , где Мd – спрос на деньги по трансакционному мотиву; P – уровень цен; Y – национальный доход; К – величина, обратная частоте получения индивидами денежного дохода. Сила трансакционного мотива спроса на деньги прямо пропорциональна уровню цен, величине национального дохода и обратно пропорциональна частоте получения дохода. Мотив предосторожности (на случай непредвиденных платежей). Сущность этого мотива заключается в неуверенности относительно будущего и желании обеспечить для себя возможность распоряжаться определенной частью ресурсов в форме денежной наличности. Спекулятивный мотив спроса на деньги (предпочтение ликвидности). Этот спрос зависит не от объема национального дохода, а от высоты процентной ставки. Механизм предпочтения ликвидности можно объяснить следующим образом. Каждому объему дохода через потребительскую функцию соответствуют определенные потребительские расходы и объем сделок, которые должны быть обслужены с помощью денег, формирует трансакционный спрос на них. Остаток дохода население сберегает, делая при этом выбор, поместить ли сберегаемые средства в ценные бумаги (облигации, акции) или держать их в виде наличных денег (ликвидности). Хранение денег в ликвидной форме не приносит доходы. Обладание наличными деньгами сопряжено с издержками. Эти издержки определяются величиной утраченного дохода. Утраченный доход есть недополученная норма процента. С ростом нормы процента стремление располагать ликвидными средствами ослабевает и, наоборот, со снижением нормы процента стремление располагать ликвидными средствами возрастает. Если норма процента низка, то предпочтительнее располагать ликвидными средствами в расчете на изменение конъюнктуры – рост нормы процента. Помещение средств в ценные бумаги приносит доход, но сопряжено с риском курсового проигрыша, т. е. с возможностью потерь при продаже этих ценных бумаг, в случае если их курс понизится. Курс ценных бумаг находится в зависимости от высоты процентной ставки – чем выше процентная ставка, тем ниже курс обращающихся на рынке ценных бумаг и наоборот B 0 1 i , 0 где В0 – текущая рыночная цена облигации; i0 – текущая процентная ставка по облигациям. При решении вопроса о распределении сберегаемых средств между вложениями в ценные бумаги и хранением в ликвидной форме, решающую роль играют ожидание экономических агентов относительно будущей динамики процентной ставки. Если по их представлению, уровень процентной ставки достаточно высок, и можно ожидать ее понижения, то следует приобретать облигации и уменьшать запасы денег, рассчитывая таким образом повысить свой доход в будущем. Если же текущая процентная ставка расценивается как слишком низкая и велика вероятность ее повышения, то следует ожидать скорого падения цены облигации, поэтому необходимо их продавать, увеличивая тем самым запасы денег. Отсюда можно сделать вывод: чем выше ставка процента, тем ниже спрос на деньги по спекулятивному мотиву. Иначе говоря, спрос на деньги по спекулятивному мотиву есть убывающая функция от процентной ставки. Формально это можно выразить уравнением M d i L где Мd – спрос на деньги по спекулятивному мотиву; L – функция предпочтения ликвидности; i – текущая процентная ставка. Объединив трансакционный и спекулятивный спрос на деньги, получим общий номинальный спрос на деньги в кейнсианской модели: M d KPY L(i) . Первое слагаемое есть результат трансакционного мотива и мотива предосторонности, зависящее от национального дохода, а второе – результат спекулятивного мотива, определяемое процентной ставкой. График спроса на деньги при уровне национального дохода равному Y1 имеет вид, показанный на рис. 4.6. i Md (Y1) 0 M Рис. 4.6. График спроса на деньги: Мd – спрос на деньги для сделок, зависящий от уровня дохода (Y1) Отрицательный наклон кривой спроса на деньги объясняется следующими причинами: 1) снижением нормы процента, сопровождающееся расширением инвестиционного спроса, что приводит к повышению занятости и росту национального дохода. Это, в свою очередь, вызывает увеличение спроса на деньги по трансакционному мотиву; 2) увеличением спроса на деньги по спекулятивному мотиву, поскольку чем ниже процентная ставка, тем меньше экономических агентов ожидают ее дальнейшего снижения. Они отдают предпочтение ликвидным денежным средствам. Спрос на деньги формируется во всех секторах экономики, а предложение денег находится под контролем центрального банка страны. Теоретически равновесие на денежном рынке достигается, когда спрос на реальные кассовые остатки соответствует денежному предложению. В кейнсианской теории равновесие на денежном рынке устанавливается, когда все созданное банковской системой денежное предложение полностью распределено между трансакционным и спекулятивным спросом на деньги и держится субъектами в виде реальных кассовых остатков: M d KPY L(i) M s константа . Предложение денег и спрос на деньги являются функциями одних и тех же переменных – национального дохода и процентной ставки. При заданном количестве находящихся в обращении денег существует ряд парных значений нормы процента и дохода, обеспечивающих равновесие на денежном рынке. Все эти возможные комбинации составляют уравнение линии LМ («предпочтение ликвидности – деньги»). Процесс построения линии LМ иллюстрирует рис. 4.7. i IV F LM I i0 Lим M M Y0 III Y K(Y0) L(i0) M M Lсд II Рис. 4.7. Равновесие денежного рынка По вертикальной оси вверх отложен уровень процента, а вниз – объем денежной массы. По горизонтальной – вправо – объем дохода, а влево – снова объем денежной массы. Кривая Lим в квадранте IV представляет собой спекулятивный спрос на деньги, который зависит от уровня процента. Кривая Lсд в квадранте II является графиком трансакционального спроса на деньги, который определяется величиной дохода. Согласно условию равновесия денежного рынка величина денежной массы должна в определенной пропорции распределяться между спекулятивным и трансакционным спросом. Предположим, что в производственном секторе создан определенный размер дохода, например Y0. Потребность в деньгах для обеспечения текущих сделок (трансакциональный спрос) составит величину к (Y0). При каждом возможном уровне дохода спрос на деньги для осуществления сделок поглощает определенную часть общего предложения денег. Оставшаяся часть денежной массы используется для удовлетворения нужд спекулятивного характера. Получим точку L(i) на линии ММ в III квадранте. Проецируя ее на график спекулятивного спроса, находят высоту процентной ставки, поддержание которой необходимо для того, чтобы вся оставшаяся после удовлетворения потребности в обслуживании текущих сделок денежная масса была поглощена вторым компонентом спроса на ликвидность. Такой процентной ставкой на графике является i0. Итак, на денежном рынке, так же как и на товарном, каждому объему дохода соответственно устанавливается определенный уровень процента. Функциональная зависимость между доходом и высотой процентной ставки на денежном рынке отражена в форме кривой LМ в I квадранте. Денежный рынок не может находиться в положении равновесия в какой - либо точке, не принадлежащей кривой LМ. 4.3. Совместное равновесие на рынке благ и денег. Модель «IS-LM» Построение кривых LМ и IS позволяет выявить два вида отношений между национальным доходом и нормой процента. Кривая IS с отрицательным наклоном показывает возможный набор сочетаний национального дохода и нормы процента, обеспечивающий равновесие на рынке товаров, при котором совокупные расходы равняются национальному продукту. Кривая LМ с положительным наклоном показывает возможный набор сочетаний национального дохода и нормы процента, обеспечивающий равновесие на рынке денег, при котором количество денег, находящихся в портфельных активах хозяйствующих субъектов совпадает с объемом денежной массы предлагаемой банковской системой. Совмещение на одном графике кривых IS и LМ определяет комбинацию национального дохода и нормы процента, при которой рынки благ и денег находятся в равновесии. Модель равновесия, которое достигается одновременно на этих взаимосвязанных рынках, была разработана английским экономистом Дж. Хиксом. Она известна под названием «Модели IS – LМ» и широко используется представителями различных экономических школ, хотя базируется на кейнсианских теоретических положениях (рис. 4.8). i IS LM i0 0 Y0 Y Рис. 4.8. Модель IS – LM Точка пересечения кривых IS и LМ определяет уровень дохода (Y0) и высоту процентной ставки (i0), которые обеспечивают совместное равновесие обоих макрорынков в кейнсианской модели. Однако это равновесие может не совпадать с уровнем дохода, который необходим для обеспечения полной занятости. Взаимосвязь реального и денежного рынка означает, что на состояние первого можно воздействовать через второй. События, происходящие на денежном рынке, отражаются на параметрах товарного рынка. Перемены в объемах производства товаров и услуг отражаются в спросе на деньги, а колебания процентной ставки, в свою очередь, сказываются на изменении совокупных расходов. Отсюда следует, что государство, проводя целенаправленную монетарную политику (изменяя предложение денег), может воздействовать и на денежный, и на товарный рынки (рис. 4.9). i IS LM E i LM1 i1 0 E1 Y Y1 Y Рис. 4.9. Воздействие денежно-кредитной политики на равновесие в модели IS – LM Предположим, что экономика в исходный период находится в состоянии равновесия в точке Е, при этом норма процента составляет i, а национальный доход равен Y. Затем правительство проводит экспансионскую денежно-кредитную политику. Это действие приводит к расширению предложения денег, что смещает кривую LМ в положение LМ1 и снижает процентную ставку. По мере снижения нормы процента, экономические субъекты увеличивают инвестиции. Рост инвестиций добавляется к совокупным расходам и первоначально приводит к истощению товарно-материальных запасов. Фирмы реагируют на это повышением выпуска продукции, что увеличивает уровень национального дохода. Падение нормы процента при одновременном росте инвестиций и национального дохода на графике выражается как движение вправо - вниз вдоль кривой IS. Сама кривая IS остается на первоначальном уровне, поскольку ни один из факторов, определяющих ее положение и наклон, не изменился. Движение идет вниз и вправо вдоль кривой IS до точки пересечения с кривой LМ. В точке Е1 рынок денег и рынок товаров возвращаются в положение равновесия. В результате осуществления экспансионистской денежно-кредитной политики, преследующей цель увеличения денежного предложения, понижается равновесная процентная ставка до уровня i, и повышается уровень национального дохода Y1. Таким образом, может быть восстановлена полная занятость. Неоклассические и кейнсианские модели общего экономического равновесия в обобщенном виде отражают механизм и результаты функционирования рыночного хозяйства. При их сравнительном анализе выявляется противоположность взглядов авторов данных моделей по такому значимому вопросу, как способность рынка во все периоды обеспечивать состояние общего равновесия. Расхождение между этими направлениями основано на различных представлениях о поведении экономических агентов, о содержании и роли отдельных инструментов рыночного механизма и о временном периоде, за который следует оценивать результаты функционирования рынка. Вопросы для самоконтроля 1. Какой закон лежит в основе теории потребления Кейнаса? 2. Выявить принципиальные различия между неоклассической и кейнсианской моделями общего экономического равновесия. 3. Как возникает мультипликационный эффект? Определить величину мультипликатора через предельную склонность к потреблению и предельную склонность к сбережению. 4. Объяснить, какую зависимость выражает график функции потребления, график функции сбережений и график функции инвестиций? 5. Доказать, что модель IS-LМ включает в себя элементы теории предпочтения ликвидности и элементы теории равновесия рынка благ. ТЕМА 5. МАКРОЭКОНОМИЧЕСКАЯ НЕСТАБИЛЬНОСТЬ: ЦИКЛИЧЕСКИЙ И НЕЦИКЛИЧЕСКИЙ АСПЕКТЫ. ПЛАН: 5.1. Понятие цикличности и экономического цикла в экономике. Фазы цикла. 5.2. Классификация циклов в экономике. 5.3. Причины деловых циклов. Мультипликационно-акселерационный механизм циклов. 5.4. Основные направления развития антициклического регулирования и их специфика в современной экономике. 5.1. Понятие цикличности и экономического цикла в экономике. Фазы цикла На протяжении многих эпох экономисты стремились выявить закономерности и механизмы экономического развития общества. На основе результатов исследований в XIX в. был сделан вывод о том, что одной из основных закономерностей экономики является ее цикличность. Сначала понятие цикличности связывалось лишь с одной формой ее проявления – промышленными деловыми циклами, которые стали обнаруживать себя со времен первого промышленного переворота. Постепенно понятие цикличности наполнилось более богатым содержанием. В результате в современной экономической литературе цикличность экономики определяется как всеобщая форма движения экономических процессов, способ обеспечения саморазвития рыночной экономики. Это саморазвитие осуществляется через периодические, нередко весьма болезненные для бизнеса и населения стихийные «исправления» сформировавшихся в экономике временных диспропорций, отклонений от эффективных параметров роста благодаря устранению в условиях кризисов и спадов нежизнеспособных экономических структур из производства и рынка. Цикличность в развитии экономики выражается в периодических повторениях спадов и подъемов, а основным рабочим понятием при ее характеристике является экономический цикл. Экономический цикл – это промежуток времени между двумя ближайшими спадами или подъемами в экономике, т.е. между двумя одинаковыми состояниями экономической активности. Продолжительность различных циклов в рамках отдельных национальных экономик и в масштабе мирового хозяйства может быть весьма неодинаковой, поскольку на нее влияет широкий круг как внутринациональных, так и внешних экономических и политических факторов. Наиболее изученными к настоящему времени являются уже отмечавшиеся промышленные, или деловые, циклы. В каждом деловом цикле различают основные фазы – высшую, т.е. пик цикла, или бум, и низшую, т.е. дно цикла, или кризис, и промежуточные по отношению к основным – спад, т.е. сжатие, или рецессия, и оживление, т.е. подъем, или экспансия. Именно через эти фазы осуществляется движение экономики в условиях рынка, причем таким образом, что в целом обеспечивается положительный долговременный тренд, т.е. общая позитивная динамика основных макроэкономических показателей. Фаза подъема (оживления, экспансии) начинается с уровня развития экономики, достигнутого в результате преодоления диспропорций в рамках предыдущего цикла. В результате в этой фазе быстро растут объемы национального дохода, инвестиций, реального капитала, сокращается безработица, разворачиваются инвестиционные процессы. В то же время на волне подъема оживляются (или формируются вновь) не самые эффективные виды экономической деятельности, ослабляется необходимый самоконтроль фирм за уровнем издержек, возникает база для развития инфляции, растет уровень банковского процента, увеличивается вероятность эффекта «перегрева конъюнктуры», когда темпы роста производства превышают объективные возможности экономики потреблять произведенные объемы товаров. В фазе пика (бума) экономика поднимается на самый высокий (в рамках данного цикла) уровень активности, превышающий, как правило, уровень развития в фазе пика (бума) предыдущего цикла. Развитие экономики в этой фазе приобретает нередко лихорадочный, ажиотажный характер, поскольку все участники рынка стремятся успеть воспользоваться пиком экономической активности в своих интересах. В этот период растут не только экономические показатели, но и жизненные стандарты населения, т.е. достигается новая, более высокая, чем в предыдущем цикле, точка отсчета социальных показателей. В то же время в данной фазе накопившиеся внутренние отклонения, диспропорции в экономике (которые нередко дополняются еще какими-либо неблагоприятными внешними факторами), не обнаруживаясь внешне, уже достигают (с большей или меньшей скоростью) определенной критической массы. Следствием этого становится внезапный спад. Фазы спада (сжатия) и дна цикла самые болезненные для экономики и населения, т.к. в это время сокращаются объемы производства, растет цепь неплатежей, идут массовые разорения и банкротства, поднимается до максимальных значений уровень безработицы. Особо длительные и значительные по масштабам замедления производства спады и кризисы называют депрессиями. В то же время данные фазы самые значимые в плане формирования предпосылок для дальнейшего поступательного развития экономики. Фирмы в данных фазах борются за выживание и поэтому начинают жестко контролировать все виды своих издержек, активно искать новые высокоэффективные инвестиционные проекты, которые помогут им преодолеть состояние кризиса, стремятся применять новые, не внедренные ранее и не исчерпавшие себя достижения НТП. Завершение фазы дна иногда называют периодом застоя, потому что падение производства уже прекращается, а реальный рост еще не начался. К концу фазы дна обычно уже снижается до минимума уровень банковского процента, в результате чего становится возможным инвестировать деньги в производство за счет накоплений и кредитов. По итогам данного периода экономика оказывается подготовленной для начала новой фазы — подъема, т.е. для повторения цикла, причем ей становятся доступными более высокие параметры «качества» роста. Развитие экономики через прохождение отмеченных фаз цикла на графике имеет следующий вид (рис. 5.1). Рис. 5.1. Деловой цикл Как видно из рис. 5.1, общая динамика развития экономики (долговременный тренд) имеет вид линии с положительным наклоном. Продолжительность отдельных циклов и различных фаз в рамках цикла может быть неодинаковой по времени. На основе анализа циклов, имевших место в США с 1854 по 1985 г. (считается, что за это время в США прошло 30 деловых циклов), американские экономисты выделяют следующие временные интервалы для отдельных фаз цикла американской экономики: в среднем 18 месяцев продолжается фаза сжатия, 33 месяца – фаза расширения. Характер прохождения деловых циклов имеет свои особенности на различных этапах развития рыночной экономики. В течение весьма длительного периода – от первого промышленного переворота до Второй мировой войны – периодические спады и подъемы в экономике имели достаточно четкие временные интервалы. Например, в первой половине XIX в. длительность циклов составляла период в 10 – 11 лет. Если первый экономический кризис разразился в Англии в 1825 г., то следующий (охвативший уже Англию и США) произошел в 1836 г., а третий (распространившийся уже на Англию, США, Францию и Германию) – в 1847 г. В 1857 г. наблюдался первый мировой экономический кризис. Наиболее глубоким за всю историю рыночных отношений после промышленного переворота был мировой экономический кризис (Великая депрессия) 1929 – 1933 гг. В период Великой депрессии даже в самой высокоразвитой стране – США – реальный объем производства сократился на треть, а норма безработицы достигла 24% численности рабочей силы. После Второй мировой войны деловой цикл в большинстве развитых стран стал характеризоваться заметным уменьшением амплитуд колебаний уровней экономической активности между фазами спадов и подъемов, сокращением продолжительности фаз сжатия и дна и увеличением продолжительности фаз подъемов и пиков, т.е. приобрел более сглаженный, «размытый» характер. Основные причины сглаживания циклического характера развития экономики: 1. Асинхронность циклов, т.е. несовпадение сроков прохождения различных фаз цикла в разных странах. Асинхронность создает возможности определенного перераспределения ресурсов между странами, что способствует сокращению продолжительности спадов и увеличению периодов подъемов. Первоначально асинхронность была связана с тем, что экономика разных стран в неодинаковой степени была разрушена в ходе войны, поэтому им требовались различные по продолжительности периоды для ее восстановления. Асинхронность – не постоянное явление. В 1974 – 1975 гг., например, все ведущие страны с рыночным типом экономики практически синхронно вступили в фазу кризиса, а в 1987 – 1989 гг. в этих странах одновременно наблюдался общий цикличный подъем. Факты одновременного прохождения большинством стран фаз циклов объясняются существованием ряда общемировых тенденций развития, главная из которых – тенденция к интернационализации экономики. Вместе с тем данная тенденция не всегда является преобладающей. Например, по многим оценкам, в конце XX – начале XXI в. ей все более очевидно противостоит тенденция к увеличению разрыва между различными странами, обусловленная процессом глобализации мировой экономики. В результате несовпадение фаз цикла между странами и регионами становится скорее правилом, чем исключением. 2. Усиление инфляционных процессов. Если в довоенный период одним из характерных признаков наступления фаз сжатия и дна цикла было снижение цен, то в послевоенный период в связи с возросшей неустойчивостью денежного обращения и усилением инфляционных процессов в экономике рост цен во многих странах стал наблюдаться не только в периоды подъемов, но и на стадии кризисов. Непрерывность роста цен, т.е. лишь замедление темпов их роста при снижении уровней экономической активности, также размывает прохождение делового цикла. 3. Качественные изменения в масштабах и направлениях научнотехнического развития. В условиях превращения научных знаний и технических нововведений в главные факторы экономического роста исчезло такое характерное в прошлом явление, как массовое обновление капитала после прохождения самой низшей фазы – дна цикла. Процесс обновления капитала стал практически непрерывным, что также сглаживает различия между фазами цикла. Происходящие на рубеже XX – XXI вв. в большинстве развитых стран процессы перехода на постиндустриальную стадию развития и формирования в них элементов новой информационной экономики расцениваются многими экономистами как факторы, способные изменить некоторые закономерности, свойственные уходящей индустриальной эпохе, в том числе – изменить и характер делового цикла (или заменить его на какойто другой вид цикличности). 4. Развитие прогнозирования и регулирования цикличности со стороны государства и крупных корпораций. В послевоенный период государства и ведущие фирмы многих стран, опасаясь повторения Великой депрессии 1929 – 1933 гг., стали активно заниматься прогнозированием изменений уровней экономической активности и разработкой превентивных мер борьбы с цикличностью, что способствовало снижению уровней сжатий или чрезмерно бурных бумов. Точность прогнозов зависит от тщательности изучения различных показателей деловой конъюнктуры. Как правило, прежде всего, изучается динамика ВНП, национального дохода, личных доходов, нового строительства. При более подробном подходе – понедельные объемы продаж в крупных универсальных магазинах, результаты опросов покупателей и представителей бизнеса с целью выяснения предстоящих возможных изменений их экономического поведения и т.п. Нередко разрабатываются специальные индексы деловой активности с целью обеспечения большей надежности экономических прогнозов. В США, например, в этой связи используется индекс Министерства торговли, который отслеживает 11 важнейших показателей экономической конъюнктуры, включая среднюю продолжительность рабочей недели, новые заказы на поставки потребительских товаров, первичные заявки на получение страховки по безработице, цены рынка акций, контракты и заказы на новые машины и оборудование, число лицензий на строительство жилья, функционирование оптовой торговли, изменения портфеля заказов на товары длительного пользования, динамику цен на некоторые виды сырья, предложение денег, индекс потребительских ожиданий и некоторые другие6. В зависимости от характера корреляции различных показателей с теми или иными фазами циклов их объединяют в определенные группы. Например, выделяются группы процикличных, контрцикличных и ацикличных показателей7. К процикличным относятся показатели, значения которых увеличиваются в фазе подъема и снижаются в фазе спада. Наиболее характерными среди них являются показатели объемов производства, загрузки производственных мощностей, краткосрочные ставки процента, общие уровни цен, прибыли корпораций и т.п. Контрцикличными являются показатели, значения которых в период спада, наоборот, увеличиваются, а в период подъема уменьшаются. Наиболее типичными из них являются уровень безработицы, количество банкротств, размеры производственных запасов готовой продукции. Ацикличными считаются показатели, изменения значений которых не связаны с фазами цикла. Примером может быть показатель потребления табачных изделий, который очень слабо реагирует на изменение уровней экономической активности. Национальное бюро экономических исследований США выделяет схожие с отмеченными группы опережающих, запаздывающих и совпадающих показателей8. Опережающими называют показатели, которые достигают максимума (минимума) перед приближением пика (дна) цикла. К ним обычно относят изменения в запасах, индексы фондового рынка, количество вновь создаваемых предприятий и т.п. К запаздывающим относятся показатели, которые достигают максимума (минимума) после достижения пика (дна) цикла. К ним относят, например, средний уровень процентной ставки. Совпадающими называются такие параметры развития экономики, которые изменяются синхронно с фазами цикла. Основными из них являются ВНП, уровень безработицы, объем промышленного производства, уровень личных доходов населения и т.п. 5.2. Классификация циклов в экономике По мере усиления неравномерности экономического развития активизируются исследования цикличности в экономике. В результате в 6 Курс общей экономической теории. СПб., 1996. С. 294. 7 Гальперин В.М., Гребенников П.И., Леусский А.И., Тарасевич Л.С. Макроэкономика. СПб., 1994. С. 182, 183. 8 Гальперин В.М., Гребенников П.И., Леусский А.И., Тарасевич Л.С. Макроэкономика. С. 183. настоящее время наряду с деловыми (их нередко называют классическими) выделяется целый ряд других циклов, которые могут так или иначе сочетаться с деловыми и либо усиливать, либо ослаблять их действие. При выделении циклов за основу берутся, как правило, или движущие силы циклов, или продолжительность циклов по времени, зависящая от сроков восстановления равновесий, которые нарушаются специфическими факторами, порождающими различные циклы. В соответствии с данными критериями в настоящее время выделяются пять основных разновидностей экономических циклов: – циклы Кондратьева, или длинноволновые циклы (продолжительность 48–55 лет); главная движущая сила – радикальные структурные, организационные и технологические изменения, экономическое освоение принципиальных и существенных новшеств; – циклы Кузнеца (продолжительность 20 лет); движущая сила – сдвиги в воспроизводственной структуре производства (эти циклы часто называют воспроизводственными или строительными); – циклы Джаглера (Жуглара) – Juglar cycle – (продолжительность 7 – 11 лет); движущая сила – колебания спроса и предложения на оборудование и заказы на новое строительство, необходимость перепрофилирования старых предприятий. Данные циклы считаются наиболее близкими к деловым (классическим); – циклы Китчина (продолжительность 3 – 5 лет); движущая сила – динамика изменения величины резервов в соответствии с изменениями уровней загрузки производственных мощностей. Эти циклы называют нередко циклами запасов; – частные хозяйственные циклы (продолжительность от 1 до 12 лет); движущие силы – колебания инвестиционной активности9. Определяющими по отношению к большинству известных в экономике циклов считаются циклы Кондратьева. Русский и советский экономист Н.Д. Кондратьев (1892 – 1938) доказал, что наряду с давно известными деловыми циклами рыночной экономики продолжительностью 8 – 10 лет существуют большие производственные циклы со средней продолжительностью 48 – 55 лет. В этих циклах Кондратьев выделял две фазы (или две волны): повышательную и понижательную. В истории капитализма за 140 лет (с 1780-х гг. до 1920-х гг.) Кондратьев наиболее подробно исследовал два с половиной больших цикла. Первый цикл, по его расчетам, проходил с 1787 – 1792 до 1810 – 1817 г. (повышательная волна) и с 1810 – 1817 до 1844 – 1851 г. (понижательная волна). Второй цикл – с 1844 – 1851 до 1870 – 1875 г. (повышательная волна) и с 1850 –1875 до 1890 – 1896 г. (понижательная волна). В третьем цикле была рассмотрена повышательная волна – с 1890 – 1896 до 1914 – 1920 г. 9 Лобанова Е. Прогнозирование с учетом цикличности экономического роста // Экономические науки. 1991. № 1. С. 14. Согласно расчетам Кондратьева переход от понижательной волны четвертого цикла к повышательной волне пятого цикла должен был произойти в начале 1990-х гг., а высшая точка повышательной волны пятого цикла будет достигнута в первом десятилетии XXI в.10 Опираясь на богатый фактический материал, Н.Д. Кондратьев также показал, что в течение примерно двух десятилетий перед началом повышательной фазы очередного цикла наблюдается оживление в сфере технических изобретений, а затем, в годы хозяйственного подъема, – их широкое применение. Как показала практика прошедшего столетия, кондратьевские циклы вполне достоверно прогнозируют развитие мировой экономики. В последние годы теория длинных волн Кондратьева все чаще трактуется экономистами как составная часть разработанной им же (но долгое время остававшейся незаслуженно невостребованной) теории предвидения11. Таким образом, современные экономисты лишь постепенно познают все богатство и многообразие творческого наследия Н.Д. Кондратьева. Теорией длинных волн также занимался австрийский экономист Й. Шумпетер. В работе «Деловые циклы» (1939) он обосновал концепцию, согласно которой главной движущей силой долгосрочных колебаний рыночной экономики является волнообразная динамика технических и технологических нововведений. Поскольку при анализе цикличности Шумпетер за основу брал длинные волны, то он, как и Кондратьев, считается одним из основоположников теории длинных волн в экономике. Кроме того, Шумпетера считают основателем особого научного направления – теории длинных волн нововведений12. Развитие теории о типах и видах циклов очень важно для получения объективных знаний о характере и тенденциях экономической динамики как на уровне отдельно взятой страны, так и на уровне мирового хозяйства в целом. 5.3. Причины деловых циклов. Мультипликационноакселерационный механизм циклов Вопрос о причинах явления цикличности в экономике неоднозначно трактуется различными экономическими школами. 10 Вопросы экономики. 1989. № 3. 11 Яковец Ю.В. Теория предвидения Н.Д. Кондратьева и формирование новой парадигмы прогнозирования // Теория предвидения и будущее России: Материалы V Кондратьевских чтений. М., 1997. С. 13–10. 12 Лукашевич И. Развитие идей Н.Д. Кондратьева в теориях длинных волн нововведений // Вопросы экономики. 1992. № 3. С. 16–25. Маркс, изучавший цикличность в период классического капитализма, видел причины этого явления во внутренней природе капитализма и в особых внешних формах проявления его основного экономического противоречия – противоречия между общественным характером производства и частным присвоением его результатов. Рабочая сила при капитализме рассматривалась Марксом как товар, который продается и покупается капиталистами ради его эксплуатации, т.е. ради его специфической способности создавать прибавочную стоимость, присваиваемую капиталистами. Под влиянием конкуренции капиталисты вынуждены заменять рабочую силу машинами, а это снижает норму прибыли, т.е. долю прибавочной стоимости в общей величине капитала. Для поддержания нормы прибыли капиталисты стремятся повышать степень эксплуатации рабочих, сдерживая рост заработной платы. В масштабах общества это ведет к отставанию потребления (в форме платежеспособного спроса) от возможностей производства. В результате возникают кризисы перепроизводства как следствие нехватки у населения средств для покупки изготовляемых товаров. Немарксистскими школами разработан целый ряд различных трактовок причин циклов и кризисов в экономике. Самуэльсон, например, в качестве наиболее известных теорий циклов и кризисов отмечает следующие: денежную теорию, объясняющую цикл экспансией и сжатием банковского кредита (Хоутри и др.); теорию нововведений, объясняющую цикл использованием в производстве важных нововведений, таких, например, как железные дороги (Шумпетер, Хансен); психологическую теорию, трактующую цикл как следствие охватывающих население волн пессимистического и оптимистического настроения (Пигу, Беджгот и др.); теорию недопотребления, усматривающую причину цикла в слишком большой доле дохода, идущей богатым и бережливым людям, по сравнению с тем, что может быть инвестировано (Гобсон, Фостер, Кэтчингс и др.); теорию чрезмерного инвестирования, сторонники которой полагают, что причиной рецессии является скорее чрезмерное, чем недостаточное инвестирование (Хайек, Мизес и др.); «теорию солнечных пятен–погоды– урожая» (Джевонс, Мур и др.)13. В последние десятилетия наибольшей популярностью пользуются объяснения циклов действием мультипликационно-акселерационного механизма, а также так называемой процикличной политикой государства. Понятие мультипликатора впервые было сформулировано английским экономистом Р. Каном в период мирового экономического кризиса 1929 – 1933 гг. Кан назвал мультипликатором коэффициент, определяющий прирост занятости на каждую единицу государственных затрат, направленных на общественные работы. Эту идею Кана о мультипликаторе занятости Кейнс развил и использовал при рассмотрении роли инвестиций в экономике. При 13 Самуэльсон П. Экономика. М., 1993. С. 306. этом Кейнс выделял автономные инвестиции Ia, изменения объемов которых не зависят от изменений уровня дохода, а определяются теми или иными внешними по отношению к экономике факторами, например неравномерностью развития НТП, и производные инвестиции Iин, объемы которых непосредственно определяются колебаниями уровней экономической активности. Кейнс доказал, что между изменениями автономных инвестиций и национального дохода существует устойчивая зависимость, а именно изменения объемов этих инвестиций вызывают бoльшие изменения объемов национального дохода, чем изменения объемов самих инвестиций. Как известно, одним из выражений ситуации равновесия в экономике является равенство Y = C + I, где Y – доход; С – потребление; I – инвестиции. Данное равенство можно представить в виде Y = CYY + Ia , где CY – предельная склонность к потреблению; Ia – автономные инвестиции. В этом случае автономные инвестиции будут определяться как разница между общим доходом и его потребляемой частью: Ia = Y – CYY, или Ia = Y (1 – CY). Отсюда доход будет определяться по формуле Y = Ia / (1 – CY). Если выразить это уравнение в приростных величинах, то оно примет следующий вид: Y = Ia · 1 / (1 – CY). В данной формуле 1 / (1 – CY) и будет представлять собой мультипликатор дохода K, т.е. коэффициент, который показывает, насколько возрастет национальный доход при увеличении автономных инвестиций на Ia. (Аналогично в случае сокращения инвестиций мультипликатор покажет, насколько сократится доход по сравнению с инвестициями.) Поскольку CY = 1 – SY , где SY – предельная склонность к сбережению, то рассматриваемый мультипликатор может быть также выражен как 1 / SY. Коэффициент мультипликатора, как видно из формулы, непосредственно зависит от CY, т.е. склонности населения к потреблению. Чем больше эта склонность, тем больше мультипликатор, и наоборот. Например, если склонность к потреблению окажется равной 1/2, то мультипликатор национального дохода будет равен 2, а если население потребляет 3/4 национального дохода, то мультипликатор увеличится вдвое. Соответственно, при одном и том же объеме приращения инвестиций экономика может иметь различные приращения объемов национального дохода из-за различий в склонностях населения к потреблению и коэффициентах мультипликаторов. Например, приращение инвестиций на 400 млрд. р. при коэффициенте мультипликатора, равном 2, даст приращение национального дохода в объеме только 800 млрд р., а при K = 4 – в объеме 1600 млрд р. Кратное увеличение дохода благодаря приросту инвестиций Кейнс объяснял возникновением вслед за первичным приростом дохода, порожденным первоначальными инвестициями, вторичных, третичных и последующих приростов доходов у различных лиц. Например, в связи с вложениями дополнительных средств в строительство возрастают доходы строительных рабочих. Часть этих доходов данные рабочие (в зависимости от своей склонности к потреблению) израсходуют на приобретение какихлибо потребительских товаров и тем самым увеличат (на сумму стоимости данных товаров) доходы продавцов соответствующих магазинов. Сообразно со своей склонностью к потреблению эти продавцы также частично потратят свои дополнительные доходы на приобретение различных благ, дав тем самым прирост доходов продавцам данных благ. Приращение доходов будет идти в бесконечно убывающей геометрической прогрессии, т.к. всякий раз расходуется не весь доход, а лишь его часть, определяемая склонностью к потреблению. Действие эффекта мультипликатора снижается до нуля, когда отношение прироста совокупных расходов к первоначальному объему дополнительных инвестиций становится равным коэффициенту мультипликатора. Сам по себе мультипликационный эффект в экономике, раскрытый Кейнсом, не считается определяющим в формировании цикла. Однако данный эффект становится весьма важным, когда он взаимодействует с эффектом акселератора. В отличие от мультипликатора эффект акселератора связан уже не с автономными, а с производными инвестициями, т.е. с такими, которые зависят от изменения уровня дохода. Принцип акселератора состоит в том, что рост доходов вызывает рост инвестиций, пропорциональный росту дохода (соответственно, сокращение инвестиций порождает обратную реакцию). Общая формула акселератора V имеет следующий вид: V = I / (Yt – Yt– 1), где I – прирост инвестиций; (Yt – Yt – 1) – прирост дохода за рассматриваемый период. В соответствии с данной формулой прирост инвестиций может быть представлен следующим образом: I = V (Yt – Yt – 1). Смысл акселератора заключается в том, что прирост инвестиций может иметь более резкий характер, чем вызвавший его прирост объема дохода. Причиной более резких колебаний инвестиций по сравнению с доходом (или, другими словами, инвестиционного спроса по сравнению с потребительским) считают обычно необходимость расходования части инвестиций на возмещение износа основного капитала. Благодаря этому обстоятельству увеличение спроса на готовую продукцию, например, на 10% может вызвать увеличение объемов валовых инвестиций в удвоенном проценте. Хотя модели мультипликатора и акселератора рассматриваются отдельно, считается, что их механизмы действуют в тесной связи друг с другом. Как только приходит в действие один из данных механизмов, начинает функционировать и второй. Если, например, в положении равновесия происходит автономное изменение инвестиций, то в движение приходит мультипликатор, который вызывает целый ряд изменений дохода. Но изменения дохода приводят в движение акселератор и порождают изменения в объемах производных капиталовложений. Изменения производных капиталовложений опять приводят в действие механизм мультипликатора, который порождает изменения дохода и т.д. Описанная схема взаимодействия мультипликатора и акселератора и составляет акселерационно-мультипликационный механизм цикла. Общая модель взаимодействия мультипликатора и акселератора характеризуется следующей формулой дохода Дж.Р. Хикса: Yt = (1 – S) Yt – 1 + V (Yt – 1 – Yt – 2) + At, где Yt – национальный доход; S — доля сбережений в национальном доходе; (1 – S) – доля потребления в нем (или склонность к потреблению); V – коэффициент акселератора; At – автономный спрос. При использовании мультипликационно-акселерационного механизма цикла исходным фактором в цикле считаются различные внешние импульсы, которые приводят в действие данный механизм. Одновременно выделяются своеобразные барьеры (пределы) в экономике, которые являются объективными препятствиями в наращивании (сокращении) тех или иных экономических величин. Например, уровень занятости объективно выступает своего рода физическим барьером, за который не может «перешагнуть» рост реального дохода. Наталкиваясь на «потолок» полной занятости, рост реального дохода прекращается, несмотря на то, что спрос продолжает расти. Но если реальный доход не может возрастать, то производные инвестиции сокращаются до нуля, т.к. их уровень зависит не от объема дохода, а от его прироста. Отсюда неизбежно падение общего спроса и дохода, что вызывает совокупное падение в экономике в целом. Совокупный процесс падения согласно этой точке зрения также не может продолжаться до бесконечности. Барьером для него является величина изношенного капитала, т.е. объем отрицательных инвестиций, который не может превышать величину этого капитала. Как только отрицательные чистые инвестиции в процессе падения достигают данной, предельной для них, величины, их объем уже не меняется, и в результате сокращение дохода начинает замедляться. Но если отрицательное значение дохода замедляется, то сокращаются и отрицательные чистые инвестиции, что ведет к росту дохода. Рост дохода, в свою очередь, приведет к росту производных капиталовложений и, следовательно, к совокупному увеличению спроса и дохода. Государство может выступать генератором делового цикла. Исследование роли государства в выявлении причин кризисов и циклов на современном этапе связано прежде всего с теориями равновесного делового цикла и политического делового цикла14. Теория равновесного делового цикла связана в первую очередь с идеями монетаристов. Согласно этим идеям государства во многих западных странах в послевоенный период выполняют функцию своеобразных генераторов денежных «шоков», которые выводят хозяйственную систему из состояния равновесия, и таким образом поддерживают циклические колебания в экономике. Если правительство, проводя экспансионистскую политику, увеличивает темпы роста количества денег, находящихся в обращении, то после некоторой (в несколько месяцев) задержки темпы роста номинального ВНП начинают ускоряться, приблизительно соответствуя росту денежной массы. При этом сначала практически все ускорение роста номинального ВНП будет представлять собой возрастание реального объема производства, сопровождающееся уменьшением безработицы. По мере продолжения фазы расширения увеличение ВНП будет означать просто рост абсолютного уровня цен. Если же темпы роста денежной массы, находящейся в обращении, замедляются, то соответствующие реакции номинального и реального ВНП, а также абсолютного уровня цен меняются местами15. М. Фридмен и А. Шварц доказали возможность влияния денег на развитие делового цикла на примере изучения динамики денежного обращения в США за период 1867 – 1960 гг. В 1970 – 1980-х гг. точку зрения о том, что государство само нередко является генератором циклических явлений в экономике, стали активно разрабатывать представители такого направления, как теория рациональных ожиданий16. Экономисты, придерживающиеся этого направления, считают, что предприниматели и население благодаря происходящей информационной революции настолько научились оценивать и распознавать истинные мотивы тех или иных экономических решений государственных органов, что могут всякий раз своевременно отреагировать на государственные решения сообразно своей выгоде. В результате цели государственной политики могут остаться нереализованными, а вот явления экономического спада или подъема, вызванные теми или иными действиями государства, принимают более выраженный характер, так что даже небольшие (первоначально) перепады в уровне экономической активности могут превратиться в циклические. Предположим, что в экономике наблюдается тенденция к спаду. Государство, стремясь ее преодолеть, понижает налог на 14 Аукционек С. Проблема государственного регулирования в современной теории цикла // Экономические науки. 