Методика определения цен на российском рынке нефти

Независимое аналитическое
агентство нефтегазового сектора
ООО «НААНС-МЕДИА»
Методика определения цен
на российском рынке нефти
Г. Москва
06 МАЯ 2013 ГОДА
Назначение Методики
Методика определяет правила независимой оценки цен на российскую нефть на внутреннем и
внешнем рынке, применяемые ООО «Независимое аналитическое агентство нефтегазового
сектора».
Нормативные ссылки
 Проект Федерального закона "О рыночном ценообразовании на нефть и нефтепродукты в
Российской Федерации"
 Действующее Постановление Правительства РФ «Об утверждении ставок вывозных
таможенных пошлин на нефть сырую и на отдельные категории товаров, выработанных из
нефти, вывозимых за пределы территории Российской Федерации и территории государств участников соглашений о Таможенном союзе»
 Налоговый Кодекс Российской Федерации от 31.07.1998 № 146-ФЗ
 ФЗ от 18.07.2011 № 227-ФЗ «О внесении изменений в отдельные законодательные акты РФ в
связи с совершенствованием принципов определения цен для целей налогообложения»
 Государственный стандарт РФ ГОСТ Р 8.599-2003"Государственная система обеспечения
единства измерений. Плотность и объем нефти. Таблицы коэффициентов пересчета плотности
и массы" (принят постановлением Госстандарта РФ от 17 июня 2003 г. N 194-ст)
 Государственный стандарт ГОСТ Р 50.2.040-2004 "Государственная система обеспечения
единства измерений. Метрологическое обеспечение учета нефти при её транспортировке по
системе магистральных нефтепроводов"(принят приказом Федерального Агентства по
техническому регулированию и метрологии от 23декабря 2004 г. N 125-ст)
 Государственный стандарт РФ ГОСТ Р 51858-2002 «Нефть. Общие технические условия»
(принят постановлением Госстандарта России от 8 января 2002 г. № 2-ст)
 Инкотермс-2010 «Правила ICC по использованию национальных и международных торговых
терминов»
Термины и определения
В настоящей Методике применены следующие термины с соответствующими определениями:
Брент (Brent) - это сорт нефти, являющийся мировым эталоном по качеству, свойствам и составу
нефти, являющийся наиболее оптимальным для переработки и производства нефтепродуктов.
Юралс (Urals) - это сорт российской экспортной нефтяной смеси, формируемой в системе
трубопроводов ОАО «АК «Транснефть» путем смешения тяжелой высокосернистой нефти УралоПоволжья и малосернистой нефти Западной Сибири.
Сибирская Легкая (Siberian Light) - это сорт российской малосернистой нефти Западной Сибири,
поставляемой на экспорт через порт Туапсе.
ВСТО (ESPO) - это сорт российской экспортной смеси нефти Западной и Восточной Сибири,
поставляемой по трубопроводу «Восточная Сибирь-Тихий Океан» (ВСТО)
Сокол (Sokol )- это сорт российской малосернистой нефти, добываемой на Сахалине.
Ребко (REBCO) (Russian Export Blend Crude Oil) - это сорт российской экспортной нефтяной смеси,
Методика определения цен на российском рынке нефти /НААНС-МЕДИА
2
формируемой в системе трубопроводов «Транснефть» путем смешения тяжелой высокосернистой
нефти Урало-Поволжья и малосернистой нефти Западной Сибири, соответствующей по своим
характеристикам к марке Юралс.
Спотовый рынок нефти - это рынок продажи нефти на условиях свободной реализации на НПЗ
России по фиксированной цене со сроком поставки в течение календарного месяца.
ICE Brent NX - это индекс цены Brent на нефть на день, следующий за последним торговым день
фьючерсного контракта, формируемый на Лондонской межконтинентальной бирже ICE с учетом
контракта обмена на физическую нефть (EFP). ICE гарантирует финансовые показатели каждого
зарегистрированного контракта. Средневзвешенная цена торгов устанавливается в течение трех
минут расчетного периода от 19:27:00 по лондонскому времени.1
DME PC - индекс post close-spot month для нефти сорта Оман, формируемый на Дубайской товарной
бирже DME, обозначающий цену закрытия фьючерсных контрактов, которая устанавливается
Биржей в 14:30 по Нью-йоркскому времени.
