Образованное в 1979 году акционерное общество... подразделенный Акционерной компании «Узгеобурнефтегаз» входящей в... ИНВЕСТИЦИОННОЕ ПРЕДЛОЖЕНИЕ.

ИНВЕСТИЦИОННОЕ ПРЕДЛОЖЕНИЕ.
1. РЕЗЮМЕ.
1.1. Общая информация о предприятии
Образованное в 1979 году акционерное общество «Узпаркурилиш» является одним из
подразделенный Акционерной компании «Узгеобурнефтегаз» входящей в состав
Национальной Холдинговой Компании «Узбекнефтегаз».
Акционерное общество «Узпаркурилиш» осуществляет строительно-монтажные работы
на производственных объектах , объектах соц. культбыта , жилищного строительства ,
объектах благоустройства и строительство дорог
Осуществляет изготовление различных видов строительных материалов и выполняет
(разрабатывает) проектно-сметную документацию на строительство , ремонт и
реконструкцию объектов до 4 – категории сложности .
По состоянию на 1 июня 2015 года сформированный уставной капитал составляет –
609525000 сум, в эквиваленте – 214704 евро.
Основными акционерами является АК «Узгеобурнефтегаз», трудовой коллектив и
физические лица. Акционерное общество «Узпаркурилиш» выполнило под ключ
строительство таких объектов как:
-- Канализационные – очистные сооружения производительностью 7 тыс. м3 в сутки для
жилого поселка Бухарского НПЗ.
-- Строительство асфальтовой дороги к нефте-газоконденсатным месторождениям
Зеварды – Кукдумалак , протяженностью – 26 км.
-- Здание офиса АО «Бухаранефтгазпармалаш» в г. Караулбазар с благоустройством
прилегающей территории и строительством фонтанов .
-- Физкультурно – оздоровительный комплекс с закрытым плавательным бассейном в г.
Караулбазаре.
-- Открытый плавательный бассейн в г. Караулбазаре
-- 16-ти квартирные кирпичные 2-х этажные жилые дома в г. Караулбазаре
-- Детский сад на 340 мест в г. Караулбазаре
-- Детский сад на 90 мест в г. Караулбазаре
-- Центральная котельная г. Караулбазар
-- Жилые дома (коттеджи) с устройством асфальтовых дорог и площадок для
Бухарского НПЗ
-- Строительство гравийных, грунтовых дорог и площадок к буровым скважинам
нефте-газоконденсатных месторождений на территории Республики Узбекистан.
В течении 2014 года акционерное общество “Узпаркурилиш» выполнило объем работ и
услуг на сумму – 14 миллиардов 975 миллионов сум.
1.2. Обоснование целесообразности развития предприятия
Рыночные преобразования экономических отношений в обществе, связанные с
появлением частной собственности, негосударственных субъектов хозяйствования,
развитием частного предпринимательства стали причиной появления новых интересов в
сфере строительства.
Это порождает необходимость развития с формированием новых, современных видов
строительных услуг. При этом акционерное общество
«Узпаркурилиш» готово
принимать активное участие в разрешении задач по совершенствованию существующих
и реализацией новых, современных видов строительных услуг.
1.3. Потребность в финансировании
Потребность в привлечении дополнительных финансовых ресурсов заключается в
необходимости производства расходов на следующие основные цели:
-- на обновление материально – технической базы, в том числе реконструкцию
адмистративно-производственной базы в размере --1,026 миллиардов сум.
-- на реконструкцию кирпичного завода , в том числе строительство второй единицы
кольцевой печи обжига кирпича и бытовых помещений для работников кирпичного цеха
в размере – 450 миллионов сумм.
-- на приобретение новой строительно-дорожной техники и механизмов, в том числе
большегрузные автосамосвалы марки «MAN» в количестве 6 единиц на сумму – 2,09
миллиарда сумм., бульдозер мощностью до 170 КВТ в количестве 2 единицы на сумму 740 миллионов сум, вахтовые автобусы марки «Исузи» в количестве 2 единицы на сумму
– 170 миллионов сум, автокран грузоподъемностью до 25 тонн марки «MAN» в
количестве 1 единицы на сумму – 300 миллионов сум, колесный погрузчик сыпучих
материалов марки «ZG -50» грузоподъемностью 5 тн, на сумму -200 миллионов сум.
