2. Анализ и пути максимизации прибыли ООО

2132
Финансовый
менеджмент
Методы и способы максимизации прибыли
организации
Курсовая 33 2008 900
Координаты: электронная почта [email protected], [email protected]
Icq 170552870
Содержание
Введение ................................................................................................................... 2
1. Теоретические аспекты управления прибылью ............................................... 3
1.1. Понятие и сущность прибыли ..................................................................... 3
1.2. Методы и способы максимизации прибыли .............................................. 4
2. Анализ и пути максимизации прибыли ООО "" .............................................. 6
2.1. Общая характеристика ООО "" ................................................................... 6
2.2. Анализ прибыли ООО "" .............................................................................. 6
2.3. Оценка рентабельности ................................................................................ 8
3. Основные направления максимизации прибыли ........................................... 10
Заключение ............................................................................................................ 12
Список использованной литературы ................................................................... 14
Приложения ........................................................................................................... 16
Введение
В условиях рыночной экономики важнейшей задачей любого субъекта
хозяйствования является постоянный контроль за объемом продаж и
доходами, поскольку при быстро меняющемся спросе и обостряющейся
конкуренции существенно возрастает риск невостребованности продукции
(работ, услуг). Для своевременной оценки текущей ситуации, принятия
сбалансированных решений, для управления доходами и прибылью
организации
как
основными
показателями
финансовых
результатов
функционирования организации, необходим оперативный анализ, а в ряде
случаев — мониторинг объема продаж, выручки, прибыли.
Таким образом, максимизация прибыли является актуальной для всех
субъектов хозяйствования в условиях рыночной экономики.
Итак, целью написания данной работы является рассмотрение методов
и способов максимизации прибыли.
Исходя из поставленной цели в работе решаются следующие задачи:
- рассмотрена сущность прибыли и ее виды;
- определены методы и способы оптимизации прибыли;
- проанализирована прибыль конкретного предприятия;
- по результатам проведенного анализа произведен расчет прибыли в
плановом периоде.
Объектом исследования является коммерческая организация ООО "".
Предметом
исследования
выступает
методологический
инструментарий финансового менеджмента по управлению прибылью и ее
максимизации.
Источниками информации для анализа формирования прибыли ООО ""
и ее распределения послужили данные, взятые из отчетности компании за
2006 и 2007 годы, а также Устав компании.
1. Теоретические аспекты управления прибылью
1.1. Понятие и сущность прибыли
Ориентация отечественной экономики на рыночные отношения
потребовала пересмотра отношения к прибыли, что обусловлено ее особым
местом в системе хозяйствования.
Экономическое
содержание
прибыли
тождественно
понятию
«прибавочная стоимость». Как экономическая категория прибыль отражает
совокупность
отношений
субъектов
хозяйствования,
участвующих
в
формировании и распределении национального дохода1.
………..
В систему прибылей и доходов отечественного коммерческого
предприятия в соответствии с принятой методикой их исчисления входят
прибыль от основной деятельности (реализации) и прибыль от прочей
деятельности.
В экономической теории и практике в зависимости от метода
исчисления
оперируют
следующими
понятиями
(видами)
прибыли:
экономическая; бухгалтерская; прибыль от реализации; балансовая; чистая;
валовая;
номинальная;
(удовлетворительная);
наличности;
максимальная;
прибыль
предпринимательская;
реальная:
как
минимальная;
целевая;
способность
допустимая:
нормальная
недополученная;
к
поток
самофинансированию;
нераспределенная
(накопительная);
облагаемая и не облагаемая налогом; консолидированная; остающаяся в
распоряжении предприятия и др.
Целью деятельности любой коммерческой структуры в условиях
рыночной экономики в конечном счете является получение прибыли,
способной
обеспечить
ее
дальнейшее
развитие.
Прибыльность
Бланк И.А. Управление прибылью – 2-е изд., расш. и доп. – К.: Ника-Центр, Эльга, 2008.