1989. № 7. С. 108–114. 15 Долан Э.Дж., Кэмпбелл К.Д., Кэмпбелл Р.Дж. Деньги, банковское дело и кредитно-денежная политика. М.; Л., 1991. С. 244–245. 16 Макконнелл К., Брю С. Экономикс: В 2 т. М., 1992. Т. 1. С. 333, 347. капиталовложения, а именно предоставляет, например, предпринимателям скидку, позволяющую не уплачивать налог с 10% их инвестиционных расходов. Такая мера, безусловно, приведет к росту инвестиционных расходов, что будет стимулировать спрос и тем самым предотвратит спад в экономике. Подобная цепочка развития событий послужит для государственных органов доказательством того, что фискальная политика является хорошим средством для сглаживания цикличности. Но если при наступлении следующего спада хотя бы часть предпринимателей решат, что им не стоит торопиться с капиталовложениями, пока государство не снизит налог, то в результате произойдет временная отсрочка инвестиций. Отсрочка же инвестиций сначала приведет к усилению уже наметившегося спада, а затем, когда государство действительно снизит налог, – к более сильному, чем обычно, потоку инвестиций. В результате государство своей антицикличной политикой усилит и фазу спада, и фазу подъема в экономике, т.е. усугубит, а не смягчит циклические колебания. Теория политического делового цикла базируется на следующих исходных предпосылках. Во-первых, предполагается, что зависимость между уровнями безработицы и инфляции определяется по типу кривой Филлипса, т.е. существует обратная зависимость между данными величинами: чем меньше безработица, тем быстрее растут цены (при этом допускается, что изменения цен зависят не только от текущего уровня занятости, но и от прошлых значений, т.е. что инфляция обладает известной инерцией). Вовторых, принимается предпосылка, что экономическое положение внутри страны существенным образом влияет на популярность правящей партии. В качестве главных экономических показателей, на которые реагирует население, выделяются темпы инфляции и норма безработицы, и считается, что чем ниже их уровень, тем, при прочих равных условиях, больше голосов будет подано на предстоящих выборах за правящую партию (или президента). В-третьих, основной целью внутриэкономической политики правящей партии признается обеспечение себе победы на очередных парламентских (президентских) выборах. Исходя из данных трех предпосылок, характеризуется общая схема политического делового цикла. Смысл ее сводится к следующему. Правительство, стремясь обеспечить победу своей партии на выборах, принимает меры для формирования и поддержания такого сочетания уровней инфляции и безработицы, которые представляются наиболее приемлемыми избирателям. С этой целью администрация сразу после прихода к власти прилагает усилия к снижению темпов роста цен путем искусственного провоцирования кризисных явлений, а к концу периода своего правления начинает решать противоположную по смыслу задачу, т.е. делает все возможное для того, чтобы «подогреть» экономику и поднять уровень занятости. Рост занятости, разумеется, может вызвать рост цен. Но расчет делается на инерцию их движения. К моменту выборов уровень занятости поднимается, что вызывает одобрение у избирателей, а инфляция (неизбежный последующий негативный фактор) пока еще не успевает набрать полной силы. В результате при правильном исполнении такая политика может способствовать привлечению дополнительных голосов и успеху на выборах. Теория реального экономического цикла. Хотя многие западные экономические школы в соответствии с традициями кейнсианства связывают причины деловых циклов с изменениями совокупного спроса, ряд экономистов неоклассического направления в последние годы обосновывают тезис о решающей роли предложения в формировании циклов. С этих позиций главными причинами зарождения экономического цикла считаются изменения в технологии, наличии ресурсов, уровнях производительности труда, т.е. те факторы, которыми определяются возможности совокупного предложения. Согласно позиции сторонников данной теории экономический цикл может возникнуть, например, в связи с ростом мировых цен на нефть. Подорожание нефти может сделать слишком дорогим использование некоторых видов оборудования, что приведет к снижению выработки на одного рабочего, т.е. к снижению уровня производительности труда. Снижение производительности означает, что экономика создает меньший по объему реальный продукт, т.е. сокращается совокупное предложение. Но если сокращаются объемы совокупного предложения, то, следовательно, снижается и потребность в количестве денег (поскольку обслуживается меньшая масса товаров и услуг), а отсюда уменьшаются объемы денежных средств, заимствуемых предпринимателями у банков. Все это приведет к сокращению предложения денег, что вызовет снижение совокупного спроса, причем в той же мере, в какой первоначально снизилось совокупное предложение. В результате произойдет снижение общего объема реального равновесного производства при неизменном уровне цен (т.е. сложится ситуация, схожая с кейнсианской моделью, по которой предполагается возможность сокращения реального выпуска при неизменном уровне цен). 5.4. Основные направления развития антициклического регулирования и их специфика в современной экономике Характеристику теоретических подходов к выработке направлений и методов антициклической (стабилизационной) политики целесообразно строить в соответствии с определенными периодами. Первый период начался со второй половины XIX в. и продолжался до конца 1930-х гг. В этот период явление цикличности в условиях рыночной экономики (как разрушительное для экономики и чреватое серьезнейшими негативными последствиями для населения) рассматривалось преимущественно лишь марксистской школой. При этом регулирование цикличности с целью смягчения или устранения данного явления в рамках капиталистического общества классики марксизма считали в принципе невозможным (или неэффективным) и в качестве единственного реального способа преодоления цикличности выдвигали идею социалистической революции. В западной экономической науке до 1930-х гг. преобладали представления о возможности автоматического (без особого вмешательства государства) преодоления кризисов, в связи с чем отсутствовали скольконибудь серьезные теоретические разработки по формированию специальной антициклической государственной политики. С конца 1930-х и вплоть до 1970-х гг. в разработках по антициклическому регулированию преобладающим был кейнсианский подход. Начиная с 1970-х гг. к этому направлению подключились монетаристы и представители теории рациональных ожиданий. Из-за несхожести позиций по ряду вопросов в течение всех послевоенных десятилетий не утихают дискуссии между представителями данных школ о путях и методах антициклического регулирования экономики (в последние годы наблюдается заметное сближение взглядов по отдельным аспектам и приемам регулирования, в первую очередь между неокейнсианцами и монетаристами). Рассмотрим сначала те направления политики, которые разрабатывались в западных странах исходя из рекомендаций Кейнса (относительно возможностей выхода из глубоких депрессий и спадов, стабилизации занятости и подавления инфляции). Кейнсианство и роль фискальной политики в антициклическом регулировании. С точки зрения Кейнса, для развитой рыночной экономики характерна несовершенная конкуренция и, следовательно, неспособность к полному автоматическому саморегулированию. Для преодоления возможной макроэкономической нестабильности, как полагал Кейнс, нужна активная государственная политика. При этом, поскольку возможная причина нарушения макроравновесия связана с тем, что рост совокупного спроса отстает от роста совокупных доходов, государственная политика должна быть направлена, прежде всего, на стимулирование совокупного спроса. Как известно, в период, когда Кейнс занимался проблемами преодоления нестабильности, точнее, проблемой выхода из Великой депрессии, деятельность государства по регулированию экономики была незначительна и базировалась в основном на классической количественной теории денег. Анализируя рекомендации сторонников этой теории, Кейнс пришел к выводу, что для случаев депрессий, подобных той, которая имела место в 1930-х гг., у данной теории нет сколько-нибудь надежных рецептов оздоровления экономики. В условиях глубоких спадов денежная политика может оказаться не в состоянии существенно переломить ситуацию в экономике. Этот вывод Кейнса в дальнейшем был развит и углублен его последователями – неокейнсианцами. Опираясь на опыт той же Великой депрессии, они, в частности, указывали, что использование денежной политики в форме манипулирования объемами предложения денег и нормой процента может привести к трудной, почти неразрешимой для экономики ситуации «ликвидной ловушки». По сравнению с денежной политикой гораздо более эффективной при решении задач стабилизации экономики Кейнс считал фискальную политику, проводимую с помощью манипулирования государственными расходами и налогами. Фискальная политика, как известно, делится на дискреционную и автоматическую. Кейнс считал целесообразным опираться, прежде всего, на дискреционную политику, т.е. на специальные мероприятия государства по изменению уровней государственных расходов и налогов. В зависимости от фазы цикла государство может проводить или стимулирующую, или сдерживающую дискреционную фискальную политику. Стимулирующая фискальная политика осуществляется в периоды спадов и включает мероприятия, направленные на рост государственных доходов или снижение налогов (или сочетание того и другого). Сдерживающая фискальная политика используется в периоды оживления инфляции, особенно инфляции спроса, и включает в себя уменьшение правительственных расходов или рост налогов (или сочетание того и другого). Если стимулирующая фискальная политика предполагает сознательное допущение и рост бюджетного дефицита, то сдерживающая фискальная политика означает ориентацию на положительное сальдо государственного бюджета. При этом считается, что стабилизирующее влияние на экономику дефицита или излишка доходов бюджета во многом зависит от того, какими методами финансируется дефицит или ликвидируется положительное сальдо бюджета. По мнению ряда экономистов, финансировать дефицит бюджета предпочтительнее за счет выпуска новых денег, а не за счет займов у населения, чтобы не допускать роста ставки процента. При достижении положительного сальдо госбюджета целесообразнее не использовать его для погашения внутреннего долга (что может вызвать снижение ставки процента), а изымать избыточные суммы из оборота. Полное изъятие бюджетного избытка дает гораздо больший сдерживающий эффект экономики, чем использование этого избытка для погашения государственного долга. Наряду с правительственными расходами важным рычагом государственной фискальной политики антициклического характера могут выступать налоги. Решение вопроса о том, в какой мере при антициклическом регулировании опираться на манипулирование правительственными расходами и в какой – на налоги, во многом зависит от доли государственного сектора в экономике той или иной страны, а точнее, от того, насколько оптимальной представляется эта доля тем, кому доверена выработка рекомендаций по антициклическому регулированию. Если среди разработчиков превалирует точка зрения о целесообразности дальнейшего расширения государственного сектора (чтобы компенсировать погрешности и пороки рыночной системы), то в период спада могут преобладать рекомендации о необходимости расширения совокупных расходов за счет роста государственных закупок, а в период роста инфляции – рекомендации ограничивать совокупные расходы за счет увеличения налогов. Если же будет преобладать точка зрения о чрезмерном «разбухании» и низкой эффективности государственного сектора, то в период спада будет рекомендоваться сокращение налогов для обеспечения роста совокупных расходов, а в период инфляции – сокращение государственных расходов, чтобы уменьшить совокупные расходы общества в целом. Таким образом, активная фискальная антициклическая политика может опираться на расширяющийся и на сокращающийся государственный сектор. Монетаризм и роль кредитно-денежной политики в антициклическом регулировании. С конца 1960-х гг., когда рекомендации кейнсианцев по использованию фискальной политики как главного средства стабилизации экономики перестали давать нужные результаты, все более активную роль в выработке направлений, путей и методов регулирования циклов стали играть представители монетаризма. По мнению монетаристов, для регулирования цикличности целесообразнее использовать не фискальную, а кредитноденежную политику государства, которая отличается большей гибкостью, быстротой, фактической независимостью от политических давлений, а также косвенным, опосредованным характером воздействия на экономику. Основными инструментами кредитно-денежной политики являются операции на открытом рынке, изменения резервной нормы и учетной ставки. Если экономика находится в ситуации спада, правительство принимает решение о скупке федеральным резервным банком ценных бумаг на открытом рынке, снижении резервной нормы и учетной ставки. Такой набор решений называется политикой «дешевых денег», т.к. создает большие стимулы для инвесторов. В случае чрезмерного инфляционного роста цен государство принимает меры по сокращению предложения денег, для чего федеральные резервные банки начинают продавать государственные облигации на открытом рынке, увеличивается резервная норма и повышается учетная ставка. Такая система мер называется политикой «дорогих денег». При всей кажущейся простоте и эффективности кредитно-денежной политики фактическое использование ее в качестве средства и рычага стабилизации экономики сталкивается, даже, по мнению самих монетаристов, с определенными трудностями, способными существенно ослабить ее положительное влияние на развитие экономики. В числе этих трудностей главную роль играют такие нежелательные явления, как «циклическая асимметрия»17, т.е. противоположность целей государственного антициклического регулирования и особенностей направленности изменения скорости обращения денег в периоды экономических спадов и подъемов, а также возможность разнохарактерного влияния на экономику денежной политики государства и тенденции спроса на инвестиции. Неизбежность подобных трудностей при использовании в целях стабилизации экономики кредитно-денежной политики побуждает 17 Макконнелл К., Брю С. Экономикс. Т. 1. С. 311. монетаристов утверждать, что нестабильность в экономике вызывается не столько ее объективной неустойчивостью, сколько неправильным кредитноденежным регулированием (в первую очередь ошибками руководящих кредитно-денежных учреждений при проведении дискреционной политики «дешевых» и «дорогих» денег). Чтобы снизить возможность таких ошибок, монетаристы предлагают уделять главное внимание не дискреционной денежно-кредитной политике (с акцентом на стабилизацию процентной ставки), а задаче стабилизации предложения денег с помощью такого недискреционного рычага, как монетарное правило. Это правило устанавливает порядок обеспечения и поддержания синхронности в расширении объемов денежного предложения и объемов производства. Например, согласно расчетам М. Фридмена и его сторонников в США ежегодный темп потенциального роста реального объема ВНП составляет в среднем 3 – 5%, поэтому и массу денежного предложения в этой стране целесообразно устойчиво повышать на 3 – 5% в год. Такое правило, как считают монетаристы, позволило бы устранить главную причину цикличности — изменчивое и непредсказуемое воздействие на экономику дискреционной антициклической кредитно-денежной политики государства. Если бы денежное предложение ежегодно росло на 3 – 5%, то в обществе поддерживался бы достаточный объем ликвидных средств, т.е. такой уровень денежного предложения, который не допускал бы сколько-нибудь значительных сокращений совокупного спроса. В то же время, поскольку рост предложения денег не превышал бы среднего выбранного темпа в 3 – 5%, то отсутствовала бы и возможность для инфляционного расширения расходов. Интересны в этой связи возражения кейнсианцев, которые обращают внимание, например, на изменчивость скорости обращения денег – V (как на протяжении каждого цикла, так и в длительной перспективе). Если V – переменная величина, то постоянный темп роста денежного предложения может способствовать серьезным колебаниям совокупных расходов и вызывать экономическую нестабильность. Рекомендации сторонников теорий рациональных ожиданий и реальных циклов. Схожие с монетаристскими рекомендации по антициклическому регулированию предлагают сторонники теории рациональных ожиданий. Они, как и монетаристы, считают, что для преодоления цикличности государству целесообразней было бы отказаться от дискреционной политики в пользу монетарного правила. Отличие их подхода от позиции монетаристов состоит лишь в том, что последние считают дискреционную политику неэффективной из-за неспособности государственных органов вовремя принимать верные решения в области денежно-кредитной политики, а сторонники теории рациональных ожиданий причину неэффективности этой политики видят в быстрой и рациональной реакции населения на действия государства. Что касается сторонников теории реального экономического цикла, то они вообще не считают целесообразным проведение какой-либо специальной антициклической политики. Поскольку, по их мнению, изменение спроса не является главной причиной цикличности, то регулирование цикла с помощью воздействия на спрос в любом случае будет обречено на неудачу. Если начать стимулировать сферу производства (с целью предотвращения спада), то это вызовет лишь инфляцию. Обеспечение сокращения «добровольной» безработицы, которая сопровождает реальные спады, не должно быть (с позиций сторонников этой теории) предметом заботы общества, т.к. рабочие места готовы для всех, кто согласен трудиться за меньшую реальную зарплату. Стимулировать совокупное предложение также считается нецелесообразным, поскольку потери для общества, вызванные реальными спадами, примерно компенсируются теми выигрышами, которые общество получает от подъемов в экономике. Государству, таким образом, нет необходимости разрабатывать пути и способы стабилизации экономики, а нужно сосредоточивать внимание и усилия на проблеме стимулирования долгосрочного экономического роста. Вопросы для самоконтроля 1. Как в экономике определяются понятия «цикличность» и «цикл»? 2. Перечислите фазы делового цикла и объясните, какую роль играет каждая фаза в развитии экономики. 3. Объясните, почему в последние десятилетия циклические явления в экономике стали менее выраженными. 4. На основе каких показателей и индексов разрабатываются современные прогнозы изменений уровней экономической активности? 5. Какие разновидности экономических циклов вы знаете? 6. Кто является автором теории длинных волн в экономике? Объясните, что порождает длинные волны. 7. Какие теории причин циклов в экономике вам известны? 8. Что собой представляет мультипликационно-акселерационный механизм цикла? Каковы объективные границы роста и падения производства? 9. Как государство может быть генератором делового цикла? 10. В чем состоят особенности регулирования экономических циклов с помощью фискальной и кредитно-денежной политики? ТЕМА 6. ИНФЛЯЦИЯ И БЕЗРАБОТИЦА КАК ФОРМЫ ПРОЯВЛЕНИЯ МАКРОЭКОНОМИЧЕСКОЙ НЕСТАБИЛЬНОСТИ ПЛАН: 6.1. Инфляция и ее виды. 6.2. Социально-экономические последствия инфляции. 6.3. Безработица и ее формы. 6.4. Кривая Филлипса в краткосрочном и долгосрочном периоде. 6.1. Инфляция и ее виды Инфляция представляет собой многофакторное явление, которое выражается в росте цен и в обесценении денежных знаков по отношению к реальным активам. Инфляция – явление, присущее денежной экономике. В экономической истории человечества можно найти примеры инфляции, относящиеся к любому времени и любой стране. Иногда инфляционные процессы затрагивали практически всю мировую экономику. Классический пример – «ценовая революция» в XVI в., а также многочисленные проявления инфляции в ХХ в. как в странах с высоким национальным доходом, так и в развивающихся странах. Повышение цен и излишнее количество денег – это лишь внешние проявления инфляции. Глубинная причина заключается в нарушении пропорций национального хозяйства. В экономической литературе выделяют три основные силы, приводящие к дисбалансу национального хозяйства и инфляции: – государственная монополия на эмиссию бумажных денег, на внешнюю торговлю, на военные и прочие расходы, связанные с функциями современного государства; – профсоюзная монополия, задающая размер того или иного уровня заработной платы; – монополия крупнейших фирм на определение издержек и цен. Все три причины взаимосвязаны и каждая по-своему может вести к росту или падению спроса и предложения, нарушая их баланс. Существенное влияние на инфляцию оказывают адаптивные инфляционные ожидания. Они отражают деформацию психологии населения в условиях инфляции. Рациональное поведение потребителя состоит в том, что при удорожании товара потребитель снижает спрос, наращивает свои сбережения. В результате при снижении спроса цены падают и рыночный механизм срабатывает. В условиях инфляции психология потребителя меняется: он ожидает постоянного повышения цен, и, следовательно, возникают инфляционные ожидания. Потребитель в ситуации роста цен считает необходимым наращивать текущий спрос в ущерб сбережениям. Предприятия реагируют так же, как и потребители: они покупают «впрок» сырье, материалы и накапливают, не продавая, готовую продукцию в ожидании повышения цен. Это усиливает инфляционное давление. Изменяется соотношение между сберегаемой, потребляемой и инвестиционной частями дохода, нагнетается текущий спрос, провоцируется повторное подорожание товаров и услуг. Вызванный этим дефицит сбережений значительно снижает объем кредитных ресурсов, что препятствует росту капиталовложений, производства и предложения. В итоге складывается механизм, который увеличивает цены. А также необходимо отметить, что рост открытости национальных экономик и расширение мирохозяйственных связей увеличивает опасность «импортируемой» инфляции, т.е. той, которая является следствием роста цен на зарубежные ресурсы и колебаний курсов валют. Вне зависимости от того, какие причины вызывают инфляцию, проявляться она может в одной из двух форм: в скрытой форме (подавленная инфляция) или в открытой форме. Данные понятия были введены в научный оборот шведским экономистом Б.А. Хансеном. Он первым дал обзор скрытой (сдерживаемой административным фиксированием цен) инфляции, которая была характерна почти для всех развитых стран в период после 1945 г. Борьба с ней включала такие сильнодействующие средства, как одновременное блокирование цен, нормированное распределение основных товаров, контроль за валютным обменом. Однако все эти меры были временными, и хотя определенным образом деформировали механизм рынка, но не разрушали его. Совершенно иной характер имела подавленная инфляция в социалистических странах. Для них был характерен тотальный административный контроль за ценами и доходами, который заключался в их централизованном планировании. Это привело к почти полному разрушению рыночного механизма, возникновению разрыва между административно установленными ценами и теми, которые выравнивают предложение с инфляционным спросом. Последнее стимулировало перемещение товаров из официальной экономики в теневую и формирование устойчивого дефицита потребительских товаров и факторов производства. Дефицит, в свою очередь, привел к появлению такого феномена, как дефицитные ожидания, которые связаны с опасениями потребителей относительно наличия необходимых им товаров и услуг. Все это приводило, с одной стороны, к пустым полкам в магазинах, очередям, к талонной системе, а с другой – к процветанию черного рынка. Итак, неизбежным спутником подавленной инфляции является хронический дефицит товаров и услуг. В отличие от нее открытая инфляция проявляется в устойчивом повышении среднего уровня цен. Данная инфляция характерна для рыночной экономики со свободными ценами и ограниченным государственным регулированием экономической деятельности. Открытая инфляция обычно измеряется с помощью индекса цен: С помощью индекса цен можно определить темп инфляции по следующей формуле: где Тинф – темп инфляции; Jц(t) – индекс цен данного года; Jц(t – 1) – индекс цен предшествующего года. Количественное изменение инфляции можно установить, используя «правило величины 70», которое позволяет определить число лет, необходимых для удвоения уровня цен: где Т – приблизительное количество лет, необходимых для удвоения темпов инфляции; K – темп ежегодного увеличения уровня цен. Обычно «правило величины 70» применяется, когда нужно установить, за какое время реальный ВНП или сбережения населения удвоятся. В зависимости от темпов инфляционный процесс может иметь разную интенсивность. В связи с этим выделяют разные виды инфляции. 1. Ползучая, или умеренная, инфляция характеризуется медленным ростом цен – до 10% в год. Данный вид инфляции рассматривается как элемент нормального развития экономики и не оказывает серьезного отрицательного воздействия на процесс воспроизводства. При необходимости эта инфляция может быть достаточно легко остановлена. Низкая инфляция наблюдалась в течение последнего десятилетия во многих индустриально развитых странах. Так, в 2000 г. в Японии инфляция составила 0,1%, в США, Великобритании – 2,6%, во Франции – 1,1%18. 2. Галопирующая, или «латинская», инфляция характеризуется более высокими темпами роста цен – до 200% в год. Наличие галопирующей инфляции свидетельствует о возникновении диспропорций в структуре экономики. Умелая политика антиинфляционного регулирования позволила развитым странам избежать перерастания галопирующей инфляции в более тяжелые формы. Для России и стран бывшего Союза в начале 1990х гг. была характерна галопирующая инфляция. Для остановки инфляции в этом случае требуются, как правило, решения не только экономического, но и политического характера. Если же не принимать никаких решений или эти решения будут недостаточно правильными, то галопирующая инфляция при определенных экономических условиях может перейти в стадию гиперинфляции. 3. Гиперинфляция – это экстраординарная ситуация, для которой характерны чрезвычайно быстрые темпы роста цен и уровня инфляции. Нестабильность цен становится столь значительной, что начинает 18 Мир в 2000 году // Эксперт. 2001. № 1, 2. С. 30–37. доминировать в повседневной жизни, приводит к дезорганизации производства и рынка, а также к перераспределению доходов и богатства в обществе. Гиперинфляция оказывает разрушительное воздействие на объем национального производства, занятость и денежное обращение. Гиперинфляция, с одной стороны, возникает в результате бюджетного дефицита, с другой –усугубляет его еще больше. Это явление получило название «эффект Танзи–Оливера» (по имени двух экономистов: В. Танзи из МВФ и Д. Оливера из Университета в Буэнос-Айресе). Приводятся различные формальные критерии гиперинфляции. Так, П. Самуэльсон гиперинфляцией считает инфляцию, составляющую более 200% годовых, Ф. Кэган – более 50% в месяц, или свыше 13 000% в год. И хотя Ф. Кэган признавал произвольный характер своего критерия, все же он считал его удовлетворительным для исследования соотношения между динамикой денежной массы и уровнем цен в случаях крайне высокой инфляции. Во всей мировой истории вплоть до 1990-х гг. отмечено только 15 случаев гиперинфляции. Но необходимо отметить, что в течение 1980-х гг. многие страны пережили высокую инфляцию с темпами, превышающими 100% в год, – 50 случаев в 15 странах. Выделяют три периода, когда в ряде стран возникала гиперинфляция: 1-й этап – окончание Первой мировой войны; 2-й этап – окончание Второй мировой войны; 3-й этап – долговой кризис 1980-х гг. 1-й этап – Австрия, Германия, Венгрия, Польша, Советская Россия с 1921 по 1924 г. – это была обстановка хаоса, царившего после окончания Первой мировой войны. Так, в Германии за 15 месяцев цены выросли на 1 трлн процентов. В своей высшей точке месячные темпы инфляции достигали 30 000% в месяц, что соответствовало приблизительно 20% в день. То есть цены в точке гиперинфляции удваивались менее чем за четыре дня. И для того чтобы защитить людей от катастрофического обесценения денег, на многих предприятиях работникам выдавали зарплату дважды в день, чтобы они могли ходить по магазинам во время обеденного перерыва и избегать тем самым падения реальной стоимости денежных остатков, которое произошло бы, дождись они конца рабочего дня. Некоторые фирмы платили своим работникам теми товарами, которые они производили, давая возможность выходить и обменивать эти товары непосредственно на еду. В некоторых ресторанах люди заказывали по две кружки пива сразу, т.к. пена на пиве оседала медленнее, чем росли цены. 2-й этап – Китай, Греция, Венгрия. Наиболее высокий из всех известных уровень инфляции наблюдался в Венгрии (август 1945–июль 1946 гг.), когда уровень цен за год вырос в 3,8 · 1027 раз при среднемесячном росте в 19,8 раза. 3-й этап – период гиперинфляции пришелся на 1980-е гг. и затронул такие страны, как Аргентина, Никарагуа, Боливия, Бразилия, Перу, Польша, Югославия. Во всех странах, кроме Никарагуа, не было войны. Основными причинами явились кризис внешнего долга, бремя выплат по которому составляло большую долю бюджетных расходов, и проведение популистической политики. В Польше и Югославии это было связано отчасти с реформированием экономики – переходом от плановой к рыночной. Существуют и другие критерии, в соответствии с которыми выделяют иные виды инфляции: сбалансированность и ожидаемость. При сбалансированной инфляции цены растут умеренно и стабильно. Все остальные макроэкономические показатели изменяются практически адекватно. При несбалансированной инфляции цены на товары подскакивают вверх разномоментно и экономика не успевает приспособиться к изменяющимся условиям. Также можно выделить ожидаемую и неожиданную инфляцию. Под ожидаемой инфляцией понимается инфляция, которая предсказывается и прогнозируется заранее, т.е. правительство ее планирует при разработке госбюджета. Неожиданная инфляция характеризуется внезапным скачком цен, что негативно сказывается на денежном обращении и налогообложении, а также может спровоцировать и подстегнуть инфляционные ожидания. Для общества менее опасна ожидаемая и сбалансированная инфляция, чем инфляция неожиданная и несбалансированная – ситуация, с которой столкнулась наша страна после либерализации цен в 1992 г. Открытая инфляция может протекать в различных формах. Это: – инфляция спроса; – инфляция издержек (предложения); – структурная инфляция. Инфляция спроса (рис. 6.1) обычно возникает при полной занятости и полной загруженности производительных мощностей. В этом случае повышение спроса на какой-либо товар вызывает производственный спрос на ресурсы и последующий рост цен на них. Если бы часть ресурсов до этого была не задействована, они могли бы вовлекаться в производство при уже действующих ценах. Но рост спроса при полной загруженности мощностей и занятости не подкрепляется эластичным расширением предложения, поэтому цены растут. Если государство увеличивает военные расходы и социальные программы в период полной занятости ресурсов, то оно неизбежно попадает в инфляционную ловушку. Особенно предрасположена к инфляции спроса экономика, отличающаяся чрезмерным использованием наличных производственных ресурсов, в частности та, в которой поддерживается полная занятость или почти отсутствует безработица. Любой скачок спроса в таких условиях оборачивается длительным ростом цен. Рис. 6.1. Инфляция спроса Инфляция издержек означает рост цен, спровоцированный увеличением издержек производства в условиях недоиспользования производственных ресурсов. Увеличение издержек производства на единицу продукции приводит к сокращению прибыли и объема продукции, которые предприятия готовы предложить при существующем уровне цен. В результате уменьшается предложение товаров и услуг и увеличиваются цены. Смещение кривой совокупного предложения влево (рис. 6.2) с AS 1 до AS2 в результате действия упомянутых причин отражает увеличение издержек на единицу продукции, цены возрастают с Р1 до Р2 и объем реального ВНП сокращается с Q1 до Q2. Рис. 6.2. Инфляция издержек Основным источником инфляции предложения является рост издержек вследствие роста заработной платы и цен на сырье и энергию. Так, профсоюзы, стремясь повысить уровень заработной платы трудящихся, зачастую дают мощный импульс раскручиванию инфляционной спирали «зарплата – цены». Она возникает тогда, когда увеличение зарплаты опережает рост производительности труда. С другой стороны, раскручивание спирали поддерживает и предприятия, которые могут закладывать возросшие издержки в цены. Одним из источников инфляции, инспирированной затратами, являются шоки предложения, которые представляют собой резкие нарушения в предложении, не связанные с изменениями в совокупном спросе. Данный термин (шок предложения) появился сравнительно недавно, после резкого повышения цен на нефть странами ОПЕК в 1974 и 1979 – 1980 гг. Он отражает характер реакции стран-потребителей нефти на такое повышение. В настоящее время под данным термином понимается резкое повышение цен на любые факторы производства (за исключением зарплаты), вызывающее рост издержек производства и общий рост цен. Наибольшее воздействие на уровень и темпы инфляции оказывает повышение цен на такие факторы, которые используются практически всей экономикой. Это и электроэнергия, и энергоносители, и транспортные услуги, и арендная плата и т.п. Но вместе с тем необходимо учитывать, что и менее масштабные изменения в предложении также могут вызвать широкую ответную реакцию экономики, которая проявляется в изменении инфляционных ожиданий экономических субъектов. Так, например, ожидая повышения цен на ресурсы, предприниматели начнут повышать цены на товары и услуги; домашние хозяйства, ожидая повышения цен на блага, будут стремиться к продаже факторов производства по более высоким ценам. Структурную инфляцию вызывает макроэкономическая межотраслевая несбалансированность. Несостыкованность отраслей приводит к тому, что часть из них не может быстро насытить рынок товарами. Это приводит к хроническому неудовлетворенному спросу на определенную продукцию, что взвинчивает цены. Структурная инфляция считается труднопреодолимой, т.к. для борьбы с ней требуются значительные инвестиционные вливания, отдачу от которых нельзя получить за короткий срок. 6.2. Социально-экономические последствия инфляции Инфляция отрицательно влияет на все стороны жизни общества и поэтому рассматривается как социальное зло. Негативные последствия инфляции очевидны: она обесценивает результаты труда, уничтожает сбережения физических и юридических лиц, препятствует долгосрочным инвестициям и экономическому росту, провоцирует «бегство» национального капитала за границу и т.д. И не случайно термин «социальные» употребляется при характеристике последствий инфляции. Это связано с тем, что главным отрицательным моментом является перераспределение доходов и богатства. Инфляция перераспределяет доходы между дебиторами и кредиторами при неизменной процентной ставке. Причем выигрывают дебиторы на всех уровнях, т.к. ссуда берется при одной покупательной способности денег, а возвращается, когда на эту сумму можно купить гораздо меньше. От инфляции выигрывают люди, которые получили кредит на освоение дачных участков и т.п.; выигрывает правительство, которое накопило большой государственный долг, – все они отдают долги денежной суммой, которая имеет меньшую покупательную способность. Инфляция особенно тяжела для тех категорий населения, которые получают фиксированные доходы: пенсионеры, учащиеся, бюджетники. Именно у данных слоев населения преобладающую роль играют наличные денежные средства и накопления. С ростом же цен их реальная стоимость падает. Высокий уровень инфляции приводит к перераспределению дохода между классами. Быстрое социальное расслоение, углубление имущественного неравенства влияют на благосостояние населения через сбережения и текущее потребление. Постоянное удорожание товаров первой необходимости, которые относятся к разряду товаров неэластичного спроса, приводит к прямому снижению уровня жизни беднейших слоев населения. Высокообеспеченная же часть населения теряет лишь сберегаемую часть своих доходов. Текущее потребление данной категории населения не только не страдает, но и может возрастать. Инфляция увеличивает стоимость недвижимого имущества (зданий, квартир, антиквариата, драгоценностей и т.п.). Рост цен на эти товары обгоняет общий уровень инфляции в стране. Инфляция может приводить к скрытой конфискации денежных средств у населения и предприятий через налоги. Это происходит при прогрессивной системе налогообложения. Из-за роста номинального дохода налогоплательщик автоматически попадает в более высокую группу налогообложения. Для того чтобы избежать этого, развитые страны Запада проводят индексацию налоговых ставок с учетом темпов инфляции. Но данное мероприятие малоэффективно, т.к. в силу несбалансированного роста цен происходит перераспределение богатства, усиливается отрыв номинального значения дохода в разное время с разной скоростью. Единая индексация не может уловить подобных нюансов, она оценивает все доходы формально. В этой ситуации и государство страдает от инфляции, т.к. пока налоги доходят до государственной казны, они обесцениваются. Инфляционные процессы подрывают стимулы роста на базе научнотехнического прогресса. Так как внедрение в производство новой техники обходится все дороже, для предпринимателя выгоднее использовать устаревшее, но более дешевое оборудование. Инфляция приводит к тому, что предпринимателям невыгодно делать долгосрочные инвестиции. Чем длиннее срок инвестиций, тем больше обесценение. Большая часть капитала перемещается из сферы производства в сферу обращения и используется для спекулятивных операций. Рост инфляции изменяет структуру и уменьшает реальные доходы государственного бюджета. Возможности государства для проведения экспансионистской фискальной и монетарной политики сужаются. Возрастают бюджетный дефицит и государственный долг, запускается механизм их воспроизводства. Повышается спрос на более стабильную иностранную валюту. Увеличиваются утечка капиталов за границу, число спекуляций на валютном рынке, что, в свою очередь, будет ускорять рост цен. Уменьшается политическая стабильность общества, возрастает социальная напряженность. Столь многообразные негативные социальные и экономические последствия инфляции заставляют правительства разных стран проводить определенную экономическую антиинфляционную политику. Антиинфляционная политика подразделяется на активную и адаптивную. Активная политика направлена на ликвидацию причин, вызывающих инфляцию. Адаптивная политика представляет собой приспособление к условиям инфляции, смягчение ее отрицательных последствий. Адаптивная политика предполагает индексацию доходов, а также соглашения с предпринимателями и профсоюзами о темпах роста цен и зарплаты. Коэффициент индексации должен строиться с учетом темпов инфляции, но в связи с тем, что инфляция не прекращается, индексацию время от времени приходится повторять. Достоинствами адаптивной антиинфляционной политики являются смягчение социальной напряженности, создание предела падения уровня жизни. Но достигаются эти результаты тяжелой ценой: затягивается период выхода из инфляционной волны. С этой целью индексация применялась в таких странах, как Бразилия и Израиль, когда инфляция там измерялась двузначными и даже трехзначными цифрами. Если индексация достаточно тесно увязана с темпами инфляции, то она может оказать и понижающее давление на инфляционные ожидания. Если инфляционные процессы вызваны резким нарушением (шоком) предложения, а не избыточным спросом, то индексация может стать причиной инфляционной спирали, как это происходило в Израиле во время нефтяного шока в 1970-х гг. К адаптивным мерам можно отнести и уже упоминавшуюся политику «доходы – цены». Эффективность данной политики в 1960-е гг. в странах с рыночной экономикой оказалась не столь высокой, как того хотелось. В результате в середине 1970-х гг. практически все развитые страны отказались от ее применения. Адаптивная политика не устраняет причины инфляции, а лишь временно сглаживает ее последствия. Борьба же с инфляцией имеет место лишь тогда, когда снимаются вызвавшие ее причины, т.е. необходима активная политика. Инфляция – это результат дисбаланса между совокупным спросом и совокупным предложением, когда спрос опережает предложение. Поэтому антиинфляционная политика обязательно должна включать два блока: – регулирование совокупного спроса; – регулирование совокупного предложения. Сократить совокупный спрос можно денежной реформой конфискационного плана. Основная ее цель – уменьшить количество денег у населения. В условиях гиперинфляции данная мера является единственным выходом. Конфискационные денежные реформы проводились во многих странах мира: в Германии (1922, 1948), Венгрии (1946), СССР (1947) и т.