Франко-перевозчик (FCA) – это условия поставки согласно правилам Инкотермс-2010,
означающие, что продавец доставит товар перевозчику до места, указанного покупателем.
Франко-борт (FOB) – это условия поставки согласно правилам Инкотермс-2010, означающие, что
продавец выполнил поставку, когда товар перешел через поручни судна в названном порту
отгрузки. Это означает, что с этого момента все расходы и риски потери или повреждения товара
должен нести покупатель. По условиям термина FOB на продавца возлагается обязанность по
таможенной очистке товара для экспорта. Данный термин может применяться только при перевозке
товара морским или внутренним водным транспортом.
Поставка в месте назначения (DAP) – это условия поставки согласно правилам Инкотермс-2010,
означающие, что продавец осуществляет поставку, когда товар предоставлен в распоряжение
покупателя на прибывшем транспортном средстве, готовом к разгрузке, в согласованном месте
назначения. Продавец несет все риски, связанные с доставкой товара в поименованное место.
DAP требует от продавца выполнения таможенных формальностей для вывоза.
Франко-резервуар (FIT) – это торговый термин, не включенный в Инкотермс, FIT соответствует
условию Инкотермс FCA франко перевозчик. Применение термина FIT на нефтяном рынке
обусловлено торговым обычаем.
Франко-трубопровод (FIP) – это торговый термин, не включенный в Инкотермс. По смыслу FIP
соответствует условию Инкотермс FCA франко перевозчик. Применение термина FIP обусловлено
торговым обычаем.
Обозначения и сокращения, применяемые в Методике и формах расчета цены на нефть в
зависимости от условий поставки
НПЗ
ПСП
ПСН
нефтеперерабатывающий завод
пункт приема-сдачи нефти
пункт сдачи нефти (для зарубежных пунктов)
Описание индекса BRENT NX на сайте ICE
https://www.theice.com/productguide/ProductSpec.shtml?specId=3775846
1
Методика определения цен на российском рынке нефти /НААНС-МЕДИА
3
СИКН
УУН
CIP
DAT
DAP
DDP
FOB
CFR
CIF
FCA
FIP
FIT
ICE
DME
BRENT NX
EFP
DME PC
CFD
система измерений количества и показателей
качества нефти
узел учета нефти
перевозка и страхование оплачены до
поставка на терминале
поставка в месте назначения
поставка с оплатой пошлин
свободно на борту
стоимость и фрахт
стоимость, страхованиеифрахт
франко перевозчик
франко трубопровод
Франко резервуар
Лондонская межконтинентальная биржа
Дубайская товарная биржа
индекс Брент, формируемый на бирже ICE
контракт обмена на физическую нефть
индекс post close-spot month, формируемый
на бирже DME
контракт на разницу
Carriage and Insurance Paid to
Delivered at Terminal
Delivered at Place
Delivered Duty Paid
Free on Board
Cost and Freight
Cost Insurance and Freight
Free Carrier
Free in pipeline
Free in tank
Intercontinental Exchange
Dubai mercantile Exchange
BRENT new expiry futures and
options
Exchange for Phisicals
Соntract for Differences
Существующие индексы цен
При торговле нефтью на территории Российской Федерации используются следующие
индексы цен:
 индексы цен сопоставимых зарубежных рынков;
 индексы цен внебиржевых сделок;
 индексы биржевых цен.
При расчетах цены на внутреннем рынке важным ориентиром для нефтегазовых компаний
является сопоставимость доходов от экспорта и внутренних поставок, соответственно, внутренний
рынок нефти в России настоящее время ориентирован на международные индикативные цены с
привязкой к соответствующему маркерному сорту.
Фиксация цен биржевых сделок
Фиксация в подписном издании цен биржевых сделок осуществляется на основании
бюллетеней по итогам торгов, публикуемых на сайтах российских товарно-сырьевых бирж.
Фиксация цен внебиржевых сделок
Фиксация в подписном издании цен внебиржевых сделок осуществляется с применением
метода интервью или опроса на спотовом рынке нефти России.
Публикация котировок сырой нефти на спотовом рынке России осуществляется в процессе
опроса участников рынка в период торговой активности с 16-го по последнее число каждого месяца
Методика определения цен на российском рынке нефти /НААНС-МЕДИА
4
на основании информации о состоянии рынка, совершенных сделках, об уровне спроса и
предложения.
На сайте ООО «НААНС-МЕДИА» представлена электронная таблица, объединяющая цены
сделок при непосредственном участии представителей рынка продаж нефти. Участники рынка
имеют возможность зарегистрировать сделку или включить заявку. Обобщенные зафиксированные
сделки отражаются в подписном издании в графе «Спот».
Индексы цен сопоставимых зарубежных рынков
Индексы цен сопоставимых зарубежных рынков рассчитываются по формулам цены от
экспортного номинала.
Ниже представлены общие формулы для расчета цены нефти на базисах УУН
производителей и УУН грузополучателей. Конкретные формулы для каждого базиса поставки
указаны в отдельных спецификациях, являющихся приложением к настоящей методике.
номинала)
Индекс цен нефти на базисах «УУН производителей» определяется по методу обратного
счета от цен мирового рынка, без НДС (Цп):
Цп = Пн – Тн – ЭПн,
где:
Пн - цена маркерной нефти базиса продаж установленного центра на мировых рынках нефтяного
сырья;
Tн – затраты на логистику нефти от УУН производителей до FOB российский морской порт вывоза
нефти;
ЭПн - текущая ставка экспортной пошлины на нефть в Российской Федерации.
Пн рассчитывается по прилагаемой спецификации на основе средней котировки индекса
Брент, формируемого на бирже ICE.
Индекс цен нефти на базисах «УУН производителей» с учетом НДС (Цпн):
Цпн = Цп * Нн,
Методика определения цен на российском рынке нефти /НААНС-МЕДИА
5
где:
Цп - индекс цен на нефть на базисах «УУН производителей», без НДС;
Нн - коэффициент, учитывающий ставку налогов и сборов, подлежащих уплате в соответствии с
налоговым законодательством Российской Федерации (налог на добавленную стоимость).
Индекс цен нефти на базисах «УУН грузополучателей» с учетом НДС (Цгн):
Цгн = (Цп + Тпн ± К) * Нн,
где:
Цп - индекс цены нефти на базисе «УУН производителей», без НДС;
Tпн– затраты на логистику нефти от «УУН производителей» до «УУН грузополучателя», без НДС;
К - коэффициент, учитывающий физико-технические и потребительские различия нефти, торгуемой
на внутреннем рынке, и маркерной нефти;
Нн - коэффициент, учитывающий ставку налогов и сборов, подлежащих уплате в соответствии с
налоговым законодательством Российской Федерации (налог на добавленную стоимость).
Спрэд (дифференциал) между ценой на спотовом рынке и экспортным эквивалентом
Ценовой спрэд на внутреннем рынке России возникает между ценой на спотовом рынке и
экспортным эквивалентом по формуле цены.
Дифференциал (Д), учитывающий особенности реализуемой нефти в Российской
Федерации, баланс спроса и предложения нефти, реализуемой в Российской Федерации,
параметры энергетической политики, определяется по формуле:
Д = Цпн – Цс, где
Цпн - индекс цены нефти на базисе «УУН производителей», с НДС;
Цс - цена нефти на базисе «УУН производителей», с НДС, зафиксированная с учетом реальных
сделок на спотовом рынке и/или на бирже.
Расчет цены маркерных сортов российской нефти базиса продаж установленного центра
мировых рынках нефтяного сырья
НААНС-МЕДИА применяет биржевые индикаторы российских маркерных сортов нефти
после запуска торгов нефтью.
До формирования биржевых индикаторов НААНС-МЕДИА рассчитывает индексы для
маркерных сортов российской нефти:
 Юралс (FOB Новороссийск)
 Юралс (FOB Приморск)
 Юралс (FOB Усть-Луга)
 Сибирская Легкая (FOB Новороссийск)
 Сокол (FOB Де-Кастри)
 ВСТО (FOB Козьмино).
Отдельно следует выделить сорт КТК (FOB Южная Озереевка) как смесь казахстанской и
Методика определения цен на российском рынке нефти /НААНС-МЕДИА
6
российской нефти.
Формулы расчета представлены в Спецификациях по определению цены на нефть на
базисах поставки, являющихся приложением к настоящей методике.
Информационная система «НААНС-МЕДИА»
Агентство осуществляет сбор данных о споте, тендере, биржевых котировках в
информационной системе, производит расчеты цен и формирует соответствующие сводки о ценах
продаж – по базисам производителей и грузополучателей.
Полученные индикаторы внутреннего рынка нефти позволяют получить детализированную
ценовую оценку реализованной нефти с обобщением по регионам:
 Западная Сибирь,
 Центральная Сибирь,
 Восточная Сибирь,
 Урало-Сибирский регион,
 Северо-Западный регион,
 Поволжье,
 Черноморский регион,
 Северный регион (Республика Коми).
Формы представления конечной информации
Ценовые индикаторы российской нефти:
на условиях продажи узел учета производителя
на условиях продажи узел учета НПЗ
котировки маркерных сортов российской нефти
на условиях продажи узел учета зарубежных ПСН/в морских портах
расходные показатели логистики (транспортировка, фрахт, таможенная пошлина, др)
Расчет цены производится исходя из формул, указанных в спецификациях и
заложенных в программном комплексе и электронных таблицах.





Привязка эталонных и маркерных сортов нефти
В настоящей Методике применяются эталоны:
Brent - для оценки Юралс, Сибирская Легкая, Сокол, ВСТО, КТК.
Dubai (Oman) - для оценки нефти Сокол, ВСТО.
Методика определения цен на российском рынке нефти /НААНС-МЕДИА
7
Привязка базиса поставки к эталонному и маркерному сорту российской нефти и региону
1. Котировка Юралс (FOB Приморск)
учитывается при расчете цены на нефть сорта Юралс на базисах поставки в регионах:
 Спецморнефтепорт «Приморск»
 Спецморнефтепорт «Усть-Луга»
 Балтийский регион
ОАО "Славнефть - ЯрославНОС"
ООО "КИНЕФ"
 Верхне-Волжский регион
ООО "ЛУКОЙЛ-Нижегороднефтеоргсинтез"
ЗАО "Рязанская НПК"
ОАО "Московский НПЗ"
ООО "Марийский НПЗ"
 Северный регион (Республика Коми)
ООО "ЛУКОЙЛ-Ухтанефтепереработка"
2. Котировка Юралс (FOB Новороссийск)
учитывается при расчете цены на нефть сорта Urals на базисах поставки в регионах:
 Черноморский регион
Порт Новороссийск (Шесхарис)
ООО "Славянский битумный завод"
ООО "Афипский НПЗ"
ОАО «Роснефть-Туапсинский НПЗ»
ЗАО «Краснодарэконефть-Краснодарский НПЗ»
ООО "Ильский НПЗ"
ОАО "Новошахтинский ЗНП"
ПНБ "Грушовая"
ЗАО «КТК-Р»
 Поволжье
ОАО "Новокуйбышевский НПЗ"
ОАО "Сызранский НПЗ"
ООО "ЛУКОЙЛ-Волгограднефтепереработка"
ОАО "Саратовский НПЗ"
3. Среднее значение котировки Юралс (FOB Новороссийск) и Юралс (FOB Приморск)
учитывается при расчете цены на нефть сорта Urals на базисах поставки в регионах:
 Нефтепровод «Дружба»
ОАО "КНПЗ"
ОАО "Нафтан"
ОАО "Мозырский НПЗ"
ПЭРН "Пшиязнь" (Республика Польша, Германия)
ОАО «МОЛ» (Венгрия)
АО «Транспетрол» (Чехия, Словакия)
 Западная Сибирь
ЗАО"Антипинский НПЗ"
Методика определения цен на российском рынке нефти /НААНС-МЕДИА
8
 Северо-Западный регион
ООО "ЛУКОЙЛ-Пермнефтеоргсинтез"
ОАО "ТАИФ-НК"
ОАО «ТАНЕКО»
 Урало-Сибирский регион
ОАО "Уфимский НПЗ"
ОАО "Ново-Уфимский НПЗ"
ОАО "Уфанефтехим"
ОАО "Газпромнефтехим Салават"
ОАО "Орскнефтеоргсинтез"
 Транссибирский регион
ОАО "Газпромнефть-ОНПЗ"
Граница РФ/РК (АО "Павлодарский НХЗ")
Граница РФ/РК (АО "Петроказахстан Ойл Продактс»)
4. Котировка ВСТО (FOB Козьмино)