С.258.
1
рассматривается не только как основная цель, но и как главное условие
деловой
активности
предприятия,
как
результат
его
деятельности,
эффективного осуществления своих функций по обеспечению потребителей
необходимыми товарами в соответствии с имеющимся спросом на них.
…….
1.2. Методы и способы максимизации прибыли
Задача максимизации прибыли состоит в определении положения
динамического равновесия между спросом и предложением, в нахождении
оптимального сочетания объема реализации и цены на выпускаемую
продукцию.
Большую помощь в углубленном понимании сути и количественном
определении целевой прибыли, в выборе оптимального планового решения
по прибыли и рентабельности оказывает расчет точки безубыточности
(самоокупаемости), точки критического объема продаж, коэффициента
самофинансирования.
Оптимальной целевой прибылью называют такую величину прибыли,
которая предполагает полное и эффективное финансирование всех ее
внутрихозяйственных потребностей в средствах и позволяет при стабильных
нормативах отчислений от прибыли участвовать в формировании доходов
государственного и местного бюджетов.
……..
Прогнозируемый размер прибыли можно определить исходя из
использования в расчетах значения маржинального дохода:
Эту формулу можно использовать для определения прибыли от
реализации, если известны общая сумма маржинального дохода и
постоянных расходов или удельного веса маржинального в валовом доходе
или в объеме товарооборота. Если известны удельные веса маржинального
дохода в выручке от продаж (валовом доходе) каждого вида продукции в
общей сумме выручки от продаж, средний удельный вес маржинального
дохода подсчитывается как средневзвешенная величина.
На
практике
часто
возникает
вопрос,
при
каком
количестве
реализуемой продукции и при какой цене можно обеспечить получение
максимальной прибыли.
В этих целях целесообразно использовать теорию предельной
полезности.
………
2. Анализ и пути максимизации прибыли ООО ""
2.1. Общая характеристика ООО ""
Объектом исследования является оптовое торговое предприятие ООО
"". Основной вид деятельности ООО "" – оптовая торговля промышленными
товарами (канцелярские принадлежности).
Компания "" ставит своей целью увеличение ее доли на внутренних
рынках России.
……………..
Главное в компании это ее надежность и профессионализм. В ООО ""
работают
высококвалифицированные
сотрудников
компании
позволяет
специалисты.
решить
любые
Четкая
работа
творческие
и
производственные вопросы.
……….
В настоящее время одним из основных принципов работы ООО ""
является комплексный подход к обеспечению конечного потребителя тем
оборудованием, которое необходимо для его жизнедеятельности. ООО ""
уверено,
что
став
его
партнером,
можно
воспользоваться
всеми
преимуществами новейших технологий ведения и развития современного
торгового бизнеса.
ООО "" всегда стремится к научно-техническому развитию, борется за
качество своей продукции, отвечает за результаты своей работы.
………..
2.2. Анализ прибыли ООО ""
Информационной базой анализа являются данные бухгалтерского и
статистического учета и отчетности предприятия. Проведем анализ основных
технико-экономических показателей деятельности ООО "" (см. Приложение
1).
Обобщим полученные результаты анализа.
…………….
Рис. 2. Динамика показателей прибыльности в 2005-2007гг.
Темпы роста чистой прибыли относительно остальных показателей
прибыли являются самыми низками, что связано с выплатами налоговых
обязательств предприятием.
Подводя итоги анализа производства и реализации на ООО "", можно
кратко резюмировать, что в 2005-2007 гг. на предприятии наблюдалось
оживление сбытовой деятельности, обусловленное активизацией рынка
сбыта, благоприятного для сбыта продукции.
В связи с тем, что прибыль от продаж занимает наибольший удельный
вес в прибыли до налогообложения, необходимо более подробно провести
анализ прибыли.
При
проведении
факторного
анализа
исследуется
система
экономических показателей, при помощи которых дается количественная
оценка отдельных сторон хозяйственной деятельности предприятия.
