Методичка 32. Анализ финансово

Министерство образования и науки Российской Федерации
Пензенский государственный университет
Анализ финансово-хозяйственной
деятельности предприятия
Методические указания к практическим занятиям
Пенза 2005
1
УДК 658.5
А 64
Приведены различные способы анализа хозяйственных ситуаций по
важнейшим конечным итогам работы предприятий. Показаны особенности
решения задач по анализу финансово-хозяйственной деятельности.
Методические указания подготовлены на основе типовых программ
дисциплины на кафедре "Экономика, финансы и менеджмент" и
предназначены для студентов экономических специальностей.
Табл. 8 , библиогр. 8 назв.
Составитель: Б.А.Шибаев
Рецензент Н.С.Циндин канд. экон. наук, доп.
2
ВВЕДЕНИЕ
Основой современного развития хозяйственной деятельности является перевод производства товаров (работ, услуг) на интенсивный путь
функционирования в условиях рыночных отношений. В этих условиях
изучение основ анализа хозяйственной деятельности и овладение
практическими навыками его проведения является актуальным и вызывает
необходимость изучения соответствующей дисциплины в высшей школе.
В системе подготовки и обучения экономистов-менеджеров и
экономистов
дисциплина
"Анализ
финансово-хозяйственной
деятельности" является одной из профилирующих.
Целью дисциплины является формирование у студентов знаний
методики анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятий
различных форм собственности и умений выявления резервов повышения
эффективности производства и использования материальных, трудовых и
финансовых ресурсов.
К основным задачам дисциплины в плане проведения практических
занятий откосятся:
1)
формирование
практических
навыков
в
выявлении
количественных и качественных зависимостей конечных результатов производственно-хозяйственной деятельности от основных
факторов
производства
2) Подготовка информационной базы для обоснования и выбора
управленческих решений;
3) обеспечение изучения новейших достижений технико-экономического анализа;
4) воспитание хозяйственного отношения к расходованию всех видов
ресурсов;
Задача 1
Определение влияния взаимодействующих факторов
на изменение объема реализации продукции (работ, услуг)
На основании данных, приведенных в табл. 1.1 определить:
1. Показатели эффективности использования трудовых и материальных ресурсов, основных средств.
3
Таблица 1.1. Исходные данные для определения взаимодействующих
факторов на изменение объема продукции (работ, услуг)
Вар
иант Объем реализации
ы продукции (работ,
услуг) в сопоставимых ценах,
тыс. руб.
Показатели
I
2
3
Среднегодовая
численность
промышленнопроизводственного персонала
(ППП), чел.
Предыду Отчет- Преды- Отчетный
щий год ный год дущий
год
год
300I7I
3I0I88 12932
12790
77400
81500
1872
1920
138869
103979 10100
9384
Материальные
затраты на
производство
продукции,
тыс. руб.
Предыдущий
год
129978
15792
95279
4
95832
II6I03
2147
2129
5
190200
I8II00
2115
6
149870
181286
7
253185
8
9
Отчетный год
Среднегодовая
стоимость основных
средств основного
вида деятельности,
тыс. руб.
Отчетный
год
149780
16860
72942
Предыдущий
год
246234
47520
415425
30624
46607
283932
287085
2080
47500
5II00
348300
330100
3874
3705
102933
1202553 2125775
2727599
255468
5025
4914
164560
146402
304300
306100
I5I050
156750
4080
4050
14625
15525
143550
133950
182880
185385
4875
4800
45525
45480
277220
275930
10 203600
210520
6360
6160
102800
153320
224600
239200
280667
47940
423644
2. Влияние на изменение объема реализации продукции (работ,
услуг):
а) численность промышленно-производственного персонала и
производительности труда;
б) обеспеченности материальными ресурсами и материалоемкости
(материалоотдачи продукции);
в) наличия основных средств и уровня их использования
(фондоотдачи),
Влияние указанных факторов рассчитать двумя способами
элиминирования: способом цепных подстановок и способом разниц.
Указать, какие приемы анализа, кроме элиминирования, вы еще
использовали и при решении каких вопросов.