д. Реформы такого типа предполагают проведение обмена старых денег на новые в определенном соотношении без изменения номинального уровня доходов и цен. При этом на суммы подлежащих обмену старых денег нередко накладываются определенные ограничения, иногда дифференцированные для различных экономических субъектов. Денежная реформа – это сильное средство. Для сдерживания совокупного спроса возможны не столь радикальные меры: сокращение дефицита госбюджета за счет уменьшения госрасходов и увеличения налогов, переход к жесткой кредитно-денежной политике, стабилизация валютного курса путем его фиксирования. Уменьшение бюджетного дефицита связано, прежде всего, с освобождением его от чрезмерных социальных программ и от поддержания дотациями и субсидиями неэффективного производства. Каждая страна выбирает свой путь антиинфляционной политики. Это могут быть как «шоковые» меры, так и меры, способствующие постепенному угасанию инфляции. Достоинство шоковой терапии состоит в том, что при ее последовательном проведении у экономических субъектов возникает доверие относительно намерений правительства, и их инфляционные ожидания снижаются. Издержки шоковой терапии связаны с достаточно резким спадом производства и ростом безработицы, социальной напряженности в результате ухудшения экономического положения. В странах с невысоким жизненным уровнем данная программа не приводит к желаемому эффекту даже в том случае, если удается перебороть гиперинфляцию. Падение спроса настолько понижает емкость рынка, что становится невыгодным организовывать новое производство, т.к. данная продукция может не найти спроса. В подобную ситуацию попала Боливия. В таких странах антиинфляционная программа не должна опираться на рецепты, резко усиливающие спад производства. Примерами стран, в которых шоковая терапия была удачной, могут служить Польша, оказавшаяся осенью 1989 г. на грани гиперинфляции, Эстония, Латвия, Литва (1992). Эти страны защитили себя от влияния инфляционных процессов в странах рублевой зоны введением собственной валюты. Были ликвидированы большинство субсидий и дотаций, бюджетный дефицит был сведен к минимуму. Но кроме шоковой терапии могут применяться меры для постепенного угасания инфляции. К преимуществам данной политики относится сохранение относительной социальной стабильности, а к недостаткам — неопределенность экономической политики и высокий уровень инфляционных ожиданий. Это были меры, направленные против инфляции спроса, подобные же меры можно применить и к инфляции издержек. К ним относятся: политика сдерживания цен и доходов, борьба с монополизмом в экономике и развитие рыночных институтов, а также стимулирование производства, которое включает в себя снижение налогов, развитие конкуренции и т.п. Сторонники политики сдерживания цен и доходов считают, что можно добиться видимых результатов за достаточно короткий срок, погасить инфляционные ожидания. Для того чтобы достигнуть устойчивого компромисса между ростом цен и заработной платой, правительство организует переговоры между администрацией крупных предприятий и профсоюзами. Противники данной политики считают, что предприниматели и профсоюзы добровольно не будут соблюдать установленные правительством ориентиры, а найдут способ обхода ограничений роста цен, снижая качество продукции, изменяя вес фасованных готовых продуктов и т.п. Политика сдерживания цен и доходов препятствует нормальному функционированию рыночного механизма, переливу ресурсов и капиталов. Эффективность проводимой в 1960-е гг. политики доходов в странах с рыночной экономикой оказалась не столь высока, как того хотелось бы. В результате в середине 1970-х гг. практически все развитые страны отказались от ее применения, но в ряде развивающихся стран в 1980-е гг. данная политика использовалась для борьбы с инфляцией. Результаты ее неоднозначны. В Израиле и Мексике она была успешной, а в Аргентине, Бразилии, Перу не дала положительного эффекта. Инфляционные процессы российской экономики связаны с общим расстройством хозяйства, разрывом экономических связей, быстро растущими ценами на топливо, энергоресурсы, с повышением транспортных тарифов, глубокими структурными диспропорциями в экономике. Толчок росту цен дают в нашей стране не только денежные, но и производственные и рыночные факторы. Государство пока не освоило все методы борьбы с инфляцией. Единственным активным инструментом макроэкономического регулирования деятельности хозяйствующих субъектов является денежная политика, с помощью которой была подавлена инфляция спроса и частично погашены инфляционные ожидания. В сложившейся ситуации государство должно разработать эффективную и регулируемую инвестиционную политику, провести реформу налоговой системы, снизить ставку рефинансирования и доходность государственных казначейских обязательств, активизировать борьбу с теневой экономикой, коррупцией. Для ограничения инфляции издержек необходимо заключить межотраслевые соглашения по ценам, которые позволили бы уменьшить аппетиты естественных монополистов – РАО «Газпром», РАО «ЕЭС России», МПС и др. Основная задача антиинфляционной политики заключается в том, чтобы сделать инфляцию управляемой, а ее уровень достаточно умеренным. Для этого используются денежно-кредитные инструменты, налоговые, бюджетные методы, различные стабилизационные программы, включая проведение радикальных денежных реформ. Таким образом, добиться снижения инфляции можно задействовав весь арсенал средств борьбы с ней, накопленный в мировой теории и практике, но обязательно адаптируя его к условиям своей страны. Многие политики для оценки состояния экономики используют так называемый «индекс нищеты», представляющий собой сумму уровней безработицы и инфляции. Поэтому наряду с изучением инфляции также необходимо исследовать такое понятие, как безработица. 6.3. Безработица и ее формы Безработица – неотъемлемое свойство рыночной системы хозяйствования. Об этом свидетельствует история развития рыночной экономики. Безработица оказывает прямое и сильное воздействие на каждого человека. Потеря работы для большинства людей означает снижение уровня жизни и наносит серьезную психологическую травму. По методологии Международной организации труда (МОТ) безработным считается тот, кто в настоящий момент не имеет работы, ищет ее, готов к ней приступить и не обладает другими источниками доходов, кроме заработной платы в сфере оплачиваемой занятости. В России безработными считаются трудоспособные граждане, не имеющие работы и заработка, зарегистрированные в органах службы занятости в целях поиска подходящей работы и готовые приступить к ней. Но необходимо отметить, что принятая система учета не отражает истинного положения: большинство безработных не регистрируются на биржах труда, предпочитая самостоятельно искать работу. Это происходит по многим причинам, в том числе и из-за низкого уровня получаемых пособий. Существует множество концепций, объясняющих причины возникновения безработицы. Обычно выделяют три основных направления: неоклассическое, кейнсианское, монетаристское. Неоклассическое направление рассматривает безработицу как добровольное явление, вызванное слишком высокими требованиями к оплате труда. Дж.М. Кейнс и его последователи считали, что наряду с добровольной существует и вынужденная безработица, при которой человек не может получить работу даже при желании работать за меньшую оплату. Это связано с недостаточным количеством совокупных расходов в экономике. Согласно монетаристскому направлению безработица является следствием деформации и негибкости рынка труда. Изучение безработицы необходимо для совершенствования мер государственной политики, влияющих на занятость. В экономической теории используют два показателя, которые могут обрисовать объективную картину экономической нестабильности на рынке труда. Это уровень безработицы и средняя ее продолжительность. Уровень безработицы измеряется как доля официально зарегистрированных безработных к числу занятых в производстве. Продолжительность безработицы характеризует среднее время перерыва в работе. Но необходимо отметить, что наличие общего подхода к определению безработицы не гарантирует одинаковые методы измерения безработицы в разных странах. Различают добровольную и вынужденную безработицу. Добровольная безработица возникает в силу того, что определенная категория людей по своему психологическому складу или иным причинам не хочет работать. Вынужденная безработица возникает в условиях негибкой цены труда, при наличии фиксированной заработной платы. Причиной вынужденной безработицы является также низкий уровень эффективного спроса. Безработица представляет собой неоднородное социально-экономическое явление. По характеру выражения и причинам, ее вызывающим, она делится на фрикционную, структурную, циклическую. Фрикционная безработица отражает текучесть кадров, связанную с переменой места жительства, сменой профессии, сменой этапов жизни. Среди совокупной рабочей силы какая-то часть людей постоянно находится в движении, перемещаясь на новые места. Главными признаками такой безработицы являются ее низкая продолжительность, а также то, что она не связана с переобучением и приобретением новой квалификации. Структурная безработица – временная потеря работы частью трудоспособного населения вследствие изменений в структуре производства: развития новых, высокотехнологичных направлений, сокращения устаревших отраслей и производств. Эти изменения приводят к трансформации структуры спроса на рабочую силу. Предложение рабочей силы – более инертный элемент рынка труда, который зачастую не соответствует по качественным параметрам изменившемуся спросу на труд. А поскольку невозможно быстро переподготовить ранее занятых работников и подготовить новых, то возникает дисбаланс спроса и предложения в различных отраслях. Структурная безработица существенно возросла в промышленно развитых странах в 1970–1980-х гг. в период глубокой структурной перестройки экономики. Это выразилось в росте требующих высококвалифицированного труда числа вакансий при одновременном увеличении количества безработных. В нашей же стране структурная безработица специфична. Происходит рост числа незанятых среди высококвалифицированных кадров и в то же время увеличивается количество вакансий ручного малои неквалифицированного труда. Воздействие прогрессивных сдвигов на занятость можно ожидать только после выхода экономики страны из кризиса. Структурная безработица отличается от фрикционной тем, что имеет более продолжительный характер. Если структурная безработица связана с относительным сокращением спроса на рабочую силу на отдельные профессии, специальности, то циклическая безработица приводит к абсолютному падению спроса на рабочую силу в период спада производства из-за промышленного кризиса и депрессии. Различие между циклической, фрикционной и структурной безработицей помогает экономистам в диагностировании общего состояния рынка труда. Помимо основных типов безработицы существуют различные ее модификации. Технологическая безработица – одна из форм структурной безработицы, возникающая в результате внедрения новых технологий и нового оборудования, которое ведет к замене людей машинами и высвобождению их. При этом если объем рынка возрастает, то занятость увеличивается в основном за счет вовлечения работников новых профессий и более высокой квалификации. Сезонная безработица обусловлена колебаниями в объеме производства определенных отраслей в зависимости от времени года: некоторые виды строительных, сельскохозяйственных работ, промыслов и т.д. обеспечивают занятость только в течение определенных сезонов. Молодежная безработица характеризуется непропорционально высоким удельным весом молодежи (от 16 до 24 лет) в составе безработных. Застойная безработица охватывает людей, которые не хотят (а со временем и не могут) работать. В реальной экономике не может быть стопроцентного вовлечения в производство всего трудоспособного населения страны. Полная занятость не означает абсолютного отсутствия безработицы. Большинство экономистов признают закономерным и необходимым в условиях рынка существование определенного «естественного уровня безработицы». Данный термин был введен в экономическую литературу в 1968 г. американским экономистом М. Фридменом для характеристики уровня безработицы в условиях долгосрочного равновесия. Естественная безработица фактически поглотила те типы, которые до 1960-х гг. назывались фрикционной и структурной безработицей. Уровень безработицы при полной занятости называется естественным уровнем безработицы. Данный показатель имеет устойчивую тенденцию к росту. Так, если в 1960-е гг. в промышленно развитых странах этот показатель составлял 4–5%, то в 1970–1980-е гг. он вырос до 7–8%. На естественный уровень безработицы оказывают влияние такие факторы, как минимальная ставка заработной платы, величина пособий по безработице и др., т.е. уровень социально-экономической защищенности граждан страны, авторитет профсоюзов, склонность людей к трудовой деятельности. Помимо названных факторов на естественный уровень безработицы оказывает влияние динамика фактической безработицы. Увеличение данной безработицы в период продолжительных спадов производства завершается возвращением ее не к исходному, а к более высокому естественному уровню. Если фактический уровень безработицы превышает естественный уровень безработицы, то страна недополучает часть ВНП. Исчисление потенциальных потерь продукции и услуг в результате роста безработицы осуществляется на основе закона, который был сформулирован американским экономистом А. Оукеном. Согласно закону Оукена превышение фактического уровня безработицы на 1% приводит к уменьшению фактического уровня ВНП по сравнению с потенциально возможным ВНП в среднем на 2,5%. 6.4. Кривая Филлипса в краткосрочном и долгосрочном периоде В кейнсианской модели инфляция и безработица не могут существовать одновременно. Этот вывод был подтвержден эмпирическими данными, полученными английским экономистом А. Филлипсом в 1958 г. Используя данные статистики Великобритании за 1861–1956 гг., А. Филлипс построил кривую, отражающую обратную зависимость между изменением ставок заработной платы и уровнем безработицы. Теоретическую базу под расчеты А. Филлипса подвел канадский экономист Р. Липси. Поскольку рост заработной платы является одним из важнейших факторов инфляции, то в модифицированном виде кривая Филлипса была представлена обратной зависимостью между ростом цен Р и уровнем безработицы U (рис. 6.3). Рис. 6.3. Кривая Филлипса в краткосрочном периоде Кривая Филлипса показывает, что между безработицей и инфляцией есть стабильная и предсказуемая обратная связь. В экономике существует уровень занятости, при котором цены практически не растут. В 1960-е гг. кривая Филлипса не подвергалась сомнению. Основной вывод, который следовал из полученной закономерности, состоял в том, что экономическая политика должна быть нацелена на нахождение некой золотой середины между допустимыми уровнями инфляции и безработицы. Однако в 1970-е гг. шоки предложения вызвали стагфляцию. Стагфляция – это сочетание инфляции и стагнации (застой в производстве), сопровождаемое ростом безработицы. Монетаристы в отличие от кейнсианцев считали, что обратная связь между безработицей и инфляцией возможна только в краткосрочном периоде. В долгосрочном периоде кривая Филлипса является абсолютно неэластичной к изменению цен при достижении полной занятости и становится вертикальной (рис. 6.4). Рис. 6.4. Кривая Филлипса в долгосрочном периоде Кейнсианская школа объясняет возникновение стагфляции чередой срывов предложения: это и четырехкратное повышение цен на нефть и нефтепродукты странами ОПЕК, и продовольственный кризис в мире из-за неурожая в ряде стран, и снижение темпов прироста производительности труда. По-другому объясняют стагфляцию представители неоклассической школы — с помощью теорий адаптивных и рациональных ожиданий. Обе эти теории исходят из того, что в экономике существует естественный уровень безработицы. Достигнув его, экономика приходит в устойчивое положение. Любое отклонение от него будет порождать инфляцию или дефляцию. Теория адаптивных ожиданий. Согласно данной теории хозяйствующие субъекты формируют свои представления об ожидаемой инфляции, исходя из предшествующих темпов роста цен. Эти ожидания достаточно устойчивы. Увеличение совокупного спроса (рис. 6.5) может на некоторое время увеличить прибыли, а также, соответственно, выпуск и занятость (от А1 к В1). Но номинальная зарплата вскоре повысится, сокращая прибыли и ликвидируя, следовательно, краткосрочный стимул к производству и занятости (от В1 к А2). Поэтому в долгосрочном плане не существует зависимости между уровнями инфляции и безработицы; долгосрочная кривая Филлипса имеет вид вертикальной прямой. По теории адаптивных ожиданий хозяйственные единицы не могут точно учесть ожидаемую инфляцию. В противоположность ей теория рациональных ожиданий предполагает, что бизнес и домохозяйства владеют необходимой информацией и могут делать правильные выводы из ее анализа. В результате работающие по найму могут достаточно точно предвидеть рост цен и компенсировать его, добиваясь повышения номинальной зарплаты. Следствием этого будет отсутствие дополнительных прибылей и стимулов для расширения производства даже в краткосрочном периоде. Кривая Филлипса примет вид вертикальной линии. Весь рост спроса будет компенсироваться ростом цен. Рис. 6.5. Теория адаптивных ожиданий Основной вывод теории рациональных ожиданий заключается в следующем: монетаристская политика будет эффективна лишь в том случае, если она будет непредсказуемой. И в заключении можно сказать, что в настоящее время большинство экономистов признают традиционный вид кривой Филлипса в краткосрочном периоде и практически полное отсутствие взаимосвязи между инфляцией и безработицей в долгосрочном периоде. Вопросы для самоконтроля 1. Что такое инфляция и как ее измерить? 2. Каковы причины инфляции? 3. Назовите основные формы инфляции. 4. Перечислите виды инфляции. 5. Выгодна ли инфляция государству? 6. Каковы основные формы безработицы? 7. Как рассчитывается норма безработицы? 8. Какова взаимосвязь между инфляцией и безработицей? 9. Чем отличается теория адаптивных ожиданий от теории рациональных ожиданий? 10. Каковы признаки открытой и подавленной инфляции? Почему подавленная инфляция приносит экономике в долгосрочном периоде больший вред, чем открытая? 11. Почему рыночный механизм не может обеспечить полную занятость ресурсов? 12. Почему при циклической безработице потери общества превосходят потери граждан, оказавшихся без работы? ТЕМА 7. ГОСУДАРСТВЕННОЕ МАКРОЭКОНОМИЧЕСКОЕ РЕГУЛИРОВАНИЕ ПЛАН 7.1. Экономическая роль государства в рыночной экономике. 7.2. Фискальная политика государства. 7.3. Денежно-кредитная политика государства. 7.4. Политика доходов. 7.1. Экономическая роль государства в рыночной экономике Следует ли государственным структурам вмешиваться в экономику? А. Смит – родоначальник экономической теории – утверждал, что люди, преследуя свои собственные интересы, направляясь как бы невидимой рукой рынка, содействуют интересам общества. Если ресурсы распределяются эффективно, так, что желания потребителей удовлетворяются, нужно ли вмешательство государства в экономику? Важнейшим аргументом государственного вмешательства в экономические процессы является несовершенство рынка. Кроме того, имеются коллективные или общественные товары, производство которых не обеспечивается рынком. К ним можно отнести также защиту окружающей среды, образование для всех членов общества, проблемы фундаментальной науки и т.д. Экономические функции правительства разнообразны, составить их исчерпывающий перечень сложно. Выделим основные направления его деятельности, хотя возможно их частичное совмещение. Первое направление задач связано с тем, что необходимо поддерживать и облегчать действие рыночной системы. Здесь можно отметить следующие функции: 1. Разработка правовой базы экономики. К ней относятся законы о предпринимательской деятельности, налогообложении, банковской системе и т.д. 2. Обеспечение нормальной работы рыночного механизма. Сюда включаются защита рынка от монополизации, антиинфляционная политика и пр. Второе направление задач призвано модифицировать рыночный механизм для выполнения важных общественных функций. Особое значение имеют: 3. Стабилизация экономики, которая включает такие актуальные в настоящее время проблемы, как сдерживание безработицы, повышение цен, стимулирование экономического роста. 4. Перераспределение доходов и национального богатства для ликвидации чрезмерного неравенства в обществе. 5. Корректировка распределения ресурсов для изменения структуры общественного продукта. Это, например, выделение средств на здравоохранение, образование, защиту окружающей среды и пр. 6. В развитых странах к перечисленным функциям прибавляются обеспечение конкурентоспособности национальных товаров и услуг на внутреннем и мировом рынках, отстаивание национальных интересов на мировом уровне. Государство выполняет свои функции, применяя различные методы, к которым предъявляются следующие требования: – действия государства не должны разрывать рыночные связи. Нежелателен административный контроль за ценами, недопустимо директивное планирование, непосредственное распределение ресурсов и предметов потребления; – влияние на рынок должно осуществляться преимущественно экономическими методами, преобладание административных рычагов способно полностью разрушить рыночный механизм; – экономические регуляторы не должны ослаблять или заменять рыночные механизмы, например нельзя с помощью дотаций бесконечно поддерживать существование неконкурентоспособных предприятий, хотя и с целью сохранения занятости; – необходимо постоянно контролировать положительные и отрицательные последствия принимаемых решений, нести ответственность за долгосрочные результаты. Так, структурная перестройка экономики приводит к высвобождению работников, осложнению ситуации на рынке труда, которую государство должно урегулировать; – имеется специфика экономической деятельности в разных странах и отдельных регионах одной и той же страны, которую государство должно учитывать. В России к ней можно отнести отсутствие традиций свободного предпринимательства к началу реформ, патерналистские действия государства по отношению к работникам в социалистический период, низкий уровень доходов, не позволяющий большинству населения удовлетворять свои потребности в жилье, услугах здравоохранения и образования по рыночным ценам. Если государство переступает необходимые рамки, например, продолжает распределять ресурсы, сохраняя отсталые в технологическом отношении рабочие места длительное время, устанавливая чрезмерно высокие налоги для обеспечения высокого уровня социальной защиты, то консервируются не соответствующая современному периоду структура экономики и низкий уровень жизни народа. В результате страдают те, ради кого осуществлялось вмешательство в экономику. Во многих странах мира существует целый ряд предприятий, образующих государственный сектор в народном хозяйстве. В нем производится значительное количество электроэнергии, оказываются услуги связи, транспортные и т.д. Некоторые государственные предприятия являются довольно эффективными и успешными с коммерческой точки зрения. Однако в целом государственный сектор уступает частному по экономическим показателям. Причины этого различны. Так, государственные предприятия не могут быть независимыми от правительства и получают от него финансовую помощь в критических ситуациях. К ней относятся дотации, налоговые льготы, списание кредитов, гарантированный сбыт в виде государственного заказа. У такого предприятия нет обязательств перед акционерами, ему не грозит банкротство. Это может привести к более высокому уровню затрат на производство, технологическому отставанию, менее совершенной организации производства, чем в частных фирмах. С другой стороны, на государственные предприятия действуют политические факторы, связанные с амбициями политических лиц, сменой правительственного курса, задачами региональных органов власти. Вследствие этого может увеличиваться доля прибыли, направляемая в бюджет, сохраняться больше, чем нужно, работников для сокращения безработицы. Складывается неясная, тревожная обстановка, предсказать которую порой даже труднее, чем рыночную конъюнктуру. Работники государственных предприятий попадают в сложное положение. В случае чрезвычайных ситуаций им в первую очередь грозит замораживание заработной платы, ограничение прав в конфликтах с администрацией, включая запрет на забастовки, изъятие части прибыли и многое другое. Поэтому приватизация, проводившаяся в 1980-е гг. в развитых странах, например в Великобритании, не вызвала протестов основной массы рабочих и служащих. Они полагали, что, став совладельцами предприятий, сумеют более эффективно воспользоваться преимуществами современной рыночной экономики. При формировании экономической политики прежде всего определяются цели, которые должны быть достигнуты в условиях рыночной экономики. При этом цели должны быть и количественно измеримыми. Например, может быть поставлена цель — сократить безработицу на 4%. Нужно также располагать набором действенных политических инструментов и представлением об их эффективности. Такими инструментами могут быть фискальная, денежная, социальная политика (рис. 7.1). Рис. 7.1. Инструменты государственного регулирования экономики Основы современной теории экономической политики были разработаны Я. Тинбергеном. Политические инструменты, отмечает он, не имеют прямого контакта с целями. Между ними находится вся экономическая система. Государство воздействует на цели тем или иным инструментом. Выясним количественное соотношение целей и инструментов. Предположим, что целевая функция состоит из k элементов, имеется также s инструментов экономической политики и n рыночных факторов. Тогда цель можно представить в виде формулы y = f (x1, x2, …, xs; z1, z2, …, zn), где x – инструменты экономической политики; z – рыночные факторы. Эффективность воздействия политического инструмента на цель выражает мультипликатор, который равен частной производной целевой функции: Если yi означает темп роста цен, хj – предложение денег, то мультипликатор зафиксирует степень воздействия инструмента денежной политики и уровень инфляции. При этом целевые функции должны быть построены таким образом, чтобы значение мультипликатора было статистически определенным и выражалось некоторым числом. Если политикам известен желательный уровень цели, тогда остается определить требуемое изменение инструмента хj. Проделав подобную операцию для всех инструментов, относящихся к множеству s, можно получить представление о содержании экономической политики. Например, в каком направлении следует изменить налоговые ставки, государственные расходы и т.д. Для решения поставленной задачи необходимо, чтобы выполнялось неравенство Тинбергена – количество целей не должно превосходить запас инструментов экономической политики, имеющихся в распоряжении государства: k s. Рассмотрим уравнение ВНП в условиях макроэкономического равновесия, представленное в виде Y = a + с (1 – t) Y + I + G. Преобразуем его: Y [1 – с (1 – t)] = a + I + G; Если воспользоваться бюджетными расходами как инструментом, то получим мультипликатор бюджетных расходов: Допустим, что налоговая ставка равна 50%, т.е. t = 0,5, предельная склонность к потреблению с = 0,8, тогда MYG = 1,67. Это означает, что каждая денежная единица, израсходованная из государственного бюджета, должна обернуться приростом ВНП на 0,67 денежной единицы. Подобным образом можно рассчитать налоговый, денежный, валютный и другие мультипликаторы. Их легко оценить численно, используя данные статистики. Эффективность политических инструментов неодинакова. Так, для регулирования темпа инфляции денежный мультипликатор по уровню цен действеннее бюджетного мультипликатора: Однако для стимулирования экономического роста выгоднее использовать инструменты бюджетной политики. Следовательно, бюджетный мультипликатор по ВНП больше денежного мультипликатора: Графически процесс формирования оптимальной экономической политики представлен на рис. 7.2. Бюджетные расходы G и предложение денег M на графике – инструменты экономической политики. ВНП и уровень цен являются целями, и Р и Y – оптимальные значения целей. Рис. 7.2. Процесс формирования оптимальной экономической политики Допустим, что до начала регулирования экономика находится в положении А, обе цели далеки от оптимальных. Использование увеличения бюджетных расходов позволит перейти к точке В и достигнуть Y, но не P. Включение денежного инструмента позволит добиться оптимального уровня цен P, но не Y. Последовательно переключаясь с бюджетного на денежное регулирование, правительство достигает оптимального значения обеих целей в точке Q. Бюджетная и денежная политика оказывает воздействие на экономику не сразу, а через определенные промежутки времени. Наличие таких временных лагов осложняет задачи стабилизации (лаг – отставание, запаздывание). Различают два вида временных лагов: внутренние и внешние. Внутренний лаг – промежуток времени между появлением экономической проблемы и принятием ответных мер экономической политики. Процесс принятия экономических законов, как правило, медленный и громоздкий. Необходимо добиться согласия президента и парламента. Длительные внутренние лаги характерны, например, для бюджетно-налоговой политики. Внешний лаг – это промежуток времени между принятием тех или иных мер экономической политики и моментом, когда они начнут давать результаты. Он возникает потому, что экономические меры не могут немедленно вызвать изменения, в частности, доходов, расходов или занятости. Длительные внешние лаги присущи денежно-кредитной политике. Для сокращения лагов и других целей применяются специальные государственные программы. К ним относятся: – программа встроенных стабилизаторов; – программа автоматически действующих контрмер; – управляемые программы компенсирования. Программа встроенных стабилизаторов позволяет стимулировать или тормозить экономический рост без специальных корректировок экономического курса. Примером такого стабилизатора может служить система подоходных налогов. В период экономического спада по мере сокращения доходов граждан и корпораций налоги уменьшаются автоматически без каких-либо изменений налогового кодекса. В период экономического подъема налоговые поступления возрастают. Аналогично действует система страхования по безработице, обеспечивая автоматическое увеличение выплат во время спада экономики по мере роста безработицы. Стабилизатором занятости может быть участие в прибылях. При существующей системе оплаты труда фирма в случае сокращения спроса на ее продукцию вынуждена увольнять рабочих. При системе участия в прибылях контингент работников сохранялся бы. Например, если фирма будет платить работникам не 20 дол. в час, а 10 плюс определенную часть прибыли, которую работники делили бы между собой, то при снижении спроса фирма могла бы, не снижая заработной платы, платить работникам по 10 дол. в час и не сокращать занятость. Автоматически действующие контрмеры применяются тогда, когда стабилизаторы не помогают пройти критические точки в экономическом развитии. Они не требуют согласования с парламентом и начинают действовать при появлении сигналов тревоги. К последним относятся заранее установленные значения уровня инфляции, безработицы или индекса ДоуДжонса (агрегатированный курс биржевых акций в США). В состав автоматически действующих контрмер входят учетная ставка процента, сложная система налоговой политики, операции на открытом рынке, регулирование резервных фондов банков и пр. Управляемые программы компенсирования касаются бюджета страны. Сам государственный бюджет утверждается парламентом, однако в критических ситуациях можно перебросить средства из одной статьи расходов в другую. Например, для решения острых социальных задач можно увеличить социальные расходы, сократив на какое-то время военные. Высшей формой государственного регулирования экономики является программирование, комплексно использующее в глобальных целях все элементы государственного регулирования экономики. Программы могут быть кратко-, средне- и долгосрочные, а их объектами – отрасли, регионы, экономика страны в целом, различные направления научных исследований. Однако программы носят не директивный, а индикативный, рекомендательный характер. 7.2. Фискальная политика государства Фискальная политика представляет собой использование налогообложения и государственных расходов для достижения поставленных обществом целей увеличения размеров производства, занятости или снижения инфляции. Различают дискреционную фискальную политику и недискреционную, или политику встроенных стабилизаторов. Дискреционная фискальная политика предполагает, что парламент сознательно манипулирует налогами и правительственными расходами. Недискреционная политика, или политика встроенных стабилизаторов, означает, что имеется экономический механизм, который автоматически реагирует на изменение экономического положения без каких-либо шагов со стороны правительства, как было показано ранее. Деятельность государства финансируется за счет налогов. Многие функции государства являются существенно важными для общества и поэтому оплачиваются из налоговых поступлений. Вместе с тем налоги искажают, как мы уже знаем, итоги процесса производства и деформируют его структуру. Например, вводя налог на заработную плату, правительство может вынудить людей работать меньше, а устанавливая налог на бензин, – реже ездить на автомобилях. Введение налогов и трансфертов (дотаций) связано также со стремлением перераспределить средства между различными слоями населения, а также между поколениями. Это означает, что все граждане в определенных ситуациях и в разные периоды жизни могут получать доплату к доходам. Так, в детстве нам выплачивается детское пособие и дается школьное образование. Становясь взрослыми, мы платим налоги, в то же время получаем бесплатные медицинские услуги в случае болезни. В пожилом возрасте люди получают пенсии и больше нуждаются в бесплатных медицинских услугах. Таким образом, система налогов и дотаций является перераспределением средств работающего населения в пользу детей и пенсионеров. Налоги также позволяют удешевить потребление (например, за счет налогов выплачивают жилищные субсидии) или поддержать некоторые группы населения (к примеру, многодетных или инвалидов). В итоге налоги приводят к стимулированию личного потребления. Значительную часть государственных расходов составляет заработная плата служащих и персонала медицинских, образовательных, детских и других учреждений, которая также тратится на личное потребление. Главными источниками государственных доходов являются подоходные налоги с физических и юридических лиц, налоги на добавленную стоимость, а также акцизные сборы, или налоги с продаж. Подоходные налоги с физических лиц (налоги на личные доходы) являются вычетом из доходов граждан, обычно годовых. Платежи осуществляются в течение года, но окончательный расчет делается в конце года. Налоговые системы разных стран, будучи в основном похожими, имеют каждая свой набор налоговых ставок и льгот. Чаще всего данный налог является прогрессивным, т.е. его ставка растет по мере увеличения доходов. Это означает, что богатые люди должны платить большие налоги, чем бедные. Подоходный налог с юридических лиц – налог на прибыль корпораций (фирм) – также чаще всего бывает прогрессивным. Он составляет основную часть налоговых выплат фирм. Обложению налогом подлежит чистая прибыль фирмы. Часть чистой прибыли, которая предназначена для распределения между акционерами в виде дивидендов, попадает под действие налога с физических лиц. В результате она облагается налогом дважды – вначале корпоративным налогом как часть прибыли фирмы, а затем личным подоходным налогом как распределяемая прибыль, которая превращается с точки зрения налогообложения в доход акционеров. Налог на добавленную стоимость применяется в большинстве развитых стран. Налогоплательщики, которые в процессе работы добавляют стоимость к факторам производства на каждой стадии производственного процесса, облагаются налогом с этой добавленной стоимости. Однако каждый налогоплательщик включает эту сумму в цену своего товара. Введение налогов связано с ущербом для общества. Рассмотрим, например, влияние подоходного налога на рынок труда (рис. 7.3). Рис. 7.3. Влияние подоходного налога на рынок труда На графике введение налога сдвигает предложение труда из положения S в S’. Заработная плата возрастает до W0, а после уплаты налога уменьшается до W’. Число отработанных часов сокращается с L” до L’. Треугольник EE’А представляет собой общественные потери, связанные с введением налога, который называют также налоговым клином. Налог действует как отрицательный стимул к труду, поскольку результатом является уменьшение объема выполняемой работы. От налогов мы перейдем к государственным расходам, под которыми понимаются затраты государства на содержание государственных учреждений и организаций, а также других государственных институтов, государственные закупки товаров и услуг. К государственным закупкам относится спрос на товары и услуги различных видов. Это может быть строительство за счет государственного бюджета дорог, школ, медицинских учреждений, объектов культуры и пр. Государство может осуществлять закупки сельскохозяйственной, внешнеторговой продукции, закупки военной техники. Главной отличительной чертой этих закупок является то, что государство выступает в роли потребителя. Государственные расходы могут быть использованы для воздействия на совокупный спрос. Покажем это на упрощенной модели, не принимающей во внимание экспорт, учитывающей только налоги с населения и то, что государственные расходы первоначально не оказывают воздействия на потребление и инвестиции (рис. 7.4). Пусть на оси абсцисс будет отложена величина ВНП, а на оси ординат — совокупные расходы, которые состоят из расходов населения, предприятий и государства на приобретение материальных благ и услуг. Состояние, при котором вся величина ВНП будет потреблена населением, предприятиями и государством, т.е. будет равна их расходам, графически изображена в виде прямой линии, идущей под углом 45° к оси абсцисс. Рис. 7.4. Воздействие государственных расходов на совокупный спрос Вводим сюда график потребления С. Точка А показывает состояние, когда расходы населения равны его потреблению. Если учесть инвестиционные закупки предприятий, то совокупный спрос на рынке возрастет на величину инвестиций: С + I. Следовательно, совокупные расходы будут равны потреблению населения и инвестициям предприятий, а в точке В достигается состояние, когда на весь ВНП будет предъявлен спрос населения и предприятий. Добавим государственные расходы к потребительским и инвестиционным, получим перемещение точки макроэкономического равновесия вверх до положения E. Следовательно, государственные расходы увеличивают совокупные расходы на рынке, стимулируют рост совокупного спроса и ВНП. Точка Е показывает равновесный уровень производства, при котором общие расходы равны объему производства. Исходя из этого можно записать, что ВНП = С + I + G, где С – потребительские доходы населения; I – инвестиционные расходы предприятий; G – государственные расходы. Таким образом, фискальная политика может воздействовать на спрос. Повышение государственных расходов увеличивает ВНП, а сокращение снижает его. Государственные расходы обладают мультипликационным эффектом, порождая цепочку вторичных, третичных и т.д. потребительских расходов. Мультипликатор государственных расходов показывает приращение ВНП в результате прироста государственных закупок товаров и услуг: С учетом предельной склонности к потреблению МРС он будет иметь вид Это означает, что при увеличении государством объема своих расходов ВНП возрастает на пропорциональную величину. Мультипликатор государственных расходов идентичен мультипликатору инвестиций, т.к. если государство создает дополнительный спрос на товары и услуги путем увеличения государственных расходов, то это вызывает рост ВНП, равный росту расходов. Экономические субъекты рынка, пользующиеся государственными ассигнованиями, отметив повышение доходов, увеличивают потребление с учетом МРС, т.е. начинается процесс мультипликации, аналогичный тому, который происходит при изменении частных инвестиций. Действенность описанной фискальной политики снижается в связи с тем, что более высокий уровень ВНП увеличивает ставку процента на фондовом рынке и сокращает инвестиционные расходы. Покажем это на графике «IS – LM» (рис. 7.5). Фискальная политика воздействует на товарные рынки, сдвигая кривую IS, демонстрирующую равновесие на товарном рынке, до положения IS’. Увеличивая равновесный доход, государство тем самым повышает и равновесную ставку процента с i0 до i1. Рис. 7.5. Модель «IS – LM» Подобно государственным расходам налоги также приводят к мультипликационному эффекту, однако их воздействие на ВНП меньше (это связано с тем, что государственные расходы – одна из составляющих совокупных расходов, а налоги – это фактор, влияющий на одну из переменных – потребление): Каждая денежная единица, потраченная на закупку товаров и услуг, оказывает прямое непосредственное воздействие на ВНП. Если же государство сокращает налоги, то лишь часть их идет на потребление, другая часть – на сбережение. Поэтому мультипликатор налогов меньше мультипликатора государственных расходов на величину предельной склонности к потреблению. Если налоговых сборов не хватает для покрытия государственных расходов, то образуется бюджетный дефицит. С ухудшением баланса доходов и расходов государства не возникает проблемы, если идущие на его покрытие иностранные займы и импорт направляются на инвестиции, дающие быстрый рост и повышение конкурентоспособности. Но если иностранные займы расходуются на текущее потребление, то они могут стать дорогим балластом для экономики. По мнению Дж. М. Кейнса, государство может использовать дефицит бюджета при низкой конъюнктуре, т.к. если денег выплачивается больше, чем государство получает, то это вызывает рост покупательной способности и объема продаж предприятий, вследствие чего сокращается безработица. Однако в период экономического подъема следует не допускать дефицита, т.к. это приведет лишь к повышению цен, поскольку в такой ситуации невозможно увеличивать производство в той пропорции, в которой растет покупательная способность. Следовательно, нет необходимости в ежегодном сбалансировании бюджета, но в длительном периоде он должен быть уравновешен. Парадоксальный путь снижения бюджетного дефицита был предложен А. Лаффером, считавшим, что рост доходов государства может быть результатом снижения налоговых ставок. Российскую налоговую политику можно отнести к дискреционной, т.е. правительство манипулирует налогами и государственными расходами. Однако и с этой позиции она не выполняет поставленных перед нею задач. Так, сильный налоговый пресс, вызванный как множественностью налогов, так и высокими ставками основных из них, не обеспечивает решения важнейших задач преобразования экономики, структурной перестройки, поддержки малого бизнеса, социальной защиты населения. Высокие налоговые ставки на доходы предприятий ведут к снижению инвестиционной активности, стремлению уклониться от налогов, которое достигло гигантских размеров. 