учитывается при расчете цены на нефть на базисах поставки в регионах:
 Спецморнефтепорт «Козьмино»
 Центральная Сибирь
ООО "НПЗ"Северный Кузбасс"
ООО "Анжерская нефтегазовая компания"
Уяр (ООО "РН-Комсомольский НПЗ", ООО" Регион", ЗАО "Трансбункер")
 Восточная Сибирь и Дальневосточный регион
ОАО "Ангарская НХК"
ОАО "Саханефтегазсбыт"
ЗАО "Трансбункер"
НПК "Катализ"
ОАО "ХНПЗ"
ЗАО ПК "ДИТЭКО"
5. Котировка Сокол
учитывается при расчете цены на нефть на базисе поставки:
 Порт Де-Кастри
Влияние качественных характеристик на цену
Цена российской нефти на мировом рынке зависит от котировки эталонного сорта с учетом
качественных характеристик продаваемой нефти, и соответственно, спрэд к эталонному сорту на
внешнем рынке адекватен качеству нефти. Чем ниже плотность нефти (в кг./м.куб.) и содержание
серы в нефти, тем выше её цена.
Согласно ГОСТ Р 51858-2002 «Нефть. Общие технические условия» по массовой доле серы
нефть подразделяется на малосернистую (до 0,6%), сернистую (от 0,61 до 1,80%), высокосернистую
(от 1,81 до 3,50%), особо высокосернистую (св.3,5%).
По плотности нефть делится на особо легкую (до 830 кг/м.куб ); легкую (830,1-850 кг/м.куб),
среднюю (850,1-870 кг/м.куб); тяжелую (870,1-895 кг/м.куб); битуминозную (более 895 кг/м.куб)- при
20 град С.
Поскольку в трубопроводной системе происходит смешение нефти разного качества, то
Методика определения цен на российском рынке нефти /НААНС-МЕДИА
9
качество смеси нефти на выходе из системы неизбежно отличается от качества исходных партий
нефти. В настоящее время сформированы грузопотоки, которые определяют достаточно
стабильные показатели качества нефти в конце маршрута.
Расчет де-эскалатора (регрессии) цены по качеству осуществляется по формуле,
заложенной в программном комплексе, и учитывается при расчете цены на нефть на базисе
поставки грузополучателю.
Первоисточники, используемые в расчетах цены на нефть на базисах поставки
 Котировки эталонных и маркерных российских сортов нефти, определяемые
международными биржами:
ICE (Великобритания), NYMEX (CША), Dubai Mercantile Exchange (ОРЭ) и др.
 Ставки фрахта, представленные брокерскими и экспедиторскими компаниями
 Справочник тарифов на транспортировку нефти по системе магистральных нефтепроводов
ОАО «АК «Транснефть» (ресурс интернет-сайта ОАО «АК «Транснефть»)
 Справочник тарифов на транспортировку нефти по железной дороге ОАО «РЖД»
 Действующее Постановление Правительства РФ «Об утверждении ставок вывозных
таможенных пошлин на нефть сырую и на отдельные категории товаров, выработанных из
нефти, вывозимых за пределы территории Российской Федерации и территории государств участников соглашений о Таможенном союзе»
 Информация Центрального Банка РФ о курсе российского рубля к доллару США
 Сведения о качестве отгружаемой нефти (паспорта качества нефти)
 Государственный стандарт РФ ГОСТ Р 8.599-2003"Государственная система обеспечения
единства измерений. Плотность и объем нефти. Таблицы коэффициентов пересчета
плотности и массы" (принят постановлением Госстандарта РФ от 17 июня 2003 г. № 194-ст)
 Сведения компаний, в зону деятельности которых входит таможенное оформление нефти,
сюрвейерская и экспедиторская деятельность
 Международные правила Инкотермс-2010.
Методика определения цен на российском рынке нефти /НААНС-МЕДИА
10