Для решения задачи необходимо составить аналитическую таблицу
по форме, приведенной в табл. 1.2, в которую необходимо включить
4
исходные данные и расчетные показатели эффективности использования
трудовых и материальных ресурсов, основных средств.
Таблица 1.2. Динамика взаимодействующих факторов, влияющих на
изменение объема реализации продукции (работ, услуг)
Показатели
Номер
Предыдущий Отчетный Изменение Темп
строки год
год
за год (+,-) роста,
%
Методические указания
На объем производства и реализации продукции влияют факторы,
связанные с эффективностью использования трудовых и материальных
ресурсов, основных средств.
Для величины влияния факторов объем реализации продукции
представляется как произведение взаимодействующих факторов:
где Q - объем реализации продукции (работ, услуг); Р - среднесписочная численность промышленно-производственного персонала; q производительность труда; M - материальные затраты на производство
продукции; ем - материалоёмкость продукции; - материалоотдача
продукции; Фос -среднегодовая стоимость производственных основных
средств основного вида деятельности; f - фондоотдача.
Величину воздействия указанных факторов на изменение объема
реализации продукции (работ, услуг) можно установить элиминированием.
Элиминирование - прием факторного анализа при функциональной
связи между показателями. Элиминирование позволяет измерить влияние
факторов на обобщающий показатель при исключении действия остальных
факторов. Применяются три основных способа элиминирования: цепные
подстановки, разницы, интегральный метод, При использовании способа
цепных подстановок и способа разниц количественные значения факторов
зависят от последовательности вычисления влияния факторов. Поэтому
расчеты начинают с определения влияния количественных факторов
(численности персонала, стоимости основных средств, материальных
затрат и т.п.).
Интегральный метод позволяет рассчитать однозначные оценки
5
влияния факторов при любой последовательности вычисления, однако
использование
интегрального
метода
требует
знания
основ
математического анализа и проведения значительного объема вычислений.
Алгоритм применения способа цепных подстановок:
где Уо и У1 - значения обобщающего показателя, соответственно
базовое и фактическое; а, b, с - факторы (показатели), действующие на
обобщающий показатель.
Абсолютное изменение обобщающего показателя У:
Находим корректированные значения обобщающего показателя
путем последовательной замены базовых значений факторов на
фактические значения. Сравнение значений двух стоящих рядом
обобщающих показателей в цепи подстановок позволяет вычислить
влияние того фактора, базовое значение которого заменялось на
фактическое.
Первая подстановка:
Определяем влияние изменения фактора а
щающего показателя:
на изменение обоб-
Вторая подстановка:
Определим влияние изменения факторов на изменение обобщающего показателя:
Число подстановок равно n-1 , где п - число факторов. Проверку
влияния факторов на отклонение обобщающего показателя проведем
балансовым приемом:
Алгоритм применения способа разниц:
6
где Уо и У1 - значения обобщающего показателя, соответственно
базовое и фактическое; a, b, c - факторы (показатели), действующие на
обобщающий показатель.
Абсолютное изменение обобщающего показателя У:
Определяем влияние изменения фактора а
щающего показателя:
на изменение обоб-
Определяем влияние изменения фактора b
щающего показателя:
на отклонение обоб-
Проверку влияния факторов на изменение обобщающего показателя
проводят балансовым приемом
Алгоритм применения интегрального метода при двух факторах (а,
b), влияющих на показатель У, определяется:
Определяем влияние изменения фактора а :
Определяем влияние изменения фактора b:
У(b)=a0b+1/2ab.
При влиянии трех факторов на обобщающий показатель У:
Задача 2
Анализ факторов, влияющих на прибыль от продаж
продукции (работ, услуг)
1. Требуется определить:
а) темп роста объема реализации продукции (работ, услуг);
б) прибыль от продаж продукции (работ, услуг);
в) увеличение (+), снижение (-) прибыли от продаж продукции
(работ, услуг) в отчетном периоде по сравнению с предыдущим;
г) влияние отдельных факторов на изменение прибыли от реализации
продукция (работ, услуг);
- цен продаж;
7
- полной себестоимости;
- объема реализации продукции (работ, услуг);
- структуры реализованной продукции (работ, услуг).