7.3. Денежно-кредитная политика государства Денежно-кредитная политика – это изменение государством количества денег в обращении для решения важных экономических задач. Необходимость государственного контроля за денежной массой связана с поведением экономических агентов рынка. Так, банки, максимально расширяя кредит и создавая избыточную денежную массу в период экономического подъема, могут способствовать созданию чрезмерного совокупного спроса и усилению инфляции. В период депрессии количество предоставляемых займов сокращается и банкиры предпочитают держать деньги в ликвидной форме. Тем самым сдерживается совокупный спрос и усиливается спад. Стремительное сокращение денежного предложения способствовало развитию Великой депрессии 1929 – 1933 гг. Поэтому ЦБ должен иметь в своем распоряжении определенные инструменты, предназначенные для управления денежной массой. Целью денежнокредитной политики является помощь экономике в стабилизации или достижении высокого уровня развития производства, характеризующегося низкой безработицей и инфляцией. Существуют три основных инструмента денежно-кредитной политики: – операции на открытом рынке; – изменение резервной нормы; – изменение учетной ставки. К операциям на открытом рынке относятся покупка и продажа ЦБ государственных ценных бумаг. Рост предложения денег в этом случае достигается за счет денежной массы, выпущенной в обращение при покупке ценных бумаг у населения и коммерческих банков, а его сокращение – за счет изъятия денег из обращения при продаже облигаций. Операции на открытом рынке – наиболее часто применяемый ЦБ инструмент экономической политики. Так, на Нью-Йоркском рынке облигаций они проводятся фактически ежедневно. Практически этот процесс осуществляется так. Предположим, что в экономике наблюдается излишний рост денежной массы, и ЦБ решает его ограничить. С этой целью он начинает активно продавать ценные бумаги на открытом рынке. Вследствие увеличения предложения ценных бумаг их рыночная цена падает. Дилеры правительственных ценных бумаг начинают покупать их и перепродавать по рыночной цене спроса домашним хозяйствам, которые охотно приобретают эти бумаги в связи с высокой доходностью. Если в экономике наблюдается недостаток денежных средств, грозящий спадом и ростом безработицы, ЦБ проводит политику, направленную на расширение предложения денег, скупая правительственные ценные бумаги. Под влиянием их высокой цены домашние хозяйства начинают продавать ценные бумаги, и количество денег увеличивается. Реже применяется изменение учетной ставки, под которой понимается та ставка процента, под которую ЦБ предоставляет коммерческим банкам кредиты. Банки прибегают к ним, когда их собственные средства для выполнения предъявленных требований недостаточны. Снижение учетной ставки, т.е. удешевление кредитов, стимулирует банки к расширению объемов заимствования у ЦБ. В результате происходит рост предложения денег, т.к. коммерческий банк расширяет свои возможности предоставления кредитов населению. Инструмент используется нечасто, поскольку ЦБ пытается, насколько это возможно, избежать льготного кредитования коммерческих банков без крайней необходимости. В основном учетная ставка изменяется вслед за движением процентных ставок на рынке капиталов. Изменение резервной нормы как инструмент экономической политики применяется реже всего. Резервная норма устанавливает пределы, в которых банки могут осуществлять кредитование. Она представляет собой определенный резерв денежных средств в кассах или на счетах ЦБ, чтобы иметь возможность осуществлять выплаты. Это приводит к тому, что банки не могут использовать все свои депозиты для выдачи кредитов. Варьируя резервную норму, ЦБ может влиять на возможности коммерческих банков создавать платежные средства. Если норма увеличивается, банки уже не могут выдавать так много кредитов, как ранее, следовательно, денежная масса уменьшается. Когда резервная норма снижается, то денежная масса возрастает. Основную часть своих резервов коммерческие банки хранят в ЦБ. Коммерческие банки не могут держать резервов меньше, чем это требуется. Если у коммерческих банков возникает временный недостаток таких средств, они занимают деньги для резервирования или у других банков, имеющих их сверх минимальной нормы, или у ЦБ. Главным методом, с помощью которого ЦБ контролирует количество денег в обращении, являются операции на открытом рынке. Конечный результат воздействия этих операций на денежную массу включает как прямой, так и вторичный эффекты. Это означает, что покупка ценных бумаг у населения на 1 млн дол. увеличит денежную массу на большую величину, чем 1 млн дол. Величина множителя, на которую возрастает количество денег в обращении в результате операции на открытом рынке, называется денежным мультипликатором. Денежный мультипликатор показывает изменение объема денежной массы на каждый доллар операций на открытом рынке. Величина денежного мультипликатора обратно пропорциональна норме обязательных банковских резервов, а также соотношению, в котором люди склонны делить свои денежные средства на наличность и банковские депозиты (вклады). Формула мультипликатора имеет вид где с – отношение суммы наличных денег к депозитам; r – норма обязательных банковских резервов. Если с = 25%, а r = 15%, то мультипликатор равен 1,25 / 0,40, или 3,125. Это означает, что если ЦБ совершил покупку ценных бумаг на открытом рынке на сумму 1 млн дол., то денежная масса увеличится до 3,125 млн дол. Процесс увеличения денежной массы происходит следующим образом. На первом этапе, получив 1 дол. на открытом рынке, продавец облигации 20 центов оставляет наличными, а 80 центов помещает в банк (соотношение наличных денег и депозитов 1:4). На втором этапе банк может выдать ссуду в размере 80 центов за минусом 15% обязательных банковских резервов, или 68 центов. Следовательно, денежная масса возрастет уже на 1,68 дол. На третьем этапе получатель ссуды в 68 центов 13,6 цента оставляет наличными (соотношение 1:4), а 54,4 цента помещает в свой банк. Из них банк может выдать ссуду в размере 54,4 цента за минусом 15%, т.е. 46,24 цента. Следовательно, денежная масса возрастет уже на 2,1424 цента (1,68 + 46,24). Как изменяется денежная масса, показано в табл. 7.1. Таблица 7.1 Процесс изменения денежной массы, дол. Количество денег на каждом этапе увеличивается, однако прирост становится все меньше. Наконец, он оказывается настолько мал, что им можно пренебречь. В конечном итоге денежная масса увеличится на 3,125 дол. Многократное увеличение денежной массы происходит потому, что операции на открытом рынке изменяют объем запасов так называемых денег повышенной силы – Н. Деньги повышенной силы Н – это сумма наличных денег, выпущенных в обращение, плюс банковские депозиты в ЦБ. Деньги повышенной силы называют также денежной базой. Тогда Денежная масса = МД · Н . Запас денег повышенной силы зависит от ЦБ. Кроме операций на открытом рынке ЦБ может влиять на денежную массу с помощью денежного мультипликатора через изменение нормы обязательных резервов. В общем виде данный механизм представлен на рис. 7.6. Рис. 7.6. Регулирование денежной массы Из рисунка видно, что деньги повышенной эффективности подразделяются на наличные деньги на руках у населения и банковские резервы. Часть денег повышенной силы – наличность – непосредственно входит в состав денежной массы. Другая часть представляет собой резервы коммерческих банков, которые создают, генерируют гораздо большую сумму депозитов, в чем и состоит источник повышенной эффективности этих денег. При этом, чем ниже норма обязательных банковских резервов, тем значительнее масштабы образующейся денежной массы. Рисунок показывает, что наличные деньги и депозиты в совокупности образуют денежную массу МI. Отношение МI к Н (деньгам повышенной силы) образует денежный мультипликатор. Из рисунка видно, каким образом ЦБ регулирует денежную массу. Этот контроль осуществляется через операции на открытом рынке, изменяющие количество денег повышенной силы, а также через способность ЦБ влиять на величину денежного мультипликатора, варьируя норму обязательных банковских резервов и учетную ставку. Предпочтения населения относительно того, какую часть своих денежных средств держать в форме наличности, также влияют на денежную массу. Если население увеличит размер наличных денег, то объем денежной массы сократится, т.к. уменьшится денежная база, из которой черпают средства банки. В связи с тем, что доля наличности и банковские резервы меняются во времени, ЦБ не в состоянии полностью контролировать изменения денежной массы. Равновесие на денежном рынке достигается тогда, когда все созданное банковской системой реальное количество денег М/Р добровольно держится населением в виде кассовых остатков, т.е. в форме наличных денег и чековых вкладов: М / Р = L (i, Y). На рис. 7.7 кривая L – спрос на деньги. Отрицательный наклон означает, что при высокой ставке процента люди меньше нуждаются в наличных деньгах, выбирая неденежные активы, т.к. от них получают дополнительный доход. Когда рыночные процентные ставки падают, экономические субъекты предпочитают наличность, стремясь воспользоваться преимуществами ликвидности. Кривая М – функция денежного предложения. Рис. 7.7. Равновесие на денежном рынке Ее положительный наклон связан с тем, что при более высоких процентных ставках банки сокращают избыточные резервы и денежный мультипликатор возрастает. Точка Е определяет равновесное предложение денег и равновесную процентную ставку. Рис. 7.8. Влияние покупки государственных ценных бумаг на открытом рынке Рост денежной базы сдвигает кривую М до положения М. и уменьшает ставку процента с i0 до i1. Падение процентной ставки уменьшает денежный мультипликатор, но денежный запас при этом возрастает. На рис. 7.9 показано воздействие на денежное предложение учетной ставки ЦБ. Рост учетной ставки снижает денежный мультипликатор и сдвигает кривую денежного предложения с М до М’, уменьшая реальную денежную массу. Процентная ставка при этом увеличивается. Рис. 7.9. Воздействие на денежное предложение учетной ставки ЦБ Влияние кредитно-денежной политики на реальные макроэкономические показатели можно проанализировать с помощью модели «IS – LМ» (рис. 7.10). Рис. 7.10. Влияние денежно-кредитной политики на макроэкономические показатели На графике кривая LM показывает ставку процента, которая уравновешивает денежный рынок при каждом уровне дохода. Данная кривая изображается для определенного предложения денежных средств в реальном выражении. Допустим, что ЦБ увеличивает денежные запасы населения через покупку ценных бумаг на открытом рынке. Если денежные запасы населения возрастают, то кривая LМ смещается до LМ’. При этом процентная ставка уменьшается с i0 до i1. Снижение процентной ставки увеличивает совокупный спрос, прежде всего за счет роста инвестиций. Выпуск продукции Y вследствие роста инвестиций увеличивается с Y0 до Y1. Следовательно, процесс увеличения денежной массы приводит к росту производства и производимого продукта в коротком периоде. Если количество денег уменьшается, то происходит обратный процесс повышения процентной ставки и уменьшения реального объема производства. Однако ЦБ не может одновременно контролировать процентную ставку и денежный запас на желательном для него уровне. Данное положение проиллюстрировано на рис. 7.11. Рис. 7.11. Взаимосвязь процентной ставки и денежного запаса Предположим, что денежный запас установлен на уровне М1, а ЦБ заинтересован в установлении процентной ставки на уровне i0. Эти два уровня несовместимы. Если ЦБ настаивает на уровне процентной ставки i0, он должен согласиться с денежным предложением М0. В случае желательности для ЦБ денежного запаса М1 нужно ожидать процентную ставку на уровне i1. Таким образом, все зависит от того, какого показателя ЦБ стремится достичь в настоящий период: определенного уровня денежной массы, дохода или ставки процента. Наиболее приемлемый вариант определяется конкретной экономической ситуацией и различными политическими соображениями, нередко выходящими за пределы экономической политики. 7.4. Политика доходов Под социальной политикой понимается система мер, применяемых государством для защиты граждан от экономической и социальной деградации. Последняя может наступить вследствие потери работы или резкого сокращения дохода, болезни, рождения ребенка, производственной травмы или профессионального заболевания, инвалидности, старости, потери кормильца и т.д. В условиях рыночной экономики заработать могут только те, кто предлагает товары или услуги, на которые имеется спрос. Но в жизни каждого человека бывают периоды, когда он не может участвовать в рыночной игре, – это периоды детства, безработицы, болезни, старости. В некоторых случаях от подобного риска можно застраховаться рыночными средствами, например при помощи частного медицинского страхования. В других случаях от подобного риска застраховаться нельзя. Необходимы иные, нерыночные институты. Среди экономистов велись длительные дискуссии относительно того, обязано ли государство в таких случаях вмешиваться, или оно должно воздерживаться от всяких мер социальной политики. Ведь помощь государства может иметь отрицательное воздействие на желание граждан работать и на готовность налогоплательщиков создавать богатство, если они должны содержать неработающих. Ответ на этот вопрос дает практика развитых стран, где имеется система социального вспомоществования и отмечается быстрое и эффективное развитие экономики. При этом государственные меры применяются в более широких масштабах в критических ситуациях, например в периоды войн, приносящих нищету, и в меньших масштабах в мирное время при быстро растущем богатстве. Система социальных мер состоит из ряда направлений. К ним относятся: – страхование по безработице; – медицинское обеспечение; – страхование по старости и нетрудоспособности; – жилищное строительство; – помощь бедным семьям. Каждое направление состоит из целого ряда программ. Так, в США насчитываются 59 программ помощи бедным семьям. Им предоставляются денежные выплаты, продовольственная помощь, жилищные пособия, бесплатная медицинская помощь, имеются программы получения образования, занятости, профессиональной подготовки и ряд других программ. Выделяются программы страхования по профессиональному признаку: железнодорожных служащих, муниципальных работников. Существуют специальные программы медицинского обслуживания престарелых, страхование по случаю потери кормильца и т.д. Всего в настоящее время действуют 800 социальных программ. Социальная политика предполагает трехстороннюю ответственность: государства, предпринимателей и самих работников. Все они принимают участие в финансировании социальной сферы. Степень этого участия отражена в табл. 7.2. Таблица 7.2 Источники финансирования социальной сферы в различных странах, % Такое положение сложилось в 1980-е гг. Как видно из таблицы, доля государства в большинстве стран не слишком мала, однако довольно весом вклад предпринимателей и велико участие будущих получателей. Взносы не обезличены, они носят целевой характер: в пенсионный фонд, на оплату пособий по болезни, на пособия по безработице, семейные пособия и т.д. И если люди участвуют в создании этих фондов, то они имеют право их контролировать. Государство не может единолично ввести или отменить какую-либо меру социальной защиты, не может слишком много дать или отменить. Граждане сами заботятся о своей социальной защищенности и ответственны за нее. И если появляются предложения об увеличении помощи престарелым или детям, то, чтобы они осуществились, нужно согласиться с увеличением собственных взносов. При этом может произойти и рост цен вследствие увеличения взносов предпринимателей, поэтому каждый работник будет интересоваться, насколько эффективны эти выплаты и значительно ли они изменят положение. В развитых странах при выплате пособий учитываются множество факторов. Так, детские пособия, как правило, не выплачиваются на одного ребенка, т.к. справедливо считается, что двое взрослых вполне могут его содержать. Пособие увеличивается на третьего ребенка. Принимается во внимание и то, что по мере роста детей расходы на их содержание увеличиваются, поэтому пособия возрастают (эти факторы только начинают учитываться в России). Кроме того, рождение ребенка не всегда является основанием для прекращения работы. Если женщина хочет продолжать профессиональную деятельность, пособие дает ей такую возможность. Однако, как правило, женщины работают неполную рабочую неделю, что позволяет им сочетать семейные и производственные функции. Социальная политика приводит к перераспределению доходов людей. Различия в доходах показывает кривая Лоренца (рис. 7.12). Рис. 7.12. Кривая Лоренца На графике абсолютное равенство доходов представлено биссектрисой, а их фактическое распределение – кривой Лоренца. Чем сильнее натянут «лук Лоренца», тем больше неравенство доходов. Система социальных мер смягчает данное неравенство и, как показывает практика, способствует развитию экономики. Действие социальной политики представлено на рис. 7.13. Рис. 7.13. Смягчение неравенства в распределении доходов По мнению ряда экономистов, например Г. Мюрдаля, смягчение неравенства доходов необходимо и в развивающихся странах для подъема экономики. С ростом доходов повышается работоспособность человека и эффективность его труда. Лучшее обеспечение, например, продовольствием стимулирует более интенсивный, более производительный труд. Однако выравнивание доходов имеет границы, которые определяются с помощь критерия Роулза. Суть его заключается в выяснении мнения самих трудящихся о предпочитаемой ими степени дифференциации доходов. Безусловно, их взгляды на данный вопрос не могут быть одинаковыми. Не склонные к риску люди будут выступать за уравнительное распределение, тогда как предприимчивые и энергичные работники предпочтут большую дифференциацию доходов. По Роулзу, неравенство в распределении доходов оправдано в той мере, в какой оно способствует росту доходов низкооплачиваемых групп населения. Обратимся к рис. 7.14. Рис. 7.14. Критерий Роулза На графике на осях координат отложены доходы Сидорова и Петрова, а кривая характеризует их благосостояние. При уравнительном распределении оптимум достигается в точке С. Доходы потребителей в данной точке одинаковы, а стимулы к труду минимальные. В точке В доходы Петрова возрастут на заметную величину. Увеличится и доход Сидорова, хотя и в меньшей степени. По критерию Роулза дифференциацию можно углублять до тех пор, пока не прекратится рост доходов Сидорова. Этому будет соответствовать точка перегиба кривой благосостояния, в которой положительный наклон этой линии сменится на отрицательный. В экономической литературе существуют и другие подходы к решению социальных проблем. Интересен подход, учитывающий благотворительную деятельность. По нему для каждого гражданина важен не только размер его личного дохода, но и то, чтобы доход его соседей находился на приемлемом уровне. Это и рождает идею социальной благотворительности. Люди готовы поделиться с лицами, находящимися ниже черты бедности, частью своих доходов, но только частью и не более. Роль социальной политики в настоящее время возрастает. Все большее значение начинает приобретать идея социальной рыночной экономики. Для целого ряда стран – Германии, Австрии, Швеции – характерна так называемая рейнская модель развития капитализма, которая предполагает встроенность рынка в социальную и политическую структуру. Прежде всего, имеется в виду политика социальной безопасности. Создатель шведского варианта концепции социальной рыночной экономики Г. Мюрдаль связывает прогресс в экономическом и индустриальном развитии с прогрессом социальным, активной социальной политикой. Более 50% ВВП в Швеции (в 1997 г. – 54%) перераспределяются через государственный бюджет, и две трети этой части ВВП страны расходуются на услуги социальной направленности. Велики отчисления в пенсионные фонды, а пособия по временной нетрудоспособности составляют 90% заработка. Государство обеспечивает рабочие места для трети экономически активной рабочей силы. Около 65% населения получают свои доходы полностью или частично из общественных фондов. В 1990-е гг. эффективность шведской экономики несколько снизилась. Распространилось мнение, в т.ч. и в российской экономической литературе, о крахе модели. Однако кризис удалось преодолеть за счет незначительной корректировки модели. Снижение уровня жизни отдельных слоев населения произошло не более чем на 10%. Были также ужесточены условия социальных выплат. С 1994 г. в Швеции наблюдается экономический рост. В Германии социальная политика связывается, прежде всего, с рыночной конкуренцией. Считается, что государственные меры (антиинфляционные, антимонополистические), дающие возможность реализовать элементы конкуренции, позволяют быстрее и легче решать социальные проблемы. Функцией государства является, таким образом, наведение порядка в тех сферах, где рынок дает сбои. Особое внимание уделяется положению работников, усилению их позиций как в начале, так и в процессе трудовой деятельности. Люди должны получить образование, профессию, обзавестись собственностью, достичь высокого уровня благосостояния, накопить денежные средства и иметь гарантию, что они не будут уничтожены в результате инфляции. На том пространстве, где не действует рыночное регулирование, социальные проблемы решаются непосредственно государством. Это, например, обеспечение жильем социально незащищенных слоев населения. Государственная социальная помощь дополняется частной. Увеличивается роль бизнеса в решении социальных проблем, осуществляется частичная приватизация социальной сферы, расширяется частная безвозмездная помощь. В результате создаются условия, при которых в государственной социальной помощи нуждается все меньшее число людей. Концепция социальной рыночной экономики в Германии реализовывалась в условиях послевоенного хаоса. Страна считалась биологически искалеченной, интеллектуально изуродованной, морально уничтоженной, без настоящей валюты. Потери Германии во Второй мировой войне составили 50% ее довоенного потенциала, 40% населения были непосредственными жертвами войны, а 60% страдали от сильного недоедания. Концепция послужила основой для трансформации центрально управляемой экономики в рыночную, благодаря которой в Германии была построена социальная рыночная экономика. С 1948 г. начались быстрые социальные преобразования вплоть до начала 1960-х гг. Рост за первые полтора года составил 60% объема промышленного производства. 1960 – 1970-е гг. были периодом расцвета социальной рыночной экономики. На базе достижений материального производства расширилось и индивидуальное и общественное потребление. Широкомасштабные социальные преобразования проводились в США после Великой депрессии 1929 – 1933 гг. Игнорирование социальных факторов стало оцениваться как мощный ограничитель экономического роста. Государственные законы способствовали созданию новых рабочих мест, особенно для молодежи. Были введены защита от безработицы, специальные меры по поддержке пенсионеров. В дальнейшем США первыми поставили вопрос о создании государства всеобщего благосостояния, официально объявили борьбу с бедностью. Бедность удалось сократить почти в три раза. В 1980-е гг. увеличились бюджетные ассигнования на образование, поощрение лучших учителей, помощь молодежи. Программу «Капиталовложения в будущее» начала осуществлять администрация Б. Клинтона и Дж. Буша. Увеличились расходы на здравоохранение и образование. Финансируются программы профессиональной подготовки и содействия в трудоустройстве подростков и молодежи из малообеспеченных семей, повышается минимальная заработная плата. При этом возросли налоги на прибыль корпораций и на высокие и даже средние доходы частных лиц. Некоторые ученые обосновывают приоритетность социальной политики в деятельности государства тем, что рыночная экономика может успешно действовать лишь при определенных социальных условиях – так называемых «правилах игры». Динамично развивающаяся рыночная экономика затрагивает интересы тех групп населения, знания и навыки которых внезапно теряют свою ценность. С другой стороны, одни выигрывают в рыночной игре слишком много, а другие – слишком мало. Есть опасность конфликта, который может разрешаться политическими средствами и вести к разрушению рыночной экономики. Поэтому гибкая социальная политика, выравнивая возможности субъектов рынка, способствует разумному разрешению конфликтов и стабильному развитию общества. Вопросы для самоконтроля 1. Чем объясняется необходимость государственного вмешательства в экономику? 2. Каковы экономические функции правительства? 3. Почему государственный сектор экономики уступает в эффективности частному? 4. Назовите инструменты государственной политики. 5. Можно ли количественно оценить воздействие политических инструментов на цели экономической политики? 6. Перечислите специальные программы государственного воздействия на экономику. 7. Что представляет собой фискальная политика? 8. Какие виды фискальной политики применяет государство? 9. Охарактеризуйте основные виды налогов. 10. Чем объясняется необходимость введения налогов? 11. Что представляет собой мультипликатор государственных расходов? 12. Чем объясняется необходимость государственного контроля за денежным предложением? 13. Назовите основные инструменты денежно-кредитной политики. 14. Что представляют собой операции на открытом рынке? 15. Покажите воздействие на денежное предложение учетной ставки банковского процента. 16. К чему приводит изменение резервной нормы коммерческих банков? 17. Что показывает денежный мультипликатор? 18. Что такое деньги повышенной силы? 19. Покажите на графике воздействие денежных инструментов на денежную массу. 20. Как влияют денежные инструменты на макроэкономические показатели? 21. Какую цель преследует социальная политика? 22. Назовите направления социальной политики. 23. С чем связана необходимость перераспределения доходов населения и каковы его пределы? ТЕМА 8. ЭКОНОМИЧЕСКИЙ РОСТ ПЛАН 8.1. Экономический рост: понятие, типы, теории. 8.2. Факторы и модели экономического роста. 8.3. Современные тенденции экономического роста. 8.1. Экономический рост: понятие, типы, теории Под экономическим ростом понимается такое развитие национальной экономики, при котором долгосрочные темпы роста производства устойчиво превышают темпы роста населения. Экономический рост характеризует развитие национальной экономики за определенный период, измеряемое темпами прироста ВНП, включающего стоимостный объем конечной продукции и услуг, созданный гражданами страны как в пределах национальной территории, так и за границей, приростом ВВП, представляющего валовую стоимость всех продуктов и услуг, созданных на территории данной страны, и чистого национального продукта (ЧНП), а также темпами увеличения этих показателей в расчете на душу населения. Первые показатели измерения роста экономики используются при оценке темпов расширения экономического потенциала страны, а вторые – при исследовании динамики благосостояния нации или сравнении жизненного уровня в разных странах и регионах. «Среднедушевые» показатели в большей степени отвечают главной цели экономического роста, который состоит не в увеличении производства в географических границах страны, а в максимизации дохода ее населения при имеющихся ресурсах. Следует учитывать, что не существует какого-либо единственного показателя, который бы в полной мере отражал все многообразие результатов экономического роста. Основными целями экономического роста являются повышение благосостояния населения и поддержание на должном уровне национальной безопасности. Это конкретизируется в следующих положениях: – увеличение среднедушевых доходов населения. Достижение этой цели получает свое отражение в темпах роста национального дохода на душу населения; – интенсификация использования трудовых и материальных ресурсов. В этом источник стабильного роста экономики; – резкое усиление воздействия НТП на все сферы экономики. Это связано с возрастанием научно-технического потенциала страны, увеличением расходов фирм и государства на НИОКР, а также с повышением доли затрат на фундаментальные научные исследования; – совершенствование системы государственного регулирования экономики. Необходимо последовательно проводить политику трансформации экономической структуры, отражающую долгосрочное взаимодействие между технологией и обществом. Это предполагает воздействие передовых технологий на решение социально-экономических проблем, изменение отраслевой структуры, поведение хозяйствующих субъектов, уровень жизни, рост инвестиций в человеческий капитал, увеличение количества свободного времени как основу гармоничного развития личности. Соотношение между темпами роста ВНП и изменением объемов факторов производства может быть разным в зависимости от типа экономического роста. Выделяют два основных типа экономического роста: экстенсивный и интенсивный. Экстенсивный тип означает простое расширение поля производства, исключительно количественное наращивание средств производства и рабочей силы при качественной неизменности производственных ресурсов. В условиях экстенсивного экономического роста воспроизводство осуществляется в границах, накладываемых на качественные характеристики факторов производства уровнем развития производственных сил. Экстенсивный тип роста зависит только от факторов производства и соотношения между ними. Такой тип расширенного воспроизводства неизбежно содержит в самом себе перспективы деградации, наступающей по мере исчерпания трудовых и природных ресурсов или благоприятных условий их привлечения. Трудовые ресурсы могут воспроизводиться вполне устойчиво, но даже в самых оптимальных демографических условиях не безграничны, поэтому всегда существует практически непреодолимый максимум возможного использования труда. Что же касается природных ресурсов, то они в большинстве своем невоспроизводимы и убывают по мере их эксплуатации. Можно рассчитывать на освоение ранее неизвестных источников этих ресурсов, но при всех условиях кладовые природы исчерпаемы. Интенсивный тип роста связан с качественным совершенствованием всех производственных факторов. Увеличение масштабов производства обеспечивается благодаря применению прогрессивной техники, передовых технологий, более квалифицированной рабочей силы. За счет этих факторов достигаются повышение качества продукции, рост производительности труда, более эффективное использование материальных ресурсов, увеличение капиталоотдачи. Интенсивный тип роста устраняет преграды, порожденные ограниченностью естественных ресурсов. Наиболее существенным для интенсивного типа экономического роста является стремление общества добиться максимального результата при ограниченных затратах. Интенсивный рост обладает рядом особенностей. Это более сложный тип экономического роста, поскольку решающая роль в повышении его эффективности переходит к новому фактору – научно-техническому прогрессу. В этой связи в масштабах общества получает развитие производство научно-технической информации, которая воплощается во все более эффективные средства производства. Одновременно система образования, подготовки и переподготовки обеспечивает повышение профессионально-технического уровня работников. В чистом виде экстенсивного или интенсивного типа экономического роста нет. Практически всегда – в большей или меньшей степени – имеет место преимущественно интенсивный или экстенсивный тип экономического роста. Так, рост средств производства и количества работников одновременно экстенсивен и интенсивен. Экстенсивен, поскольку производственные ресурсы наращиваются объемно и количественно; интенсивен в том смысле, что ввод в действие элементов физического капитала происходит, как правило, на новой технологической базе, а вовлекаемые в производство работники обладают более высокой квалификацией. Вместе с тем повышение эффективности производства предполагает создание новых рабочих мест, задействование новых месторождений полезных ископаемых. Для регулирования процесса экономического роста необходимо в его общем темпе выделить экстенсивную и интенсивную составляющие. В зависимости от того, какие из них в данный отрезок времени преобладают, говорят о преимущественно экстенсивном или преимущественно интенсивном типах экономического роста. Так, если прирост национального объема производства обеспечивается более чем на 50% за счет интенсивных факторов, то преобладает интенсивный тип экономического роста, а если менее – экстенсивный. Основные черты преимущественно экстенсивного типа экономического роста: – количественное наращивание объемов применяемых производственных ресурсов, обусловливающее прирост более половины производимого продукта; – активное развитие сфер экономики, использующих традиционные технологии и производственные ресурсы. Основные черты преимущественно интенсивного типа экономического роста: – качественное совершенствование элементов физического капитала и труда, повышение эффективности производства, обусловливающее прирост более половины продукта; – непрерывное внедрение производственных ресурсов повышенной эффективности; – более быстрое развитие сфер экономики, применяющих прогрессивные технологии и производственные ресурсы. Переход от преимущественно экстенсивного к преимущественно интенсивному типу экономического роста связан с изменениями в структуре производства, в системе пропорций, присущих экстенсивному типу. При этом переходе существенно меняется роль показателей, характеризующих результаты макроэкономического развития. Наряду с понятием «интенсивный тип экономического роста» используется понятие «интенсификация». В зависимости от экономии тех или иных видов производственных ресурсов принято различать следующие типы интенсификации: трудосберегающая, капиталосберегающая, всесторонняя. Трудосберегающий вид интенсификации имеет место тогда, когда новая техника вытесняет из производства труд и весь прирост выпуска достигается (частично или полностью) путем повышения производительности труда. Такой тип интенсификации характерен для начальных периодов развития машинного производства. Капиталосберегающий вид интенсификации базируется на применении более эффективного физического капитала, что ведет к экономии в масштабах общества. Такие процессы в наибольшей мере характерны для начального этапа научно-технической революции, когда широко внедряются высокопроизводительное автоматическое оборудование, удешевляющее продукцию, а также другие высокоэффективные вещественные факторы производства. Всесторонняя интенсификация представляет собой вид экономического роста, в условиях которого обеспечиваются все формы ресурсосбережения. Производство осуществляется при наличии экономии трудовых и вещественных факторов. Такой вид экономического роста становится достижимым в условиях технологической революции. Всесторонняя интенсификация приводит к качественному обновлению всех сторон экономического развития. Среди экономистов существуют разные подходы к проблеме экономического роста. Теория органического роста. Возникла в рамках направления, изучающего «пределы роста», как концепция, осуждающая безудержный количественный рост, приводящий к деградации окружающей среды, истощению природных ресурсов. В основе теории лежат положения о стремлении к ограничению той или иной формы роста и о поиске выхода экономики на новые рубежи за счет разнообразия этих форм. Основные отличительные черты органического роста: – органический рост – системный процесс, системное взаимозависимое развитие, при котором прогрессивные изменения в одном из факторов роста требуют соответствующих качественных сдвигов и в других факторах; – постоянное обновление целей экономического роста, которые должны учитывать технологические, социальные, экономические проблемы; – темпы потребления возобновляемых ресурсов не должны превышать темпы их восстановления; – темпы потребления невозобновляемых ресурсов не должны превышать темпы разработки их устойчивой возобновляемой замены; – интенсивность выбросов загрязняющих веществ не должна превышать возможности окружающей среды поглощать их; – технические решения направлены на сведение к минимуму загрязнения окружающей среды и количества отходов, которые не могут быть поглощены природными системами; – заинтересованность в качественном развитии, а не в физическом росте; – количественный рост в органическом развитии представляет собой квазиологическую кривую (рис. 8.1). В процессе органического развития с течением времени происходят дифференциация и качественные изменения в производстве. Рис. 8.1. Квазилогическая кривая роста Теория нулевого роста. Выявление современных тенденций экономического роста предполагает определение его пределов. Здесь возникает дилемма. С одной стороны, стоит ли учитывать пределы развития, добровольно ограничивая экономический рост, а этого требуют истощение невозобновляемых ресурсов, загрязнение окружающей среды (рост численности населения и капитала имеет определенные естественные пределы), или, с другой стороны, ожидать, пока не приблизятся естественные границы ресурсов, в надежде, что технологический прогресс позволит обойти их. Технологический прогресс способен решить данную задачу только в том случае, если общество осознанно ответит на следующие вопросы: 1. Каковы социальные, экологические, экономические, технические последствия освоения того или иного нового технического направления? 2. Какие социальные перемены необходимы для внедрения нововведений и какой требуется временной лаг? 3. Каковы последующие пределы экономического роста после успешного преодоления естественных пределов? 4. Каким пределам отдается предпочтение: прежним, отодвинутым технологическим прогрессом, или новым? В связи с этим важное значение приобретает проблема нулевого роста. Само понятие отсутствия роста означает стремление экономики к состоянию равновесия, при котором численность населения и объем капитала остаются, по существу, стабильными, а те факторы, которые могут увеличивать или уменьшать их, поддерживаются в тщательно контролируемом равновесии. Идея нулевого экономического роста, возникшая у ученых развитых стран, членов Римского клуба, обеспокоенных разрушением окружающей среды, вызванным индустриализацией общества, тенденциями исчерпания невоспроизводимых природных ресурсов, применима лишь для развитых стран. Что же касается развивающихся государств (Аргентина, Бразилия, Мексика), в которых наблюдается высокий ежегодный прирост населения, превосходящий по темпам хозяйственное развитие, то для них правомерным является выбор в пользу экономического роста. В целом развитие тенденции безудержного экономического роста следует ограничить, учитывая, что равновесие в условиях современного рыночного хозяйства можно установить на уровне, позволяющем удовлетворить основные материальные и духовные потребности каждого индивида и обеспечить в долгосрочной перспективе экологическую и экономическую стабильность. Теория нового качества роста. Новое качество развития экономики предполагает следующие условия: – преимущественно интенсивный экономический рост, обеспечивающий высокую эффективность производства на основе достижений НТП; – возрастающая общественная отдача, получаемая соответственно от вложений в НТП и вложений в человеческий капитал. Плоды этих инвестиций достаются не только тем, кто их осуществлял, но и всему обществу; – производство новых технологий не сводится только к соизмерению затрат и выпуска. Высокая прибыльность успешных инноваций привлекает в сферу НИОКР новые ресурсы, что требует моделирования последствий этого процесса для общества; – крупные сдвиги в отраслевой структуре производства, создание отраслевой структуры экономики наукоемкого типа, ускоренное расширение сферы услуг, преимущественно информационных и интеллектуальных. Главным элементом в отраслевой структуре является информационный комплекс как основа для следующего этапа экономического роста; – определение естественных границ роста, за пределами которых экономическое развитие признается социально опасным, т.е. речь идет о сохранении среды обитания человека и разумном использовании невоспроизводимых ресурсов. Новое качество экономического роста недостижимо в рамках экономики нерыночного типа. Об этом свидетельствует опыт Советской России. Вместе с тем рыночный механизм не является панацеей в решении проблем перехода к новому качеству роста. Важная роль в этом процессе принадлежит государству, которое берет на себя решение тех задач, которые недоступны рынку. Теория стадий экономического роста. Предложена американским ученым У. Ростоу. В теории выделены шесть стадий экономического роста, охватывающих всю экономическую историю человечества: 1. «Традиционное общество». Это наиболее продолжительный этап в развитии человечества, господствовавший до конца XVII в. Для него характерны использование примитивной ручной техники, преобладание сельскохозяйственного производства, наличие простого воспроизводства, существование иерархической социальной структуры, сосредоточение политической власти в руках земледельцев. В «традиционном обществе» существовал «потолок» для производства продукции. Это обусловливалось уровнем развития производительных сил того времени. 2. «Переходное общество». Это общество исторически возникло вЗападной Европе в конце XVII – начале XVIII в. Для него характерны проникновение новых методов в производство, расширение национальных и мирового рынков, накопление капитала, появление нового типа предприимчивых людей, политические сдвиги, создание централизованных национальных государств. 3. «Стадия подъема» характеризуется тем, что экономический прогресс начинает доминировать в обществе. Экономический рост становится нормальным явлением, резко повышается технологический уровень промышленного и сельскохозяйственного производства, развиваются транспорт, связь, растут города, формируется новый предпринимательский класс. 4. «Стадия движения к зрелости» соответствует развитому индустриальному обществу. Ей свойственны длительный период постоянного прогресса, 10–20%-ное инвестирование национального дохода, отчего рост продукции обгоняет рост населения, изменение отраслевой структуры экономики, развитие отраслей, определяющих технический прогресс, формирование национальных экономик как составляющих мирового хозяйства. 5. «Век высокого массового потребления». Для этой стадии характерна революция в потреблении – высокий уровень личного потребления и существенное изменение его структуры в направлении роста удельного веса предметов потребления длительного пользования. Ведущими отраслями экономики становятся те, которые специализируются на производстве потребительских товаров и оказании услуг населению. На основе этих изменений формируется средний класс как основа экономической и политической стабильности общества. 6. «Поиск путей качественного улучшения жизненных условий человека» («поиски качества»). В основе этой стадии лежат внутриотраслевые изменения в сфере обслуживания: замедление роста той ее части, которая обслуживает комплекс «автомобиль – товары длительного пользования», и расширение обслуживания в области медицины, досуга, путешествий и т.д. В целом теория У. Ростоу характеризует «неформационный» взгляд на экономическую историю общества. 