Венчурный фонд – это фонд инвестиций... венчурный фонд создан Министерством экономического развития...

Венчурный фонд – это фонд инвестиций в инновационные проекты. Региональный
венчурный фонд создан Министерством экономического развития и торговли
Саратовской области в 2007 году в рамках мероприятий по поддержке малого и среднего
предпринимательства.
Региональный венчурный фонд – это закрытый паевой инвестиционный фонд,
пайщиками которого являются ОАО «ВТБ» в качестве частного инвестора и
некоммерческая организация «Фонд содействия развитию венчурных инвестиций в малые
предприятия в научно-технической сфере Саратовской области» со стороны государства.
Осуществляет руководство венчурным фондом Управляющая компания «ВТБ Каптал
управление активами», которая рассматривает и отбирает проекты, осуществляет
финансирование. Таким образом, региональный венчурный фонд представляет собой
инструмент
государственно-частного
партнерства
поддержки
инновационной
деятельности и стимулирования развития малого и среднего предпринимательства на
территории области.
Основные требования к проектам для инвестирования: инвестиционная стоимость
проекта – от 15 до 45 млн. руб., защищенная интеллектуальная собственность (наличие
патента, лицензионного соглашения, пр.), наличие предпринимательской команды,
способной реализовать проект, срок окупаемости – 2-3 года. Проекты должны быть
оформлены в соответствии с требованиями Управляющей компании. Форму резюме
бизнес плана проекта можно скачать Размер венчурного фонда – 280 млн. руб. Всего с
2007 года было профинансировано два проекта на общую сумму 95 млн. руб. Один – в
сфере нефтепереработки, другой – в сфере сельского хозяйства.
Венчурный фонд не дает инвестиции в форме кредитов или займов, а выкупает долю
будущего производства, вкладывая деньги в инновационные проекты, которые всегда
являются рисковыми, поскольку востребованность инновационных продуктов
оценивается гораздо позже вложенных инвестиций. Высокие риски окупаются высоким
доходом, который практически всегда сопровождает удачный инновационный продукт.
Выход из проекта осуществляется путём продажи доли, как Управляющей компанией, так
и инициатором проекта.
Информацию по критериям отбора, требованиям к заявкам, порядок и сроки
рассмотрения можно получить на сайте «ВТБ Капитал управление активами»
www.vtbcapital-am.ru , по телефону 8-800-700-44-04 (звонок из регионов бесплатный).
Работает региональное представительство управляющей компании.
По общим вопросам деятельности регионального венчурного фонда информацию
можно получить в некоммерческой организации «Фонд содействия развитию венчурных
инвестиций в малые предприятия в научно-технической сфере Саратовской области» на
сайте www.fsimp.ru , по телефонам (8452) 93-01-18, (8452) 27-89-79. Адрес места
нахождения Фонда: г. Саратов, ул. Яблочкова, 26/28.
Рекомендуемый перечень слайдов для презентации Инвестиционного проекта на
Инвестиционном комитете Фонда
Слайд 1.
Название проекта



Название проекта
Название Инновационной компании
Название ВП
Слайд 2.
Краткое резюме проекта






Описание продукта
Объём рынка
Рост рынка
Инвестиции
Оборот компании в последний год
Стоимость компании на выходе
Слайд 3.
Продукт и области применения



Проблема, существующая на рынке
Предлагаемое решение, новизна
Преимущества для покупателя
Слайд 4.
Рынок



Сегментирование рынка (круговая диаграмма)
Участники
Объёмы, по годам (линейчатая диаграмма)
Слайд 5.
Тенденции развития рынка



Современные мировые тенденции
Рыночные потребности (вкл. обзор потребителей)
Оценка роста: ёмкость, темп роста
Слайд 6.
Конкуренты


Прямые конкуренты (графическое отображение долей)
Субституты
Слайд 7.
Ключевые преимущества



Технологии
Инициатор проекта (фото, краткое перечисление заслуг)
Перечень достижений по проекту (вкл. патенты)
Слайд 8.
Модель развития


Развитие продукта
Маркетинг
Слайд 9.
Структура сделки



Состав инвесторов
Форма участия
Распределение долей
Слайд 10.
Инвестиционные транши



Транши от частного инвестора
Транши от ФПИ РВК
Условия к исполнениям траншей
Слайд 11
Финансовая модель
График, совмещённый:
1. NPV нарастающим итогом
2. Дефлированная прибыль (без учёта инфляции)
3. Инвестиции + Затраты




Срок окупаемости проекта, лет
NPV
ROI, в разах
IRR
Слайд 12
Оценка компании и стратегия выхода из проекта







Чистый дисконтированный доход за последний год
Стоимость всего проекта по DCF
Ставка дисконтирования NPV
Капитализация бизнеса по коэффициенту P/E
Способы выхода
Планируемый срок для ФПИ РВК
Предполагаемая цена для ФПИ РВК
Слайд 13.
Риски


Перечень рисков
Способы их снижения
Слайд 14.
Команда


Компетенции участников
Мотивационная программа для менеджмента компании
Слайд 15.
Заключение





Расчётные инвестиции в проект составляют:
Расчётная стоимость компании составляет:
Годовой оборот на последний год составляет:
Чистая дисконтированная прибыль за последний год:
Чистая дисконтированная прибыль за все года: