Мировой рынок нефти в условиях глобального кризиса

Мировой рынок нефти в условиях глобального кризиса:
современное состояние и тенденции развития
Газизова Л.Г.
Научный руководитель
гр. БЭ–502
Ультан С.И.
2008 год – год контрастов: стремительный рост, сменившийся еще более
крутым падением цены нефти; колоссальные доходы – и массовое сокращение
бюджетов нефтяных компаний; рекордное по объему снижение квоты ОПЕК – и
отсутствие реакции рынка; поток умных анализов – и полная неразбериха в
прогнозах. В 2009 году мир продолжал находиться в состоянии мирового
финансового кризиса, который отразился на всех отраслях, на нефтяной в том числе.
В нынешней ситуации сложно выявлять какие-либо тенденции или строить прогнозы,
так как мировой рынок ведет себя непредсказуемо. Так же можно сказать, что
большинство прогнозов, составленных до кризиса, потеряли сейчас свою
актуальность. Поэтому рассмотрение в данной дипломной работе проблем и
основных тенденций развития мирового рынка нефти актуально.
В дипломной работе была поставлена цель – проанализировать современное
состояние и определить тенденции развития мирового рынка нефти в условиях
глобального кризиса. Для этого были решены следующие задачи: изучены
теоретические аспекты функционирования мирового рынка нефти, охарактеризовано
современное состояние мирового рынка нефти и выявлены возможные тенденции и
прогнозы развития мирового рынка нефти в условиях глобального кризиса.
В пятерку крупнейших стран по запасам нефти входят Саудовская Аравия,
Россия, Ирак, Иран и Объединенные Арабские Эмираты. Основное потребление
нефти приходится на развивающиеся страны, особенно на Индию и Китай. Также
одним из главных участников мирового рынка нефти продолжает являться ОПЕК.
Развитие мирового рынка нефти за последние десятилетия характеризуется
значительными переменами, происходящими в основном под воздействием
следующих факторов: несоответствие уровней спроса и предложения, изменения
курса доллара, риск, спекулятивное воздействие.
Рынок нефти, в определенном смысле, не укладывается в стандартные
рыночные правила, благодаря его нескольким ключевым особенностям: прирост
нефти преимущественно за счет детализации разведочных работ на уже действующих
месторождениях, увеличение открываемых месторождений с небольшими запасами,
снижение открытия крупных месторождений, зависимость большинства стран от цен
на нефть и влияние спекулянтов на цены на нефть. Проблемы, присущие мировому
рынку нефти, также не характерны ни для какого больше рынка: нефть – это
невозобновляемый ресурс, постоянно растущий спрос на нефть, особенно со стороны
развивающихся стран, резкие колебания цен и ограниченность мировых
нефтеперерабатывающих мощностей.
В условиях кризиса состояние мирового рынка нефти нестабильно. В 2008 году
цена на нефть выросла до 147 долларов за баррель, и за короткий срок резко упала до
30-40 долларов за баррель, что привело к резкому снижению суммарного спроса на
нефть. Мировой спрос на нефть, который всегда имел тенденцию к повышению, в
кризисный 2008 год снизился до 86,2 млн баррелей в день, по сравнению 86,5 млн
баррелей в день в 2007 году, и до 84,9 млн баррелей в день в 2009 году. Добыча нефти
в мире сократилась на максимальные за десятилетие 113 млн тонн. В основном это
произошло из-за введения квотовых ограничений (24,845 млн баррелей в день) в
странах ОПЕК.
С учетом невозможности точно предсказать время восстановления мировой
экономики, прогноз спроса на нефть также остается весьма сложным. Прогнозы
МЭА, ОПЕК и EIA, сделанные в конце 2008 года, оказались сильно
преувеличенными: спрос опустился гораздо ниже, а его восстановление происходит
значительно медленнее, чем ожидалось в начале кризиса. Прогнозы на
среднесрочную перспективу предусматривают рост мирового спроса в 2014 году от
уровня 2009 года на 2,0-6,0 млн баррелей в день в зависимости от темпов развития
мировой экономики. По оценкам EIA мировая добыча нефти составила в 2008 году
85,62 млн баррелей в день, и 86,69 млн баррелей в день в 2009 году.
Следует отметить, что одна из наиболее ярких тенденций развития мирового
рынка нефти в условиях кризиса – это большое количество различных сотрудничеств,
начиная со слияний, поглощений и совместных предприятий на уровне национальных
и транснациональных нефтяных компаний, заканчивая заключениями альянсов между
правительствами стран-производителей и стран-импортеров нефти.
Влияние кризиса на нефтяную отрасль также проявляется в том, что
происходят значительные изменения в регулировании деятельности нефтегазового
сектора. Правительства многих стран решают проблемы путем изменения
нефтегазового законодательства.
Следующая тенденция – это нехватка денежных средств, сокращение
инвестиций и снижение затрат. Сужение доступа к источникам капитала и ухудшение
условий кредитования сказывается на способности компаний финансировать
операционную деятельность и разрабатывать новые месторождения. Также
существует проблема ухудшения сырьевой базы месторождений и, соответственно,
снижение экономической эффективности нефтяной отрасли.
В дипломной работе также были рассмотрены тенденции, характерные для
нефтяного рынка России в условиях кризиса. Часть из них совпадает с тенденциями
развития мирового рынка нефти, такие как снижение инвестиционной активности,
усиление государственного регулирования отрасли, ухудшение экономической
эффективности нефтедобычи и увеличение сделок по слияниям и поглощениям. Но
также присутствуют специфические тенденции, присущие именно российскому
нефтяному рынку, а именно развитие транспортной инфраструктуры и ориентация на
экспорт. Рассмотрение деятельности компании ОАО «Газпром нефть», как одной из
ведущих компаний России, подтверждает влияние кризиса на нефтяные предприятия.
В данный период времени в ОАО «Газпром нефть» присутствовали сокращение
прибыли, объемов добычи нефти, инвестиций, заказов, а также активность в сфере
слияний и поглощений.
Также в работе нами был проведен корреляционный анализ с помощью
программы SPSS, который показал сильную связь между ценами на нефть и ВВП,
ценами на нефть и курсом доллара. Что доказывает важность влияния мирового
рынка нефти и его тенденций на развитие экономик стран.
В связи с выявленными нами тенденциями развития мирового рынка нефти для
обеспечения успешного развития в новых экономических условиях мы бы
рекомендовали нефтегазовым компаниям проводить следующие мероприятия:
переоценка бизнес-модели, оптимизация операционной гибкости, оптимизация
доступа к источникам финансирования и распределения денежных средств,
оптимизация охвата рынков, ускорение процесса принятия и выполнения решений,
совершенствование процесса управления рисками, усиление руководящего состава, и
укрепление доверия заинтересованных сторон.