2. Дайте оценку влияния уровня рентабельности отдельных изделий
на прибыль от реализации продукция (работ, услуг).
Источниками информации для факторного анализа прибыли от
продаж продукции (работ, услуг) является форма № 2 бухгалтерской
отчетности: "Отчет о прибылях и убытках". Также требуется прямой
пересчет показателя выручки от продаж продукции (работ, услуг)
отчетного периода по ценам продаж предыдущего периода, показателя
затрат на производство фактически реализованной продукции (работ,
услуг) в отчетном периоде по себестоимости предыдущего периода.
Исходные данные для факторного анализа прибыли от продаж
продукции (работ, услуг) приведены в табл. 2.1.
Таблица 2.1. Исходные данные для влияния факторов на прибыль от
продаж (работ, услуг), тыс. руб.
Вар Наименование показателя
иант
I
2
3
4
5
6
7
8
9
Отчет за
предыду
щий
период
Выручка
от
реализации 188500
продукций (работ, услуг)
Затраты на производство и 137000
реализацию продукции (работ,
услуг)
То же
130620
109720
-"220600
175595
-"95480
79930
-"6I9I0
51940
-"91200
61350
-"115720
I030I0
-"81900
58830
-"180500
148440
8
Фактически
реализованная
продукция в отчетном периоде
в
ценах,
по в
ценах,
по
себестоимости себестоимости
предыдущего
отчетного
пепериода
риода
194800
205350
I606I5
168576
I323I6
120368
313150
223680
97600
93140
62640
52760
91700
72425
117400
104550
88320
62160
183800
156656
136308
118595
332700
223470
106520
89275
62500
51195
100800
77795
119010
104460
87360
57816
183950
147750
10
-"-
125800
110935
126000
111605
126500
110480
Методические указания
В связи с тем, что, в основном, наибольший удельный вес в составе
прибыли до налогообложения (балансовой) прибыли составляет прибыль
от продаж продукции (работ, услуг), важно установить влияние отдельных
факторов на изменение прибыли.
Изменение прибыли от продаж продукции (работ, услуг) П :
где Ппр , Пф - прибыль от продаж продукции (работ, услуг)
соответственно в предыдущем периоде и фактически полученная в '
отчетном периоде, тыс. руб.
Влияние факторов на изменение прибыли от продаж продукции
(работ, услуг):
1. Влияние изменения цен продаж проявляется через показатель
выручки от реализации продукции (работ, услуг);
где QР1Ф - выручка от реализации продукции в отчетном периоде, тыс.
руб.; QР1Ф (Цпр)-выручка от фактически реализованной продукции в
отчетном периоде в ценах (тарифах) продаж предыдущего периода, тыс.
руб.
2. Влияние изменения себестоимости проявляется в показателе
затрат на производство и реализацию продукции (работ, услуг). Снижение
(увеличение) затрат увеличивает (снижает) прибыль, поэтому влияние
изменения уровня себестоимости на прибыль (П(С)) определяется со
формуле
где Сф(Спр) - затраты на производство фактически реализованной
продукции в отчетном периоде по себестоимости предыдущего периода,
тыс. руб.; Сф - затраты на производство фактически реализованной
продукции в отчетном периоде, тыс. руб.
3. Влияние изменения объема реализации на прибыль определяется
по формуле
П(Qр) = Ппр(JQp – 1),
где Ппр - прибыль от продаж в предыдущем периоде, тыс.руб.; JQр темп роста объема реализации продукции.
9
При определении темпа роста реализации необходимо исключить
влияние цен продаж:
JQp 
Q p1ф (Ц пр )
Q p1
.
Увеличение объема реализации при условии неизменности цен
является, прежде всего, результатом роста производительности труда и
конкурентоспособности продукции (работ, услуг).