1.4. Передаваемая инвестору доля предприятия
Строительное предприятие «Узпаркурилиш» образовано в форме акционерного
общества. На сегодняшний день уставной капитал акционерного общества составляет
609525000 сум или в эквиваленте 214704 евро .
Уставной фонд общества разделен на 14175 штук акций номинальной стоимостью 43000
сум каждая, в том числе 283 штуки привелигированных и 13892 штуки простых акций.
№
1
2
3
Наименование акционера
АК «Узгеобурнефтегаз»
Трудовой коллектив
Физические лица
ВСЕГО:
Доля акционера
в тыс. сум
в%
310890
51%
60974
10%
237661
39%
609525
100%
Доля государства, в лице АК «Узгеобурнефтегаз» в уставном капитале АО
«Узпаркурилиш» состоит из 7230 штук акций номинальной стоимостью 43000 сум
каждая (простые акции), с общей номинальной стоимостью в размере - 310890000 сум.
В соответствии с Постановление Президента Республики Узбекистан №ПП-2340 от 28
апреля 2015 г. «О мерах по увеличению доли и значения частной собственности в
экономике», согласно приложения №1 предусмотрена реализация стратегическому
иностранному инвестору государственной доли в размере 51%. Общий объем пакета
акций подлежащий реализации стратегическому иностранному инвестору составляет по
номинальной стоимости - 310890000 сум или 7230 штук акций.
1.5. Резюме маркетингового плана
В условиях усиления конкуренции, поддержание сильной позиции АО «Узпаркурилиш»,
а также освоение новых сегментов в сфере строительных услуг, требуется проведение
активной маркетинговой стратегии развития. Однако по акционерному обществу
«Узпаркурилиш» маркетинговая работа не проводилась по причине выполнения работ
по внутреннему подряду в системе НХК «Узбекнефтегаз».
1.6. Прогноз основных финансовых показателей
1.6.1. Прогноз объемов выполняемых работ на 2015-2019 годы.
Прогноз объемов выполняемых работ на 2015-2019 годы в табличном варианте приведен
в приложении.
1.6.2. Прогноз движения активов акционерная общество на 2015-2019 годы.
Размер активов компании за 2015-2019 годы увеличивается на - 5118 млн. сумм и в
2019 г. составит - 13428,4 млн. сум, рост 2014 году в 1,6 раза или на - 5118 млн. сум
1.6.3. Прогноз движения собственных средства акционерная общества.
Объем собственных средства акционерная общества в 2019 году достигнет - 9165 млн.
сум и рост к 2014 году составит более 1,3 раза или 5118 млн. сум
1.7. Основные преимущества и риски
Основными преимуществами для стратегических инвесторов акционерного общества
является:
-- Наличие основной доли инвесторов в уставном капитале, позволяющего принимать
стратегические решения в деятельности акционерного общества.
-- Наличие системы корпоративного управления которая позволяет обеспечить
наибольшую прозрачность деятельности акционерного общества и адекватно оценивать
риски. При этом основными факторами рисков является следующие факторы:
-- Корпоративные риски.
-- Риски прекращения действий лицензий и разрешений.
-- Риски, связанные с изменением величины рынка и стоимости услуг.
-- Риски, обусловленные инфляцией, девальвацией и ставками банковского процента.
-- Социальные риски.
-- Риски ликвидности.
Для минимизации и сокращения последствий рисков необходимо разрабатывать
стратегические и тактические решения исключающие возникновение рисковых ситуаций.
1.8. Основные показатели инвестиционной привлекательности
К основным показателям, характеризующим инвестиционную привлекательность
участия потенциальных инвесторов в капитале АО «Узпаркурилиш» можно отнести
следующее:
--Многолетний устойчивый рост основных производственных показателей
акционерного общества.
-- Универсальность выполнения строительных работ.