Проведем факторный анализ прибыли от реализации продукции (табл.
1).
Таблица 1
Факторный анализ прибыли от реализации
……..
В ООО "" за счет влияния данного фактора прибыль от продаж
снизилась на 6 835 тыс.руб.
Факторы цены и объема реализации оказывают прямое влияние на
изменение прибыли (т.е. рост цены и объема реализации увеличивает
прибыль), факторы себестоимости, управленческих и коммерческих расходов
оказывают обратное влияние (увеличение уровня себестоимости уменьшает
прибыль).
Суммарное влияние всех факторов на изменение прибыли от
реализации продукции определяется следующим образом:
Таким образом, общее изменение по данным расчетам составило 252578
тыс.руб., что больше согласно форме №2 на 290 тыс.руб., это обусловлено
неточностями округлений при расчетах.
Общая бухгалтерская прибыль (прибыль до налогообложения) – это
показатель, отражающий финансовый результат деятельности предприятия
до налогообложения, получаемый от всех видов деятельности предприятия
(текущая, инвестиционная, финансовая).
Факторный анализ прибыли до налогообложения можно представить в
виде табл. 2.
Таблица 2
Факторный анализ прибыли до налогообложения
…………
На показатель чистой прибыли оказывает влияние множество
факторов, вследствие многогранности деятельности предприятия:
1) прибыль от продаж;
2) сальдо по прочим доходам и расходам;
3) величина налога на прибыль и других обязательных платежей за счет
прибыли.
Проведем факторный анализ чистой прибыли (см. табл. 3).
Таблица 3
Факторный анализ чистой прибыли
……….
Таблица 4
Анализ распределения чистой прибыли ООО ""
……..
Таким образом, анализ абсолютных и относительных показателей
управления прибылью ООО "" показал, что балансовая и чистая прибыль
предприятия имела тенденцию к увеличению, что можно оценить
положительно.
2.3. Оценка рентабельности
Проанализируем показатели рентабельности ООО "".
Таблица 5
Общие показатели рентабельности
……….
Таким образом, произведенный расчет коэффициентов рентабельности
показал, что на предприятии имеют проблемы, связанные с основной
деятельностью. Поэтому основными для данного предприятия являются
проблемы в основной деятельности, связанные с управлением затратами и
ценообразованием.
Проведем общую оценку эффективности управления финансовыми
ресурсами предприятия. Согласно модели Дюпон, обобщенным показателем
эффективности управления финансовыми ресурсами предприятия служит
рентабельность собственного капитала. Показатели, участвующие в модели,
приведены в таблице 6.
Таблица 6
Показатели модели Дюпон для ООО ""
……….
Итак, резкие изменения рентабельности собственного капитала
большей частью обусловлены структурой пассивов (финансовый рычаг).
Гораздо слабее на результативный показатель влияла оборачиваемость
активов и их рентабельность.
Коэффициент рентабельности собственного капитала также понизился,
т.е. эффективность использования собственного капитала сократилась.
Чистая рентабельность предприятия также имела тенденцию к
снижению в рассматриваемом периоде, что можно оценить негативно.
3. Основные направления максимизации прибыли
Анализ
прибыли
и
рентабельности
ООО
"",
проведенный
в
предыдущем разделе, показал, что на предприятии имеются проблемы в
части
формирования
прибыли,
а
именно,
проблемы,
связанные
с
ценообразованием и затратами, поэтому необходима разработка принципов и
методов реализации управленческих решений по устранению данных
проблем.
Операционный анализ — неотъемлемая часть управленческого учета. В
отличие от внешнего финансового анализа, результаты операционного
(внутреннего) анализа могут составлять коммерческую тайну предприятия.
Действие операционного (производственного, хозяйственного) рычага
проявляется в том, что любое изменение выручки от реализации всегда
порождает более сильное изменение прибыли.
Для расчета показателей безубыточности предприятия составим
таблицу 8.