8.2. Факторы и модели экономического роста Факторами экономического роста называются те явления и процессы, которые определяют масштабы увеличения реального объема производства, возможности повышения эффективности и качества роста. Факторы экономического роста делятся на две группы. К первой группе относятся факторы предложения, определяющие потенциальную возможность роста экономики: увеличение численности и повышение качества трудовых ресурсов, рост объема и улучшение качественного состава элементов основного капитала, совершенствование технологии и организации производства, повышение количества и качества вовлекаемых в хозяйственный оборот природных ресурсов. Вторая группа включает факторы спроса и распределения, которые обусловливают способность экономики реализовывать растущий производственный потенциал, рационально распределять и использовать увеличивающиеся ресурсы с целью получения максимального количества полезной продукции. К ним относятся такие факторы, как рост потребительских, инвестиционных и государственных расходов, аллокация производственных ресурсов по отраслям и регионам страны, существующий порядок распределения доходов между субъектами хозяйственной деятельности. Графически экономический рост выражается в смещении кривой производственных возможностей вправо (рис. 8.2). Рис. 8.2. Смещение кривой производственных возможностей Точка В, находящаяся внутри кривой, указывает на резервы, неполную занятость ресурсов. Точка A, находящаяся выше кривой производственных возможностей, при данном количестве ресурсов и данной технологии недостижима. Воздействие совокупности факторов приводит к смещению кривой производственных возможностей с позиции СД в позицию МK. Положение кривой МK определяется двумя моментами. Во-первых, соотношением спроса и предложения товаров и услуг и, во-вторых, абсолютной величиной предложения, т.е. реальными производственными мощностями экономики. Экономический рост всегда выступает как результат действия не только экономических, но и неэкономических факторов. К числу последних относятся военно-политические, географические, природноклиматические, национальные, демографические и другие факторы. Взаимосвязь факторов экономического роста может быть представлена следующей схемой (рис. 8.3). Темпы экономического роста определяются многими факторами. Классификация факторов производства и их значимость модифицируются в зависимости от временного интервала и региона. Поэтому в разных странах и в различные периоды значимость вклада отдельных факторов в прирост национального дохода неодинакова. Различия в темпах экономического роста не могут быть объяснены одной простой и общей причиной. Темп экономического роста складывается в результате многих изменений. Это относится к факторным пропорциям, распределению ресурсов, уровню технологии, технике управления, общей эффективности использования ресурсов, а также к экономии, обусловленной масштабами хозяйственной деятельности. В странах с высокими темпами развития влияние всех факторов роста необязательно было бoльшим, чем в странах с низкими темпами роста. Рис. 8.3. Факторы экономического роста Такой вывод сделан Э. Денисоном в его классическом труде «Исследование различий в темпах экономического роста». Он разработал свою классификацию темпов экономического роста, включающую 23 фактора, из них по 18 факторам он дал подробные расчеты. Сначала Денисон исследовал все факторы, относящиеся к труду (занятость, отработанные часы, половозрастная структура рабочей силы и уровень образования), затем – к капиталу (жилой фонд, международные активы, нежилые здания, сооружения и оборудование, товарно-материальные запасы). И только после этого он выделяет земельные ресурсы и факторы, связанные с НТП. Это наиболее детальная из имеющихся в аппарате статистических измерений классификация факторов экономического роста. Вместе с тем Э. Денисону не удалось преодолеть автономность НТП и остаточный принцип определения его вклада, который в производственной функции измеряется после учета вклада труда и капитала. Разложив темпы экономического роста на ряд источников, Э. Денисон исходил при этом из затрат вещественных факторов. Для оценки же влияния совокупного капитала на экономический рост необходимо было подойти к этой задаче с точки зрения затрат как вещественного, так и невещественного капитала. Эту задачу решил Д. Кендрик, который разделил совокупный капитал на вещественный и невещественный. Вещественный капитал имеет непосредственную материальную, вещную форму. Невещественный капитал не имеет собственной материальной формы. Он воплощается в вещественном капитале, повышает его качество или продуктивность. В уравнении Кендрика выявлен раздельный вклад в экономический рост вещественного капитала K1, материализованного невещественного капитала K2, а также «чистого эффекта остаточных факторов»: Y = K1(1 + K2 / K1) + R, где R – остаточные факторы. К остаточным факторам, объясняющим экономический рост, относятся: – экономия на масштабе производства; – изменения в экономической эффективности с точки зрения более оптимального соответствия выпускаемой продукции предпочтениям общества; – изменения качества естественных и человеческих ресурсов; – изменения эффективности труда относительно потенциальных возможностей технологии данного вида, системы ценностей и мотивации. Определение вклада каждого фактора в экономический рост — задача сложная, т.к. между факторами существует высокая степень взаимозаменяемости и взаимодополняемости. Метод подсчета экономического роста. В простейшей модели рост дохода разделен на три отдельных компонента: рост труда, рост капитала и собственно технологические нововведения. Если игнорировать технические изменения и предположить неизменную доходность, то 1%-ный прирост труда вместе с 1%-ным приростом капитала приведут к 1%-ному увеличению объема производства. Предположим, что затраты труда выросли на 1%, а капитал — на 5%. Казалось бы, что объем производства вырастет на 3%, как простое среднее от сложения 1 + 5. Такой подсчет неверен. Данные факторы создают неравные доли продукта. Около трех четвертей всего продукта принадлежат труду и воплощаются в заработной плате, а одна четверть выпуска идет на возмещение капитала. Это означает, что прирост продукта за счет труда в три раза превышает его прирост за счет капитала. Следовательно, продукт увеличивается на 2% в год (3/4 от 1% + 1/4 от 5%). К факторам производства добавляются технологические изменения. Отсюда следует, что прирост объема производства равен 3/4 прироста труда +1/4 прироста капитала + технические изменения. Технические изменения приводят к повышению производительности труда и капитала и подсчитываются следующим образом: Технические нововведения = Прирост объема продукции – – 3/4 прироста труда – 1/4 прироста капитала. Если предположить, что труд ежегодно возрастает на 1%, капитал на 3%, а прирост продукта на 3,2%, то можно определить, как относительное возрастание капитала повлияло на рост объема производства в расчете на душу населения: Прирост выпуск / труд = 1/4 прироста капитал / труд + + технические нововведения. 2,2 = 1/4 · 2 + 0,5 + 1,7. Таким образом, 2,2%-ный прирост выпуска на одного работника достигнут на 0,5% за счет увеличения капитала и на 1,7% за счет технических нововведений. Модели экономического роста. Исходным моментом анализа различных моделей экономического роста является упрощенный механизм роста, который схематически можно представить следующим образом (рис. 8.4). Рис. 8.4. Механизм экономического роста Из схемы видно, что экономический рост обусловлен увеличением наличного капитала и численности активного населения, развитием техники и ростом производительности. Ежегодно появляется необходимость деления выпуска продукции (Y) на потребление и инвестиции. Соответствующая норма накопления в этой схеме является основной стратегической переменной развития. Из данной схемы выводится отношение экономического роста, которое позволяет связать определенный уровень выпуска продукции Y с уровнем занятости L и объемом капитала K, учитывая состояние техники в рассматриваемый период t: Y (t) = f (K, L, t). Модели экономической динамики выявляют условия устойчивого равномерного роста, т.е. роста, при котором совокупная величина производственных факторов изменяется теми же темпами, что и национальный доход. Технический элемент теории роста опирается на математические построения, имеет развернутую алгебраическую и геометрическую интерпретацию, включает различные по сложности модели. Моделирование экономического роста идет по трем направлениям: неокейнсианское (Р. Харрод, Е. Домар), неоклассическое (Р. Солоу), посткейнсианское (Н. Калдор, Дж. Робинсон). Модель Харрода–Домара. В данной модели различают два темпа экономического роста: – гарантированный (равновесный, Gw) темп, обеспечивающий полную загрузку производственных мощностей и устойчивую норму прибыли для предпринимателей. Гарантированный темп роста должен быть постоянным. Это обусловлено двумя моментами: предположением о постоянстве доли сбережений в национальном доходе, предположением о постоянстве требуемого капитального коэффициента Cr. Поскольку Gw = S / Cr, а числитель и знаменатель постоянны, то Gw – постоянная величина; – естественный (потенциальный, Gn) темп – это максимальный темп, допускаемый ростом активного населения и техническим прогрессом. Если определены темпы роста капитала и продукта, то естественный темп роста при условии увеличения численности активного населения и техническом прогрессе выражается формулой Gn = d + t + dt, где d – темп роста количества активного населения; t – темп роста производительности труда; dt – более высокая производительность новой рабочей силы. Темп роста продукции и дохода может быть выше естественного темпа роста, за исключением периода депрессии, когда имеется избыток факторов производства. Несбалансированность обусловлена тем, что гарантированный темп, как правило, не совпадает с естественным, и это ведет либо к избытку, либо к недостатку капитальных средств. Данные темпы определяются различными, не связанными друг с другом факторами. Гарантированный темп – средней нормой сбережения и техническими коэффициентами, характеризующими предельное отношение «продукт – капитал» и предельное отношение «капитал – продукт». Естественный – эндогенными факторами, характеризующими увеличение предложения труда, а именно рост численности рабочей силы и производительности труда. Возможность несовпадения отмеченных темпов усиливается тем, что в модели Харрода – Домара норма сбережения и технические коэффициенты постоянны. Поэтому приспособляемость гарантированного темпа роста к естественному исключается. Р. Харрод приходит к выводу о неустойчивости развития экономики с характерной для него тенденцией отклонения от гарантированного темпа роста. Этот вывод лежит в основе теории экономической неустойчивости, из которой следует, что если предприниматели планируют темп прироста продукции более высокий, чем гарантированный, то начинает действовать механизм, постепенно отдаляющий фактическую линию развития от линии равновесия. В теории Р. Харрода рассматривается темп роста производства и дохода, который, будучи раз достигнут, имеет тенденцию постоянно воспроизводиться. Если же фактический темп роста производства отклоняется от гарантированного, то экономическая система постоянно отдаляется от него. Таким образом, линия развития экономической системы представляет состояние неустойчивого равновесия. Результатом несовпадения гарантированного и естественного темпов являются долговременные диспропорции в экономике. Поэтому в модели Харрода большое значение придается соотношению фактического G, естественного Gn и предпринимательского Gw темпов, т.к. от его характера зависит состояние экономики. Р. Харрод рассматривает три возможных случая в соотношении между гарантированным, естественным и фактическим темпами роста. 1. Gw > Gn, G < Gw. Если гарантированный темп выше естественного, фактический, достигнув полной занятости трудовых ресурсов, не может обеспечить объем продукции, необходимый для использования всех производственных мощностей. Поэтому накапливаются незагруженные мощности, что сдерживает увеличение инвестиционных расходов. Возникает долговременная стагнация, вызванная недостаточностью спроса. В этих условиях государство проводит политику снижения нормы сбережений. 2. Gw < Gn, G > Gw. Если гарантированный темп меньше естественного, то фактический, достигнув полной загрузки мощностей, будет стремиться к естественному темпу. Это приведет к хроническому избытку инвестиций по сравнению с величиной сбережения и к превышению спроса над предложением, которое станет источником долговременных инфляционных тенденций. В этом случае целесообразно повышение нормы сбережений, что приближает гарантированный темп к естественному. 3. Если G = Gw = Gn, то достигается идеальное развитие экономической системы, т.к. в данном случае G не только реализует ожидание предпринимателей, но и поглощает все производственные мощности и всю наличную рабочую силу. В модели Харрода–Домара ключевое значение придается механизму принятия инвестиционных решений для экономического роста. Инвестиции в период t пропорциональны отношению «капитал – продукт» и ожидаемому увеличению дохода. Если предприниматель надеется, что спрос на его продукт возрастет, то он при условии полной загрузки производственных мощностей приобретает дополнительное оборудование, чтобы произвести дополнительную продукцию в соответствии с предполагаемым спросом. В модели Харрода предпринимательские цели оправдываются только в том случае, если темп роста совпадает с гарантированным. Вся дополнительная продукция найдет спрос, и, следовательно, все дополнительные мощности будут использованы. Если же рассчитывать на более высокий рост, то на деле он превысит оптимистические ожидания. Можно предположить, что предприниматели будут стремиться к еще более высокому росту в последующий период. И наоборот, если ожидаемый темп роста ниже гарантированного, то фактический также окажется меньше гарантированного темпа роста. Предприниматели пересмотрят свои расчеты для последующего периода в сторону еще большего понижения. Следовательно, отклонение фактического роста от гарантированного не поддается саморегулированию и имеет кумулятивный характер. Таким образом, по Р. Харроду механизм формирования предпринимательских ожиданий придает нестабильность экономическому развитию, причем при малейшем отклонении фактического роста от гарантированного она усиливается. Общий вывод из модели заключается в том, что рыночная экономика неспособна обеспечить совпадение предпринимательских ожиданий с гарантированным темпом роста, т.к. предприниматели при принятии инвестиционных решений не учитывают соотношения «норма сбережений – технические возможности». Модель Робинсон. В данной модели придается еще большее значение предпринимательскому поведению в экономическом росте. Особенность посткейнсианского подхода в том, что прибыль является одновременно источником и результатом, а следовательно, и мотивом инвестиционной деятельности предпринимателей. В модели равновесного предпринимательского роста норма прибыли определяется темпом увеличения капиталовложений и склонностью к сбережениям тех субъектов, которые получают прибыль. Растущая экономика имеет равновесный характер и полностью использует капитальные средства, работников, если ожидания предпринимателей оправдываются. Однако ожидания бывают ошибочны, т.к. механизм их формирования представляет собой простую проекцию текущей ситуации на будущий период. Дж. Робинсон ввела в научный оборот термин «золотой век» для описания плавного, устойчивого развития, характеризующегося полной занятостью. Модель Солоу. В основе этой неоклассической модели лежит непрерывная агрегированная производственная функция, характеризующая технические возможности общества. Модель Солоу наиболее известна среди многообразных моделей с материализованным техническим прогрессом. Существуют множество способов воплощения технического прогресса в материальных условиях производства. У Р. Солоу технический прогресс воплощен в физическом капитале. Технический прогресс с течением времени повышает производительность основного капитала, не нарушая качественную однородность рабочей силы. Полная модель Солоу представлена в виде уравнения, которое определяет темп накопления, необходимый для поддержания полной занятости: dK / dt = SF(K, 1) – ПК, где dK – приращение капитала; dt – изменение временного отрезка; S – сбережения; K (K, 1) – величина капитала в расчете на одного работника; ПК – величина капитала, необходимая для создания новых рабочих мест. Данное уравнение можно представить графически (рис. 8.5). Рис. 8.5. Модель Солоу Функция ПК представляет прямую линию, т.к. темп роста рабочей силы – величина постоянная (n). Функция SF(K, 1) есть выпуклая кривая относительно оси абсцисс, т.к. происходит снижение предельной производительности капитала по мере увеличения его объема на единицу труда. Отмеченные на графике кривые пересекаются в точке Р. Экономический смысл этой точки в том, что при отношении «капитал – труд» (K/L) = KP развитие экономической системы обеспечивает полное использование как труда, так и капитала. Если отношение K / L = KP < K1, то это означает недостаток роста капитала для создания новых рабочих мест. При такой ситуации часть рабочей силы останется безработной. Исходя из неоклассической теории макроэкономического равновесия в условиях безработицы заработная плата снижается по отношению к норме процента и наиболее оптимальной становится комбинация с меньшим использованием капитала. Отсюда следует, что отношение K / L стремится к равновесной величине. Обратная комбинация – K / L = KP > K2 – означает избыток капитала по отношению к имеющейся в наличии рабочей силе. В этом случае норма процента снижается по отношению к ставке заработной платы, и оптимальной окажется ориентация на более интенсивную технику. В результате достигается такое отношение K / L, которое обеспечивает полное использование капитала. Из модели Солоу следуют три вывода: во-первых, существует равновесный темп роста, к которому стремится рыночная экономика; вовторых, равновесный темп роста совпадает с постоянным эндогенным темпом роста труда, т.е. естественным темпом, и в долгосрочный период не зависит от нормы сбережения; в-третьих, имеются гарантии устойчивости экономического роста, т.е. при отклонении экономической системы от линии равновесия начинают действовать эндогенные механизмы, которые возвращают систему в равновесное состояние. 8.3. Современные тенденции экономического роста В 1990-х гг. в рамках неоклассического и институционального направлений формируются новые теории экономического роста. Модели эндогенного роста рассматривают непрерывное увеличение объема ВВП как естественный продукт долгосрочного равновесия. В этих моделях опровергается неоклассическая посылка об убывающей предельной производительности, допускается возможность эффекта масштаба в рамках национальной экономики, НТП рассматривается как один из эндогенных факторов роста. Механизмы экономического роста в моделях Р. Лукаса, П. Ромера интерпретируются как возрастающая общественная отдача, полученная соответственно от вложений в НТП и вложений в человеческий капитал. Результат от этих инвестиций достается не только тем, кто их осуществлял, но и всему обществу. Эти внешние эффекты обосновывают возрастание разрыва в темпах роста между развитыми странами (где велики вложения в НИОКР и в человеческий капитал) и развивающимися государствами. В новых теориях эндогенного роста в качестве основы экономической динамики выделяют высокий уровень комплементарных инвестиций в человеческий капитал (систему образования), инфраструктуру и НИОКР. Человеческий капитал рассматривается как запас, который может накапливаться и быть источником роста в будущем. Образование и экономический рост. Образование не только позволяет овладевать уже накопленными знаниями, но и способствует приобретению новых знаний в процессе труда, а также обеспечивает условия для их производства в будущем. Таким образом, создаются предпосылки для социально-экономического прогресса. Большинство развивающихся стран связывают надежды на быстрое преодоление экономической отсталости с повышением уровня образования населения. Оценка вклада человеческого капитала в экономический рост дана в моделях Р. Лукаса, Г. Мэнкью, П. Ромера, Д. Уэйла. Принимая за основу модель Солоу, они разделили капитал на физический и человеческий. Использование одной и той же производственной функции для физического и человеческого капитала, а также для потребления позволяет превратить единицу потребления в единицу либо физического, либо человеческого капитала. Тем самым выявляется доля каждого из элементов совокупного капитала в приросте дохода. Недостаточное развитие физического капитала может компенсироваться развитием человеческого капитала, и наоборот. Рост производительности в данных моделях в большей мере связан с инвестициями в человеческий капитал, что позволило выявить положительные внешние эффекты, возникающие при этом. Часть населения, обладающая общими и специальными профессиональными знаниями, является наиболее эффективным фактором экономического роста. Но образование представляет собой лишь предпосылку для будущего экономического роста. Источником развития оно становится лишь тогда, когда созданы условия для совершенствования как формальной системы образования, так и навыков применения полученных знаний на практике. Информация и экономический рост. Структурные изменения в экономике создают предпосылку для формирования информационного типа экономического роста. В рамках информационного типа экономического роста минимизируются затраты энергии и сырья на единицу производимой продукции, увеличивается количество информации, а также существенно снижается общий уровень издержек во всех отраслях национального производства, расширяются производственные возможности общества, преодолевается ограниченность экономических ресурсов. Графически информационный тип роста выражается в сдвиге кривой производственных возможностей вправо (рис. 8.6). Из графика следует, что точка А, находящаяся выше кривой производственных возможностей при информационном типе экономического роста, достижима. Рис. 8.6. Информационный тип экономического роста и расширение производственных возможностей общества Характерными чертами информационного типа роста являются: – увеличение доли информационных отраслей экономики в создании ВВП; – относительное уменьшение доли материального производства; – антизатратный тип производства; – рост технического уровня и качества продукции; – перманентно обновляющаяся структура производства; – определяющая роль научных знаний как параметра развития, создающего основу для инноваций и формирования квалифицированной рабочей силы; – высокие темпы роста дохода на душу населения. Основными факторами информационного типа экономического роста выступают непрерывная генерация нового знания (информация), заключенного в новых продуктах, процессах, и его распространение в экономике. При этом возрастающая стоимость технологических изменений генерирует организационные и институциональные нововведения, соответствующие новой технологии. Таким образом, к традиционным факторам экономического роста присоединился неизвестный ранее информационный ресурс, обладание которым и определяет место страны в системе мирового информационного развития. Окружающая среда и экономический рост. Экономический рост, будучи доминирующей характеристикой поведения мировой системы, весьма неэффективно решает проблемы, которые его порождают. Это обусловлено существованием пределов роста. Пределы роста – это способность планетарных источников обеспечивать потоки материалов и энергии, необходимых для жизни людей, и поглощать постоянно образующиеся отходы и загрязнения. Все остальные элементы глобальной системы: численность населения, производство продуктов питания, индустриальное производство, потребление ресурсов и загрязнение окружающей среды – находятся в состоянии роста. Они возрастают экспоненциально. Экспоненциальный рост – это та движущая сила, которая является причиной движения мировой экономики к физическим пределам Земли. Любая величина растет экспоненциально, если ее приращение пропорционально уже имеющейся величине. Например, если человек поместил в банк 100 ден. ед. под 7% годовых, то вложенная сумма будет расти экспоненциально и к десятому году вырастет до 201,37 ден. ед. Экспоненциальный рост происходит, если растущий объект воспроизводит самого себя. Это относится к населению, физическому капиталу. Другие факторы, такие как производство продуктов питания, потребление ресурсов, загрязнение окружающей среды, имеют тенденцию к экспоненциальному росту потому, что их побуждает к этому рост численности населения и капитала. Пределы системы не только конечны, но и подвержены разрушению при избыточной нагрузке на них. Поэтому перед обществом стоит проблема перехода к устойчивой системе, в которой акцент делается на качественное развитие, а не на физический рост. Экономический рост осознан обществом, т.к. при принятии того или иного решения в пользу роста задаются вопросы, для чего этот рост, как долго он будет продолжаться, сколько это будет стоить и как отразится на окружающей среде. В устойчивом обществе система ценностей и глубокие знания о пределах Земли служат тому, чтобы выбрать только те модели роста, которые действительно способствуют достижению социальных целей и устойчивому развитию. Вопросы для самоконтроля 1. Каковы цели и типы экономического роста? 2. Органический рост приводит к динамическому, а не статическому равновесию. Каковы причины данного явления? 3. Современные тенденции экономического роста предполагают определение его пределов. Каким пределам отдается предпочтение? 4. Каково принципиальное различие между кейнсианской и классической теориями в оценке значения предпринимательского поведения для экономического роста? 5. Как образование воздействует на темпы, пропорции и характер экономического роста? Можно ли считать образование в России таким же эффективным ресурсом, как и в развитых странах? 6. Каковы факторы, сдерживающие экономический рост, и какова их оценка с точки зрения благосостояния нации? 7. Почему «современное качество» экономического роста недостижимо в рамках экономики нерыночного типа? Является ли рынок панацеей в решении проблем перехода к «современному качеству» роста? 8. Вклад какого из факторов экономического роста Э. Денисон рассматривал как долю в темпах роста так называемого «остатка»? 9. Почему экономический рост требует изменения человеческого фактора в большей степени, чем изменений в материальных условиях производства? 10. Почему одни страны быстро развиваются, а другие приходят к упадку приблизительно при одних и тех же исходных условиях? Как это согласуется с гипотезой о том, что с развитием технологии усложняется политическая система общества, следовательно, доступ в нее требует больших издержек? ТЕМА 9. ИНТЕРНАЦИОНАЛИЗАЦИЯ ЭКОНОМИЧЕСКИХ ПРОЦЕССОВ И ВНЕШНЕЭКОНОМИЧЕСКАЯ ПОЛИТИКА ГОСУДАРСТВА. ПЛАН 9.1. Международное разделение труда как основа формирования мирового рынка. 9.2. Особенности мировых рынков товаров, услуг и валют. 9.3. Открытая национальная экономика. Особенности равновесия в открытой экономике. Модель Манделла – Флеминга. 9.4. Платежный баланс страны. 9.5. Глобализация экономики и ее последствия. 9.1. Международное разделение труда как основа формирования мирового рынка Основная причина возникновения и развития международного разделения труда (МРТ) – это различия в наделенности стран факторами производства (экономическими ресурсами). Вследствие разной наделенности факторами производства хозяйствующие субъекты специализируются на производстве ограниченного набора продукции. При этом они достигают высокой производительности труда в ее изготовлении, но одновременно вынуждены обмениваться этой продукцией для удовлетворения своих потребностей. Вначале разделение труда зарождается в рамках страны, зетам охватывает соседние страны и, наконец, весь мир. Международное разделение труда представляет собой закрепление, специализацию отдельных стран на производстве отдельных видов товаров и услуг, которыми они обмениваются между собой. На такое разделение влияли исторические и географические факторы, наличие тех или иных природных ресурсов, состояние производительных сил, в т. ч. и таких, как уровень образования, науки и культуры и т. д. До промышленного переворота (конец XVIII – первая половина XIX вв.) международное разделение труда базировалось на различиях в наделенности стран природными ресурсами: климатом, почвами, недрами, водными и лесными ресурсами и т. д. Затем усиливается специализация, основывающаяся на различиях в наделенности стран остальными факторами производства – капиталом, трудом, предпринимательскими способностями, знаниями. Именно это сегодня во многом определяет, на производстве каких товаров и услуг для мирового рынка специализируется страна. Так, Россия и сто лет тому назад, и сейчас поставляет на мировой рынок продукцию, производство которой обеспечивается, прежде всего, обилием природных ресурсов (на их базе тогда производились и экспортировались зерно, лен, лесоматериалы, сейчас – энергоносители). Однако в настоящее время в российском экспорте значительное место занимают товары, производство которых связано с обилием не только природных, но и других ресурсов (например, металлы и удобрения), или же вообще не зависит от наличия природных ресурсов в стране (вооружение). Содержание МРТ. Основное содержание МРТ заключается в обособлении и специализации различных видов трудовой деятельности, их взаимодополнении и взаимодействии19. МРТ – это высшая ступень развития общественного территориального разделения труда между странами, которое исходит из устойчивой, экономически выгодной специализации производства отдельных стран на разных видах продукции и ведет к взаимному обмену результатами производства. 19 Барр Р. Политическая экономия. Т. 1: пер. с франц. – М., 1995. – С. 285. Сущность МРТ проявляется в единстве двух процессов производства – его расчленения и объединения. Единый производственный процесс, вопервых, распадается на относительно самостоятельные и обособленные друг от друга фазы, концентрирующиеся по отдельным стадиям производства и на определенной территории, в отдельных странах; во-вторых, одновременно диктует и необходимость объединения обособившихся производств и территориально-производственных комплексов, установление взаимодействия стран, участвующих в МРТ. Таким образом, МРТ – это высшая ступень развития общественного территориального разделения труда между странами, которое исходит из устойчивой, экономически выгодной специализации производства. Разумеется, зрелые формы МРТ дополняется отраслевым (видовым) разделением труда, поскольку одного территориально-географического аспекта, каким бы он ни был благоприятным, недостаточно для полноценных форм МРТ. Наглядный пример – развивающиеся страны или страны с переходной экономикой, в которых отсталые производственные структуры (и инфраструктуры) не позволяют участвовать в наиболее выгодных формах МРТ и обрекают их на участие в качестве «дополнительных звеньев» ведущих капиталистических держав, направлять в их центры все растущие потоки стратегического сырья. Такое ущербное участие в МРТ закрепляет подчиненное положение, в частности, России, что усложняет структурную перестройку экономики, настоятельно необходимую для обеспечения экономического роста и сбалансированного развития экономики, не увлекаясь несбыточными и иллюзорными лозунгами «реформ». МРТ обуславливает: - обмен товарами и услугами между странами; - движение капитала между странами; - миграцию рабочей силы; - интеграцию. Виды разделения труда. Как известно, общественное разделение труда бывает трех видов: - общее, или разделение труда между крупными сферами материального производства (промышленность, сельское хозяйство, транспорт, связь и т. д.); - частное, или разделение труда внутри указанных крупных сфер (машиностроение, приборостроение и другие отрасли промышленности; животноводство, растениеводство и другие отрасли сельского хозяйства); - единичное, или разделение труда внутри одного предприятия, на котором создается законченная продукция. Понятие «предприятие» в данном случае трактуется в широком смысле, имея в виду специализированные предприятия, на которых изготавливаются элементы, например, сложной машины (готовый товар). Типы разделения труда. С точки зрения территориального аспекта принято выделять два типа разделения труда: - межрегиональный (в данном случае речь идет о регионах одной страны); - интернациональный как высшая форма (ступень) развития общественно-территориального разделения труда между странами, позволяющая осуществить концентрацию труда определенной продукции в определенных странах. МРТ непосредственно воздействует на факторы производства. Исторически это было связано со средой обитания человека. В одних странах и территориях племена могли успешно выжить в силу наличия плодородных земель, близости водных артерий, чтобы совершать дальние путешествия, наличия лесов или тростника из которых можно строить большие лодки (суда) и т. д. В других случаях природные условия не позволяли динамично развиваться древним сообществам людей, и они исчезали. Однако МРТ не сводится исключительно к природно-климатическим и почвенным условиям, иначе вполне можно допустить, что «страны Африки специализируются в числе прочего на производстве тропических фруктов, а страны Северной Европы – ловле северных сортов рыбы, которую сами и потребляют»20. Естественные факторы имели исключительное значение в разделении труда на низших стадиях человеческого развития – на скотоводческие и земледельческие племена, или специализирующиеся на промысле рыбы либо лесного зверя и т. д. Эти факторы играют важную роль и в развитии современных национальных экономик. Но, тем не менее, определяющую роль играют уже другие факторы, связанные с трудом – трудом интеллектуальным, который породил современное высокотехнологичное производство, резко увеличивая фактор производительности труда и эффективности производства. Отметим, конкуренцию СССР проиграл США и другим развитым капиталистическим странам в силу неверного определения приоритетов в экономической политике, «перегрузки» национального производства сегментами военно-промышленного производства, являющегося уничтожением ресурсов, а также морального авторитета системы через акции подавления «пражской весны» 1968 г. и войны в Афганистане. В результате уже со второй половины 70-х гг. в экономике СССР наметились ощутимые процессы деградации производительных сил (факторов производства), в т. ч. началось непрерывное снижение производительности труда и эффективности производства. Таким образом, важнейшим является процесс МРТ, который базируется на повышении экономической эффективности производства различных товаров и услуг. Это одновременно предполагает и его успешную последующую кооперацию в развитых формах. Национальная кооперация производства такого рода позволяет стране успешно осуществлять и разные формы (и типы) интернациональной специализации, использовать для целей развития. Понятие Международная специализация и кооперация производства – это взаимосвязанные явления, хотя само понятие «международное разделение труда» – это более широкая экономическая категория, являющаяся базой 20 Киреев А.П. Международная экономика. В 2-х ч. Ч. 1. – М.: Международные отношения, 1997. – С. 25. международной кооперации и специализации как его основной формы. Международное кооперирование основывается на специализации производства, отражающей одновременно две стороны МРТ Содержание, характер и направления развития МРТ. Международное оперирование и международная специализация как основные формы МРТ определяют его содержание. Оно состоит в следующих чертах и проявлениях: - международное разделение труда – это разделение труда между странами в определенных количественных и качественных пропорциях (соотношениях), опосредствованное обменом между ними товарами и услугами; - международная специализация производства (МСП) – это форма разделения труда между странами, при котором рост концентрации однородного производства и обобществления труда в мире происходит на базе дифференциации национальных производств, выделения в самостоятельные технологические процессы, в отдельные отрасли и сферы производства выпуска однородных продуктов труда, превышающих внутренние потребности. Такое разделение и развитие вызывает непрерывный рост элементов взаимозависимости и взаимодополняемости национальных экономических систем, их взаимное переплетение и взаимопроникновение, отражаясь также на росте процессов интенсификации обмена товарами, услугами, научнотехническими знаниями и опытом. МСП развивается в двух главных направлениях – производственном и территориальном. Производственное направление подразделяется в свою очередь на следующие виды: - межотраслевую специализацию; - внутриотраслевую специализацию; - специализацию отдельных фирм и предприятий. Территориальный аспект МСП предполагает специализацию: а) отдельных стран; б) групп стран; в) регионов. При этом речь идет об их специализации на производстве определенных продуктов (и их частей, компонентов) для мирового рынка в целом. Основными формами МСП являются предметная (изготовление готовых изделий), подетальная (производство частей, компонентов изделий) или отдельных производственных операций (сборка изделий, сварка и т.