-- Организационно-правовая форма акционерного общества, обеспечивающая
наибольшую открытость и прозрачности для инвесторов и акционеров.
2.ОПИСАНИЕ ПРЕДПРИЯТИЯ
2.1.История создания предприятия.
Акционерное общество «Узпаркурилиш» было создано в 1979 году и называлось СМУ
треста «Узбекбургаз». Основным предназначением СМУ треста «Узбекбургаз» являлось
выполнение строительно-монтажных работ на производственных и социально – бытовых
объектах буровых предприятий входящих в состав треста «Узбекбургаз».
В 1995
году на основании приказа Госкомимущества Бухарской области (№338 от 19.09.1995г)
СМУ треста «Узбекбургаз» было преобразовано в АО Узпаркурилиш», которое является
одним из 24 предприятий входящих в структуру АК «Узгеобурнефтегаз» НХК
«Узбекнефтегаз» и расположено в городе Караулбазар Бухарской области.
В настоящее время АО «Узпаркурилиш» имеет многопрофильную специализацию по
выполнению строительно-монтажных работ и целенаправленно проводит работу по
освоению новых современных видов строительных работ.
2.2. Сведения о владельцах (акционерах) АО «Узпаркурилиш»
№
1
2
3
Наименование акционера
АК «Узгеобурнефтегаз»
Трудовой коллектив
Физические лица
ВСЕГО:
Доля акционера
в тыс. сум
в%
310890
51%
60974
10%
237661
39%
609525
100%
2.3. Организационно – правовая структура.
Организационно – правовая структура представлена в приложении.
2.4. Руководство АО «Узпаркурилиш».
Структура
руководства
АО
«Узпаркурилиш»
приведена
в
приложении.
Резюме исполнительного органа АО «Узпаркурилиш» приведены в приложении.
2.5. Кадры.
Количество сотрудников в разбивке по категориям приведены в приложении.
Уровень заработной платы в разбивке по категориям приведен в приложении.
2.6. Финансовые показатели за последние 5 лет.
Финансовые показатели за последние 5 лет приведены в приложении.
3. ОРГАНИЗАЦИЯ ПРОИЗВОДСТВА.
3.1.Технологии.
АО «Узпаркурилиш» выполняет все виды строительно-монтажных работ в том числе:
-- Общестроительные и монтажные работы.
-- Сантехнические и электромонтажные работы.
-- Отделочные , малярные и плотницкие работы.
-- Евроремонт и отделка декоративными материалами, в том числе мрамором, гранитом
и алюкобондом.
-- Строительство гравийных и грунтовых дорог.
-- Строительство дорог и площадок с покрытием горячим и холодным асфальтом,
устройство бордюров и лотков.
--Выпуск товарных растворов и бетонов различных марок.
-- Выпуск железобетонных изделий и тротуарных плиток.
-- Выпуск жженого кирпича, кирпича сырца и извести.
-- Выпуск различного вида столярных изделий.
3.2. Производственные активы, мощности, инфраструктура.
--Производственная база с офисом в г. Караулбазаре.
--Завод по изготовлению холодного и горячего асфальта различных марок мощьностью
100 тн.в сутки.
-- Растворо-бетонный узел по изготовлению бетонов и растворов различных марок.
--Полигон по изготовлению сборных железобетонных конструкций, шлакоблоков и
тротуарных плиток.
-- Столярный и арматурный цеха.
-- Автотракторные, дорожные и строительные машины.
-- Боксы для автомашин и токарные цех.
--Проектно-сметная группа с разработкой проектно-сметной документации до
4-категории сложности объектов.
3.4. Сырьевая база.
Для производства строительно-монтажных работ приобретаются строительные
материалы, которые хранятся на складе пром,базы. Кроме этого при растворо-бетонном
узле имеется цементный склад вместимостью до 900тн и открытый склад сыпучих
материалов до 1500м3. При асфальтобетонном заводе имеется открытый склад сыпучих
материалов объемом до 2000 м3, а так же железобетонные резервуары для хранения
битума объемом до 250м3
На территории кирпичного завода имеется карьер глинистого сырья для производства
строительного кирпича площадью 4 га и запасом сырья вразмере до 90 000 м3
3.5.Влияние предприятия на окружающую среду.