4. Влияние изменения структуры реализованной продукции на
прибыль П(стр) определяется по формуле:
где Пф(ЦпрСпр)- прибыль от фактически реализованной продукции в
отчетном периоде в ценах (тарифах) продаж предыдущего периода и
себестоимости предыдущего периода, тыс.руб.
Сумма влияния всех; факторов должна быть равна общему изменению прибыли отчетного периода по сравнению с предыдущим (П) :
Задача 3
Анализ использования производственных
ресурсов предприятия
На основании данных, приведенных в табл. 3.1 требуется:
1. Определить фондоотдачу, фондовооруженность и производительность труда одного работника ППП.
Сопоставить динамику
показателей и сделать соответствующие вывода.
2. Провести анализ производительности труда одного работника
ППП и одного рабочего. Указать причины различия в темпах роста
показателей.
3. Определить дневную и часовую производительность труда одного
рабочего. Указать причины различия между темпами роста годовой,
дневной и часовой производительности труда одного рабочего.
4. Рассчитать влияние факторов: численности рабочих, использования рабочего времени и часовой производительности труда - на
изменение объема реализации продукции (работ, услуг).
10
Таблица 3.1 Исходные данные для анализа использования производственных ресурсов
Вар
и- Объем реализации
ант продукции (работ,
ы
услуг) в сопоставимых
ценах, тыс. руб.
Предыдущ Отчетный
ий год
год
I
59450
72I50
2
116900
162000
3
86510
112I50
4
61230
93450
5
I0I15I
94503
6
13204
14508
7
123408
119006
8
15108
14203
9
357004
365008
10
44507
49801
Среднесписочная
численность ППП, в
том числе рабочих, чел.
Предыдущий год
315
275
3340
2710
2110
1730
1510
1125
I960
1435
275
228
2980
2340
350
272
8610
6120
850
610
Отчетный
год
308
261
3280
2680
2080
1670
1620
1140
1935
1441
270
235
2810
2210
310
260
8430
6100
830
590
Показатели
Число отработанных
человеко-дней
Предыдущий год
47565
Отчетный
год
45892
Число отработанных
человеко-часов (без
отработанных
сверхурочно)
Предыду- Отчетный
щий год
год
371007
348780
Среднегодовая
стоимость основных
средств, тыс. руб.
Предыдущий год
66150
Отчетный
год
91125
497660
475600
393I5I4
3709680
128590
179000
320720
303680
2469544
2368704
77859
108756
240210
249480
1825596
1970892
40501
68152
299880
297990
2354058
2354I2I
136101
123100
42075
41940
332393
329648
18507
22154
441040
424310
3455395
3330834
II5004
111003
53550
47740
423581
378I0I
21204
18507
1282890
1272930
1013483I
9992501
289006
324005
130050
124334
1028696
985969
73206
69104
5. Определить долю прироста объема продукции за счет:
- изменения производительности труда;
- изменения уровня фондоотдачи.
6. Указать направление дальнейшего анализа.
Для анализа целесообразно составить таблицу по форме,
приведенной в табл.3.2, в которую включаются исходные и расчетные
показатели.
Таблица 3.2. Динамика показателей использования основных средств
и трудовых ресурсов
Номер
Предыду- Отчетный Изменение за Темп
Показатели
строк
щий год
год
год (+), (-)
роста
Методические указания
Обобщающим
показателем
использования
производственных фондов является фондоотдача ( f ):
основных
где Q - объем реализации продукции (работ, услуг), тыс. руб.; Фос. среднегодовая стоимость основных средств, тыс. руб.
Общим показателем использования средств труда является фондовооруженность труда (fвт):
где Фос - среднегодовая стоимость производственных основных
средств, тыс. руб.; Р - среднесписочная численность ППП, чел.
Обобщающий показатель производительности труда - выработка
объема продукции (работ, услуг) на одного работника ППП (q):
где Q,- объем реализации продукции (работ, услуг), руб.
Фондоотдача (f) во многом зависит от достигнутого уровня
производительности труда (q ) и его фондовооруженности (fвт):
В ходе анализа необходимо определить соотношение темпов роста
показателей и сделать вывод о характере развития предприятия и уровне
использования ресурсов.