п.). Ясно и то обстоятельство, что не все национальные отрасли (и сферы) производства принимают одинаковое участие в МСП. Речь идет о наиболее динамично развивающихся современных передовых фирмах и компаниях, либо о сырьевых отраслях (нефть, газ, металлические руды и их полуфабрикаты, лес и лесоматериалы и т. п.). Высокая доля экспорта (удельный вес) в общем производстве – это отличительная черта экспортоориентированных отраслей и сфер народного хозяйства отдельной страны. Специализация, связанная с производством товаров и услуг, повышает конкурентоспособность. В результате МРТ развивается синергический эффект, необходимый при объединении разрозненных экономических объектов. Поэтому для развития МРТ важное значение имеют: 1) сравнительные преимущества, которые возникают из-за более высокой конкурентоспособности на внутреннем рынке (способность производить товар с более низкой стоимостью); 2) государственная политика, в зависимости от которой может меняться не только характер производства, но и характер потребления; 3) концентрация производства – создание крупной промышленности, развитие массового производства (создавая производство, страна должна ориентироваться на внешний рынок); 4) растущий импорт страны – развитие массового потребления сырья, топлива. В мировом сообществе массовое производство обычно не совпадает с месторождениями ресурсов – страны организуют ресурсный импорт; 5) развитие транспортной инфраструктуры. Общая характеристика Международной производственной кооперации (МПК). Кооперация и конкуренция, формируя сложное противоречивое единство, пронизывают всю деятельность хозяйствующих единиц в системе мирового рынка. На основе растущих процессов МРТ, специализации и кооперации расширяется международная производственная кооперация (МПК) между разными хозяйствующими агентами мирового рынка. МРК – это объективное следствие, результат технологической революции, которая кардинально изменила сами понятие «предприятие» как главное и первичное звено, ячейка производства. Произошло выделение из состава промышленных предприятий отдельных стадий технологического процесса, выпуска частей и элементов конечного продукта и последующая их передача связанным между собой предприятиям, что означало новый качественный этап в развитии разделения труда. В результате сотни взаимосвязанных технологических предприятий (фирм) порой выпускают в разных странах одно и то же изделие. А это предполагает наличие огромного числа производственных, технических, финансовых, научных, организационных, правовых и прочих связей между ними, пронизывающих мировую экономику. Формы МПК. Издавна выделяют и подвергают анализу следующие главные формы МПК: - международную (в т. ч. транснациональную) и внутригосударственную или национальную (меж- и внутрифирменную, особенно в рамках корпоративных союзов); - много- (связанную с диверсификацией деятельности хозяйствующих субъектов), внутри- и суботраслевую; - межотраслевую (главным образом изготовление промежуточной продукции, используемой в производстве предприятиями разных отраслей и конгломератами, а также реализуемой на свободном рынке в качестве комплектующих и запасных частей); - научно-техническую и производственно-технологическую; - сбытовую и сервисную, а также по оказанию услуг производственного назначения, прежде всего, инжиниринговых; - научно-производственную, охватывающую весь инновационновоспроизводственный процесс или большую часть его стадий. Приведенная выше систематизация основных форм кооперации не исчерпывает всего их многообразия, предопределяемого бесчисленным множеством деталей, содержащихся в разнообразных конкретных кооперационных проектах (соглашениях). Эти проекты различаются по числу и организационно-правовым формам участвующих в них кооперантов, предмету, виду и целям сотрудничества, средствам их достижения, механизму взаимодействия партнеров и т. д. Приведенные формы, однако, не исчерпывают их растущего разнообразия. Формы (или типы) соглашений в области международной кооперации. Приведенная выше типология форм международной производственной кооперации складывается на базе многообразных соглашений, межфирменного, как правило, характера. Эти соглашения выступают предметом тщательного изучения и с теоретической, и с практической стороны. Европейская экономическая комиссия (ЕЭК) ООН на базе их анализа вычленила следующие наиболее распространенные их формы в Европе. Кооперант-лицензиар передает по соглашению о МПК кооперантулицензиату его права пользования промышленной и/или интеллектуальной собственностью, отдельные виды технологического оборудования. Все полученное лицензиат оплачивает производимой им продукцией, а также по запросу лицензиара услугами и своими лицензиями. Лицензиар дополнительно обязуется поставлять лицензиату часть комплектующих своего производства. Лицензиар обязуется поставить лицензиату не только разрозненные виды оборудования, но и комплектные технологические линии вместе с соответствующими технологиями на условиях финансового лизинга. Совместное производство согласованной номенклатуры продукции, сопровождаемое взаимной передачей кооперантами лицензий и технологий, отдельных видов технологического оборудования, продажей друг другу отдельных видов кооперированной продукции (конечной и/или промежуточной). Развитием этой формы МПК является установление специализации партнеров на основе согласования производственной программы по номенклатуре и объемам выпуска соответствующих видов продукции, а также их взаимных поставок. При позитивных результатах такой кооперации сотрудничество может распространиться на совместное или скоординированное проведение НИОКР по совершенствованию производимой или созданию новой продукции и ее изготовлению в рамках МПК. Кооперация по комплексу вопросов, охватываемых всеми перечисленными выше моделями в разных комбинациях. Договорная форма МПК может стать предпосылкой объединения кооперантов в ту или иную форму корпоративного союза, в т. ч. ТНК (транснациональные корпорации) – корпорации, капитал которых принадлежит предпринимателям одной страны, а сферой деятельности является мировое экономическое сообщество, т. е. национальная по собственности и международная по сделке деятельности. В этом случае она трансформируется во внутрифирменную кооперацию. Договорные формы кооперации привлекательны для ее партнеров не только своей «экономичностью», но и «мягкостью» форм объединения усилий партнеров. Эффективная концентрация производства и рыночного взаимодействия достигается при этом без таких жестких форм конкурентной борьбы, как поглощения и слияния фирм. Многонациональные корпорации (МНК) – капитал данных корпораций является многонациональным как по составу, так и по сфере функционирования. Для отнесения корпораций к ТНК или к МНК нужно рассматривать два критерия: - уровень прямых вложений иностранного капитала в ТНК; - уровень товарооборота корпорации на внешнем рынке. На долю ТНК приходится: - 50% производства, исключая страны с переходной экономикой; - 60% внешней торговли; - 90% прямых зарубежных инвестиций; - 80% технологических разработок. Объем производства ТНК в год в несколько раз выше объемов производства таких стран, как Дания, Норвегия, Финляндия, вместе взятых. ТНК осуществляют производственную кооперацию, поэтому торговлю в основном ведут с филиалами, чему способствует существование трансфертных цен. Это объясняется стремлением ТНК получить максимум дохода на выходе товаров на мировой рынок. ТНК – средство, предохраняющее предприятия от распада, так как филиалы не могут существовать обособленно. ТНК способствуют развитию торговли, росту конкурентоспособности товаров. Основной принцип ТНК – нет различных национальностей, есть только «гражданство» корпораций. В настоящее время ТНК для проникновения на иностранные рынки предпочитают экспорт капитала, т. е. являются основными инвесторами в экономику различных стран. Можно выделить несколько этапов проникновения ТНК на иностранный рынок: - открытие представительства; - экспорт товаров; - производство продукции на местном рынке; - продажа лицензий. Соглашения о МПК между ТНК или их звеньями иногда принимают форму стратегических альянсов, образуемых конкурирующими фирмами для достижения своих интересов и в этих целях объединяющих усилия по реализации крупных кооперационных проектов. Часто альянсы образуются для проведения научно-технических и технико-экономических исследований, выполнения НИОКР и др. Это быстро изменяющаяся форма международной кооперации, адаптирующаяся к новым, непрерывно усложняющимся условиям в системе мировой экономики. Классификация стран по группам и подгруппам Для целей анализа страны классифицируются по следующим группам и подгруппам: 1) развитые страны: - крупнейшие развитые капиталистические страны («большая семерка») – Германия, Италия, Канада, Соединенное Королевство Великобритании и Северной Ирландии, Соединенные Штаты Америки, Франция, Япония; - Европейский союз: Австрия, Бельгия. Германия, Греция, Дания, Ирландия. Испания. Италия, Люксембург. Нидерланды, Португалия, Соединенное Королевство Великобритании и Северной Ирландии, Финляндия, Франция. Швеция; 2) страны с переходной экономикой (трансформирующиеся страны): - страны Центральной и Восточной Европы с переходной экономикой, иногда сокращенно именуемые Восточной Европой. Центральной и Восточной Европой (ЦВЕ): Албания. Болгария, Венгрия, Польша. Румыния. Словакия. Чешская Республика и государства-преемники Социалистической Федеративной Республики Югославии, а именно: Босния и Герцеговина, Республика Македония, Словения, Хорватия, Югославия (Сербия и Черногория). Характер и степень включения России в мирохозяйственные связи отражают нынешнее состояние ее народного хозяйства. Невысокий экономический потенциал подталкивает страну к интенсификации международного обмена. Низкий уровень технико-экономического развития сдерживает ее включение в международную торговлю. Обеспеченность сырьевыми ресурсами, которая, как правило, снижает потребность в таком обмене, из-за специфики нынешнего экономического положения выступает основным фактором развития внешнеэкономических связей России. До начала реформ научно-техническая сфера работала, главным образом, на укрепление военного потенциала страны. В результате высокой концентрации ресурсов на оборонных исследованиях (они поглощали 70-75% всех расходов на ИР) в гражданских отраслях научные разработки финансировались по остаточному принципу, внедрение в производство достижений НТП шло медленно. Секторы «новой экономики» за пределами ВПК не получали должного развития. В ходе реформ государство, осуществляя демилитаризацию народного хозяйства, резко сократило расходы на исследования по оборонной тематике, заметно снизив тем самым и свои затраты на ИР в целом. За 1991-1998 гг. объем финансирования оборонных ИР уменьшился в 10 раз, ИР в целом – в 5,4 раза. Расходы на науку в конце 90-х гг. находились по абсолютной величине на уровне сорокалетней давности, а относительно ВВП – даже на уровне 1950 г. В абсолютном выражении (в пересчете по общему паритету покупательной способности валют) Россия затрачивает на науку меньше Японии в 9,3 раза, Германии – в 4,7 раза, Франции – в 2,8 раза. Расходы на науку в США больше российских в 24 раза21. Снижение внутренних затрат на науку в последние годы сопровождалось ощутимым сокращением численности научных организаций и занятых в них работников, более чем двукратным сжатием материально-технической базы исследований. Последняя, к тому же, качественно ухудшилась. Параллельно с сокращением сферы ИР ухудшались качественные характеристики научных кадров. За годы реформ исследовательские организации покинуло более половины исследователей, значительную часть которых (до 60%) составляли наиболее квалифицированные и работоспособные специалисты. «Утечка умов» шла главным образом в бизнес – промышленные и инвестиционные компании, банки, совместные предприятия. В настоящее время почти половина оставшихся в науке специалистов старше 50 лет, средний возраст российского ученого составляет 59 лет. Но даже сохранившийся научный потенциал не используется в полной мере; платежеспособный спрос на ИР и научно-техническую продукцию со стороны государства и предпринимательского сектора весьма мал. Внедрение инноваций финансируется главным образом за счет собственных средств предприятий, их доля в этих расходах составляет 80%. Однако только треть российских предприятий, как показывают результаты опросов, считают инновации необходимым условием повышения своей конкурентоспособности, повышения качества либо снижения себестоимости продукции. Лишь эти предприятия самостоятельно ведут ИР, заказывают их у других организаций, закупают лицензии. В целом же инновационная активность отечественной промышленности невысока. Ее уровень, определяемый как отношение количества предприятий, занимающихся разработкой и внедрением новых или усовершенствованных видов продукции и технологических процессов к общему числу предприятий, достиг в 2003 г. 9,6% по промышленности в целом и 22,2% в машиностроении. В сфере услуг инновационную активность проявляли всего 5,2% предприятий. Удельный вес инновационной продукции в общем объеме отгруженной промышленной продукции в 2001 г. См.: Наука и высокие технологии в России на р.еже третьего тысячелетия. Руководители авт. Коллектива В. Макаров, А. Варшавский. – М., 2001. – С. 83-89; Наука России в цифрах. – М., 2004. – С. 131. 21 составил всего 10,4%. По этому показателю лидировали промышленность строительных материалов (29,8%), пищевая промышленность (20,6%), машиностроение и металлообработка (18.4%)22. Невысокий уровень технико-экономического развития не позволяет России вовлекать в обмен с внешним миром расширяющийся ассортимент готовой продукции и за счет этого диверсифицировать товарную и географическую структуру внешней торговли, активно участвовать в промышленной кооперации. Глубина включения той или иной страны в международный обмен зависит и от величины ее экономического потенциала. Эта величина находит синтезированное выражение в объеме ВВП, который характеризует производственные возможности страны и ее совокупный спрос. 9.2. Особенности мировых рынков товаров, услуг и валют Во всем мире международная торговля является частью повседневной жизни. Американцы ездят на японских автомобилях, французы пьют шотландское виски, шведы едят французский сыр, канадцы импортируют корейские компьютеры, итальянцы используют ливийскую нефть, а русские покупают американскую пшеницу. Две важные особенности отличают эти сделки от торговли между резидентами одной и той же страны. Во-первых, фирмы и потребители, участвующие в международной торговле, живут в разных странах. Поэтому первый вопрос, который возникает при рассмотрении понятия международной торговли: почему она вообще имеет место? Жители Нью-Йорка покупают грейпфруты из Флориды в основном по той же причине, по которой они покупают мексиканские дыни и текстиль из Гонконга. Эта причина заключается в том, что указанные товары могут быть произведены в указанных местах с меньшими издержками, чем в Нью-Йорке. Второй отличительной чертой международной торговли является то, что потребители и фирмы, ведущие торговлю, обычно пользуются разными валютами. Например, американские покупатели японских автомобилей платят в долларах, но японские рабочие, которые производят эти автомобили, хотят получать оплату в йенах. Таким образом, вторая группа вопросов международной экономики связана с международными расчетами в валюте. Использование в международной торговле различных валют поднимает также важную политическую проблему. Следует ли правительствам различных государств устанавливать цены иностранных валют подобно тому, как они могут ограничивать арендную плату или устанавливать цены на сельскохозяйственную продукцию, или следует предоставить установление обменных курсов свободному рынку? Этот вопрос горячо обсуждается на протяжении последних десятилетий, поскольку сильные 22 Оболенский Н. Россия в международном разделении труда // МЭИМО, 2004. № 6. С. 75-76. колебания стоимости доллара на мировых валютных рынках повлияли на цены импортной и экспортной продукции, а, значит, и на рынки товаров и услуг. Правительства стран часто стараются воздействовать на международную торговлю таким образом, чтобы обеспечить своим гражданам (или, по крайней мере, некоторым из них) выгоды за счет иностранцев. Следствием такой политики часто бывает введение тарифов – налогов на товары, импортируемые из других стран. Экономисты давно занимаются изучением причин и следствий действия тарифов и других государственных мер по контролю за торговлей. Цель международного разделения труда заключается в установлении между странам прочных экономических связей с целью повышения эффективности национального хозяйства, поскольку участие стран в МРТ позволяет им на основе использования закона сравнительных преимуществ сконцентрировать свои усилия на производстве тех продуктов, для которых они имеют наилучшие конкурентные условия. Международная торговля – это обмен продуктами труда, товарами, услугами, объектами интеллектуальной собственности всех государств мира. Термин «внешняя торговля» отличается от термина «международная торговля» тем, что внешняя торговля характеризует торговые отношения какой-либо одной страны с другими странами. Международная торговля состоит из двух встречных потоков – экспорта и импорта. Импорт – покупка и ввоз товаров из-за границы. Это блага, приобретенные резидентами данной страны у иностранцев. Экспорт – это продажа экономических благ резидентами данной страны иностранцам. В этих определениях упор делается на людях, ведущих торговлю, а не на месте, где они это делают. Если немецкий турист ест в хьюстонском ресторане, то эта услуга рассматривается как экспорт США и импорт Германии. Если бостонская команда «Ред Сокс» играет в Японии, то причитающаяся команде доля выручки рассматривается как экспорт США, точно так же как если бы американцы продали бы японцам компьютерную систему. Основными участниками международной торговли (субъектами МЭО) являются следующие субъекты международных экономических отношений: внешнеторговые компании (экспортеры и импортеры), государства, группы стран, а также физические лица. (Кроме того, субъектами международной торговли в России являются также государственные внешнеэкономические объединения, внешнеэкономические ассоциации, внешнеэкономические отраслевые союзы). Государственные внешнеэкономические объединения – это государственные предприятия, осуществляющие внешнеэкономические связи. Например, ГП «Алмазювелирэкспорт» осуществляет экспорт драгоценных «металлов и драгоценных камней, импорт оборудования для ювелирной продукции. ГП «Автоимпорт» занимается импортом оборудования для отраслей машиностроения, импортом инструментов и запасных частей, экспортом станков, а также импортом комплектного оборудования. Внешнеэкономические ассоциации объединяют организации и предприятия по различным направлениям бизнеса (Чайная ассоциация России, Ассоциация инвесторов и экспортеров России, Ассоциация внешнеэкономических ассоциаций и др.). Основная цель ассоциаций – содействие развитию внешнеэкономических связей в отдельных отраслях России. Внешнеэкономические отраслевые союзы – добровольные объединения промышленников, предпринимателей, производителей – экспортеров, действующих на согласованных условиях внешнеэкономической политики, производства и реализации экспортной продукции. (Зерновой союз, Российский алмазный фонд, Союз нефтегазовой промышленности России и др.). Содействие процессу международной торговли оказывают и такие организации как банки; финансовые организации, страховые компании, транспортно-экспедиторские компании, сервис – внешнеэкономические организации. Коммерческие банки, финансовые организации обслуживают взаимные расчеты, осуществляют кредитование внешнеэкономической деятельности. Страховые компании производят страхование внешнеторговых сделок на всех стадиях их исполнения. Транспортно-экспедиторские компании осуществляют перевозку и экспедирование грузов по внешнеторговым контрактам. К объектам МЭО относят: 1) товары; 2) услуги (консультирование, туризм); 3) объекты интеллектуальной собственности (патенты, лицензии, технологии). Информационные агентства осуществляют оперативный анализ в сфере бизнеса, финансов и развития мировых рынков: «Финмаркет», «Итар-ТАСС», «Reuters» и др.). В зависимости от вида экспортно-импортных операций международную торговую деятельность классифицируют: 1) экспорт и импорт готовых товаров (экспорт – вывоз товара за границу, импорт – ввоз товара из-за границы); 2) ввоз и вывоз сырья и полуфабрикатов для переработки с последующим возвратом в страну; 3) временный ввоз или вывоз товара с последующим возвратом в страну (для участия в международных конкурсах, выставках, презентациях); 4) реэкспорт и реимпорт (реэкспорт – вывоз за границу ранее ввезенного в данную страну товара, например, если товар не оплачен, бракован или перепродается в третью страну; реимпорт – ввоз из-за границы ранее вывезенных национальных товаров); 5) ввоз и вывоз товаров, относящихся к одной международной транснациональной компании; 6) экспорт и импорт готовых товаров (экспорт – вывоз товара за границу, импорт – ввоз товара из-за границы); 7) ввоз и вывоз сырья и полуфабрикатов для переработки с последующим возвратом в страну; 8) временный ввоз или вывоз товара с последующим возвратом в страну (например, для участия в международных конкурсах, выставках, презентациях); 9) встречная компенсационная торговля; 10) товарообменные сделки на безвалютной основе (оплата товара происходит в натуральной форме другим товаром); 11) торговые компенсационные сделки на денежной основе (когда частично товар оплачивается деньгами, а частично встречной поставкой товара); 12) промышленные компенсационные сделки (например, поставки оборудования для производства товара будут оплачиваться произведенным с его помощью товаром). В зависимости от наличия или отсутствия международных посредников международные торговые операции можно разделить на: прямые экспортноимпортные операции без посредников между продавцом и покупателем и косвенные экспортно-импортные операции, когда между продавцом и покупателем имеется посредник (брокер, дилер и др.). Странам целесообразно не только использовать изобилие одних и скудость других факторов для налаживания экспорта и импорта тех или иных товаров и услуг, но и экспортировать имеющиеся в изобилии и импортировать недостающие факторы производства. Бедные капиталом страны активно привлекают его из-за рубежа, избыточная для одних стран рабочая сила стремится найти себе применение в других странах, государства с развитой наукой вывозят технологию туда, где такой собственной технологии нет. Международное движение факторов производства зависит не только от спроса и предложения этих факторов в разных странах, но и от их мобильности, различных барьеров на пути движения факторов и многих других моментов, которые мешают этому движению. Тем не менее, объем международного движения факторов производства вполне сопоставим с объемом международной торговли. Под влиянием политических и экономических изменений в мире к 1990-м гг. происходят изменения географической структуры Международной торговли товарами (МТТ). Ведущая роль по-прежнему принадлежит промышленно развитым странам. В настоящее время наибольшую роль в МТТ имеют страны «большой семерки» (США, Германия, Япония, Франция, Великобритания, Италия, Канада), на долю которых приходится более 50% МТТ. Происходит медленное сокращение товарного потока Америки. Если в 50-е годы на ее долю приходилось 1/3 мирового экспорта, то в 2004 г. только 1/8. Важной тенденцией середины 90-х является ослабление внешнеторговых позиций Японии. С 70-х годов в МТТ важную роль играет группа новых индустриальных стран и развивающихся: Гонконг, Южная Корея, Сингапур, Тайвань, Бразилия, Мексика. Их доля к 1990 г. в экспорте товаров составила 10%. Начиная с 1990-х годов Китай все активнее включается в МТТ, его экспорт составляет 2,3% мирового. В 1970-2004 гг. наиболее динамично развивались товарообменные потоки азиатской торговли за счет увеличения темпов роста экономики (в среднем 6% в год). Качественные изменения происходят и в структуре международной торговли. Значительно выросла доля экспорта торговли наукоемкой и высокотехнологичной продукцией. За 1990-1996 гг. доля информационных технологий и оргтехники увеличилась с 6,5 до 12,5%. Машиностроительная продукция составляет основу структуры МТТ. Ее доля в мировом экспорте выросла с 22% в 1970 г. до 51% в 1997 г. В мировом товарообороте увеличилась роль химической продукции. В то же время наблюдается сокращение экспорта энергоносителей и сырья: 1975 г. – 24,5%, 2004 г. – 13%. Значительно изменилась доля экспорта продовольственных товаров и сельскохозяйственного сырья в структуре мирового экспорта. Если в 50-60–е гг. эти товары составляли 14% мирового экспорта, то в 90-е гг. – 8%. Это свидетельствует о стремлении стран продовольственной самостоятельности. Степень экспортной ориентации стран показана в табл. 9.1. Таблица 9.1 Доля стран в мировом ВВП, промышленном производстве и товарном экспорте в 2000 г., % США КНР Германия Япония Индия Франция Великобритания Италия Бразилия Россия В ВВП1 В промышленном В товарном экспорте2 производстве1 21.2 21.9 11.8 10.7 11.1 7,7 7.6 6.6 7.9 7.2 7.8 6.1 5.2 2.4 2.7 3.2 3.6 4.7 3.2 3.3 4.4 3.2 3.3 4.0 2.5 2.1 1.2 2.1 4.4 1.0 Отношение экспорта к ВВП 10.7 11.5 33.0 15.7 12.0 26.0 28.0 25.0 10.0 35.7 В ценах и по ППС 2000 г. Экспорт и его отношение к ВВП, рассчитаны по обменному курсу. Источник: Мировая экономика: глобальные тенденции за 100 лет. С. 509-601 // МЭиМО, 2004. № 6. С. 79. 1 2 Чем больше экономический потенциал страны, тем шире у нее возможности развития за счет опоры на внутренний рынок, тем меньше ей требуется привлекать товаров и услуг извне и, следовательно, выделять ресурсов для экспорта. Поэтому США, будучи самой мощной экономической державой мира, имеют более низкий показатель втянутости в международное разделение труда, чем другие страны экономического авангарда, уступающие им по объему ВВП в 3-7 раз. Россия по объему ВВП занимает десятое место в мире, вслед за членами «семерки», кроме Канады, а также Китаем, Индией и Бразилией, но имеет самое высокое среди первой десятки отношение экспорта к ВВП, оцененное по обменному курсу национальной валюты (табл. 9.1). Судя по данным табл. 9.1, степень экспортной ориентации отечественной экономики очень высока. Но вряд ли это так. Сравнение экспорта и ВВП по официальному обменному курсу достаточно адекватно отражает их реальное соотношение лишь по промышленно развитым странам: у них официальные курсы равны (США и Великобритания) или даже завышены относительно ППС. В большинстве развивающихся стран и в России картина совсем иная. Официальные обменные курсы занижены против ППС до 5 раз и поэтому отношение экспорта к ВВП при сравнении по официальным курсам искусственно завышается. У России, например, данный показатель, рассчитанный по ППС, составил бы в 2000 г., по нашей оценке, около 16%. Основные тенденции развития современной мировой торговли Во-первых, в современных условиях высокая динамика развития мировой торговли связана с повсеместным распространением МРТ, которое приводит к определенному росту промышленного и сельскохозяйственного производства. Во-вторых, динамика мировой торговли постоянно колеблется. Это значит, что в кризисные годы темпы роста мировой торговли резко падают, а после кризиса сокращаются и абсолютные размеры торговли. В-третьих, происходит быстрое обновление товарной номенклатуры, связанное с появлением на рынках большого числа принципиально новых товаров – продукции наукоемких отраслей и сферы высоких технологий. В-четвертых, НТР дает новый толчок для МРТ и специализации производства, в результате чего резко возрастает обмен деталями, узлами и компонентами, которые изготавливаются на предприятиях различных стран. Конечный продукт является результатом кооперации и внешней торговли. В-пятых, развитие мировой торговли в рамках НТР привело к снижению энергоемкого и металлоемкого производства, к внедрению более прогрессивных методов обработки первичных материалов, появлению ресурсосберегающих технологий. В-шестых, основное место в современной мировой торговле занимает торговля услугами (невидимая торговля), особенно распространен обмен технологиями (товар + услуги). Крупнейшие импортеры технологий – Япония, Италия, Германия. Крупнейшие экспортеры – США, Германия, Франция, Япония. И как результат возросла роль транснациональных корпораций. Важную роль в регулировании международной торговли играет Всемирная торговая организация (ВТО). Всемирная торговая организации (ВТО) является правопреемницей действовавшего с 1947 г. Генерального соглашения по тарифам и торговле (ГАТТ), начала свою деятельность с 1 января 1995 г. ВТО призвана регулировать торгово-политические отношения участников организации, разработанные на основе пакета соглашений Уругвайского раунда многосторонних торговых переговоров (1986-1994 гг.) Эти документы являются правовой основой современной международной торговли. По состоянию на октябрь 2002 г. в ВТО входят 145 стран. Штат Секретариата насчитывает 500 сотрудников. Штаб-квартира расположена в г. Женева, в Швейцарии. Высшим органом ВТО является Конференция министров, на которой представлены все члены ВТО. Конференция собирается не реже двух раз в год и принимает решения по многосторонним торговым соглашениям. Повседневная работа ВТО осуществляется Генеральным советом, в который входят представители всех государств-членов ВТО. Процедура присоединения к ВТО достаточна сложна и состоит из нескольких этапов. На первом этапе в рамках рабочих групп происходит детальное рассмотрение экономического и торгово-политического режима страны. На втором этапе обсуждаются условия присоединения страны к ВТО. При этом страна должна пойти на определенные уступки в плане предоставления более свободного доступа на ее рынок товаров и услуг, а также берет на себя обязательства по Соглашениям, принятым ВТО. Взамен присоединяющаяся страна получает права, которыми обладают государства ВТО, что означает прекращение дискриминации ее товаров и услуг на мировом рынке. Важным условием на пути присоединения страны в ВТО является приведение внешнеторгового законодательства государства в соответствие с законодательством Всемирной торговой организации. Последним этапом на пути интеграции в ВТО является ратификация законодательным органом присоединяющейся страны пакета документов. Россия также ведет переговоры о вступлении в ВТО. В переговорном процессе по выработке условий присоединения России к ВТО участвуют до 50 членов этой организации. Однако необходимо учитывать, что большинство решений принимается членами ВТО на основе консенсуса. В настоящее время российской делегацией ведутся переговоры по следующим направлениям: 1) по доступу на рынок товаров. Предмет переговоров — определение уровня ввозных таможенных пошлин, который получит право применять Россия после вступления в ВТО; 2) переговоры по сельскохозяйственной проблематике. Предмет переговоров — обсуждение объемов возможной государственной поддержки аграрного сектора и размеров экспортных субсидий; 3) переговоры по доступу на рынок услуг. Предмет переговоров — согласование условий доступа иностранных поставщиков услуг на российский рынок; 4) переговоры по совершенствованию российского законодательства. Первой попыткой теоретического осмысления международной торговли стад меркантилизм. Ранний меркантилизм возник в конце XV в. Из теорий международной торговли первой появилась меркантилистская теория, разработанная и проводившаяся в жизнь в XVI-XVIII вв. Сторонники этой теории не учитывали той выгоды, которую в ходе международного разделения труда страны получают от импорта иностранных товаров и услуг, а экономически оправданным считали только экспорт. Поэтому меркантилисты считали, что стране нужно ограничивать импорт (кроме импорта сырья) и стараться все производить самой, а также всячески поощрять экспорт готовых изделий, добиваясь притока валюты (золота). Приток золота в страну в результате положительного торгового баланса увеличивал возможности накопления капитала и тем самым способствовал экономическому росту, занятости и процветанию страны. Поздний меркантилизм развивался со второй половины XVI в. Центральное положение этого учения — достижение активного сальдо торгового баланса страны, т. е. превышение экспорта над импортом. С этой цепью поощрялся вывоз товаров (платили премии экспортерам) и ограничивался импорт (высокие таможенные пошлины на ввоз товаров). Главным недостатком этой теории следует считать представление меркантилистов, идущее еще от средневековья, что экономическая выгода одних участников товарообменной сделки (в данном случае странэкспортеров) оборачивается экономическим ущербом для других (странимпортеров). К главному достоинству меркантилизма можно отнести разработанную им политику поддержки экспорта, которая, однако, сочеталась с активным протекционизмом и поддержкой отечественных монополистов. В России наиболее ярким меркантилистом был, вероятно, Петр I, который всячески поощрял российскую промышленность и экспорт товаров, в т. ч. через высокие ввозные пошлины, раздачу привилегий отечественным монополистам. Теория абсолютных преимуществ А. Смита В период активного развития машинного производства возникает необходимость переосмысления вопроса об эффективности международной торговли. Так, Адам Смит в книге «Исследование о природе и причинах богатства народов» (1776 г.) положил начало новому классическому направлению в изучении эффективности международной торговли. А. Смит сформулировал принцип абсолютного преимущества страны в производстве какого-либо товара. Страны экспортируют те товары, производство которых требует меньших издержек (абсолютное преимущество) и импортируют те товары, производство которых в других странах также требует меньших издержек (абсолютное преимущество у других стран). Тогда международная торговля станет выгодна в том случае, если две страны будут торговать теми товарами, которые они производят с меньшими издержками, чем их партнер, т. е. в производстве которых они будут иметь абсолютное преимущество. Рассмотрим суть этого принципа (табл. 9.2). Таблица 9.2 Принцип абсолютного преимущества Наименование Страна А Страна Б Товар 1 Товар 2 3 рубля 6 рублей 6 рублей 3 рубля В стране А производство единицы товара 1 обходится в 3 рубля, а производство единицы товара 2 в 6 рублей, в стране Б, наоборот, производство единицы товара 1 обходится в 6 рублей, а производство единицы товара 2 обходится в 3 рубля. Отсюда следует важный вывод, что стране А выгодно специализироваться на производстве товара 1, а стране Б – на производстве товара 2, а затем обмениваться результатами своего труда посредством международной торговли товарами. Преимущество теории: теория абсолютных преимуществ основана на трудовой теории стоимости и показывает явные преимущества разделения труда уже на международном уровне. Недостаток теории: теория абсолютных преимуществ не дает ответа на вопрос – почему страны торгуют между собой даже при отсутствии абсолютного преимущества в производстве тех или иных товаров. Теория сравнительных преимуществ Недостаток теории абсолютных преимуществ стимулировал появление теории относительных преимуществ. Бывший лондонский дилер Давид Риккардо в своей книге «Принципы политической экономии и налогового обложения» (1817г.) посвятил этой теории главу, в которой доказал, что в международной торговле выгодно участвовать всем странам. Выгодна ли международная торговля в случае, когда нет абсолютных преимуществ какой-либо страны при производстве товаров? Рассмотрим этот случай (вслед за Д. Риккардо, но на более упрощенном примере) (табл. 9.3). Таблица 9.3 Принципы сравнительного преимущества Наименование Страна А Страна Б Товар 1 Товар 2 3 рубля 6 рублей 1 рубль 3 рубля Производстве товара 1 в стране Б в три раза выгоднее (3 рубля: 1 рубль). А производство товара 2 в стране Б только в 2 раза выгоднее (6 рублей: 3 рубля), чем в стране А. Следовательно, страна Б обладает абсолютным преимуществом перед страной А в производстве обоих товаров, но имеет сравнительное преимущество в производстве товара 1. Это означает, что оба государства получат выгоду, если страна Б будет специализироваться на производстве товара 1, а страна А на производстве товара 2. А затем они будут обмениваться посредством международной торговли. Этот Закон сравнительного преимущества Д. Риккардо позволил теорию А. Смита рассматривать как частный случай этого закона. Теория сравнительный (относительных) преимуществ – если страны специализируются на производстве тех товаров, которые они могут производить с относительно более низкими издержками в сравнении с другими странами, то торговля будет взаимовыгодной для обеих стран, независимо от того, имеют они или нет абсолютное преимущество в производстве этих товаров. Таким образом, теория относительных преимуществ рекомендует стране импортировать тот товар, издержки производства которого в стране выше, чем по экспортируемому товару. В последующем экономисты доказали, что это распространяется не только на две страны и два товара, но и на любое количество стран и товаров. Главным достоинством теории сравнительных преимуществ является убедительное доказательство того, что международная торговля выгодна всем ее участникам, хотя одним она может давать меньше выгоды, а другим – больше. В этом – огромное достижение рикардианской теории, которая доказывает, что и во внешней торговле подтверждается идея Смита о выгодности разделения труда для всех его участников. Основным недостатком теории Риккардо можно считать то, что она не объясняет, почему сложились сравнительные преимущества. Следует отметить, что если на мировой рынок выходят страны, равные по уровню экономического развития, то выгоды у них будут равными; если же на мировой рынок выходят страны с неравным уровнем экономического развития, то более развитая страна выигрывает от торговли в меньшей степени, поскольку менее развитая страна не может полностью удовлетворить потребности более развитой и мировая цена всегда будет близкой к автаркической цене более развитой страны. В 20-30-х годах ХХ в. была создана новая теория соотношения факторов производства Хекшера-Олина, дополненная затем П. Самуэльсоном и положившая начало развития неоклассической школы: перемещение факторов производства между странами ведет к выравниванию цен, точнее, к выравниванию соотношения цен на эти факторы в разных странах. Подобный вывод нередко называется теоремой Хекшера – Олима – Самуэльсона. Эли Хекшер и Бертиль Олин (шведские экономисты) в книге «Межрегиональная и международная торговля» (1933 г.) мировую торговлю связывают не только с природными условиями в стране, но и с основными факторами производства: труд, капитал – мобильны и могут перемещаться между странами. Тем самым они дополняют, а иногда и заменяют международную торговлю, как это происходит, например, с международную торговлю, как это происходит, например, с международным движением капитала, на базе которого за рубежом организуется производство тех товаров, которые иначе могли бы быть туда экспортированы. Обилие, избыток одних факторов в стране делает их дешевыми по сравнению с другими, скудными факторами. Производство любой продукции требует комбинации факторов, и товар, в производстве которого преобладают сравнительно дешевые, избыточные факторы, будет относительно дешев и внутри страны, и на внешнем рынке и тем самым будет обладать сравнительными преимуществами. Согласно теории Хекшера – Олина страна специализируется и экспортирует те товары, выпуск которых базируется на избыточных для нее факторах производства, и импортирует товары, для выпуска которых она хуже наделена факторами производства. Избыток ресурса всегда означает дешевизну. Вывод: страна будет экспортировать «дешевый фактор производства», который у нее в относительном избытке. В развитии теории Хекшера – Олина была разработана теорема Г. Рыбчинского: рост предложения одного фактора производства при неизменности цен и наличии только двух факторов приведены к росту выпуска товара, производимого при интенсивном использовании этого фактора, и к сокращению выпуска товаров, изготавливаемых с использованием других факторов производства. Такой вывод был сделан Т. Рыбчинским в 1955 г. при эмпирическом анализе голландской экономики. Открытие газового месторождения в Северном море в Голландии привело к сокращению промышленного экспорта Голландии. Деиндустриализация Голландии получила в литературе название «голландская болезнь». В отрицании теории Хекшера – Олина возник парадокс Леонтьева. Парадокс Леонтьева. В 1954 г. американский экономист российского происхождения В. Леонтьев сделал поптыку проверить на практике теорию Хекшера–Олина, так как она не всегда давала прямой ответ на вопрос: почему именно тот или иной набор товаров преобладает в экспорте и импорте страны. Он доказал, что условия теории Хекшера–Олина не соблюдается. В. Леонтьев, исследуя внешнюю торговлю США в 1947, 1951 и 1967 гг. указал, что эта страна со сравнительно дешевым (избыток) капиталом и дорогой (нехватка) рабочей силой участвует в международной торговле не в соответствии с теорией Хекшера – Олина. Вопреки их теореме США экспортировали более трудоемкую и менее капиталоемкую продукцию. По мнению В. Леонтьева, это произошло потому, что американский труд был высококвалифицированным и имел высокую производительность труда. Поэтому В. Леонтьев предложил конкретизировать факторы производства, в частности, он дифференцировал труд на квалифицированный и неквалифицированный. Изобилие квалифицированного труда приводит к экспорту товаров, изготовленных с его помощью. Появился новый фактор – наукоемкость, который и сыграл решающую роль. Это объяснялось тем, что труд американских работников являлся более сложным, чем труд работников других стран, и они экспортировали товары более высокой степени сложности – высокотехнологические товары. Парадокс Леонтьева – трудонасыщенные страны экспортируют капиталоемкую продукцию, тогда как капиталонасыщенные – трудоемкою. Высококвалифицированная американская рабочая сила требует для своей подготовки больших затрат капитала (т. е. американский капитал больше вкладывается в человеческие ресурсы, чем в производственные мощности); на производство американских экспортных товаров затрачивается в больших объемах импортируемое минеральное сырье, в добычу которого были вложены огромные финансовые средства (опять же из США). Но в целом парадокс Леонтьева является предупреждением от прямолинейного использования теории Хекшера – Олина, которая, как показало последующее ее тестирование, срабатывает в большинстве, но не во всех случаях. Россию можно отнести скорее к типичному для теории Хекшера – Олина случаю: изобилием природных ресурсов, наличием больших производственных мощностей (т. е. реального капитала) по переработке сырья (металлургия, химия) и ряда передовых технологий (преимущественно в производстве вооружения и товаров двойного назначения) объясним больший экспорт сырья, простой металлургической и химической продукции, военной техники и товаров двойного назначения. В то же время теория Хекшера – Олина не дает ответа на вопросы, почему из современной России с ее огромными сельскохозяйственными ресурсами мало экспортируется сельскохозяйственной продукции, а наоборот, она импортируется в огромных количествах; почему при наличии сравнительно дешевой и квалифицированной рабочей силы страна мало экспортирует, но много импортирует гражданской машиностроительной продукции. Вероятно, для объяснения причин международной торговли теми или иными товарами недостаточно только разной наделенности стран факторами производства. Важно и то, насколько эффективно используются эти факторы в той или иной стране. Альтернативные (современные) теории мировой торговли Дальнейшее развитие теории Хекшера – Олина пошло по двум направлениям. Одно из них связано с разукрупнением факторов производства и рассмотрением в качестве таковых предпринимательских способностей, квалификации рабочей силы, технологий, знаний и других факторов производства. Возникли неотехнологические теории внешней торговли. В частности, в начале 60-х годов появилась теория технологического разрыва М. Познера. Она предполагает, что открытие новых технологий приводит к экспорту новых товаров, произведенных на их основе, а затем и самих технологий. Так развивается международная торговля. А в 1966 г. Р. Вернон создал другую теорию неотехнологического направления – теорию «жизненного цикла продукта». В соответствии с данной теорией каждый новый продукт проходит следующие стадии: внедрения, роста, зрелости и старения. Страны специализируются на производстве и экспорте одного и того же товара на разных стадиях его жизненного цикла. Например, изобрели японцы новую технологию производства телевизора, производят его и экспортируют в другие страны. Через некоторое время технология устаревает, продается странам ЮгоВосточной Азии. Эта теория позволяет объяснить, почему страна, прежде экспортирующая товар, отказывается от производства и начинает его импортировать. Согласно этой теории, товар в своем развитии проходит четыре стадии: - рождение; - рост; - зрелость; - умирание (спад). 1 стадия – товар появляется в одной из нескольких стран. 2 стадия – страна начинает его экспортировать, поскольку он завоевывает поклонников как в стране–создателя, так и за рубежом (рис. 9.1). V 1 2 3 4 t Рис. 9.1. Жизненный цикл товара 3 стадия – период насыщения, стандартизации; товар уже не является новинкой и требуется поддерживать производство этого товара со снижением издержек (товар уже могут производить работники средней квалификации). Производство переносится из страны-экспортера в странупотребитель, где используется фактор дешевизны рабочей силы. 4 стадия – чаще всего появляется новый товар, который заменяет данный товар. 3. Теория технологического разрыва. Если страны занимают различные ступени в техническом прогрессе (существует лидер и отстающие от него страны) и эти отношения устойчивы, то в этих странах складываются следующие торговые отношения: из преуспевающей страны в отстающую идет поток товаров. Как правило, экспортируется устаревший товар, который вышел из обращения в стране-лидере. 4. Теория предпочтения сходства. Набор и ассортимент товаров, производимых в данной стране, не совпадает с перечнем товаров, необходимых населению этой страны. Страны, в основном, торгуют со странами, близкими по экономическому уровню. Страна специализируется на производстве лишь нескольких наименований того или иного товара, остальные она импортирует из других стран. Если же страна ниже по уровню развития, следовательно, у нее не будет широкого ассортимента экспортируемых товаров. 