Согласно разработанных и согласованных с Государственным комитетом по охране
природы Республики Узбекистан проектов нормативов предельно-допустимых выбросов.
Не предусматривается превышения установленных квот для выбрасываемых
ингредиентов, при строгом контроле технологических процессов.
4.ОПИСАНИЕ УСЛУГ И ТОВАРОВ.
4.1.Наименование продукции.
АО «Узпаркурилиш» выполняет все виды строительно-монтажных работ в том числе:
-- Общестроительные и монтажные работы.
-- Сантехнические и электромонтажные работы.
-- Отделочные , малярные и плотницкие работы.
-- Евроремонт и отделка декоративными материалами, в том числе мрамором, гранитом
и алюкобондом.
-- Строительство гравийных и грунтовых дорог.
-- Строительство дорог и площадок с покрытием горячим и холодным асфальтом,
устройство бордюров и лотков.
--Выпуск товарных растворов и бетонов различных марок.
-- Выпуск железобетонных изделий и тротуарных плиток.
-- Выпуск жженого кирпича, кирпича сырца и извести.
-- Выпуск различного вида столярных изделий.
4.2. Назначение и область применения.
Строительство, реконструкция и ремонт зданий и сооружений производственных и не
производственных объектов различного назначения, а так же выпуск строительных
изделий и материалов.
Выполнение работ по разработке проектно-сметной документации по строительству
различных объектов до 4 категории сложности.
4.3. Основные характеристики.
Все строительные работы производятся согласно действующих на территории
Республики Узбекистан градостроительных норм и правил (ШНК), а так же
сертификатов соответствия на строительные изделия.
Копии сертификатов, лицензий прилагается.
4.4. Отличительные признаки и выгода клиента.
Основными клиентами АО «Узпаркурилиш» являются буровые предприятия АК
«Узгеобурнефтегаз».
При
этом
из-за
территориального
расположения
в
непосредственной близости от нефтегазовых месторождении АО «Узпаркурилиш» имеет
возможность оперативно, в установленные сроки и с высоком качеством выполнять
различных виды строительных работ.
4.5. Наличие или необходимость лицензирования.
АО «Узпаркурилиш» выполняет строительные работы на основании «Устава»
зарегистрированного в хокимияте Караулбазарского района Бухарской области.
При этом на выполнение работ по разработке проектно – сметной документации имеется
лицензия Госстроя Республики Узбекистан 000898 №АЛ-288 от 19.06.2009 года с
неограниченным сроком действия.
4.6. Степень готовности к выпуску и реализации продукции.
АО «Узпаркурилиш» является полностью действующим предприятием с наличием всех
правовых, кадровых, материально технических, технологических и других компонентов
для полноценного выполнения строительных работ и выпуска строительной продукции.
При этом АО «Узпаркурилиш» имеет возможность мобильно и оперативно выполнять
все виды строительных работ.
4.7 Необходимость сертификации наличие сертификатов.
АО «Узпаркурилиш» производит нижеследующие виды строительных материалов:
-- Кирпич керамический
-- Бетонные блоки для стен подвалов
--Тротуарные плитки
-- Камни бетонные (шлакоблоки)
--Асфальтобетон различных марок
--Товарные растворы и бетонные смеси различных марок
Сертификаты представлены в приложении.
4.8. Необходимость и возможности модернизации.
При привлечении инвестиций возможна модернизация производства. При этом
увеличится выпуск продукции и получаемых доходов.
4.9. Условия поставки и упаковка.
Поставка изготовленных материалов и изделий осуществляется самовывозом.
Упаковка не предусмотрена.
4.10. Гарантии и сервис.
Гарантии и сервис осуществляются согласно нормативных документов на основании
градостроительных норм и правил ШНК.
5. ОБЗОР РЫНКА.
5.1. Общий анализ рынка.