Производительность труда исчисляется в расчете на одного
работника ППП (q) и одного рабочего (qр). Наличие этих двух показателей
позволяет проанализировать сдвиги в структуре персонала предприятия.
При правильном соотношении ППП (Р) и численности рабочих (Рр)
соотношение между темпами роста производительности труда одного
ППП (Jq) и одного рабочего (Jqр) должно быть следующим:
Взаимосвязь показателей удельного веса численности рабочих ППП
(Рр), производительности труда одного рабочего (qр) и одного работника
ППП (q) может быть выражена следующее формулой:
Величину
влияния
указанных
факторов
на
изменение
производительности труда (q) можно определить одним из способов
элиминирования.
При улучшении использования рабочего времени в отчетном году по
сравнению с предыдущим годом соотношение между темпами роста
производительности труда одного рабочего годовой (J q), дневной (Jqдн) и
часовой (Jqчас) должно быть следующим: '
Взаимосвязь показателей использования рабочего времени я
производительности труда одного рабочего может быть выражена
следующей формулой:
где qp - годовая производительность труда одного рабочего, руб.; D – число
дней, отработанных одним рабочим в год; t - продолжительность рабочего
дня, ч; qpчас – среднечасовая производительность одного рабочего, руб.
Взаимосвязь объема продукции, численности рабочих, использования рабочего времени и среднечасовой производительности труда
одного рабочего выражается следующей формулой:
Величину влияния указанных факторов на изменение объема
продукции (работ, услуг) можно определить одним из способов
элиминирования.
Возможное изменение выпуска продукции(Qвозм)
за
счет
сокращения потерь рабочего времени по сравнению с предыдущим годом
13
определяется по формуле:
где Пцел.чac - изменение целодневных потерь рабочего времени по
сравнению с предыдущим годом, ч; Пвсм - изменение внутрисменных
потерь рабочего времени по сравнению о предыдущим годом; qpчас,пр среднечасовая производительность труда одного рабочего в предыдущем
году, руб.
Потери рабочего времени по сравнению с предыдущим годом
определяются во формулам:
целодневные, ч:
внутри сменные:
где Dпр, Dф - число дней, отработанных одним рабочим соответственно в
предыдущем и отчетном году; tпр, tф - продолжительность рабочего дня
соответственно в предыдущем и в отчетном году; Ррф - среднесписочная
численность рабочих в отчетном году.
Доля прироста объема продукции за счет изменения уровня фондоотдачи (Q(f)%) определяется по формуле
где JQ – темп роста объема продукции (работ, услуг), %; Jф ос – темп роста
среднегодовой стоимости производственных основных средств, %.
Доля прироста объема продукции за счет повышения
производительности труда (Q(q)%) определяется по формуле:
где Jр - темп роста численности ППП, %.
Задача 4
Факторный анализ уровня рентабельности
производственных фондов
1. Требуется определить:
а) уровень рентабельности производственных фондов;
б) изменение рентабельности производственных фондов по сравнению с предыдущим годом;
в) влияние отдельных факторов на изменение уровня рентабельности
14
производственных фондов:
- фондоотдачи;
- коэффициента закрепления материальных оборотных средств;
- прибыли на 1 рубль выручки от реализации продукции (работ,
услуг).
2.
Укажите
пути
повышения
уровня
рентабельности
производственных фондов.
Исходные данные по вариантам для анализа уровня рентабельности
приведены в табл. 4.1.
Таблица 4.1. Исходные данные для расчета уровня рентабельности
производственных фондов и влияния факторов на изменение
рентабельности, тыс.руб.