5. Внутриотраслевая торговля. Страны импортируют и экспортируют товары одного и того же вида, поскольку существует глубокая дифференциация продукта. Второе направление развития из современных теорий международной торговли связано с отрицанием теории Хекшера – Олина. В частности для объяснения эффективности международной торговли Кэмпомом предложена теория «эффекта масштаба». Согласно этой теории страны могут извлекать выгоду от международной торговли даже при одинаковой обеспеченности факторами производства — на основе отраслевой специализации. Такая специализация обеспечит экономию издержек производства через эффект масштаба. То есть постоянные издержки (зарплата управленческому персоналу, арендная плата и т. д.) на единицу продукции уменьшаются с увеличением объема производства. Происходит рост объемов производства, страна наталкивается на узкий внутренний рынок – возникает избыток, не поглощенный внутренним рынком, следовательно, появляется необходимость выхода на внешний рынок. Рост объема производства Узкий внутренний рынок Избыток Выход на внешний рынок. В 60-70-х гг. ХХ в. появляется теория С. Линдера, обосновывающая внутриотраслевую специализацию. С. Линдер считает, что чем ближе уровни национального дохода на душу населения в двух странах, тем товары каждого государства могут удовлетворять спрос в любом из них, отсюда возможность взаимной торговли между странами. Государства ведут торговлю разными товарами одной отрасли потому, что ни одна из них не в состоянии выпускать всю номенклатуру продукции данной отрасли. Наконец в начале 90-х гг. появилась новая обобщающая теория «международной конкурентоспособности наций» М. Портера. Автор считает, что конкурентоспособность нации определяется совокупностью четырех параметров: 1) преимущество страны по факторам производства; 2) спрос на товар на внутреннем рынке как важное условие конкурентоспособности товара; 3) наличие внутри страны смежных и обслуживающих отраслей, позволяющих добиваться требуемого качества товара; 4) стратегия фирмы (в международной торговле сравнительными преимуществами, в конце концов, обладают не государства, а коммерческие фирмы) и наличие конкуренции на внутреннем рынке (внутренний двигатель прогресса). В Европе наиболее модной считается швейцарская модель, которая ориентирована на решение трех важнейших хозяйственных проблем, связанных с успешным развитием кластерного типа хозяйствования. По Портеру это: - повышение целенаправленной прагматичности всей системы образования путем интеграции науки и экономики (Швейцария лидирует в сфере исследований, но существенно отстает в области их реализации). Ставка делается на формирование в каждом инженере духа предпринимательства в рамках междисциплинарной системы обучения; - содействие развитию инновационного бизнеса. Государственная поддержка считается особенно эффективной на этапе прохождения им «долины смерти» (выживает не более одной–двух компаний из десяти). Уцелевшие пытаются опереться на финансовую поддержку венчурных обществ. При переходе в стадию промышленного освоения результатов инновационного процесса (в рамках технопарков) они вновь подключаются к государственной поддержке (финансовой, налоговой и пр.); - постоянная модернизация телетранспортвой инфраструктуры. Это существенно увеличивает рентабельность новейших видов производств, обеспечивает масштабный выход продукции на мировой рынок, массированный приток иностранного предпринимательского капитала. Кстати, швейцарский опыт формирования производственных и маркетинговых ниш (нередко обретающих форму кластерных групп) оказался одним из самых успешных в мире. Малая альпийская республика входит в узкую категорию наиболее экономически развитых стран (31,7 тыс долл. ВВП на душу населения). По абсолютным масштабам собственных зарубежных активов (215,2 млрд долл.) и объему иностранных прямых инвестиций в национальной экономике (85,8 млрд долл.) страна входит в первую мировую пятерку-шестерку. Швейцария становится безусловным лидером при сопоставлении собственных зарубежных активов со стоимостью национального ВВП (89,2%). В других странах этот показатель существенно ниже (%): Нидерланды – 81,5, Бельгия – 61,6, Великобритания – 47,7, США – 26,4. По объему привлечения иностранного капитала в национальную экономику (39,7%), она уступает лишь странам Бенилюкса (где, кстати, в 90-е годы произошли наиболее радикальные структурные экономические сдвиги). «Декларированная цель швейцарской экономической политики – утвердить страну в качестве одного из ведущих центров технологий и исследований» отмечается в известном швейцарском издании23. При этом в стране существует твердое убеждение, что решение данной основной хозяйственной проблемы наиболее эффективно можно осуществлять на базе двустороннего соглашения между Швейцарией и Евросоюзом в рамках ЕЭП. Такой путь интеграции в мировую экономику на базе развития собственных 23 Юданов Н. Единое Европейское пространство в России // МЭиМО, 2005. № 2. С. 56. производственных ниш (с перспективой выхода их на кластерную основу) может быть использован и в российской практике. Международный рынок капитала связан с тем, что рыночные субъекты разных стран могут торговать товарами и услугами в обмен на другие товары и услуги, товарами и услугами в обмен на активы (будущие товары и услуги), а также активами в обмен на активы. Рынок, на котором резиденты (граждане) разных стран ведут торговлю активами, называется международным рынком капитала. Под активами понимаются валютные банковские депозиты, акции и облигации разных стран. Субъектами международного рынка капиталов являются коммерческие банки, фирмы, небанковские финансовые организации, центральные банки, правительство, региональные и местные органы власти. Причины вывоза капитала: - относительный избыток его на национальном рынке; - стремление транснациональных компаний использовать отличие между странами в уровне издержек производства; - стремление получить свободный доступ к источникам сырья; - приближение к потребителям; получение преимуществ, связанных с использованием высококвалифицированной рабочей силы, развитой производственной и социальной инфраструктуры; большая доля капиталовложений – в развивающиеся страны; - вывоз капитала интенсифицирует вывоз товаров; - улучшение конъюнктурных условий предпринимательства. Международные потоки капитала можно классифицировать. 1. В зависимости от источника происхождения (от формы собственности): 1.1) государственный вывоз капитала (государственные займы, ссуды, государственные ценные бумаги); 1.2) частный капитал (акции, облигации, патенты и авторские права, кредитные векселя; крупные промышленные компании, банки); 1.3) капитал международных валютно-кредитных и финансовых организаций и компаний. В частном вывозе преобладает вывоз предпринимательского капитала, в государственном – вывоз ссудного капитала. Доминирующей формой вывоза капитала в настоящее время являются международные займы. 2. В зависимости от целей и контроля за капиталовложениями: 2.1) прямые инвестиции (покупка предприятия, его кредитование или приобретение пакета акций, которые ведут к контролю собственника над предприятием); 2.2) портфельные инвестиции (кредитование или приобретение ценных бумаг в зарубежном предприятии, которое не является подконтрольным инвестору); 2.3) оказание экономической помощи: бесплатно или в виде льготных кредитов. 3. В зависимости от сроков капиталовложений ссудный капитал делится на: 3.1) краткосрочные вложения (в России эти вложения осуществляются на срок до трех месяцев); 3.2) среднесрочные (от трех месяцев до одного года); 3.3) долгосрочные (свыше одного года). 4. В зависимости от характера использования формы вывоза капитала: 4.1) предпринимательские капиталы (вкладываются в производство). Вывоз предпринимательского капитала осуществляется следующими путями: - за счет строительства зарубежных собственных или на паях предприятий; - через приобретение ими контрольного пакета или части акций действующих предприятий; - путем открытия за границей собственных филиалов или дочерних компаний. 4.2) ссудные капиталы (предоставление займов для получения процента на вложенный капитал, кредитов, банковских депозитов, средств на счетах иностранных финансовых институтов. Ссудный капитал отличается от предпринимательского тем, что при вывозе предпринимательского инвестор получает прибыль, а при выдаче ссуды – процент. 5. В зависимости от формы предоставления капитала: 5.1) товарный; 5.2) денежный. Роль, которую играет вывоз капитала, различна для стран экспортирующих и импортирующих. Принято считать, что вывоз капитала замедляет экономическое развитие экспортирующей страны, но является эффективным средством ее внешнеторговой экспансии. С другой стороны, ввоз капитала ускоряет экономическое развитие принимающих стран. Объективной основой миграции капитала является возможность получения более высокого дохода за рубежом. Критерием межстрановой миграции является соотношение дохода и риска на вложенный капитал. Международная миграция капитала оказывает влияние на мировую экономику. Во-первых, она способствует росту мировой экономики, помогает странам-реципиентам (получателям капитала) развивать национальное хозяйство. Во-вторых, позволяет углублять международное разделение труда, специализацию производства и в конечном итоге приводит к снижению мировых цен и повышению уровня жизни людей. В-третьих, миграция капитала способствует развитию международной торговли. Субъекты международной торговли могут преследовать следующие цели для вывоза капитала: 1) получение прибыли; 2) наличие в странахреципиентах более дешевого сырья и рабочей силы; 3) более низкие экологические стандарты в стране-реципиенте нежели в стране – доноре (например, производство и продажа некоторых видов сигарет может быть запрещена в одной стране, но разрешена в другой стране); 4) создание совместных транснациональных корпораций позволяет проникнуть на рынки стран, устанавливающих высокие импортные пошлины на ввоз товаров; 5) иностранный инвестор хочет диверсифицировать активы (принцип «не клади все яйца в одну корзину»), чтобы уменьшить риск их потери. Какие факторы влияют на выбор страны инвестирования? Во-первых, это уровень доходности капиталовложений. Во-вторых, уровень экономических рисков. И, наконец, наличие благоприятного инвестиционного климата. В современных условиях миграция капитала разрешает ряд экономических противоречий: 1) преодолеваются проблемы внутреннего производства, ограниченности ресурсов и их эффективного использования; 2) расширяется товарный экспорт; 3) меняется роль и место транснациональных корпораций и все большая часть национальной экономики включается в МРТ, ускоряются темпы НТП, использования информационных технологий. Международный рынок услуг На рубеже XX-XXI вв. исключительно быстро развиваются новые формы МЭО, и, прежде всего, международная торговля услугами, на долю которой приходится 30% всего объема международных связей. Быстрый рост сферы услуг происходит, прежде всего, потому, что во многих странах мира достигнуты высокие темпы экономическое роста, производительности труда и высокий уровень жизни населения. Немаловажной причиной является и научно-технический прогресс, ускорившийся процесс разделения труда, ведущие к образованию новых видов деятельности и прежде всего в сфере услуг, а также рост международных экономических связей стран. Таким образом, международная торговля услугами превратилась в специфическую форму международных связей по обмену услугами между продавцами и покупателями разных стран. Многие услуги, поступающие в международный оборот, включаются в экспорт-импорт товаров, причем стоимость услуг составляет значительную долю стоимости товара. Услуга – трудовая целесообразная деятельность, которую одна сторона может предложить другой. Результаты этой деятельности не воплощаются в материальном продукте, а выражаются в полезном эффекте, удовлетворяющем какие-либо потребности, как всего общества, так и отдельного человека. Услуги характеризуются четырьмя особенностями: - неосязаемость (их невозможно увидеть, попробовать на вкус, услышать до момента приобретения); - неотделимость от источника-человека или машины (например, услуги врача, гувернантки, сантехника, архитектора неотделимы от человека, а услуга по мойке автомобиля неотделима от автоматической установки для мойки); - непостоянство качества (колеблется в зависимости от поставщиков, а также от времени оказания услуги, места и т. д.); - несохраняемость (услугу невозможно хранить). Услуги крайне разнообразны как по форме, так и по содержанию; услуги не образуют единого рынка и не имеют общих черт. В основу классификации услуг могут быть положены различные принципы. Число видов услуг во внешней торговле по классификации ВТО превышает 600. Все виды услуг подразделяются на 12 секторов: 1) услуги для бизнеса (рекламные, консалтинг, страхование); 2) строительные услуги (строительство объектов за рубежом); 3) информационные услуги (почтовые, курьерские, телекоммуникационные, видеотелефон, телеграф, электронная почта); 4) дистрибуционные (торговые агенты, маркетинг, розничная и оптовая торговля, франчайзинг); 5) транспортные услуги (международная перевозка пассажиров, международная перевозка грузов); 6) финансовые услуги (банковские и страховые сделки, операции с ценными бумагами, обмен валют, брокерские услуги); 7) образовательные услуги; 8) услуги здравоохранения; 9) туристические услуги; 10) рекреационные услуги (услуги, связанные с проведением отдыха, восстановлением сил и здоровья людей); 11) услуги по охране окружающей среды; 12) прочие услуги. Все многообразие услуг можно объединить в 3 блока: - услуги, связанные с инвестициями (финансовые, банковские, туристические, профессиональные); - услуги, связанные с торговлей (сопровождение грузов, хранение груза, страхование и др.); - услуги, связанные и с торговлей и с инвестициями (услуги связи, инженерно-консультационные, информационные, культурные услуги и д.р.). Выделяют 4 способа международной торговли услугами: - трансграничная – покупатель и продавец услуги не перемещаются через границу, а перемещается услуга (например, юридическая консультация по телефону); - потребление услуги за границей, т. е. потребитель услуги пересекает границу (например, учеба, лечение); - потребление и предоставление услуги происходит в одной стране, т. е. услуга и ее потребитель границу не пересекают; - присутствие лиц, предоставляющих услугу (например, приезд иностранного специалиста для выполнения конкретной работы). В связи с возрастанием мирового экспорта машин и оборудования резко вырос и обмен соответствующими услугами: деловыми, научнотехническими, производственными, коммерческими, банковскими (банкомат), Интернет. Активная торговля машинами и оборудованием породила и ряд новых услуг, таких как инжиниринг, консалтинг, эккаутинг, космические услуги, компьютерные услуги. Инжиниринг – комплекс услуг производственного, коммерческого, научно-технического характера по составлению технических заданий проектированию и строительству объектов, монтажу оборудования и введению его в рабочий режим. Инжиниринг применяется при реализации различных объектов, но наиболее широкое распространение инжиниринг получил в проектах капитального строительства. Полный набор услуг и поставок, необходимых для сооружения нового объекта называется комплексным инжинирингом. Наряду с инжинирингом в последнее время широкое распространение в сфере услуг получили консультационные услуги – консултинг. К числу консалтинговых услуг относятся: международные семинары, конференции, встречи с зарубежными учеными, специалистами, обучение правилам и приемам коммерческой деятельности в стране и за р.ежом, консультации по коммерческим вопросам, поиск партнеров по различным видам сотрудничества и др. Консультационно-посреднической деятельностью занимаются институты экономического профиля, совместные предприятия, коммерческие школы и бизнес-школы, консалтинговые фирмы. Эккаутинг – сфера предпринимательства, связанная со сбором, обработкой, классификацией, анализом различных видов финансовой информации. Такая информация позволяет объективно судить о платежеспособности, кредитоспособности, финансовом положении хозяйствующего субъекта, принимать решение о целесообразности ведения дел с ним. Космические услуги – вывод объектов на околоземную орбиту, картографическая и геодезическая съемка, проведение исследований в космосе, космический туризм. На мировом рынке доминируют 8 ведущих стран мира (США, Великобритания, Германия, Франция, Япония, Бельгия, Нидерланды, Италия), на которые приходится 75% мирового экспорта услуг и более 50% импорта услуг. Доля стран бывшего Содружества Независимых Государств (СНГ) в экспорте услуг составляет 3,5%, импорте – 2,9% услуг. Мировой рынок технологий Развитие науки и техники середины XX в. произвело переворот в структуре международного разделения труда, привело к появлению новой сферы МЭО – информационно-технологической сферы. Наиболее дорогостоящими являются не столько сами научные фундаментальные исследования, сколько доведение их результатов до непосредственного промышленного применения. Например, технологические и производственные затраты по непосредственному изготовлению комбайна на заводе в десятки раз превышают затраты на научные исследования и опытно – конструкторские разработки комбайна в виде чертежей. Такие затраты не только непосильны ни одной стране мира, но и невозможны и нецелесообразны. В результате возникает необходимость в объединении усилий в сфере обмена результатами интеллектуальной деятельности. Основу информационно-технологической сферы составляет мировой рынок информации и технологий. Информация – совокупность новых сведений, расширяющих объем знаний о различных объектах. Технология – а) комплекс научно-технических знаний о приемах и процессах производства товаров, конструкторских решений, о форме организации и управления производством; б) материальная технология – станки, оборудование, машины. Мировой рынок информации и технологий предоставляет возможность странам получить определенные выгоды: с одной стороны исследовать мировой научно-технический опыт и повысить на этой основе технический уровень страны-импортера данной информации и технологии, создать современную инфраструктуру, а с другой стороны, возможность коммерческой реализации на мировых рынках собственных научнотехнических достижений. Наиболее обобщенной формой понятия «мировой рынок информации и технологии» является международная передача информации и технологий, реализуемая на практике следующими путями: 1) государственными структурами, научно-исследовательскими и образовательными учреждениями (по программам научно-технического сотрудничества или внешнеторговым соглашениям); 2) частными компаниями и специалистами (по разнообразному спектру контактов с иностранными партнерами); 3) структурами одной корпорации, филиалы и дочерние предприятия которой работают в разных странах. Валютные рынки представляют собой механизм, посредством которого взаимодействуют продавцы и покупатели иностранной валюты. Объектом рынка иностранной валюты является свободно конвертируемая валюта. Валютный рынок объединяет валюты с различными режимами национального регулирования. Основные участники рынка иностранной валюты: - Центральные эмиссионные банки стран; - коммерческие банки; - специализированные брокерские и дилерские организации; - транснациональные компании; - фирмы и физические лица. Функции валютного рынка: - обслуживание международного оборота товаров, услуг, капитала; - формирование валютного курса под влиянием спроса и предложения; - механизм для защиты от валютных рисков; - инструмент государства для целей денежно-кредитной политики; - диверсификация валютных резервов банков, предприятий государства. Классификация по секторам валютного рынка в зависимости от срочности операций: 1) СПОТ-рынок – рынок торговли с немедленной поставкой валюты – на него приходится 65% всего оборота; 2) срочный рынок – рынок, на котором осуществляют следующие операции: форвард, фьючерс, опцион (10% оборота); 3) СВОП-рынок – рынок, объединяющий операции СПОТ и форвард. Классификация по месту совершения валютной операции: 1) межбанковский рынок – операции по обмену валюты между банками; 2) биржевой рынок – операции совершаются через валютную биржу либо с помощью торговли деривативами в валютных отделах товарных и фондовых бирж. Классификация в зависимости от объема и характера валютных операций: 1) мировой валютный рынок включает отдельные рынки, локализованные в различных регионах мира, центрах международной торговли и валютнофинансовых операций; 2) региональные, местные валютные рынки – на региональных валютных рынках совершаются операции с определенным кругом мировых валют. Выделяются такие крупнейшие региональные валютные рынки, как Европейский (в Лондоне, Франкфурте, Париже, Цюрихе), Американский (в Нью-Йорке, Чикаго, Лос-Анджелесе, Монреале) и Азиатский (в Токио, Гонконге, Сингапуре, Бахрейне). Годовой объем сделок на этих валютных рынках составляет свыше 250 трлн. дол.; 3) внутренний валютный рынок – рынок в пределах одного государства. Операции по обмену валюты совершаются только в данной стране. Выделяют два основных вида валютных операций: кассовые, или наличные, и срочные. Кассовые (наличные) операции – операции, при которых поставка денег осуществляется не более чем за двое суток. Операции на СПОТ - рынке – операции немедленной поставки валюты. СПОТ-рынок обслуживает и частных лиц, и спекулятивные операции банков и компаний. Обычаи СПОТ - рынка не зафиксированы в специальных международных конвенциях, однако, им неукоснительно следуют все участники этого рынка. К ним относятся: - осуществление платежей в течение двух рабочих банковских дней без начисления процентной ставки на сумму поставленной валюты. (Есть исключения: такие сделки, как overnight или tom/next. При этом курс сделки СПОТ корректируется в зависимости от уровней процентных ставок по соответствующим валютам.); - сделки осуществляются на базе компьютерной торговли с подтверждением электронными извещениями в течение следующего рабочего дня; - существование обязательных курсов (для исполнения сделок); - срок валютирования – дата, когда соответствующие средства поступают в распоряжение сторон по сделке; - торговля валютами на СПОТ - рынке осуществляется на базе установления обменного курса валют. Этот процесс называется котировкой валют. Прямая котировка – выражение цены иностранной валюты в единицах национальной. Обратная котировка – выражение цены национальной валюты в единицах иностранной. (Исторически обратно котировался английский фунт стерлингов, сейчас также австралийский и новозеландский доллары). Важное значение имеет спред-разница между курсом покупки и курсом продажи валюты, рассчитанная в базовых пунктах (точность котировки до четырех знаков после запятой – базовый пункт при прямой котировке и PIPS – при обратной). Спред должен покрывать операционные издержки и обеспечивать нормальную прибыль при проведении операций с валютой. При торговле валютой у участников валютного рынка возникают требования и обязательства в различных валютах. Соотношение требований и обязательств в той или иной денежной единице называют валютной позицией. Закрытая валютная позиция предполагает совпадение требований и обязательств в каждой валюте. Если требования и обязательства не совпадают, то позиция называется открытой (длинной – если требования больше обязательств, короткой — если наоборот). При наличии открытой валютной позиции участник валютного рынка несет валютный риск – риск потерь или недополучения прибыли в отечественной валюте в связи с неблагоприятным изменением валютного курса. Получение прибыли, связанной с наличием открытой позиции по разным валютам или на разных рынках, называется арбитражем. Концепция арбитража – это характеристика прибыльной практики, игры на различии существующих цен (валютных курсов, дисконтных ставок, процентных ставок, дивидендов) на финансовые активы (валюту, банковские кредиты, ценные бумаги) с целью получения безрисковой прибыли. Необходимое условие: разница между ценами (спред) должна быть больше валютных расходов. Различают пространственный (территориальный) и временной арбитраж. Каждый из этих видов делится на простой (двойственный) и сложный (кросс-курсовой). Арбитраж также может быть: - ценовой (игра на разнице цен); - налоговый (использование преимуществ оффшорных зон); - регулятивный (капитал движется с территории с жестким регулятивным режимом на территорию с менее жестким); - рисковый арбитраж, осуществляемый при знании предполагаемых цен – спекуляция. На валютном рынке самые распространенные валюты доллар и евро обменивается на иностранные валюты: евро, йену, франк и пр. В сделках внутри страны люди используют национальную валюту, но для того, чтобы делать покупки за границей, им необходима иностранная валюта. Для этих целей существуют специальные рынки, на которых может быть куплена или продана иностранная валюта и которые называются валютными рынками. Валютный рынок является многоуровневой системой. Если вы собираетесь провести отпуск в Германии, ваш местные банк продаст вам евро. Этот банк, в свою очередь, покупает евро у других банков. Все эти банки покупают и продают валюту от имени своих клиентов. Среди последних - те, кто нуждается в ней для покупки товаров за границей, а также те, кто продал товары за границу и теперь хочет реализовать заработанную валюту. Сделки по обмену иностранной валюты на главных мировых валютных рынках в Нью-Йорке, Токио, Лондоне и Франкфурте составляют до нескольких трлн. долларов в день. Государства могут играть весьма важную роль на валютных рынках. Они проводят интервенции, покупая и продавая иностранную валюту, чем воздействуют на ее цену или даже устанавливают цену непосредственно. Обменный курс валюты является той ключевой ценой, которая связывает экономику страны с остальным миром. Одним из важнейших определяющих факторов динамики обменного курса валюты – разница между темпами инфляции внутри страны и за рубежом. Если инфляция в нашей стране превосходит инфляцию за границей, то при прочих равных условиях наша валюта будет иметь тенденцию к удешевлению. Теория паритета покупательной способности (ППС) утверждает, что это влияние является главным объяснением изменения валютных курсов. Теория (ППС) для валютных курсов утверждает, что курс меняется ровно настолько, насколько это необходимо для того, чтобы компенсировать разницу в динамике уровня цен в разных странах. Однако колебания курсов происходят также под воздействием других краткосрочных факторов. Таковыми могут являться: военные конфликты, малейшие проявления политической нестабильности, проведение выборов, объявление центральных банков государств о различных изменениях в своей деятельности влекут за собой краткосрочные колебания валютных курсов этих государств, которые, однако, при соответствующей рыночной ситуации могут достигать внушительных размеров. Отдельными факторами, влияющими на работу мировых валютных рынков, является опубликование важных экономических новостей для различных государств (например, США), включающие различные макроэкономические показатели: средняя рабочая неделя, средняя почасовая заработная плата, разрешения на строительство (информация о доходах населения), запасы товаров на складах, емкость (степень) использования производственного потенциала (баланс между экономическим ростом и инфляцией), промышленное производство, затраты на строительство, индекс доверия потребителей, потребительский кредит, индекс потребительских цен, платежный баланс, затраты на товары длительного пользования, индекс стоимости рабочей силы, цены на экспорт, государственный бюджет, ВВП, дефлятор ВВП, индекс количества требуемых работников, цены на импорт, торговый баланс и др. При использовании валют в мировом хозяйстве складывается особый тип общественных отношений, получивший название валютные отношения. Для представления всего комплекса валютных отношений необходимо их классифицировать по определенным классификационным группам: уровню проведения валютных отношений, экономическому содержанию, статусу субъектов валютных отношений и т. д. Национальные валютные отношения предполагают валютные отношения внутри страны (например, между коммерческими банками), региональные – внутри отдельного региона (система СВОП в Азии), а международные – на межнациональном уровне (отношения МВФ, ЕБРР и России). Валютные отношения как всякий вид экономических отношений предполагают своих субъектов внутри (резиденты) и вне страны (нерезиденты). К субъектам валютных отношений внутри страны принято относить: 1) Центральный банк Российской Федерации; 2) правительство Российской Федерации; 3) уполномоченные банки – банки и иные кредитные организации, получившие лицензии от Центрального банка на проведение валютных операций; 4) предприятия, осуществляющие экспортно-импортные операции; 5) валютные биржи; 6) инвестиционные и пенсионные фонды; 7) валютные и брокерские фирмы; 8) физические лица. К внешним субъектам валютных отношений принято относить: 1) правительства иностранных государств; 2) международные валютно-финансовые организации (МВФ, Мировой банк, ЕБРР); 3) зарубежных юридических и физических лиц. Объектом валютных отношений являются операции с валютой. Валютные отношения в зависимости от экономического содержания можно дифференцировать: 1) валютные отношения, возникающие при совершении валютных операций по купле-продаже валюты, валютных ценностей, а также операции по инвестированию валютного капитала; 2) валютные отношения при проведении валютных расчетов; 3) валютные отношения, связанные со страхованием операций; 4) использование валюты как платежного средства и кредита; 5) использование валюты для оказания экономической помощи. Однако на практике, как правило, различные виды валютных отношений взаимосвязаны. Например, предприятие-импортер для оплаты импортного контракта обменивает национальную валюту на иностранную, берет кредит в инвалюте в коммерческом банке, производит валютные расчеты с контрагентами, т. е. осуществляет валютные отношения с различными субъектами валютного рынка. Форма, в которой организованы валютные отношения, называется валютной системой. Валютная система напрямую связана с типом экономической системы. Для административно-командной системы характерно полное подчинение валютных отношений государству. Государство устанавливало курс национальной валюты, осуществляло монополию внешней торговли. В соответствии с этим создавалась закрытая валютная система, которая не могла по объективным причинам обеспечить интересы всех субъектов национальной экономики, так как ресурсы иностранной валюты у государства были ограниченны. В этих условиях формировался «черный валютный рынок», на котором курс национальной валюты значительно отличался от официально установленного. Развитие рыночной экономики, с одной стороны, увеличило возможности субъектов рынка, создало предпосылки для установления объективного рыночного курса национальной валюты, но, с другой стороны, привело к значительным колебаниям курса рубля, возникла необходимость профессионального регулирования валютного курса. Различают национальную, региональную и мировую валютные системы. Национальная валютная система является, с одной стороны, неотъемлемой частью национальной денежной системы, с другой стороны, она взаимодействует с другими национальными валютными системами. К элементам национальной валютной системы относят: 1) субъекты валютных отношений – участники валютных отношений; 2) объект валютных отношений – валюту и валютные операции; 3) валютные отношения; 4) институты, обслуживающие проведение операций с валютой, – валютные рынки и рынки золота; 5) национальные регулирующие органы – Центральный банк РФ, правительство РФ; 6) режим курса национальной валюты: режим фиксированного валютного курса, режим ограниченно-гибкого валютного курса, режим плавающего валютного курса; 7) наличие или отсутствие валютных ограничений и контроля – условия конвертируемости национальной валюты; 8) регламентацию международных расчетов страны – законодательное закрепление тех или иных видов международных расчетов; 9) регулирование международной ликвидности страны, т. е. способности отдельной страны своевременно погашать свои обязательства. Региональная валютная система представляет собой целостное единство совокупности ряда национальных систем, выступающих в качестве подсистем региональной системы. Наиболее ярким примером формирующейся региональной валютной системы является Европейская валютная система. По мнению лауреата Нобелевской премии Р. Манделла, международной системы в строгом смысле сейчас не существует. Каждая страна имеет свою собственную национальную систему. Такое состояние мировых валютных отношений не является устойчивым. Об этом свидетельствуют и те интеграционные процессы, которые сейчас происходят в Европе. Валюта – это деньги, в период времени, когда они используются в международных экономических отношениях. При покупке товаров в российских магазинах, оплате коммунальных услуг, поездке в транспорте используются национальные деньги. При покупке товаров в Украине, обмене рублей на доллары и евро, рубль рассматривается как национальная валюта. Валюта выполняет в международных экономических отношениях следующие функции: 1) валюта выступает в качестве меры интернациональных стоимостей товаров. Мы часто употребляем выражение «торговля по ценам мирового рынка». Мировой рынок является местом, где происходит интернационализация стоимостей товаров. Мировые цены формируются на мировом рынке в результате действия закона спроса и предложения. Мировой рынок предъявляет определенные требования к товарам по цене, качеству, соответствию экологическим стандартам. Российский рубль часто используется в качестве измерителя стоимостей интернациональных товаров стран СНГ. В то же время, цены на некоторые товары внутри страны (автомобили, квартиры) измеряются в так называемых условных единицах, в американских долларах. Доллар выступает, таким образом, как измеритель не только интернациональных стоимостей товаров, но и как измеритель части национальных российских товаров. Это свидетельствует о слабости национальной денежной единицы, низком доверии участников рынка к национальной денежной системе; 2) валюта опосредует обмен товаров на международном рынке. В данном случае она выступает в качестве международного средства обращения. К валютам, которые широко используются сейчас в международном обороте, относят доллар США, евро, японскую иену. Потребность в использовании международного средства обращения закрепляется за устойчивыми мировыми валютами. Международный бартер столь же неэффективен, как и национальный. Валюта становится межнациональным эквивалентом, посредством которого происходит товарообмен; 3) валюта используется в качестве средства накопления. Кроме того, валюта входит в состав золотовалютных резервов страны. В составе золотовалютных резервов нашей страны большую часть составляют доллары США. Наличие золотовалютных резервов необходимо для устранения краткосрочных колебаний и поддержания стабильного курса национальной валюты; 4) валюта используется в качестве международного средства платежа. Как средство платежа валюта выступает основой финансовых, кредитных отношений, как между странами, так и между страной и международными организациями. В качестве платежа между странами используются, как правило, доллары США. Погашение задолженности стран международному валютному фонду (МВФ) может осуществляться в специальных правах заимствования (СДР). СДР является международной счетной единицей. 9.3. Открытая национальная экономика. Особенности равновесия в открытой экономике. Модель Манделла – Флеминга Большинство современных стран относится к разряду открытых экономических систем. Политика же прошлого ориентировалась на экономику с минимальной открытостью: а) валютные курсы были фиксированы (Бреттон – Вудское соглашение 1944 г.); б) движение международного капитала было жестко ограничено. Начиная с периода послевоенного экономического восстановления и в последующие годы правительства ведущих стран Запада все активнее освобождались от автаркического типа развития. Именно тогда США выступили с тезисами «свободы торговли», «открытости экономики»24. С позиций ведущей торговой державы мира, вышедшей из Второй мировой войны победительницей и еще более богатой, предлагалась концепция «нового экономического порядка»: стремление экспансии против менее развитых стран, к экспансии американских корпораций. В этой связи весьма откровенное определение «открытости» экономики дает французский экономист Мишель Пебло. По его мнению, «открытость, свобода торговли – это наиболее приятное правило игры для лидирующей экономики» 25. Однако по мере изменения послевоенного мира тезис об открытой экономике утрачивает однобокую, корыстную направленность интересов американского экспансионизма и приобретает объективный смысл интернационализации межхозяйственных связей. С 1965 г. к открытой экономике стали относиться те страны, которые активно участвуют не только в международной торговле, но и в других формах: Киреев А. Международная экономика: Учебное пособие в 2-х частях. – М.: Международные отношения, 1999. – С. 325. 25 Овчинников Г.П. Микроэкономика. Макроэкономика / СПб-ий гос.ун-т, Республиканский гуманитарный ин-т. – М.: Изд-во Михайлова В.А., 1997. – С. 564. 24 - в международном движении капитала; - в валютно-финансовых отношениях. Поскольку доля торговли в ВНП в целом возрастает, экономисты говорят, что большинство экономических систем теперь являются более открытыми, т. е. на них все большее влияние оказывают события за границей26. К началу XXI в. национальные экономики и всемирное хозяйство впервые стали взаимодополнять друг друга. Почти все национальные экономики становятся все более открытыми, вовлеченными во внешнеэкономические связи. Существует два крайних типа хозяйства: 1) автаркия (полностью замкнутое хозяйство) – экономическое образование, действующее по принципу самообеспеченности, споры на собственные силы в ее крайних проявлениях; 2) открытая национальная экономика – антипод автаркии (полностью открытое хозяйство) – экономика, находящаяся в состоянии взаимодействия с внешним миром. Открытая национальная экономика – это экономика торгующая, осуществляющая платежи, ввоз и вывоз капитала. Принцип открытой экономики – это действие по стандартам мирового рынка. Следовательно, в ее условиях государство не может реализовать свою макроэкономическую политику, основываясь на предположении, что оно действует в закрытой народнохозяйственной системе. Следует отличать понятия «свобода торговли» и «открытая экономика». Тезис о «свободе торговли» восходит к политической экономии А. Смита и обозначает торговлю только товарами. Понятие же «открытость экономики» шире тезиса «свободы торговли» как торговли товарами, включая свободу движения факторов производства, информации, взаимообмен национальных валют27. Открытая экономика отражает целостность национальной экономики, единый экономический комплекс, интегрированный в мировое хозяйство, при ликвидации государственной монополии внешней торговли (но по большинству позиций, как правило, сохраняется государственный контроль), эффективное использование принципа сравнительных преимуществ в международном разделении труда, активное использование различных форм совместного предпринимательства, организация зон свободного предпринимательства. Из всего вышесказанное можно определить открытую экономику как звено мирового хозяйства, по логике и происхождению как производное национальных хозяйств. При ликвидации государственной монополии внешней торговли. Ее становление – объективная тенденция мирового развития. Холопов А. Глобализация и макроэкономическое равновесие // МЭиМО, 2005. № 2. С. 15-18. Авдокушин Е.Ф. Международные экономические отношения: Учебное пособие / Информ. – М., ИВЦ «Маркетинг», 1999. – С. 167. 26 27 Понятие «открытая экономика» претерпевало изменения по мере усиления интернационализации хозяйства. В первые два послевоенные десятилетия под «открытостью» подразумевали определенное значение (обычно более 10%) экспортной и импортной квоты (отношение экспорта и импорта к ВВП). Развитие форм мирохозяйственных связей к концу XX в. усложнило и само понятие «открытая экономика». К странам с открытой экономикой стали относить те, которые активно участвуют не только в международной торговле, но и в других формах мирохозяйственных связей, и прежде всего в международном движении капитала и валютно-расчетных отношениях. Степень открытости национальных хозяйств неуклонно возрастает. Например, в США доля экспорта в ВВП увеличилась с 5% в 1960 г. до приблизительно 10% в 90-е годы XX в. По данным Всемирной торговой организации на 10% прироста мирового производства приходится 16% прироста мировой торговли. Как показывают данные табл. 8 более высокие темпы прироста экспорта товаров и услуг, чем рост ВВП, характерны для всех групп стран независимо от уровня их развития. Это означает, что внешняя торговля становится неотъемлемым и все более важным условием производства, представляя собой не только его результат, но необходимую предпосылку. Ориентация на мировую цену как на критерий эффективности отдельного производства, отрасли, всего национального хозяйства сближает воспроизводственные процессы отдельных стран по технико-экономическим показателям. Таблица 9.4 Среднегодовые темпы прироста ВВП и экспорта, % ВВП Развитые страны Развивающиеся страны Весь мир 1986-1993 гг. 2.9 3.5 3.2 1994-2001 гг. 2.9 4.6 3.7 Экспорт товаров и услуг 1986-1993 гг. 5.6 5.4 5.41 1994-2001 гг. 6.8 8.5 7.21 1. Темпы прироста внешнеторгового оборота. Источник: World Economic Outlook. International Monetary Fund. April 2004. P. 261. Мировой рынок делает зависимым производство от мирового хозяйства, воздействует на внутрихозяйственные пропорции, и условия функционирования отдельных предприятий. Сторонники радикальной концепции открытой экономики (а ранее – свободной торговли) – Ж.-Б. Сэй, Э. Хекшер, Б. Олин, Р. Верной, П. Самуэльсон, В. Столпер и другие – исходят из того, что рыночная конкуренция является наилучшим регулятором экономического развития, как на национальном уровне, так и в масштабах мировой экономики. Она заставляет каждую страну специализироваться на производстве той продукции, в выпуске которой имеет сравнительные преимущества. Следовательно, все меры, ограничивающие внешнеэкономическую деятельность или создающие для нее препятствия, должны быть упразднены. Свободные потоки товаров, услуг, капиталов и рабочей силы перемещаются из страны в страну, обеспечивая наилучшее размещение производства в мировом масштабе. Представители второго критического направления экономической теории (Ф. Зомбарт, Дж. М. Кейнс28 и др.) указывают также, что либеральная внешнеэкономическая политика в ряде случаев приводит к специализации на вывозе одного или нескольких товаров, которая может оказаться губительной для экономики в результате падения спроса. На этом основании экономисты развивающихся стран настаивали на импортозамещающей индустриализации, которая требует ограничения доступа в страну иностранных товаров. Наконец, часто указывают на то, что отказ от регулирования импорта делает экономику беззащитной перед недобросовестной конкуренцией иностранных экспортеров. Они могут или прибегать к искусственному занижению цен (демпингу), или покрывать расходы на освоение рынков с помощью прямых или косвенных государственных субсидий. Они считают, что пока мировое хозяйство состоит из суммы национальных хозяйств, как организмов. Эти хозяйства-организмы имеют свою структуру, которая позволяет им развиваться стабильно, динамично, сбалансировано. Поэтому, по их мнению, а) полное открытие национальных рынков способно разрушить всю научно-хозяйственную структуру, сделав ее неконкурентоспособной в сфере ряда производств; б) либерализация ВЭД в ряде случаев приводит к специализации на экспорте одного или нескольких товаров, которая может оказаться губительной для страны; в) отказ от регулирования импорта делает экономику беззащитной перед недобросовестной конкуренцией иностранных экспортеров: если они прибегают к искусственному занижению цен (демпинг) или покрывать расходы на освоение рынков с помощью прямых или косвенных субсидий. 