Так как все строительные работы производятся на объектах буровых предприятий АК
«Узгеобурнефтегаз» общий анализ рынка не производился.
5.2. Сегментация рынка, анализ емкости, насыщенности и динамики сегментов
рынка.
Так как все строительные работы производятся на объектах буровых предприятий АК
«Узгеобурнефтегаз» сегментация рынка, анализ емкости, насыщенности и динамики
сегментов рынка не проводились.
5.3. Анализ конкурентного окружения.
Так как все строительные работы производятся на объектах буровых предприятий АК
«Узгеобурнефтегаз» анализ конкурентного окружения не проводился.
5.4. Стратегия маркетинга и сбыта.
Так как все строительные работы производятся на объектах буровых предприятий АК
«Узгеобурнефтегаз» стратегия маркетинга и сбыта не производилась.
5.5. Маркетинговый анализ сильных и слабых сторон.
Так как все строительные работы производятся на объектах буровых предприятий АК
«Узгеобурнефтегаз» маркетинговый анализ сильных и слабых сторон не изучался.
6. ФИНАНСОВИЙ ПЛАН.
6.1. Предположения, использованные при построении финансовой модели.
При построении финансовой модели использован ряд показателей и факторов, влияющих
на конечный результат, исхода из конъюнктуры рынка, ожидаемого спроса,
предполагаемой цены реализации, достигнутых договоренностей с ключевыми
клиентами, запланированных маркетинговых мероприятий и т.д.
Рассмотрены следующие группы показателей:
- Кадровые (потребность в персонале, затраты на оплату труда, режим работы);
-Финансовые (потребность в финансировании, источники и условия привлечения
инвестиции);
- Инвестиционные (приобретаемое оборудование, капитальные затраты на строительство
зданий и сооружений) и другие.
Учтены операционные расходы, связанные с общехозяйственной деятельностью
общества, включая расходы на амортизацию и налоги. Операционные расходы включают
в себя:
- Переменные (услуги сторонних организаций);
- Общепроизводственные (заработная плата, затраты на обслуживание оборудования и
зданий и другие постоянные расходы);
- Административные.
Осуществляются за счёт операционной прибыли акционерного общества, прибыли до
налогообложения, налога на прибыль и чистой прибыли. Таблица расчёта финансового
плана акционерного общества на период 2015-2019 годы прилагается.
6.2. Структура финансирования предприятия.
Совокупность собственных денежных средств и поступлений, извне находящихся в
распоряжении акционерного общества и предназначенных для выполнения своих
финансовых обязательств, финансирования текущих затрат -- это финансовые ресурсы
предприятий.
Наличие финансовых ресурсов в необходимых размерах, а также эффективной их
использование предопределяют финансовое благополучие общества, финансовую
устойчивость баланса.
Основным источником финансирования являются собственные средства.
Собственные средства компании формируются за счёт внутренних(это прибыль,
оставшаяся в распоряжении организации, амортизационные отчисления) и внешних
источников.
Прибыль -- это основной источник средств предприятие.
В балансе она присутствуют:
1). В явном виде -- как нераспределенная прибыль;
2). В завуалированном виде -- как созданные за счёт прибыли фонды и резервы.
Величина прибыли зависит от многих факторов , основным из которых является
соотношение доходов и расходов.
Прибыль – это основной источник формирования резервного фонда.
6.3. Результаты финансовой модели проекта.
Запланированный размер прибыли компании может быть скорректирован вследствие:
- увеличения уставного капитала;
- сохранения ставки рефинансирования;
- сохранения уровня выплат;
6.4. Анализ инвестиционной привлекательности.
--Многолетний устойчивый рост основных производственных показателей
акционерного общества.
-- Универсальность выполнения строительных работ.
-- Организационно-правовая форма акционерного общества, обеспечивающая
наибольшую открытость и прозрачности для инвесторов и акционеров.
6.5. Анализ чувствительности и сценарный анализ.
Анализ чувствительности и сценарный анализ не проводились.
7. АНАЛИЗ ОСНОВНЫХ РИСКОВ.
7.1. Характеристика основных рисков.