Таблица 8
Формирование эффекта производственного рычага
………
Таким образом, целью политики управления финансовыми потоками
является обеспечение максимизации благосостояния собственников ООО "" в
настоящем и перспективном периоде.
Проведем планирование прибыли на 2008 год.
Доходами ООО "" являются: выручка от реализации готовой
продукции, работ, услуг, а также от реализации на сторону продукции
подсобных, вспомогательных и обслуживающих производств организации;
проценты, начисленные по суммам средств, числящихся на счетах
организации в банках.
В расходы предприятия входят затраты на обращение и сбыт
продукции; штрафы, пени и неустойки, начисленные за нарушение
хозяйственных договоров, потери от списания долгов, дебиторской и
кредиторской задолженности, суммы налога на прибыль и другие платежи в
бюджет за счет прибыли.
Рассчитаем прибыль аналитическим способом. Определим базовую
рентабельность, т.е. отношение ожидаемой прибыли к полной себестоимости
сравнимой товарной продукции в таблице 9.
Как видно из таблицы 9, базовая рентабельность определена 56,42%.
Таблица 9
Расчет базовой рентабельности ООО "", тыс.руб.
……….
В 2008г. значение коэффициента повышается и составит 41,96% против
в 2007г. – 36,07%, поэтому можно сказать, что на каждый рубль продукции
будет приходиться больше прибыли на 41,96 – 36,07 = 5,89 коп., чем в 2007г.
На основании вышеизложенного можно сделать обобщающий вывод,
что
рассчитанные
коэффициенты
рентабельности,
характеризующие
эффективность деятельности ООО "" свидетельствуют, что при данном
уровне запланированной прибыли – 1 645 289 тыс.руб. ООО "" сможет
улучшить свои финансовые показатели и стать успешно развивающимся,
финансово устойчивым предприятием, лидером среди конкурентов.
Заключение
На основании проведенного исследования можно сделать ряд важных
выводов и обобщений.
Ориентация отечественной экономики на рыночные отношения
потребовала пересмотра отношения к прибыли, что обусловлено ее особым
местом в системе хозяйствования.
Прибыль
выступает
как
экономическая
категория,
оценочный
результативный показатель, целевой ориентир, инструмент расчета чистого
дохода общества, источник формирования различных фондов.
Экономическое
содержание
прибыли
тождественно
понятию
«прибавочная стоимость». Как экономическая категория прибыль отражает
совокупность
отношений
субъектов
хозяйствования,
участвующих
в
формировании и распределении национального дохода.
Основными функциями прибыли являются: учетная, оценочная,
стимулирующая.
Как
результативный
показатель
она
характеризует
эффективность использования имеющихся ресурсов, успех (неуспех) в
бизнесе, рост (снижение) объемов деятельности.
Как количественный показатель прибыль представляет собой разницу
между
ценой
и
стоимостью
товаров,
между
объемом
продаж
и
себестоимостью. Прибыль, являясь конечным результатом деятельности
предприятия,
создает
условия
для
его
расширения,
развития,
самофинансирования и повышения конкурентоспособности.
Наличие прибыли позволяет удовлетворять экономические интересы
государства,
предприятия,
работников
и
собственников.
Объектом
экономических интересов государства является та часть «прибыли», которую
уплачивает предприятие в виде налога на прибыль и которую общество
использует для решения социальных задач. Экономические интересы
предприятия заключаются в увеличении доли прибыли, остающейся в его
распоряжении. За счет этой прибыли предприятие решает производственные
и социальные задачи своего развития. Интересы работников в увеличении
прибыли связаны с созданием возможностей для улучшения материального
стимулирования
и
повышения
уровня
их
социального
развития.
Собственники также заинтересованы в росте прибыльности предприятия, ибо
тем самым увеличатся дивиденды, обеспечится увеличение их капитала.
……….