28 Дж. М. Кейнс долгое время принадлежал к числу сторонников открытой экономики, полагая, что противоположная точка зрения, т. е. протекционизм, может быть основана лишь на непонимании собственных интересов. Однако развитие событий в 30-е гг. заставило его изменить взгляды. Основные подходы Дж. М. Keйеса были опубликованы в статье «Национальная самообеспеченность», которая сразу же приобрела известность и была издана в нескольких вариантах и переводах (Keynes J.M. National Sef-Sufficiency. The New Statesman and Nation, 8, 15 July 1933). Условием открытости должно быть наличие сильных внешнеэкономических ограничителей. Критерий открытости экономики: наличие влияния внешнем среды на динамику основных показателей экономического развития, а именно объем и темпы роста производства, состояние внутренних товарных рынков, занятости населения. Показатели открытости, характеризующие степень вовлеченности страны в МРТ посредством экспортно-импортными возможностями страны. Экспортная квота – отношение стоимости экспорта страны (Эс) к ВВП (валовому внутреннему продукту страны — сумме цен всех товаров, произведенных внутри страны за 1 год). Э кв Э 100% ВВП . с с Понятие «экспортная квота» определяет степень ориентированности промышленности (отрасли) страны на внешние рынки. Рост экспортной квоты в производстве является свидетельством интенсификации международных торгово-экономических связей и повышения конкурентоспособности, кооперации и специализации соответствующих отраслей и сфер национальных экономик в международных хозяйственных связях. Принято считать степень открытости экономики приемлемой, если экспортная квота равна 10%. Динамика экспортной квоты свидетельствует, что в целом в послевоенный период этот показатель увеличивался, и экономика всех стран мира стала значительно более открытой. В начале XXI в. в среднем у разных групп стран примерно пятая часть производственного ВВП предназначалась для реализации на внешних рынках. Вместе с тем необходимо отметить, что показатель экспортной квоты не вполне адекватно показывает изменения степени открытости экономики. Ведь она характеризуется не только относительными объемами внешней торговли, но и ее структурой. Чем больше в структуре внешнеторгового оборота доля промежуточной продукции (полуфабрикатов), тем глубже участие в интернационализации. Импортная квота – отношение стоимости экспорта (внешнеторгового оборота, ВТ) к объему ВВП (от 1/4 до 2/3). ВТ к ВТ 100% ВВП . Итак, индекс открытости национальной экономики: 1откр = ((объем экспорта за год + объем импорта за год) / величина годового валового продукта) х 100 % (внешнеторговая квота) Учитывается также такой критерий, как соотношение зарубежных инвестиций по отношению к внутренним. Открытая экономика предполагает разумную доступность внутреннего рынка для притока иностранного капитала, товаров, технологий, информации, рабочей силы. Как правило, малые индустриально развитые страны имеют особенно высокую степень открытости. Она составляет 55-70% (внешнеторговая квота в ВНП) в таких странах, как Голландия, Бельгия, Австрия. Несколько понижается и колеблется вокруг 40-45% у таких «средних» государств, как Франция, Италия, Великобритания. У крупных мировых держав, не зависимо от уровня их индустриального развития, не превышает 20% (США, Россия, Китай, Индия). Понятно, что причины состоят здесь в большом размере внутреннего рынка, относительной обеспеченности сырьем, длительной ориентации на замкнутую модель развития29. На степень открытости этих групп стран влияют уровни факторов: 1) емкость внутреннего рынка; 2) уровень экономического развития (величина ВВП, развитие производственной кооперации, обеспеченность национальной экономики природными и земельными ресурсами); 3) транснационализация экономики (МРТ); 4) государственная политика. Некоторые экономисты выделяют следующую закономерность: чем больше вес в структуре экономики занимают базовые отрасли (энергетика, металлургия, горнорудное производство и др.), тем меньше участие в международном разделение труда, тем меньше открытость экономики. По мнению американских экономистов Дж. Сакса и Э. Уорнера, степень открытости национальной экономики определяется отсутствием у страны «чрезмерно больших» экспортных и импортных пошлин, наличием «разумного уровня» конвертации национальной валюты («разумный уровень» определяется как разница между теневым и официальным курсом). Следует отметить, что не всегда предоставленные коэффициенты и показатели адекватно отражают состояние открытости экономики. Например, внешнеторговая квота, характеризуя в известной степени открытость экономики, не может быть ее синтетическим показателем, отражая в основном степень участия в международном разделение труда, что является одной из составляющих понятия открытости экономики. Показатель открытости экономики является более сложным и комплексным. Так, например, в России в 1995 г. внешнеторговая квота составила около 35%. Примерно 25% ВВП приходится на экспорт. Означает ли, что российская экономика достигла высокой степени открытости? Ни по среднему уровню ввозных, таможенных пошлин, ни по структуре внешнеторгового оборота, в т. ч. экспорта, ни по параметрам 29 Бункина М.К. Национальная экономика: Учебное пособие / М.К. Бункина. – М.: Дело, 1997. – С. 102. инвестиционного климата международной конкурентоспособности, ни по ряду других показателей положительного ответа дать нельзя. В основном стихийно, в одностороннем порядке формирующаяся в 90-е гг. открытость экономики России близка к распахнутости и анархичности. Ее в большей степени можно охарактеризовать как квазиоткрытость30. Такая открытость как уже отмечалось выше, не только не способствует повышению эффективности экономики, как впрочем, и рыночная экономика, не является целью преобразований в России, а служит важной предпосылкой повышения эффективности российской экономики, ее интеграции в мировое хозяйство: в конечном счете повышения благосостояния нации. По отношению к России следует еще сказать, что ее внешнеторговый оборот составляет менее 10% от уровня США, 14% – от уровня Германии, 19% – от уровня Японии и 36% – от уровня Канады. В мировой торговле страна опустилась с 10 места (1990 г.) на 18 место (2002 г.), пропустив вперед ряд быстроразвивающихся стран Азии. Доля России в мировой торговле (мировом экспорте) снизилась по сравнению с началом десятилетия более чем в два раза и составляет сейчас около 1,7%. Ее доля в мировом ВВП (в 1990 г. – примерно 5%) снизилась в два с половиной раза. Резкое уменьшение поставок за рубеж техникоемкой продукции при возрастании экспорта сырьевых товаров подталкивает российскую экономику к утяжелению структуры, повышению доли топливноэнергетического комплекса и снижению доли обрабатывающих (финишных) отраслей машиностроения, химии и нефтехимии, легкой и пищевой промышленности. Конкурентоспособность открытой экономики как способность ее фирм, отраслей опережать соперника в завоевании и укреплении позиций на зарубежных рынках увязывается с понятием «взаимности» и «уязвимости». Взаимодействие предполагает преодоление естественно возникающих диспропорций неравновесий. Примером может служить неравновесие в торговле фабрикатами между Россией и Западной Европой и стремление уравновесить торговый баланс взаимодействие стран, начиная со второй половины XX в., возрастает как результат глобализации хозяйственной жизни, которая содействует синхронизации ее в странах рыночной экономики. Точки роста в процессах взаимодействия начинают выполнять постиндустриально-информационное производство, характеризующееся интегративным глобальным информационным и финансовым единством. Ведущее, первичное значение приобретают общепланетарные экономические тенденции и закономерности, относительно которых экономические системы всех стран, в т. ч. и наиболее высокоразвитых, превращаются во вторичные, зависимые элементы (к ним относят примерно 30 государств из 200, иногда их определяют как «золотой миллиард»), развивающиеся страны и страны с переходной экономикой (бывшие социалистические). Авдокушин Е.Ф. Международные экономические отношения: Учебник для вузов. – М.: Юрист, 2002. – С. 33. 30 Под «уязвимостью» обычно понимают возможные издержки страны от участия в международном разделении труда, способность национальных хозяйств адаптироваться к требованиям научно-технического прогресса и мирового рынка. Повышение цен на нефть и нефтепродукты, выгодное для экспортеров, оборачивается ударом по зависимой от импорта или энергоемкой экономике. Крупные продажи золота на мировом рынке вызывают резкое падение цен на желтый металл. Многие же звенья национального хозяйства – отстающие отрасли и регионы, мелкие и средние местные предприниматели – в результате усиления взаимодействия с мировым хозяйством оказываются в сложном положении. Именно по ним в первую очередь бьет конкуренция импортной продукции. Отсюда эти круги заинтересованы в меньшей открытости национально-хозяйственного комплекса. Их взгляды, как правило, тесно переплетаются с позицией поборников «государственных интересов», подчеркивающих важность сохранения целостности структуры национального хозяйства для проведения независимой политики. Поэтому для отдельно взятых стран интеграция в мировое хозяйство – это длительный и сложный процесс смены приоритетов. Глобализация также порождает серьезные проблемы. В ряде случаев иностранная конкуренция приводит к вымыванию целых отраслей, увеличивая зависимость стран от импорта, и размывая сложившуюся в них экономическую структуру и даже образ жизни, распространяются и кризисные явления. И когда национальная экономика открывается внешнему миру, наступает зависимость от внешнего рынка, что обусловливает ее уязвимость. Национальная экономика вступает в финансовые связи с внешним рынком и подвергает опасности занятость, состояние национальной валюты и т. д., – возникает состояние экономической безопасности. Формируется связь: Открытость Зависимость Уязвимость Экономическая безопасность. Экономическая безопасность связана с влиянием внешнеэкономических факторов на: - динамику национальной экономики; - темпы роста валового продукта; - состояние отдельных отраслей; - уровень занятости; - состояние национальной валюты; - размер валютно-финансовых резервов и т. д. Отсюда следуют и социально-экономические издержки открытой экономики, связанные с: - увеличением зависимости от экспортно-импортных операций; - увеличением зависимости от внешних финансовых источников; - ухудшением положения предприятий национальной экономики; - сокращением занятости и рост безработицы. Следует отметить, что сформировавшаяся открытая экономика и переход к открытой экономике – это не одно и то же. Открытая экономика не синоним бесконтрольности во внешнеэкономических связях государства. Она требует существенного вмешательства государства при формировании механизма ее осуществления на уровне рациональной остаточности (абсолютной открытой экономики нет ни в одной стране, которая построена на принципах эффективности, конкурентоспособности, национальной безопасности, не может быть осознана без учета структуры экспорта и движения капитала, а также таможенной, валютной, налоговой, кредитной и инвестиционной политики, оказывающих влияние не только на формы, но и на общие масштабы и взаимодействия их с внешним миром. Какие же существуют тенденции (направления) на пути перехода к открытой экономике? Первая, конечно, переход к открытой экономике для международной конкуренции означает создание жизнеспособного рынка, так как открытость экономики позволяет создать рыночную дисциплину, приводит к конкуренции – источнику жизненной среды динамичной жизненной системы. Более того, если экономика открыта, то роль правительства в ограничении потоков товаров и капитала снижается; таким образом, сокращается возможность коррупции и злоупотреблений, а также ограничивается уязвимость, вызванная некомпетентностью. Один из путей разрешения мошеннических схем коррумпированных инсайдеров – допуск иностранной конкуренции31. Вторая. Открытая экономика привлекательна тем, что благоприятствует сдвигам в политической и социальной сферах в виде продолжения политики гласности, требование неотложного практического решения проблемы преодоления бедности и повышения экономического роста. Открытие экономики расширяет возможности потребительского выбора населения и тем самым способствует повышению жизненного уровня в краткосрочной перспективе. Широкое разнообразие потребительских товаров зарубежного производства на внутреннем рынке обогащает предложение, диверсифицирует потребности. Третья. Реалистичная оценка экономической ситуации России предопределяет, что переход к открытой экономике может быть лишь постепенным. Это убедительно подтверждается двумя факторами. Вопервых, в 90-е годы в большей степени произошло замещение товаров российского производства импортными. Во-вторых, после резкой девальвации летом 1998 г. в России впервые после начала переходного периода начался существенный экономический рост. Девальвация равносильна частичному закрытию экономики. Импорт из западных стран резко сократился. Неосмотрительная открытость экономики России привела также к значительным потерям в результате бегства из страны капитала, которая связана с криминализацией российской экономики. Для отслеживания нелегальной экономической деятельности необходимо введение ограничений 31 Поумер М. О степени открытости экономики / Проблемы прогнозирования, 2001. № 4. С. 44. на отток капитала. Серьезную опасность представляет потенциально дестабилизирующий краткосрочный приток капитала. (Внезапный отток краткосрочных инвестиций был существенной причиной финансового кризиса 1998 г.). Четвертая. Переход стран к все более открытой экономике ускоряется действиями транснациональных корпораций (ТНК). Стремясь освоить новые рынки, создавая в разных странах многочисленные филиалы, дочерние компании, ТНК обходят протекционистские барьеры чужих государств, интернационализируя международный экономический обмен. Постепенно шаг за шагом разрушаются торгово-экономические, валютно-финансовые препятствия, в силу которых страны длительное время были отгорожены друг от друга32. Абсолютно открытой экономики в упрощенном понимании, т. е. такой, в процессе функционирования которой без всяких ограничений происходит движение товаров, труда и капиталов через национальные границы (и внутрь и вовне), не имеет ни одна страна мира. В современном мире нет ни «чистой» свободной торговли, ни «чистого» протекционизма. Открытость для высокоразвитых стран Западной Европы, Японии, США означает главным образом неприемлемость традиционного регулирования национальной экономики. Открытая экономика определяется степенью ее вовлеченности в мирохозяйственные связи. При этом открытость экономики непременно предполагает приоритетный учет национальных экономических интересов33. Взаимодействие с иностранным сектором в первую очередь оказывает влияние на условия макроэкономического равновесия на рынке экономических благ. Показателем тому является чистый экспорт, т. е. разница между экспортом и импортом страны, являясь частью обмена общенационального спроса. Тем самым он показывает свое прямое воздействие на условия формирования экономического равновесия, равновесного пространства экономики. Чистый экспорт может быть величиной как со знаком плюс, так и со знаком минус. Поэтому требуется выбор средств, позволяющих восстановить утраченное равновесие между национальным выпуском продукта и совокупными расходами. Если объем национального производства превышает внутренние расходы, то страна экспортирует разницу и величина чистого экспорта положительна (Хn > 0). Образовавшийся излишек используется для покупки иностранных активов. Их приобретают ЦБ или другие экономические агенты: X n CF dR , Авдокушин Е.Ф. Международные экономические отношения: Учебник для вузов. – М.: Юрист, 2002. – С. 29. 33 Международные экономические отношения: Учебник для вузов / Под ред. И.П. Фаминского, Л.В. Сабельникова. – М.: Юрист, 2001. – С. 247. 32 где CF – приток капитала. Если объем национального производства меньше внутренних расходов, то страна импортирует разницу и величина чистого экспорта будет отрицательной (Xn < 0): dR X n CF . Происходит продажа валюты. Следовательно, рост экспорта способствует росту национально производства, а значит росту занятости, доходов и валютных резервов. Этот вывод следует из тождества национальных счетов, показывающий, что большему объему совокупных расходов соответствует более высокий уровень национального производства: Y C I G X n В отношении импорта существуют определенные концептуальные противоречия. Импорт в макроэкономических моделях обычно рассматривается как расходы на потребление импортных благ. Соответственно функциональная зависимость импорта выводится точно таким же образом, как и функция потребления отечественных благ. Таким образом, в неоклассической концепции импорт рассматривается как убывающая функция от ставки процента, а в кейнсианской – как возрастающая функция от дохода. Может возникнуть вопрос, почему импорт не рассматривается как функция от валютного курса? Ведь при подорожании национальной валюты импортные товары относительно дешевеют, и потребители отдадут им предпочтение по сравнению с аналогичными отечественными товарами; при падении курса национальной валюты — наоборот. Дело в том, что при изменении валютного курса объем потребления импортных товаров, безусловно, меняется, но при этом остается неизменным общий объем потребительских расходов, потому что увеличение доли потребления импортных благ происходит за счет сокращения доли потребления отечественных, а уменьшение доли импорта – за счет роста доли потребления отечественных товаров (впрочем, это верно только в случае полной взаимозаменяемости отечественных и импортных благ). Импорт рассматривается как функция национального дохода страны– импортера: на импортируемые товары приходится тратить часть национального дохода, стимулируя производство в других странах. Другими словами, рост импорта ведет к сокращению расходов внутри страны, значит к уменьшению объема национального производства и запасов иностранной валюты. Следует иметь в виду, что экспорт одной страны – это импорт другой, поэтому экспортная экспансия всех стран невозможна. Сокращение импорта ведет к сокращению экспорта. Причины: а) в экспортном производстве используется импортная продукция; б) сокращение иностранцами продажи на нашем рынке ограничивает их возможности покупать наши товары; в) в ответ на наши меры по ограничению импорта другие страны могут предпринять адекватные действия, что затруднит наш экспорт; г) сокращение импорта приведет к равному по стоимости сокращению экспорта в результате действия механизма выравнивания обменного курса. Объем экспорта в определяющей степени зависит от сравнительной выгоды, которую предприниматели могут получить от продажи товаров за границей по сравнению с продажей на национальном рынке. Если абстрагироваться от таких экзогенных параметров, как таможенные пошлины, накладные расходы и т. п., то сравнительная выгода фактически сводится к единственному параметру – реальному валютному курсу. Чем национальная валюта дешевле иностранной, тем выгоднее наращивать объемы экспорта. Т. е. экспорт есть убывающая функция от валютного курса: E x f e . R Модель Мандела–Флеминга Анализ экономической политики в открытой экономике проводится в рамках модели Мандела – Шлеминга. Она описывает функционирование экономики в краткосрочном периоде и является модификацией IS – LM модели. Сохраняется предположение о постоянстве уровня цен, причем как внутренних, так и внешних, соответственно значения номинальной и реальной ставки процента совпадают (i = r). При анализе открытой экономики использование IS – LM модели имеет ряд особенностей. Во-первых, IS – LM модель расширяется параметром, отражающим изменения валютного курса. Алгебраически система может быть определена только при дополнении ее еще одним уравнением, поэтому графическое представление модели становится трехмерным. В силу затруднительности трехмерной интерпретации анализ проводится либо в привычной системе координат (i / NI), либо в системе координат (e / NI) с внесением дополнительных факторов, определяющих характер наклона и сдвиги кривых. Во-вторых, характер реакции экономики на действие тех или иных мероприятий экономической политики в значительной степени зависит от формы взаимоотношений национальной экономики с внешним миром. Основные моменты, требующие учета, следующие: - степень интеграции национальной экономики в мировое хозяйство (малая – большая экономика); - режим регулирования валютного курса (фиксированный – плавающий валютный курс); - степень открытости экономики для свободного движения капиталов (высокая – низкая мобильность капитала). Проведем анализ экономической политики в малой открытой экономике. При этом примем некоторые допущения и упрощения, обратив внимание лишь на основные моменты. Вид и характер кривой IS определяется, во-первых, теми факторами, которые мы рассматривали при анализе закрытой экономики. Так, кривая IS сдвигается вправо при росте автономных расходов, при этом она становится круче при уменьшении значений мультипликатора дохода и предельной склонности к инвестированию. Во-вторых, на сдвиг кривой IS влияет изменение курса национальной валюты. Снижение валютного курса (т. е. обесценивание национальной валюты) вызывает сдвиг кривой IS вправо, повышение курса – влево. Это объясняется тем, что в первом случае происходит рост чистого экспорта, во втором – его уменьшение. Учет влияния валютного курса на характер кривой LM имеет существенную особенность. Если в закрытой экономике предложение денег рассматривается как экзогенный параметр, то в открытой экономике с фиксированным валютным курсом денежное предложение становится эндогенной величиной. ЦБ не может одновременно регулировать и денежную базу, и величину валютных резервов, т. е. стоит перед дилеммой – осуществлять контроль или денежного предложения, или валютного курса. Выбрав фиксирование валютного курса в качестве цели денежно-кредитной политики, ЦБ тем самым теряет полный контроль за денежной массой. Рост валютного курса (удорожание национальной валюты) вызывает сдвиг кривой LM вправо, снижение – влево. Это объясняется тем, что при удорожании национальной валюты происходит рост валютных резервов ЦБ и, соответственно, рост денежной базы, при снижении валютного курса денежная база уменьшается. Формально данную зависимость можно вывести из количественного уравнения обмена и уравнения паритета покупательной способности. В соответствии с первым, M k NI P . Из концепции ППС, при eR=const, следует, что P e P .Тогда зависимость денежного предложения от валютного курса можно выразить таким образом: z MS k NI e P z (1) При плавающем валютном курсе денежное предложение является экзогенным параметром, поэтому вид и характер кривой LM определяются теми же факторами, что и для случая закрытой экономики. Однако при этом валютный курс становится параметром, зависимым от величины денежного предложения. Формально эту зависимость можно выразить, решив уравнение (1) относительное: e MS k NI P z (2) Кроме того, в модели Мандела – Флеминга присутствует еще одно уравнение, отражающее соотношение между внутренней и мировой ставкой процента, называемое уравнением мобильности капитала. В случае полной мобильности движения капитала, т. е. при отсутствии ограничений на ввоз и вывоз капитала, данное уравнение принимает вид: i i z (3) Уравнение (3) подчеркивает тот факт, что малая экономика не в состоянии влиять на уровень мировой ставки процента. Графически уравнение мобильности капитала можно выразить в виде кривой СМ, представляющей собой прямую линию, расположенную параллельно оси абсцисс на уровне i = i , в системе координат (I / NI). Эту же модель можно представить в графическом виде (рис. 9.2). i LM E i=i* 0 Y Рис. 9.2. Уравнение мобильности капитала Предполагается, что вклад национальной экономики в мировой рынок незначителен, поэтому основные параметры задаются извне, т. е. мировым рынком. Это означает, что: а) i – национальная процентная ставка равна мировой процентной ставке * i; б) национальный объем производства находится на уровне, заданном существующему на данный момент факторами производства: f k , L ; в) объем потребления в экономике С – прямая функция располагаемого дохода (У – Т): Y Y C C Y T ; г) внутренние инвестиции страны I – это обратная функция процентной ставки i: I I i ; д) чистый экспорт страны Хn – это функция обменного курса е: X n X e . n Это составные элементы модели открытой экономики, разработанной в начале 60-х гг. экономистами Мандеялом и Флемингом. Модель строится в тех же координатах, что и модель IS – LM для закрытой экономики: по горизонтальной оси откладывается доход Y, а по вертикальной – процентная ставки i. Модель для открытой экономики имеет две особенности: 1) положение кривой IS зависит от уровня обменного курса е. При повышении – относительные цены на российские товары по сравнению с импортными станут ниже, и чистый экспорт возрастет. Рост обменного курса сдвигает кривую IS вправо. И, чтобы показать зависимость кривой IS от обмена, кривая обозначается IS(e); 2) кривая IS пересекает LM в той точке, где кривая LM пересекается с линией i = i*. Это объясняется тем, что если внутренняя ставка I будет выше мировой i*, то иностранные инвесторы будут заинтересованы во вложении капитала в экономику данной страны. В результате будет повышение курса национальной валюты и смещения кривой IS влево до уровня, пока все кривые не пересекутся в одной точке А; если внутренняя ставка будет ниже мировой, то начнется отток иностранного капитала из страны, что повысит обменный курс. Это увеличит чистый экспорт и сдвинет кривую IS вправо до уровня, пока внутренняя процентная ставка не станет равной мировой. 9.4. Платежный баланс страны Все формы международных экономических связей (международная торговля, международное движение капитала и рабочей силы) имеют стоимостное выражение и опосредуются денежными отношениями. Этим объясняется объективная основа для того, чтобы выразить положение той или иной страны в системе международных экономических отношений в форме платежного баланса. Платежный баланс – это выраженное в валюте каждой отдельной страны соотношение между суммой платежей, полученных из-за границы, и суммой платежей, переведенных за границу, за тот или иной период (год, квартал, месяц). Он является источником важнейшей информации, раскрывающей особенности участия страны в международном обмене товарами, услугами и капиталами. Анализ платежного баланса, счета которого отражают сделки страны с остальным миром, позволяет судить об эффективности внешнеэкономической деятельности страны, служит основой для принятия решений в области внешнеэкономической политики. Если валютные поступления превышают платежи, то страна имеет положительное сальдо платежного баланса, а если платежи больше поступлений, то имеет место отрицательное сальдо, или баланс сводится с дефицитом. Платежный баланс составляется по единообразной схеме в соответствии с методикой МВФ. Платежный баланс (стандартные компоненты): I. Счет текущих операций А. Товары и услуги 1. Экспорт (+) и импорт (–) товаров 2. Экспорт (+) и импорт (–) услуг (транспортные, туризм, услуги связи, страхование) В. Поступления от факторных услуг (труда и капитала) 1. Выплаты лицам наемного труда 2. Доходы от инвестиций (прямых и портфельных) С. Текущие переводы (трансферты – государственные и частные) II. Счет движения капитала и финансов А. Счет движения капитала 1. Переводы капитала 2. Приобретение и продажа нефинансовых активов. В. Счета финансов (финансовый счет) 1. Прямые инвестиции 2. Портфельные инвестиции 3. Прочие инвестиции (активы, обязательства) 4. Резервные активы (официальные резервы): 4.1. монетарное золото 4.2. специальные права заимствования 4.3. резервная позиция в МВФ (СДР) 4.4. иностранная валюта (валюта, депозиты и ценные бумаги) Частые ошибки и пропуски. Два основных раздела платежного баланса: счет (или баланс) текущих операций отражает операции с реальными ресурсами (товарами, услугами, доходом); счет (баланс) движения капитала и финансов показывает финансирование движения потоков реальных ресурсов. Счет текущих операций характеризует все поступления и расходы иностранной валюты, связанные с экспортом и импортом товаров и услуг, а также чистые трансфертные платежи в другие страны (главным образом гуманитарная и техническая помощь). Экспорт товаров и услуг приносит стране иностранную валюту, поэтому показывается со знаком «+». Импорт и сходные с ним операции приводят к потерям иностранной валюты и поэтому показываются со знаком «–». Поступления от факторных услуг (труда и капитала) показывают разницу между заработной платой, полученной иностранными работниками, и разницу между процентами и дивидендами, полученными на вложенный за границу капитал, и процентами и дивидендами, выплаченными на иностранные инвестиции. Сальдо (остаток) платежного баланса по текущим операциям равняется сумме сальдо торгового баланса и сальдо «невидимых операций» (услуг, трансфертов, доходов и платежей по инвестициям). Счет движения капиталов отражает потоки капитала, связанные с куплей или продажей материальных или финансовых активов. Покупка материальных и финансовых активов иностранцами (ввоз капитала) приносит стране иностранную валюту, покупка иностранных материальных или финансовых активов резидентами данной страны (вывоз капитала) приводит к оттоку иностранной валюты. Если ввоз капитала больше вывоза, то имеется положительное сальдо счета движения капиталов, если вывоз больше ввоза сальдо – отрицательное. Важная часть платежного баланса – официальные валютные резервы – фиксирует изменения в резервах ЦБ, используемых для достижения сбалансированности платежного баланса по текущим операциям и движению капитала. Баланс по текущим операциям и баланс движения капиталов взаимосвязаны. Дефицит платежного баланса по текущим операциям покрывается за счет продажи активов за рубежом или займов, т.е. ведет к притоку капитала на счет движения капиталов. И наоборот, актив баланса текущих операций свидетельствует о наличии избыточных средств и порождает вывоз капитала за рубеж, т.е. ведет к оттоку капитала по балансу движения капиталов и кредитов. Однако на практике суммарный итог первого и второго разделов платежного баланса не уравновешивается автоматически. Для достижения равновесия приходится использовать резервные активы центральных банков и правительственных органов. Несбалансированность двух первых частей платежного баланса вызывает движение официальных резервов, находящихся в распоряжении центральных банков. Когда говорят о положительном или отрицательном платежном балансе, то имеют в виду баланс счетов текущих операций и движения капиталов (I + II). Если баланс отрицательный (расходы больше поступлений), то происходит сокращение официальных резервов, если баланс положительный (поступления больше расходов), то официальные резервы растут. Таким образом, все составные части платежного баланса должны в сумме составлять ноль, т.е. в соответствии с принципами построения платежного баланса он всегда является сбалансированным. Итак, сокращение официальных резервов показывает масштабы дефицита платежного баланса; рост официальных резервов показывает величину положительного сальдо платежного баланса. Состояние платежного баланса во многом характеризует положение страны на мировом рынке. Например, дефицит текущего баланса свидетельствует о низкой конкурентоспособности национальных товаров, об активном вторжении импортной продукции, общее отрицательное сальдо платежного баланса ослабляет позиции национальной валюты, ведет к усилению притока иностранного капитала. Стабильно положительное сальдо, с одной стороны, укрепляет позиции национальной валюты и одновременно позволяет иметь прочную финансовую базу для вывоза капитала из страны; с другой стороны, если в стране длительное время существует положительное сальдо платежного баланса, то на мировом рынке возникает дефицит национальной валюты, в результате чего импорт из страны с «сильной» валютой становится затруднительным, а это может отрицательно сказаться на экспорте. Задача уравновешивания баланса международных расчетов входит в число главных целей экономической политики государства наряду с обеспечением экономического роста, борьбой с инфляцией и безработицей. Государственное регулирование платежного баланса — это совокупность валютных, финансовых и денежно-кредитных мер, направленных на формирование основных статей платежного баланса. Корректировать платежный баланс государство может: – манипулируя резервами; – проводя торговую политику, ограничивающую импорт (спрос на валюту) и поощряющую экспорт (предложение валюты); – вводя валютный контроль (рационирование). Правительство может потребовать от экспортеров продажи ему всей валютной выручки, с тем, чтобы потом распределить ее между импортерами; – проводя соответствующую налоговую и денежную политику. Например, сдерживающая фискальная политика и политика «дорогих» денег приведут к сокращению ВНП и, следовательно, спроса на импортные товары и иностранную валюту. 9.5. Глобализация экономики и ее последствия Начиная с 1980-х гг. выделяется такой качественно новый процесс в мировой экономике, как глобализация. В настоящее время сложились различные подходы к характеристике данного процесса. Согласно одному из них глобализация в экономике определяется как осуществляющийся на основе передовых технологий процесс широкой либерализации торговых и других внешнеэкономических связей, приводящий к все большей открытости и взаимосвязанности национальных экономик34. М. Кастельс, например, определяет глобальную экономику как экономику, «в которой ключевые компоненты имеют институциональную, организационную и технологическую возможность работать как единое целое в реальном времени или в каком-то выбранном времени в мировом масштабе»35. Данные и подобные им определения характеризуют преимущественно лишь внешние аспекты глобализации экономики. При этом процесс глобализации обычно 34 35 Глобализация и судьбы развивающихся стран// МЭнМО. 1998. № 5. С. 155. Кастельс М. Глобальный капитализм / М. Кастельс // Экономические стратегии. 2000. Май-июнь. С. 16. трактуется как продолжение и развитие общей прогрессивной тенденции к интернационализации экономики. С позиций других подходов, сторонники которых стремятся оценить не только внешние, но и глубинные социальноэкономические аспекты глобализации, данное явление представляет собой единство таких двух важнейших для современной цивилизации специфических новых реальностей, как переход цивилизации к так называемой техносфере и формирование новой стратификации государств в зависимости от того, какое место они занимают в системе обеспечения потребностей техносферы36. При этом под техносферой понимается искусственная среда жизнедеятельности человека, которая активно развивается в странах-лидерах глобализации на базе новейших (в первую очередь информационных) технологии, а под новой стратификацией – фактически наблюдаемый в течение последних десятилетий XX – начале XXI вв. активный процесс встраивания государств мира в новую для них систему внешних связей и отношений, в рамках которой возможности выживания и развития все более широкого круга стран во все большей мере определяются тем, насколько они важны с позиций интересов развития техносферы. Смысл данного подхода весьма наглядно поясняет разработанная Н. Косолаповым схема концентрических кругов обеспечения техносферы. Согласно данной схеме в современном мире выделяются: - собственно техносфера как совокупность наиболее развитых постиндустриальных государств с «ядром техносферы» в лице наиболее технизированной экономики США; - страны – реальные претенденты на скорое вхождение в техносферу по достигнутому уровню развитии или по исполняемым для техносферы жизненно важным функциям; - страны, необходимые техносфере как источники энергоресурсов и сырья и/или как наиболее емкие рынки и незамещаемые другими странами в этих качествах; - замещаемые страны, функции которых по отношению к техносфере могут выполнять (вместе или по отдельности) другие страны и/или территории в принципе на тех же (для техносферы) экономических и иных условиях и с теми же практическими результатами; - страны, безразличные для существования и жизнедеятельности техносферы (ныне или вообще); - страны, ныне или в перспективе враждебные к техносфере и/или к входящим в нее государствам и подкрепляющие эту враждебность действиями и/или наличием потенциала нанесения ущерба. Основными причинами, породившими глобализацию экономики, явились: - формирование к последней четверти XX в. целого ряда общепланетарных (глобальных) рисков (угроз существованию человечества), 36 Косолапов Н. Глобализация; сущностные и международно-политические аспекты / Н. Косолапое / МЭиМО. 2001. № 3. - С. 69. в первую очередь мирового экологического риска, и осознание неспособности преодолеть эти риски на базе традиционных технологий; - сочетание высокого уровня концентрации к концу XX в. экономических ресурсов в Группе наиболее развитых стран мира (во главе с США) со специфическим характером новейших технологии (в первую очередь информационных), что позволило установить почти абсолютную монополию данных стран на новейшие технологические принципы и передовые производственные технологии, исключающую возможность преодоления отставания большинства стран мира от немногих стран-лидеров глобализации; - сочетание тенденции к сближению национальных экономик с тенденцией к ужесточению конкурентной борьбы между странами и их группировками, обусловленной растущей ограниченностью ресурсов37. Главной экономической силой, важнейшими элементами и ведущими факторами глобализации экономики являются транснациональные корпорации (ТНК) и мировые финансовые центры. ТНК определяются как международные фирмы, имеющие свои хозяйственные подразделения и двух или более странах и управляющие этими подразделениями из одного или нескольких центров на основе такого механизма принятия решений, который позволяет проводить согласованную политику и общую стратегию, распределяя ресурсы, технологии и ответственность для достижения наивысшего результата — прибыли. Под мировыми финансовыми центрами понимают транснациональные банки (ТНБ). Всемирный банк. МВФ. Через ТНК и связанные с ними ТНБ проходят основные финансовые и товарные потоки, определяющие развитие мирового хозяйства. В настоящее время в мире насчитываются примерно 60 тысяч основных (материнских) компаний ТНК и более 500 тысяч их зарубежных филиалов и аффилированных (зависимых) фирм по всему миру. Они контролируют до половины мирового промышленного производства, более 60% внешней торговли, примерно 4/5 патентов и лицензии на новую технику, технологии и ноу-хау38. Как следствие. ТНК занимают центральное место в современной мирохозяйственной системе, и все развитие мировой экономики во все большей мере определяется спецификой их интересов, особенностями и возможностями их развития. Наиболее характерными особенностями стратегии и тактики ТНК и крупнейших финансовых центров являются: - активная пропаганда с помощью новейших информационных технологий в странах, чьи рынки представляют интерес для ТНК и ТНБ, идей 37 Братимов О.В. Практика глобализации: игры и правила новой эпохи / О-В. Братимов, Ю.М. Горский, М.Г. Делягин, А.А. Коваленко. – М., 2000. – С. 96-156. 38 Мовсесян А. Современные тенденции в развитии и управлении ТНК / А. Мовсесян, А. Либман // Проблемы теории и практики управления. 2001. № 1. С. 54-55. либерализации, необходимости открытости экономики для иностранных фирм и капиталов; - предоставление кредитов под те или иные товары, в которых нуждаются население или экономика данной страны и поставки этих товаров в объемах, заставляющих местных производителей существенно сократить их производство или вообще уйти с национального рынка при одновременной обработке сознания населения в плане обоснования преимуществ потребления именно тех товаров, которые поставляются ТНК; - установление монопольно высоких цен на продукцию ТНК на данном национальном рынке; - требование в случае невозможности возврата кредитов странойдолжником допуска ТНК к контролю за наиболее жизнеспособными предприятиями страны-должника. «Усиление контроля транснационального капитала с помощью механизма принудительного урегулирования кризисов задолженности, – отмечает У. К. Табб, – представляет важную черту современного капитализма»39. Подобного рода деятельность ТНК и ТНБ породила в экономической литературе термин «ловушки глобализации». Чтобы минимизировать негативное и максимизировать позитивное влияние глобализации на отдельные национальные экономики, странам необходимо исходить из того, что «делать экономику страны открытой следует только при условии экономической оценки и экономической защиты ее ресурсов»40. В целом благодаря сложившемуся современному миропорядку (стратификации), особенностям стратегии и тактики ТНК и ТНБ глобализация мировой экономики оказывает весьма противоречивое влияние на развитие экономики и общества. С одной стороны, она обеспечивает небывалый прогресс в средствах связи, коммуникаций, ускорение производственных процессов и финансовых потоков, расширение контактов и сфер общения людей, а с другой, по мнению многих экономистов, усиливает ряд старых и порождает новые виды опасностей и угроз для развития человечества. К числу важнейших из них, как правило, относят: - растущую нестабильность в мировом хозяйстве в целом и в первую очередь в мировой финансовой сфере, что связано с фактической утратой возможностей эффективного регулирования огромных неуправляемых потоков спекулятивных финансовых капиталов, против внезапных атак которых беззащитны большинство национальных экономик; - растущую напряженность (экономического, социального и политического характера) в отношениях между странами-лидерами глобализации и отстающими странами по мере нарастания технологического (а вслед за этим и общего) разрыва в уровнях развития этих стран; 39 Табб У.К. Восточно-азиатский финансовым кризис / У.К. Табб // Проблемы теории и практики управления, 1998. № 6. 40 Спиридонов И.А. Мировая экономика / И. А. Спиридонов. – М. – С. 37. - возможность кардинального сжатия мирового спроса за счет отстающих в развитии стран и в этой связи – общего торможения мирового прогресса. Вопросы для самоконтроля 1. Каким образом принцип сравнительного преимущества можно применять к процессу международной специализации, торговли? 2. В чем различие между абсолютным преимуществом и сравнительным преимуществом страны в производстве товаров, услуг? 3. Почему торговля между странами приносит выгоды всем странамучастницам? 4. Основные формы торговых барьеров. 5. Какие экономические последствия введения импортных пошлин? 6. Экономические последствия введения нетарифных ограничений. 7. Оценить основные аргументы в пользу политики протекционизма и представить контраргументы.