-- Корпоративные риски
Данная категория рисков связана с вероятностью ухудшения финансового состояния
акционерного общества в результате негативных изменений, которые могут произойти в
результате деятельности. Акционерное общество имеет возможности напрямую влиять
на вероятность возникновения этих негативных изменений, а так же снижать возможное
отрицательное воздействие на свое финансовое состояние в результате этих изменений.
-- Риски прекращения действий лицензий и разрешений
Занятие деятельностью в соответствии с Уставом акционерного общества и полученной
лицензией, без нарушения существующих норм и правил, своевременное предоставление
отчетов в соответствующие органы позволяет минимизировать данные риски.
-- Риски, связанные с изменением величины рынка и стоимости услуг.
Причинами возникновения такого риска может выступить снижение доходов в условиях
возрастания конкуренции и ряда других факторов. В результате снижения прибыли и
ухудшения финансового состояния может возникнуть угроза снижения уровня выплат
дивидендов по акциям.
-- Риски, обусловленные инфляцией, девальвацией и ставками банковского
процента.
В случае возникновения данного фактора происходит снижение банковского процента,
уменьшается доход акционерного общества от размещения свободных средств.
-- Социальные риски
Социальные риски условно разделяются на две группы:
-- Риски, связанные с работниками акционерного общества. Социальная и кадровая
политика общества направлена на привлечение высококлассных специалистов,
обеспечение работников социальными благами, повышения уровня квалификации
посредством обучения в соответствующих учебных заведениях и стажировкой на
производстве.
--Риски связанные с зависимостью уровней доходов населения и платежеспособностью.
-- Риски ликвидности
Могут возникнуть в результате несоответствия статей активов и пассивов по срокам
погашения, что может привести к временной несостоятельности по обслуживаниюдолгов
и кредитов.
7.2. Анализ степени влияния рисков на экономическую эффективность и варианты
минимизации указанных рисков.
Анализ степени влияния рисков на экономическую эффективность и варианты
минимизации указанных рисков не проводились.
7.3. Выводы и рекомендации.
Принимая во внимание положительные перспективы развития акционерного общества,
основными преимуществами для иностранного инвестора являются:
--Многолетний устойчивый рост основных производственных показателей
акционерного общества.
-- Универсальность выполнения строительных работ.
-- Организационно-правовая форма акционерного общества, обеспечивающая
наибольшую открытость и прозрачности для инвесторов и акционеров.
8.ПРИЛОЖЕНИЯ:
1. Прогноз объемов выполняемых работ на 2015-2019 годы
2. Организационно – правовая структура.
3. Структура руководства АО «Узпаркурилиш».
4. Структура исполнительного органа.
5. Резюме исполнительного органа АО «Узпаркурилиш».
6. Количество сотрудников в разбивке по категориям.
7. Уровень заработной платы в разбивке по категориям.
8. Финансовые показатели за последние 5 лет.
9. Таблица расчёта финансового плана АО»Узпаркурилиш» на период 2015-2019 годы
10. Устав Акционерного общества «Узпаркурилиш»
11. GUVOHNOVA от 05.06.2014 г.
12.Лицензия на право разработки проектно-сметной документации до 4 категории
сложности объектов. 000898 № АЛ-288 от 19 июня 2009 г.
13.Сертификат соответствия ( №1235058 от 23.10.2012г.) на кирпич керамический.
14.Сертификат соответствия ( №1377551 от 12.05.2014г.) на блоки бетонные.
15.Сертификат соответствия ( №1377552 от 12.05.2014г.) на камни бетонные стеновые.
16.Сертификат соответствия ( №1377553 от 12.05.2014г.) на плиты бетонные тротуарные.
Контактная информация:
Юридический адрес: Республика Узбекистан, Бухарская область,
город Караулбазар, ул. Каршинское шоссе №1
Почтовый индекс: 200900
Р/с: 20210000100286558001
А/к Национальный банк г.Караулбазар
МФО: 00925
ИНН: 201056873
ОКОНХ: 61124
Телефон(факс) – 8(365) 364-16-57
E-mail: [email protected]