ВариПоказатели
анты
I
2
3
4
5
6
7
S
9
10
Выручка от
реализации
продукции (работ,
услуг)
Преды- Отчетдущий
ный год
год
279867 304867
I3C620 136620
432760 434568
274350 313548
235680 241280
180300 191532
335145 345015
103200 118080
114480 I205S4
112140 102800
Балансовая
прибыль
Предыдущий
год
87831
23648
94305
51564
41280
43670
42930
31360
20232
16600
Среднегодовая Средняя стоимость
стоимость
материальных обоосновных средств
ротных средств
Отчет- Предыду Отчетны Предыный год щий год й год
дущий
год
63339
246234 280667 154278
20256
79200
79900
20244
183597 692375 706074 2I293I
57942
774360 782958 62205
48720
463280 442000 49240
47610
193500 I963I6
288304
44958
408600 412200 276312
41880
76560
71440
6832
24480
92664
9III6
41580
15700
234600 239200 166320
Отчетный год
20I4I5
30324
300663
98250
52016
236260
300540
6480
50040
162500
Методические указания
Уровень рентабельности производственных фондов (р ) определяется
по формуле
Пб
Р
100,
Ф ос  М об
где Пб - балансовая прибыль, тыс,руб.; Фос - среднегодовая стоимость
основных средств, тыс, руб.; Моб - среднегодовая стоимость материальных
оборотных средств, тыс.руб.
15
Уровень рентабельности отражает эффективность использования
предприятием производственных фондов.
Для оценки динамики рентабельности фактически достигнутый
уровень сопоставляют с уровнем предыдущего года, изучают факторы,
вызывающие изменение рентабельности.
Дня анализа влияния факторов на изменение уровня рентабельности
приведенную выше формулу следует представить в следующем виде:
П б /Q p
П б /Q р
П б /Q р
Р
100 
100 
100,
1
1
Ф ос /Q р  М об /Q р
1/f

1/к
об

Q р /Ф ос Q р /М об
где Qр - выручка от реализации продукции (работ, услуг), тыс. руб.;
Фос/QP - фондоемкость продукции; Mоб/Qр - показатель закрепления
материальных оборотных средств; f - фондоотдача; коб - коэффициент
оборачиваемости материальных оборотных средств; Пб/Qр - балансовая
прибыль, приходящаяся на 1 руб. реализованной продукции.
В преобразованном виде уровень рентабельности учитывает степень
использования производственных фондов через фондоотдачу основных
средств и коэффициент оборачиваемости материальных оборотных
средств.
Влияние каждого фактора на изменение уровня рентабельности
определяется способом цепных подстановок.
Изменение уровня фактической рентабельности по сравнению с
предыдущим годом определяется по формуле
где Рф, Рпр
- уровень рентабельности производственных фондов
соответственно в отчетном году и предыдущем году, руб.
Влияние изменения уровня рентабельности за счет влияния
факторов:
- фондоемкости (fем):
П б.пр /Q р.пр
ΔР(f ем ) 
100  Р пр  Р  Р пр ;
1/f ф  1/к об.пр
- коэффициента закрепления материальных оборотных средств:
П б.пр /Q р.пр
ΔР(к з ) 
100  Р  Р  Р;
1/f ф  1/к об.пр
16
- балансовой прибыли на 1 рубль выручки от реализации продукции:
П б.ф /Q р.ф
ΔРР( б /Q р ) 
100  Р  Р ф  Р;
1/f ф  1/к об.ф
Сумма влияния всех факторов должна быть равна общему изменению уровня рентабельности производственных фондовотчетного года по
сравнению с предыдущим годом (Р ):
ΔР  ΔР(f см )  ΔР(к з )  ΔР(П б /Q р ).
3адача 5
Анализ динамики и структуры источников
финансовых ресурсов
На основе данных, приведенных в табл. 5.1, определить:
1. Изменение суммы всех источников финансовых ресурсов, а также
их составляющих.
2. Изменение состава источников средств.
3. Изменение коэффициента автономии.
4. Изменение коэффициента финансовой устойчивости. По каждому
из вышеуказанных пунктов сделать выводы.
Таблица 5.1. Исходные данные для анализа источников финансовых
ресурсов
Вариант
I
2
3
4
5
6
7
8
9
10
Собственные средства, тыс. руб.
Общая сумма источников, тыс. руб.