На основании вышеизложенного можно сделать обобщающий вывод,
что
рассчитанные
коэффициенты
рентабельности,
характеризующие
эффективность деятельности ООО "" свидетельствуют, что при данном
уровне запланированной прибыли – 1 645 289 тыс.руб. ООО "" сможет
улучшить свои финансовые показатели и стать успешно развивающимся,
финансово устойчивым предприятием, лидером среди конкурентов.
Список использованной литературы
1.
Абрамов А. Е. Основы анализа финансовой, хозяйственной и
инвестиционной деятельности предприятия
- М.: Экономика и финансы
АКДИ, 2007.
2.
Анализ хозяйственной деятельности в промышленности под
общей редакцией Стражева В.И. - Минск: Высшая школа, 2006.
3.
Бабо А. Прибыль - М.: Экономика, 2008.
4.
Басапов М.И. Анализ хозяйственной деятельности. - М.:
Экономика, 2007.
5.
Бланк И.А. Управление прибылью – 2-е изд., расш. и доп. – К.:
Ника-Центр, Эльга, 2008.
6.
Бланк И.А. Финансовый менеджмент: Учебный курс. – К.: Ника-
Центр, Эльга, 2007.
7.
Вакуленко Т.Г. Анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности
для принятия управленческих решений – М.:ИЗДАТЕЛЬСКИЙ ДОМ ГЕРДА,
2007.
8.
Ван Хорн Дж. Основы управления финансами: Пер. с англ. / Под
ред. Соколова Я.В. - М.: Финансы и статистика, 2008.
9.
Горфинкель В. Я. Экономика предприятия - М.: Банки и биржи,
ЮНИТИ, 2007.
10.
Грунин О., Грунин С. Экономическая безопасность организации
– СПб.: Питер, 2008.
11.
Дайле А. Практика контроллинга – М.: Финансы и статистика,
12.
Ефимова О.В. Финансовый анализ – М.: Филинъ, 2006.
13.
Калашников
2006.
С.С.
Как
повысить
рентабельность
–
М.:
Политиздат, 2007.
14.
Ковалева А.М. Финансовый менеджмент – М.:ИНФРА-М, 2006.
15.
Кондраков Н.П. Основы финансового анализа – М.: Главбух,
2008.
16.
Кравченко Л. И. Анализ финансового состояния предприятия -
Минск: ПКФ "Экаунт", 2007.
17.
Крейнина М.Н. Финансовый менеджмент / Учебное пособие –
М.: Издательство «Дело и сервис», 2007.
18.
Любушин Н.П. Анализ финансово-экономической деятельности
предприятия - М.: ЮНИТИ, 2006.
19.
Маркарьян Э.А., Герасименко Г.П., Маркарьян С.Э. Финансовый
анализ: Учебное пособие – 3-е изд., перераб. и доп. – М.: ИД ФБК-ПРЕСС,
2007.
20.
Русак
Н.А.,
Русак
В.А.
Финансовый
анализ
субъекта
хозяйствования - Мн.: Вышейш. шк., 2007.
21.
Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия:
Учеб. Пособие/ Г.В. Савицкая. – 7-е изд., испр. – Мн.: Новое знание, 2007.
22.
Сергеев И.В. Экономика предприятия: Учебное пособие – 2-е изд.
перераб. и доп. – М.: Финансы и статистика, 2006.
23.
Семенов В. М., Баев И. А., Терехов С. А. Экономика предприятия
Под ред. Семенова В. М. — М.: Центр экономики и маркетинга, 2006.
24.
Стоянова Е.С. Финансовый менеджмент – М.: Перспектива,
25.
Финансовое управление фирмой. Под ред. Терехина В.И. - М.:
2007.
Экономика, 2006.
26.
Хеддевик К.
Финансово-экономический анализ деятельности
предприятий - Пер. с англ - М.: Финансы и статистика, 2006.
27.
Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Финансы предприятий – М.:
ИНФРА-М, 2007.
28.
Шим Д. К., Сигел Д. Г. Финансовый менеджмент – М.:
Экономика, 2008.
Приложения
….