Положение о дивидендах

Утверждено
Советом директоров
ОАО «КБОР»
Протокол № 15
от «04» октября 2007г.
Положение
о дивидендной политике
ОАО «КБОР»
г. Москва
2007 г.
1. ОБЩИЕ ПОЛОЖЕНИЯ
1.1. Настоящее Положение о дивидендной политике (далее –
Положение) ОАО «КБОР» (далее – Общество) разработано в соответствии с
Гражданским кодексом Российской Федерации, Федеральным законом «Об
акционерных обществах», иными правовыми актами Российской Федерации.
1.2. Целью дивидендной политики Общества является обеспечение
устойчивых доходов и роста стоимости акций.
1.3. Положение устанавливает порядок определения размера и выплаты
дивидендов при выработке рекомендаций по распределению прибыли
Советом директоров Общества.
2. ОСНОВНЫЕ ПРИНЦИПЫ ВЫПЛАТЫ ДИВИДЕНДОВ
АКЦИОНЕРАМ ОБЩЕСТВА
2.1. Общество стремится наряду с ростом капитализации увеличивать
размер выплачиваемых акционерам дивидендов, исходя из размера
полученной чистой прибыли за отчетный финансовый период и
потребностей развития производственной и инвестиционной деятельности
Общества.
2.2. Общество осуществляет обязательное планирование на год вперед
и составляет прогноз на следующие два года выручки от реализации
продукции (оказание услуг), потребности в финансовых ресурсах для
реализации инвестиционных проектов, а также предусматривающие
получение рыночного уровня прибыли на инвестированный капитал.
2.3. Обеспечение эффективной и прозрачной системы управления в
Обществе, в том числе предупреждение и пресечение злоупотреблений со
стороны исполнительных органов и должностных лиц Общества.
2.4. Условиями выплаты дивидендов Общества являются:
 отсутствие
ограничений
на
выплату
дивидендов,
предусмотренных статьей 43 Федерального закона РФ «Об
акционерных обществах»;
 наличие у Общества чистой прибыли за отчетный финансовый
период;
 соблюдение интересов акционеров;
 поддержание требуемого уровня финансового и материальнотехнического состояния Общества, обеспечение перспектив
развития Общества, при условии обоснования необходимости их
осуществления в целях дальнейшего повышения эффективности
деятельности Общества;
 рекомендации Совета директоров Общества о размере
дивидендов;
 решение общего собрания акционеров Общества.
3. ПОРЯДОК ОПРЕДЕЛЕНИЯ РАЗМЕРА ДИВИДЕНДОВ
2
3.1. Дивиденды по акциям ОАО «КБ ОР» выплачиваются из чистой
прибыли Общества, исчисленной на основе бухгалтерской отчетности,
составленной
в
соответствии
с
требованиями
действующего
законодательства.
3.2. Совет директоров Общества при определении рекомендуемого
общему собранию акционеров размера дивидендов (в расчете на одну акцию)
и соответствующей доли чистой прибыли Общества, направляемой на
дивидендные выплаты, исходит из того, что соответствующая сумма средств
формируется в результате распределения чистой прибыли Общества с учетом
приоритетности направлений на ее использование.
3.3. В структуре распределения чистой прибыли выделяются средства
на обязательные для Общества отчисления в соответствии с действующим
законодательством и внутренними документами Общества, а также по
другим направлениям ее расходования, в том числе на реализацию
инвестиционных проектов и выплату дивидендов.
3.4. Для рассмотрения и предварительного утверждения Советом
директоров Общества направлений распределения чистой прибыли, в том
числе по выплате дивидендов, единоличный исполнительный орган
Общества готовит проекты решений по указанным вопросам, организует
экспертизу и анализ конкретных направлений инвестиционных вложений, а
также их технико-экономические обоснования.
3.5. При выработке рекомендаций по распределению чистой прибыли и
определению размера дивидендов Совет директоров Общества должен
руководствоваться следующими подходами:
 часть чистой прибыли направляется на формирование резервного
фонда в соответствии с Уставом Общества. Распределение
чистой прибыли на формирование резервного фонда
прекращается по достижении им размера, установленного
Уставом Общества;
 часть чистой прибыли направляется на выплату дивидендов;
 часть чистой прибыли в размере средств, обоснования расходов в
целях производственного и социального развития Общества по
которым не представлены на рассмотрение Совета директоров,
направляется на выплату дивидендов.
4. ПОРЯДОК ВЫПЛАТЫ ДИВИДЕНДОВ ПО АКЦИЯМ ОБЩЕСТВА
4.1. Совет директоров Общества определяет рекомендуемый размер
дивидендов по акциям по итогам отчетного финансового года и выносит
вопрос на общее собрание акционеров для принятия окончательного решения
о выплате (невыплате) дивидендов по акциям.
4.2. Решение о выплате дивидендов и размере дивидендов по
обыкновенным акциям принимается общим собранием акционеров.
3
4.3. Дивиденды по обыкновенным акциям выплачиваются акционерам
в сроки, определенные решением общего собрания акционеров, на котором
принимается решение о выплате соответствующих дивидендов.
4.4. Общество обеспечивает своевременную и полную выплату
дивидендов акционерам.
4.5. Дивиденды выплачиваются
исключительно денежными средствами.
в
объявленном
размере
и
4.6. Налогообложение выплачиваемых дивидендов осуществляется в
порядке, предусмотренном действующим законодательством Российской
Федерации.
5. РАСКРЫТИЕ ИНФОРМАЦИИ О ДИВИДЕНДНОЙ ПОЛИТИКЕ
ОБЩЕСТВА
5.1. Информация о принятии решения о выплате дивидендов, о
размере, сроках, способе и форме их выплаты раскрывается в порядке,
предусмотренном действующим законодательством.
5.2. В составе материалов, представляемых акционерам для принятия
решений на общем собрании акционеров, должна содержаться вся
необходимая информация о выплате дивидендов по итогам финансового
периода.
6. ОТВЕТСТВЕННОСТЬ ЗА ОТСУТСТВИЕ ОБОСНОВАНИЯ ПО
КАЖДОМУ НАПРАВЛЕНИЮ РАСПРЕДЕЛЕНИЯ ЧИСТОЙ
ПРИБЫЛИ, А ТАКЖЕ ЗА НЕПОЛНУЮ ИЛИ НЕСВОЕВРЕМЕННУЮ
ВЫПЛАТУ ДИВИДЕНДОВ АКЦИОНЕРАМ
6.1. Ответственность за несвоевременное и неполное исполнение
решений общих собраний акционеров о выплате дивидендов несет Общество
в соответствии с действующим законодательством.
7. ПРОЦЕДУРА УТВЕРЖДЕНИЯ И ИЗМЕНЕНИЯ ПОЛОЖЕНИЯ
7.1. Положение утверждается, изменяется и дополняется решением
Совета директоров Общества. Решение принимается большинством голосов
членов Совета директоров, принимающих участие в заседании.
4