на начало года
на конец года
на начало года
на конец года
25000
21500
16450
17600
24480
25550
31430
23560
12480
238730
25800
22100
16920
17900
24620
27330
32200
24140
13250
239960
36000
28700
19800
21400
34840
29100
35350
28100
17060
44150
36700
29800
22300
22600
35100'
30220
36480
28600
17900
47100
Методические указания
Анализ динамики и структуры источников финансовых ресурсов
является одним из этапов анализа финансовой устойчивости хо-
17
зяйствующего субъекта. Структура источников финансовых ресурсов
включает собственные, привлеченные, в том числе заемные средства.
Для анализа необходимо:
I. Установить изменение в абсолютном и относительном (процентном) значениях всех источников финансовых ресурсов, а также суммы
этих источников.
2. Определить изменение состава источников средств в общей сумме
источников финансовых ресурсов (в процентном выражении). Рост доли
собственных средств положительно характеризует работу хозяйствующего
субъекта.
3. Определить коэффициент автономии (коэффициент концентрации
собственных средств - Kа ), который характеризует независимость
финансового состояния анализируемого объекта от привлеченных
источников средств, по формуле:
где СС - собственные средства, тыс. руб.; И - общая сумма
источников финансовых ресурсов (итог баланса), тыс. руб.
Оптимальное значение данного коэффициента  0,6, что означает
покрытие обязательств хозяйствующего субъекта его собственными
средствами.. Рост данного показателя показывает увеличение финансовой
независимости.
4. Определить соотношение собственных и привлеченных средств,
которое характеризуется коэффициентом, финансовой устойчивости ( Ку):
где З - сумма привлеченных средств.
Если собственные средства больше привлеченных средств, это
означает достаточный запас финансовой устойчивости анализируемого
объекта и относительную независимость от внешних финансовых
источников.
Основные результаты анализа приводятся в таблице по форме,
приведенной в табл. 5.2.
Таблица 5.2
Виды
источников На начало года
финансовых ресурсов
тыс., руб. %
Собственные средства
Привлеченные средства
На конец года
тыс. руб. %
18
Изменение
тыс. руб. %
Общая
сумма
источников
финансовых
ресурсов
19
ЛИТЕРАТУРА
1. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализаМ.: Финансы и статистика, 2004.
2. Басовский Л.Е., Лунева А.М., Басовский А.Л. Экономический
анализ / Под ред. Басовского Л.Е. – М.: ИНФРА-М, 2003.
3. Богатко А.Н. Основы экономического анализа хозяйствующего
субъекта – М.: Финансы и статистика, 2001.
4. Канке А.А., Кошевая А.П. Анализ Финансово-хозяйственной
деятельности предприятия. Учебное пособие. – М.: ФОРУМ: ИНФРА-М,
2004.
5. Любушкин Н.П., Лещева В.Б., Сучков Е.А.. Теория
экономического анализа: Учебно-методический комплекс / Под ред.
Н.П.Любушина – М.:Юристъ, 2002.
6. Маркарьян Э.А., Герисименко Г.П., Маркарьян С.Э.
Экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебник – Ростов
н/Д, Феникс, 2005.
7. Романова Л.Е. Анализ хозяйственной деятельности – М.: ЮрайтИздат, 2003.
8. Экономический анализ: ситуации, тесты, примеры, задачи, выбор
оптимальных решений, финансовое прогнозирвоание: Учеб.пособие / Под
ред. М.И.Баканова, А.Д.Шеремета – М.: Финансы и статистика, 2002.
20
СОДЕРЖАНИЕ
ВВЕДЕНИЕ .......................................................................................................... 3
Задача 1 Определение влияния взаимодействующих факторов на
изменение объема реализации продукции (работ, услуг) .............. 3
Задача 2 Анализ факторов, влияющих на прибыль от
продаж продукции (работ, услуг) ..................................................... 7
Задача 3 Анализ использования производственных
ресурсов предприятия....................................................................... 10
Задача 4 Факторный анализ уровня рентабельности
производственных фондов ............................................................... 14
3адача 5 Анализ динамики и структуры источников
финансовых ресурсов ....................................................................... 17
ЛИТЕРАТУРА ................................................................................................... 20
21