Подпись Клиента или его уполномоченного представителя.

Приложение № 11
к Регламенту оказания брокерских услуг
на рынке ценных бумаг
ЗАО ФК «ИНТЕРСПРЭД-ИНВЕСТ»
(договору присоединения)
Декларация о рисках, которые могут возникнуть в результате совершения
маржинальных сделок и/или необеспеченных сделок.
1. Настоящая декларация описывает риски, связанные с осуществлением сделок с
использованием денежных средств и/или ценных бумаг, переданных ЗАО ФК
«ИНТЕРСПРЭД-ИНВЕСТ» в заем Клиенту (маржинальных сделок) и/или сделок куплипродажи ценных бумаг на условиях исполнения обязательств по сделке в день ее
заключения в случае, если в момент ее заключения суммы денежных средств либо
количества ценных бумаг недостаточно для исполнения обязательств по ней
(необеспеченных сделок).
Цель настоящей декларации – предупредить Клиента о возможных убытках, связанных с
заключением подобного рода сделок, а также дать Клиенту общее, но возможно более полное
представление о рисках, возникающих у Клиентов в связи с заключением маржинальных сделок
и/или необеспеченных сделок.
Совершая маржинальные сделки и/или необеспеченные сделки, Клиент несет те же риски,
что и при обычной торговле на фондовом рынке, часть которых описана п.3.1. Регламента
оказания брокерских услуг на рынке ценных бумаг ЗАО ФК «ИНТЕРСПРЭД-ИНВЕСТ»
(договору присоединения), но при этом у Клиента возникают некоторые следующие
дополнительные виды рисков:
в связи с тем, что котировки ценных бумаг могут значительно изменяться как в течение дня,
так и от одного торгового дня к другому, операции с использованием денежных средств или
ценных бумаг, предоставленных Компанией в заем Клиенту (маржинальные сделки) и/или сделок
купли-продажи ценных бумаг на условиях исполнения обязательств по сделке в день ее
заключения в случае, если в момент ее заключения суммы денежных средств либо количества
ценных бумаг недостаточно для исполнения обязательств по ней (необеспеченных сделок) несут
специфические риски и могут потребовать от Клиента принятия оперативных решений. При
этом бремя риска при совершении маржинальных сделок и/или необеспеченных сделок и все
последствия, возникшие вследствие их совершения, принимаются Клиентом на свой счет. При
совершении маржинальных сделок и/или необеспеченных сделок Клиент в сравнительно
короткий промежуток времени может недополучить прибыль, понести убыток, потерять все свои
средства, находящиеся на счете в Компании. Возврат заемных денежных средств или ценных
бумаг может быть затруднителен или невозможен. Это может произойти, например, когда в силу
быстрого движения цен торги будут приостановлены или ограничены. Поручения, направленные
на ограничение убытка Клиента, необязательно ограничат эти убытки до предполагаемого уровня,
так как в сложившейся на рынке ситуации может оказаться невозможным исполнить такое
поручение по любой цене.
Совершая маржинальные сделки и/или необеспеченные сделки, Клиент несёт риски как по
активам, приобретенным вследствие совершения маржинальных сделок и/или необеспеченных
сделок, так и по активам, служащим обеспечением требований Компании к Клиенту. Таким
образом, величина активов Клиента, подвергающихся риску неблагоприятного изменения цены,
больше, чем при обычной (немаржинальной) торговле. При этом величина убытков в случае
совершения маржинальных сделок и/или необеспеченных сделок на покупку ценных бумаг
ограничена суммой сделок, совершенных на основании таких поручений на покупку, в то время,
как величина убытков при совершении маржинальных сделок и/или необеспеченных сделок по
продаже ценных бумаг ничем не ограничена (т.к. Клиент обязан вернуть проданные без
обеспечения ценные бумаги независимо от изменения их стоимости, а их текущая рыночная
стоимость может многократно превысить их стоимость по сделке).
Важным фактором, влияющим на увеличение степени риска Клиента, является требование
по поддержанию необходимого уровня маржи, отражающей степень покрытия Клиентом своих
обязательств по совершённым им сделкам. В случае уменьшения значения маржи Клиент должен
либо довнести денежные средства на свой счёт, либо реализовать часть своих активов вне
зависимости от состояния рыночных цен и фиксации убытков от такой продажи.
Все неясные и спорные вопросы, связанные с совершением Клиентом маржинальных сделок
и/или необеспеченных сделок, следует решать незамедлительно.
2. Все вышесказанное не имеет целью заставить Клиента отказаться от совершения
маржинальных сделок и/или необеспеченных сделок, а лишь призвано помочь Клиенту
понять риски этого вида сделок, определить их приемлемость, оценить свои финансовые
цели и возможности и ответственно подойти к решению вопроса о выборе инвестиционной
стратегии Клиента.
«Декларация о рисках, которые могут возникнуть в результате совершения
маржинальных сделок и/или необеспеченных сделок мною прочитана и понята. Я осознаю
реальные риски при принятии инвестиционных решений».
Подпись Клиента или его уполномоченного представителя. ________________________________
«__»__________ 20___г.
Печать Клиента
(ниже черты, заполняет полномочное лицо Компании)
Заявление № ____________________ от __________ __________________ 20____ года.
Клиентский счет (Уникальный номер Клиента) № _______________________________
Подпись уполномоченного лица Компании ____________________________
Печать Компании